中国软磁铁氧体材料行业发展前景展望

中国软磁铁氧体材料行业发展前景展望一、软磁铁氧体材料行业概述当磁化发生在Hc不大于1000A/m，这样的材料称为软磁体。软磁铁氧体是以Fe2O3为主成分的亚铁磁性氧化物，采用粉末冶金方法生产。软磁材料的矫顽力很低，在磁场中可以反复磁化，当外电场去掉以后获得的磁性便会全部或大部分消失。软磁铁氧体采用粉末冶金方法生产，有Mn-Zn、Cu-Zn、Ni-Zn等几类，其中Mn-Zn铁氧体的产量和用量最大。软磁铁氧体分为以下九种：纯铁和低碳钢、铁硅系合金、铁铝系合金、铁硅铝系合金、镍铁系合金、铁钴系合金、软磁铁氧体、非晶态软磁合金、超微晶软磁合金。1、发展历程软磁铁氧体材料行业发展历程经历了三个阶段，第一阶段为20世纪30年代，第二代软磁材料——软磁铁氧体材料出现；第二阶段为20世纪50-80年代，此时为黄金发展时期，广泛应用于偏转线圈、变压器、电感器等电子原件；第三阶段为21世纪，光伏、风电、新能源汽车、5G通信等领域带动软磁铁氧体材料需求上升。软磁铁氧体材料行业发展历程示意图软磁铁氧体材料行业发展历程示意图数据来源：公开资料，产业研究院整理2、制备工艺软磁铁氧体材料制制备工艺主要可分为八种，干法主要为：氧化物法、高能球磨法、自蔓延高温合成法；湿法为化学共沉淀法、水热法、微乳液法、超临界法、凝胶法等；其中氧化物法为最普遍的制备工艺，原料来源较为广泛、工艺流程简单、设备投资小，可生产出低中档产品或部分高档产品。软磁铁氧体材料制备工艺分类示意图软磁铁氧体材料制备工艺分类示意图数据来源：公开资料，产业研究院整理二、政策随着中国光伏、风电、新能源汽车、5G通信等领域的发展，对软磁铁氧体材料需求也随之上涨。中国国家政策推动铁氧体软磁材料行业向标准化、高性能化、有序化发展，加强行业与上下游主体间联系，规划形成磁性材料产业集群。中国软磁铁氧体材料行业相关政策梳理中国软磁铁氧体材料行业相关政策梳理数据来源：各政府门户网站，产业研究院整理三、产业链1、产业链结构软磁铁氧体材料行业产业链上游为氧化铁、氧化锰、氧化锌等原材料；产业链中游为软磁铁氧体材料制造企业；产业链下游为家用电子、消费电子、光伏电子、汽车电子等领域。软磁铁氧体材料行业产业链结构示意图软磁铁氧体材料行业产业链结构示意图数据来源：公开资料，产业研究院整理2、上游成本铁氧体软磁材料行业成本主要包括人工工资、设备折旧、能源与原材料。原材料占总成本的47.92%，主要包括三氧化二铁、四氧化三锰、氧化锌与氧化镍等，其中三氧化二铁与四氧化三锰分别占总生产成本的19.66%与18.43%。2021年软磁铁氧体材料产业链上游成本占比2021年软磁铁氧体材料产业链上游成本占比数据来源：公开资料，产业研究院整理3、下游应用软磁铁氧体材料产业链下游应用多，其中通信、家电与汽车领域是中国铁氧体软磁材料最主要的三大应用领域、分别占总需求比重的22%、19%与17%，通信领域主要应用于手机、充电器、基站、程控交换机等中的磁性天线电磁兼容器、功率交换器与滤波器等元器件，随着5G技术的加速布局，这一领域的需求有望进一步增加。2021年中国软磁铁氧体材料应用领域占比情况2021年中国软磁铁氧体材料应用领域占比情况数据来源：公开资料，产业研究院整理相关报告：产业研究院发布的《2023-2029年中国软磁铁氧体材料行业市场发展现状及投资策略咨询报告》四、中国软磁铁氧体材料行业发展现状1、市场规模2021年中国铁氧体软磁材料达104.70亿元。随着中国市场竞争形式逐渐明朗，国产商的竞争力逐步增加，其产量与议价能力将随之提高.预计到2023年中国铁氧体软磁材料市场规模将达到119.17亿元,2015-2023年复合增长率为11.14%。2015-2023年中国软磁铁氧体材料市场规模变化情况2015-2023年中国软磁铁氧体材料市场规模变化情况数据来源：公开资料，产业研究院整理2、市场结构中国软磁铁氧体材料市场结构中，主要为锰锌铁氧体、镍锌铁氧体、其他铁氧体，其中占比最重的为锰锌铁氧体，占比86.91%，其次为镍锌铁氧体，占比为12.17%，其他铁氧体为0.92%。2021年中国软磁铁氧体材料市场结构占比情况2021年中国软磁铁氧体材料市场结构占比情况数据来源：公开资料，产业研究院整理3、产量国产厂商将从中低端市场进军高端市场，且议价能力将同时提高，每吨价格将保持增长。并且新兴应用市场将带动铁氧体软磁材料产量加速提升。2015至2021年间，中国铁氧体软磁材料产量增长迅速到2021年，产量已达30万吨但产品主要集中在中低端售价在2万至3万元左右，利润空间低。2015-2023年中国软磁铁氧体材料产量变化情况2015-2023年中国软磁铁氧体材料产量变化情况数据来源：公开资料，产业研究院整理4、区域分布中国铁氧体软磁材料行业呈现企业小，第一梯队上市公司与其他企业相比，优势明显，议价能力更高分布散但产能集中、竞争激烈的特点，行业分层严重。中国铁氧体软磁材料企业分布广且散，但产能相对集中，长三角地区产能占总数比重超过53%，除长三角地区外未形成较为成熟的产业集群。2020年中国软磁铁氧体材料行业企业区域分布2020年中国软磁铁氧体材料行业企业区域分布数据来源：公开资料，产业研究院整理五、中国软磁铁氧体材料市场竞争格局1、市场竞争格局中国铁氧体磁性材料行业竞争激烈，且产量与市场份额较为分散，前五大竞争者分别为横店东磁、天通股份、开元磁材、中钢天源与联丰磁业，其占比分别问13.33%、10%、6%、5%、5%。2020年中国软磁铁氧体材料市场竞争格局企业占比2020年中国软磁铁氧体材料市场竞争格局企业占比数据来源：公开资料，产业研究院整理2、重点企业分析横店东磁是中国铁氧体软磁材料行业龙头，产量4万吨/年，位列中国第一，同时销售毛利率常年保持行业第一，维持在25%以上，证明其议价能力领先于行业竞争对手，其下游客户包括苹果、特斯拉等知名企业。根据年报显示，2022年横店东磁磁性材料营业收入为42.04%。2018-2022年横店东磁磁性材料营业收入变化2018-2022年横店东磁磁性材料营业收入变化数据来源：横店东磁年报，产业研究院整理六、未来中国软磁铁氧体材料行业发展趋势当前全球制造业正迎来以数字化、信息化、智能化为发展方向的深刻变革，现代化的信息技术也正和传统软磁铁氧体生产逐步融合，当前我国软磁铁氧体企业普遍面临产品附加值低、劳动力成