商誉和非控制性权益.ppt

1,商誉和非控制性权益,2,内容,商誉 企业商誉的评估 合并商誉的确认和计量 便宜并购利得(负商誉) 非控制性权益 概念 合并理论及相关计算(合并资产、合并负债、商誉、非控制性权益),3,商誉,代表企业获得超额利润的能力 形成商誉的因素 质量高的产品，优越的地理位置，素质强的管理团队等 种类 自创商誉 合并商誉,4,企业商誉的评估,商誉价值 = 未来各期超额利润的现值之和 【例3-2】 (单位：千元) 1.目标企业的正常利润 =目标企业可辨认净资产公允价值 所在行业或类似企业正常投资报酬率 =(8000-4200)*12%=3800*12%=456,5,续,2.目标企业的未来利润 基于当前利润，考虑利润持续性（剔除偶发或不再重复发生的损益）和未来变化因素进行估计。 协同效应下的税前利润 1000 1.05 偶发或不再发生损益 -220+180+80 资产增减值的费用调整 +50-46050%-11030% 未来利润 877,6,续,3.超额利润 =未来利润-正常利润=877-456=421 4.商誉评估值 =多期超额利润的现值(按预计投资期和要求投资报酬率贴现) =421*PVA(8,14%)=1953.019 5.并购价格 =目标企业可辨认净资产公允价值+商誉评估值 = 3800+1953.019 =5753.019,7,合并商誉的确认和计量,购并前所持权益公允价值 +(新增权益)合并对价公允价值 购并方权益公允价值 +非控制性权益公允价值 被购并方整体公允价值 - 被购并方可辨认净资产的公允价值 不可辨认资产(商誉)价值,8,1. 非控制性权益含商誉 （完全）商誉 = 900-800 = 100 控制方商誉90 = 810-800*90% 非控制性权益商誉10 = 90-800*10% 2. 非控制性权益不含商誉 （控制方）商誉=90 非控制性权益只含可辨认部分=800*10%=80,10,后续计量,在以后期间定期联系资产组进行减值测试。已发生和记录的减值损失，后续不得转回。 美国第142号准则【例3-3】(单位：万元) P收购S的100%股权，合并成本900，S可辨认净资产账面价值700，设备增值100，则公允价值800，合并商誉100。 购并后，对于企业集团，S账面价值900，其中商誉账面价值100。,11,续,S整体公允价值950 高于账面价值900，未发生减值，不进行减值测试。 S整体公允价值880 低于账面价值900，可能发生减值，进行减值测试。 (1)可辨认净资产公允价值775，则商誉公允价值=880-775=105高于账面价值100，未减值。 (2) 可辨认净资产公允价值830，则商誉公允价值=880-830=50低于账面价值100，发生减值50。 借：商誉减值损失 50 贷：商誉减值准备 50,12,续,IFRS3企业合并，CAS8资产减值 报告主体减值损失分配顺序：先商誉，其次实际毁损的资产，余额再在报告主体的其他资产中按比例分配。 【例3-3】S公允价值880低于账面价值900，S减值20。由于商誉账面价值100，S减值20全部记为商誉减值。 借：商誉减值损失 20 贷：商誉减值准备 20,13,续,商誉会计处理方法的演变 冲减股东权益 确认为资产，不摊销 确认为资产，定期摊销 确认为资产，定期减值测试（现行方法）,14,便宜并购利得(负商誉),原因 会计记录错误或公允价值计量错误。不一定导致便宜并购利得，需要复核。 被并购企业的议价能力差，或存在对价格谈判不利的情形，如所有者的问题、企业的潜在负债或亏损。一般产生便宜并购利得。,15,续,措施 复核会计记录 复核企业合并成本 复核取得的可辨认资产和负债的公允价值 若依然存在，作为便宜并购利得，计入当期损益。 吸收合并，购并方计入自身账簿和报表。 控股合并，不计入自身账簿和报表，而是计入当期合并损益。,16,非控制性权益,non-controlling interest，NCI 过去称为少数股权（minority interest），因强调实质控制而更名。【我国使用少数股权】 是母公司之外的股东所持有的子公司股权。,子公司,非控制性股东,母公司(控股股东),80%,20%,17,例3-5 合并报表见表3-9,2011年1月1日，P公司以现金160 000元收买S公司80%发行在外有表决权股份。 S公司整体价值200 000元（160 000/80%）。 S公司净资产账面价值170 000元。 S公司净资产公允价值190 000元，其中土地重估增值10 000元，厂场设备重估增值10 000元。,18,列报方法(权益结合法),基于企业合并是所有参与合并企业的股东权益的结合，在合并资产负债表中按账面价值列报非控制性权益，列在股东权益项下； =应享子公司股权比例子公司可辨认净资产账面价值 =20% 170 000 = 34 000 合并收益表中，非控制性权益应享损益【我国使用少数股东损益】是合并净利润的一部分。,19,(购并法),基于不同的合并理论，存在对待非控制性权益的不同观点，形成以下报告方法。 所有权理论 比例合并法 母公司理论 母公司法 实体/主体理论 实体法 修正实体法,20,合并理论,A.所有权理论（proprietorship theory） 认为母公司作为子公司的所有者（之一），按其享有子公司的股权比例拥有子公司的资产、负债、收入和费用。 合并报表中并入的子公司资产、负债、收入和费用额仅限于其享有的子公司的股权比例部分，即比例合并法（proportionate consolidation）.,21,续,合并资产负债表 资产和负债计价 只并入按公允价值计价的子公司资产或负债中母公司的应享份额。 合并数=母公司账面价值+母公司应享比例子公司公允价值 厂场设备=100 000+55 000 80%=144 000 土地= 0+30 000 80%=24 000,22,续,商誉 仅为母公司商誉 = 企业合并成本 应享子公司股权比例子公司可辨认净资产公允价值 =160 000-190 000 80%=8 000 非控制性权益 不列报 因为合并报表未并入属于非控制性股东的子公司的净资产,23,续,合并收益表 不列报非控制性权益应享损益 合并净利润就是归属于母公司股东的利润 企业集团内部交易形成的未实现损益 逆销按母公司应享子公司股权比例消除,24,续并入的子公司部分,25,续,B.母公司理论（parent company theory） 认为母公司作为子公司的控股股东，对子公司的财务和经营政策有权决定，可以实施对子公司全部资产和负债的有效控制，进而影响子公司的全部收入和费用。 合并报表中并入子公司的全部资产、负债、收入和费用额.,26,续,合并资产负债表 资产和负债的【双重】计价 并入按公允价值计价的子公司资产或负债的母公司应享份额，以及按账面价值计价的非控制性权益应享份额。 合并数=母公司账面价值+母公司应享比例子公司公允价值+非控制性权益应享比例子公司账面价值 厂场设备 =100 000+55 00080%+45 00020%= 153 000 土地= 0+30 00080%+20 00020%=28 000,27,续,商誉 仅为母公司商誉 = 企业合并成本 应享子公司股权比例子公司可辨认净资产公允价值 =160 000-190 000 80%=8 000 非控制性权益 在负债和股东权益之间单独列报，实质上视为负债。 =应享子公司股权比例子公司可辨认净资产账面价值 =20% 170 000 = 34 000,28,续,合并收益表 以费用项目列报非控制性权益应享损益 合并净利润是归属于母公司的净利润 企业集团内部交易形成的未实现损益 逆销按母公司应享子公司股权比例消除,29,续并入的子公司部分,30,续,C.实体/主体理论（entity theory） 站在企业集团这一经济实体的角度，认为子公司的非控制性权益，虽然没有实质控制子公司的财务和经营政策，但仍然是企业集团中的股东。 合并报表中并入子公司的全部资产、负债、收入和费用额.,31,续,合并资产负债表 资产和负债的【单一】计价 无论是母公司应享份额，还是非控制性权益应享份额，子公司资产或负债均按公允价值计价且全部并入。 合并数=母公司账面价值+子公司公允价值 厂场设备=100 000+55 000=155 000 土地= 0+30 000=30 000,32,续,（完全）商誉 =母公司商誉+非控制性权益商誉 =8 000(母公司商誉)+2 000(NCI商誉)=10 000 =子公司整体价值 子公司可辨认净资产公允价值 =200 000 190 000= 10 000 =企业合并成本母公司应享子公司股权比例 子公司可辨认净资产公允价值 =160 000/20% - 190 000=10 000,33,续,非控制性权益 在股东权益中单独列报 =应享子公司股权比例子公司整体公允价值 = 20% 200 000 = 40 000 =应享子公司股权比例子公司可辨认净资产公允价值+非控制性权益的商誉 = 20% 190 000 +2 000= 40 000,34,续,合并收益表 非控制性权益应享损益是合并净利润的一部分 合并净利润 30 000 属于母公司的净利润 28 000 属于非控制性权益的净利润 2 000 企业集团内部交易形成的未实现损益 全额消除,35,续并入的子公司部分,36,续,D.修正实体法（modified entity method） 资产和负债计价 同实体法 合并数=母公司账面价值+子公司公允价值 厂场设备=100 000+55 000=155 000 土地= 0+30 000=30 000,37,续,商誉 同母公司法，按母公司商誉计量 = 企业合并成本 应享子公司股权比例子公司可辨认净资产公允价值 = 160 000 19 000 80% = 8 000 非控制性权益 介于母公司法和实体法之间，不含商誉 =应享子公司股权比例子公司可辨认净资产公允价值 =190 000 80% = 38 000,38,续并入的子公司部分,40,实体法,修正实体法 不确认1 000便宜并购利得 认为NCI没有实际支付对价？,便宜并购下的非控制性权益,【3-3】企业合并成本为148 000元。企业整体公允价值185 000元(1