山农大《金融市场学复习题-专升本》期末考试复习题及参考答案

《金融市场学》复习题一、单选题1.从本质上说，回购协议是一种（

）协议。A．担保贷款B．信用贷款C．抵押贷款D．质押贷款2.下列不属于存款性金融机构的是()。A．投资银行B．信用合作社C．邮政储蓄D．商业银行3.下列不属于证券公司的职能的是（）。A.充当证券市场中介人B.提高证券市场运行效率C.充当证券市场重要投资人D.管理交易价格4.一般而言，下列要素中不影响金融工具安全性的是（）。发行人的信用状况B．募集资金的用途C．金融工具的收益大小D．抵押或担保设计5.由出票人签发，要求付款人按约定的付款期限对指定的收款人无条件支付一定金额的是（）。A．支票B．本票

C．汇票D．短期融资券6.中央银行是货币市场的主要参与者，中央银行参与货币市场的主要目的是（）

。A.调剂资金头寸，进行短期资金融通

B.通过公开市场操作，实现货币政策目标

C.获取该市场上安全的投资品种，实现合理的投资组合

D.取得投资利润7.下列不属于非存款性金融机构的是()。A.商业银行B.投资银行C.保险公司D.投资基金8.下列不属于政府短期债券特征的是（）A．违约风险小B．流动性强C．期限长D．利息免税9.下列属于货币市场工具的是（）。A．信用证B．信用卡C．CDsD．信用互换合约10.下列不属于初级市场活动的是（）A．发行股票B．发行债券C．转让股票D．增发股票11.下列不属于债券特征的是（）A．体现债权债务关系B．面额固定，期限固定C．不能流通转让D．有市场价格12.投资基金的特点不包括（

）。A．规模经营

B．集中投资

C．专家管理

D．服务专业化13.能够上市交易的股票，应该是（）。A.非公开发行的股票B.已公开发行的股票C.没有具体规定D.没有限制条件14.看涨期权的卖方预期该种金融资产的价格在期权有效期内将会()A.上涨B.下跌C.不变D.失效15.金融工具迅速变为货币而不致遭受损失的能力是指(

)。

A.收益性

B.流动性

C.风险性

D.期限性16．金融市场的宏观经济功能不包括（

）。A．分配功能

B．财富功能

C．调节功能

D．反映功能17与期货合约相比，远期合约所面临的流动性风险要（）A．更小B．更大C．差不多D．条件不足，无法判断18.没有任何抵押品作担保，仅凭筹资者的信用而发行的债券是（）A．担保债券B．信用债券C．政府债券D．金融债券19.银行通过向客户销售理财产品实现的资金融通属于（）A．内源融资B．直接融资C．间接融资D．股权融资20.在我国的银行间同业拆借市场，最主要的资金拆入方是（）。A．大型商业银行B．中小商业银行C．非银行金融机构D．外资银行21.资金供给者与需求者之间融资活动的两种基本形式是（

）直接融资和间接融资B.股票融资和债券融资C.股票融资和银行贷款D.票据融资和银行贷款22.中国现有的社会融资结构以间接融资为主，意味着（）。A．证券市场成为主要的融资渠道B．银行是主要融资中介C．能满足众多私营中小企业融资需求D．融资规模能得到保证，同时风险较小23.商业银行在投资过程中，多将（）放在首位。A．期限性B．盈利性C．流动性D．安全性24.QDII是指（）。A.合格境外机构投资者B.合格境内机构投资者C.私人资本基金D.产业投资者25.由出票人签发，要求付款人按约定的付款期限对指定的收款人无条件支付一定金额的是（）。A．支票B．本票

C．汇票D．短期融资券26.4.金融市场的微观经济功能不包括()。A.聚敛功能

B.财富功能

C.流动性功能

D.分配功能

27.在我国的银行间同业拆借市场，主要的资金拆出方是（）。A．大型商业银行B．中小商业银行C．非银行金融机构D．外资银行28.推动大额可转让定期存单形成和发展的直接原因是（

）。

存款准备金制度

B．再贴现政策

C．美国战后股票市场发展迅速

D.Q条例规定的利率管制29.下列属于货币市场工具的是（）。A．信用证B．信用卡C．CDsD．信用互换合约30.下列不属于初级市场活动的是（）A．发行股票B．发行债券C．转让股票D．增发股票31.下列不属于债券特征的是（）A．体现债权债务关系B．面额固定，期限固定C．不能流通转让D．有市场价格32.同业拆借业务产生于（）。A.存款保险制度B.不良贷款备付金制度C.法定存款准备金制度D.Q条例33.商业银行在票据未到期时将卖给其他商业银行的做法叫（）。A．票据贴现B．票据再贴现C．票据转贴现D．票据交换34.看涨期权的卖方预期该种金融资产的价格在期权有效期内将会()A.上涨B.下跌C.不变D.失效35.商业银行向中央银行所作的票据转让行为叫（

）。

A.

贴现

B.

承兑

C.

转贴现

D.

再贴现36．政府债券的风险主要表现为（）A.信用风险B.财务风险C.流动性风险D.购买力风险37．下列不属于货币市场工具的是（）A．商业票据B．资产抵押债券C．欧洲美元D．回购协议38.没有任何抵押品作担保，仅凭筹资者的信用而发行的债券是（）A．担保债券B．信用债券C．政府债券D．金融债券39.从本质上说，回购协议是一种（

）协议。A．担保贷款B．信用贷款C．抵押贷款D．质押贷款40.基金证券体现当事人之间的（）。A．产权关系B．债权关系C．信托关系D．保证关系二、判断题1.证券回购实际上是由证券买卖和资金借贷两笔方向完全相反的交易组成。[]2.金融市场解决了融资与投资期限不匹配的矛盾，体现的是金融市场的配置功能。[]3.某种金融产品的二级市场存在与否，对一级市场影响不大。[]4.一般情况下，同业拆借市场的拆借利率应低于中央银行的再贴现率。[]5.我国各地的农村信用合作社属于存款性金融机构，不是政策性金融机构。[]6．政府为弥补财政赤字一般是通过发行国债在一级市场筹集资金。[]7．与买入股票通过股价上涨获利相反，卖空是希望通过股价下跌获利，因此是不道德的。[]8．我国各地的农村信用合作社属于支持“三农”的政策性金融机构。[]9．中央银行的法定存款准备金规定是推动同业拆借市场形成和发展的直接原因。[]10．非金融类工商企业没有资格进入同业拆借市场。[]11.同股同权是欧美等发达国家及中国内地和香港股票市场都遵循的基本原则。[]12.由出票人签发，要求付款人按照约定的付款期限向指定收款人无条件支付一定金额的票据是本票

。[]13.某种金融产品的二级市场存在与否，对一级市场影响不大。[]14.商业汇票需要承兑，本票和支票是不需要先承兑即为有效的票据。[]15.同一家公司发行的，同期限的可转换债券的利率一般较普通债券的利率要低。[]16．商业票据承兑人的付款义务是绝对的，不能附加任何条件。[]17．银行承兑汇票就是银行汇票。[]18．金融市场的经纪人为买卖双方成交撮合并且要收取佣金，提高了交易成本，所以很多交易者不愿意通过经纪人进行交易。[]19．通过债务融资方式可能改变企业的管理层的权利结构。[]20．储蓄者与投资者二位一体的内源融资方式仍是现代市场经济体系中重要的融资方式。[]三、名词解释1．市场风险；2．商业票据：3．浮动汇率制：4．金融管制：5．转贴现：6．道德风险：7．初级市场：8．实际利率：9．外源融资：10．资本市场：11．逆向选择：12．汇率:13．注册制：14．做市商：15．证券回购：16．支票：四、简答题1．同业拆借市场的特点？2．股票上市的注册制是什么？3.债券市场功能有哪些？4．简述股票与债券区别与联系？5．什么是浮动汇率制？6．同业拆借市场的特点？五、分析题1、中国企业职工和城乡居民养老保险制度建立以来，覆盖范围和基金的规模在不断扩大，保障水平在不断提高，较好地保障了广大参保人员的老年生活。截至2014年底，养老保险基金的结余达到3.5万亿元。按照现行规定，基本养老保险基金只能存银行和购买国债，投资渠道狭窄。人力资源和社会保障部部长尹蔚民表示，从前几年情况看，养老保险基金投资运营收益率还低于CPI，处于一种贬值状态。2015年6月底，人社部和财政部会同有关部门起草《基本养老保险基金投资管理办法》稿向社会公开征求意见。《办法》规定，养老基金限于境内投资。投资范围包括：银行存款、国债、企业（公司）债、地方政府债券、股票、股指期货、国债期货等；对国家重大工程和重大项目建设，可通过适当方式参与投资；对国有重点企业改制、上市，可进行股权投资。其中，养老金投资股市，额度不超3成。养老基金投资比例，按照公允价值计算应当符合下列规定。由于市场涨跌、资金划拨等原因出现的被动投资比例超标，投资比例调整应当在合同规定的交易日内完成。其中，投资股票、股票基金、混合基金、股票型养老金产品的比例，合计不得高于基金资产净值的30%；养老基金投资国家重大项目和重点企业股权的比例，合计不得高于养老基金资产净值的20%。请简要分析养老金是一种怎样的资金融通方式？2、对获国际工业设计“奥斯卡”大奖的学生项目的融资决策2011年11月，南京理工大学设计艺术与传媒学院工业设计专业的大三学生龚华超获得了国际红点奖概念设计类至尊奖。创办于1955年的红点奖（RedDotAward）是国际公认的全球工业设计顶级奖项之一，被冠以国际工业设计“奥斯卡”的称号。和龚华超一起获奖的还有iPhone4、宝马5系旅行车、起亚K5轿车等世界知名大品牌的设计师。让龚华超摘得大奖的设计作品是“触板数字贴膜”——在笔记本电脑的触摸板上，贴上一块包括0到9十个数字和简单运算符号的膜，通过设定好的热键切换，触摸板就能变成数字输入键盘，进行灵活地输入和四则运算操作。“我想成为中国的比尔·盖茨，还希望有更多的中国创造。”龚华超从小就是自信阳光、有着无尽创意的孩子，“要让世界知道中国人的创造力。”其实这并不是南理工学子第一次获红点奖，张中任同学设计的微型电动售货车，缪莹莹、周兴、蔡芸同学完成的名为《CUTECUBE》的“插线魔方”也曾分别在2008年和2009年获得“红点设计概念奖”。获得红点设计大奖，不仅代表其杰出产品设计在国际范围内得到认可，还意味着该产品获得了良好的商业应用前景。龚华超获奖后，众多笔记本厂家表示出了浓厚兴趣，且很快有风险投资表示有意投资让这个设