2010年证券投资总结与2011年选股备忘

最近几个月看了无数的书籍,深入思考了很多问题,感觉证券投资可以算入门了,即想亏钱都难.2011年目标:不亏钱,15-20%

(深入学习扬韬)2012年目标:不亏钱,15-25%

个人原则:(1)坚持投资理念:决不投机,完全杜绝股市赌博;要赚属于自已的钱,自已能赚到的钱,自已应该赚的钱;

投资是一项生意,赚钱固然重要,培养投资赚钱的本领/更重要.

坚持信念,远见,耐心......大道至简,远见者富......赚未来的钱.....立于不败之地.(2)善于学习,善于总结,勇于坚持;----透过现象看本质,决不轻信,质疑,批判;既不默守成规,也不轻言放弃;(3)修身养性:

*****避免过于贪婪:患得患失是大忌....与股市保持适当距离,绝不深迷....保证债券的仓位...控制频繁操作欲望;做到手中有股,心中无股;

*****避免预测:底部想着抄底,那是赌博心态;专注于研究股票是否低估,是否有核心竞争力,是否有反转的可能,如果未来两三年可能翻几倍的可能,何必在乎购买时,贵了10%??.....因为你永远无法预测底部,却常常在犹豫不决中失去了宝贵的机会.....只要你认真在研究过了,何必在乎一时的得失,控制好仓位,当断则断.不要担心一时的亏损....如果你担心跌,则证明你对所买入的股票根本没有信心,那又何必买呢?

*****避免惯性思维和经验主义:在股市中犯错是正常的.但最不该犯的最是惯性思维,和经验主义;....好比是被人洗脑了....股市没有绝对的,风水经常轮流转.....比如银行地产在2008年以后都是低估的,到现在低估三年了,大家仍然不敢买.....这就好比是被洗脑了.....当然从经验来说,2008年开始买入银行地产是错误的,因为不涨反跌,或至少两三年的时间浪费了......介入太早了........要多方面综合考虑,包括大众心理,绝不要惯性思维.....(从股市投资的角度说，如果你坚持某一个技巧、指标、方法能给你赚钱，几乎很快，你就会在曾经赖以盈利的技巧指标方法上载跟头，有时候甚至血本无归。有句老话，“淹死会水的”。在水中死去的人，很多人都是自以为会游泳的。在股市中亏损累累的，绝大多数都是以为自己有两把刷子的。比如，1996年-1997年，坚持价值投资者胜，而1998-2001年，不炒概念和题材就赚不到钱。2002-2005年，所有炒概念、题材、消息的人全部亏损累累，而坚持价值投资选择茅台等蓝筹股的就赚的盆满钵满。2001年之前，不跟庄，赚不到大钱，2001年之后，所有跟庄者全部栽倒，有的人甚至把过去几年赚的钱倒贴回去还不够。2005-2006年，股改题材大赚特赚，2007年之后再炒股改的，全亏。2007年炒作资源股，大赚特赚，在2008年就大亏特亏。2008年不研究宏观面，能亏损8成，2009年一味看宏观面，根本赚不到钱……更奇特的是，世界股市，无不如此！)====(参考扬韬:善于坚持/yangtao1968/blog/item/d9bb8f13336b9129dd540130.html)

问题:1-如何避免致命风险?如何控制和降低风险?2-如何确保最大盈利,同时防止踏空?3-如何建立投资策略,适合自已的赚钱模式,稳定持续盈利?

重要常识:1-风险必然存在;2-股市不可预测;3-安全边际,保证本金安全4-止损,但尽量不要止盈,最大化盈利(涨50%以上,才分批减仓)

(人弃我取,顺势而为,人贪我恐,人恐我贪,耐心远见,踏空不要悔,套牢不用怕)5-以投资理念来分析股票/企业,做好功课;买入前做好99%的功课,买入后则不用管它,每个月看一次盘.

策略与赚钱方法:1-资金组合/仓位控制

(1)以常识看,股指2000-4000点为安全区域;

(2)2500点以下,重仓70%,每降100点增仓10%,2000点全仓股票;

2500-3000点,仓位50%

3000-3500点,仓位40%

3500-4000点,仓位30%

4000点以上,仓位20%

5000点以上,空仓.全部转为债券.注:*****2500点以下,重仓,暂时套牢不会担心,不卖就绝对不亏,耐心持有待涨.*****2000点左右,可以重仓杠杆基金,如双禧B,同庆B,申万进取,银华锐进等;*****3000-4000点以上,为投机区域,但一旦牛市来临,也是最赚钱的区域,控制好仓位,不能空仓,也不要重仓,以免错过最赚钱的机会.

2-股票/基金/债券组合

(1)股票组合,10支左右,分散风险;

(2)基金组合,尤其是低点位,如2500以下,有巨大折价机会时,如双禧B等;

(3)债券组合,分级式分红基金(双禧A等),短期债券(1年内到期债券),货币基金;注:*****股市无法预测,所以当指数高涨,或股票涨幅超过50%时,降低股票仓位,转入债券组合,确保部分盈利;*****要控制住随意和频繁的买卖操作;耐心等待目标价位或最佳机会;等不到,就持有债券,稳定盈利;*****债券仓位绝对不能少于20%....除非股指真的降到2000点或以下;

3-选股技巧与时机:

(1)安全边际评估法,不管是否冷门股;如辽宁成大,雅戈尔,中国神华,钢铁,银行,地产,券商股,,,,,

(2)困境反转/灾难选股法:研究公司何时业绩可能大幅反转;或公司遇到大困难,股价崩盘时的机会;

(3)市场价格/经济趋势法;如周期性股票,资源股等;

(4)最佳时机,当然是股市崩盘中后期,如2005年的1000点,2008年的1600点,2010年的2300点.....低点位,绝对不要怕套牢,但也不要随意想着抄底......顺势而为.(如银行地产,从2008年到现在连续3年低估,前几年买的话,估计算太早,而2011年则OK,大不了再等两年....低估的股票还可能大幅下跌,由于股市无法预测,只能采用分批建仓的方式,控制好仓位.).

2011年保守的股票组合:2011年,总体看好大盘蓝筹,尤其银行股.跌不了多少,涨的概率比较大.虽然盘子大,但我不怕等.(只要不大亏,我就可以耐心持股两年以上)

做好选股,定好准则,然后就等涨吧.仓位:2500点以上,股票与基金仓位:40%,债券60%

2500点以下,

80%,债券20%

重仓股组合:1-券商/股权投资:

(1)雅戈尔:11元内;理由:低估,股权投资有大戏.===强烈看好.

(2)中信证券:12元内;理由,看好大盘股,就应看好券商股.

(3)辽宁成大:25元内;---理由:低估/成长性好2-杠杆基金:

(1)同庆B:0.90内(注:2500点以下重仓)--理由:大盘中证100.

(2)双禧B:1.10内(备选:股指2500点以下重仓)--理由:大盘银行基金3-银行股:民生银行/招商银行:5元/12.5元----理由:低估/成长性好4-能源:中国神华/中煤能源:23元/10元内-----------------理由:低估5-地产股:金地集团/金融街:6.5元内----------------理由:低估

小批量试验股组合,计划持有两年以上:每支200-300股1-钢铁/化工:宝钢/鞍钢/中石油/中石化=========看好钢铁.....但还是不重仓罢了....2-电力/铁路/化工:长江电力/大秦铁路/中国铁建3-公用事业/港口/机场:深赤湾/深圳机场/中海发展/现代投资(注意诚信问题是否改善).

备注:55168股票论坛贴子参考:(卧牛)

[专题]让指数飞--->2011年霸气外露的卧牛指数2007年的一场轰轰烈烈的大牛市到现在已经走过了3年零2个月，时间距离2011年只有不到26个小时，指数依然徘徊在半山腰上，这四年中也许有些人的回忆是惨痛的，但牛市终究会卷土重来，你有没有做好准备？

每年年底各大券商都会照例召开年度策略会，并推出次年的指数预测与十大金股，但结果往往是悲惨至极，甚至经常被媒体评论为反响指标。

今年我在看个股的同时，主要精力放在对投资组合与投资策略的研究，最近3个月一直在设计明年的投资组合与投资策略，55168上也发表了一些可公开的简报。回想起去年年底在最危险的时刻把新疆各大上市公司都进行了充分调研，确定了2010年的新疆主题投资策略，使我们今年收益颇丰，现在对2011年又确定了资源重估的主题投资策略，同时设计了三大指数来应对霸气外露的牛市。

2011年让指数飞，霸气外露的卧牛指数：

卧牛能源指数

601088601857600256601699

卧牛周期指数

600815600123600160000877

卧牛金融指数

601318000001600739600811

卧牛能源指数

神华

国际煤基能源产业纵向一体化之王

中石油

中国石油天然气命脉掌舵者

广汇

迈向中亚的中国陆上综合能源巨头

潞安

中国冶金煤行业领军企业

卧牛周期指数

厦工中国工程机械快速增长的领跑者

兰花中国盈利能力最强化工煤公司