Session10-银行业风险管理.ppt

Session 10 商业银行风险管理 内容 一、商业银行风险的识别和估计 二、理论根源与现实起因 三、银行业风险管理的组织体系和策略 一、商业银行风险的识别和估计 商业银行主要面临的风险： n信用风险 n流动性风险 n利率风险 n市场风险 n操作风险 n法律风险 n国家风险和转移风险 n政策风险 n环境风险 n声誉风险 一、商业银行风险的估计 、 风险资本法 风险资本（，capital at risk）是以客 观的风险测量为基础计算的资本数量。 年，巴塞尔协议首次体现了风险 资本的观念，该协议要求银行的资本充足率不 得低于。这一要求被称为世界银行业的一 条“铁律”。 资本充足率 资本净额（核心资本+ 附属资本 扣除项） 加权风险资产(各项风险权数*对应的各项资产) 、受险价值法 、风险调整的资本收益法 风险调整的资本收益法由信孚银行创设，是收益与潜 在亏损或值的比值，是一种新的银行业绩衡量 与资本配置方法。 依据该方法在对资金使用进行决策时，不以盈利的绝 对水平作为评判基础，而是以该资金风险基础上的盈 利贴现值作为依据。 、信用度量矩阵模型 年月，摩根与其他几个国际银 行共同研究推出了世界上第一个评估银行信贷 风险的证券组合模型，信贷矩阵模型（Credit Metrics）。 、全面风险管理模式 对整个机构内各个层次的业务单位以及各个种 类风险的通盘管理，这种管理将信用风险、市 场风险、其他风险以及包含这些风险的各种金 融资产与资产组合，承担这个风险的各个业务 单位纳入到统一体系中，对各类风险依据统一 标准进行测量并加总，并依据全面业务的相关 性对风险进行控制和管理。 我国商业银行风险的估计 n借助不良贷款率这一单项指标，从一个侧面对 我国商业银行风险进行估计和比较。 n商业银行经营中产生不良贷款是必然的，但不 良贷款应该控制在一定比例之内。不良贷款率 的国际警戒线一般为10%左右。 二、理论根源与现实起因 n从商业银行的资产负债结构来看，商业银行是 非常脆弱的。商业银行的自由资本在总资产中 占有的比例较低，基本依靠负债经营，即利用 吸收的存款和企业融资来进行贷款和投资等资 产业务赚取利润。 n银行负债的流动性较强，而资产流动性较差； 银行负债的数额是非常明确的，而资产却难以 估计；银行的负债具有刚性，而资产能否收回 却具有很大的不确定性。 n商业银行风险的现实起因 q宏观经济政策与泡沫经济 q金融管制与金融自由化 q内部管理与道德风险 q经营环境与非经济因素 商业银行风险的特征 n主要体现在货币资金方面，如贷款无法收回造 成的货币资金的损失，以及导致的流动性问题 。 n风险主要来自于商业银行外部，主要是信用风 险。 n商业银行风险涉及面广，具有连锁反应，一旦 发生，有可能波及整个经济体系。 我国国有商业银行面临的较大风险 n 不良贷款比例仍然居高不下 /a/20070517/000123.htm 截至今年1季度，境内银行不良贷款余额为12455亿元，占贷 款余额的6.63%。境内银行的平均不良贷款率已达到银监 会“低于8%”的要求。 虽然整体水平已经达标，但分类看来，国有银行8.2%的水平 仍然触犯了监管要求。对此，分析人士指出，这主要受农 行尚未完成改制影响，年内注资完成后，这一状况将得到 明显改善。相比之下，历史包袱较轻的股份制银行，其不 良贷款率仅为2.78%，不过即便如此，仍远超出外资银行 0.62%的水平。除上述3类银行外，农村商业银行和城市 商业银行的不良贷款率则分别为5.32% 和4.52%。 我国国有商业银行面临的较大风险 /071031/134,1505,3476187,00.shtml 中国银行业监督管理委员会(简称银监会)周三公布，截至 2007年第三季度末，中国5家国有商业银行不良贷款率为 7.8%，低于第一季度末的8.2%银监会发布公告称，截至 第三季度末，中国国有商业银行不良贷款为人民币1.08万 亿元。 银监会自公布2007年第一季度银行业不良贷款数据时起，将 中国交通银行纳入国有商业银行的统计范畴。另外4家国 有商业银行包括：中国工商银行、中国农业银行、中国银 行和中国建设银行。此外，银监会公布，截至2007年第三 季度末，中国境内全部商业银行不良贷款率为6.2%，低 于2006年末的7.09%和第一季度末的6.63%。 我国国有商业银行面临的较大风险 n资本充足率低 1998年，财政部发行2700亿人民币特别国债 用以补充四大国有商业银行的资本金，提高其 资本充足率。到2006年，仍然在为8%的最低 底线努力。 我国国有商业银行面临的较大风险 /2007/110202/c000076020.shtml 1989年以前，我国国有商业银行的资本充足率都在9%以上 ，多数年份超过11%， 1996年跌到4.34%。1998年我国 发行了2700亿元的长期特别国债解决国有商业银行的资本 金问题，1999年又成立了4家国有资产管理公司剥离国有 商业银行的1.4万亿元不良资产，使国有商业银行的资本 充足率曾一度有所提高，中国工商银行8.89%、中国农业 银行7.06%、中国银行9.80%、中国建设银行9.85%。但 后来由于资产的扩张和风险资产的增加，加之新增不良资 产没能很好地控制，资本充足率再次出现降低，2000年为 4.62%，2001年5.57%。近年来，我国国有商业银行正在 积极进行改革，不良资产每年降低2%-3%，各家国有商业 银行都出现了程度不同的盈利，资本充足率的提高是有可 能的。 我国国有商业银行面临的较大风险 n部分国有商业银行资产结构和营业收入结构仍 较单一 /2007/110202/c000075896. shtml n负债结构较为单一 n机构庞大，人员众多，但整体素质差，营业效 率低 商业银行风险收益分析 n商业银行要获取收益，必须开展各种业务活动 ，而开展各种业务活动必然面临一定的风险， 收益高则风险大，受益低则风险小。 n商业银行的资产业务包括： q现金 q票据 q固定资产 q贷款 q证券投资 商业银行风险收益分析 n商业银行的负债业务包括： q各类存款 q借入款 q发行债券 n中间业务包括： q汇兑业务 q结算业务 q代理业务 q信托业务 q咨询业务 商业银行风险收益分析 n表外业务包括： q担保 q票据发行便利 q与其他金融衍生工具有关的业务 与资产业务和表外业务相比，负债业务风险相对 较小，而且它在很大程度上依赖于资产业务和 表外业务，因为只要资产业务和表外业务经营 良好，商业银行保持良好的收入流，负债业务 风险就可以避免。 n/2007/110202/c000075896. shtml 商业银行风险收益分析 n我国商业银行的情况是：风险最高的贷款业务 占据了资产的最大份额，利息收入占据了营业 收入的最大份额，而且比重相当高；风险较低 甚至没什么风险的中间业务收入在总营业收入 中所占的比重却很低。 n这种情况给我国商业银行带来了较大的风险， 也是国有商业银行经营较差的原因。 业务业务风险风险在营业营业 收入 中所占比重 今后发发展方 针针 中间业务间业务极低低大力发发展 表外业务业务高低慎重发发展 资产业务资产业务 票据业务业务较较低低稳稳定发发展 贷贷款业务业务较较高高控制发发展 证证券投资业资业 务务 较较低较较低稳稳定发发展 三、银行业风险管理的组织体系和策 略 组织体系 q全面风险管理：商业银行的必然选择 q金融监管：监管部门加强对商业银行的风险监督，包括资本 充足率、贷款损失准备金、流动性、风险管理和内部控制控 制等。 q行业自律：2000年5月，中国银行业协会成立，其职能是通 过协调与合作、指导与交流、监督与约束，充分发挥保护银 行体系、保障银行稳健经营、防范银行风险的作用。 q市场约束：通过市场机制自动发挥作用，迫使银行有效合理 的配置资金，促使银行控制风险和保持充足的资本水平。 n矩阵型组织结构模式 风险管理 委员会 个人金融部基金管理部信托部企业金融部 财务、 风险管理、 市场 财务、 风险管理、 市场 财务、 风险管理、 市场 财务、 风险管理、 市场 三、银行业风险管理的策略 、贷款风险管理的策略 q回避策略 q分散策略：资产多样化、单个贷款比例限制、贷款 方分散 q转嫁策略：保险、保证、信用衍生产品 q抑制策略：加强贷款风险监督，发现问题及时处理 q补偿策略：风险自担 、证券投资风险管理的策略 q建立健全证券评级制度 q有效证券组合 q掌握投资技巧，正确操作 q利用创新工具进行保值 q建立投资风险准备金 、回购协议的风险管理策略 回购协议是指证券持有人将证券卖给投资者，同时承诺 在将来某一时期购回该证券。购回证券价格为原卖出 价格加相应利息。 回购协议是国际上比较流行的一种融资方式，可以比较 容易地筹集大额短期资金。 我国金融机构之间也采用 该方法融通资金，回购的对象主要是国库券。 防范回购协议信用风险的主要措施有： n保证资金借出的同时拿到足够的证券，不能空买，防 止借款失去证券保证或保证不足； n选择流动性强、收益较高的证券，一旦卖出买回方违 约，买入卖回方能顺利抛售证券获得足够补偿； n对筹资者信用状况进行分析，避免与信用状况较差的 金融机构特别是企业进行交易。 、担保的风险管理策略 银行为债务人提供担保或出具保函是一项传统的 表外业务。 当债务人不能清偿到期债务时，担保银行就应该 代为偿还。在没有偿还之前，担保债务是银行 的或有负债；代为偿还之后，就成为银行的资 产，成为银行对债务人的债权。 n银行提供担保之前，必须对被担保人的资信状况作周 密调查分析； n提供担保时银行收取担保费或手续费，作为其承担风 险的报酬； n银行应根据被担保人的资信状况确定一个担保限额； n银行还可以要求被担保人提供财产作为反担保，用以 对付可能出现的风险。 、贷款承诺的风险管理策略 贷款承诺是银行