《现货白银知识》PPT课件.ppt

投资手册,主讲：李经理,银（Ag）是白色、有光泽的金属。银在地壳中的含量很少，现货白银成色ag9999.规格15千克/锭，供买卖用的金条银锭由交易所指定厂家生产，正面为会员标识，背面带有交易所标识和生产厂家标识，铸有唯一编号。 白银的物理用途：国际储备；珠宝装饰；工业应用; 影响白银价格的因素： 供需关系；经济状况；通货膨胀与利率走势 美元；原油；政治因素 投资方向： 白银的投资功能体现在储藏、保值和获利三个方面，这既体现在官方储备中，也越来越在机构及一般个人投资者的投资活动中体现出来。 可以进行白银现货交易炒作， 储备白银白银,现货产品交易,现货白银价格与国际接轨，操作与股票类似，同样是低买高卖，赚取差价，可以利用交易时间的不同白天进行炒股票，晚上炒白银。 现货全额交易与现货延期交易都可以向综合会员提出交割要求，提取或交收实物金银。 一句话概述现货白银：一个品种两个方向，24小时交易掌握机会，即买即卖随机自由，杠杆交易以小博大，全球市场价格唯一。 中国的经济发展水平和收入水平的现状，决定白银是比白银更适合大多数人的投资和储蓄保值工具。因此我们有理由相信，现货白银投资的良好市场环境正在逐步形成，机制的逐步完善，白银投资的春天也将来临。,投资金银的优势,三、现货白银投资特点 1、银价波动大：根据国际白银市场行情，按照国际惯例进行报价。因受国际上各种政治、经济因素，以及各种突发事件的影响，银价经常处于剧烈的波动之中，可以利用这差价进行实盘白银买卖。白银每天的波动起码在50200元之间，大的行情甚至可以达到500元左右。所以根据白银价格的波动，客户利用这差价进行交易，是非常有空间的。 2、国际白银市场交易时间是连续24小时进行交易。涵盖亚洲盘、欧洲盘、美洲盘和电子盘。交易时间自由，适合上班族，并且白银交易最活跃的也是在15：00至凌晨2两点钟其间的欧洲美洲盘时段。 3、资金结算时间短：当日可进行多次反向交易，做一单算一单。随时多、空操作，即时操作。提供更多投资机遇。 4、 操作简单：有无基础均可，即看即会；不像炒股票要看公司报表，还与庄家斗心眼，比炒股更简单，还不像选股那么麻烦，全世界用的都是统一的行情报价，绝对没有庄家的控制。 5、赚钱机会多：银价涨，做多，赚钱；银价跌，做空，赚钱。（股票只能单边操作）。不会存在没有行情操作的情况。 6、 趋势好：个人白银投资在国内才刚刚兴起，未来将成为第四大投资市场，从技术面看白银现在正处于牛市行情。,7、 现货白银的最大优势是白银的价格完全是由市场的供需所决定的，受美元和原油价格的影响，没有任何的国家和组织可以控制白银的价格，因为白银是硬通货，起到最大的作用就是稳定市场。对于大家来讲，是个很公平的交易。 8、现货白银的交易点差是8个点，是保证金交易，可以杠杆放大50倍，手续费相对较低，只有万分之六，交易市场坚持公开、公平、公正的宗旨，双向操作、可随买随卖，即时成交做市商的交易机制、集中清算的结算规则的投资品种。 9、可提取白银实物：白银是天然的抵御通货膨胀、保值和增值的工具，必要时您也可以申请提取交割实物白银或白银,以减少投资风险,甚至增值。 10、无交割时间限制：大大减少了操作成本持仓多久均可，由投资者自己把握，不必像期货那样到期后无论价格多少必须交割，可以大大减少投资者的操作成本。,现货白银特点！,现货白银交易特点一,双向交易，买涨买跌都赚钱 1、合约买卖操作分为两个方向：“买入合约”和“卖出合约” 2、做多做空完全由投资者自行决定，多、空均不设时间限制； 3、双向获利。上涨可买入获利,下跌可卖出获利,交易多样化.,双向交易,现货白银可双向交易，可买涨卖跌，这也是一大亮点。 买涨：也叫做多、低吸、低扎，就是逢低买入逢高卖出，赚取差价的行为。 卖跌：也叫做空，高抛，高沽，就是逢高卖出逢低买进，赚取差价的行为。,白银做空:,即白银在交易过程中的一种操作模式。理论上是先借货卖出，再买进归还的一种过程。 白银做空是指预期未来行情下跌，将手中白银按当前价格卖出，待行情跌后买进，获取差价利润。其交易行为特点为先卖后买。 实际上有点像商业中的赊货交易模式。这种模式在价格下跌的波段中能够获利，就是先在高位借货进来卖出，等跌了之后再买进归还。 比如预计白银未来会跌，就在当期价位高时借入白银卖出，再到价格跌到一定程度时买进，以现价还给卖方，产生的差价就是利润。,做空：先卖后买,何谓做空赚钱,做多：先买后卖,举例：目前一套房子200万元，我先借一套房子卖掉得到200万元，一个月之后房子价降为150万元，我买回那套房子，把房子还回去，还多出50万元，就是“做空”这套房的净利润。,现货白银交易特点二,T+0交易，可以随时买卖 白银现货的交易方式为实时交易，投资者可在交易日内随时进行交易，操作灵活度高，可及时实现盈利。可以让投资者资金快速回拢。更加有效的使用资金.快速把握再次投资机会。每日可以交易数次,增加获利机会,减少投资风险；资金结算时间短：当日可进行多次反向交易，做一单算一单。随时多、空操作，即时操作。提供更多投资机遇。,T+0交易,T是英文trade的首字母，是交易的意思。 T+0，就是买入持有0天以上就可以卖出的意思，也就是当天买入，当天就可以卖出，也就是说，可以即时买卖，不受交易时间和次数限制。 所谓“T+0“是指当天就可以买卖的交易制度,是相对与股票交易的T+1制度而言. 股票交易中,当天开仓买进股票,当天是不能平仓卖出的,必须等到第二天+就没有这个限制，你可以在当天开，平仓买卖，前一分钟买进，后一分钟你马上可以卖出做出对比，更加容易理解！,落袋为安，现金为王,减少损失，顺势而为,T+0交易优势,现货白银交易特点三,保证金交易，提高资金利用率（以小博大）,保证金交易方式，资金效用杠杆放大，成本大大降低，利用“杠杆”原理，用2%的资金可以做100%的交易。提高资金利用率。收益率高，用小成本博取大利润,保证金交易,只需要交3.3%的保证金就能得到100%的商品交易权，即杠杆比例为1：30 例如： 现货白银当前价格为：4000元/千克 交易100kg白银需要：400000元人民币 即：400000*3.3%=13200 实际只需要13200元的保证金就能买卖100Kg白银 交易起点低，以小博大，资金利用率高，盈利空间更大,教你如何用杠杆,杠杆犹如“按揭买房”,18,现货白银交易特点四 品种单一,不用像选股票一样在近千只股中挑选，繁多不利于分析，白银更利于投资者专注分析 。,19,现货白银交易特点五 涨跌较容易判断,美元指数、原油价格波动、实物白银需求上升等等，都可轻松判断走势。 白银是不可再生资源，在涨跌的同时价值也在不断的缓慢上升。天津贵金属交易所的交易不设涨跌停限制。价格波动完全透明化和市场化。,20,现货白银交易特点六 交易时间长,除所属地区法定节假期外,可以连续不间断交易。交易时间为星期一上午6:00至星期六上午4：00 , 不间断交易，每天的交易时间为22小时，没有期货的交割日期的因素，没有其他交易所的交易时段限制，增加活力机会；弥补国际白银报价波动最频繁的时间段，中国白银交易品种停止报价和交易，提供了零时间风险的服务。,交易时间特点,凌晨6：00-下午14：00（亚洲盘，行情一般极其清淡） 由于亚洲市场推动力量较小，多位调整会回调行情，一般与当天方向走势相反，如：若当天走势上涨，则这段时间多为小幅度震荡下跌，此时间段，若价位适合，可适当进货。 下午14:00-傍晚18：00（为欧洲上午市场） 欧洲开始交易后资金就会增加，此时段也会伴随一些对欧洲货币有影响的数据公布，此时间段，若价位适合，可适当进货。 傍晚18：00-晚上20：00（为欧洲的中午休息） 这段时间是欧洲中午休市时间和美国开市前夕，较宜观望。 晚上20：00凌晨24：00（为欧洲市场的下午盘和美洲市场的上午盘） 这段时间是行情波动最大，资金量和参与人数最多的时段，完全按照当天的方向去行动，判断这次行情就要跟进大势，此时间段，是出货的大好时机。 凌晨24：00-凌晨（为美国的下午盘） 已经走出较大行情，多位对前面行情的技术调整，适宜观望。,现货白银交易特点7,资金第三方存管 银行三方存管,资金充分安全 。存取款自由、方便。可随时买卖，做多做空完全由投资者自行决定，多、空均不设时间限制；,23,现货白银交易特点八 操作简单,有无基础均可，即看即会；比炒股更简单，不用选股多么麻烦，分析判断相对简单，跟美圆，原油走势紧密相关。全世界都在炒这种白银，每天交易大约20万亿美金。一般庄家无法兴风作浪。在这个市场靠的只有自己的技术!,现货白银交易特点9,全球市场,不存在庄家操控可能。接轨国际，公正公平。价格与国际市场同步。交易活跃1、与国际价格完全保持同步：现货白银报价是把国际白银价格按照人民币当天汇率换算过来的，这为中国投资行业提供了一个市场供需平衡的公平参考价格，平抑市场投机行为，起到了稳定市场的作用。而且同步双向报价将交易的不透明度降到最低，为投资者提供了更加公平的发挥空间；全球每天交易量几万亿美元，不可操控；影响市场因素都是大的国际政治经济事件，或者各国的经济数据，小道消息对市场没什么影响；,现货白银市场很难出现庄家,1、任何地区性的股票市场都有可能被人为地操纵。但是白银市场却很难出现这种情况，因为没有办法使集中或分散白银的过程变得简单。 2、白银与白银是各国重要的储备。金市基本上属于全球性的投资市场，现实中还没有哪一个财团的实力大到可以操纵金银市场。,200000亿美圆/天 国际白银市场日交易量,平均2000亿左右人民币/天 国内股票市场日交易量,现货白银交易特点10,计算公式！,现货白银100交易费用,投资者在参与交易过程中，需要支付如下费用： 手续费、延期费、点差、提货费。 手续费：收取标准不超过成交金额的万分之6。（单边） 点差：4元/千克。 仓息（延期费）：延期费万分之二。持仓过夜才会收取，当天买当天卖不收取。 如果提取实物需要额外费用： 提货费：包括加工费、运输费等，收取标准为每克14元人民币；交货费包括检验费、重铸费等，收取标准为每克6元人民币。提货费、交货费由综合会员收取。 白银按交割费用的7%-10%,保证金,建仓时合约价值的3.3% 计算公式：建仓价 合约单位 手数保证金额 投资者初始入金200000元，选择4000元/千克价位点买入1手100kg白银。 占用交易保证金 4000*1*100*3.3%=13200,点差,白银的报价点差：4元/千克 延期费（仓息）万分之二 建仓时合约价值的万分之二 计算公式：建仓价 合约单位手数0.02%,隔夜费,持仓隔夜费为成交金总额的万分之二。 注：不要轻易持仓过夜，以避免增加不必要的投资成本，特别是亏损单。 例：如果投资者交易现货白银100时建仓价为为4000元/千克，投资者交易一手100Kg当晚的持仓隔夜费为： 4000*1*100*0.0002=80元。,交易盈亏计算公式,案例,投资者观察贵金属交易分析系统，判断最近白银呈下跌趋势，初始入金10万，选择价位在4300元/千克时，建仓做空卖出5手100kg白银，价格下跌至4130元/千克时平仓。（保证金3.3%，点差固定4元/手，手续费0.07%，延期费0.02%） 占用交易保证金： 4300*5*100*3.3%=70950 总盈利=（建仓价一平仓价）*合约单位*手数 （4300-4130）*5*100=85000,Example,计算公式,持仓价,浮动盈亏,结算盈亏,平仓盈亏,总盈亏,建仓价 （当日持仓）或 上一交易日结算价 （历史持仓）,（最新价 - 持仓价）* 持仓量 * 方向 * 合约单位,（结算价 - 持仓价）* 持仓量 * 方向 * 合约单位,（平仓价 - 持仓价）* 平仓量 * 方向,浮动盈亏+平仓盈亏 （结算前） 或 结算盈亏+平仓盈亏（结算后）,风险率,=净值/占用保证金*100%,风险控制管理办法,（1）.保证金制度； （2）.限仓制度； （3）.大户报告制度； （4）.强行平仓制度； （5）.暂停交易制度。,风险率,当客户账户风险率小于100时，客户应追加保证金或者酌情减少账户持仓量。当客户账户风险率等于或小于50时，客户持仓单将被系统全部协议平仓 。,风险率,风险率,净值,占用 保证金,=,协议平仓,=,现货交收,持有白银多头的投资者在每个交易日上午10点至下午4点可向综合会员进行提货申报（投资者在此之前须向其保证金账户内存入足额货款），提取实物金条、银锭； 持有白银空头的投资者在每个交易日上午10至下午4点向综合会员进行交货申报，将金条、银锭交与综合会员，结清货款，完成交收。 实物现货: 客户申请交割实物白银的数量须为5千克的整数倍，最少交割数量为20千克。具体交割数量及交货、付款期限如下： 交割银锭数量（G） 交货、付款期限 15千克G150千克 10个工作日 150千克G1500千克 20个工作日 1500千克G 双方商定,每日无负债结算,每日无负债结算制度又称每日盯市制度，是指每日交易结束后，交易所按当日各合约结算价结算所有合约的盈亏、交易保证金及手续费、税金等费用，对应收应付的款项