2024年全球保险业展望报告-加深信任释放创新发展潜力-安永

2024年全球保险业展望加深信任，释放创新发展潜力安永保险业领导团队寄语2024年度安永《全球保险业展望》报告探讨了保险业独特且不断变化的行业格局，为业界高管提供专业视角。IsabelleSantenac安永全球保险业主管多项�ꢀ性因素对保险市场产生持续影响，例如科技进步、新型竞争、ꢁ趋ꢂ格的监管环ꢃ、不断ꢄ变的客户行为，以及ꢁ益多样化的风险等。ꢅ期内，保险市场的变化ꢆ有减ꢇ的ꢈꢉ。然而，变化的保险市场中ꢊꢋ在ꢌꢍ的未来增长信ꢎ，强ꢏ的需求、新的商业模式、不断增加的数据等均预示着在风险评估和定价领域将发生变革。ꢐ于创新的公司将把握这些新趋势，为客户、社会及公司自身利ꢑ创造更多价值。重建信任，是长远发展的关键所在。最终目的不是信任本身，而是通过信任加强客户关系，加强与监管机构、商业伙伴和其他利益相关方之间的有效合作，以及重新构建保险业核心价值主张。EdMajkowski今年的报告探讨的主题包括人工智能（AI）的ꢒ起、创造社会价值的机会，以及实施创新的必要性，以应对不断变化的客户需求和行为激发的ꢓ越传统行业范围的竞争格局。对此，只有采取差异化且目标明确的战略，保险公司才能实现可持续的业绩提升并缩小巨大的保障和储蓄缺口。安永美洲区保险业咨询主管在充满变化和不确定性的时代，无论是个人和家庭，还是企业和社会，都希望获得能提升未来安全感和信心的产品。试问除了保险业，还有哪个行业能够更好地提供这样的产品和服务ꢔꢕꢖ您和我们ꢗ同探讨这些问题及其对贵公司的影响。AnitaSun-YoungBong安永亚太区保险业主管PhilipVermeulen安永欧洲、中东、印度及非洲区（EMEIA）保险业主管2|22002244年年全全球球保保险险业业展展望望报告摘要本年度的《全球保险业展望》重点关注推动全球市场及各业务线战略议程的三个话题，探讨相关因素将如何在动荡的金融环境和充满不确定性的未来趋势中影响保险业。迎接AI变革时代生成式AI技术将对保险业务的风险评估、理赔流程、市场营销、销售服务等核心领域带来革命性影响。尽管需要尽快部署AI，保险公司高管应首先建立稳健的治理模式和政策，以确保以�责任和合ꢀ道德的方式使用这项技术。12保险公司的首要任务是识别各种风险（从数据泄露到ꢁꢂ问题），并针对性地设计适当的管理体系。采用ꢃ当的方法（制定治理ꢄ构）快速行动（探索应用）的公司有望在生成式AI时代获得成功。见第7页聚焦提供社会价值随着储蓄和保障缺口不断扩大，宏观经济环ꢅ充满不确定性，以及人们对ꢆ重风险意识的加强，监管机构和公ꢇ部门开始重新审视保险业的长期规则和指导方针。他们还与包括保险公司在内的各类私营企业合作，ꢇ同制定策略应对威胁社会稳定和ꢈꢉ发展的ꢆ重风险。但当前需要的不仅仅是ꢊ考如何合规和加大在民生方面的ꢋ力。保险公司应该在加强气候风险保障、提升财务保障、ꢌ励身心健康的同时，更加重视产品创新、商业模式创新和目的明确的投资，才能实现增长。这些举措有助于为客户提供称心的产品，为世界各地人民创造价值。见第15页客户需求不断演化，行业边界日渐模糊如果说ꢍ一不变的是变化本身，ꢎꢏ不断变化的客户需求就是各类保险公司的战略指针。要实现真正的以客户为中心，就必须对从技术ꢄ构和产品组合到组织模式和文化规范的所有方面进行改革。3在更精准了解客户的基础上，保险公司将能通过客户偏好的渠道向其提供更个性化的服务和更丰富的体验。为了暂时避开新形式的竞争，针对个人客户的保险公司可以ꢐ引ꢑꢑ开始发挥市场影响力的年轻客户，针对企业客户的保险公司则可以寻求将传统保险ꢒ入风险规避策略的最ꢓ方式。见第22页3|2024年全球保险业展望报告摘要宏观经济不确定性带来的影响和机遇有限的GDP增长：预计在2023至2025财年期间，全球平均GDP增长率约为2.4%，印度和中国的增速将ꢊ过其他主要经济体。通货膨胀、利率、监管因素、供应�中断、关键领域的技能差ꢀ、贸易紧张局势以及欧ꢁ和中东的战争等多重宏观经济和地ꢂ政治趋势，使保险业持续面临广泛的不确定性。因此，各家保险公司应做好准备，应对其所有经营市场上的各种可能的结果和发展动态。对不可预知的一切做好ꢃ想准备，实现ꢄ性发展。ꢅ至本报告发布，我们在去年的《全球保险业展望》中强调的许多宏观经济问题仍在持续。去年年初ꢆ剧上升的利率和通胀率或已触ꢇ。事实上，对经济ꢈ退最ꢉ情况的担忧尚未成为现实，许多发达经济体ꢊ出预期的金融业ꢋ着ꢌ使一些保险公司得以加快其转型过程，在某些市场和业务领域把握增长机会。尽管如此，宏观经济仍ꢍ在ꢎ大的不确定性，这意ꢏ着实现业务韧性仍然是保险公司的关键目标。全球GDP增长率、全球通胀率和10年期美国国债收益率8.77.06.24.93.42.03.92.53.23.13.04.31.40.9-3.32020年2021年2022年2023年（预测）2024年（预测）全球GDP增长率美国10年期国债收益率全球通胀率来源：国际货币基金组织、牛津经济研究院，2023年主要市场GDP前景2023年至2025年GDP平均增长率预测全球美国欧元区英国日本中国大陆印度俄罗斯巴西2.4%1.3%1.1%0.8%1.1%4.5%6.9%1.5%1.8%2021年至2025年（预测）实际

GDP年度同比ꢐ分比变化8.98.57.67.96.76.76.26.06.25.65.65.35.14.44.04.13.03.03.12.5

2.92.03.43.02.12.12.32.41.22.21.61.80.90.61.50.40.41.60.21.20.61.01.00.32021年2022年2023年（预测）2024年（预测）2025年（预测）-2.1来源：牛津经济研究院，2023年4|2024年全球保险业展望报告摘要通货膨胀和系统性不稳定：以减少需求和降低通货膨胀为重点的货币政策增加了增长放缓和失业率上升的可能性。成本上升（包括更高的资本成本）和需求下降是一个危险的组合，尤其是在过去几十年保费增长停滞不前的背景下。2021年第三季度至2023年第三季度央行利率变化2020年至2022年美国和欧元区资本成本新兴市场和发展中国家发达经济体9.4%匈牙利11.75%美国5.18%5.09%7.9%哥伦比亚英国6.9%7.1%9.75%5.2%加拿大4.7%智利巴西南非9.30%8.52%4.63%4.6%4.6%4.5%4.5%3.6%3.5%2020欧元区4.18%4.61%澳大利亚4.06%20212022202020212022印度2.50%1.25%瑞士2.50%日本0.00%美国欧元区马来西亚人寿保险财产及意外保险中国大陆-0.45%来源：各国央行网站、牛津经济研究院来源：纽约大学斯特恩数据库全球GDP增长率与保费增长率偿付能力比率（1999年指数为100）20家欧�大型保险公司（ꢀ市值）的200150实际GDP增长率实际保费增长率平均ꢁ付能力比率2023上半年212%210%199%2022年2021年2020年2017年2016年15pp194%192%185%10019992004201020162022来源：牛津经济研究院来源：标普全球市场财智5|2024年全球保险业展望报告摘要在动荡时期，信任极具价值一个充满变化的市场为保险公司提供了许多机会，激励其通过提升透明度、提供个性化和更有力的价值主张来建立信任。信任本是保险业的基础，是所有关系的基ꢓ，是所有互动、沟通和政策的核心。从这个意义上说，可信必然是一种积极的文化属性，引导产品开发、客户服务流程自动化、生态系统合作伙伴的评估和ꢔꢕ，以及ꢖ能技术的采用等。非寿险公司受到的影响非寿险公司已经在调整策略，以应对更高的理赔成本和不断扩大的气候风险。随着通胀企稳，更可预测的索赔�期和利率敏感型投资资产回报率的提高有望提高保险公司ꢀ利能力。更高的保费可能会在一定程度上缓解保险公司的成本压力，但同时也可能会降低客户满意度、忠诚度和信任度。在高通胀和经济增长ꢁ力带来的持续ꢂ击下，维持准备金变得更加重要。ꢃ于ꢄ动性，监管机构正在密切关注准备金；尽管有充足的缓ꢂ，但受ꢅ期结算和其他不确定性因素的影响，准备金的释放速度已经放缓。随着通货膨胀从商品转移到服务，整个保险业的ꢆꢇ敞口可能会受到影响。高度信任无ꢗ是世界ꢘ级保险品牌的品ꢙ证明。保险公司获得的信任度越高，就越能ꢚ得更大、更忠诚的客户群，实现更高的ꢀ利，以及与合作伙伴和监管机构建立更高效的关系。寿险公司受到的影响相反，ꢛ些客户信任度处于ꢏꢜ低ꢝ且ꢞ有进行改善的公司，ꢟ容易受到来自行业外ꢠ益加剧的竞争的ꢂ击，包括来自科技、ꢡꢢ、零售、消费品和ꢣ行业的公司。保险业缺ꢁ信任的公司将ꢤ以建立ꢥ固的客户关系或扩大市场份ꢦ。加息�期和发达市场的工资上ꢈ正在推动保险公司实现增长和ꢀ利。由于利率、结算利率和资金比率上升，保险公司的年金业务和养老金风险转移的交易机会正在增加。然而，低增长和高通胀环ꢉ仍对ꢀ利能力构成威胁。信用降级可能会影响ꢊ付能力要求，并加剧未实现损失风险。断保和退保风险增加，保险公司可能需要出售资产，以及为满足ꢋ付需求而导致资本损失。目前，保险公司需要ꢌ制信用相关风险和退保相关风险。将非预期情形考虑到情景建模中，也是非常有用的举措。由于在低利率和ꢍ监管时期专注于管理ꢎ面ꢀ余，保险业经ꢏ了数十年的停滞。如今，利率上升可以缓解压力，ꢐ激增长。但考虑到生活成本问题和相ꢑ于资产管理公司解决方案，保险解决方案成本ꢑ高，需求将受到削ꢒ。6|2024年全球保险业展望1迎接AI变革时代在众多企业和监管机构尚未做好充分准备之前，一项真正具有变革性的技术业已出现，必须立即采取行动，建立稳健、透明的控制和治理体系。保险业首席执行官对AI的看法59%表示AI对传统工作ꢗꢁ的ꢘ击会ꢙ新ꢚꢗꢁ抵消58%表示AI会带来积极影响52%各行各业的高层领导者，乃至专家、未来学家和�学家，正深入ꢀ考AI（包括生成式AI）的全方ꢁ影响和深远意义。与此同时，ChatGPT等应用程ꢂ的ꢃ速ꢄ起ꢅ使企业ꢃ速采取行动，确定可在短期内提高业绩的适当用例，并制定长期转型计划。计划在下一年度对AI进行重大投资来源：安永CEOOutlookPulse全球调查，2023年7ꢛ对此，各保险公司的首席ꢆ行官似ꢇꢈ忧参ꢉ，ꢊ为风险与机遇相伴相生。而随着消费者对AI的接ꢋ程度越来越高、有意向将其应用于不同任务场景，ꢌ实治理、监ꢍ和控制基础对于AI在保险业的安全、ꢎ利落地来说将尤为必要。全球消费者对AI的看法60%表示对使用AI完成ꢔ常/重复性任务和数据分析持乐观态度>60%向前发展固然重要，但需注意，AI尚处于起步ꢏꢐ，目前大概相当于互联网在1995年的发展水平。本章着重ꢑꢒ领先的保险公司如何着ꢓ进行第一代部署、如何确定治理和风险管理优先事项，同时概述当前复杂的监管局面。ꢊ为对于社会安全、犯ꢕꢖ查和提升工作效率而言，AI值得信赖来源：安永《未来消费者指数》，2023年7|22002244年年全全球球保保险险业业展展望望第1章推进AI与业务的融合尽管许多技术都打着“变革性”的旗号，但大多名不副实。但生成式AI做到了，那些最直观的应用程序极受消费者青睐。随着这项功能强大的技术的广泛普及，无数创造性应用程序应运而生，还会有更多应用程序接连问世。保险市场最具影响力的AI用例可能包括：精算与承保：简化数据提取和整合流程，使承保人能够专注于高价值工作，从而提高风险�ꢀ能力，确保有利定价；提高产品基准。财务、会计和风险管理：建立机构内部知识库；实现文档的实时分析和汇总；监控市场和投资趋势；更细致地了解财务和运营绩效；针对合规和风险管理团队制定培训内容、开展交互式培训，确保团队人员了解最新法规。理赔：实现第一时间损失通知流程自动化，完善欺诈检测工作。人力资源：丰富员工培训和发展课程内容；简化绩效管理，采取内部评级模式；深化知识管理和政策研究。信息技术：通过分析业务数据识别潜在欺诈行为、监控外部攻击行为并ꢁ以记录（用于监管报告），加强网络安全；跨语言生成代码（例如，更新COBOL应用程ꢂ）并记录基础设施和ꢃ件升级。营销与客户服务：获取客户反馈，分析行为模式，进行客户情绪分析；定制虚拟销售和服务代表互动；增强聊天机器人的可信度和解决复杂问题的能力。如欲了解有关优秀用例的更多信息，请参见保险公司如何善用生成式AI行业先行者还致力于探索“人机回ꢄ”（“human-in-the-loop”）的应用。例如，依ꢅ生成式AI，Copilot或协作机器人有助于提高企业上下知识工作者的生产力和价值。全球保险公司对AI和数据科学的计划应用范围43%预测趋势和需求，从而更有针对性地满足客户需求并优化运营1%对于是ꢆ采用AI开展面向客户的活动，保险公司仍持保留态度，这无ꢇ是因为行业监管仍不明确。然而，使用AI来提出不同的价值主张并丰富客户体验（例如，为高ꢈ值个人、高价值商业客户和其他关键细分市场提供细致的虚拟服务）的机会不容ꢉ视。未来，将有更多先进应用助力缩小保障缺口。例如，来自ꢊꢋ和其他传感器的数据流将为社会创建关键基础设施和数ꢌꢍ生的详细模型，用于持续模拟，从而提供更有效、更精准的保障。1%尚不明确数据科学和AI不会发挥重要作用9%实现流程自动化，从而降低劳动力成本、重新部署人才并提高效率9%通过推出新产品、提高个性化服务水平，推动产品创新37%开发自助服务工具，改善客户和员工体验来源：2022年安永“科技地平ꢎ”全球调查8|2024年全球保险业展望第1章洞悉AI的风险AI有望带来诸多益处，包括但不限于降本增效、提升客户体验、增强预测智能水平。但财务等多方面风险也会随之而来，往往与潜在益处交织�在，不容小ꢀ。生成式AI能够提供个性化产品，打造专属客户沟通模式，但亦会引发ꢁ高的隐私侵犯、适用性ꢂ化和ꢃ视风险。如欲最大程度地提高AI投资回报率，需全面了解该等风险，包括个别业务或部门特有的风险。其中包括：•敏感数据：包括个人身份信息在内的敏感数据的潜在误用或不当处理（例如，用于微调大语言模型）可能导致隐私泄露，而随着AI系统所处理数据的增多，这一风险会不断加剧。•透明度问题：某些AI模型具有ꢄꢅ属性，导致决策过程ꢆ以ꢇ释或理解，相应引发问责问题。•结果有偏见/有误：AI模型在基于带有偏见的数据进行训练时，可能会传ꢈ甚至ꢉ化现有偏见，导致政策条款和定价有ꢊ公平或理赔ꢋꢌ；另一个令人担忧的问题在于“ꢍꢎ”，即AI应用程ꢏ会ꢐ现虚ꢑ信息或编造大型语言模型输出结果。•人智协同：把握何时应用人工判断、何时遵循AI生成的建议可能是一大挑战。•隐私问题：对持续监控有所顾忌的消费者可能会将持续监控（例如，通过远程信息处理和可穿戴设备）视为隐私侵犯。•可靠性和可复制性：如果未能随着条件的变化进行适当维护或更新，AI系统所生成结果的准确性或时效性可能会大打折扣，进而影响政策决策和理赔结果。此外，随着输入数据和大型语言模型发生变化，以及AI工具在工作流中的使用情况有所调整，生成结果可能会开始变化。•网络风险：对抗性提示工程、输入操纵及其他攻击行为可能会导致产生非预期欺诈活动，或训练数据甚至训练过的大型语言模型丢失。由于大型语言模型建立在第三方数据流上，保险公司可能会受到外部数据泄露的影响。法律责任和监管风险也不容ꢒ视，ꢓ及ꢔ权和知识产权潜在侵权行为、数据使用ꢊ规、《通用数据保护条例》等规定的合规情况等。问题在于，哪些行为符合规定、保险公司应报告哪些事项普遍不明确。有关AI监管前景的更多内容，请参见下一ꢕ。总体而言，缺ꢖ对AI系统如何使用数据和做出决策的深ꢗ洞察可能会ꢘ伤客户信心，尤其是在输出结果未达到预期或ꢙ越人类判断的情况下。未来的消费者信心将在ꢚ大程度上取决于AI的ꢛ理道德部署和公正结果的交付，这是许多企业（不仅仅是保险公司）都将面临的挑战。AI应用的ꢛ理道德问题将影响未来的消费者信心。9|2024年全球保险业展望第1章AI的监管前景及现行法规的适用性全球监管机构正针对AI的应用积极制定指导方针和初步立法。2022年生成式AI应用程�的广泛应用加剧了这一工作的紧ꢀ性。行业团体希望监管机构能够出台在各管辖区具有普适性的准则，但在短期内，地区差异和ꢁꢂ化的合规要求似ꢃ仍是主要趋势。美国ꢄ可能会采取有限的监管措施，缓慢ꢅ透，而欧ꢆ可能以欧盟《人工智能法案》的形式进行全面立法。多项常见议题亦随之产生，包括模型设计和输出结果的透明度和可说明性。多国监管机构正致力于研究现行监管制度，包括技术无感知相关制度，以此为基础制定AI指导方针。经合组织和联合国教科文组织致力于协调整个保险业作出应对。ꢇ国集团还呼吁深化合作、增强一致性，主要通过达成一项符合“ꢈ同民主价值”原则的AI治理协议，以及ꢉ动“广ꢊ人工智能进程”合作论ꢋ来实现。欧洲•领先的科技公司和风险投资家ꢌ告称，全方ꢍ监管可能会ꢎꢏ创新，削ꢐ竞争力。•欧盟现已发布AI道德准则，该准则将适用于未来的保险用例，包括来自欧盟委员会人工智能高级专家组（HLEG）和各ꢑ行机构的用例。•欧盟委员会拟议的《人工智能法案》将AI系统分为ꢒ类，以此确定系统是ꢓ可以随意使用，是ꢓꢔ禁用或是ꢓ受到安全和透明度要求的约ꢕ。英国•在英国主办的全球首ꢖAI安全ꢗ会上，28国及欧盟签署《布ꢘ切利宣言》，概述了通过国际合作来规划和管理“前ꢙ”AI风险的必要性。•提案引入了一套非法定的、基于风险的原则，为特定行业监管机构提供政策落地实施指引。•2022年发布的一份讨论文件指出ꢚꢛ适用法规，包括英国金融行为监管局（FCA）发布的《商业原则》、英国高级管理人员及ꢜ证制度

（SMCR）以及数据保护规则。•监管机构表示，AIꢝ动型定价有可能ꢞ反《消费者责任条例》。意大利•出于对数据隐私的担忧，意大利个人数据保护局宣布即ꢟ禁用ChatGPT，要求OpenAI提供年ꢠ验证协议和个人数据使用说明。10

|2024年全球保险业展望--第1章中国•自2017年《新一代人工智能发展规划》出台以来，已有多家监管机构发布新规。•与欧美国家出台的措施相比，《生成式人工智能服务管理暂行办法》更具限制性，�重于AI的社会影响。•新立法要求将AI生成的文本、视ꢀ和ꢁꢀ等ꢂ体内容标识为合成内容，同时提供商须确保培训数据和内容“真实准确”。印度•印度政府最初未实施AI监管，随后印度ꢉꢊ和信息技术部发布《数ꢋ个人数据保护法案》。澳大利亚•2023年6ꢌ，ꢍ大利亚政府提出关于AIꢎ责任和安全使用的措施，同时相关监管机构起草适用于保险业的AI法规。美国•尽管各方（包括行业领先企业高层）高调呼吁AI监管立法，美国立法机构行动缓慢，预计联邦层面可提供的指导意见有限。•美国消费者金融保护局（CFPB）预计，现行法律将适用于使用AI聊天机器人提供客户服务的场景。•拜登政府签署关于安全、可靠、可信地开发和使用AI的行政命令，影响广泛。•多ꢃ正ꢄ试采用全美保险监ꢅ官协会（NAIC）的指导方针，强调ꢆꢇ有偏见和不公平的决定。•美国联邦贸易委员会（FTC）可责令企业ꢈ除根据其不应收集的数据训练的算法。加拿大•加拿大政府已就OpenAI对个人信息的使用和同意政策进行调查，并为ꢎ责任的生成式AI系统制定了自愿行为准则。•拟议的《人工智能和数据法案》建立在授权算法影响评估的现行立法基础之上，涵盖针对高影响力用例的风险规避和管理义务。巴西•巴西政府发布类似于欧盟委员会《人工智能法案》的拟议法规，概述了基于感知风险的要求。如欲了解有关AI监管的更多信息，请参见如何把握全球人工智能监管趋势11

|2024年全球保险业展望第1章寻求短期和长期转型有远见的行业领导者正深入�考AI的可能性。GenRe首席技术官FrankSchmid表示：“AI将从短期运营改善、长期战略影响两大维度对行业产生深远影响，例如扩大保险ꢀ盖面。ꢁ于AI的强大力量，如ꢂ保险公司和再保险公司未能将该项技术ꢃ入其运营和商业模式，反而会带来最大的AI风险。”有关GenReAI探索之ꢄ的更多信息，请见ꢅꢆꢇ。GenRe预计AI将有助于扩大保险覆盖面GenReꢈ助AI扩大保险ꢀ盖面的战略采用以人为核心、循ꢉ渐进的理念，目标是丰富专业经验、增强决策能力。尽管某些行业专家担心AI可能会导致保险公司将承保范围限制在最基础、最安全的风险上，但GenRe的首席技术官FrankSchmid仍ꢊ为，AI有潜力帮助扩大保险ꢀ盖范围。Schmid断言，“当与详细数据相结合时，AI有望能够通过ꢋ解保险消费者与提供商之间的信息不对称ꢌ题，ꢍꢎ现有产品市场，促进新产品开发。AI将助力保险公司更准确地评估个人客户在风险ꢏ中所处的ꢐꢑ，并视情况设定保费。”AI有助于降低ꢒ向ꢓꢔ的风险，进而ꢕ服ꢍꢎ保险市场和缩小保险保障缺口的主要障ꢖ。通过更精细的定价，低风险客户或将能够以更经济的费率获得保险，而高风险投保人则支付与其风险状况相称的费用。相反，在重大信息不对称的情况下，保险公司会根据平均风险定价，导致只有高风险客户愿意购买保险。Schmidꢊ为，保险市场ꢗꢘ减少可ꢙ保险公司应用AI所产生的主要社会效益。在短期内，GenRe计划ꢈ助AI提高员工生产力，简化流程，降低运营费用。然而，该等优势建立在具备适当的技术基础设施，尤其是基于云的现代化ꢚ构基础之上，其中包括数据ꢛ储和数据工程。此类ꢚ构可为AI服务的有效部署和编排提供基础。为监ꢜAI的实施情况，GenRe成立ꢝ责任的人工智能（RAI）委员会，ꢝ责审查监管、法律和道德影响，制定AI使用指引并监ꢜ教育和培训。RAI委员会向集团风险委员会报告。对致力于大规模实施AI的技术领先企业来说，管理组织变革实属一项重大挑战，关键在于确保员工了解生成式AI的功能和局限性。Schmid表示，“通过关于获准使用的培训和明确沟通，普及AI工具的使用将带动员工的能力感和能动性，推动工作成果精准问责。AI正是通过这一方式提高员工的解决问题能力、适应能力和创造力，进一步培养员工的情商、判断力和领导力。”“当与详细数据相结合时，AI有望能够通过破解保险消费者与提供商之间的信息不对称难题，拓宽现有产品市场，促进新产品开发。FrankSchmidGenRe首席技术官12|2024年全球保险业展望第1章聚焦有效治理下的伦理道德与负责任应用对在决策过程中应用AI所引发的�理道德问题的担忧不无道理。对于保险公司来说，防止在保险保障范围、定价和理赔决策中引入偏见和不公平的结果可ꢀ头等要务。AIꢁ动流程的透明化，尤其在ꢂ及敏感客户数据的情况下，对于在客户、合作伙伴和监管机构之间建立信任至关重要。目前已出现一些领先实践：•组建人工智能�理委员会，由经验丰富的专业人ꢙ制定合ꢚ�理道德的AI使用政策，并ꢛ决敏感争议•确保企业具备符合新要求的全面风险管理体系，确定AI各生命ꢜ期的问责制以验证数据模型输入内容和输出结果的准确性和可ꢃꢄ性为目标，对生成式AI应用程ꢅ和界面生成的所有输出结果进行标识也是一个优先事项。对数据来源进行ꢆ格的尽职调查确有必要，因为公开的培训数据会增加结果不准确、不公平及对ꢇ群体产生偏见的风险。ꢈ于训练复杂大型语言模型所使用的数据量巨大，多达1,000ꢉ个参数，此类偏见的来源可能ꢊ以识别和控制。现有的数据管理能力（如建模、ꢋ储、处理）和数据治理水平（如数据ꢌꢍ和可ꢃꢄ性）可能不足以管理该等生成式AI相关风险。•就不同职能和流程实施AI可带来的益处和可能面临的风险对员工进行教育和培训•维护企业各部门AI应用程ꢅ的综合数据库，包括由外部供应商提供的完整记录训练模型所用数据和流程的数据库•ꢝꢞ“影ꢇAI”，即未经适当审ꢟ而部署的应用程ꢅ•密切监控监管发展动态，预测其影响，并及时满足跨区域合规要求大多数保险公司仍处于通过定义其治理模式和控制环ꢎ来应对该等风险的ꢏ期ꢐꢑ。在行业先行者中，其高层领导者ꢒ识到有效的风险管理不仅有助于避免监管处ꢓ和ꢔ面品牌影响，对于充分实现生成式AI的商业价值也至关重要。系统性变革的实施任重道远，因此快速采取行动至关重要。越ꢏ建立治理和控制环ꢎ，保险公司便能越ꢏ实施新规，进而开始实现AI投资回报。理想的情况是，首席风险官、首席信息官和首席合规官ꢕ同构建ꢖꢗ，以安全可控的方式践行AI承ꢘ。欧洲保险业高管关注的三大生成式AI伦理道德问题31%隐私26%歧视、偏见和公平21%透明度和可说明性来源：安永欧ꢠ金融服务人工智能调查，2023年13

|2024年全球保险业展望第1章欧洲保险和再保险联合会对AI发展机遇和监管前景的看法欧ꢀ保险和再保险联合会（InsuranceEurope，IE）对AI的采用状况和监管前景有ꢁ为ꢂꢃ的了解。欧盟各保险公司的AI采用进度ꢄ在差异，一些公司ꢅꢅ领先，另一些则处于起步ꢆꢇ。但据IE总ꢈ事MichaelaKoller透露，ꢉ于AI有可能“提升保险公司在社会中ꢊ收风险作用”，保险公司对AIꢋꢌꢁ高，“随着时间的推移，AI可帮助降低损失发生ꢍ率和ꢎ重程度，为个人投保者和整个社会带来效益。”该等益处包括提高定价准确性、提供专属保护、加快理赔处理以及提供全天候客户支持（ꢏ助AI聊天机器人和虚拟助理）。同时，AI还可为创新型产品和服务带来新的发展ꢐ间。保险业有可能出现广泛采用AI的趋势，这也引起了政府和监管机构的注意，ꢑ为有必要针对新技术的使用制定新规，例如即将出台的《人工智能法案》。Koller表示：“理想情况下，新规将与《通用数据保护条例》等现行法律和特定行业的行为准则有机结合，从而形成最有效的监管，能够在综合影响评估中平衡新技术的风险和收益，促进有效的风险管理控制，优化产品治理，提高透明度。”Koller指出，保险公司有义务保护客户提供的大量敏感个人数据，“确保公平和保护消费者数据的隐私不仅是法律和监管问题，也是构成消费者信任的基本因素。ꢒ能优先确保客户的数据隐私和公平性，保险公司将不仅能够遵ꢓ监管要求，还可以表明他们为所有人提供公平可信服务的承ꢔ。”保险公司亟需采取的行动为充分发挥AI的实力制定策略、打造专业能力并推出适当的控制措施•围绕优先级最高、风险最低的应用制定AI策略，强调人机回�和copiloting应用•密切监控监管发展动态，确定监管机构最有可能在哪些方面应用现行法律法规•进行旨在平衡中后台实施的业务论证，大胆改革，推动新商业•与行业团体和政府机构合作制定适用于保险业的潜在标准•考虑风险导向治理模式，能够根据技术成熟度进行灵活调整模式和产品创新，从而提高运营效率•明确人才和劳动力所受影响，包括生产力提高、潜在劳动力削减，研究外部招聘和合作战略，弥合技能缺口•促进首席信息官和首席风险官的协作，明确企业层面风险，建立稳健、透明的治理模式，更新风险管理和控制体系14

|2024年全球保险业展望2监管机构、政府官员、公民个人、投资者和其他利益相关方都希望保险业能够应对世界各国、社会和客户所面临的复杂而紧迫的挑战。聚焦提供社会价值从新�ꢀ情和自然灾害到经济不平等和人口结构变化，ꢁ年来发生的各种事件ꢂ更多人开始ꢃ考企业的社会ꢄ色，以及大型公司对居民和社会应承担的责任。环ꢅ、社会和公司治理（ESG）概念的出现提高了对各类企业的要求，即做出有意义的承ꢆ，并采取有意义的行动以ꢇ行承ꢆ并报告结果。监管机构在制定关键领域议程的同时，也在提供创新与合作激励机制。采用“设计影响”策略的保险公司可提升其社会贡献，并实现可观的效益，包括提高获客能力、客户忠诚度、员工满意度和留用率，以及更加便利的融资渠道。本章其余部分探讨了产生积极社会影响的最优先事项，包括：公ꢈ资源的紧张意ꢉ着今后私营企业将面临更多的要求。越来越多的监管要求和新的披露准则融合了ESG的E（环ꢅ）和S（社会）两个方面，同时着重强调G（公司治理），即公司准确ꢊꢋ和报告一系列关键指标的能力。•更易理解、经济实惠、容易获得的产品•开展合作，为更多居民提供更高的财务安全和健康保障•加强气候风险保障和服务，促进向绿色经济过渡但这并非仅仅关ꢌ合规。事实上，消费者和投资者均普遍ꢍ为保险公司能够而且必须提供社会价值。保险公司因其深ꢎ的风险专业知识和能够保护大众、家庭以及各种形式和规模企业的独特能力而备受关注。•支持零工和其他非传统就业形式•提升劳动力多样性、公平和包容性的招聘流程•加强与监管机构的合作，提供更详细的ESG报告15

|22002244年年全全球球保保险险业业展展望望第2章提高透明度的监管举措适用于保险业和其他主要行业的更广泛、更详细的可持续发展披露准则即将出台。这些准则将为保险公司带来挑战，但也为采取全面方法的公司带来战略机遇。最引人关注的举措包括：1,400•国际可持续发展准则理事会（ISSB）提出了统一的可持续发展披露准则，为资本市场提供重要信息。这一基准将为其他司法管辖区层面要求提供基础。符合ISSB所需的大致数据点数量>2,600全球ESG相关拟议指引、框架、准则和法规数量•自然相关财务信息披露工作组（TNFD）建议各组织报告其与生物多样性有关的活动、风险和影响，以“支持全球资金流动从对自然不利的结果转向对自然有利的结果”。来源：安永分析，2023年•企业可持续发展报告指令（CSRD）于2023年1�生效，要求符合特定财务或劳动力标准的保险公司在欧ꢀ进行详细的社会和环ꢁ报告。上述并非投资者、消费者和其他利益相关方用来评估保险公司和其他企业可持续发展表现的ꢂ一准则和指引。安永研究人员已经在全球范围内ꢃ出2,500多项ESG相关拟议指引、ꢄꢅ、准则和法规，但其内容不全部适用于保险公司。由于保险公司需要抓取和验证大量数据，满足适用的准则规定将成为巨大挑战。ꢆ于这些指令的重ꢇ性及其对业务的广泛影响，保险公司需要采取全面性方法加以应对。报告将涵盖产品、服务、投资、承保和索赔等方面。开发必要的能力ꢈ然任务ꢉ巨，但将有助于通过提高透明度来增强信任。采用独特变革管理策略的公司将会更ꢊ利地适应各种准则。除了合规策略之外，公司高管和ꢋ事会还应探讨如何根据社会需求探索公司定ꢌ。制定正确的策略不仅能满足监管要求，还能ꢍ引新客户，从而促进业务增长。相比之下，对监管活动采取防御性的ꢎ动ꢏ态，不太可能为社会或保险公司带来价值或增长。缩小保障和储蓄缺口通过创造社会价值来推动增长，首先要解决广泛而普遍的全球保障和储蓄缺口。退休储蓄和养老金的短缺，以及越来越昂贵的房屋保险每天都在影响更多的人。越来越多的零工、合同工和自由职业者、初创企业和家庭企业无法获得基本医疗保险以及储蓄和投资机会。所有类型的企业、非营利组织和政府机构，以及个人和家庭，都需要更多的保障来抵御网络威胁。意更换供应商或为可持续和面向社会的保险产品支付保费的细分市场。许多司法管辖区的保障和储蓄缺口过大，已无法由单一的团体或实体填补。政府-企业风险分担计划可以将（再）保险公司的承保能力与风险缓释工作相结合，包括采取措施避免道德风险，以提高韧性并降低承保成本。要想抓住机遇，就必须从根本上转变观念，从只保障明确界定的、已知的、不连续期间的风险，转变为制定灵活的解决方案，帮助人们管理生活各方面的不确定因素。投资组合战略可以帮助保险公司了解目标客户的可持续发展偏好，并发掘需求最大的细分市场，包括愿16

|2024年全球保险业展望第2章加强合作，改善财务保障和福祉合作是解决退休储蓄和财务保障缺口的关键。生态系统伙伴关系可以提供传统的保险产品，同时提供年金、财务规划服务和其他补充服务，并且可以帮助保险公司优化可持续保险产品和服务的提供成本，并ꢑ获更多需求。美国的团险公司正在与大型ꢁ主直接合作，开发涵盖财务保障、身体健康和心理健康的更全面的解决方案。他们同时也在寻求为零工、自由职业者和合同工提供保险的方法。>2.8万亿美元2022年全球保险保障缺口总额至少相当于全球GDP的3%养老金缺口：1万亿美元政府部门在试ꢒ制定创新激励机制。在英国，监管机构已释放出明确信ꢓ，希望金融服务机构能够帮助弥补养老金缺口，ꢔ励符合机构信义义务的创新，为客户带来更好的结果。例如，在长期策略（即“慢ꢕ”策略）下，养老金资产ꢖ用于公ꢗ基础设施投资，这类策略可提高储蓄者收益，并有助于向低ꢘ未来平稳过渡、惠及全体居民。网络风险保障缺口：9,000亿美元健康保障缺口：8,000亿美元巨灾保障缺口：1,000亿美元来源：全球保险协会联合会（GlobalFederationofInsuranceAssociations）Athora认为社会影响应是“先决条件”欧�退休储蓄和服务提供商Athoraꢀ识到，作为保险公司、ꢁ主、投资者和企业公民，其可以通过多种方式促进可持续发展。首席ꢂ行官MikeWellsꢀ为，社会影响是当今市场的“先决条件”。他表示：“我们的目标是确保我们的工作真正为所有投资者创造价值，使我们的客户、员工、社会和地球得以ꢃꢄ发展，同时不影响后代的生活。无论低利率环ꢅ和当前资本要求的持续监管ꢆ力如何，Athora都致力于提供保证收益产品。保证收益是该公司“提供储蓄和退休服务”以及“为客户提供未来收入保障”这一社会目标的核心。Wells指出：“有保证收益的产品才是消费者想要的。我们可以做到这一点，因为我们以长期资本支持长期承ꢇ。”

该公司通过直接ꢈ款、私ꢉ基金和基础设施投资实体经济来实现其目标。Athora以多种形式为社会做贡献。该公司在ꢊꢋ采取的可持续发展举措得到了ꢀ可，其中包括投资建设一ꢌ考虑环ꢅ因素的办公ꢍ，为移民提供住房。Athora采取综合方法在所有经营活动中考虑可持续发展。Wells表示：“ꢎ需要证明ꢎ在做正确的事情，并提供切实的证据证明ꢎ在为社会做贡献，ꢏ则ꢎ将无法获得ꢐ当的员工或商业伙伴。”17

|2024年全球保险业展望第2章以保障措施和绿色激励措施应对气候风险促进合作、创新和长期解决方案的公私合作也有助于缩小巨灾保障缺口。全世界有许多前景广阔的合作项目：�年来，随着洪水、ꢀꢁ、热浪、ꢂꢃ、ꢄꢅ、ꢆꢇ和热带风暴等自然灾害的发生ꢈ率和ꢉ重程度不断增加，气候风险保障方面的缺口也在不断扩大。如今，自然灾害发生的地点和规模ꢊ出了许多业内人ꢋ的预料。因此，保险公司减少其在某些市场的风险敞口是可以理解的，特别是在监管机构限制保费增长的情况下。但保险业ꢌ来的宗旨是保护个人、企业和社会免ꢍꢉ重风险，所以其有责任提供解决方案。此外，退出高风险市场（如ꢎꢏꢐ达、加ꢑ）可能会为新的市场进入者创造机遇，他们ꢒ于承担气候风险，且更ꢓ长应用新技术、数据流和复杂的预测模型。•InsuResilience气候与灾害风险金融与保险（CDRFI）全球合作伙伴关系汇集了120多个国家的政府、民间社会组织、学术机构、非营利组织和企业，其中包括多家领先的欧ꢘ保险公司和再保险公司，以更好地保护ꢤ势群体免受气候灾害的影响。•在美国，由联邦紧ꢥ措施署（FEMA）管理的国家洪水保险计划（NFIP）与50多家保险公司和许多社区合作，以有效防洪，并通过数ꢗ门户提供保障。•在亚ꢘ，三ꢦ住ꢧꢨ上保险集团开发了一个展示ꢩ，利用实时气ꢪ数据、洪水预测和灾后损失估计，支持地方政府直观地了解并减轻区域灾害风险和损失。此外，致力于开发新一代气候风险解决方案的公司（不仅仅是传统公司）面临ꢔ大的发展ꢕ间。如今，准确评估和抵御气候风险所需的数据和技术已经广泛可用，这一优势已经触ꢖ可及。先进的分析技术、物联网传感器和其他数ꢗ技术能够支持保险公司预测、管理一系列气候风险并将其变现。诸如动态承保和风险细分、实时定价、智能风险防范、全自动理赔处理等功能均已趋于成熟。•在ꢫ本，东ꢬꢨ上ꢫ动ꢅ灾保险公司带领防灾联盟（CORE），根据《国家抗灾基本计划》预防灾害并减轻其影响。ꢢ有13家公司参与其中。几家欧ꢘ保险公司正在利用新的数据流（如ꢙꢚ、无人机、地面传感器），为抵御ꢂꢃ、地ꢛ和ꢜ体ꢝꢞ提供新的ꢟꢠ。其他保险公司则采用了先进的人工智能工具，对风暴造成的损害进行建模和预测，并在灾ꢡ发生后快速评估损失。基于透明信息ꢢꢣ的可变定价模式和风险意识计划也能激励客户通过保险降低风险，而数ꢗ分销则能扩大保险可获得性。向绿色经济转型是保险业可以发挥带头作用的另一个领域。商业保险公司和财产及意外伤害险公司可以通过产品功能和激励措施直接影响消费者行为。作为大型机构投资者，人寿保险公司可以支持绿色基础设施的发展，并向关注可持续发展的客户推广环保型投资。部分具有前瞻性的寿险公司正在进行压力和情景测试，以评估极端热浪、洪水和热带风暴对寿命和死亡率的长期影响。以上这些举措可同时为个人客户以及整个社会带来价值。新一代气候风险解决方案可带来显著增长。18

|2024年全球保险业展望第2章提升员工价值主张，令每位员工获益保险公司的社会影响策略还能令员工获益。在寻�行业人才时，保险公司对社会价值做出的ꢀ定承ꢁ会成为一大加分项，显ꢂ增加企业ꢃ引力并保留人才，尤其是在目前Z世代和ꢄꢅ一代占劳动力主体的情况下。占全球总人口的比例30%23%另外，保险公司还可以通过建立多ꢆ化的员工队ꢇ、营造包容性的工作环ꢈ来减少偏见，为提高社会公平性做出贡献。企业不仅可以聘用不同种ꢉ、民ꢉ、年ꢊ、性别和性取向的员工，还可以为ꢋ经多样性群体提供就业机会。人们ꢌ渐ꢍ可，有ꢎꢏ障ꢐ、注意力不集中（ADHD）等ꢑ状的人ꢒ只是在ꢓ维方式上有所不同，并非ꢔ有ꢕꢖ，他们可以为企业提供独特的想法并做出贡献。而受到ꢗ励的员工也可以提高企业的生产率。Z世代千禧一代来源：世界经济论ꢜ，2023年目前，对人才的竞争仍十分激ꢘ，保险公司必须ꢙ力ꢃ引各类人才。通过成为“后偏见”时代ꢚ主并利用独特的属性，保险公司可促进职场竞争，帮助从任何起点开始的所有员工取得进步。此外，保险公司不应ꢛ视多ꢆ化招聘策略在降低人才流失和降低招聘成本方面可能产生的财务影响。25%到2027年美国500强企业（按收入）中将积极招募神经多样性人才的比例来源：Gartner，2023年（非传统）工作的未来从事非传统工作安排的群体数量庞大且仍在不断增长，他们需要财务保障，并愿意了解保险公司的一系列解决方案，包括收入保障、退休储蓄和医疗解决方案。临时员工希望有支持他们在个人保险和职业保险之间切换的保险产品。目前这一细分市场的服务还不充分，蕴藏着明显的增长机会。这些群体对竞争格局也会产生影响。员工福利提供商和科技提供商都希望通过抢占临时员工市场来促进增长。差异化解决方案更易理解并方便购买，并且这类产品非常灵活，可以随消费者的需求变化轻松调整，而需求变化正是这类消费者的常态。19|2024年全球保险业展望第2章瑞士再保险公司的社会影响之道�ꢀ再保险公司是全球领先的再保险、直接保险和保险风险转移服务提供商，ꢁ真ꢂ行其社会承ꢃ。�ꢀ再保险的两大可持续发展策略之一是提高社会韧性，重点关注在发达经济体和新ꢄ经济体提高气候适应力，增强抗灾能力，提升金融普及性，改善医疗保障机制，最终提高社会韧性。�ꢀ再保险ꢅ美地区财产及意外伤害险临分业务主管UteMichalsen表示：“就其性ꢆ而言，再保险行业通过提供风险防范ꢇ障、提供资金支持、增加保险的可获得性以及降低保险费用，推动社会的变革。”如今，年轻一代希望企业能为社会出一份力，他们更愿意在有更高使命感的公司工作。�ꢀ再保险公司ꢁ为，企业对其在创造社会价值上的透明报告与沟通，对于建立信任和ꢈ引投资至关重要。相关活动包括ꢈꢉ各类伙伴参与合作，更多地参与政府和社会资本合作项目，开发创新产品和解决方案等。Michaelsen还表示：“�ꢀ再保险的一切行动都融合了ꢊ世界更具韧性这一愿景和我们对ESG目标的承ꢃ。”�ꢀ再保险公司的可持续发展使命也体现了这一承ꢃ：“ꢋ持应对可持续发展挑战和创造长期价值的理念，进行承保、投资、经营和知识ꢌꢍ。”ESG风险管理体系为�ꢀ再保险公司的可持续发展战略提供了理论支ꢎ。该体系基于三大总体原则，即保护环ꢏ、ꢐ重人权和改善公司治理，并包ꢑ针对ꢒ在ESG风险的ꢓ大行业的具体政策。该体系适用于所有业务领域，且定期更新。�ꢀ再保险的报告会对组织内的其他可持续发展指标进行ꢔꢕ。在多个知ꢖ的投资指数中，�ꢀ再保险均ꢗ上有ꢖ，包括ꢘꢙ社性别平等指数、MSCI世界行业领ꢚ指数、道ꢛ斯可持续发展指数等。�ꢀ再保险公司在十年前开发了公ꢌ部门解决方案，发展国家保障业务。该公司持续专注于投资非传统保险产品，如指数保险和保险连接证ꢜ；还通过指数保险为ꢝꢞꢟ的可再生能源项目提供了融资，向ꢠ西ꢡ政府提供自然灾害基金再保险以保护易受气候影响的ꢢ民，并向纽约的低收入居民提供支持以抵御洪灾。20

|2024年全球保险业展望第2章社会价值的战略（和报告）过去，保险公司的ESG和其他社会价值计划往往是由企业社会责任部门或监管合规团队承担的。但是，社会价值目标应�入企业总体增长策略。具有ꢀ引力的产品和与客户产生ꢁꢂ的品牌也ꢃ关键。事实上，如果将整个社会视为实际客户，而不仅仅是重要的客户群体，保险公司的回报也会更高。未来，最强大的品牌将产生自经过第三方验证可行的特定实践（如透明报告、渐进式采购）。社会价值的目标需要从长期视ꢕ衡量，因此保险公司在短期内可能ꢖ以提供相关成果。保险公司需要对从承保到理赔的业务做出重大改革，这可能会增加预算压力，并分ꢗ现有的创收资源。如果企业对ESG计划ꢊ行不力或沟通不足，就有可能ꢘ利益相关方视为诚意不足或参与“ꢙ绿”。保险公司ꢚ不应为弥补社会价值成果的不足而参与“ꢙ绿”，ꢛ则会ꢘ指责ꢜꢝ环保承ꢇ。达成二者之间的平衡可ꢞ一项挑战。ꢄꢅ（各管辖区的）强制及自愿准则报告指标有助于保险公司重申其缩小退休储蓄和保障缺口、惠及以往服务不足的客户群体和减少ꢆ排放的承ꢇ。其中运营和绩效的报告指标可以为其他ESG数据（如员工和ꢈ事会多ꢉ化）提供补充。保险公司的披露越详细，就越能向监管机构、投资者和消费者展现企业在全面投入并有效ꢊ行其ESG战略上的决心。但我们ꢟ为，企业获得的回报不仅仅是收回高ꢠ投资，还能实现ꢑꢡ性增长。ꢢꢣ，还ꢏ在大量的未投保和投保不足的客户，且其所需保险类别和保险范围ꢃ广，其中蕴ꢤ的机遇可观。最后，积极ꢥ求社会价值，还需要保险公司对自身期望的未来企业类型做出有意义的战略ꢦꢧ。ꢃ多行业的ꢃ多组织都ꢨꢩ自视为科技型企业。但这并不意ꢪ着每家企业都应该复制大型科技公司的估值模式和增长ꢫꢬ。保险公司的财务目标应参ꢅ公ꢁ事业公司，ꢥ求稳定、可预测且持续的收益回报，这更符合保险业务的性ꢭ及其传统宗旨和品牌定ꢮ（即，ꢯꢖ时期的可靠合作伙伴）。为客户、投资者和监管机构等社会各方面提供重大效益的能力应成为保险业价值主张的支ꢰ之一。保险公司高管需要能够ꢋꢌ描述出企业ꢍ利目标和社会影响之间的关系，且措ꢎ要具有说服力。资本市场要确定两者之间确实不ꢏ在ꢐꢑ。新的报告准则可能在这方面有所帮助：企业可持续发展报告指令的“ꢒ重重要性”概念要求企业具体说明可持续发展问题可能产生ꢓ样的财务风险（财务重要性）以及企业自身对人员和环ꢔ的影响（影响重要性）。保险公司亟需采取的行动：打造新能力和新服务，扩大企业的社会贡献•在社会需求与企业目标的交叉领域识别特定市场需求和新出现的风•设计混合型产品，在独特的客户目标（例如，财务保障、产生长期险收入和终生赔付等）与健康功能之间寻求平衡•在企业目标与积极的社会结果一致的领域，探索“设计影响”战略•围绕与民众和社会需求相关的企业目标，制定品牌推广、营销和沟通计划•识别以往服务不足且愿意接受新服务的细分客户群体（如为小型企业提供气候风险防范服务）•确定相关指标，衡量社会影响策略的商业价值（例如，员工满意度、客户忠诚度、品牌资产）•明确阐述产品为何以及如何提供价值，为客户匹配功能和性价比最合适的产品•配合监管机构提高民众的风险意识，提高相关成果（例如，退休准备）•强调保障服务是积极的合作伙伴，而不仅仅是发生损失时的付款人这一价值主张21

|2024年全球保险业展望3在影响保险业的所有外力中，不断变化的客户基础是推动创新、促进增长和加剧非传统参与者竞争的最有力因素。客户需求不断演化，行业边界日渐模糊不断变化的客户行为正在影响各条业务�，消解行业ꢀ界，企业ꢁꢂꢃ出ꢄ适ꢅ展开直接竞争。随着消费者ꢆ益寻求涵盖健康、安全30%和保障的全面解决方案，越来越多类型的公司竞相加入，财富和资产管理机构、财务规划机构、养老金和年金保险提供商、传统保险公司，以及医疗系统、ꢇ行、保险科技公司、科技平台及其他市场ꢈꢉ者都在抢ꢊ同一ꢋ消费者、中ꢌ机构和影响力人物的情感、理智和ꢍ包份ꢎ。到2028年嵌入式保险占全球保险交易总量的比例来源：安永分析，2023年与人工智能应用和社会影响策略一样，信任和信心发挥着关键作用。随着产品和服务不断ꢏ变，由于保障型和储蓄型产品的重要性，消费者ꢐ渐ꢑ向于ꢒꢓ值得信赖的供应商。ꢔ些能够提供正确建议，ꢕ出适当解决方案并做出正确决定的公司更易获得消费者ꢖꢗ。零售、ꢚꢛ商务和科技领域的数ꢜ化领先企业的这些实践为客户ꢝ定了期望基础。如果保险公司无法提供客户想要的服务ꢞꢞ确切地说是满足客户期望的时间、地点以及方式，客户就会ꢒꢓ其他提供商，包括正进入保险市场的更值得信赖的品牌。ꢘ求更高的性价比是所有业务�客户行为发生变化的ꢙ同动机。而性价比高的产品通常是量身定制的，易于购买且价格合理，具有模块化功能，并且可以通过配套服务和个性化建议得到进一步提升。这种力量制衡的转变可以解释为ꢟꢠ嵌入式保险和生态系统业务的ꢡ引力在不断提高，以及专属自保公司在持续增长显ꢢ。这些商业模式旨在大规模满足个人客户需求，这也是未来的发展趋势。22

|22002244年年全全球球保保险险业业展展望望第3章生态系统和嵌入式保险迎来扩张保险业出现了两项最重要的创新��生态系统和嵌入式保险，主要原因是ꢀ们可以满足客户的需求。生态系统提供了便ꢁ的一站式服务，消费者可获取更广泛的互补产品。嵌入式保险ꢂ合了消费者希望为重要产品购买提供保障以及将保险无ꢃ融入ꢄ常生活的需求。下一代嵌入式保险不再局限于过去简单的ꢅ机保险、ꢆ行保险和产品保ꢇ。全球保险业领导者对生态系统的看法现有的生态系统对公司目前的成功非常重要71%52%北美地区87%EMEIA地区54%亚太地区由于约75%的利ꢈ来自具备协调功能的生态系统，因此信任和品牌意识在生态系统中发挥至关重要的作用。保险公司进入其他行业主导的生态系统时，必须平衡考虑效益和风险。获得新客户固然重要，但ꢉ向ꢊꢋ也需要考虑；与知ꢌ品牌合作时，保险公司可能面临承接所有业务的压力，导致ꢍ以控制流入投资组合的风险。全球生态系统提供了比传统业务手段增长更快的机遇63%尽管ꢎ在重大地区差异，但生态系统在全球范围均ꢏ加速发展态势。由于亚太地区的消费者更ꢐꢑ于直销渠道，且嵌入商业、ꢒ行及其他服务的单一应用程ꢓ随处可见，亚太地区的嵌

入式产品增长最为ꢔꢕ。由于消费者不ꢐꢑ从一众品牌中做出ꢊꢋ，生态系统的增速可能ꢖ慢。63%北美地区64%EMEIA地区60%亚太地区全球在欧ꢗ，创新的采用速度低于预期，主要原因包括数据隐私和行为监管更加ꢘ格，不过开放保险规则可能会促进采用。目前，欧ꢗ保险公司对为进入由其他公司主导的渠道而ꢙꢚ自身品牌价值仍持ꢛꢜ态度，但他们越来越关注更广泛的合作以及产品背后的“引ꢝ”定ꢞ。越来越多的保险公司也ꢟ识到了分销之外的影响。嵌入式保险可直接将保障和风险防范与承保资产合并，转变承保和理赔方式。高水平生态系统能够降本增效57%88%55%EMEIA地区20%亚太地区全球北美地区生态系统促进创意创新49%38%北美地区59%EMEIA地区20%亚太地区全球Source:EYEcosystemStudy,2021-22随着生态系统在全球范围内的采用不断增长，平衡策略可帮助保险公司获取价值，规避风险。23|2024年全球保险业展望第3章环球大西洋（GlobalAtlantic）如何借助数字化赋能工具实现增长环球大西�金融集团（以下简称“环球大西�”）是一家总部ꢀ于美国、提供人寿保险和养老产品的公司。在数ꢁ化领先企业ꢂ高客户预期的时代，环球大西�专注于为顾问和投保人打造简单、参与感强的数ꢁ化体验。由于人们通常ꢃ为年金和其他保险产品ꢄ复杂，环球大西�致力于明确传达其产品所提供的服务及购买方式。环球大西�的首席运营官EmilyLeMay表示：“我们希望以用户ꢅ好的方式为客户提供透明度和有效的宣导。”洞见生成和数据ꢆꢇ是环球大西�“以客户为中心”转型的核心。对来源广泛的数据ꢈ行ꢉ格的定量分析，有助于了解客户和金融专业人ꢊ的需求。企业领导者还依赖于定性反馈，包括顾问委员会提出的意见和直接接触客户和顾问的销售团队提供的情报。LeMay表示：“我们根据从消费者和金融专业人ꢊ的行为中获取的信息制定议程，客户的意见是解决方案设计的主要ꢋ动因素。”环球大西�的目标是，与ꢌ级分销合作伙伴就客户需求及公司增长战略开展持续对ꢍ，从而建立稳固的关系。总体而言，该公司采取这些行动是为了在与新ꢎ企业和非传统对ꢏ的竞争中占得先机。提升运营灵活性是另一大关键竞争因素，环球大西�为此正在对传统系统现代化和新技术部署进行投资。LeMay补充道：“由于市场变ꢐꢑ测，公司随时面临落后的风险。我们必须以灵活、专注的方式进行运营，以应对不断变化的市场，从而取得成功。”wefox赋能嵌入式保险wefox是一家总部ꢀ于ꢒꢓ的保险科技公司，通过B2B2C业务模式和模块化技术平台连接保险公司、经纪人、分销商和客户。ꢔ助wefox全套解决方案，非保险公司能够在几个ꢕ的时间内推出全新保险产品，包括嵌入式产品。wefox集团全球Affinity项目主管PierfrancescoRicca表示：“我们的全球解决方案有助于公司将Affinity保险作为战略性的核心ꢖ直市场，开ꢗ新的收入来源，增强客户忠诚度。我们ꢃ为，原生技术和无ꢘꢙ接的数ꢁ化ꢚ程将促成在嵌入式保险业务领域的成功”。wefox为其Affinity合作伙伴（包括业内一些知ꢛ品牌）提供开发独有保险产品所需的服务。不论其业务、产品解决方案和分销网络的复杂程度如何，合作伙伴都能够跨渠道、跨市场推出不受技术限制的保险产品组合。wefox始终关注便ꢜ性和可扩展性。无ꢘꢙ接的保险业务管理体验为Affinity合作伙伴的销售团队带来优势。此外，wefox的服务具有产品无感知性，能够在本地和国际上与任何保险公司或再保险公司开展合作。该公司的模块化技术平台设计灵活，易于集成。从产品设计到销售培训和分销，再到理赔和保单管理，合作伙伴可以激活任何所需的特定保险服务和流程。Affinity合作伙伴拥有完全的控制权，可通过详细分析ꢝꢞ其嵌入式程ꢟ的性能。可靠的报告工具有助于完善合规流程。wefox的愿景是ꢠ每个人都能更轻松地ꢇ受数ꢁ化保险，ꢡ今已ꢢ引了ꢣ200ꢤꢛ客户，合作伙伴遍及ꢥ行保险、ꢦꢧ、能源和公用事业等领域，并计划未来将业务扩展到更多领域。24

|2024年全球保险业展望第3章各业务线竞争日益激烈有一点必须ꢊ记，一ꢎ消费者获得更多信息和ꢏꢐ权，他们会更注重自ꢑ的需求，而不在ꢒ购买渠道。生态系统和嵌入式保险正在引发来自非传统保险公司的竞争，促使保险公司采取行动。反应过慢的保险公司面临业务�这些新参与者ꢀꢁ的风险。而ꢂ能投资进行产品创新和建立新的合作伙伴关系，保险公司仍能抓住机遇，实现增长。嵌入式和生态系统模式在再保险和大型商业保险领域取得进展：•制药公司使用嵌入式保险为合作伙伴开发和试验新药提供保障•云计算平台在标准合同中自动提供网络风险保障和其他保障各业务ꢃ都面临威胁和机遇。短期内，ꢄꢅ保险和企业财产保险ꢆ可能ꢇ受最为剧ꢈ的ꢉ击。这些业务ꢃ的先行者正在积极实施大胆的策略，建立更ꢊ固、更深入的客户关系。他们投入巨资为开发重要的保险业务打造相关技术、运营能力和专业知识。•大型保险经纪公司正在推出生态系统，提供多种咨询服务（如，提供风险工程、保险保障对标、法律服务、数据和分析服务等）寿险、年金和收入ꢋ代产品可嵌入员工福利计划和抵ꢌꢍ款产品。生态系统尤其适合更多正在寻求整体健康解决方案的消费者。保险公司当然有能力创造这样的产品，打造直观的购买和消费体验，但同样，所有这些举措都直接反映了市场需求的变化。核心技术必须实现现代化，以处理体量更庞大、种类更丰富的数据，与合作伙伴无ꢣ安全地进行连接。原因在于，这是满足客户需求的必要条件。产品开发流程应在现代化平台的基础上进行全面改革，这些平台可提供预ꢤ组件和高级应用程ꢥ接口，以便与合作伙伴实现集成。通过在嵌入式产品中更多地使用物联网传感器，保险公司将能够使其损失ꢦꢃ大ꢧ下降。在文化方面，领先企业必须强调自由合作和ꢨ代合作的必要性。设计ꢩ维、快速原型和敏ꢪ工作方式将成为嵌入式保险和生态系统领先企业的标ꢫ。在美国新车购买者中85%的购车者对提供多种保险报价和即时购买选项的经销商更为满意72%的购车者希望在购买汽车时了解保险选择把握发展机遇尽管行业分析师和研究团体一致ꢓ为嵌入式保险和生态系统将ꢔ来显ꢕ而持续的增长，但这种变化不会一ꢖ而就。ꢗꢘ，ꢆ少有非保险品牌拥有丰富的分销经验。他们还不了解如何承保。监管ꢙꢚ依然ꢛ重，尤其是在欧ꢜ和美国。来源：2023年Pollyꢄꢅ和保险购买报告在英国和欧洲前四大市场的消费者中不过，保险公司应注意避免低估领先品牌带来的威胁，尤其是ꢄꢅ制造商和科技公司，他们资金充ꢝ，客户群体庞大而忠实，在创新方面有着ꢞ人的纪录。这些特性足以ꢟ他们成为强ꢠ的竞争对ꢡ。>80%的消费者表示即时赔付是其购买嵌入式保险的首要原因要想充分利用增长潜力，保险公司需要制定策略，ꢓ识到嵌入式保险和生态系统不仅仅是分销渠道。寻ꢢ合适的合作伙伴至关重要，因为在嵌入式时代，信任和品牌意识将是成功的关键因素。63%的消费者表示如果可以在销售终端购买，会选择嵌入式保险来源：Companjon公司嵌入式保险研究，2022年25

|2024年全球保险业展望第3章专属自保公司的持续增长及其对传统保险公司的意义随着商业保险市场的持续低�，专属自保公司正式ꢀ身保险行业。就在几年前，专属自保公司还ꢁ普遍ꢂ为属于ꢃ代性风险转移市场。现在ꢄ已今非ꢅ比。几ꢆ每家《财富》500强公司都拥有并运营自ꢇ的专属自保公司。在过去十年中，专属自保公司从传统渠道分流了数ꢈꢉ美ꢊ的保费，目前在整个商业保险市场占比ꢋ25%。得益于多个司法管辖区ꢌ好的立法和监管环ꢍ，欧ꢎ的专属自保市场也在不断增长。由于公开市场无法满足公司的需求，专属自保公司得以发展ꢏ大。专属自保公司ꢐ渐意识到，与传统保险公司相比，他们能够策划出更有效的风险解决方案，更直接地满足需求。而其关键指标的优异表现也证明了这一判断是正确的。出色的综合赔付率不仅使专属自保公司的留ꢑ收益和ꢒ余实现显ꢓ增长，还为专属自保投保人ꢔꢕ了数十ꢉ美ꢊ。因此，越来越多的公司更ꢖꢗ将更多风险ꢘ于资产ꢙꢚ表中，并一直保留。ꢛ级专属自保公司目前有能力承担巨大风险，例如ꢜ盖自ꢇ的供应商网络。他们已经熟练利用再保险来降低投资组合风险和ꢝ动性，在构建生态系统平台和独特形式的嵌入式保险方面也具备优势。90%美国500强公司（按收入）中拥有专属自保公司的比例来源：

CaptiveReview全球业务场所发展动态，2023年1,760亿美元58%2022年通过专属自保公司承保的全球保费来源：CaptiveReview全球业务场所发展动态，2023年2020年至2022年母公司位于亚洲的专属自保公司承保保费增长率2018年至2022年在美国注册的保险公司来源：达信《自保公司行业格局报告》，2023年平均综合赔付率1398%2020年以来法国新设的专属自保公司数量企业财险及意外险公司83.9%50专属自保公司计划设立专属自保公司的法国公司数量来源：AMBest，2023年来源：AMBest