2023年中国空调市场研究报告

2023年中国空调市场研究报告

2022年上半年，中国空调市场中变频空调的关注比例稳步提升，已经成为空调市场的主流产品。随着定频空调的高能效产品节能补贴政策正式终止，变频空调也迎来了更有利的市场环境，越来越多的空调企业积极调整产品策略，将生产重心放在变频空调上。变频空调迎来了成熟的市场发展环境之外，同时获得了众多消费者的认可。另外上半年中国空调市场的品牌竞争更趋激烈，品牌集中度明显下降。互联网消费调研中心ZDC综合中国空调市场品牌、产品数据进行分析：

本报告要点

●2022年上半年，中国空调市场的品牌竞争非常激烈。格力关注比例接近三成，领先于其他竞争对手。海尔和美的两品牌紧随其后，关注比例较为接近。

●2022年上半年，中国空调市场中格力、海尔、美的和三菱的品牌关注比例排名较为稳定，始终保持在前四位，而众多品牌组成的第三品牌阵营的关注比例排名变化较为频繁。

●2022年上半年中国空调市场中3000元内的挂式空调的关注比例达到51.4%，在上半年3000元内产品的关注比例也呈现明显上升的趋势。

●同往年一样，今年上半年中国空调市场中挂式空调的关注比例稳步提升，从1月的60.7%上升至6月的76.7%，上半年整体关注比例为69.7%。

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2022年上半年变频空调的关注比例达到50.6%，基本呈现逐月上升的走势。

●上半年中国空调市场中1.5P产品的关注比例最高，达到25.6%，2P、大1.0P和1P空调的关注比例均在12%左右，也相对较高。

●上半年中国空调市场中冷暖型空调产品的关注比例达到82.1%，冷暖电辅产品的关注比例为14.2%。一、2022年上半年中国空调市场概述

•变频空调普及加速

2022年中国国内空调市场中变频空调的市场份额达到35%，而今年5月变频空调市场零售量占中国空调销售总量的比重已经达到45.2%。ZDC监测数据也显示，变频空调的关注比例在上半年突破50%，已经取代传统定频空调成为市场主流。加上在6月定频空调告别了持续两年的高能效产品节能惠民补贴政策，变频空调也将迎来更为有利的市场发展环境。预计下半年变频空调将会持续普及。

•空调市场竞争日趋激烈

目前中国空调市场处于较为健康的竞争环境中，各企业都在技术层面展开积极的竞争，纷纷加大技术研发投入，力求创新突破，获得竞争中的有利地位。目前除了格力、海尔和美的三大品牌仍掌控半数以上市场空间之外，三菱、大金、志高、海信等品牌也显现出强劲的生命力。三强占六成关注度二、2022年上半年中国空调市场结构分析

(一)品牌结构

•格力、海尔、美的三强仍占六成关注比例

2022年上半年，中国空调市场的品牌竞争非常激烈。格力仍然获得众多消费者的青睐，关注比例接近三成，领先于其他竞争对手。海尔和美的两品牌的关注比例较为接近。三菱、大金等品牌组成了第三品牌阵营，这一阵营品牌数量多且实力接近，关注比例均在4%左右，各自具备各自的优势，竞争非常激烈。

(图)2022年上半年中国空调品牌关注比例分布

•第三阵营品牌排名变化频繁

2022年上半年，中国空调市场中格力、海尔、美的和三菱的品牌关注比例排名较为稳定，始终保持在前四位，而众多品牌组成的第三品牌阵营的关注比例排名变化较为频繁。如第二季度格兰仕的关注排名上升5位来到第五名，日系品牌大金也上升到第六位，而海信和奥克斯均有明显的下降。不过这些品牌的实力非常接近，品牌排名变化仅是暂时的。表1

2022年Q1-Q2中国空调市场品牌关注比例对比排名第一季度第二季度品牌关注比例品牌关注比例1格力30.8%格力29.1%2海尔17.5%海尔19.0%3美的15.5%美的12.7%4三菱5.6%三菱5.8%5海信4.3%格兰仕↑54.8%6奥克斯4.2%大金↑24.5%7志高4.1%志高4.2%8大金3.9%海信↓33.8%9松下3.2%松下3.7%10格兰仕3.0%奥克斯↓43.5%其他——7.9%——8.9%变频空调关注过半

(二)产品结构

1、价格段结构

•3000元内产品关注度过半

2022年上半年中国空调市场中3000元内的挂式空调的关注比例达到51.4%，在上半年3000元内产品的关注比例也呈现明显上升的趋势。空调市场的产品关注格局对应季节变化展现出明显的规律：每年到夏季临近，功率较小的挂式空调将会逐步走俏，对应的价位较低产品的关注比例也会提高。2022年1月至6月，2022元内产品的关注比例上升了5.2%，2022-3000元产品的关注比例上升了7.3%。

(图)2022年上半年中国空调市场不同价位产品关注比例

2、不同类型产品

•挂式空调占近七成关注度

同往年一样，今年上半年中国空调市场中挂式空调的关注比例稳步提升，从1月的60.7%上升至6月的76.7%。预计到8月之后将开始下滑，对应的立式空调的关注比例将会进一步上升。整体来看中国空调市场中仍以适用于较小面积的卧室、书房的挂式空调为主，上半年关注比例接近70%。

(图)2022年上半年中国空调市场不同类型产品关注比例

3、变频产品

•上半年变频空调关注比例过半

2022年上半年，变频空调保持快速增长。定频空调正式告别了高能效产品补贴，变频空调也由此获得了相对更加良好的发展环境。上半年中国空调市场中变频空调的关注比例达到50.6%。上半年变频空调的关注比例更是从年初的45.7%一路上升，5月甚至达到过54.2%的最高值。预计下一冷年中各品牌发布的新品中变频空调将会占到更高的比例。

(图)2022年上半年中国空调市场变频与非变频产品关注比例冷暖空调成绝对主流

4、不同功率

•较小功率产品随旺季到来逐步走俏

中国空调市场显现出明显的季节市场特征，夏季销售旺季的时候，空调制冷成为刚性需求，较小功率的挂式产品相对较为走俏。从上半年中国空调市场不同功率产品的关注比例来看，1.5P产品的关注比例最高，达到25.6%，2P、大1.0P和1P空调的关注比例均在12%左右。这几个功率段也是能够符合中国大多数家庭卧室面积制冷需求的，2P功率的小柜机也以其优秀的性价比获得众多消费者关注。

从上半年不同功率产品的关注比例走势来看，1.5P、大1.0P、小1.0P的关注比例明显呈现上升走势，而2P、3P的柜式空调的关注比例则呈现逐月下降的走势。可以预见到的是这一趋势将在下半年逆转，功率较大的产品将会以其更加优秀的取暖能力走俏冬季市场。

(图)2022年上半年中国空调市场不同功率产品关注比例

5、不同冷暖类型

•冷暖空调为绝对主流

目前中国空调市场上的产品绝大多数为冷暖两用空调。在长江以南没有集中供暖的地区，冬季使用空调取暖成为很多消费者的选择。加上目前变频空调逐步普及，变频空调的精准控温特性也使得空调取暖更为舒适。

从2022年上半年的情况来看，冷暖型空调产品的关注比例达到82.1%，冷暖电辅产品的关注比例为14.2%。目前中国空调市场上仅有不多的本土品牌空调产品配置了电辅加热的功能，这一功能在冬季室外温度极低的情况下也可保证空调的取暖效果，不过由于其耗电量巨大、不够环保，至今也是褒贬不一。

(图)2022年上半年中国空调市场不同冷暖类型产品关注比例主流厂商分析三、主流厂商分析

(一)品牌走势对比

•三品牌关注比例总和下降

中国空调市场中格力、海尔和美的三大品牌把控大局的形势已经持续了数年。2022年上半年三品牌的关注比例总和出现下降的趋势，从1月的63.7%下降至6月的56.1%，显现出目前中国空调市场品牌竞争之激烈。

(图)2022年上半年中国空调市场主流品牌关注比例走势

(二)产品结构对比

•美的在售产品数量领先

2022年上半年中国空调市场中近1700款不同型号的产品在售。其中美的就占到17.1%，达290款，大幅领先于其他品牌。格力和海尔的在售产品数量分别为233款和148款。国外品牌的在售产品数量更少一些，且集中在主流功率段。

(图)2022年上半年中国空调市场格力、海尔、美的市售产品数量对比

•格力、海尔单产品关注率较高

上半年中国空调市场中格力和海尔的单产品关注率分别为0.128%和0.123%，相当接近。而美的由于在售产品数量众多，单产品关注率略逊一筹，仅为0.049%。相对而言美的采用的更像是机海战术，以其丰富的产品线迅速扩张市场领地。

(图)2022年上半年中国空调市场格力、海尔、美的单产品关注率对比

2023年电子行业智能化分析报告2023年9月目录一、消费电子发展趋势：智能性和便携性 3二、谷歌眼镜开创可穿戴设备先河 4三、智能手表将续写可穿戴设备辉煌 51、第一代智能手表缺乏外观设计和生态系统支持 52、第二代智能手表侧重运动和健康监测 53、即将出现的第三代智能手表功能更强大 6（1）苹果iWatch有望年底亮相 7（2）三星有望发布多款产品 7四、智能手表+眼镜解放双手，埋葬智能手机 8五、硬件变革大，投资机会多 91、水晶光电：光学龙头，智能眼镜最显著受易标的 102、环旭电子：设备连接的无线纽带，微小化贴片工艺先锋 113、歌尔声学：声学龙头，小空间实现高音质 114、共达电声 12六、附录—可穿戴设备近期新闻汇总 121、屏幕有点小苹果智能手表iWatch要来了 122、Google智慧手錶具雙觸控板、能無線上網 133、三星ProjectJ计划曝光：智能手表不让苹果专美 14一、消费电子发展趋势：智能性和便携性消费电子沿着智能性和便携性两个维度发展。在过去几年，市场关注的焦点在于智能性维度，即设备从功能型向智能型的演变；直至最近，谷歌眼镜才引发了市场对便携性维度的关注。在便携性的维度，我们把电子产品分为四种类型：固定型、可携带型、可穿戴型和嵌入人体型。我们认为，消费电子产品从可携带型向可穿戴型的演变刚刚开始，未来甚至会向可嵌入型演变，投资机会将非常丰富。JuniperResearch预计：至2023年，整个可穿戴电子设备市场将会超过150亿美元，比2021年将近翻一倍，可穿戴智能设备的销量至2022年预计将达到7000万台。正如应用的成长促进了智能手机市场的兴盛，可穿戴技术领域也会出现类似的成长：做到应用生态系统与可穿戴设备同步增长，各种新功能的产品将层出不穷。谷歌、苹果、三星等大厂商均已在可穿戴电子设备领域有所布局，期望能把握下一轮移动技术变革的行情。当前各大厂商关注度较高的可穿戴式智能设备主要是智能眼镜和智能手表。二、谷歌眼镜开创可穿戴设备先河谷歌眼镜给硬件行业带来了重大变革和机遇，其对硬件的要求体现在四个方面：1）人机互动友好性（包括信息输入和输出）；2）续航时间长；3）连接性；4）轻薄微型化。谷歌眼镜在硬件方面的创新主要体现在信息输出和续航时间上，信息输出的创新之处在于采用微投和反射显示屏的图像输出方案以及骨传导耳机的声音输出方案，通常的微投具有功耗高的问题，谷歌的创新能够大大降低功耗，延长续航时间。谷歌眼镜硬件的创新关键在于微投和反射显示屏。关于谷歌眼镜的详细论述请参见我们3月25日专题报告《谷歌眼镜--无边界创新时代的开启》。三、智能手表将续写可穿戴设备辉煌1、第一代智能手表缺乏外观设计和生态系统支持最早面市的智能手表是精工Ruputer在1998年推出的一款兼容Win95、售价达330美元的智能手表，其后陆续有其他公司推出智能手表，但均未引起普通消费者的关注。我们认为，在智能手机尚未普及的时期，消费者对智能终端和移动互联网认知度低，创新跨度过大的智能手表不可能取得胜利。此外，第一代智能手表在外观设计和生态系统支持等方面都较为薄弱。2、第二代智能手表侧重运动和健康监测摩托罗拉在2020年发布了MotoActv智能手表，主打运动监测功能。产品内臵8GB空间，配有1.6寸彩色触控屏幕，采用强化玻璃，可以防汗、防雨及防刮；可与Android2.1系统或以上的智能手机同步；采用了MotorolaAccuSense技术，也内臵了GPS系统，可以让用户在运动时可以准确追踪所在位臵及记录时间、距离、速度、心跳及热量消耗；内臵258mAh锂电池，不够非常理想，运动时可连续使用5至10小时。2022年面市的Pebble智能手表是第一款完全支持iOS功能的智能手表。产品允许多个程序同时运行，搭载iOS或Android2.3以上系统。配有分辨率为144x168的1.26寸黑白背光屏幕，采用e-paper电子纸技术，可以通过蓝牙2.1+EDR与其他设备连接；内臵震动马达和三轴加速度计，可安装位运动专门设计的程序。3、即将出现的第三代智能手表功能更强大第二代智能手表在功能上还无法与智能手机相媲美，但苹果、三星、谷歌等巨头的动向让我们坚信第三代智能手表功能将更为强大，有望与智能手机相当。（1）苹果iWatch有望年底亮相消息称，苹果已经建立了一支100的团队来研制智能手表iWatch，已经开始试产，富士康已经收到了苹果的订单，并有望在年底面市。苹果的iWatch智能手表具有步程计和健康指标传感器等第二代智能手表的功能，也能通过连接智能手机来显示电子邮件、IM和其他数据，此外，还能够实现手机的通话功能，并通过内臵地图实现导航。在硬件配臵方面，iWatch将采用1.5寸OLED屏幕（台湾铼宝科技RiTdisplay）和OGS触摸屏，内臵的电池仅可续航1-2天（苹果的目标是续航4天至5天）。（2）三星有望发布多款产品科技网站SamMobile报道：三星的ProjectJActiveFortius的智能手表有以下配件：针对Fortius开发的臂带、固定在自行车上的装臵以及囊状态。三星也设计了健康软件SHealth，预示着运动和健康监测将是三星可穿戴电子设备的重要卖点。媒体也传出三星智能手表将命名为GALAXYAltius，屏幕分辨率为500x500。四、智能手表+眼镜解放双手，埋葬智能手机智能手机在功能手机通话和短信功能的基础上，实现了上网、安装应用程序、收发邮件等功能。智能手机和平板电脑在很大程度上替代了便携性较差的电脑，我们判断，便携性更强的可穿戴设备智能手机+眼镜将埋葬智能手机。智能手机、智能手表和智能眼镜三种设备各有优缺点：1.智能手机是最成熟产品，功能丰富，但屏幕较小，并需要手持操作，约束了在驾车等场合的使用；2.智能眼镜输出画面大，视觉效果较好，但装在镜脚的触摸屏面积小，仅仅具有简单动作识别功能，信息输入不方便，不适合复杂的操作；3.智能手表具有合适输入的触摸屏，操作方便，可以完成复杂的信息输入，但屏幕太小，不适合人眼长时间观看。我们认为，智能眼镜和智能手表具有信息输入和输出优势互补的特点，两者的结合将兼具各自优势，能够实现在手表上输入复杂内容，在眼镜上观看大的画面，从而实现较好的视觉体验。智能眼镜+手表的硬件组合也具有智能手机所不具备的优点：一方面，眼镜和手表持续与人体接触，并可以通过传感器自然地获得人体信息，从而提供更加智能化的服务；另一方面，眼镜和手表都不需要手持操作，解放了双手，适合在各种不同场合的应用，更胜于必须手持操作的智能手机，有望替代智能手机，从而带来消费电子的革命性变化。五、硬件变革大，投资机会多可穿戴设备的外在形态完全不同于智能手机等传统硬件产品，这些产品在硬件方面的变革很大，其中，智能眼镜侧重于光学方面的创新，智能手表是智能手机的缩小版，并加入更多传感器以读取人体脉搏等信息，部分厂商也可能在腕带处采用柔性化硬件设计。此外，智能眼镜+手表的硬件组合也需要两个产品之间频繁的信号互联，势必增加对无线模组的需求。我们认为，水晶光电、环旭电子、歌尔声学等公司将显著受益于可穿戴设备的高速发展。1、水晶光电：光学龙头，智能眼镜最显著受易标的公司是手机镜头用红外截止滤光片和数码相机用光学低通滤波器的领先厂商。公司在产品升级和新产品拓展两个维度实现增长。光学低通滤波器的单价随着从卡片机升级为单反微单而增长10倍以上，随着摄像模组对像素和成像质量要求的提高，红外截至滤光片材质从普通光学玻璃升级为蓝玻璃，单价和市场空间有10倍的提高。公司不断拓展微投、Kinect产业链相关产品等新产品。我们在3月25日专题报告《谷歌眼镜--无边界创新时代的开启》中讨论到，谷歌眼镜硬件的创新关键在于微投和反射显示屏，而微投的核心技术是光学加工、光引擎设计和镀膜。水晶光电在这三方面均具有深厚的技术积累。在光学加工方面，水晶光电具有十来年的经验积累；在光引擎设计方面，水晶光电与芯片设计商奇景及LCOS专利持有人合作；镀膜更是水晶光电的核心优势，其光学镀膜的产能规模位居全球第一。水晶光电当前已进入某海外客户的智能眼镜产业链，踏上了智能眼镜技术创新的第一波浪潮。2、环旭电子：设备连接的无线纽带，微小化贴片工艺先锋环旭电子是苹果无线模组的两大供应商之一，产品广泛应用于MacBook、iPhone和iPad上。如我们在3月25日专题报告《谷歌眼镜--无边界创新时代的开启》讨论，智能眼镜的重量是一般智能手机的1/3,轻薄化要求远远超过绝大多数手机，智能手表的面积和体积也大约是智能手机的1/6至1/8，但功能上却相差不大，这就对元器件和组装工艺的微小化提出较高要求，公司必将凭借微小化贴片工艺的核心技术优势在可穿戴设备产业链占有一席之地。3、歌尔声学：声学龙头，小空间实现高音质公司是全球领先的电声器件厂商，通过强大的研发能力向上游整合，实现了关键原材料、自动化生产线和精密模具的自制，具备了较强的垂直一体化能力，使得公司可以向客户进行大规模地快速出货，并提供一站式的服务和产品供应，同时可以更好地控制成本。大客户战略使得公司不断切入缤特力、索尼、三星和苹果等全球消费电子巨头主流供应链。公司也在MEMS声学器件上积累深厚，未来有望实现MEMS技术的突破。可穿戴设备需要麦克风来读取用户的语音信息，也需要音筒来输出设备的信号，在很小的空间实现高品质的声音输入和输出是歌尔等龙头公司的技术优势。4、共达电声公司是国内领先的声学器件厂商，主要产品为微型麦克风、微型扬声器/受话器及其阵列模组，产品主要应用于手机、笔记本电脑/平板电脑、平板电视、个人数码产品、汽车电子等消费类电子产品。主要大客户包括苹果（通过MWM间接供应）、华为、中兴、索尼、索爱以及三星等企业。六、附录—可穿戴设备近期新闻汇总1、屏幕有点小苹果智能手表iWatch要来了之前美国媒体就曾给出消息称，为了研发iWatch，苹果秘密组建了一个100人的团队，而现在台湾产业链则爆料，目前苹果已经开始试产这款手表了。日本媒体Macotakara报道称，苹果原来打算为iWatch配备1.8寸屏幕，不过他们感觉太大，所以最后将其定为1.5寸，而这块OLED屏幕是由台湾铼宝科技(RiTdisplay)代工。随后台湾媒体还给出消息称，富士康已经收到了苹果的请求，即试产1000支iWatch，其配备的1.5寸OLED屏幕，而屏幕采用的是单片式(one-glass-solution)触控技术（能降低屏幕的厚度）。之前美国科技媒体TheVerge透露，苹果iWatch的原型机搭载的是iOS系统（重新改造），其内臵的电池仅可续航1-2天（苹果的目标是续航4天至5天），提供通话功能，并内臵有地图、步程计和健康指标传感器等，同时它还能通过连接智能手机来显示电子邮件、IM和其他数据。不少传闻都显示，这款手表最快会在今年年底亮相，大家觉得怎么样？2、Google智慧手錶具雙觸控板、能無線上網根據美國專利和商標局(USPTO)於2日公布的文件顯示，Google提出專利申請的智慧型手錶(smart-watch)，將具有雙觸控版、無線上網功能、以及可做電源與資料傳輸之用的腕帶。該申請文件標題為「智慧型手錶與使用者介面功能」(SMART-WATCHWITHUSERINTERFACEFEATURES)。提出申請時間為2020年10月26日。在該文件摘要中，Google表示，智慧型手錶包