自考财务报表分析知识点整理

第页全国自考财务报表分析重点整理第一章一、名词解释：1.数据：数据是把客观事物记录下来、可资鉴别符号。表示数据符号有多种多样，可以是数字或数字序列，也可以是声音与图象。2.财务信息：是指可以对财务活动规律进展直接描述，并可在人们之间进展交流、传播与利用知识。3.财务会计报告：指企业对外提供反映企业某一特定日期财务状况与某一期间经营成果、先进流量文件。年度与半年度财务会计报告由会计报表、会计报表附注与财务状况说明书构成。4.财务报表分析：是以财务报表为主要依据，采用科学评价标准与适用分析方法，遵循标准分析程序，通过对企业财务状况、经营成果与现金流量等重要指标分析，从而对企业经营情况及其效绩作出判断、评价与预测。5.比拟分析法：是指将实际到达数据同特定各种标准相比拟，从数量上确定其差异，并进展差异分析或趋势分析一种分析方法。6.差异分析：指通过差异提醒成绩或差距，作出评价，并找出产生差异原因及其对差异影响程度，为今后改良企业经营管理指引方向一种分析方法。7.趋势分析：指将实际到达结果，同不同期财务报表中同类指标历史数据进展比拟，从而确定财务状况、经营状况与现金流量变化趋势与变化规律一种分析方法。8.横向比拟法：又称水平分析法。指将同一工程在某一时日或某一期间实际到达结果同某一标准中一样工程实际数据做比拟，并分析产生差异原因。9.纵向比拟法：又称垂直分析法、动态分析法。即以资产负债表、损益表等财务报表中某一关键工程为基数工程，以其金额为100，而将其余工程余额分别计算出各关键工程金额百分比，这个百分比那么表示各工程比重，通过比重对各工程作出判断与评价。10.共同比财务报表：仅以百分比而不表示金额财务包百哦称为共同比财务报表。通常可以用于几个会计期间比拟，为此而编制财务报表称为比拟共同比财务报表。11.比率分析法：利用财务报表中两个或两个以上具有相互关联工程数据计算出比值，称为财务比率，利用这种财务比率以说明某一个方面业绩、状况或能力分析，称为比率分析法。是财务报表分析中一个重要方法。12.因素分析法：利用几个相互联系因素通过逐个进展替换，以测算出各个因素对分析对象影响程度分析方法。13.连环替代法：指确定影响因素，并按照一定替换顺序逐个因素替换，计算出各个因素对综合性经济指标变动程度一种计算方法。二、简述题：1.信息含义：信息是客观世界中，一切事物运动状态、变化与特征反映。是人们用以对客观世界进展直接描述，可以在人们相互之间进展交流、传播与利用知识。1)信息是对客观世界中一切事物运动状态、变化与特征反映；2)信息是客观事物之间相互联系与相互作用征象3)上述定义中知识，指是信息加工产物，是一种具有普遍性、概括性与高层次性信息。2.信息分类：1)按内容范畴分：自然信息与社会信息〔按社会属性分政治信息、军事信息、经济信息、科技信息〕；2)按信息处理加工程度分类：一次信息、二次信息与三次信息；3)传递范围分：公开信息、半公开信息与非公开信息；4)按信息贮存方式分：内存信息与外存信息。3.财务信息用户及其信息需求：1)投资人：包括现有投资人与潜在投资人。他们最关心投资平安与收益，主要是投入资金回报率，包括资本金收益率、股东权益报酬率、普通股每股收益等；2)债权人：最关心信息是债权平安与债权收益，包括贷款到期收回与利息按期偿付，主要指标是流动比率、速动比率、现金比率、资产负债率，以及企业收益能力等；3)各级政府包括国民经济综合管理部门，为了宏观控制、管理与决策，也需要了解企业各个方面财务信息；4)企业本身为了企业经营决策、管理决策与近期、远期开展，也需要了解与掌握大量财务信息。4.资产负债表所提醒财务信息，主要有以下三个方面：1)企业所拥有并可利用经济资源，包括资产总额、资产构造分布情况。对此可以进一步提醒资产构造合理性与资产流动性；2)资产资金来源。形成资产资金有两个来源：债权人提供贷款与企业所有者投资。它据以提醒企业融资构造优劣，并可对企业财务杠杆作出评估；3)资产与负债对照关系，可以分析资产流动性及其偿债能力。5.财务报表分析特征：1)在财务报表所披露信息根底上，进一步提供与利用财务信息；2)财务报表分析是一个判断过程；3)科学评价标准与适用分析方法是财务报表分析重要手段。6.附注内容：1)不符合根本会计假设说明；2)重要会计政策与会计估计及其变更情况、变更原因及其对财务状况与经营成果影响；3)或有事项与资产负债表日后事项说明；4)关联方及其交易说明；5)重要资产转让及其出售情况；6)企业合并、分立；7)重大投资、融资活动；8)会计报表中重要工程明细资料；9)有助于理解与分析会计报表需要说明其他事项。7.财务报表分析具体目标：1)为企业投资人投资决策、为债权人贷款决策提供依据；2)为企业经营决策与提高管理水平、提高效益提供依据；3)为政府进展宏观经济决策与对国有企业实施间接收理，考核企业经营者业绩提供依据。8.应用比拟分析法应注意问题：应注意相关指标可比性。1)指标内容、范围与计算方法一致性；2)会计计量标准、会计政策与会计处理方法一致性；3)时间单位与长度一致性；4)企业类型、经营规模与财务规模以及目标大体一致。9.因素分析法三个特征：1)要按照影响因素同综合性经济指标之间因果关系，确定影响因素；首先依据因果关系合理确定影响因素，并依据各个影响因素依存关系确定计算公式，这是运用因素分析法根底；2)计算过程假设性。即在分布计算各个因素影响数时，要假设影响数是在某一因素变化而其他因素不变情况下得出。这是一个假设，但他是分别计算各个因素影响数前提条件；3)因素替代顺序性。即在运用因素分析法时，要按照影响因素与综合性经济指标因果关系，确定合理替代顺序，且每次分析时，都要按照一样替代顺序进展测算，才能保证因素影响数可比性。合理替代顺序要按照因素之间依存关系，分清根本因素与附属因素，主要因素与次要因素来加以确定。10.财务报表分析应注意问题：1)要弥补财务报表提供信息局限性；2)使用比拟分析法或比率分析法必须与实际情况相结合；3)经营业绩评价要恰当。11.财务报表分析依据：1)真实、系统与完整数据资料；主要来自财务报表，又不限于财务报表；2)客观、可靠实际情况，财务报表分析人员要深入实际，做好调查研究工作，真正掌握与分析有关实际情况；3)法律、法规、制度以及政府方针与政策。12.财务报表分析程序：1)明确分析目、内容、范围与重点，并据以制定分析工作方案；2)搜集、整理与核实资料；3)选用适宜分析方法，进展分析工作；4)编写分析报告。13.财务报表分析所选用资料：1)作为分析对象财务报告与财务报表全套资料，如果是年度财务报表，那么应当是经过注册会计师审计过并具有审计报告财务报表；2)与作为分析对象财务报告与财务报表相应以前年度财务报告、财务报表以及其他历史资料；3)与财务分析有关定额、方案、统计与业务等方面资料；4)同行业或同类型企业有关资料；国内外先进企业或先进水平资料；国家统一标准评价标准值资料；5)其他资料。比方与分析有关宏观数据资料。第二章一、名词解释：1.企业收益：是指企业在生产经营活动中取得并能产生相应社会效益经济利益。可分为总收益与净收益。总收益是指所有者出资额与各种为第三方或可户代收款项以外各种收入；净收益是指总收益中各项收入超过本钱局部，也称利润。2.收益构造：是指收益组成工程搭配及其排列。按照构成诸多因素与工程，从不同角度进展工程搭配与排列，可以形成多种收益构造如收益收支构造、业务构造。3.资产收益：是指企业资产中孕育着未来收益。资产收益是一种潜在收益，需要经过资金周转完成才能实现，并最终转化为经营收益，资产收益表达了资产本质特征。4.共同比损益表：也叫总体构造损益表，简称共同比损益表。该表是用百分比数字编制，用以提供损益表各工程与主营业务收入之间比照关系。编制共同比损益表是分析企业收益构造所采用一种方法。5.企业利润增减变动分析：就是报告期实现利润与方案利润、前期利润或其他利润指标进展比拟，查明它们是否一致、变化如何分析过程。6.产品等级构成：是指在等级产品总产量中，各等级产品产销量所占比重，是反映等级产品质量重要指标。7.获利能力：指企业运用其所支配经济资源，开展某种经营活动，从中赚取利润能力。在经营活动中是否具有较强获利能力，对企业生存开展至关重要。8.长期资本报酬率：是指利润总额与公司长期资本之间比照关系，可以说明企业运用长期资金赚取利润能力。对投资界定包括长期债权人与企业所有者两方面提供长期资金，能够表达出企业吸引未来资金提供者能力。9.普通股每股收益：也称普通股每股利润或每股盈余，是指公司净利润与流通在外普通股比值。该比率反映普通股获利水平，是衡量上市公司获利能力重要财务指标，对于公司股票市价、股利支付能力等均有重要影响，因而是股市投资人最为关心指标之一。10.普通股每股账面价值：也称普通股每股净资产，是指普通股权益与流通在外普通股股数比值。该比率说明每股普通股拥有账面净资产有多少，可以间接说明企业获利能力大小，并且能从理论上提供股票最低价格，用以帮助判断股票市价合理性及确定认股权购置股票价格。二、简述题：1.企业收益性分析意义：收益性分析是指对企业通过资产经营能够取得多大收益能力所进展分析、评价与预测。1)促进企业提高资产管理水平；2)促进企业改善资产构造，提高资金运用效果；3)促进企业扩大经营规模；4)促进企业增强市场竞争能力。5)总之，企业收益性分析实际上是一种综合性分析，涉及企业经营与管理各个方面。2.企业经营对获利影响大体有以下几个方面：1)对获利水平影响。假设企业经营中调整了各类业务规模，也会导致它们比重变化，从而影响该期获利水平；2)对获利稳定、持久性影响。在正常情况下，企业准备长期经营业务与商品获利能力强弱，是影响企业今后能否稳定持久获利主要因素。在构造分析中，应以对此局部进展收益趋势预测；3)对财务平安性影响。如果发现企业在一定时期内主要依靠了临时性经营工程，即便其获利较多，也不能说明企业有长期与稳定获利能力。4)总之，企业经营活动如能符合市场需求并稳步开展，就能够形成合理收益构造。3.利润增减变动原因分析：1)表层原因：实际上就是利润构成工程，即损益表中所列示工程。2)深层原因：I.内部管理问题〔主观因素〕：是指企业经营管理水平上下导致利润发生增减变化。通常表现为方案不周、决策失误、规章制度不健全或执行不严、管理、控制与监视不力，因而导致发生损失浪费，本钱费用上升、坐失销售良机等情况，其结果必然是导致利润减少甚至发生亏损。可以通过企业自身改善寻求相应解决途径；II.外部环境问题〔客观原因〕：国家经济环境变化及对国内经济与市场影响；国家宏观政策调整；有关法律法规公布执行；市场机制不健全，存在行业垄断与不正当竞争；市场需求与价格发生较大变异；商品自身周期性。4.共同比损益表作用：1)可以将原本不宜比拟绝对数，转换为同一根底上数据，以便于比拟。这样就可以了解损益表构成工程在主营业务收入总体中各自份额有多大。2)将报告期与前一期与前几期共同比损益表加以比拟，从中可以看出各项共同比数字变化，据此找出导致报告期利润构成较前期发生变动主要工程是哪些。5.企业获利能力重要性：1)企业获利能力对投资人重要性：假设企业经营好，获利能力强，就能带来较丰厚利润，从而是权益性股份每股账面价值加大，每股所得利润增多，还能使每股分得较多股利。具有较强获利能力能为公司进一步增资扩股创造有利条件，又能给更多投资人带来新投资时机；2)企业获利能力对债权人重要性：从根本上看，企业是否具有较强获利能力以及获利能力开展趋势乃是保证中长期贷款人利益根底所在；3)企业获利能力对政府行使社会管理职能重要性：企业获利能力强，就意味着实现利润多，对政府税收奉献大；4)企业获利能力对员工重要性：能为员工提供较稳定就业岗位、较多深造与开展时机、较丰厚薪金及物质待遇，为员工在工作、生活、安康等各方面创造良好条件，同时也能为吸引、留住人才，使他们更努力地为企业工作提供经济保障。第三章一、名词解释：1.期间费用：企业在生产经营活动中发生各种消耗，能够对象化局部就构成该对象本钱；每期均可能发生且不宜对象化局部就作为当期费用处理，这些以发生期间进展归集与补偿费用，统称为期间费用。2.管理费用：指企业行政管理部门为组织管理生产经营活动而发生各项费用，其中包括企业行政管理各职能部门人员工资及福利费、差旅费、办公费等等。3.本钱特性：也称本钱习性，是指本钱与产量依存关系属性特征，按其特性被分为固定本钱、变动本钱与半变动本钱。4.约束性固定本钱：是指同企业生产经营能力形成及其正常维护相联系有关本钱，如厂房设备折旧费、保险费、财产税、管理人员工资等。5.酌量性固定本钱：指企业管理者根据经营开展规划专门要求，经安排所形成有关本钱，如研究开发费、广告宣传费、职工培训费等，酌量性固定本钱带有更大主观性，受人为因素影响大。6.半变动本钱：是指那些既包含变动成分也包含固定成分本钱。半变动本钱中固定成分不管业务量多少都要发生，类似于固定本钱，而其中变动本钱那么与业务量有关，并随之等比例变动。7.变动本钱：是指岁业务量增减而相应发生同比例变动本钱。如直接材料费、直接人工费、产品包装费等。8.产品本钱分析：是对报告期已完工产品生产本钱情况所进展分析，其根本内容就是利用本钱核算数据以及其他有关资料，与各种本钱标准进展比拟，通过本钱分析，确定产品本钱超支或节约差异，分析差异形成原因，评价本钱方案完成情况。二、简述题1．本钱与费用关系：本钱是指生产某中产品、完成某个工程或者是做成某件事情代价；费用是指在一定时期内为进展生产经营活动而发生各项消耗。1〕费用是本钱根底，没有发生费用就不会形成本钱；2〕按对象归集费用构成本钱，其发生期与补偿期并非完全一致；不予对象化费用那么按发生期间归集，由同期收入补偿。2．本钱费用分析意义：分析本钱费用，就是在认识了本钱费用积极作用根底上，利用本钱费用报表提供数据及其他有关资料，运用专门方法，分析企业在各项本钱费用发生过程中存在哪些问题，原因何在，并对企业本钱管理工作做出评价。其意义表现在：1〕为本钱考核提供依据；2〕为未来本钱预测提供依据；3〕改善经营管理，提高本钱管理水平，增强市场竞争能力。总之，通过对本钱费用分析，目就是要合理控制、降低本钱费用，提高企业经营管理水平，增强市场竞争能力，最终获取良好经济效益。第四章一、名词解释：1.资产流动性分析：资产流动性是企业资产变换为现金速度。资产流动性分析是指通过对资产变现能力以及资产与负债之间有机联系进展分析，从而用以判断企业偿债能力及资产质量一种分析方法。2.流动比率：是指一定时期内企业流动资产除以流动负债比率，是衡量企业短期流动性方面最常用比率之一，说明企业用其流动资产归还到期债务保障程度。3.速动比率：是指一定时期内企业速动资产除以流动负债比率。速动资产指现金与易于变现、几乎可以随时用来归还债务那些流动资产，一般用货币资金、短期投资、应收票据、应收账款等构成，但不包括存货、待摊费用。4.营运资金：指一定时期内企业流动资产超过流动负债局部。一般而言，营运资金为正数，说明企业流动负债有足够流动资产作为偿付保证；反之，那么意味着偿债能力缺乏。二、简述题：1.分析存货质量与流动性应注意问题：1)存货计价。采用计价方法不同，发出存货金额也会不同，对期末存货本钱与当期销售本钱确定必然会受到影响；2)存货跌价准备。企业如为上市公司应于中期期末或者年度终了时，对存货进展全面清查，如由于存货遭受毁损、全面或局部陈旧或销售价格低于本钱等原因，是本钱不可收回局部，应提取存货跌价准备；3)潜在亏损风险。存货对生产经营活动变化具有特殊敏感性，必须使存货数量与企业经营活动保持平衡。一些企业将冷背呆滞商品、积压产品等长期隐蔽在存货工程中，其实是一种企业潜在亏损；4)存货日常管理。只有合理地保持各项存货比例，材料存货才能为生产过程所消化，商品存货才能及时实现销售，从而使存货顺利变现；5)存货库存周期。存货库存周期长短也影响着存货流动性与质量，库存周期过长商品自然会使存货变现能力降低。2.分析应收账款质量与流动性应注意问题：1)应收账款规模。应收账款规模受诸多因素影响，应结合企业行业特点、经营方式、信用政策来分析；2)坏账损失风险。企业生产经营存在各种风险，采用商业信用赊销商品也不可防止发生坏账损失，应弄清处理坏账损失方法；3)潜在亏损风险。企业可能存在无法收回应收账款，可能会有企业将违规行为隐蔽于应收账款之中，那么分析是可采用应收账款账龄分析法，对超过一年应收账款予以关注。3.分析货币资金规模适应性与质量应注意问题：1)企业资产规模、业务收支规模。企业资产总额越大，相应货币资金规模也就越大；业务收支频繁，处于货币形态资产也会越多；2)企业筹资能力。如果企业信誉好，在资本市场上就能够较容易地筹集资金，向金融机构借款也较方便。因此，企业没有必要持有大量货币资金；3)企业行业特点；不同行业企业，其合理货币资金构造也会有所差异，有时甚至会很大；4)企业定期存款。企业银行存款与其他货币资金中有些不能用于支付存款，必将影响货币资金流动性，对此，应在报表附注中加以列示，以正确评价企业资产流动性及其短期偿债能力。4.流动比率、速动比率与现金比率相互关系：1)以全部流动资产作为偿付流动负债根底，所计算指标是流动比率。它包括变现能力较差存货与不能变现待摊费用，假设存货中存在超储积压物资时，回造成企业短期偿债能力较强假象；2)速动比率以扣除变现能力较差存货与不能变现待摊费用作为偿付流动负债根底，它弥补了流动比率缺乏；3)现金比率以现金类资产作为偿付流动负债根底，但现金持有量过大会对企业资产利用效果产生负作用，这一指标仅在企业面临财务危机时使用，相对于流动比率与速动比率来说，其作用力度较小。5.影响短期偿债能力其他因素：1)准备变现长期资产。企业依据本身经营战略往往在特定时期准备将一些长期资产变现，这些无疑会增强企业以后会计期间资产流动性；2)良好企业商业信用。良好商业信用可以使企业与有关金融机构建立长期稳定信贷关系，增强企业资产流动性；3)承当担保责任与已贴现商业汇票引起债务。这些必然减弱企业短期偿债能力，应在会计报表中加以披露；4)未做记录或有负债。如有纠纷税款、尚未了解诉讼案件，有争议财产纠纷、大件商品售后效劳等对企业短期偿债能力产生负面影响。第五章一、名词解释：1.融资构造：也称资本构造，是指企业在筹集资金时，由不同渠道取得资金之间有机构成及其比重关系。2.资金本钱：是指企业为获取某类资本所要付出代价，如向银行借贷利息费用、发行股票发行费用与支付股利。3.财务风险：指企业由于筹措资本对资金供给者承当义务而可能发生危险。4.保守型融资构造：是指在资本构造中主要采取主权资本融资，且在负债融资构造中又以长期负债融资为主。在这种融资构造下，企业对流动负债依赖性较低，从而减轻了短期偿债压力，财务风险较低；与此同时，由于主权资本融资与长期负债融资本钱较高，因此会增加企业资金本钱，是一种低财务风险、高资金本钱融资构造。5.中庸型融资构造：在这种构造下，主权资本融资与负债融资比重主要根据资金使用用途来确定，即用于长期资产资金由主权资本融资与长期负债融资提供，而用于流动资产资金主要由流动负债融资提供。同时，还使主权资本融资与负债融资比重保持在较为合理水平上。6.风险型融资构造：是指在资本构造中主要采用负债融资，流动负债也被大量长期资产所占用。这是一种高财务风险、低资金本钱融资构造。7.融资构造弹性：是指企业融资构造随着经营与理财业务变化，能够适时调整与改变可能性。一般而言，融资构造一旦形成就具有相对稳定性，但这种稳定性并不排斥调整可能。8.弹性融资：可以随时清欠、退还与转换融资，主要是指流动负债融资以及企业未分配利润。9.刚性融资：不能随时清欠、退还与转换融资，主要指主权资本；10.半弹性融资：介于弹性融资与刚性融资之间融资，主要是指长期负债融资。11.存量调整：是在企业现有资产规模下对现存自由资本与负债进展构造上相互转化，分为直接调整与间接调整。直接调整是将企业可转换债券、优先股等可转换证券按规定转换比例转换为普通股股票，从而增加股本，减少负债；间接调整是将某类融资收缩，然后将相应数额融资量扩大到其他类融资中，如先归还短期债务，再贷入长期负债，以进展流动负债与长期负债期限搭配、利率搭配调整。12.流量调整：是通过追加或缩小企业现有资产数量，以实现原有融资构造合理化调整。13.资产负债比率：是企业全部负债总额与全部资产总额比率，表示在企业全部资金来源中，从债权人方面取得数额所占比重。该指标用于衡量企业利用负债融资进展财务活动能力，也是显示企业财务风险重要标志。14.所有者权益比率：是企业所有者权益总额与资产总额之比，说明主权资本在全部资产中所占份额。所有者权益比率倒数是权益乘数，即资产总额是所有者权益多少倍。15.有形净值债务比率：就是将无形资产、递延资产从所有者权益中予以扣除，从而计算企业负债总额与有形净值之间比率。该指标实际上是一个更保守、慎重产权比率。16.利息保障倍数：又称已获利息倍数，是企业息税前利润与所支付利息费用倍数关系。该指标测定企业以获取利润承当借款利息能力，是评价债权人投资风险程度重要指标，是从企业收益方面考察其长期偿债能力。二、简述题：1.各报表使用者对融资构造分析目及作用有什么不同：1)对于企业债权人而言，融资构造分析主要目是判断其自身债权归还保证程度，即确认企业能否按期还本付息。所有者权益是一种剩余权益，一般而言，所有者权益在企业资本构造中比例越高，对债权人债权保障程度就越高，因此债权人希望所有者权益比重越大越好；2)对于企业投资人而言，融资构造分析主要目是判断自身所承当风险与可能获得财务杠杆利益，以确定投资决策，因此投资人面临着风险与收益两种选择：是否转移资本或追加资本，以使自身既承当较小投资风险，又可获得较高投资收益；3)对于企业经营者而言，融资构造分析主要目是优化融资构造与降低融资本钱，即如何确定与保持最正确融资构造，以使企业综合财务风险最低，而相应融资本钱也最低；4)对于政府有关经济管理部门而言，融资构造分析主要目是判断企业是否可以进入有限制领域进展经营与财务运作；5)对经营往来企业而言，融资机构分析主要目是判断其业务往来企业是否有足够支付能力与供货能力，以确定是否继续与其发生业务往来。6)一定融资构造对企业不同利益主体而言，意义各异，而融资构造对企业长期偿债能力影响显得尤为突出。2.在所有者角度如何考虑资产负债比率：对企业所有者来说，首要目标就是要提高投资收益水平，并将投入资本维持在适度风险水平上。由于负债能为投资带来杠杆收益，而且不会稀释其股权，所以，投资者期望利用债务提高企业盈利水平。但债务同时也会给投资者带来风险，因为债务本钱是固定，如果企业经营不善或遭受意外打击而出现经营风险时，由于收益大幅度滑坡，贷款利息还需要照常支付，损失必然由所有者权益负担，由此增加了投资风险。对此，投资者往往用预期资产报酬率与借款利率进展比拟判断，假设前者大于后者时，说明投资者投入企业资本将获得双重利益，即在获得正常利润同时，还能获得资产报酬率高于借款利率差额，这时，资产负债比率越大越好；反之，假设前者小于后者时，那么说明借入资本利息一局部，要用所有者投入资本而获得利润数额来弥补，此时，投资者希望资产负债比率越小越好。第六章一、名词解释：1.资产构造：即企业各类资产之间比例关系，与资产分类相适应，资产构造种类也可分成资产变现速度及其价值转移形式构造、资产占用形态构造、资产占用期限构造三类。2.支出性无形资产：是企业应在较长时期内摊销而没有实物形态，并只能成为企业未来本钱费用支出递延资产，如开办费。3.资产占用期限构造：即是指企业总资产中长、短期资产各占比重或比例关系。该构造不仅反映了企业资产流动性强弱或者说周转速度快慢，对资产价值实现也具有决定性影响，同时在一定程度上与企业财务风险与经营风险相联系。4.保守型资产风险构造：企业在一定销售水平上，尽可能增加无风险或低风险资产比重，减少高风险资产比重，从而使企业总资产构成维持较低风险水平。5.中庸型资产风险构造：企业在一定销售水平上，尽可能使无风险资产、低风险与风险资产比重到达均衡，从而使企业全部资产风险与收益得到中与。6.风险型资产风险构造：企业在一定销售水平上，尽可能减少流动资产比重，从而使企业总资产维持较高收益水平。即企业将尽可能少持有金融资产与较低平安性存货，并采取紧缩信用政策尽可能减少应收账款与应收票据等商业信用。7.流动资产比率：流动资产占总资产比例关系。流动资产比率越高，说明企业流动资产在总资产中比重越大，资产流动性与变现能力越强。8.非流动资产比率：非流动资产是指除流动资产以外所有资产，包括固定资产、长期资产、无形资产、递延资产及其他资产等。非流动资产比率是指非流动资产占总资产比率。9.资产类别比重分析：就是对构成资产各大类别与总资产比例关系，以及各大类资产之间比例关系所进展分析。10.无形资产：是指企业长期使用而没有实物形态资产，其受益期在一年以上，能够为企业带来超额利润，并在规定使用年限内受到法律保护。11.递延资产：是指不能全部记入当期损益，而应在以后期间内分期摊销各项费用。12.总资产周转率：是企业产品或商品销售收入净额与资产总额比率，即企业总资产在一定期间内周转次数。它反映企业总资产在一定时期内创造了多少销售收入或周转额指标。13.固定资产周转率：是指企业年产品销售收入净额与固定资产平均净值比率。它反映企业固定资产周转状况，衡量固定资产运用效率一项指标。14.流动资产周转率：是指企业流动资产在一定时期内所完成周转额与流动资产平均余额碧绿，即企业流动资产在一定时期内周转次数，它反映企业流动资产周转速度指标。15.应收账款周转率：是企业商品或产品赊销净额与应收账款平均余额比率，即企业应收账款在一定时期内周转次数，它反映企业应收账款周转速度指标。16.存货周转率：企业产品或商品销货本钱与存货平均余额比率，即企业存货在一定时期内周转次数。它反映企业存货周转速度指标，也是衡量企业生产经营各环节中存货运营效率综合性指标。17.营业周期：是指从取得存货开场到销售存货并收回现金为止时期，亦即企业生产经营周期，可以通过应收账款周转天数与存货周转天数近似反映出来。18.总资产利润率：是企业一定期间内实现利润额与该时期企业平均资产总额比率，反映了企业总资产综合管理效果。19.流动资产利润率：是企业一定期间内实现利润额与该时期企业流动资产平均占用额比率，反映了企业流动资产管理效果。20.固定资产利润率：是企业一定期间内实现利润额与该时期企业固定资产平均占用比率，它反映了企业固定资产管理效果。二、简述题：1.资产构造与资产管理效果分析意义：1)对于企业管理者而言，具有优化产业构造、改善财务状况、加速资金周转、减少资产经营风险意义；2)对于企业所有者或股东而言，资产构造与资产管理效果分析有助于判断企业财务平安性、资本保全程度以及资产收益能力，可用以进展相应投资决策；3)对于企业债权人而言，资产构造与资产管理效果分析有助于判明其债权物资保证程度或其平安性，可用以进展相应信用决策；4)对于政府及有关管理部门，资产构造与资产管理效果分析意义在于判明企业经营是否稳定，财务状况是否良好，这有利于宏观管理、控制与监管；5)对于业务关联企业，资产构造与资产管理效果分析主要意义在于判明企业是否有足量合格商品供给或有足够支付能力，亦即判明企业供销能力及其信用状况是否可靠，以确定可否建立长期稳定业务合格关系或者所能给予信用政策松紧度。2.资产构造与资产管理效果分析对企业管理者意义：1)优化资产构造，使之与企业经营性质、经营时期相适应；2)通过改善资产构造，保持资产流动性与收益性合理搭配，从而改善财务状况；3)合理调整商品资产与其他资产比例关系，从而加速资金周转；4)通过资产构造分析，摸清存量资产质量，从而减少资产经营风险。3.资产构造对企业经营影响：1)风险影响：一般而言，流动资产、短期资产、有形资产经营风险相对较小，固定资产、长期资产与无形资产经营风险相对较大，不同资产构造使企业经营具有不同风险表现。2)收益影响：企业资产对收益形成影响有三种不同类型：一是直接形成企业收益资产；二是对企业一定时期收益不产生影响资产；三是抵扣企业一定时期收益资产。可见，资产构造中直接形成企业收益资产比重相对越大，其余两类资产比重相对越小，将有利于企业收益最大化；3)流动性影响：正常情况下，企业流动资产比率比非流动资产、短期资产比长期资产流动性强；货币资产比非货币资产、金融资产比实物资产、临时资产比永久固定资产流动性强。企业资产构造甚至是资产质量构造不同，企业资产流动性大小就不一样；4)弹性影响：资产弹性是指资产占用总量与构造能被随时调整可能性。企业资产中固定资产所占比重越大，那么随时调整其占用量及其构造难度便越大，即资产弹性越小；企业资产中金融资产所占比重越大，那么资产占用总量与资产构造调整难度越小，资产弹性越大。5)不同资产构造对风险、收益、流动性、弹性影响并不能简单地以好或坏来衡量，企业应根据自身生产经营性质、经营周期波动、日常支付需要等特点，合理确定其资产构造。4.融资构造与资产构造联系：它们分别是从不同角度所进展风险构造分析：1)融资是针对资产负债表右方即权益方，对不同资本来源筹集方式所进展分析；而资产风险构造那么是针对资产负债表左方即资产方，就各类资产不同构造比例所进展分析；2)融资构造中风险含义主要是指财务风险，而资产构造中风险那么更侧重于经营风险；3)二者联系是：当其他条件一定时，不同融资构造通常应与不同资产风险构造互补，比方风险型资产风险构造应对应保守型融资构造，保守型资产风险构造那么可对应于风险型融资构造等，由此而在一定程度上实现风险均衡。5.资产构造与资产管理效果分析对企业所有者或股东意义：1)企业平安性与其资产构造密切相关，如果企业流动性强资产所占比重大，企业资产变现能力强，企业一般不会遇到现金拮据压力，企业财务平安性较高；2)要保全所有者或股东投入资本，除要求在资产运用过程中，资产净损失不得冲减资本金外，还要有高质量资产作为其物质根底，否那么资产周转价值不能实现，就无从谈及资本保全。而通过资产构造与资产关系效果分析，可以判断资本平安程度；3)企业资产构造直接影响着企业收益。企业存量资产周转速度越快，实现收益能力越强；存量资产中商品资产越多，实现收益额也越大；商品资产中毛利额高商品所占比重越高，取得利润率越高。资产构造与资产管理效果预示着企业未来收益能力。6.合理搭配固定资产与流动资产比例要考虑哪些因素：不同企业因其经营性质、经营规模、风险态度等不同，对固定资产与流动资产合理比例认识也不同。1)经营性质：一般来说，更多地凭借手工操作进展运转企业，所需固定资产较少；反之那么需要较多固定资产。2)经营规模：随着企业经营规模扩大，资产构造中流动资产比重会相对下降，而对固定资产投资加大，固定资产比重那么会提高；3)风险态度：企业流动资产与固定资产比率越高，企业承当风险能力越强，生产经营也越灵活。因此，我们很难从量上明确什么样流动资产与固定资产比例即为合理比例，而应该针对企业具体情况而定。7.长期投资对企业影响：1)直接长期投资使企业在其后较长时期内固定本钱有所增加，而不管其形成生产能力是否得到了充分利用与符合实际需要；2)长期投资是一项数额巨大预付本钱，现金付出与回收在时间上不一致性，会使缺乏较强资金筹集与调度能力企业，长时间地出现业务经营紧张状况，甚至陷入困境；3)长期投资经济效果要在今后长时期内逐步实现，而这期间往往受各种主客观因素影响，存在一定程度风险；4)企业长期投资决策如有失误，一旦付诸实施很难纠正，而企业那么将付出沉重代价。8.无形资产认识应注意问题：1)由于无形资产性质不同，且缺乏一定价值认定标准，因此必须以慎重态度对无形资产做深入分析研究；2)财务报表中所反映无形资产往往是企业购入或企业所有者投入无形资产价值，而企业自行开发或自然生成无形资产在账面上通常并不加以反映或者反映金额很小；3)无形资产账面价值只是无形资产摊余价值，因而往往不能全面反映其真正价值潜力。9.流动资产周转率计算方法有两种：1)收入流动资产周转率：按产品或商品销售收入计算周转额时，流动资产周转率不仅反映企业生产经营过程中流动资产周转速度，而且反映生产经营过程中新创造纯收入情况，所以收入流动资产周转率指标不仅受企业实际投入生产经营流动资产周转速度影响，同时还受企业盈利水平影响；2)本钱流动资产周转率：按产品或商品销售本钱计算周转额时，流动资产周转率仅反映企业流动资产所占用资金周转速度。由于产品或商品销售收入而取得资金中，有一局部因税利分配而不再参加流动资产周转，所以按产品或商品销售本钱计算流动资产周转率似乎更为合理。10.总资产利润率在资产构造与资产管理效果分析中具有重要意义：1)总资产利润率指标集中表达了资金运动速度与资金利用效果之间关系；2)通过总资产利润率分析，还将促使企业重视改善资本构造，增强资产盈利性与流动性；3)总资产利润率指标还可以反映企业综合经营管理水平上下。第七章一、名词解释：1.现金等价物：是指企业持有期限短、流动性强、易于变换为金额现金、价值变动风险很小投资。短期股票投资不视为现金等价物。2.投资活动：是企业长期资产构件与不包括在现金等价物范围内投资及其处理活动。3.筹资活动：是导致企业资本与债务规模与构成繁盛变化活动。资本包括实收资本、资本溢价与分配股利或利润。4.现金流量分析：就是以现金流量表为主要依据，利用多种分析方法，进一步提醒现金流量信息，并从现金流量角度对企业财务状况与经营业绩做出评价。5.净现金流量构造：是指经营活动、投资活动与筹资活动产生现金流量在现金及现金等价物净增加额中构成与所占比重，又称现金余额构造。6.净利润现金保证比率：为经营活动产生净现金流量与净利润之比，可用以评价净利润质量，即净利润中现金比重。7.经营活动净现金比率：是一个以本期经营活动净现金流量归还债务能力比率，既可以衡量企业归还短期债务能力，也可以衡量企业归还全部债务能力。8.到期债务本息偿付比率：是一个以本期经营活动净现金流量来衡量本期到期债务比率，到期债务包括短期借款与长期借款等在内本金与相关利息支出。二、简述题：1.现金流量分析所提醒信息作用：1)