2026年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识练习试题及答案详解（基础+提升）

2026年基金从业资格证之私募股权投资基金基础知识练习试题及答案详解（基础+提升）1.下列事项中，属于股权投资基金发生重大变更应当向投资者披露的是（）。

A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ【答案】：B2.基金业绩评价需考虑的因素，包括（）

A.范围因素

B.时间因素

C.人员因素

D.区域因素【答案】：B3.关于外资私募股权投资基金的基本运作方式的说法，错误的是（）。

A.外币股权投资基金通常采取“两头在外”的方式

B.外币股权投资基金经营实体注册在境外

C.外币股权投资基金在境外完成项目的投资退出

D.外币股权投资基金可以在国内以基金名义注册法人实体【答案】：D4.服务机构应当在每个季度结束之日起（）个工作日内向基金业协会报送服务业务情况表,每个年度结束之日起（）个月内向基金业协会报送运营情况报告

A.15、3

B.30、2

C.15、2

D.30、3【答案】：A5.关于股权投资基金所提供的增值服务，下列表述不正确的是（）。

A.增值服务可以降低投资风险

B.增值服务仅对投资机构有重要的价值

C.增值服务在投资机构的投资运作流程中处于重要的地位

D.良好的增值服务能够增加投资机构品牌内涵和价值【答案】：B6.下述关于中国证券投资基金业协会的法律属性说法正确的是（）。

A.中国证券投资基金业协会是民办非企业单位

B.中国证券投资基金业协会是社会团体法人

C.中国证券投资基金业协会是行政机关

D.中国证券投资基金业协会是事业单位法人【答案】：B7.传统的估值指标包括（）等。

A.市盈率、市现率、市净率

B.市盈率、市现率、市净率和市销率

C.市现率、市净率和市销率

D.市盈率、市现率、和市销率【答案】：B8.公司解散清算的，股份有限公司的清算组由董事或者（）确定的人员组成。

A.股东

B.管理层

C.股东大会

D.发起人【答案】：C9.股权投资基金的分配，通常采用按照单一项目的收益分配方式和按照基金整体的收益分配方式。在收益分配过程中，按照基金是否有追赶机制，采用不同方式进行分配。下列说法错误的是（）。

A.Ⅰ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ

C.Ⅱ.Ⅳ

D.Ⅲ.Ⅳ【答案】：D10.下列关于单只股权投资基金投资人数的要求，说法不正确的是（）。

A.契约型股权投资基金的投资者人数不得超过200人

B.有限责任公司形式的股权投资基金，投资者人数不得超过50人

C.合伙型股权投资基金投资者人数不得超过50人，不包含普通合伙人

D.股份有限公司形式的股权投资基金，投资者人数不得超过200人【答案】：C11.并购投资基金投资于扩展期企业和参与（

）收购。

A.管理层

B.董事会

C.监事会

D.经理层【答案】：A12.股权投资基金的合格投资者是指具备相应风险识别能力和风险承担能力的单位或个人，其中个人投资者的标准包括：金融资产不低于300万元或者最近三年个人年均收入不低于50万元。这里的“金融资产”不包括（）。

A.银行存款

B.债券

C.房产

D.股票【答案】：C13.对于投资后管理，以下描述正确的是()。

A.基金出资人应当积极参与被投资企业的重大经营决策，实施良好的投资后管理

B.投资后管理包括对被投资企业的监控活动和提供增值服务两大类

C.投资后管理可以清除项目投资风险，保证投资增值

D.在完成项目尽调并实施投资后直到项目退出之前都属于投资后管理期间【答案】：B14.(2017年)按照中国证监会的有关规定，拟公开发行股票的股份有限公司在向中国证监会提出股票发行申请前，均须由（）进行辅导。

A.会计师事务所

B.具有主承销资格的证券公司

C.律师事务所

D.中国证监会【答案】：B15.（）,中国证监会发布了《私募投资基金管理暂行办法》,促进各类私募投资基金健康规范发展，并为建立健全促进各类私募基金特别是创业投资基金发展的政策体系奠定法律基础。

A.2012年11月

B.2014年8月

C.2014年5月

D.2010年7月【答案】：B16.下列关于跨境股权投资基金的政府管理的说法中正确的是（）。

A.目前我国已形成统一的针对外商投资的股权投资基金设立与运作的法律制度体系

B.对外国投资者参与股权投资基金设立的政府管理是指对外商投资创业投资企业的管理

C.投资者在申请“必备投资者”前三年，管理的资本应累计不低于1亿美元

D.我国不允许外资创业投资企业按照实际投资规模将外汇资本金结汇所得的人民币划入被投资企业【答案】：C17.关于估值调整条款，说法错误的是（）。

A.估值调整条款既可以条款形式存在于投资协议中，也可以一个专门的协议即估值调整协议形式存在

B.触发条件是目标公司的实际业绩未达到事先约定的业绩目标，或发生特定事件

C.估值调整机制触发后，由被投资企业创始股东或其他利益方按照协议约定的计算规则向股权投资基金以现金或股权方式提供补偿

D.目的是在未来公司增加发行股份时，保护其股权比例不被稀释【答案】：D18.股权投资基金为了确保目标公司的良好发展和利益，要求其董事、高管和其他关键员工不得在离职后一段时间内加入与本公司有竞争关系的公司，以上内容通常体现在投资协议的()。

A.竞业禁止条款

B.反摊薄条款

C.保护性条款

D.排他性条款【答案】：A19.（2017年真题）下列不属于投资机构对处于早期阶段被投资企业的投资后管理侧重点的是（）。

A.资源导入

B.规范管理

C.业务开拓

D.后续再融资【答案】：A20.合伙型基金的税收规则是（）。

A.先分后税

B.先税后分

C.直接收税

D.间接收税【答案】：A21.清算价值法常见于杠杆收购和（）。

A.破产投资策略

B.市场投资

C.价值投资

D.清算策略【答案】：A22.私募股权投资基金按法律形式分为（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅲ.Ⅴ【答案】：C23.(2017年)下列属于被投资企业经营内部风险的是（）。

A.自然风险

B.财务风险

C.经济风险

D.社会风险【答案】：B24.由于股权投资基金主要投资于未上市企业股权或上市企业的非公开交易股权，通常需要（）年才能完成投资的全部流程实现退出。

A.2-5年

B.3-7年

C.5-9年

D.10-12年【答案】：B25.（2020年真题）拟申请登记私募基金管理人存在（）情况，中国证券投资基金业协会将不予办理登记。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：C26.关于股权投资基金的基金收益分配原则，顺序正确的是（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅰ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅱ

D.Ⅱ.Ⅰ.Ⅲ【答案】：C27.下列关于信托（契约）型股权基金清算终止的表述中，错误的是（）。

A.必须按照基金份额持有人出资比例进行分配

B.基金的清算由清算小组进行

C.清算小组由基金管理人负责组织，并由基金管理人、基金托管人以及相关中介服务机构组成

D.清算小组应编制清算报告，并向基金投资者进行披露【答案】：A28.中国证券投资基金业协会的职责，包含下列哪些（）

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：C29.杠杆收购的收购资金的来源有（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B30.公司的股权价值除以净利润的比值，它被称为（）。

A.市盈率

B.市销率

C.市现率

D.市净率【答案】：A31.根据《中华人民共和国合伙企业法》的规定，合伙协议应当载明的内容包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：D32.根据《公司法》的相关规定，设立股份有限公司，应当具备下列条件（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：D33.关于公司型股权投资基金的收益分配,以下表述正确的是（）。

A.基金在存续期间,需在清偿公司债务之后才可将投资收益进行分红

B.收益分配方案由董事会制定,无需上报股东（大）会通过

C.有限责任公司型股权投资基金的分红通常采用现金分配的形式

D.公司型股权投资基金的收益必须按照实缴比例或者实际持股比例进行分配【答案】：C34.公司型股权投资基金在进行解散清算时，分配顺序在基金投资者投资本金之后的一项是()

A.业绩报酬

B.基金所欠税款

C.公司债务

D.清算费用【答案】：A35.股权投资母基金的特点包括（）

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

B.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ.Ⅵ.Ⅶ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅵ.Ⅶ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅴ.Ⅵ【答案】：C36.(2017年)基金利润是指（）。

A.基金的收入扣除费用的部分

B.基金收入超出出资本金的部分

C.基金收入扣除各项费用和税收之后超出本金的部分

D.以上都不对【答案】：C37.任基金托管人，应当具备下列条件（）

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

D.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：C38.（），中国证监会发布《私募投资基金监督管理暂行办法》，确认了基金业协会对私募基金的自律管理职责。

A.2014年7月20日

B.2014年7月21日

C.2014年8月20日

D.2014年8月21日【答案】：D39.股份公司因减少公司注册资本，而收购本公司股份的，应自收购之日起（）内注销股份；

A.五日

B.十日

C.十五日

D.二十日【答案】：B40.基金服务机构在开展业务过程中，因违法违规、违反服务协议等原因给基金财产造成的损失，处理方式应为（）

A.服务机构先行承担赔偿责任，再按服务协议约定与基金管理人进行责任分配与损失追偿

B.服务机构承担全责并进行赔偿

C.基金管理人先行承担赔偿责任，再按服务协议约定与服务机构进行责任分配与损失追偿

D.基金管理人承担全责并进行赔偿【答案】：C41.根据适当性匹配原则，可以购买所有风险等级的基金产品是（）型普通投资者。

A.Cl

B.C2

C.C4

D.C5【答案】：D42.股权投资基金的（）具有鲜明特点，因此，组织形式的选择需要与基金的实际运作需求紧密相关。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B43.（）是指目标企业的其他股东对外出售股权时，作为老股东的股权投资人在同等条件下有优先购买的权利。

A.优先认购权

B.第一拒绝权

C.拖售权

D.随售权【答案】：B44.（2020年真题）天使投资个人在试点地区投资多个初创科技型企业，对其中办理注销清算的初创科技型企业，天使投资个人对投资额的（）尚未抵扣完的，可自注销清算之日起36个月内抵扣天使投资个人转让其他初创科技型企业股权取得的应纳税所得额。

A.60%

B.90%

C.50%

D.70%【答案】：D45.关于股权投资基金的募集行为和募集机构，下列说法错误的是（）。

A.基金的募集分为自行募集和委托募集

B.自行募集是由管理人自行拟定基金募集推介材料、寻找投资人的基金募集方式

C.直接募集机构是指基金管理人，受托募集机构是指基金托管机构

D.股权投资基金的募集是指股权投资基金管理人或者受其委托的募集服务机构，向投资者募集资金，用于设立股权投资基金的行为【答案】：C46.（2020年真题）不属于股权投资基金清算必要程序的是（）

A.支付清算费用

B.编制清算报告

C.成立清算小组

D.举行合伙人会议决议投资退出事项【答案】：D47.合伙型基金的参与主体主要有（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：D48.天使投资个人对其投资额的（）尚未抵扣完的，可自注销清算之日起36个月内抵扣天使投资个人转让其他初创科技型企业股权取得的应纳税所得额。

A.30％

B.50％

C.60％

D.70％【答案】：D49.(2017年)（）不是法律尽职调查的主要内容。

A.确认目标公司的合法成立和有效存续

B.分析公司对税收政策的依赖程度和对未来经营业绩、财务状况的影响

C.从合规角度核查目标公司所提供文件资料的真实性、准确性和完整性

D.发现和分析目标公司现存的法律问题和风险并提出解决方案【答案】：B50.个人进行集资诈骗数额在30万元以上的，应当认定为（）。

A.数额较大

B.数额巨大

C.数额特别巨大

D.数额大【答案】：B51.排他性条款通常是投资框架协议中的条款，它要求目标公司现任股东及其任何任职职员、董事、财务顾问、经纪人或代表公司行事的人（）。

A.在约定的排他期内不得出售任何股权给他人

B.在约定的排他期内不得出售任何资产给他人

C.在约定的排他期内不得与其他投资机构进行接触

D.在约定的排他期内不得与跟任何机构签署协议【答案】：C52.关于股权投资协议中的回售权条款，描述错误的是（）

A.股权投资基金通过行使回售权达到估值调整的目的

B.体现了对股权投资方利益的保护

C.体现了目标企业要求投资方保护商业机密的权利

D.体现了投资方对目标企业或大股东回售股权的权利【答案】：C53.投资决策委员会由股权投资管理机构的（）等组成。

A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：D54.（2019年真题）当基金管理人出现未按时履行季度、年度和重大事项信息报送更新的义务,在未完成整改前将面临（）的自律管理措施。

A.纪律处分

B.暂停受理私募基金产品备案申请

C.取消管理人员登记资格

D.列入异常机构公示【答案】：B55.下列（）事项发生时，基金管理人应将该事项告知全体投资者。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：A56.对我国企业来说，海外IPO市场主要有（）市场为主。

A.Ⅰ.Ⅱ

B.Ⅰ.Ⅲ

C.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】：D57.下列不属于项目跟踪与监控的主要方式的是（）。

A.跟踪协议条款执行情况

B.监控被投资企业的各类经营指标

C.参与被投资企业的公司治理

D.监控被投资企业的管理层人员变动【答案】：D58.(2016年)在有限合伙型股权投资基金中，有限合伙人对基金债务承担的责任（）。

A.以认缴出资为限

B.以基金实际经营状况为参考

C.以实缴出资为限

D.以合伙协议为准【答案】：A59.未向社会公开宣传，在亲友或者单位内部针对特定对象吸收资金的，（）非法吸收或者变相吸收公众存款。

A.属于

B.不属于

C.视情况而定

D.部分属于【答案】：B60.（2017年真题）杠杆收购是收购方用少量的自有资金结合大规模的外部资金来收购目标企业的活动。收购方的自有资金和外部资金的比例，通常取决于（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B61.（2020年真题）某合伙型股权投资基金,共有投资者A、B、C三位有限合伙人。投资者C拟将其持有的全部合伙财产份额转让给投资者D,以下表述正确的是（）。

A.Ⅰ、Ⅲ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅳ【答案】：C62.股权投资基金的全称为私人股权投资基金，其中私人股权的含义是（）。

A.个人持有的股权

B.上市公司流通股

C.通过收购获得的股权

D.非公开发行和交易的股权【答案】：D63.(2017年)从退出收益角度来看，股权投资基金的最佳退出方式为（）。

A.上市转让退出

B.挂牌转让退出

C.协议转让退出

D.清算退出【答案】：A64.以下关于清算退出的说法正确的是（）。

A.清算退出是指股权投资基金通过被投资企业清算实现退出，主要针对投资项目未获得成功的一种退出方式

B.通常由被投资企业大股东或创始股东出资购买股权投资基金持有的企业股份，从而使股权投资基金实现退出的行为

C.清算退出是指股权投资基金通过投资企业清算实现退出，主要针对投资项目未获得成功的一种退出方式

D.清算退出是指股权投资基金通过投资企业清算实现退出，主要针对投资项目获得成功的一种退出方式【答案】：A65.下列关于公司型与合伙型股权投资基金之间的区别的描述中，正确的是（）。

A.公司型基金的投资者可通过股东（大）会对重大投资进行决策，合伙型基金的有限合伙人执行合伙事务

B.公司型基金的注册资本限额、缴付安排由法律做强制性规定，合伙型基金可根据基金情况由合伙协议约定

C.公司型基金缴纳企业所得税后向投资人分配，合伙型基金由合伙人分别缴纳企业所得税或个人所得税

D.公司型基金只能自我管理，合伙型基金需要聘请外部管理机构管理【答案】：C66.下列不属于股权投资基金的特殊风险的是（）。

A.基金合同与基金业协会合同指引不一致所涉风险

B.基金未托管所涉风险

C.基金委托募集所涉风险

D.基金运营风险【答案】：D67.投资决策委员会由股权投资管理机构的（）等组成。

A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：D68.并购基金在并购完成后的投资后管理与创业投资基金的不同在于，它主要通过（）来实现产业转型升级和价值提升。

A.清算

B.重整

C.投资

D.管理【答案】：B69.基金管理人从事股权投资基金业务时，禁止的行为包括（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B70.有关募集机构的责任和义务，下列表述正确的是（）

A.募集过程涉及的反洗钱义务由募集机构承担履行

B.募集机构在募集过程中向特定对象推介基金产品，可以免除旅行风险提醒义务

C.募集过程涉及的反洗钱义务由基金托管人而自曝集机构承担履行

D.募集机构在募集过程中，充分履行了风险提醒义务的前提下可以向非特定对象推介基金产品【答案】：A71.合伙协议应列明与合伙企业费用的核算和支付有关的事项，具体可以包括合伙企业费用的（）等。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅱ.Ⅲ【答案】：C72.在股权投资基金销售推介时，基金信息披露的内容有（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：A73.公司型基金合同中的投资事项不包括（）。

A.投资运作方式

B.应列明托管具体事项

C.投资决策程序

D.投资风险防范【答案】：B74.下列关于基金业务外包的说法中，正确的是（）。

A.基金管理人开展业务外包应制定相应的风险管理框架及制度

B.外包机构可以根据自身情况将已承诺的基金业务外包服务转包出去

C.基金管理人委托外包机构提供基金业务外包服务的，基金管理人的责任因外包而免除

D.外包机构破产或者清算时，外包服务所涉及的基金资产和客户资产列入其破产财产或清算财产【答案】：A75.全国中小企业股份转让系统挂牌的基本标准有哪些（）。

A.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】：D76.（2021年真题）关于股权投资基金投资中的回售权条款，以下属于常见触发条件的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：C77.某股权投资基金A于2011年7月投资了B公司，投资协议中包含保密条款且保密期限为5年，B公司与2016年1月提交了IPO申请，下述哪一项行为可能飯了双方约定的保密义务（）

A.2016年6月基金向其基金潜在出资人介绍了B公司的IPO进展

B.2015年2月基金A向公司保荐机构提供了基金出资人相关信息

C.2017年1月基金A向其基金出资人提供了B公司近3年业务发展概况

D.2015年3月B公司向其次轮潜在投资人提供了基金A投资时的投资估值意见及投资协议【答案】：D78.符合全国中小企业股权转让系统挂牌条件基本标准的是（）。

A.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：A79.对股权投资基金的业绩进行比较时应考虑（）

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ【答案】：B80.跨境设立股权投资基金是指（）。

A.外国基金管理人或外国投资者在中国境内参与发起或设立股权投资基金的行为

B.中国境外的股权投资基金投资于中国境内企业或设立于中国境内的股权投资基金投资于境外企业的行为

C.中国境内的股权投资基金投资于中国境外企业的行为

D.境内基金管理人或境内投资者在中国境外参与发起或设立股权投资基金的行为【答案】：A81.在股权投资业务流程中，体现投资管理人核心竞争力的环节是（）。

A.项目立项

B.投资决策

C.尽职调查

D.签订投资协议【答案】：C82.根据转让情形的不同，上市公司股份协议转让可以分为（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ【答案】：A83.相对估值法中，（）倍数反映了一家公司的股权价值相对其净资产的倍数。

A.市盈率

B.市净率

C.市销率

D.企业价值／息税折旧摊销前利润【答案】：B84.股权投资基金所投资企业在境内间接上市的方式包括（）。

A.Ⅰ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ【答案】：C85.（2017年真题）甲以设立合伙企业（非经备案的投资计划）的形式汇集多数投资者的资金，直接或间接投资于乙管理的股权投资基金，下列有关核查合格投资者的表述中，正确的是（）。

A.如直接投资于乙管理的基金，基金管理人应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者

B.如间接投资于乙管理的基金，基金托管人应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者

C.如间接投资于乙管理的基金，中国证监会应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者

D.如间接投资于乙管理的基金，基金份额登记机构应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者【答案】：A86.管理人内部控制的（）原则是指以合理的成本控制达到最佳的内部控制效果，内部控制与股权投资基金管理人的管理规模和员工人数等方面相匹配，契合自身实际情况。

A.成本效益

B.相互制约

C.执行有效

D.独立性【答案】：A87.基金的内部收益率又分为内部收益率（GIRR）合净内部收益率（NIRR），二者相比（）。

A.GIRR>NIRR

B.GIRR=NIRR

C.GIRR

D.NIRR>GIRR【答案】：A88.投资者风险识别能力和承担能力问卷及风险揭示书的内容与格式指引，由（）按照不同类别私募基金的特点制定。

A.中国证监会

B.证券交易所

C.基金管理人

D.基金业协会【答案】：D89.基金业协会设会员代表大会，负责制定和修改章程，下列属于其职权的有（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅳ【答案】：B90.以下（）需要私募基金销售机构应当穿透核查最终投资者是否为合格投资者。

A.中国证监会规定的其他投资者。

B.依法设立并在基金业协会备案的投资计划

C.以合伙企业汇集的资金

D.社会保障基金【答案】：C91.某投资者投资A基金5万元，现获得现金分红15000元，则已分配收益倍数为（）。

A.0.2

B.0.25

C.0.5

D.0.3【答案】：D92.股权投资基金出于企业未来实际业绩与业绩目标可能出现的偏高,会在投资协议中设置（）以提高企业估值的确定性。

A.反摊薄条款

B.保护性条款

C.估值调整条款

D.优先认购权条款【答案】：C93.下列关于信托（契约）型基金参与主体的说法，错误的是（）。

A.基金投资者通过购买基金份额，享有基金投资收益

B.基金管理人依据基金合同负责基金的经营和管理操作

C.基金托管人负责保管基金资产

D.基金托管人负责执行投资者的有关指令，办理基金名下的资金往来【答案】：D94.契约型股权投资基金清算，应当由（）进行清算。

A.清算人

B.清算小组

C.投资者

D.管理人【答案】：B95.根据《企业所得税法实施条例》，创业投资企业采取股权投资方式投资于未上市的中小高新技术企业2年以上的、可以按照其（）的70%的股权持有满2年的当年，抵扣该创111般资企业的应纳税所得额。

A.总资产

B.净利润

C.净资产

D.投资额【答案】：D96.影响股权投资基金组织形式选择的因素主要包括（）。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ.Ⅴ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ【答案】：D97.非法吸收公众存款罪的最高刑期为（）年有期徒刑。

A.3

B.5

C.10

D.15【答案】：C98.（），又称为大宗买卖，是指达到规定的最低限额的证券单笔买卖申报，买卖双方经过协商达成一致并经交易所确定成交的证券交易。

A.大宗交易

B.大宗协议

C.盘中定价

D.协议交易【答案】：A99.股权投资基金的市场参与主体主要不包括（）。

A.股东

B.投资者

C.管理人

D.第三方服务机构【答案】：A100.股权投资基金管理人内部控制的信息与沟通要素是指（）。

A.高效、深入地收集、加工和传递基金管理人内部和外部信息，确保信息在内部、企业与外部之间进行有效沟通

B.及时、准确地收集、传递与内部控制相关的信息，确保信息在内部、企业与外部之间进行有效沟通

C.及时、准确地收集、加工和传递基金管理人内部信息，确保信息在内部、企业与外部之间进行有效沟通

D.及时、准确地收集、传递基金管理人内部和外部信息，确保信息在内部、企业与外部之间进行有效沟通【答案】：B101.尽职调查的内容模块主要有（）。

A.Ⅰ

B.Ⅰ.Ⅱ

C.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ【答案】：D102.境外股权投资基金采用外商直接投资方式投资于境内企业的，如果目标企业为境内上市公司，还应遵守（

）的规定。

A.《中外合作经营企业法》

B.《关于外国投资者并购境内企业的规定》

C.《外国投资者对上市公司战略投资管理办法》

D.《政府核准的投资项目目录》【答案】：C103.股权投资基金应该向（）募集。

A.基金投资者

B.社会团体

C.特定的合格投资者

D.企业法人【答案】：C104.下列属于基金托管业务中基金托管人的禁止行为的是（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：A105.股份有限公司申请股票在新三板挂牌，不受（）的限制，不限于高新技术企业。

A.公司行业

B.股东所有制性质

C.公司盈利状态

D.公司高管身份【答案】：B106.关于股权投资基金，正确的说法是（）

A.专业性较差

B.投资期限一般较长，流动性较差

C.投资风险比货币市场基金低

D.股权投资基金的收益较为稳定【答案】：B107.（2020年真题）关于股权投资基金投资者的主要类型，以下表述错误的是（）

A.在美国和欧洲市场，养老基金的规模很大，通常为第一大资本供给者

B.母基金是以股权投资基金为主要投资对象的基金，在国外为重要的机构投资者

C.具有资金实力的大型企业通常采取自己出资并以子公司形式直接投资，或作为投资者与基金管理人发起设立的股权投资基金

D.大学基金会受每届生源、学校运营等复杂因素影响，对流动性需求较高，故倾向于相对短期的投资【答案】：D108.自行募集股权投资基金的，基金管理人应当采取（）等方式，对投资者的风险识别能力和风险承担能力进行评估。

A.问卷调查

B.访谈调查

C.会议调查

D.专家调查【答案】：A109.国内股权投资基金的募集对象主要包括（）等。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B110.股权投资基金管理人、股权投资基金托管人应当如实向投资者披露的信息不包括（）。

A.投资收益分配

B.基金承担的费用和业绩报酬

C.可能存在的利益冲突情况

D.基金管理人及其从业人员有关信息【答案】：D111.（）,中国证监会发布了《私募投资基金管理暂行办法》,促进各类私募投资基金健康规范发展，并为建立健全促进各类私募基金特别是创业投资基金发展的政策体系奠定法律基础。

A.2012年11月

B.2014年8月

C.2014年5月

D.2010年7月【答案】：B112.登记后的股权投资基金管理人出现下列（）情形的，中国证券投资基金业协会应当及时注销基金管理人登记。

A.Ⅰ、Ⅱ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：C113.(2017年)股权回购的发起人应是（）。

A.股权投资基金

B.控股股东

C.管理层

D.以上都可以【答案】：D114.（2017年真题）下列属于运营能力分析的是（）。

A.计算公司各年度毛利率、资产收益率、净资产收益率等，分析公司各年度盈利能力及其变动情况，分析和判断公司盈利能力的持续性

B.计算公司各年度资产负债率、流动比率、速动比率、利息保障倍数等，结合公司的现金流量状况、在银行的资信状况、可利用的融资渠道及授信额度、表内负债、表外融资及或有负债等情况，分析公司各年度偿债能力及其变动情况，判断公司的偿债能力和偿债风险

C.计算公司各年度资产周转率、存货周转率和应收账款周转率等，结合市场发展、行业竞争、公司生产模式及物流管理、销售模式及赊销政策等情况，分析公司各年度营运能力及其变动情况，判断公司经营风险和持续经营能力

D.与同行业可比公司的财务指标比较，综合分析公司的财务风险和经营风险，判断公司财务状况是否良好，是否存在持续经营问题【答案】：C115.在股权投资基金管理人内部控制中，（）是指及时识别、系统分析经营活动中与内部控制目标相关的风险，合理确定风险应对策略。

A.内部环境

B.风险评估

C.控制活动

D.内部监督【答案】：B116.股权投资基金宣传推介材料可以登载该股权投资基金、股权投资基金管理人管理的其他股权投资基金的过往业绩，股权投资基金宣传推介材料登载过往业绩的，一般应当遵循的原则有（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B117.在进行投资框架协议谈判时，投融资双方主要围绕目标公司（）等核心条款展开。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ【答案】：B118.2017年1月1日某股权投资基金管理人再对某项目公司进行尽职调查过程中，了解到该项目公司2016年的企业自由现金流为500万元，公司的目标资本结构为负债和权益比为0.25:1,现有负债的市场价值为1120万元，股权要求收益率为16%,税前债务成本为8%,所得税税率为25%,经测算D公公司未来两年的自有现金流増长率分别为10%和5%,且以后长期自由现金流増长率稳定在5%。根据前述财务数据，计算可得项目公司的股权价值（）。

A.4,436万元

B.6,111万元

C.5,556万元

D.4,991万元【答案】：D119.关于建立合格投资者制度的必要性，以下描述不正确的是（）

A.基金投资者通常处于信息劣势地位

B.基金管理人从来不会从事对基金投资者不利的"败德"行为

C.不少国家规定，股权投资基金只能向合格投资者募集

D.基金管理人负责进行基金的投资决策，但投资资金主要由基金投资者提供【答案】：B120.私募基金信息披露义务人披露基金信息，禁止行为的说法错误的是（）。

A.诋毁其他基金管理人、基金托管人或者基金销售机构

B.基金的资产负债状况

C.虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏

D.预测基金投资业绩【答案】：B121.我国的证券交易竞价结果有三种可能：全部成交、部分成交、（）。

A.不成交

B.一半成交

C.多数成交

D.少数成交【答案】：A122.公司弥补亏损和提取公积金后所余税后利润在分配时，通常在有限责任公司型基金的股东中按照（）分配。

A.认缴出资比例

B.公司总经理制定的方案

C.公司法定代表人制定的方案

D.实缴出资比例【答案】：D123.根据《私募投资基金募集行为管理办法》对风险揭示的相关规定，()应作为特殊风险事项向投资者进行披露。

A.股权投资基金资金损失所涉风险

B.股权投资基金募集失败所涉风险

C.股权投资基金运营所涉风险

D.基金合同与中国证券投资基金协会合同指引不一致所涉风险【答案】：D124.企业在全国股转系统挂牌的决策改制阶段，关键工作是股改。下列不属于股改的步骤的是（）。

A.签署发起人协议

B.召开股份公司创立大会

C.召开第一届股东会第一次会议

D.召开第一届董事会第一次会议【答案】：C125.基金募集机构可以将C1中符合（）情形之一的自然人，作为风险承受能力最低类别投资者。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅳ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：C126.（2016年真题）契约型股权投资基金应于基金合同正文订明管理人、托管人及投资者的声明与承诺，以下描述错误的是（）。

A.投资者声明其为符合《私募投资基金监督管理暂行办法》规定的合格投资者，保证财产的来源及用途符合国家有关规定，并已充分理解基金合同条款，了解相关权利义务，了解有关法律法规及所投资基金的风险收益特征，不承担相应的投资风险

B.管理人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理运用基金财产，不对基金活动的盈利性和最低收益作出承诺

C.托管人承诺按照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则安全保管基金财产，并履行合同约定的其他义务

D.投资者承诺其向私募基金管理人提供的有关投资目的、投资偏好、投资限制、财产收入情况和风险承受能力等基本情况真实、完整、准确、合法，不存在任何重大遗漏或误导【答案】：A127.下列不属于杠杆收购基金的投资对象特征的是（）。

A.资产可剥离

B.未上市成长企业

C.资产负债率较低

D.拥有坚实的抵押资产基础【答案】：B128.公司型基金是指投资者依据公司法，通过出资形成一个独立的公司法人实体，由公司法人实体自行或委托专业基金管理人进行管理的股权投资基金，在我国，公司型基金可采取的组织形式为（）

A.有限责脸司或股份有限公司

B.仅为有限责任公司

C.仅为国有独资企业

D.仅为股份有限公司【答案】：A129.（），是指基金业务外包服务机构为基金管理人提供销售、销售支付、份额登记、估值核算、信息技术系统等业务的服务。

A.基金外包服务

B.基金清算服务

C.基金托管服务

D.基金投资服务【答案】：A130.（2018年真题）关于业务尽职调查，以下表述正确的是（）

A.业务尽调根据目标企业的不同类型与所处的不同阶段，侧重调查点会有不同

B.业务尽调对目标公司资产和业务的产权状况需要充分了解

C.业务尽调主要目的是了解目标公司的过去，全面评估公司业务的合法性与潜在法律风险

D.业务尽调旨在从目标公司内部获得第一手资料，并撰写尽职调查报告供决策参考【答案】：A131.（2017年真题）基金托管人的职责不包括（）。

A.基金份额登记

B.办理清算、交割事宜

C.定期出具资产托管报告

D.开展投资监督【答案】：A132.股权投资基金的收入主要来源于所投资企业分配的红利以及实现（）后的股权转让所得。

A.项目进入

B.项目完成

C.项目退出

D.以上都不正确【答案】：C133.（2017年真题）竞价交易制度包括（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ

C.Ⅰ、Ⅲ

D.Ⅱ、Ⅲ【答案】：C134.账面价值法要评估目标公司的真正价值，还必须对（）的各个项目作出必要的调整。

A.利润表

B.资产负债表

C.现金流量表

D.所有者权益变动表【答案】：B135.重组上市一般路径有（）Ⅰ、上市公司以非公开发行方式直接向收购方发行股份购买其资产Ⅱ、非上市公司首先通过协议或直接二级市场购买等方式取得上市公司控制权Ⅲ、非上市公司直接在一级市场购买Ⅳ、上市公司在一级市场购买资产

A.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

B.Ⅰ.Ⅱ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：B136.私募基金基金管理人的高级管理人员通过下列（）考试（或取得资格）之一，通过科目一考试的，可以申请认定基金从业资格。

A.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ.Ⅵ.Ⅶ.Ⅷ

B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ.Ⅵ.Ⅶ.Ⅷ

C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ.Ⅵ.Ⅶ.Ⅷ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ.Ⅴ.Ⅵ.Ⅶ.Ⅷ【答案】：B137.关于股权投资基金的募集，下列表述正确的是（）。

A.只能由基金管理人向投资者募集基金

B.募集基金须由基金管理人和基金托管人共同负责管理使用

C.基金W理人通过特定对象确定程序可向合格投资者之外的个人进行募集

D.基金募集是开展基金投资业务的开始和必要前提【答案】：D138.对于公司型基金，以股份有限公司形式设立的，股东人数不超过200人，且应当有2个以上发起人，其中（）以上发起人须在中国境内有住所。

A.三分之一

B.二分之一

C.三分之二

D.全部【答案】：B139.业务尽职调查重点关注内容包括（）。

A.I、II、III

B.II、III、IV

C.I、II、IV

D.I、II、III、IV【答案】：D140.法律尽职调查更多的是定位于（）。

A.价值发现

B.风险发现

C.收益发现

D.投资可行性分析【答案】：B141.在推介基金时，不得宣传（）相关内容。

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅰ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：A142.以净利润为基础的相对估值是（）。

A.P/E（市盈率）

B.折现现金流法

C.P/B（市净率）

D.P/S（市销率）【答案】：A143.股权投资基金信息披露义务人对于投资者的信息披露义务，下列说法错误的是（）。

A.信息披露义务人应对潜在投资项目的商业保密信息予以保密，不向投资者披露

B.信息披露义务人应向投资者揭示基金可能存在的利益冲突

C.信息披露义务人应向投资者揭示涉及基金管理业务、基金财产、基金托管业务的重大诉讼、仲裁

D.信息披露义务人应对基金的业绩报酬安排保密，不向投资者披露【答案】：D144.（2020年真题）A公司原始股东持有公司77%的股权，B股权投资基金持有公司23%的股权，现X公司拟受让A公司原始股东持的45%股权，根据B股权投资基金和原始股东的约定，B股权投资基金有权转让10.35%的股权，原始股东仅能转让34.65%的股权，该交易涉及的投资条款是（）

A.估值条款

B.保护性条款

C.拖售权条款

D.随售权条款【答案】：D145.（2021年真题）2017年底，股权投资基金A投资某创业企业1，000万元。持股占比10%；2018年初，该企业对基金分红派息100万元，同年9月该企业以700万元价格回购基金持有的该企业5%股权；2019年，该企业被某上市公司收购，基金转让剩余股权，作价800万元，已知增值税税率为6%，以下说法正确的是（）。

A.基金公司合计需增纳增值税36万元

B.基金公司无需缴纳增值税

C.基金公司合计需缴纳增值税12万元

D.基金公司合计需缴纳增值税30万元【答案】：B146.创业投资基金主要采取股权投资的方式，通过创新的（），可以实现风险和期望收益的均衡匹配。

A.常态估值方法

B.动态估值方法

C.固定估值方法

D.阶段估值方法【答案】：B147.有限合伙制创业投资企业采取股权投资方式投资于未上市的中小高新技术企业满（）年的，其法人合伙人可按照对未上市中小高新技术企业投资额的70％抵扣该法人合伙人从该有限合伙制创业投资企业分得的应纳税所得额。

A.1

B.2

C.3

D.4【答案】：B148.根据投资领域不同，股权投资基金可以分为（）。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ

D.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ【答案】：D149.相对于证券投资基金，股权投资基金具有特点是（）。

A.投资期限短

B.投后管理投入资源较少

C.投资收益波动性较小

D.流动性较差【答案】：D150.下列属于政府引导基金特点的是（）。

A.不以营利为目的

B.风险高

C.周期短

D.流动性强【答案】：A151.基金托管人应当按照合同约定，如实向投资者披露（）以及可能影响投资者合法权益的其他重大信息，不得隐瞒或者提供虚假信息。

A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

B.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ

C.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ

D.Ⅰ、Ⅲ、IV【答案】：A152.各国政府对私募类股权投资基金的监管方式为（）。

A.有限监管

B.行业自律

C.政府监管

D.全面监管【答案】：A153.下列说法错误的是（）。

A.2005年11月，国家发展改革委等十部委联合发布《创业投资企业管理暂行办法》。

B.2008年10月，国务院办公厅发布《国务院办公厅转发〈关于创业投资引导基金规范设立与运作指导意见〉的通知》。

C.2009年10月，国家发展改革委、财政部发布《关于实施新兴产业创业投资计划、开展产业技术研究与开发资金参股设立创业投资基金试点T作的通知》

D.2016年11月，财政部发布《政府投资基金暂行管理办法》，规范政府引导基金的规范运行，同时鼓励政府财政资金支持创业投资。【答案】：D154.在对股权投资基金项目退出收益进行分配时，按分配的时间先后排序为（）。

A.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅱ

B.Ⅱ、Ⅰ、Ⅳ、Ⅲ

C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅰ、Ⅳ

D.Ⅱ、Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ【答案】：B155.（）不属于股权投资基金的市场服务机构。

A.律师事务所

B.中国基金业协会

C.基金财产保管机构

D.基金销售机构【答案】：B156.新三板挂牌股票的转让方式主要包括（）和（）。

A.做市转让；债务转让

B.做市转让；协议转让

C.代理转让；委托转让

D.委托转让；债务转让【答案】：B157.股权投资母基金是以（）为主要投资对象的基金。

A.股权投资基金

B.公司型基金

C.合伙型基金

D.政府引导基金【答案】：A158.以下关于合伙型股权投资基金的收益分配说法错误的是（）

A.如果合伙协议未约定的，可以由合伙人协商决定。

B.如果合伙人经过协商仍未能作出决定的，可由各合伙人按照实缴的出资比例进行分配。

C.无法确定出资比例的，由各合伙人平均分配。

D.无法确定出资比例的，由管理层决定分配。【答案】：D159.合伙型股权投资基金的投资者人数不得超过（）。

A.10

B.50

C.100

D.200【答案】：B160.股权投资基金通过（）参与被投资企业股东大会（股东会）、董事会和监事会，可以全面了解与公司发展相关的重要信息，并通过行使相应职权保护股权投资基金的利益，促进被投资企业的良性发展。

A.董事长

B.监事长

C.基金管理人

D.理事长【答案】：C161.基金管理人应当组织清算小组对基金财产进行清算，清算小组的组成不包括（）。

A.基金管理人

B.基金份额持有人

C.基金托管人

D.中介服务机构【答案】：B162.（2020年真题）某股权投资基金A为合伙型基金,合伙协议约定:A基金目标认缴出资额为10亿人民币,主要对境内设立的优质子基金进行投资,子基金的投资方向为新能源领域。A基金向中国证券投资基金业协会备案时,应报送的信息和材料包括（）

A.I、II、III

B.I、II、III、IV

C.I、II、IV

D.I、III【答案】：A163.投资后阶段信息获取的主要渠道包括（）。

A.I、II

B.I、III、Ⅳ

C.II、III、Ⅳ

D.I、II、III【答案】：D164.并购基金的投资运作模式与创业投资基金存在的区别为（）。

A.Ⅰ.Ⅱ

B.Ⅱ.Ⅲ

C.Ⅲ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅳ【答案】：D165.从募集主体机构的角度看，我国股权投资基金的募集方式包括()。

A.上市募集

B.公开募集

C.广告募集

D.自行募集【答案】：D166.关于股权投资基金服务业务管理的说法，错误的是（）。

A.股权投资基金托管人不得被委托担任同一股权投资基金的服务机构

B.股权投资基金管理人委托服务机构提供基金服务的，股权投资基金管理人依法应当承担的责任不因委托而免除

C.服务机构在开展业务的过程中，因操作错误给基金财产造成损失，应当由股权投资基金管理人承担赔偿责任

D.服务机构应当在每个年度结束之日起3个月内向基金业协会报送运营情况报告【答案】：C167.某股权投资基金的基金合同约定，单个投资项目退出后的分配顺序为：(1)按投资者出资比例返还投资本金。(2)按照每年8％的门槛收益率向投资者分配优先回报。(3)管理人按照投资者已获优先回报的25％获得追加分配。(4)按照投资者80％、管理人20％的比例分配剩余利润。若该基金的资金全部来自投资者，且不考虑所有税收和基金费用。

A.2144万元和36万元

B.2180万元和0

C.2176万元和4万元

D.2160万元和20万元【答案】：D168.下列不属于高级管理人员的是（）。

A.销售业务员

B.总经理

C.副总经理

D.合规风控负责人【答案】：A169.下列股权投资基金投资者中，属于合规投资者的是

A.退休的张先生持有200万元银行存款，最近三年年均收入为5万元，现将150万元存款投资于一直股权投资基金

B.拥有1500万元净资产的A公司为其员工所设立的企业年金

C.总资产为1000万元的B公司，现投资200万元于一只股权投资基金

D.银行职员李先生持有500万元银行理财产品，最近三年年均收入为60万元，先投资50万元于一只股权投资基金【答案】：B170.以下有关基金内部收益率的说法中，错误的是（）。

A.可分为毛内部收益率和净内部收益率

B.毛内部收益率计算基金项目投资和回收现金流的内部收益率

C.一般来说，毛内部收益率小于净内部收益率

D.净内部收益率计算投资者出资和分配现金流的内部收益率【答案】：C171.下列不属于股权投资基金估值采用的市场法的是（）。

A.乘数法

B.复原重置成本法

C.近期交易价格法

D.有效市场价格法【答案】：B172.(2017年)企业创业过程的第一个阶段是（）。

A.萌芽期

B.种子期

C.起步期

D.扩张期【答案】：B173.基金管理人、基金托管人、基金销售机构及其他私募服务机构及其从业人员违反法律法规和《私募投资基金监督管理暂行办法》规定，情节严重的，中国证监会可以依法对有关委任人员采取（）

A.罚款

B.停业整顿

C.公开谴责

D.市场禁入措施【答案】：D174.（）不具有独立的法人地位，依法享有合伙企业财产权，由普通合伙人对合伙债务承担无限连带责任，由基金管理人具体负责投资运作。

A.合伙型基金

B.信托型基金

C.公司型基金

D.证券型基金【答案】：A175.目前大量申请股权投资基金管理人登记的机构欠缺诚信约束，提交申请材料不真实、不准确、不完整，中国证券投资基金业协会办理登记面临较高（）。

A.系统风险

B.操作风险

C.道德风险

D.政策风险【答案】：C176.股权投资基金（），是指由依法设立并取得基金托管资格的商业银行或者其他金融机构担任托管人，按照法律法规的规定及基金合同的约定，对基金履行安全保管财产、办理清算交割、复核审查资产净值、开展投资监督、召集基金份额持有人大会等职责的行为。

A.托管

B.管理

C.托收

D.清算【答案】：A177.基金运行期间，信息披露义务人应当在每年结束之日起（）以内向投资者披露报告期末基金净值和基金份额总额、基金的财务情况、基金投资运作情况和运用杠杆情况等。

A.1个月

B.3个月

C.4个月

D.6个月【答案】：C178.公司型基金的（）既是基金份额持有者又是公司股东，按照公司章程行使相应权利、承担相应义务和责任。

A.基金管理人

B.基金托管人

C.投资者

D.发起人【答案】：C179.股权投资估值法说法错误的一项是（）

A.估计目标公司在股权投资基金退出时的股权价值。

B.通过评估目标公司进入时的股权价值，再基于目标回报倍数或收益率，倒推出目标公司的当前价值

C.使用目标回报倍数或者收益率将目标公司退出时的股权价值折算为当前股权价值。

D.股权投资基金预测投资退出的时点，然后估算该时点目标公司的股权价值【答案】：B180.下列哪些投资者视为当然合格投资者（）

A.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ

B.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ

C.Ⅰ.Ⅱ.Ⅳ

D.Ⅰ.Ⅱ.Ⅲ.Ⅳ【答案】：D181.下列机构中，属于我国股权投资基金行业自律组织机构的是（）。

A.中国证监会

B.中国证券业协会

C.国家发展改革委

D.中国证券投资基金业协