2026年基金从业资格证检测卷讲解及答案详解（真题汇编）

2026年基金从业资格证检测卷讲解及答案详解（真题汇编）1.关于货币市场基金，以下说法不正确的是（）.

A.是暂时存放现全的理想场所

B.风险低，流动性好

C.以短期货币产场工具为投资对象

D.增长潜力大，适台长期投资【答案】：D2.股权投资基金管理人在（）被采取加入黑名单、公开谴责等纪律处分的，由中国证券投资基金业协会移交中国证券监督管理委员会处理。

A.1年之内两次

B.1年之内三次

C.2年之内一次

D.2年之内两次【答案】：D3.下列不属于权证按照标的资产分类的是（）。

A.认股权证

B.股权类权证

C.债券类权证

D.其他权证【答案】：A4.自由现金流量（FCFF）的公式为（）。

A.自由现金流量（FCFF）=（税后净营业利润+折旧及摊销）-（资本支出+营运资本增加）

B.自由现金流量（FCFF）=（税后净营业利润+资本支出）-（折旧及摊销+营运资本增加）

C.自由现金流量（FCFF）=（资本支出+折旧及摊销）-（税后净营业利润+营运资本增加）

D.自由现金流量（FCFF）=（资本支出+营运资本增加）-（税后净营业利润+折旧及摊销）【答案】：A5.对于系统运行数据中涉及基金投资人信息和交易记录的备份在不可修改的介质上至少保存（）年。

A.3

B.5

C.10

D.15【答案】：D6.（2018年真题）关于基金信息披露，以下说法正确的是（）。

A.经全体投资人同意，基金投资运作期间可以不进行信息披露

B.基金信息披露的对象是基金的投资人

C.规范的基金信息披露可以有效防止利益冲突和利益输送

D.为了保密，基金募集期间可以只披露基金招募说明书和基金托管协议【答案】：C7.下列关于基金管理人专业化经营的要求，说法错误的是（）。

A.基金管理人的主营业务应为私募基金管理业务

B.基金管理人只可备案与本机构已登记业务类型相符的私募基金

C.基金管理人的名称中应当包含"股权投资"等与基金投资管理业务相关的字样

D.同一基金管理人可兼营多种类型的私募基金管理业务【答案】：D8.目前较为合理的评价基金业绩表现的指标是（）。

A.加权平均份额本期利润

B.期末基金份额净值

C.期末可供分配份额利润

D.净值增长指标【答案】：D9.关于被动投资指数复制和调整说法，错误的是（）。

A.指数复制可以采用完全复制、抽样复制和优化复制等方法。

B.完全复制、抽样复制和优化复制指数方法所需要的样本股票数量依次递增，跟踪误差依次递增。

C.根据抽样方法的不同，抽样复制可以分为市值优先、分层抽样等方法。

D.被动投资复制指数会产生复制成本。【答案】：B10.(2016年)货币市场与股票市场的一个主要区别是（）。

A.货币市场进入门槛很低

B.货币市场进入门槛很高

C.货币市场属于场外交易市场

D.货币市场属于场内交易市场【答案】：B11.关于按照单一项目的收益分配方式和按照基金整体的收益分配方式,表述错误的是（）。

A.按照单一项目的收益分配方式下,可以应用回拨机制,要求基金管理人退回部分或全部业绩报酬

B.按照基金整体的收益分配方式下,每个投资项目退出后,退出资金先向投资者分配,直至分配金额达到投资者针对基金的全部投资本金

C.按照单一项目的收益分配方式下,在满足约定条件后,基金管理人针对毎笔投资后退出收入都参与收益分配

D.按照基金整体的收益分配方式下,在前期项目盈利并提取业绩报酬而后期项目出现亏损的情况下,可能出现基金投资人获取的收益不足门槛收益的情况【答案】：D12.下列关于投资者教育工作的表述，不正确的是（）。

A.手段是用简单的语言向投资者解释在投资过程中所面临的问题以及应对措施

B.广泛开展投资者保护工作，是基金市场基础建设的重要内容

C.从宣传介质上看，基金投资者教育工作开展形式包括纸质形式和电子形式两类

D.投资者教育是对市场参与者监管工作的替代【答案】：D13.基金管理人应当采取适当的会计控制措施，以确保会计核算系统的正常运转，描述错误的一项是（）。

A.应当建立账务组织和账务处理体系，正确设置会计账簿，有效控制会计记账程序。

B.应当建立复核制度，通过会计复核和业务复核防止会计差错的产生。

C.应当建立严格的成本控制和业绩考核制度强化会计的事前、事中和事后监督。

D.应当规范基金清算交割工作，在授权范围内，直接完成基金清算，确保基金资产的安全。【答案】：D14.基金业协会的职责不包括（）。

A.制定行业职业标准和业务规范，组织基金从业人员的从业考试、资质管理和业务培训

B.对会员与客户之间发生的基金业务纠纷进行调解

C.对基金在交易所内的投资交易活动进行监管，负责交易所上市基金的信息披露监管工作

D.制定和实施行业自律规则，监督、检查会员及其从业人员的执业行为，对违反自律规则和协会章程的，按照规定给予纪律处分【答案】：C15.关于开放式基金的申购和赎回，以下表述正确的是()。

A.基金份额登记机构收到申购款项，申购生效

B.投资人递交申购申请，申购成立

C.投资人交付申购款项，申购成立

D.投资人交付申购款项，申购生效【答案】：C16.以净利润为基础的相对估值是（）。

A.P/E（市盈率）

B.折现现金流法

C.P/B（市净率）

D.P/S（市销率）【答案】：A17.（）是指在证券市场上首次发行对象企业普通股票的行为

A.首次公开发行

B.买壳上市

C.二次出售

D.管理层回购【答案】：A18.以下有关基金管理人的合规文化表述错误的是（）

A.公司招聘人员时要考查候选人是否有足够的职业谨慎，诚信正直的个人品行及良好的风险意识和行为规范

B.董事会和高级管理层要亲自参与和重视合规文化建设

C.公司内部要有清晰的责任制和问责制

D.合规部门与业务部门之间要保持良好互动，其考核与公司经营业绩指标挂钩【答案】：D19.目前，居民理财的主要方式是货币储蓄和()。

A.融资

B.筹资

C.投资

D.基金【答案】：C20.(2017年)股权投资基金的当事人有（）。

A.基金投资者

B.基金管理人

C.基金托管人

D.以上三个选项都是【答案】：D21.(2017年)基金销售人员在陈述所推荐基金或同一基金管理人管理的其他基金的过往业绩时，应当客观、全面、准确，并遵守以下行为规范（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】：D22.某基金根据历史数据计算出来的贝塔系数为0，则该基金（）

A.净值变化幅度与市场一致

B.净值变化方向与市场一致

C.净值变化幅度比市场大

D.属于市场中性策略【答案】：D23.道德是建立在调整人们关系、维护社会秩序理念基础之上的，是社会认可和人们普遍接受的具有一般约束力的行为规范。这说明道德具有()。

A.继承性

B.规范性

C.约束性

D.差异性【答案】：C24.期权是一种选择权，是一种能在未来特定时间以特定价格（）一定数量的某种特定资产的权利。

A.卖出

B.买入或卖出

C.买入

D.买入同时卖出【答案】：B25.2018年我国经济可能有上升、持平、下降三种状态，每种状态发生的概率分别为40%、35%、25%,每种经济状态资产A的收益分别为30%、16%、-10%,每种经济状态资产B的收益率分别为10%,4%,1%,则资产A和资产B的收益率协方差是（）

A.0.0055

B.0.0134

C.0.0145

D.0.0059【答案】：A26.基本分析是建立在否定（）的基础之上。

A.半强有效市场

B.强有效市场

C.弱有效市场

D.无市场【答案】：A27.根据投资领域不同，股权投资基金可以分为（）Ⅰ.广义创业投资基金Ⅱ.并购基金Ⅲ.不动产基金Ⅳ.基础设施基金Ⅴ.定增基金

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ【答案】：B28.在投资后管理中，应重视的财务指标情况有（）。

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：D29.公司各机构、部门、岗位职责保持相对独立，公司基金资产、自有资产、其他资产的运作应当分离，这体现的是基金管理公司内部控制的()原则。

A.健全性

B.有效性

C.独立性

D.相互制约【答案】：C30.股票价格与账面价值的比值被称为()。

A.市盈率

B.市净率

C.净值收益率

D.净现值【答案】：B31.下列关于政府引导基金的说法中，错误的是（）。

A.政府引导基金对创业投资基金的支持方式包括参股、融资担保、跟进投资

B.参股是指政府引导基金主要通过参股方式，吸引社会资本共同发起设立创业投资企业

C.政府引导基金通常通过投资于创业投资基金，引导社会资金进入早期创业投资领域

D.融资担保是指产业导向或区域导向较强的政府引导基金，通过跟进投资，支持创业投资基金发展并引导其投资方向【答案】：D32.（）是金融市场上最重要的中介机构，是储蓄转化为投资的重要渠道。

A.政府

B.中央银行

C.金融机构

D.企业【答案】：C33.下列关于股权投资基金法律尽职调查目的的描述，不正确的是（）。

A.确认目标企业的合法成立和有效存续

B.发现和分析目标企业现存的法律问题和风险并提出解决方案

C.核查目标企业所提供文件资料的合规性

D.充分了解目标企业的组织结构、资产和业务的产权状况和法律状态【答案】：C34.如果某债券基金的久期是5年，那么，当市场利率下降1％时，该债券基金的资产净值将（）；当市场利率上升1％时，该债券基金的资产净值将（）。

A.减少1％；增加1％

B.增加1％；减少1％

C.减少5％；增加5％

D.增加5％；减少5％【答案】：D35.督察长应享有充分的（）和独立的调查权。

A.知情权

B.处罚权

C.审批权

D.管理权【答案】：A36.（）通常被认为是最为理想的退出方式之一

A.清算退出

B.上市转让退出

C.协议转让退出

D.新三板挂牌退出【答案】：B37.场外交易指银行间国债回购市场，参与者包括（）等金融机构。

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】：D38.合格境外机构投资者，简称为（）。

A.QFII

B.QDII

C.RQFII

D.RQDII【答案】：A39.基金季度报告的内容主要包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：C40.中国证券投资基金业协会采用会员制，对此下列说法错误的是（）。

A.证券投资基金管理人必须加入基金业协会成为会员

B.股权投资基金管理人必须加入基金业协会成为会员

C.证券投资基金托管人必须加入基金业协会成为会员

D.股权投资基金服务机构可以不加入基金业协会【答案】：B41.按（）分类，债券可分为政府债券、金融债券、公司债券等。

A.发行主体

B.偿还期限

C.计息方式

D.付息方式【答案】：A42.关于封闭式基金以下表述错误的是（）。

A.基金份额可以在证券交易所交易

B.基金份额在基金合同期限内持有人不得申请赎回

C.基金份额在基金合同期限内固定不变

D.一般无特定存续期限【答案】：D43.投资基金按照法律形式可以分为（）等形式。

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】：D44.我国开放式基金认购采取的收费模式有（）。

A.Ⅰ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B45.契约型股权投资基金收益分配原则由（）约定。

A.基金合同

B.合伙协议

C.公司章程

D.双方协商【答案】：A46.期货市场中用来管理股票市场系统性风险的品种是（）

A.股票期货

B.股票权证

C.商品期货

D.股指期货【答案】：D47.公司型基金中，股份公司的投资者人数的上限是（）人。

A.50

B.100

C.150

D.200【答案】：D48.基金管理人在基金信息披露方面的作用不包括（）。

A.向中国证监会提交基金合同草案、托管协议草案、招募说明书草案等募集申请材料

B.在合同生效的次日，在指定的报刊和管理人的网站上刊登基金合同生效公告

C.至少每周一次公告封闭式基金的资产净值和份额净值

D.在每年结束后60日内，在指定的报刊上披露年度报告摘要，在管理人网站上披露年度报告全文【答案】：D49.目前企业所得税税率一般为（）

A.10%

B.15%

C.20%

D.25%【答案】：D50.（）是指负有清算义务的主体，按照法律法规规定和基金合同约定的方式、程序对基金的资产、负债、权益等进行全面的清理和处置的行为。

A.基金终止

B.基金退出

C.基金清算

D.基金补偿【答案】：C51.股权投资机构尽职调查的目的，是尽可能全面地获取目标公司的（）。

A.真实信息

B.信用等级

C.管理模式

D.风险预测【答案】：A52.关于息票债券和贴现债券，以下表述正确的是（）.

A.息票债券和贴现债券是按照计息方式分类的两种常见债券类型

B.贴现债券是指在发行时不规定利率、券面不附息票，折价发行的债券

C.息票债券一般来说属于短期债券

D.与息要债券和贴现债券同属种分类方法下债券类型的还有金融债券【答案】：B53.关于全国股转系统挂牌的基本要求，以下说法正确的是（）

A.股东所有制性质可以包括民营、国有、外资；不限于高新技术企业

B.股东所有制性质只能是民营和国有；且必须为高新技术企业

C.股东所有制性质可以包括民营、国有、外资；且必须为高新技术企业

D.股东所有制性质只能是民营和国有；不限于高新技术企业【答案】：A54.（2017年真题）某股权投资基金同意以10倍的市盈率对一家企业进行估值，基金本次投入金额达4000万元人民币，目标企业上一年度的净利润为1000万元人民币。双方于2017年3月正式签署投资协议，同时目标公司原股东承诺，若2019年9月份之前未能成功上市，则需按10％的年利率(单利)回购，计息期为自投资日至实际回购日。

A.28.57％

B.25％

C.10％

D.40％【答案】：D55.基金的募集一般要经过申请、注册、发售及（）四个步骤。

A.发行

B.上市

C.审批

D.基金合同生效【答案】：D56.在对股权投资基金项目退出收益进行分配时，按分配的时间先后排序为（）。

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅰ、Ⅳ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B57.(2016年)下列不属于按投资市场分类的股票基金是（）。

A.国内股票基金

B.国外股票基金

C.成长型股票基金

D.全球股票基金【答案】：C58.关于股权投资基金资金募集与出资安排，下列说法错误的是（）。

A.对于公司型基金，现行的《公司法》对公司的注册资本限额、缴付安排及出资方式等方面由法律作强制性规定

B.合伙型基金根据《合伙企业法》由合伙协议对出资方式、数额和缴付期限进行约定

C.契约型基金是通过契约的方式建立基金投资者基金出资、取得收益分配的规则，现行的法律法规未对契约型基金的出资安排有强制性规定

D.从资金募集角度进行组织形式选择时，需要符合各组织形式法律法规要求的人数限制【答案】：A59.(2016年)以下不属于证券投资基金销售业务信息管理平台的是（）。

A.后台管理系统

B.后台业务系统

C.前台业务系统

D.应用系统的支持系统【答案】：B60.下列关于封闭式基金和开放式基金的说法错误的是()。

A.开放式基金的认购程序包括认购和确认

B.开放式基金的认购收费模式为前端收费和后端收费

C.封闭式基金的认购价格按1元募集，外加券商自行按认购费率收取的认购费

D.封闭式基金的发售方式为场内认购和场外认购【答案】：D61.下列关于基金管理费和托管费的叙述，错误的是()。

A.衍生工具基金的管理费率最高

B.货币市场基金的管理费率最低

C.基金托管费是支付给基金管理人的管理报酬，其数额一般按照基金资产净值的一定比例，从基金资产中提取

D.基金托管费是指基金托管人为基金提供托管服务而向基金收取的费用【答案】：C62.（2017年真题）下列说法正确的是（）。

A.合伙型基金和信托（契约）型基金可以通过借款来筹集资金

B.合伙型基金中有限合伙人能够参与基金的投资决策

C.合伙型基金可以避免双重征税问题

D.合伙型基金中有限合伙人和普通合伙人的权利和义务是相同的【答案】：C63.下列有关回购协议利率影响因素的表述，正确的是（）。

A.抵押证券的流动性越好、信用程度越高，回购利率越高

B.一般来说，回购期限越短，抵押品的价格风险越低，回购利率越低

C.若采用实物交割，回购利率较高

D.同业拆借市场、票据市场等利率的高低会对回购市场利率的高低产生反向影响【答案】：B64.封闭式基金份额净值由（）进行公告。

A.上市的证券交易所

B.基金托管人

C.基金管理人协同基金托管人

D.基金管理人【答案】：D65.关于政府引导基金，说法正确的是（）。

A.政府引导基金不能对创业投资基金提供融资担保的支持

B.政府弓I导基金鼓励创投基金投资成长期和成熟期的企业

C.政府弓I导基金主要直接投资与创业公司

D.政府引导基金按市场化方式运作，主要投资于创业投资基金【答案】：D66.狭义的股权投资基金是指（）。

A.定增基金

B.基础设施基金

C.发起式基金

D.并购基金【答案】：D67.(2016年)对股票规模的划分并不严格，依据相对规模进行划分，将全部上市公司按市值大小排名并累加。市值较小、累计市值占市场总市值20%以下的为小盘股；市值排名靠前，累计市值占市场总市值（）以上的为大盘股。

A.20%

B.30%

C.50%

D.80%【答案】：C68.可供基金进行利润分配的金额为（）。

A.期末未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数

B.未分配利润

C.本期已实现收益

D.期末未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰高数【答案】：A69.在下列金融衍生工具中，哪类金融工具交易者的风险与收益是不对称的（）。

A.远期合约

B.期货合约

C.期权合约

D.互换合约【答案】：C70.股权投资基金所投企业在境内间接上市的方式包括（）

A.Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ

D.Ⅲ、Ⅳ【答案】：D71.关于股权投资基金的设立，以下描述不正确的是（）

A.我国现行的股权投资基金组织形式主要分为公司型、合伙型以及信托（契约）型

B.合伙型基金的设立，无须办理工商注册登记程序

C.信托（契约）型基金不是企业实体，无须办理工商注册登记程序，根据投资者和管理人签署的信托契约设立

D.股权投资基金设立完成后，应在中国证券投资基金业协会办理基金备案【答案】：B72.内部控制的（）是指基金管理人各机构、部门和岗位职责应当保持相对独立，基金资产、自有资产、其他资产的运作应当分离。

A.健全性原则

B.相互制约原则

C.独立性原则

D.有效性原则【答案】：C73.中国证券投资基金业协会根据登记股权投资基金管理人利备案股权投资基金的（）等进行分类公示，并建立黑名单制度。

A.合法情况、诚信情况、规模和资产状况

B.合法情况、诚信情况、规模和风险状况

C.合规情况、诚信情况、规模和资产状况

D.合规情况、诚信情况、规模和风险状况【答案】：D74.关于股权投资基金清算退出的流程，正确的顺序是（）。

A.Ⅱ.Ⅰ.Ⅲ

B.Ⅲ.Ⅰ.Ⅱ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅱ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】：C75.下列不属于货币政策的工具的是（）。

A.公开市场操作

B.通货膨胀的抑制

C.利率水平的调节

D.存款准备金的调节【答案】：B76.(2017年)反洗钱合规风险的主要管理措施，包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ【答案】：A77.储蓄的特征是其（）。

A.保值性

B.不确定性

C.高风险性

D.高回报、低风险性【答案】：A78.为提高交易效率和有效控制基金管理中交易执行的风险，基金采取()。

A.竞价交易制度

B.分散交易制度

C.集中交易制度

D.分级交易制度【答案】：C79.我们将一个能取得多个可能值的数值变量X称为()。

A.静态变量

B.随机变量

C.非随机变量

D.动态变量【答案】：B80.中国证券投资基金业协会根据登记股权投资基金管理人和备案股权投资基金的合规情况、诚信情况、规模和风险状况等进行分类公示，并建立（）。

A.业务分离制度

B.财产独立制度

C.黑名单制度

D.内部控制制度【答案】：C81.基金管理公司研究业务控制的主要内容不包括（）。

A.建立严密的研究工作业务流程，形成科学、有效的研究方法

B.建立投资风险评估与管理制度，在审定的风险权限额度内进行投资决策

C.建立研究与投资的业务交流制度，保持通畅的交流渠道

D.建立研究报告质量评价体系【答案】：B82.封闭式基金份额净值由（）进行公告。

A.上市的证券交易所

B.基金托管人

C.基金管理人协同基金托管人

D.基金管理人【答案】：D83.目前，在以下基金信息披露的行为中，属于禁止行为的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：C84.基金主要投资比例应符合（）。

A.—只基金持有一家上市公司的股票，其市值不得超过基金资产净值的5%

B.对于开放式基金来说，为了应对日常赎回,法规要求保持不低于基金资产净值5%的现金或者到期日在1年以内的政府债券

C.法规规定,如果基金名称显示投资方向的，应有70%以上的非现金基金资产属于投资方向确定的内容

D.对于基金回购赎回业务，法规规定，基金在全国银行间同业拆借市场进行债券回购的资金金额不得超过基金资产净值的30%【答案】：B85.(2016年)国际上比较流行的投资组合保险策略主要是（）。

A.营销保险策略

B.债券保险策略

C.对冲保险策略

D.股票保险策略【答案】：C86.下列关于基金管理人信息披露的说法，正确的是（）。

A.Ⅰ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：D87.(2017年)下列关于基金的销售协议的说法中，错误的是（）。

A.销售协议应明确销售费用分配的比例和方式

B.销售协议应明确对基金持有人的持续服务责任

C.销售协议应明确代销机构委托其他机构代办基金销售业务的责任

D.销售协议应明确代销机构需履行的反洗钱义务【答案】：C88.（）在交易中执行投资者的指令。

A.保荐人

B.托管人

C.做市商

D.经纪人【答案】：D89.下列关于证券投资基金的叙述中，错误的是（）。

A.证券投资基金是一种集合投资方式

B.证券投资基金反映的是一种信托关系

C.证券投资基金在美国被称为“单位信托基金”

D.证券投资基金是一种间接透过基金管理人代理投资的一种方式【答案】：C90.下列关于做市商的表述，不正确的是（）。

A.报价驱动中，最为重要的角色就是做市商，因此报价驱动市场也被称为做市商制度

B.做市商的利润来源于买卖差价，如果证券差价小但交易频繁，做市商无法赚取利润

C.做市商通常由具备一定实力和信誉的证券投资法人承担,本身拥有大量可交易证券，买卖双方均直接与做市商交易，而买卖价格则由做市商报出

D.当接到投资者卖出某种证券的报价时，做市商以自有资金买入；当接到投资者购买某种证券的报价时，做市商用其自由证券卖出【答案】：B91.在深圳证券交易所，B股的结算费为成交金额的()。

A.0.5‰

B.0.15‰

C.1‰

D.1.75%‰【答案】：A92.投资者张三通过ABC证券公司购买股票，成交额为5000元，其中经手费为5元，印花税6元，经管费为0.5元，证管费为0.3元。该投资者应交的费用为（）元。

A.5011.8

B.5005.8

C.5000

D.5005【答案】：B93.（）不属于基金公司风险管理中的主要环节。

A.风险分类

B.风险识别

C.风险报告和监控

D.风险管理体系的评价【答案】：A94.F公司2016年度资产负债表中，流动负债总计10亿元，非流动负债总计3亿元，所有者权益22亿元，则当年f公司的总资产为（）亿元

A.35

B.9

C.22

D.13【答案】：A95.（）应保证基金年度报告内容的真实性、准确性与完整性,并就其保证承担个别及连带责任。

A.基金管理人

B.基金管理人及其董事

C.基金托管人

D.代销机构【答案】：B96.公开募集基金的基金管理人职责终止的事由不包括（）。

A.个人所负债务数额较大，到期未清偿的

B.被基金份额持有人大会解任

C.被依法取消基金管理资格

D.依法解散、被依法撤销或者被依法宣告破产【答案】：A97.当回购权条款触发后，回购价格通常（）。

A.按企业最新公允价值确定

B.按回购义务人承担能力确定

C.按事先约定的定价机制确定

D.按初始价值确定【答案】：C98.（2016年真题）封闭式基金的基金管理人聘请法定验资机构验资前，募集的基金份额总额需达到准予注册规模的（）以上。

A.70％

B.75％

C.80％

D.90％【答案】：C99.公司最高权利机构是（）

A.董事会

B.独立董事

C.监事会

D.股东会【答案】：D100.下列关于我国股权投资基金的基金管理人准入限制的说法，错误的是（）。

A.无须中国证监会行政审批

B.须经中国证券投资基金业协会审批

C.准入限制比较宽松

D.向中国证券投资基金业协会登记【答案】：B101.股权投资基金在运作过程中，可能产生的费用包括（）

A.管理费、托管费、第三方服务费用

B.基金合同生效后的信息披露费用

C.基金合同终止时的清算费用

D.以上都是【答案】：D102.（）构成公司内部控制的基础。

A.控制环境

B.风险评估

C.信息沟通

D.内部监控【答案】：A103.筹集资金的公司或政府机构将其新发行的股票和债券等证券销售给最初购买者的金融市场是（）。

A.一级市场

B.二级市场

C.三级市场

D.四级市场【答案】：A104.（）的设置通常是为了保护中小投资者的利益,防止公司实际控制人、控股股东、董事、监事、高管等“内部人”利用信息优势获得不当利益，或者利用资本市场实现快速套现。

A.观察期

B.带定期

C.锁定期

D.高峰期【答案】：C105.目前我国基金销售机构的发展趋势是（）。

A.完善互联网销售服务

B.专业投资顾问指导

C.提升服务层次

D.以上都是【答案】：D106.如果基金的平均市盈率、平均市净率小于市场指数的市盈率和市净率，可以认为该股票型基金属于（）。

A.潜力型基金

B.价值型基金

C.成长型基金

D.大盘股基金【答案】：B107.关于基金托管费计提标准，以下说法不正确的是（）。

A.通常基金规模越大，基金托管费率越高

B.基金托管费收取的比例与基金规模、基金类型有一定关系

C.目前我国封闭式基金按照0.25%的比例计提

D.开放式基金根据基金合约的规定比例计提，通常低于0.25%【答案】：A108.股权投资基金服务机构应当在每个季度结束之日起（）个工作日内向基金业协会报送服务业务情况表，每个年度结束之日起（）个月内向基金业协会报送运营情况报告。

A.15；4

B.10；3

C.15；3

D.10；4【答案】：C109.交易型场内货币市场基金，下列说法错误的是。（）

A.计息规则：T日申购，T+1日享受收益；T日赎回，T日享受收益，T+1日不享受收益。

B.计息规则：T日赎回或卖出，T＋1日享受收益。

C.交易规则：T日买入，T日可赎可卖；T日卖出，资金T日可用，T+1日可取。

D.交易规则：T日申购，T+2日可卖可赎；T日赎回，资金T+2日可用可取。【答案】：B110.下列关于基金份额登记流程的说法错误的是()。

A.对于不同基金品种，份额登记时间可能不一样

B.QDII通常是T+1日登记，而QFII基金则通常是T+2日登记

C.T+1日，注册登记机构根据T日各代销机构的申购和赎回申请数据及T日的基金份额净值统一进行确认处理，并将确认的基金份额登记至投资者的账户，然后将确认后的申购和赎回数据信息下发至各代销机构，各代销机构再下发至各所属网点

D.T日，投资者的申购和赎回申请信息通过代销机构网点传送至代销机构总部，由代销机构总部将本代销机构的申购和赎回申请信息汇总后统一传送至注册登记机构【答案】：B111.当影子定价与摊余成本法确定的基金资产净值正偏离度绝对值达到0.5％时，基金管理人应当暂停接受申购并在（）个交易日内将正偏离度绝对值调整到0.5％以内。

A.1

B.3

C.5

D.7【答案】：C112.《企业所得税法实施条例》第九十七条规定，创业投资企业采取股权投资方式投资于未上市的中小高新技术企业（）年以上的，可以按照其投资额的（）在股权持有满（）年的当年，抵扣该创业投资企业的应纳税所得额。当年不足抵扣的，可以在以后纳税年度结转抵扣。

A.1；70％；1

B.2；70％；2

C.1；80％；1

D.2；80％；2【答案】：B113.并购基金主要以（）方式对目标公司进行投资。

A.增资

B.购买存量股权

C.控制公司所有权

D.控股管理层【答案】：B114.私募基金管理人办理基金备案手续时，需要报送的资料，不包括（）。

A.公司章程

B.基金代销协议

C.基金主要投资方向和类别

D.基金合同【答案】：B115.下列不可以从基金财产中列支的费用有（）。

A.基金管理费

B.基金托管费

C.基金合同生效前的验资费

D.基金合同生效后的信息披露费用【答案】：C116.私募基金募集机构应当格尽职守、诚实信用、谨慎勤勉，防范利益冲突，履行（）等相关义务，承担特定对象确定、投资者适当性审查、私募基金推介及合格投资者确认等相关责任。

A.风险提醒义务、托管义务

B.风险提醒义务、反洗钱义务

C.审慎义务、反洗钱义务

D.审慎义务、托管义务【答案】：B117.在对电子商务A公司做财务尽调时，按照市销率2倍进行估值，A公司全年平台销售8亿元，获得销售佣金4000万元，税后净利润400万元，则该电子商务公司的估值为（）。

A.16亿元

B.800万元

C.2.8亿元

D.8000万元【答案】：A118.我国最早的封闭式基金之一是（）。

A.基金开元

B.基金开泰

C.华安创新

D.基金银泰【答案】：A119.关于财务报表，以下表述错误的是（）

A.财务报表按照财务会计准则定期编制，用以显示企业实际的财务状况和经营业绩优劣

B.利润表反映一定时期内企业的总体经营成果，揭示企业获取利润的能力和经营趋势，又被称为“第一会计报表”

C.资产负债表记录企业某一时点的资产、负债和所有者权益的状况

D.所有者权益主要由股本、资本公积、盈余公积和未分配利润构成【答案】：B120.按运作方式可以将分级基金分为（）。

A.股票型分级基金和债券型分级基金

B.封闭式分级基金和开放式分级基金

C.简单融资型分级基金和复杂型分级基金

D.主动投资型分级基金和被动投资型分级基金【答案】：B121.申请境外直接上市企业的，拟上市企业筹资用途符合国家产业政策、利用外资政策及国家有关固定资产投资立项的规定，净资产不少于（）元人民币。

A.4亿

B.3亿

C.2亿

D.1亿【答案】：A122.中国证券投资基金业协会将已登记的基金管理人列入异常机构名单的情况包括（）。

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅴ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅴ【答案】：C123.私募基金管理人和从事私募资产管理业务的金融机构加入基金业协会，应当先申请成为（）。

A.普通会员

B.联席会员

C.观察会员

D.特别会员【答案】：C124.（2020年真题）关于股权投资基金的出资方式，以下表述错误的是（）

A.承诺出资制，即投资者承诺向基金出资的总规模，并按照约定完成其出资行为

B.在股权投资基金实务运作中，更多的实行承诺出资制

C.根据基金合同约定，投资者可以一次或分数次完成其在股权投资基金中的出资义务

D.股权投资基金通常可以接受非货币出资【答案】：D125.目前，披露上市交易公告书的基金品种不包括（）。

A.上市开放式基金（LOF）

B.封闭式基金

C.交易型开放式指数基金（ETF）

D.所有的开放式基金【答案】：D126.(2017年)QDII基金管理人和托管人可能会聘请（）为其境外证券投资提供咨询和组合管理服务，（）负责境外资产托管业务。

A.境外投资顾问；境内托管人

B.境外投资顾问；境外托管人

C.境内投资顾问；境内托管人

D.境内投资顾问；境外托管人【答案】：B127.2007年，中国证券业协会设立了（），负责基金管理公司和基金托管银行特别会员的自律管理。

A.基金业行会

B.基金公会

C.基金业管理委员会

D.基金公司会员部【答案】：D128.（）的特点在于不考虑下一轮新发行股权的数量，只是简单地对比后轮融资与前轮融资的价格差异。

A.完全棘轮

B.加权平均条款

C.随售权

D.反摊薄条款【答案】：A129.以下属于私募基金的一般风险的是（）

A.外包事项所涉风险

B.基金委托募集所涉风险

C.募集失败风险

D.基金未托管所涉风险【答案】：C130.以下关于单个债券与债券基金的描述，错误的是（）。

A.与债券的利息相比，债券基金分配的收益相对固定

B.根据价格、现金流及到期收回的本金可以计算出债券的到期收益率

C.债券基金的组合久期是判断债券基金风险高低的重要指标

D.债券基金没有确定的到期日【答案】：A131.以下哪项不是私募股权投资基金投资者关系管理的意义（）。

A.决定基金是否能顺利募集

B.影响管理人的口碑和后续募集与发展

C.可以维持基金的稳定性，避免投资者的不当干预影响基金和管理人的正常运作

D.可以及时掌握基金资产的状况“黑箱”操作给基金资产带来的风险【答案】：D132.可转换债券的期限最短为1年，最长为6年，自发行结束之日起（）后才能转换为公司股票。

A.3个月

B.6个月

C.9个月

D.1年【答案】：B133.（）虽然计算量较大，但这种方法被认为是最精准贴近的计算VaR值方法。

A.参数法

B.历史模拟法

C.蒙特卡洛模拟法

D.线性回归模拟法【答案】：C134.下列募集资金的行为不属于可能构成非法吸收公众存款罪的是()。

A.向投资者发售虚构的基金

B.冒充境外某知名企业的代理机构在境内募集资金

C.以自有房产抵押向亲友借款投资某公司

D.以不存在的某个项目作为投资标额募集资金【答案】：C135.《全球另类投资调查》咨询报告指出，（）是最大的大宗商品管理公司，管理的资产规模达到了740亿美元。

A.贝莱德

B.高盛公司

C.麦格理集团

D.布里奇沃特投资公司【答案】：A136.（2020年真题）回售权条款带来的股东权利是（）。

A.当企业执行可能损害投资人利益的重大行为或交易时，应事先获得投资人同意

B.当目标企业发行新股时，投资人可以按原先持有的股份比例优先于新进投资人购买

C.当满足事先设定的条件时，股权投资基金有权要求目标企业大股东按约定买回其所持的股权

D.被投资企业清算时，投资人有权优于普通股股东获得数倍于原始购买价格的回报【答案】：C137.一份认股权证的价值等于其内在价值与时间价值之（）。

A.乘积

B.和

C.比值

D.差【答案】：B138.自行募集机构是指基金管理人直接募集其管理的基金，受托募集机构是指（）。

A.基金管理人委托第三方机构代为募集基

B.基金管理人

C.第三方合作机构

D.基金销售机构【答案】：A139.基金投资跟踪与评价的核心是（）。

A.对基金销售业务以及人际关系的维护

B.对基金新品种的研发

C.对基金收益率的提升

D.对基金安全性的巩固【答案】：A140.根据中国证监会对基金类別的分类标准，（）以上的基金资产投资于债券的为债券基金。

A.80%

B.60%

C.70%

D.50%【答案】：A141.（）是一种风险管理活动，是对业务活动是否遵守法律、监管规定、规则、行业自律准则等一种鉴证行为。

A.合格管理

B.合规管理

C.违约管理

D.违规管理【答案】：B142.（2016年真题）公开募集基金的基金合同不包括（）。

A.基金份额持有人、基金管理人和基金托管人的权利、义务

B.基金财产的投资方向和投资限制

C.基金管理人和基金托管人的名称和住所

D.基金份额的发售方式、发售机构及登记机构名称【答案】：D143.(2017年)关于基金份额持有人大会，下列描述错误的是（）。

A.基金份额持有人大会由全体基金份额持有人组成

B.基金份额持有人大会的日常机构可以对基金的投资管理活动进行指导和审查

C.基金份额持有人大会不得就未经公告的任何事项进行表决

D.根据基金合同约定，基金份额持有人大会可以设立日常机构【答案】：B144.下列属于基金定期报告的是（）。

A.基金年度报告

B.基金合同

C.基金招募说明书

D.基金托管协议【答案】：A145.商业票据的利率较低，通常比银行优惠利率（），比同期国债利率（）。

A.高；高

B.低；低

C.高；低

D.低；高【答案】：D146.关于通过构建投资组合来分散风险的效果，以下表述正确的是（）

A.可以分散系统性风险

B.系统性风险和非系统性风险均能被完全分散

C.可以分散非系统性风险

D.系统性风险和非系统性风险都不可能被分散【答案】：C147.合伙型股权投资基金出现以下情形的，不应当解散的是（）

A.合伙型股权投资基金存续期届满且合伙人决定不再经营的

B.全部投资项目到期退出的

C.半数合伙人决定解散的

D.法律、行政法规及合伙协议约定的其他解散事由【答案】：C148.基金信息披露应满足的原则不包括（）。

A.完整性

B.规范性

C.真实性

D.灵活性【答案】：D149.根据《公司法》的相关规定，设立有限责任公司，应当具备下列条件（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：D150.基金募集申请的工作内容中提交的相关文件不包括()。

A.申请报告

B.合同草案

C.基金托管协议

D.招募说明书草案【答案】：C151.基金利润中，其他收入不包括（）。

A.赎回费扣除基本手续费后的余额

B.手续费返还、ETF替代损益

C.基金管理人等机构为弥补基金财产损失而支付给基金的赔偿款项

D.管理人报酬【答案】：D152.对于基金管理人来讲，开放式基金比封闭式基金提供了更好的激励约束机制，原因在于（）。

A.如果开放式基金业绩表现差，投资者被套，就没有赎回压力

B.如果开放式基金业绩表现好，会吸引新的投资者，基金管理人管理费收入也会增加

C.封闭式基金业绩表现好，其扩展能力也将相应提高

D.封闭式基金份额固定，基金管理人的收入稳定【答案】：B153.关于跟踪误差，下列说法不正确的是()。

A.跟踪误差小，反映股票组合的跟踪偏离度小，风险低

B.是度量一个股票组合相对于某基准组合偏离度的重要指标

C.复制误差、现金存留、各项费用、分红和交易冲击成本等会导致跟踪误差产生

D.一般仅适用于主动投资管理者的业绩考核【答案】：D154.根据中国证监会对基金的分类标准，混合基金是指（）基金。

A.主要投资于股票、债券，且60%以上投资于股票

B.主要投资于股票、债券，且80%以上投资于债券

C.主要投资于股票、债券和货币市场工具，但股票投资和债券投资的比例不符合股票基金、债券基金规定的

D.主要投资于股票、债券，且不低于20%的基金资产投资于货币市场工具【答案】：C155.（）是指境外机构投资者通过资格审批和外汇资金的监管程序后，将境外资本兑换为人民币资金，投资于境内的基金。

A.境内有限合伙人

B.合格境外有限合伙人

C.外资股权投资基金

D.外币股权投资基金【答案】：B156.在一国境内设立，经该国有关部门批准从事境外证券市场的股票、债券等有价证券投资的基金是指（）。

A.QDⅡ基金

B.ETF基金

C.ETF联接基金

D.LOF基金【答案】：A157.清算退出的流程（）

A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】：B158.A股权投资基金2010年1月对B企业投资人民币5000万元，持有股权比例5％，并约定了回售权条款，以投资后五年内未实现IPO为触发条件，回售价格以投资总额为基础约定收益率为8％（单利）。截至2015年1月，B企业已向A基金累计派发现金分红人民币600万元，B企业于2014年年底完成最新一轮融资但尚未IPO，企业投后估值为人民币20亿元，此轮融资后A基金持有股权比例为4％。下列表述正确的是（）。

A.受到未能IPO条件的触发，A基金可以选择执行回售权，出售价款总额为3000万元

B.受到未能IPO条件的触发，A基金必须强制执行回售权，出售价款总额为6400万元

C.受到未能IPO条件的触发，A基金必须强制执行回售权，出售价款总额为8000万元

D.受到未能IPO条件的触发，A基金可以选择执行回售权，出售价款总额为6400万元【答案】：D159.当基金销售机构或基金销售人员的利益与基金投资人的利益发生冲突时，应当（）确保投资者的利益。

A.优先

B.其次

C.最后

D.不必【答案】：A160.中国证券投资基金业协会会员中，不可以接受基金管理人的委托作为股权投资基金的募集机构的是（）。

A.独立基金销售机构

B.具备基金销售资格的商业银行

C.具有证券从业资格的会计师事务所

D.具备基金销售资格的保险公司【答案】：C161.基金（）是基金的出资人、基金资产的所有者和基金投资回报的受益人。

A.管理人

B.托管人

C.份额持有人

D.注册登记机构【答案】：C162.下列关于优先股的表述中，错误的是（）

A.在公司盈利和剩余财产的分配顺序上，优先股股东优于普通股股东

B.优先股持有者无经营管理权

C.优先股的股息率是随市场变化的

D.优先股一般无表决权【答案】：C163.（2017年真题）某股权投资基金拟投资甲公司，甲公司的管理层承诺投资当年的净利润为2．0亿元，按投资当年的净利润的15倍市盈率进行投资后估值，则甲公司投资后价值是（）亿元。

A.30

B.7.5

C.18

D.20【答案】：A164.(2016年)以下关于基金管理人内部控制有效性原则的说法中，正确的是（）。

A.内部控制有效性原则要求基金管理人所实施的内部控制政策与措施能够适应基金监督的法律要求

B.内部控制有效性要求基金管理人的内部控制制度只针对相关基金管理人员，无需涉及所有人

C.内部控制有效性原则是指基金管理人运用科学化的经营管理方法降低运作成本，提高经济效益

D.内部控制有效性是指内控制度在必要时可以由高管“绕弯”执行【答案】：A165.下列关于基金销售客户服务的具体方式，说法不正确的是（）。

A.自动传真、电子信箱特别适合用于传递行文较长的信息资料

B.通过互联网，投资者可以随时随地获得服务

C.电话服务中心通常以计算机软、硬件设备为基础，并开辟人工坐席与语音系统

D.讲座、推介会和座谈会的参与者较多，不能为投资者提供面对面交流的机会【答案】：D166.基金销售适用性要求基金销售机构应当对基金投资人销售不同（）等级的产品。

A.收益

B.风险

C.资金限制

D.信用【答案】：B167.在中国证监会发布的基金销售法规体系中，客户信息需要保存20年以上的是。（）

A.客户身份资料

B.基金份额持有人名称

C.交易记录

D.与销售业务有关的其他资料【答案】：B168.私募股权投资基金的组织结构不包括（）。

A.会员制

B.有限合伙制

C.公司制

D.信托制【答案】：A169.行政监管的主要法律法规依据不包括（）。

A.《证券法》

B.《证券投资基金法》

C.《证券投资基金管理公司管理办法》

D.《私募投资基金监督管理暂行办法》【答案】：C170.基金公司股东必须承担的义务包括（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：D171.公司每一纳税年度的收入总额，减除不征税收入，免税收入，各项扣除以及允许弥补的以前年度亏损后的余额为（）

A.当前利润

B.净收入

C.应纳税额

D.应纳税所得额【答案】：D172.美国存托凭证（ADR）是以美元计价且在美国证券市场上交易的存托凭证，下列关于美国存托凭证的说法错误的是（）。

A.ADR是最主要的存托凭证，其流通量最大

B.按基础证券发行人是否参与存托凭证的发行，美国存托凭证可分为无担保的存托凭证和有担保的存托凭证

C.无担保的存托凭证是指存券银行不通过基础证券发行公司，直接根据市场需求和自有基础证券的数量自行向投资者发行的存托凭证，目前已经很少应用

D.以上选项都错【答案】：D173.申请公开募集开放式基金，拟募集的基金需具备的条件不包括（）。

A.基金的投资管理、销售、登记和估值制度健全

B.符合中国证券业协会关于基金品种的规定

C.招募说明书真实、准确、完整地披露投资者做出投资决策所需的重要信息

D.有明确、合法的投资方向【答案】：B174.（2021年真题）关于项目退出的主要方式，以下表述正确的是（）

A.从退出成本的角度，协议转让退出的成本一般比上市转让退出的成本高

B.从退出效率的角度，协议转让退出的时间一般比上市转让退出的时间慢

C.从退出风险的角度，上市转让、协议转让的退出都存在比较大的不确定性

D.从退出收益的角度，协议转让退出的收益一般比上市转让退出的收益高【答案】：C175.下列属于基金宣传推介材料的是（）。

A.公开出版资料

B.电视、电影、广播、互联网资料

C.海报、户外广告

D.以上全部都是【答案】：D176.货币市场基金收益公告的主要内容是最近7日年化收益率和（）。

A.每万份基金总收益

B.每万份基金净收益

C.5日年化收益率

D.每千份基金净收益【答案】：B177.（）是股票最基本的特征。

A.收益性

B.风险性

C.流动性

D.永久性【答案】：A178.通常情况下，被投资企业有义务及时向股权投资基金提供与企业经营状况相关的报告，包括（）。

A.月度报告、年度报告

B.月度报告、季度报告、半年度报告、年度报告

C.月度报告、季度报告、半年度报告、年度报告和有关专项报告

D.季度报告、半年度报告、年度报告和有关专项报告【答案】：C179.基金资产（）以上投资于债券的为债券型基金。

A.60%

B.70%

C.80%

D.90%【答案】：C180.（2016年真题）基金监管工作的目标不包括（）。

A.降低系统