流动资产管理

流动资产管理

第一节流动资产管理概述

流动资产(CurrentAssets)是指企业可以在1年以内或超过1年的一个营业周期内变现或运用的资产,是企业生产经营资产的重要组成部分,主要由现金、短期投资、应收账款、预付款和存款等项目构成。

一.流动资产的特点

(一)流动资产具有较强的变现能力；

(二)流动资产占用形态的可变性和并存性；

(三)流动资产占用水平的波动性；

(四)流动资产周转的频繁性。

二.流动资产的循环与周转

(一)流动资产的循环与周转的概念

流动资产的循环是指流动资产从其参与生产经营过程的初始形态开始,依次经过一系列生产经营阶段,最终又以初始形态回归的过程。

生产经营活动不息，流动资产循环的不断，就构成了流动资产的周转。（汽二京）滩加菌速岩流熊动待资惹产捷周样转泛的泽意协义周荒转棍速消度荷的牺加踩速是葬指疗流秋动会资摇产尿周乞转觉期碰的推缩飞短宝或签一百定堂时币期限周络转涌次森数按的峡提锋高比。升加避速鼓流记动陡资光产崇周厉转惰速初度质的细表毙现池形较式钞:拳流化动兽资饭产择投祥资祥额倒不鄙变杠或勉减误少止,瓶而嘱一补定省时砌期臣流睬动垫资煌产赢完欲成薄的撕周换转套额谎却条增拼加盯了熟。旨流划动泪资断产染投常资供额拔增否加两或拆减饿少舟,什而尽流松动只资黎产页完巴成偏的仅周液转勾额女也陆相斧应瓜增占加楚或晕减椒少肚,获但蓬流胞动院资院产瘦周隐转弹额怠增远长诸率调大丛于锁流辟动采资兵产弱投纺资环额并增吨长西率饰。重微要柏意铁义反：1染.质有衡利邻于帖提逆高琴流恩动浪资年产亩的骡利触用恰效勤率向；脊2请.候有炼利诉于大扩裹大慰生睛产赤经勤营钉规勤模幕；姻3划.湿有女利烛于季提垃高防经炮济貌效遍益赴。三扛.赚流拔动喝资乳产你的范筹梳资旦和变投氧资另策葛略(防一佛)誓流喜动泰资美产病的寇筹练资味策任略流央动最资钞产胞筹星资良策涨略:醋是危指朽在铺筹瞎集坏流收动汤资驼产绵的袋资吸金忆来光源覆时架,踏如嫩何强合掏理婶安腾排观短揪期慕资饼金汉和忆长装期俗资昂金桌的脸结乖构竖比帖例影关糠系剃。君按库资训金却使烧用汇时袋间岗长和短辩分孝为隔短夸期汁资果金辱来书源懂和国长微期括资议金当来咐源膏。油短圾期该资接金陵来胶源晒是颜指学流昼动沿负海债谁。院长冤期防资皂金痕来轧源牺是涝指声长段期佩负惹债泡和饱所蚊有市者丘权军益达。流谎动稍资蠢产雷分榨为秧临始时哪性假流呆动贷资欣产冤和疾永逗久妄性疏流室动姥资器产临暗时袖性上流柄动驾资款产阔:是摇指剪随赔季痕节惹性茄需魄求故或往临晚时缴性础需懒要歪变煮化雕而耀变因化澡的即那艘部怠分费流垮动温资捐产振。永驰久绵性切流灭动尝资抵产:讨是火指怀能坡满含足厕企担业奔长烦期可最蹦低遍需战求胞的滴那眯部止分云资岸产战。流拼动专资因产雪筹纤资日策意略促的茄三怕种地形跳式托:写1茫.到敞期姑日旱搭锻配仰型泉筹涉资其策稻略:源(恐M逝a毯t绑u耽r滩i篇t醋y谱M苗a悟t奋c轨h忧i评n负g许A摆p匠p吴r恢o冤a糠c晃h忧)衬,翻是紫指态筹牙资饶方赖式逐的事期肯限索选黄择甩将惭与丑资永产纵投已资迈的装到纯期妈日严相东结泊合踩,泊即晴短套期岭性障或桃季坏节龟性伙的璃流杂动氧资誓产牌通悲过惕短遇期漫负啦债哈融犯资让,帅永页久克性浴的魂流援动燃资扮产款和袋所精有布固让定厉资亏产邀通挺过寸长骂期腊负速债因或熔权袭益半性顶资水本盈融炕资怀。2响.保它守注型库筹系资围策滤略糖:企较业垃所灰有请的把固骂定艺资拿产弄,柿永扬久趋性加的眼流售动匠资甲产辈和节一驾部氧分果临薄时敞性倡的稍流此动宰资酬产害用概长叔期硬负突债役和李所额有渐者计权晴益抖来饭筹揉资瞒,带只吴有联一饥部扯分贿临清时捆性诱的准流敢动时资虏产雨由父短怖期雨资岩金绩筹神集殊。握3凝.积勉极柿型烂筹斜资贩策罗略诱:企母业嫁临搅时着性故的号流眠动武资继产抬的屋全费部歌和米永授久考性窗的挑流头动隶资认产双的滚一党部羡分被由刻短鹅期渗资轿金颜筹域集法,贞而乘另嫁一痕部袋分旧永旅久斑性欠的碰流妖动钟资犁产两和搭全择部哗固坟定作资茎产土则忙由心长巾期庆资缝金棕筹排措厦。表1

不同筹资策略对长江实业公司风险和报酬影响

单位:元项目到期日搭配性积极性保守性流动资产120000120000120000固定资产180000180000180000流动负债6000010000040000长期负债10000060000120000权益资本140000140000140000息税前利润900009000090000减:流动负债利息420070002800长期负债利息10000600012000所得税303203080030080净利润454804620045120投资报酬率15.16%15.4%15.04%流动比率21.23第复二误节默现封金敲管各理现包金馋指狸包齐括预库邻存敬现筒金迫、袖银涨行药存窑款起、员银彼行秧本版票耳及艰银滑行父汇授票凤等幸其舍他枝货尾币尘资索金亿。一备.壮企炸业内持果有纠现坑金箩的渣动凳机★交纸易痒性喇需考要肯:惜是旱指养为熊满汗足裕企敏业射日出常登基烘本堪业悟务送需增要瓜而皇持蕉有氏的参现贴金湿。★预尤防较性鹅需纠要胃:牢是急指跑企秆业概置烫存止现乓金姐以倾应栋付观意唉外劫事休件忍对携现帽金滑的犹需脾要斯。★投托机浩性芽需短要膀:植是补指中企登业厦置姻存牵现颗金报用居于甘未朵来询投秃资片带维来奏高慢收崭益浴的拉投从资宇机抱会宁。★补代偿招性镰需福要鸟:匠是薄企袖业肌为姑达卡到虾某恋种神目射的鲁而啊保曾持鹅银搁行匀帐殃户勒上焦的牺余温额酷,笼是泻对面银电行拣提帽供触贷著款乓或宁服膛务股的公间梨接分报奋酬够。二脊.乳现揉金速预凑算现鼠金趣预滥算要：是悲对毅企拥业疑预蚊算折期贱内耽现狱金绪收胳支挖情辣况风的朱估新计愤和键规能划班,属是仍企船业声进侧行敞现煤金酷日喝常走管脱理饮的疯指唯南首和零依退据妹,若是备财女务犯预欣算江的角重之要猜组寒成顽部培分斜。现悬金吸收妇支淋法:是鸟以细表核格胀形见式迎分绕项望列本出期现刘金苗收蹲入倚和伯现勒金酿支陈出调,惹特筛点来是悟直免观龄、为简荣便愈,捆宜爹于拴现搭金昏预没算耽的磁控泉制拍和奴评赚价州。现页金腥收袋入帆：包个括仿销篮货飞现碎金轨收炊入匠和窄其兰他替现露金难收殊入景。现寇金挥支敢出是：包岂括古经雪营她性妻现浪金馋支榆出厕和事其复他桐现华金侦支葡出作。现铲金桑余帽缺萝及棵处沸理议：现互金精余蒙缺者=怀期棍初侍现婚金铃余哲缺矮+赚本协期爹现突金糊收包入执-锻本抢期兔现膊金泉支茧出剂-厨最陵佳旷现方金刘持芒有辣量三井.喉最率佳织现程金挪余菌额构的鲜确洋定(盯一订)玩成折本否分撒析挥模犁式成躁本魂分妻析陈模罚式询：是械通配过爪分山析贫和这比败较崭不肾同偶现思金观持骗有秩量检下盒的咐成园本红水颜平截,惯以炼总煮成油本蚁最逐低众的降现鸡金火持盐有摸量反为钢最下佳庄现匙金秧持捆有激量破的而决戚策阶方训法率。租1傍.石持上有苦成农本性持运有赛成双本免=晓现群金接持孙有泛量今×祥有障价到证锈券朽报萍酬既率浮2脏.胳管擦理抵成倡本阔3换.局短望缺辩成非本成唱本总肤成耗本估线短喘缺成伞本文线踢持豪有扁成析本挥线管肉理成绵本胶线0姨A酷现糖金调持软有突量图悦5贝-编1劈燕现羊金泳持林有顾量都与身成拳本觉关稀系例职5清-展1禾某期企下业摊有例4独种兼现北金搅持这有昨方迫案接有径关祝现新金庭成帜本写如病表烟5怖-座2表5-2

现金持有量决策方案表

单位:元ABCD现金持有量50000600007000090000机会成本率9%9%9%9%管理费用2200220022002200短缺成本340024009000各方案现金总成本计算如下:CA=50000×9%+2200+3400=10100(元)CB=60000×9%+2200+2400=10000(元)CC=70000×9%+2200+900=9400(元)CD=90000×9%+2200+0=10300(元)(二脑)蝴现庭金恭周祖转盾模天式现穴金脑周村转粗模凭式:窝根伤据伴现骑金剩周吧转顶速劳度座来认确继定恢企湖业盗最倍佳辱现萌金荐持跃有鸟量葡的闹一均种虫方签法妹。现动金暗周肢转撞期:见指举自贵现经金表投质入铸生测产带经馆营师开游始输到匹最萌终续又预以僚现槐金浴形衫式型回冻归哥所拨需务要译的柴时退间橡长拢短栗。鲁影待响办现注金描周然转相期粮三脊个泥因调素虫:吨存奴货策周且转纯期的、功应璃收湖账鞠款谣周眠转彻期像、必应扮付申账抚款缴周修转房诚期除。广现刮金额周闷转号期缎=显存毅货刃周乞转趁期有+厕应折收弟账坑款忧周名转简期泄-谋应割付悟账要款曲周辈转偶期旱最傅佳参现妹金旬持脱有萍量市=挥日议平厅均社现抓金垮需感要糊量愤×粪现而金诱周腥转裹期墓日酸平鹅均造现丸金喇需旬要唱量狱=迈年快现压金杨需肉要翅量恶/柴3炉6烛0某征企瓦业盖预细计宰全回年姨现喉金禾需缺要户量诉1峰8香5惠0段万巾元悟,宵预帆计躬存哀货减周康转热期雪为瓶8含0截天辽,臣应余收泡账扶款然周织转蚁期说为缠4星0铜天索,似应抓付耐账貌款纺周搂转深期龙为活3泥5顷天症,泡该蒙企尾业小最塌佳稼现律金泛持愈有镜量骂是雁多舅少郊。扇现昌金飞周树转渗期忙=玻8午0贤+亮4犹0益-兔3龄5亲=慨8挨5悠(酷天喜)蛙最膝佳存现哑金萍持撑有劈燕量姑=梯1守8庸5娱0仅/聚3永6饱0认×卡8宴5伤=买4版3狮6棋.痒8远(捆万逢)堪(乌三育)续存雹货丝式模致式存惭货洗模心式:访能琴使闸现驰金斧的比持超有盾成胶本汪和悄转亭换巨成拜本烫之吵和倡最漂低拦的弓现陕金济持断有袄量效为移最翻佳版现趟金持余策额故。缴持需有完成援本爽=包现射金价平意均巧持浑有咽量斥×女机犬会涝成修本凡率雨转剂换脑成茂本艘=烫证云券塌转班换袜次气数郊×贺每寻次尝固麦定测交记易好费矮用最赢佳垫现原金辨余姓额衡的存陕货烈模窑式寸推脉导焰公喉式进Q链企伯业最识佳功现活金万持丈有椒量笛F指每倒次膀出登售监有颠价哗证敌券硬的搁固倦定悠交深易参费围用星T杂企艘业补某茅一信期持间雨的智现橡金辉总轿需走求搭K龟持红有喘现畏金姓的的机句会鸟成样本约T倡C读现烤金钳总贿成警本弊总抄成辩本勾=套现凯金持芽有琴成写本谊+现帜金转尚换培成接本佣T嘱C再=愁Q队/呈2强×尽K系+弱T舒/壮Q虹×灾F页求虹导爹,带则栏有森K围/捎2傲-锤T慕F蚊/急Q2=刻0最音佳谎现弯金白持锐有脸量羞Q派=例替5险-垒3洞某段企角业遵预泻计定本受年探需壮要方现持金县1程2尽0达0烈万宵元恒,掘该露企维业牢投摸资随有险价捉证芳券裂的区收躲益侧率介1庄2禾%才,滚证粮券喂转未换巡寿为乱现撤金燃的亮每践次纸固刻定孔交毙易列成躺本决为归3院1暑2助.站5蚀元衬,渡则宅最套佳家现汽金继余店额功:鸽Q访=杨=梯2鹊5昨0哪0渔0筑0驳年构总墨成助本争T创C孙=腰2锹5尽0摩0徒0穷0婶/你2×1瓦2吨%印+鼓1脉2岂0阔0冈0炊0判0袭0买/喷2典5裳0亦0幼0痛0×劳3忘1江2寺.赔5哗=硬3流0马0虫0仍0扒(培元筝)四霜.早现种金昨的棚日阅常绝管鉴理(窃一套)毛完剂善窃现侧金诊收纵支怠的袭内陷部款管奶理沫制绪度慎☆值建资立付和渠健桨全庭严叠密嫌的控内舅部附牵藏制半制在度旋☆熟及圈时脚进呆行方现叛金胃清却理☆严泛格北库竞存伟现毁金猜的联开饲支轮范倡围☆加佩强隔库镜存而现塌金寨限容额腥管墓理从(翅二秒)尤加惧速慢收沙款蝇1资.邮讽政头信游箱圣法:谊指赶企份业延在沿业单务裳较缓集捞中肯的四地谜区挠承请租剑专晒门冤的妖加阀锁劣信岛箱巩,虚并编通匙知裂客兼户银把蜻付葬款孔凭阔证主直辅接营寄通往并指柱定扯的第信同箱感,徐指寄定惊银咐行竿每光日蛙数宏次跳开帆启铁信逐箱旦,退并碰将纵集枯中倚的窑账抚款稳电雁汇灾给兵企浸业望。懂2善.集催中宰银解行迎法:播指直企柿业结同靠时洲在驰业胁务终较钱集皆中葵的暮地具区洋设浩立炼若笔干连个似收猜款夺中罪心现,把指权定肃一御个符主注要吐开白户源行戴为颤集姓中散银社行树,依企深业晚客柏户尺的姓货香款践直没接辽交评到孩附屡近现的贵收俱款等中茶心虫,枪各焰收纠款贪中恳心扎银面行质扣锡除疑补咐偿记性照余更额乓后想的衫多云余桑现腊金毁每猛日苦及页时唯解承交塘至译集期中孟银制行问。（毅三华）故控愤制粪现顺金挖支蚂出咐1件.年延震缓题付雹款叮2保.脸使误用凉现碍金壮浮劝游律量第涉三柜节熔短批期辟投涌资渣管惭理短披期楼投症资(消S舒h氧o却r香t质I鼠n敢v录e游s夫t腾m深e残n燥t梳)西指害投止资度期禽限江在湿1晋年紫以收内怎的权投张资含活卵动辆。一腹.槽有乓价糖证锄券龟投术资摄的补原言因

以蚀有降价贞证月券各作醒为黄现透金械的宿替乘代糟品

满抚足俘特道定奸的屋财揭务观需脂要二馆短讲期前投茧资匙应论考酷虑慢的欣因耍素

安虾全纷性

变痕现烦性

收返益符性

到坡期搅日第辽四享节砖应皇收牵账衔款物管承理应谈收虫账羞款指桂企睬业族因代销国售揭产丈品慨或宣提锻供蚀劳指务但等屈业稻务届,饿应畏向天购可货帐单报位举或晴接莲受得劳汤务猜单膊位店收曲取皂的友款掉项云,宋是郑企秩业脉流教动气资陆产桶投内资休的袭重肥要筛组逢成桂部片分剪。一再.尊应童收妖账胶款君的走原亦因络及辈成所本(爹一揭)第应界收焰账机款先的冒原恭因●商牛业搁竞兵争●降掩低鸽存均货爬费猜用●销狸售祝和队收阿款执的龄时键间软差(鹅二睁)应笛收列账袍款聚的体成摊本1虏.商机免会甜成涝本应问收盘账赛款鞠机闭会屠成骂本酷=援应浩收仍账角款或平洽均样余控额句×康变镰动正成粘本唇率游×趟机萌会包成恐本烤率秤例柱5暮-阻4传某啊企盟业笋预泥计惯年仪销踢售旬收贵入附净降额肚4韵5屋0却万坐元敲,浸应酿收冒账抄款武的础平简均颤收初现只期闭为曾6纯0规天章,族产母品康变悦动额成库本厕率拳为午7解0役%沟,治市验场暑有屋价尚证采券继利蜓率壤为羡8寨%宏,灿计猜算宗应柿收乞账欺款卧机伞会辫成职本洒。葡应策收珠账诊款润机责会饮成持本拍=风4妖5趴0拣/俘3洗6就0茧×脆6饺0粘×嫌7冲0挣%的×时8楚%辞=疾4伯.娇2册(灵万盘元吗)卫2康.厨坏生账艺损钩失假坏饲账健损吴失磨=利赊鸟销蝴收昨入撞×傻预宣计畏坏播账躬损罢失委率讲3认.悲管练理席成次本二忘.值信晚用汽政她策信咐用丽政议策(宿C依r保e腥d国i雄t狗P示o孕l挎i壁c盒y脏)鲁:来是乓企覆业敬在狂对纹客卡户劝赊劣销粉产很品肃,歇提引供白商奶业蒜信圣用骆时段,盯必葱须学遵最循第的贤一养系毙列茶标孔准的、狱制虾度鸡和妹行谊为次规凝范抵的怜总胶称菠,束亦缘瑞称胁应瘦收蔽账杯款颠管下理恶政碌策自,列是核企柿业剪财阶务末政遭策惑的虽重氧要叼组免成翻部谱分振。(备一俭)化信书用吉标粒准(植C道r枝e纽奉d洁i杀t钳S兽t蛋a幸n临d重a视r举d魂s似)近指育为破了挖获久取作企中业清的寒商急业讨信觉用孩,衫客吃户炮所模应独具师备崇的峡基封本蓄条茄件贯,抽通岩常衬以坟预魔期尖的气坏朗账冈损怨失斥率蛛作袜为欺判美断践标夏准是。1植.信耗用遣标径准呀的录影邪响艰因贤素后:抗(鬼1忙)紧企烦业燥自猫身馋经丧营防状言况冲●同叛行紫业修平镇均闻水顺平●企呆业箩产小品西的著销累售松能翠力●企镰业椅承嘉担脾违燃约备风划险盲能费力(臂2们)冷客量户斗的笨资雄信狐状呢况足▲信卷用吨品闻质▲能充力▲资嚷本▲抵钓押豆品▲情祖况2适.罚客俘户桂信绑用雕信皱息驼的扯收怎集姥●财视务温报岸表●信近用顺评玩级腐报街告●向缘瑞银果行限查裳询●同塑业锻交热流饮信逗息3忽.孝信狮用宇分芹析础(批1治)毙设婶立属信伶用币标直准谁(凯2宋)无计挨算替客丧户戚的杠信避用赏风巨险含(丽3书)晶确渗定纳客左户沸的莲信你用周级旋别些(推二质)能信翁用脸条哈件信闹用招条善件(孤C弊r祸e厉d健i贴t五T缓e西r樱m冲s复)遭指固企凶业皂向霉客楼户夸授边信戒后度,活对糟客构户呈支棉付垒赊哈销庸货芳款斯提途出饺的杆基捎本杂要贼求坐。厦1愤.信勉用国期势限:堆指鲁企僵业逃允材许降客野户尤赊描购诱货窗款按的学最彻长土时杆间文限迎定锄。授“水N葬e亭t鸣4凤5铺”穷“掘n蚁4银5体”滨2样.现芳金且折损扣:沙指湾客蜂户括在或企曲业妥规浓定胳的歉期委限插内闪付墨款辜所尿享月受领的风价易款犯减雨免震。钻“商2翼/廊1腥0京,压n墙/武6逆0颈”(约三惭)织收疯款瞧政潮策收忍款缝政当策:裹(富C婶o竖l皆l牛e验c阁t迎i痛o弦n泪P箭o追l史i渡c何y搞)封是丽企府业巴向督客历户伪催课收器逾咽期撤未秆付胀账殃款孕所衣采扑取汉的咸策度略女。坏缴账耕损出失0激饱赚和坏点底收瓣账请费逗用企业对逾期应收账款的收款程序多种多样邮寄信函电话催问上门收款法律诉讼三遗.扯应男收属账烟款剃的射日覆常芒管贪理(毕一耗)辟建争立较信再用倦限烛额到管波理米制情度牌(漆二洋)等做注好宝应圾收厘账书款季的阴账抛龄额分兴析导(谢三悔)桌加强强吊对清坏歼账狱的熟管移理坏旬账普损章失锣的遇两五种纱情戏况辆:因屯债京务绳人激破流产归或关死局亡角债扶务命人逾瓦期孟未径履掩行挂偿径债计义晚务坏裹账胶损饰失坊财内务钩处简理奋的孤两黄种乞方痰法炮:直变接攻冲姓销饥法敞备螺抵厘法第脏五首节显存野货借管顶理存扑货是涛指谣企扣业该在鞠生疼产银经悉营耐过农程喇中捉为拆生闲产谣或只销军售落而医储坟备只的录物叶资科,规如织材弱料跌、仰在杀产冤品追、汤产害成认品揪等观,闷是炊流看动页资恒产肉的拜重妖要咽组骑成徒部坊分栏。捐一逝.腿储圾存猫存杜货搭的拿原穴因姻和膛成摘本泰（君一闻）诉储胀存宴存芬货灭的错原辟因爬1淘.四保祖证龟生辱产字经渴营冤活丹动莲的堂正顾常乐开缺展巧2魄.鲁出小于捡降次低隙进养货坟成融本填的颜考久虑(澡二依)货存丸货务成思本命存威货慌成汁本动:立是纯指宇企丢业库取盼得炒和绒储丝式存铅存垦货锡所椅发灵生培的毒各塘种攻直膝接宏成挂本酿和迎间士接叹成腰本布。隆1选.购筐置秩成忽本(聪P旁u慢r寻c蔬h防a峡s墙i悟n法g湿C逮o极s拆t炊)图:描一说般踏是况由畜存占货唯买魔价世和裂运复杂俯费趴构生成仆。译2倘.订篇货直成袭本(栋O吩r皆d劳e嫌r按i肯n配g相C邮o烈s认t姻)视是浊指漏企京业挡为偿组箩织岩订网货凤而浸发骂生基的亦各默种驴费辨用颗。摘3炼.储估存稍成尤本(普S基t肃o欧r刷a番g蚀e汉C糟o识s昏t泼)刷是胞指鞭存号货铁储菜存渗过乡丰程捕中蛙所逼发陈生塔的耍各悔种番费崖用旦。叛4冠.缺炎货厅成胸本(鹊S托h得o防r素t膊a丘g朱e离C急o接s漆t卷)层是宣指嗽由饼于拴企博业云存袖货填供都应救中缸断锦而件造性成扛的秆损桃失流。二膜.役存央货剪控圾制糖(炒一浮)专归嫁口高分抖级恶控齐制龟(怨二甩)侮订谱货贴批案量节控央制费1慨.美经教济善批片量歉模亿型经娱济脏批圾量(朱E硬O亦Q粪)裤是帜指尊能及使亮一颤定冒时培期熟订另货帖成然本渗和鹿储怜存读成感本牢之宽和屑达报到榆最棋低冻的蝇每皮次涨订景货窃批赖量斧。发存居货牵成脱本告=我订遥货础成郊本欢+熊储乓存鹅成竖本吵T肉C挺=扭D浴/茧Q×铃F惜+泻Q挺/地2包×秀C掠(灯1近)缸T姑C存忠货吉成锦本洁D虾存扑货撞年剂需混要辣量驾F祖每委次蜡订踏货果成赴本壮Q换订烂货妙批烛量宵C仪单隙位倾存淋货向年损储转存码费桃用求税T梁C扁对京Q乔的绿导剃数锡得备:损经摔济杯批幅量洋Q瓜=萄(庸2拳)复将尼(丝式2培)稀代贡入弊(主1辩)槽得季:难T弱C魔=害例窗5答-麻5出某抄企棵业贤需训要馋甲甘材坊料越3类6疯0吧0猛0啦公摊斤奸,挡计奖划糕单朽价端2苗0盼元计,