2023年粽子行业现状与投资分析报告

汇报人：林兆贵日期：2022-12-222023-2025年粽子行业现状与投资分析报告2目录行业环境分析02行业格局及趋势04行业发展概述01行业现状分析033行业发展概述行业定义行业发展历程行业产业链01PartOne行业定义粽子又称“角黍”、“角粽”，是我国历史文化积淀最为深厚的传统美食之一，是中华民族流传千年的文化符号，与赛龙舟、插艾草等一道成为端午节的标志。从分类上来看，粽子主要有三种分类方式，按外观形状、粽叶和馅料。具体分类及代表如下:外观形状方面，以四角粽、三角粽、锥形粽、枕型粽(长粽)等为代表粽叶方面，代表性的有箸叶、荷叶、芭蕉叶、叶、芦苇叶等馅料方面，主要有肉高类、豆类、菌类、水广蜜饯等。4行业产业链上游粽子行业上游龙头企业已开始对产业链进行延伸，逐渐进军原材料生产领域，以规避高额进口原料的成本支出，攫取上游毛利。此外，伴随着上游原料生产企业的重组进程加快以及中国市场参与者技术水平的提高，粽子行业上游原材料供应有望朝着专业化和规模化的方向继续发展，逐渐抢夺外资企业在行业内的话语权。产业链上游概述5行业产业链中游粽子行业中游企业原材料大部分依靠进口，主要原因是下游消费终端为保障科研成果，对行业产品的质量稳定性要求较高，因此，中游科研用制备厂商更倾向于选择仪器先进、供应链稳定的进口原材料供应商。企业产品价格主要受市场供求关系的影响。由于粽子企业的产品毛利较高，原材料价格波动不会对企业的盈利能力产生重大影响。产业链中游概述6行业产业链下游粽子行业下游企业市场空间广阔、销售范围广、用户分散、单批数量少、销售单价高等特点。随着全球范围内生物医药行业研究的深入及产业化程度的提升，中国行业产品种类进一步丰富，应用领域持续增加，个性化、高端化的产品将逐渐获得更广阔的应用空间。产业链下游概述7Part02行业环境分析行业政治环境行业经济环境行业社会环境行业驱动因素8行业政治环境1市场监督管理总局市场监督管理总局市场监督管理总局食品安全国家标准餐饮服务通用卫生规范完善抽检、复检程序;强化法律责任面落实餐饮服务提供者主体责任;加大规范指导和监督检查力度首部餐饮服务行业规范类食品安全国家标准;提升我国餐饮业安全水平，保障消费者饮食安金适应人民群众日益增长的餐饮消费需求有夜网餐饮质量安全提升行动方案食品安全抽样检验管理办法9行业政治环境2鼓励餐饮服务提供者实施明厨亮灶。公开的重点内容包括厨房环境卫生,冷食类食品加工制作，生食类食品加工制作，烹饪和餐饮具清洗消毒等餐饮服务明厨亮灶工作指导意见鼓励和支持餐饮服务提供者采用先进的食品安全管理方法;明示餐食的主要原料信息餐饮服务食品安全操作规范明确网络食品交易主体责任、建立食品安全全程追溯制度、采集样品按市场价支付费用、建立科学、严格的监督管理制度中华人民共和国食品安全法(第三版)明确主要负责人与食品安全管理人员的职责定位;建立严重违法生产经营者黑名单制度;对存在故意违法、性质恶劣、后果严重的违法行为责任人予以处罚等中华人民共和国食品安全法实施条例(第二版)1001020304行业经济环境从2017-2022年以来，我国国内生产总值呈现上涨的趋势，同比增速处于持续正增长的态势，其中2021年国内生产总值为1143670亿元，同比2020年增长了184%。2022年1-9月我国国内生产总值为870269亿元，同比增长了6.2%。在疫情得到有效控制的情形下，我国经济开始逐渐复苏，之前受疫情影响而停滞的各个行业，也开始恢复运行，常态化增长趋势基本形成，未来中国粽子行业的发展必然有很大的上升空间。11社会环境1社会环境2行业社会环境改革开放以来，我国经济不断发展，几度赶超世界各国，一跃而上，成为GDP总量仅次于美国的唯一一个发展中国家。但同时我们也应看到其中的不足之处，最基本的问题便是就业问题，我国人口基数大，在改革开放后，人才的竞争更显得尤为激烈，大学生面对毕业后的就业情况、失业人士一直困扰着我国发展过程中，对于国家来说，促进社会就业公平问题需持续关注并及时解决；对于个人来说提前做好职业规划、人生规划也是人生发展的重中之重。中国当前的环境下，挑战与危机并存，中国正面临着最好的发展机遇期，在风险中寻求机遇，抓住机遇，不断壮大自己。自改革开放以来，政治体系日趋完善、法治化进程也逐步趋近完美，市场经济体系也在不断蓬勃发展；虽在一些方面上弊端漏洞仍存，但在整体上，我国总体发展稳中向好，宏观环境稳定繁荣，二十一世纪的华夏繁荣美好，对于青年人来说，也是机遇无限的时代。12行业社会环境时代在变化，人们的口味也在变，近年来，市场内上除了传统的鲜肉粽、枣粽、赤豆粽、碱水粽外，还有一些网红粽子在不断推出，如辣条粽、加入七颗咸蛋黄的“七龙珠粽”、蒲烧鳗鱼粽等。一些老字号也推出了一些引人瞩目的网红粽，如真真老老和COSTA联名推出了限定新品粽子“咖啡巧克力流心粽”、星巴克推出的新冰粽等。艾媒咨询分析师认为，随着90后、00后逐渐成为消费市场的主导人群，粽子生产商应契合新一代年轻人口味，谋求在口味、包装上做出革新，迎合年轻人的喜好，才能更好创新继承粽子文化、为企业谋得新发展。13行业驱动因素12政策支持粽子行业隶属食品行业，在政策端来看，随着消费者对食品安全日益重视以及国家对环保监管力度的不断加大，部分规模较小、经营不规范的企业将逐渐被淘汰，优势企业发展将更加迅速，行业整合进一步加速，市场集中度不断提高，企业规模化经营将成为行业发展的必然趋势，有利于规范市场竞争秩序，维护行业形象，保障食品安全，同时也有利于规模企业有效降低固定成本和管理成本，加大在食品安全、品牌、研发、营销等方面的投入力度，进一步提高企业经营效益商业应用领域不断拓展从应用领域来看，粽子行业产品广泛的运用于医学、药学、检验学、卫生免疫学、食品安全、农业科学等民营领域国务院发布政策、十四五规划、政府报告、领导讲话等都有对粽子行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够为行业做了好的发展指引。优势竞争，长期盈利，依托中国，布局全球，立足核心能力，全力获取显著竞争优势，创造得到广泛认可、深入人心的价值，通过成为“难以替代者”品牌致胜，涌现一批市场竞争力突出的全球性与区域性中国品牌，以持续正现金流实现长期盈利，这才是行业企业的发展之道。14行业驱动因素34供需平衡促进市场发展粽子产业处于快速增长时期，由于粽子行业的产品及服务模式特性，使其供给市场与需求市场存在较强的相互依赖、相互促进关系，粽子市场在良好的供需作用机制下保持稳定发展行业竞争促进行业正向发展在市场发展中，行业企业为争取竞争优势，尤其是大中型企业，越来越重视自主研发实力，在企业科研方面投入逐年增长，企业科研服务市场逐步打开，未来科研用检测试剂的服务主体趋于多元化国务院发布政策、十四五规划、政府报告、领导讲话等都有对粽子行业做了一些纲领性的指导，合理的解读能够为行业做了好的发展指引。优势竞争，长期盈利，依托中国，布局全球，立足核心能力，全力获取显著竞争优势，创造得到广泛认可、深入人心的价值，通过成为“难以替代者”品牌致胜，涌现一批市场竞争力突出的全球性与区域性中国品牌，以持续正现金流实现长期盈利，这才是行业企业的发展之道。1516行业现状分析行业现状行业痛点02PartOne行业现状根据《国民经济行业分类》（GB/T4754-2017）的分类标准，粽子所处细分行业为焙烤食品制造（C141）。从烘焙食品行业现状来看，据相关数据统计，2021年我国烘焙食品行业市场规模达到2462亿元，中国内地人均烘焙食品消费量为7.7kg，人均消费量平均水平偏低。从烘焙食品市场结构来看，2019年我国糕点市场规模在烘焙食品中的占比约为58%，其中粽子/月饼占比分别为3%/8%。17行业市场规模从行业供需情况来看，近年来，速冻粽子和真空粽子的兴起，加上商品化粽子产品种类与生产工艺、更加精美的包装与外观在很大程度上也推动了粽子行业的发展。据统计，2021年我国粽子行业产量达到45万吨，需求量约为40.9万吨。粽子市场大体可分为两种贩卖形式:新鲜粽子及速冻或真空包装粽子。目前市场速冻或真空包装的粽子需求量持续高于新鲜粽子。具体来看，据统计2021年我国新鲜粽子和速冻真空粽子需求量分别可达16.3万吨、25万吨。18行业市场规模从市场规模来看，粽子市场规模近百亿，未来将继续保持稳定增长。根据五芳斋招股书数据，2021年中国粽子市场规模约为84亿元，未来三年以7%的年复合增速增长，2024年市场规模有望超百亿元。19行业痛点质量参差不齐粽子行业缺乏完备的质量控制和质量保证体系，生产商缺乏统一的生产标准，行业内产品质量良莠不齐，导致产品的可靠性难以保证，丧失产品市场竞争力行业监管难度大政府秉承创新开放的态度，支持和鼓励科学研究创新，对科学研究试验不设置严格限制，因此，粽子行业不存在统一的监督管理规范，产品质量主要依靠生产企业自主检测，粽子行业产品质量的监管难度加大高端产品发展落后在中低端产品领域，仍然有较大比例的产品依赖于进口渠道。此外，粽子行业企业缺乏创新研发能力以及仿制能力，加重下游消费端对进口科研用检测试剂的依赖，不利于粽子行业的发展20流通环节有待完善粽子产品种类繁多，消费数量较大，质量参差不齐，试剂流通管理难以完善，导致粽子行业目前在流通领域还面临许多问题。（1）在产品的流通中，许多环节缺少安全的冷链和冷库设施供应。在目前运输多为汽车和铁路运输的情况下，粽子行业生产企业普遍采用运输箱内置冰冻袋的冷藏方式，在高温天气或长距离运输的情况下无法确保运输温度的稳定，影响试剂的安全性。（2）监管人员技术水平有待提高。粽子产品是一种高技术含量的产品，产品研发涉及生物学、信息技术、电子技术、工程学等多项学科，而目前从事粽子行业的人员50%以上是工商、质检管理等专业背景的人员，缺少必要的专业技术知识。知识背景的不匹配使得管理流程漏洞频发，粽子行业整体监管水平有待提高。（3）中间环节加价严重。出于安全的考虑，国家对粽子行业进出口标准与流程严格把控，环节复杂，中间环节加价严重，代理公司的介入可能使产品出厂价格上涨至少一倍以上，导致产品市场竞争力下降，阻碍本土粽子行业企业的国际化进程。流通环节问题中间环节加价严重供应链质量监管日期：2022-12-22行业发展建议提升产品质量（1）政府方面：政府应当制定行业生产标准，规范粽子行业生产流程，并成立相关部门，对科研用粽子行业的研发、生产、销售等各个环节进行监督，形成统一的监督管理体系，完善试剂流通环节的基础设施建设，重点加强冷链运输环节的基础设施升级，保证粽子行业产品的质量，促进行业长期稳定的发展；（2）生产企业方面：粽子行业生产企业应严格遵守行业生产规范，保证产品质量的稳定性。目前市场上已有多个本土粽子行业企业加强生产质量的把控，对标优质、高端的进口产品，并凭借价格优势逐步替代进口。此外，粽子行业企业紧跟行业研发潮流，加大创新研发力度，不断推出新产品，进一步扩大市场占有率，也是未来行业发展的重要趋势。全面增值服务单一的资金提供方角色仅能为粽子行业企业提供“净利差”的盈利模式，粽子行业同质化竞争日趋严重，利润空间不断被压缩，企业业务收入因此受影响，商业模式亟待转型除传统的粽子行业需求外，设备管理、服务解决方案、贷款解决方案、结构化融资方案、专业咨询服务等方面多方位综合性的增值服务需求也逐步增强。中国本土粽子行业龙头企业开始在定制型服务领域发力，巩固行业地位多元化融资渠道可持续公司债等创新产品，扩大非公开定向债务融资工具（PPN）、公司债等额度获取，形成了公司债、PPN、中期票据、短融、超短融资等多产品、多市场交替发行的新局面；企业获取各业态银行如国有银行、政策性银行、外资银行以及其他中资行的授信额度，确保了银行贷款资金来源的稳定性。粽子行业企业在保证间接融资渠道通畅的同时，能够综合运用发债和资产证券化等方式促进自身融资渠道的多元化，降低对单一产品和市场的依赖程度，实现融资地域的分散化，从而降低资金成本，提升企业负债端的市场竞争力。以远东宏信为例，公司依据自身战略发展需求，坚持“资源全球化”战略，结合实时国内外金融环境，有效调整公司直接融资和间接融资的分布结构，在融资成本方面与同业相比优势突出。22Part04行业竞争格局及趋势行业发展趋势行业竞争格局行业代表企业23&&&行业竞争格局概述行业竞争格局概述中国政府正大力推动社会资本进入粽子行业，对粽子行业产品需求被迅速拉动，需求量呈现上升趋势，粽子行业企业进军国民经济大产业的战略窗口期已经来临。粽子行业各业态企业竞争激烈，当前，市场上50%以上的粽子行业企业有外资介入，包括中外独（合）资、台港澳与境内合资、外商独资等，纯内资本土粽子行业企业数目较少，约占粽子行业企业总数的25%。此外，商业银行逐步进入粽子行业，兴业银行、中心银行、民生银行等先后成立金融公司，涉足设备融资租赁业务。中国本土粽子行业企业根据租赁公司股东背景及运营机制的不同又可以划分为厂商系、独立系和银行系三类三类粽子行业企业各有优劣势：（1）粽子行业企业具有设备技术优势，主要与母公司设备销售联动，以设备、耗材的销售利润覆盖融资租赁成本；（2）独立系粽子行业企业产业化程度高，易形成差异化商业模式，提供专业化的融资租赁服务；（3）银行系粽子行业企业背靠银行股东，能够以较低成本获取资金，且在渠道体系等方面具备一定优势。日期：2022-12-22行业竞争格局从行业竞争梯队来看，我国粽子行业主要生产商分为三类:大型、中型及小型生产商。在竞争格局方面，我国商超渠道粽子行业市占率前三大品牌分别为五芳斋、三全、思念，粽子行业在商超渠道的市场集中度较高，2019年CR3达68.1%，其中五芳斋领先、市占率达30.2%。竞争格局1中国政府正大力推动社会资本进入粽子行业，对粽子行业产品需求被迅速拉动，需求量呈现上升趋势，粽子行业企业进军国民经济大产业的战略窗口期已经来临。粽子行业各业态企业竞争激烈，当前，市场上50%以上的粽子行业企业有外资介入，包括中外独（合）资、台港澳与境内合资、外商独资等，纯内资本土粽子行业企业数目较少，约占粽子行业企业总数的25%。此外，商业银行逐步进入粽子行业，兴业银行、中心银行、民生银行等先后成立金融公司，涉足设备融资租赁业务。中国本土粽子行业企业根据租赁公司股东背景及运营机制的不同又可以划分为厂商系、独立系和银行系三类三类粽子行业企业各有优劣势：（1）粽子行业企业具有设备技术优势，主要与母公司设备销售联动，以设备、耗材的销售利润覆盖融资租赁成本；（2）独立系粽子行业企业产业化程度高，易形成差异化商业模式，提供专业化的融资租赁服务；（3）银行系粽子行业企业背靠银行股东，能够以较低成本获取资金，且在渠道体系等方面具备一定优势。竞争格局225日期：2022-12-22行业发展趋势趋势标题随着中国传统文化越来越受到人们的重视，粽子这一承载着传统文化的食品逐渐成为市场新宠，销量不断提高。除了具有节令食品的功能，粽子的礼品属性受到越来越多的关注，礼盒粽子、福利粽子等礼品粽子逐渐占据礼品市场的一席之地。趋势标题在借助传统节日文化复苏而焕发生机的同时，粽子由于其口味独特、品种多样的特点，正越来越受到广大消费者的喜爱，已从端午节的标志性节令食品演变为日常方便食品，尤其是在浙江、江苏、上海等华东地区，粽子已成为主要的早餐及主食食品之一。同时，随着现代生活节奏的加快，粽子凭借方便、快捷的特点，其作为日常方便食品的属性逐渐增强，淡旺季的界限日益减弱，促使其市场规模逐步扩大。趋势标题随着电子商务及物流配送的不断发展，电商渠道已成为粽子销售的重要渠道之一。业内企业纷纷布局淘宝、天猫、京东、苏宁等线上平台，并结合大数据技术进行精准营销，通过口味创新、IP联名、私人定制等方式更贴近消费者，尤其是年轻消费者，使端午“粽子”文化走向年轻群体。作为端午节必备食品，近年来粽子在线上平台的销量持续走高。根据相关消费数据显示，近年来线上销售渠道增长明显。聚焦投资业务粽子行业企业凭借多年的客户服务经验，设备融资租赁和服务体系日趋完备，信息化服务于一身的综合服务体系，能够进行有效迁移，为投资业务的长期健康发展提供有力支持。粽子行业商依托本身提供的资金服务，具备融资渠道畅通的资金优势，可