特种电缆市场现状分析及发展前景

特种电缆市场现状分析及发展前景行业发展现状（一）中国电线电缆企业数量众多据国家统计局数据显示，2011—2015年，随着电线电缆行业规模不断扩大，行业规模以上企业数量一直呈上升趋势。2015年达到3831，是历年来最大的。2017年，随着行业调整、产品升级、淘汰落后产能加快、行业兼并重组速度加快，行业规模以上企业数量减少至3734家，比2016年减少57家。随着我国对新能源和基础设施的投入，全国电线电缆行业从2018年到2020年逐步复苏，规模以上企业数量从约3817家上升到4009家。（二）我国电力电缆总产量整体波动上升据国家统计局统计，2011年以来，我国电力电缆总产量总体呈现波动趋势。在经历了2017-2018年连续两年产量规模下滑后，2019年我国电力电缆总产量规模出现反弹，整体规模达到5141万公里，同比增长13．44%。2020年，受疫情影响，国内电线电缆行业增速将放缓，整体规模将达到5243万公里，同比增长1．98%。（三）我国通信及电子网络用电缆产量波动下降据国家统计局统计，2011年以来，我国通信和电子网络用电缆整体呈波动下降趋势。除2014年和2017年生产规模短期回升外，2011年至2020年呈现下降趋势。2020年，通信和电子网电缆总产量达到2522万公里，同比下降2．36%。（四）近年来我国电线电缆行业规模扩张有所放缓21世纪后，随着中国电力、石油、化工、城市轨道交通、汽车以及造船等行业快速发展和规模的不断扩大，特别是电网改造加快、特高压工程相继投入建设，以及全球电线电缆产品向以中国为主的亚太地区转移，中国电线电缆行业市场规模迅速壮大，电线电缆制造业已经成为电工电器行业二十余个细分行业中规模最大的行业，占据四分之一的比重。根据国家统计局公布的数据，近年来我国电线电缆行业规模扩张速度有所放缓。2015年至2020年，我国电线电缆销售收入总体上出现了波动。由于近年来我国宏观经济走弱以及制造业去产能的影响，电线电缆行业一度出现规模下滑，2018年触底，达到9900亿元。随着我国对新能源等行业投资的加快，电线电缆行业已经开始缓慢复苏。2020年，电线电缆销售收入达到1．08万亿元，同比增长5．02%。制造业逐渐回暖线缆行业再起航近年来，随着中国电力、石油、化工、城市轨道交通、汽车以及造船等行业快速发展和规模的不断扩大，特别是电网改造加快、特高压工程相继投入建设，以及全球电线电缆产品向以中国为主的亚太地区转移，中国电线电缆行业市场规模迅速壮大，电线电缆制造业已经成为电工电器行业二十余个细分行业中规模最大的行业，占据四分之一的比重。根据数据显示，近年来我国电线电缆行业规模扩张有所放缓，2015-2020年我国电线电缆销售收入总体呈波动变化的趋势。由于近年来我国宏观经济疲软和制造业去产能的影响，电线电缆行业一度出现规模下滑，并在2018年达到低谷，达到0．99万亿元。随着我国对新能源等投资的加快，电线电缆行业开始缓慢复苏。2020年电线电缆销售收入达1．08万亿元，同比增长5．02%。产业链分析（一）产业链电线电缆行业产业链上游主要为铜材、铝材、橡胶、塑料等原材料；中游为电线电缆生产供应环节，主要产品包括裸导线、电力电缆、电气装备用电缆、绕线组、通信电缆及光纤；下游广泛应用于电力、通信、轨道交通、建筑工程、工程机械、新能源等领域。（二）上游端分析电线电缆主要由导体线芯、绝缘层和护层等部分构成，其中导体线芯主要由铜材、铝材构成，铜、铝原材料在电线电缆产品所需的原材料中占比最大。我国是世界上第二大产铜国和第一大原铝生产国，市场供应充足。据资料显示，2021年我国铜材产量为2123．5万吨，同比增长3．8%；铝材产量为6105．2万吨，同比增长5．6%。（三）下游端分析电力行业是电线电缆行业最主要的应用领域，近年来，我国全社会用电量不断增长，推动了我国电线电缆需求的增长。据资料显示，2021年我国全社会用电量达83128亿千瓦时，同比增长10．7%。电线电缆行业发展趋势电线电缆行业作为国民经济中最大的配套行业之一，在我国机械工业的细分行业中位居第二，仅次于汽车整车制造和零部件及配件制造业。电线电缆是输送电能、传递信息和制造各种电机、仪器、仪表，实现电磁能量转换所不可缺少的基础性器材，是电气化、信息化、智能化社会中重要的基础性配套产业，其产品广泛应用于电力、轨道交通、建筑工程、新能源、通信、舰/船、智能装备、冶金、石化、港口机械及海洋工程、工矿等领域，被誉为国民经济的血管与神经，与国民经济发展密切相关。我国线缆行业经历数十年的快速成长期的发展，已经迈入了成熟期的发展，如今是退出企业增多、新进企业少，技术与规模入门门槛提高，制造技术有趋同趋势，缺乏变革性技术突破，传统产品毛利率较低，竞争较为激烈，其企业的发展更直接地体现在基于效率的竞争结果，覆盖全过程的精益化管理重要性愈发突出。在规模市场上其成本竞争能力处于行业效率前沿、在个性化市场上研发及产品质量技术性能处于行业效率的前沿。随着我国市场监管约束趋于完善，优胜劣汰机制越发显著，进一步压缩低效劣质企业的生存空间，市场和资源将进一步向具有质量品牌影响力、创新引领能力和成本竞争能力强的优势企业集中，且将持续较长时间，最终形成头部企业占主导地位的局面。（一）电线电缆业将受益于国家宏观经济中长期高质量增长电线电缆制造业是国民经济中最大的配套行业之一，电线电缆产品广泛应用于能源、交通等基础产业，与国民经济的发展密切相关。目前我国宏观经济正由高速增长转向中高速、高质量发展新阶段。为有效推动国民经济转型升级，未来政府将继续实施构建高效的、可持续的和动态一致的宏观调控体制，进一步加大稳增长、调结构、促改革、惠民生、防风险的政策力度，在经济下行压力持续的情况下保持经济平稳运行。受益于国家经济长期稳定高质量发展，电线电缆产品的需求将长期稳定增长。（二）电线电缆行业集中度将进一步提升2014年以来，全球各国电线电缆制造企业已经开始了兼并重组步伐，而中国行业集中度低、高度分散化的格局不利于行业的持续发展，在下游需求不断提升的情况下，中国电线电缆制造企业的并购重组步伐将会加快，加之铜期权的推出，会进一步减少原材料价格波动对制造企业的影响，推动行业集中度的提升。（三）电线电缆行业研发能力和技术水平有望提高随着下游产业对电线电缆配套产业提出更新、更高的要求，为把握新的发展机遇，近年来行业内领先企业通过加大研发投入、完善研发体系，不断增强自身综合创新能力和技术实力，推动了行业整体技术水平的提升。（四）电线电缆行业竞争将从价格转向品牌质量等在结构调整的不断推进以及细分市场需求的升级下，品牌与质量将成为行业内企业之间竞争的关键因素。通过不断强化品牌效应、提升产品质量等方式，电线电缆企业将逐步摆脱价格竞争，参与到中高端市场竞争。行业发展前景（一）特种线缆发展前景广阔与常规线缆相比，特种线缆在性能、结构和使用环境等方面存在特殊性，具有技术含量高、适用条件较严格、附加值高等特点，具有更优越的特定性能。未来，随着科技的进步、传统产业的转型升级、战略性新兴产业和高端制造业的大力发展，我国经济社会进一步向信息化、智能化、安全环保、低碳节能等方向发展，国家智能电网建设、现代化城市建设、城乡电网大面积改造、新能源电站建设等领域均对电线电缆的应用提出了更高要求，从而为特种电线电缆的发展提供了新的历史机遇。（二）行业集中度低，整合步伐加快虽然国内电线电缆行业已形成成熟的产业链和完整的工业体系，但大部分企业生产出的产品同质化严重，多以中低端常规线缆产品为主，且选用技术趋同，行业内企业竞争激烈，行业集中度相对较低。2014年以来，全球各国电线电缆制造企业己经开始了兼并重组的步伐，而国内行业集中度低、高度分散化的市场格局不利于行业的健康、持续发展。近年来，随着我国电线电缆行业结构调整的持续深入，电线电缆企业之间洗牌整合步伐加快，未来我国电线电缆行业集中度将逐步提升。（三）出口规模稳步扩大，特种线缆进口替代趋势明显随着全球电线电缆市场的持续增长，尤其是发展中国家需求的较快增长，我国行业龙头企业开始重视国外市场的开发。凭借出色的产品质量和性价比优势，我国电线电缆行业出口量由2011年的180万吨上升至2021年的234万吨，出口规模稳步扩大。在国家产业政策的支持下，国内电线电缆行业经过产业整合、技术革新也涌现了一批拥有一定研发能力与品牌知名度的企业积极开拓海外市场。未来随着我国制造水平和交易地位的不断提升，出口状况有望持续向好。在进口方面，特种电线电缆占有较大比重。近年来国内电线电缆企业更加注重产品研发，在特种电线电缆领域不断取得突破，国内市场更多使用国产特种电线电缆，电线电缆进口量不断下降，2011年-2021年我国电线电缆进口量由31．68万吨降至22万吨，行业进口替代趋势较明显，我国特种电缆迎来新的发展机遇。电线电缆市场发展态势如何？电线电缆被誉为国民经济血管和神经，是国民经济健康发展的重要配套产业，也是仅次于汽车制造业的第二大机械电工产业。近几年，随着新能源产业的快速发展，作为支撑线缆行业发展的底层基础，线缆材料未来市场空间巨大，有望成为金发科技的重要利润增长点。电线电缆行业产业链全景梳理目前，我国电线电缆行业产业链较为成熟，上游行业主要为提供制造电线电缆产品原材料的基础材料行业以及制造交联绝缘套及护套料的橡胶行业，如铜、铝及其合金、聚乙烯、聚氯乙烯化工行业等;中游包括提供电力电缆、通信电缆、电气装备用电缆及裸电线、绕组线等其他类型电缆的电线电缆生产制造企业;下游主要为对电线电缆有需求的行业，如工程机械、通信行业、电力行业、石油化工及建筑行业等。电线电缆的发展史起步比较晚，第一家电缆厂昆明电线电缆厂（1938年建厂），1939年7月1日正式投产。2011年中国电线电缆产业规模首次超过美国，成为全球电线电缆行业第一大市场。随后，随着我国电线电缆市场快速发展，行业已经步入成熟阶段。但随着大量电线电缆企业的建立，我国的中低端线缆产能面临着过剩的局面。电线电缆行业竞争格局（一）电线电缆行业国际态势欧美日国家电线电缆行业起步较早，依靠资金、技术、人才方面的优势形成了跨国、跨地区的规模化、专业化的电线电缆产业，在国际市场上占较大份额，如普睿斯曼、耐克森、南方电缆、住友、古河等知名国际电线电缆商。未来，欧美日国家依然在高端市场占有优势，并且具有高端材料、关键设备等供应链的优势，在高增长地区、高附加值产品领域加紧布局和加大投入，以继续保持其领先地位。（二）电线电缆行业国内态势我国从事电线电缆生产的企业厂商众多，中、小、微型企业居多。主要集中在东部的长三角、珠三角地区，中西部地区比重逐渐有所提升。十三五期间，国内的经济增长以及工业化、城镇化进程带来了巨大市场，中国仍是全球线缆增长最快的市场，同时，继续保持全球最大的线缆制造规模；国内市场满足率达95%以上。一些具有技术实力和品牌知名度的企业积极参与和拓展海外市场，参与国际竞争、提升企业的综合竞争能力。随着国内企业的能力提高，纷纷调整战略和布局，深耕中国的高附加值市场。目前，国内常规的、量大面广的线缆市场基本为国内制造所占据；在特种线缆领域，如核电用电缆、电缆、耐火电缆、超导电缆、机车车辆电缆等，