中康科技2025中国医药核心渠道全景报告

生命科学领域全球领先的数字科技公司生命科学领域全球领先的数字科技公司2生命科学领域全球领先的数字科技公司2生命科学领域全球领先的数字科技公司集采常态化推进的背景下，2025年医院渠道及零售药店市场增长持续承压；DTP渠道凭借其创新药主阵地的定位，依然保持了稳健的增长韧性中国医药市场全渠道表现(2020-2025)关键发现与洞察单位单位百万RMB:市场整体格局发生转变•大盘步入存量博弈：2023-2025年整体医药市场规模在1.5万亿高位横盘•传统双渠道同步承压：受DRG/DIP院内控费及集采全面落地影响，医院核心渠道（-1%）与传统零售药店（-3%）在2025年双双呈现负增长，院内“处方挤压”效应显著•精准监测成为刚需：在存量市场中抢份额，必须依赖宏观市场数据动态追踪品类与竞品的渠道转移轨迹，盲打策略已然失效•全渠道唯一“逆势增长极”：在整体市场横盘收缩之际，DTP渠道实现规模的扩张，以+17%的正增长逆势领跑大盘，展现出极强的抗风险韧性•承接高价值处方外流红利：随着双通道政策深化与创新药国谈加速，DTP已实质性从“补充渠道”跃升为高价值特药、肿瘤药决胜的“第二主战场”3生命科学领域全球领先的数字科技公司3生命科学领域全球领先的数字科技公司整体来说本土企业主导医药市场，跨国企业则在特定疾病领域展现差异化竞争优势医院渠道企业类型表现药店渠道企业类型表现本土企业占药店渠道72%，但跨国企业战略性地将核心战场向院外转移，不仅稳控免疫与糖尿病等核心病种，更在抗病毒市场快速蚕食本土份额（-11%）跨国企业本土企业占药店渠道72%，但跨国企业战略性地将核心战场向院外转移，不仅稳控免疫与糖尿病等核心病种，更在抗病毒市场快速蚕食本土份额（-11%）跨国企业跨国企业其他消化道及代谢抗肿瘤药呼吸系统心血管系统肌肉-骨骼系统皮肤病用药其他生殖泌尿系统和性激素神经系统免疫机能调节药糖尿病用药其他系统用抗感染药其他血液和造血器官系统用药的抗病毒药眼科用药抗血栓形成药抗肿瘤药其他血液和造血器官心血管系统神经系统其他消化道及代谢其他系统用抗感染药呼吸系统肌肉-骨骼系统糖尿病用药杂类免疫机能调节药其他生殖泌尿系统和性激素抗血栓形成药皮肤病用药眼科用药业本土企业稳居医院渠道绝对主导尽管跨国企业在部分专科领域有优势，但本土企业正凭借在糖尿病等大病种上的强势增长（+4%进一步挤压MNC院内生存空间跨单位：十亿单位：十亿RMB2023年销售额2025年增量44分渠道来看，Top5品类占据医院渠道50%的销售贡献,分渠道来看，Top5品类占据医院渠道50%的销售贡献,而抗肿瘤药及糖尿病用药增长强劲2025年医院渠道销售额TOP15品类2025年销售额贡献率2025年销售额贡献率9%9%9%8%7%5%5%5%4%4%3%2%复合增长率9%2%-5%-6%-5%-13%-14%6%9%4%6%2%-7%5%8%EI值969696898895抗肿瘤药其他血液和造血器官心血管系统神经系统 其他消化道及代谢其他系统用抗感染药呼吸系统肌肉-骨骼系统糖尿病用药抗肿瘤药其他血液和造血器官心血管系统神经系统 其他消化道及代谢其他系统用抗感染药呼吸系统肌肉-骨骼系统糖尿病用药杂类免疫机能调节药其他生殖泌尿系统和性激素抗血栓形成药皮肤病用药眼科用药165.03111.7497.4695.7591.2178.8373.2253.4750.5147.4843.4440.8432.0319.5715.4447.4品类集中显著核心增长明显分类表现分化严重生命科学领域全球领先的数字科技公司5生命科学领域全球领先的数字科技公司5生命科学领域全球领先的数字科技公司院外药店渠道则以消化道、抗肿瘤药及代谢和呼吸系统领跑，抗肿瘤药物及免疫机能调节药保持增长2025年药店销售额院外药店渠道则以消化道、抗肿瘤药及代谢和呼吸系统领跑，抗肿瘤药物及免疫机能调节药保持增长2025年药店销售额TOP15品种2025年销售额单位：十亿RMB贡献率复合增长率EI值5%5%5%4%-2%974%-4%954%4%會4%4%-1%973%會6%2%2%會4%2%-1%9816%會-6%93-3%9616%會-6%93-3%966%-1%9718%-3%9687.2579.0174.1151.2827.46其他消化道及代谢抗肿瘤药呼吸系统 心血管系统肌肉-骨骼系统皮肤病用药其他生殖泌尿系统和性激素神经系统免疫机能调节药糖尿病用药其他系统用抗感染药皮肤病用药其他生殖泌尿系统和性激素神经系统免疫机能调节药糖尿病用药其他系统用抗感染药其他血液和造血器官系统用药的抗病毒药眼科用药抗血栓形成药22.4720.5419.6419.2617.4717.2313.5012.148.968.462025年增量2023年销售额品类集中显著2025年增量2023年销售额品类集中显著慢病及普药品类面临萎缩抗病毒与血液领域爆发9.52.76生命科学领域全球领先的数字科技公司6生命科学领域全球领先的数字科技公司在全渠道销售额排名前20的药企中，本土药企占据半数以上席位全渠道药企销售额排名（2023VS.2025)单位：百万RMB23销售额25销售额1阿斯利康阿斯利康-2恒瑞医药恒瑞医药-3扬子江诺华14诺华正大天晴會35石药集团齐鲁制药會36上海医药拜耳會37正大天晴罗氏會38齐鲁制药石药集团9拜耳辉瑞2罗氏上海医药辉瑞复星医药2赛诺菲赛诺菲-复星医药诺和诺德2广药集团华润三九2诺和诺德翰森制药會10华润三九晖致1晖致四川科伦2国药集团扬子江四川科伦华东医药2默沙东百济神州會16蓝色字体代表本土企业7生命科学领域全球领先的数字科技公司7关于我们基于丰富的数据源，中康开发了行业领先的产品以满足客户对精准数据的需求DS-DITDS-DITDS-SOBDS-SOBDS-DOT产品依从性追踪DCHC中国社区卫生中心药品市场监测版权声明&免责声明8生命科学领域全球领先的数字科技公司8版权声明：本报告为中康控股（02361.HK，指中康控股有限公司及/或其子公司、控制的其他实体）撰写，其版权归属中康控股所有，未经中康控股的书面许可，任何组织和个人不得擅自使用，包括但不限于转载、整体或部分引用、改编、出版、向境外主体提供或以其他任何方式使用。如需使用本报告，请通过电子邮箱【pr@】获取书面授权。经授权后使用的，应当注明报告版权归属主体和发布日期，确保报告内容准确、完整，并提示使用报告可能引发的风险。违者将依法承担法律责任。免责声明：本报告中行业数据及相关市场预测系中康控股（02361.HK，指中康控股有限公司及/或其子公司、控制的其他实体）通过多元