北京联信永益科技股份有限公司首次公开发行股票招股说明书

北京联信永益科技股份有限公司首次公开发行股票招股说明书（申报稿）保荐机构（主承销商）发行概况发行股票类型人民币普通股（A股）发行股数本次发行数量为1,750万股A股每股面值人民币100元每股发行价格【】元预计发行日期【】年【】月【】日拟上市证券交易所深圳证券交易所发行后总股本【】股本次发行前股东所持股份的流通限制及股东对所持股份自愿锁定的承诺本公司控股股东、实际控制人陈俭承诺自公司股票上市之日起36个月内，不转让或者委托他人管理其持有的公司股份，也不由公司回购其持有的上述股份。公司股东联想投资有限公司、北京电信投资有限公司、彭小军先生、李超勇先生承诺自公司股票上市之日起一年内不转让其持有的公司股份。公司高级管理人员陈俭、彭小军、李超勇承诺在公司任职期间每年转让的股份不超过本人持有公司股份总数的百分之二十五，若从公司离职，自离职之日起半年内不转让所持有的公司股份。保荐机构/主承销商华龙证券有限责任公司招股说明书签署日期2010年1月21日发行人声明发行人及全体董事、监事、高级管理人员承诺招股说明书及其摘要不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性、完整性承担个别和连带的法律责任。本公司负责人和主管会计工作的负责人、会计机构负责人保证招股说明书及其摘要中财务会计资料真实、完整。中国证监会、其他政府机关对本次发行所做的任何决定或意见，均不表明其对发行人股票的价值或投资者的收益作出实质性判断或者保证。任何与之相反的声明均属虚假不实陈述。根据证券法的规定，股票依法发行后，发行人经营与收益的变化，由发行人自行负责，由此变化引致的投资风险，由投资者自行负责。投资者若对本招股说明书及其摘要存在任何疑问，应咨询自己的股票经纪人、律师、会计师或其他专业顾问。重大事项提示本公司特别提醒投资者认真阅读本招股说明书的“风险因素”部分，并特别注意下列事项一、电信运营商重组及依赖单一市场导致的风险2008年5月24日，工业和信息化部、国家发改委以及财政部联合发布关于深化电信体制改革的通告，公告指出，鼓励中国电信收购中国联通CDMA网包括资产和用户，中国联通分拆双网，其中CDMA网络并入中国电信，保留GSM网络与中国网通合并组成新联通；中国卫通的基础电信业务并入中国电信，中国铁通并入中国移动。2008年10月15日，中国联通与中国网通完成了上市公司层面的合并，中国网通从香港、纽约两地退市，2009年1月6日，实现了集团层面的合并，网通集团正式合并进入新联通集团，重组完成后的中国移动、中国电信和新联通于2009年1月7日获得工信部颁发的3G牌照，形成了三家拥有全国性网络资源、实力与规模相对接近，具有全业务牌照和经营能力的电信运营商市场竞争主体。由于报告期内公司来自电信行业的收入占营业收入比例分别为7977、8061和7564，因此上述电信运营商的重组对本公司未来业务的发展将构成一定影响。具体对于本公司而言，电信运营商重组及3G牌照的发放属于机会与风险并存。电信运营商重组后，运营商进入全业务运营时代，其业务涵盖固网、宽带、移动、3G等领域。3G业务的支撑需求、重组后各电信运营商在全业务领域的竞争需求、固网与移动网业务的整合以及重组后各电信运营商管理系统的协同需求，将对本公司的电信应用软件产品及服务市场带来极大的推动作用。但另一方面，在3G建设与重组后电信运营商全业务竞争的环境下，电信运营商对于电信应用系统的功能需求将更为复杂，对于本公司的研发、服务能力也将提出更高的要求。本公司于2007年开发并实施了原北京网通固网集中计费帐务系统与无线市话计费帐务系统的融合，实现了当时用户的固移融合，因此公司具备电信固网与移动业务融合开发与实施的相关经验与能力。公司在固网多媒体终端、视频和流媒体业务的基础上针对3G业务带来的新移动业务、移动增值业务进行业务支撑软件系统的研究与开发，并逐步形成了适应3G要求的业务支撑软件系统，因此本公司完全具备获取3G相关业务的能力。二、客户集中度较高的风险报告期内本公司的业务主要定位于电信行业，由于电信行业自身高度集中的市场格局，本公司2007年、2008年及2009年前五名大客户的销售额分别占当期营业收入的8857、7478和6188，客户比较集中。2007年、2008年及2009年本公司对核心客户北京联通（原北京网通）的销售额占当期营业收入的比例分别为6553、5720和3344，呈逐渐下降的趋势。如果核心客户流失或其生产经营发生重大不利变化，或者新客户的开发过于缓慢，客户过于集中可能会给本公司经营带来一定风险。公司的业务定位、电信运营商高度集中的市场格局及较高的行业壁垒决定了公司在发展初期需要以重点客户为切入点进入目标市场。公司与原北京网通是一种长期稳定的业务合作关系，经过本次电信运营商重组，北京网通的业务已合并进入北京联通，公司依然延续了在计费账务和综合营账等核心BOSS系统领域与北京联通的合作，这充分说明了本公司在面临电信运营商重组这一重大市场环境变化的情况下，与北京联通的业务开展具备持续性、稳定性，并且公司在原有业务基础上，进一步拓展了合作范围，北京联通计费账务系统、移动网络资源管理平台系统目前所进行的各项扩容改造及全业务系统资源统一整合的工作基本上由发行人主导实施。随着公司客户结构的不断优化，公司在业务经营上对北京联通的依赖程度将逐步降低。三、报告期内与新联通及其控制的企业之间存在重大关联交易的风险电信投资持有本公司29的股权，电信投资为新联通集团的三级子公司，因此新联通集团能够通过电信投资对本公司施加间接重大影响，本公司与新联通集团及其控制和施加重大影响的企业之间的交易构成关联交易。受本公司的市场定位及电信运营行业市场高度集中的影响，报告期内本公司与新联通及其控制的企业之间发生的关联交易金额所占比重较高。该等关联交易是根据市场化原则定价并且是在履行了相关的决策程序基础上形成的。新联通的电信IT服务市场是一个充分竞争的市场，包括本公司在内的电信IT服务商主要通过招投标的方式来竞争新联通的市场。公司的订单是在充分的市场竞争环境中取得的，不存在新联通因电信投资的关系向本公司输送利益的情形。2007年、2008年及2009年本公司对关联方的销售额分别为37,56518万元、40,40895万元和36,65315万元，分别占当期主营业务收入的7177、6383和5218，关联交易占比较大。报告期内关联交易收入占比总体呈下降趋势，在可预见的未来本公司与新联通集团的业务合作仍将持续存在。关联交易在报告期内对于公司的收入及利润影响程度较大，若公司与新联通的业务合作发生重大不利变化，或者新客户的开发过于缓慢，将会直接影响本公司的盈利能力。四、净资产收益率下降的风险2007年、2008年和2009年本公司加权平均净资产收益率分别为5620、3959和3226。在本次发行完成后，本公司净资产预计增长一倍以上。由于募集资金从投入到项目产生效益需要一定的时间，本公司存在净资产收益率下降的风险。五、存货余额较高及存放于客户现场的风险2007年12月31日、2008年12月31日和2009年12月31日，本公司存货余额分别为10,96949万元、9,57971万元和10,78889万元，占流动资产的比例分别为4381、3392和2758。从存货的构成来看，最近三年情况如下表单位万元存货种类2009年12月31日2008年12月31日2007年12月31日库存商品286132214433708低值易耗品在施项目成本10,502769,3582610,63241合计10788899,5797110,96949在施项目成本占比973597699693表中的库存商品主要是本公司为客户采购的ADSL产品，其金额在存货中占比较低。表中的在施项目成本较大，这主要是系统集成业务特点决定的。该类业务在给客户提供整体解决方案的同时，还需由本公司购买信息系统所配套的软硬件设备并交付客户，项目实施完毕经客户验收合格后本公司确认收入、结转成本。在结转成本前，该类存货虽存放于客户现场，但所有权仍归本公司所有。该类存货余额虽大，但因项目的实施周期普遍较短而不会形成积压，并且在售价已定的情况下有效地回避了存货减值的可能。然而，在货物到达客户现场至本公司结转成本这段期间，这部分存货存放于客户现场。本公司对该部分存货采取与客户签订签收单的方式进行管理，客户自签收后开始承担存货保管的责任及存货毁损灭失的风险，但存货毕竟不在本公司的直接管理范围内，若客户保管不善导致存货毁损或灭失，将对本公司的合同执行造成不利影响，可能导致合同纠纷，存在一定的存货管理风险。六、固定资产折旧及摊销额增加影响发行人盈利水平的风险本公司本次发行股票募集资金项目需对固定资产投资13,97497万元，占项目资金总额的6592，较2009年12月31日固定资产原值69326万元有较大幅度增加；同时，项目所需研究开发费用为4,245万元，占项目资金总额的2002。固定资产及研发费用的投资在两年建设期内全部投入，在7年的预测期间内，固定资产折旧与开发费用摊销情况如下表单位万元项目第一年第二年第三年第四年第五年第六年第七年合计固定资产投资11,8632,1110000013,974研发费用4,2450000004,245折旧费用7831,6231,6231,6231,6231,1843448,803研发费用摊销0226803880388038803880384,245新增折旧和摊销对损益的影响7831,8492,4272,4272,4271,9881,14813,048若投资项目不能很快产生效益并弥补新增投资带来的折旧及摊销费用，将一定程度影响本公司的净利润、净资产收益率，本公司将面临折旧及摊销额增加影响公司盈利水平的风险。七、税收优惠政策的影响（一）增值税发行人及全资子公司信息公司所处行业为软件与IT服务行业。根据鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策国发200018号文件的相关规定，发行人及信息公司销售自行开发生产的软件产品缴纳增值税，实际税负超过3的部分即征即退。2007年、2008年和2009年本公司及信息公司直接获得的增值税退税金额分别为59295万元、48708万元和49482万元，计入营业外收入。（二）所得税本公司及信息公司经北京市科学技术委员会认定为高新技术企业，根据“京政发198849号”文北京市新技术产业开发试验区暂行条例的有关规定，20062007年执行15的企业所得税税率。根据科技部、财政部及国家税务总局联合颁布的“国科发火2008172号”高新技术企业认定管理办法的要求，信息公司及本公司重新向北京市科学技术委员会提出高新技术企业认定申请，并分别于2008年12月18日及2008年12月24日获得北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局、北京市地方税务局联合颁发的第GR200811000269号及第GR200811001071号高新技术企业证书，根据高新技术企业认定管理办法的规定本公司及信息公司自2008年继续执行15的高新技术企业所得税税率。根据北京市海淀区国家税务局新技术企业免征企业所得税批复（海国税批复200303863号），本公司2005年度免征企业所得税，20062008年度减半执行75的企业所得税税率，自2009年起执行15的企业所得税税率；根据北京市海淀区国家税务局的新技术企业免征企业所得税批复（海国税批复200356498号），信息公司20052006年度免征企业所得税，20072009年度减半执行75的企业所得税税率，自2010年起执行15的企业所得税税率。比照15的高新技术企业所得税税率，本公司2007、2008年度获得的企业所得税减征金额分别为15763万元、13160万元。比照15的高新技术企业所得税税率，信息公司2007、2008年度和2009年获得的企业所得税减征金额分别为13002万元、21846万元和27328万元。报告期内所得税优惠政策对本公司及子公司2007年度、2008年度及2009年度经营业绩的具体影响情况见下表单位元年度项目科技公司信息公司应纳税所得额（税审报告）21,016,9213417,335,44263高新技术企业所得税税率1515减免政策减半减半减免税率7575减免额1,576,269101,300,158202007年受税收优惠影响额2,876,42730应纳税所得额（税审报告）17,546,0967429,128,10198高新技术企业所得税税率1515减免政策减半减半减免税率7575减免额1,315,957262,184,607652008年受税收优惠影响额3,500,56491应纳税所得额16,414,4592036,436,72260高新技术企业所得税税率1515减免政策无减半减免税率75减免额2,732,754202009年受税收优惠影响额2,732,75420注上表中20072008年度应纳税所得额取自京都天华出具的2007年度所得税汇算清缴鉴证报告、2008年度所得税汇算清缴鉴证报告；2009年应纳税所得额取自经申报会计师审定的利润总额调整数。上述两项税收优惠影响额占公司2007年、2008年及2009年净利润的比例分别为2186、1999和1674，由此可见税收优惠政策对公司的净利润影响水平已逐年降低。但是如果国家税收优惠政策发生变动，仍将对公司的盈利水平产生一定影响。八、股利分配2010年1月16日，本公司召开第一届董事会第十八次会议，会议审议并通过了2009年度公司利润分配方案，以2009年12月31日公司总股本为基数，向全体股东每10股派发3元现金股利（含税），共计分配现金股利1,53090万元，剩余未分配利润由本次发行后的新老股东共享。上述利润分配方案尚需经公司2009年度股东大会审议批准后实施。目录重大事项提示3第一节释义13第二节概览20一、发行人及控股股东概况20二、发行人主要财务数据22三、本次发行情况24四、募集资金主要用途24第三节本次发行概况25一、本次发行的基本情况25二、本次发行的有关当事人26三、发行人与本次发行有关中介机构的关系等情况28四、与本次发行上市有关的重要日期28第四节风险因素29一、市场风险29二、报告期内与新联通及其控制的企业之间存在重大关联交易的风险30三、财务风险31四、募集资金投资项目的风险33五、技术风险33六、管理风险34七、税收优惠政策变动的风险34八、人力资源的风险36九、股市风险37第五节发行人基本情况38一、发行人概况38二、发行人改制重组情况38三、发行人设立以来股本形成及其变化和重大资产重组情况43四、发行人股东出资、股本变化的验资情况及发起人投入资产的计量属性47五、发行人组织结构52六、发行人全资子公司、参股公司的简要情况56七、发起人、持有5以上股份的股东及实际控制人基本情况60八、发行人股本情况63九、发行人内部职工股、工会持股等情况64十、员工及其社会保障情况65十一、持有5以上股份的主要股东以及作为股东的董事、监事、高级管理人员作出的承诺66第六节业务和技术69一、本公司主营业务及设立以来的变化情况69二、本公司所处行业基本情况70三、本公司在行业中的竞争地位90四、本公司主营业务的具体情况97五、主要资产情况128六、特许经营的情况139七、本公司主要技术、研发情况及技术创新机制143八、本公司境外经营和境外资产情况149九、主要产品或服务的质量控制情况149十、本公司名称冠以“科技”字样的依据151第七节同业竞争与关联交易152一、同业竞争152二、关联方及关联交易152第八节董事、监事、高级管理人员与核心技术人员187一、公司董事、监事、高级管理人员与核心技术人员简介187二、公司董事、监事、高级管理人员与核心技术人员及其近亲属持有公司股份的情况192三、公司董事、监事、高级管理人员与核心技术人员其他对外投资情况193四、公司董事、监事、高级管理人员与核心技术人员的薪酬或津贴情况194五、公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员兼职情况194六、公司董事、监事、高级管理人员与核心技术人员相互之间存在的亲属关系196七、公司董事、监事、高级管理人员及核心技术人员与公司所签订的协议、作出的重要承诺及履行情况196八、发行人董事、监事、高级管理人员的任职资格情况197九、公司董事、监事、高级管理人员的变动情况197第九节公司治理200一、公司股东大会、董事会、监事会、独立董事、董事会秘书制度的建立健全及运行情况200二、近三年违法违规情况210三、近三年资金占用和对外担保情况211四、公司内部控制制度情况211第十节财务会计信息212一、财务报表212二、审计意见220三、会计报表编制基础220四、合并报表范围及变化情况221五、重要会计政策和会计估计221六、会计政策、会计估计的变更和会计差错的更正及其影响231七、税种、税率与财政税收优惠政策232八、最近一年收购兼并情况233九、经注册会计师核验的非经常性损益明细表233十、最近一期末主要固定资产233十一、最近一期末对外投资情况234十二、最近一期末主要无形资产235十三、最近一期末的主要债项235十四、所有者权益变动情况237十五、报告期内现金流量情况及不涉及现金收支的重大投资和筹资活动及其影响240十六、或有事项、期后事项及其他重要事项240十七、发行人主要财务指标240十八、发行人盈利预测披露情况242十九、资产评估情况243二十、验资情况243第十一节管理层讨论与分析244一、财务状况分析244二、盈利能力分析258三、重大资本性支出分析274四、公司执行新会计准则会计政策、会计估计变更以及对公司财务状况和经营成果的影响274五、重大担保、诉讼、其他或有事项或重大期后事项275六、本公司财务状况和盈利能力的未来趋势275第十二节业务发展目标277一、未来三年内的发展计划277二、拟定上述计划的假设条件与实施上述计划将面临的主要困难280三、实现上述业务目标的主要经营理念281四、实现上述发展计划拟采用的方式、方法或途径281五、上述业务发展计划与现有业务的关系282六、本次募集资金运用对实现上述业务目标的作用282第十三节募集资金应用285一、募集资金运用概况285二、固定资产投资必要性288三、募集资金投资项目与公司现有业务的关系290四、募集资金投资项目运用的具体情况293五、募集资金运用对财务状况和经营成果的影响348六、本公司的产业链布局情况364第十四节股利分配政策365一、股利分配政策365二、最近三年实际股利分配情况366三、利润共享安排和股利派发计划366第十五节其他重要事项367一、本公司有关信息披露和投资者关系的负责部门和负责人367二、本公司的重要合同367三、对外担保380四、可能对发行人产生较大影响的诉讼或仲裁事项381五、发行人的控股股东、董事、监事、高级管理人员和核心技术人员存在的重大诉讼或仲裁事项381六、发行人的董事、监事及高级管理人员和核心技术人员涉及刑事诉讼的情况381第十六节董事、监事、高级管理人员及有关中介机构声明382一、发行人全体董事、监事、高级管理人员声明382二、保荐机构（主承销商）声明385三、发行人律师声明386四、会计师事务所声明387五、资产评估机构声明388六、验资机构声明389第十七节备查文件390一、备查文件390二、备查文件的查阅时间和查阅地点390第一节释义在本招股说明书中，除非另有说明，下列词语具有如下涵义一般词汇本公司、公司、发行人、股份公司、联信永益指北京联信永益科技股份有限公司本公司前身、科技有限公司指北京联信永益科技有限公司，股份公司的前身联想投资指发行人股东联想投资有限公司，持有发行人2900的股权电信投资指发行人股东北京电信投资有限公司，持有发行人2900的股权信息公司指发行人全资子公司北京联信永益信息技术有限公司湖南联信指湖南联信永益软件有限公司，现更名为湖南智联永信有限公司。本公司于2004年7月20日出资160万元持有湖南联信80股权，信息公司出资40万元持有湖南联信20股权。本公司及信息公司已于2006年9月29日转让所持有的全部股权联信银通或银通金达指北京联信银通信息技术服务有限公司，信息公司的参股子公司，信息公司持有其40的出资，2009年7月23日，更名为北京银通金达信息技术服务有限公司。金色拇指指北京金色拇指科技发展有限公司。本公司于2003年9月26日出资40万元持有金色拇指40股权，并于2006年11月1日转让所有股权，金色拇指已于2007年8月13日注销中国电信指中国电信股份有限公司联通集团指原中国联合通信有限公司网通集团指中国网络通信集团公司，已于2009年1月6日合并进入联通集团，截至本招股说明书出具日，网通集团法人地位尚未注销新联通集团指经过合并网通集团公司后产生的中国联合网络通信集团有限公司集团公司合并指联通集团正式于2009年1月6日吸收合并网通集团，网通集团的全部债权、债务由新联通集团承继上市公司合并指根据三部委，2008年10月15日，中国联通股份有限公司与中国网通集团（香港）有限公司合并。合并后中国网通集团（香港）有限公司于香港联交所和纽交所退市，成为中国联通股份有限公司的全资子公司。中国联通股份有限公司更名为“中国联合网络通信（香港）股份有限公司”（英文名称相应修改为CHINAUNICOMHONGKONGLIMITED）中国联通指原中国联通股份有限公司，中国联合通信股份有限公司控股子公司，原股票上市代码HK0762新联通指经过运营公司合并后产生的中国联合网络通信（香港）股份有限公司，现股票上市代码HK0762中国网通指原中国网通集团（香港）有限公司，中国网络通信集团公司控股子公司，原股票上市代码HK0906，2008年9月16日联通股东大会全票通过中国联通、中国网通合并交易议案，中国网通已于2008年10月15日分别从香港和纽约两地交易所退市，正式成为新联通100控股子公司本次电信运营商重组指根据中华人民共和国工业和信息化部、国家发展和改革委员会以及中华人民共和国财政部颁布的，中国联通与中国网通合并，中国卫通的基础电信业务并入中国电信，中国铁通并入中国移动。本次重组完成后，六家基础电信运营商变为三家中国联通分拆双网，其中CDMA网络并入中国电信，保留GSM网络与网通合并组成新联通集团；中国铁通并入中国移动；中国卫通的基础电信业务并入中国电信。2009年1月7日，工业和信息化部发放给中国移动TDSCDMA、中国电信CDMA2000和新联通WCDMA三张3G牌照北京网通、原北京网通、网通北分指原中国网通（集团）有限公司北京市分公司，电信运营商重组后并入中国联合通信网络有限公司北京市分公司。北京联通指电信运营商重组后的中国联合通信网络有限公司北京市分公司中国电信系统集成公司指中国电信集团系统集成有限责任公司中国网通系统集成公司、中国联通系统集成公司指原中国网通控股之中国网通集团系统集成有限公司，电信运营商重组后更名为中国联通集团系统集成有限公司工信部指工业和信息化部公司章程指发行人公司章程本次发行、首次公开发行指发行人本次向社会公开发行1,750万股的面值为100元的人民币普通股元、万元指人民币元、万元报告期指2007年、2008年和2009年中国、我国、国内指中华人民共和国华龙证券、保荐机构、主承销商指华龙证券有限责任公司京都天华会计师事务所有限公司、京都天华指京都天华会计师事务所有限公司，原发行人会计师北京京都会计师事务所，于2009年10月30日更名为京都天华会计师事务所有限公司发行人律师指北京市大成律师事务所（经北京市司法局批准，原发行人律师北京市建元律师事务所，于2008年9月3日并入北京市大成律师事务所）计世资讯、CCWRESEARCH指北京时代计世资讯有限公司，前身为计算机世界传媒集团研究中心，是中国IT和电信领域前瞻性预测与用户应用研究的权威市场研究和咨询机构新会计准则指2006年财政部颁布的企业会计准则基本准则、企业会计准则第1号存货等38项具体准则和企业会计准则应用指南国有股转持指2009年6月19日财政部、国资委、证监会、社保基金会四部委联合发布的境内证券市场转持部分国有股充实全国社会保障基金实施办法，规定“凡在境内证券市场首次公开发行股票并上市的含国有股的股份有限公司，除国务院另有规定的，均须按首次公开发行时实际发行股份数量的10，将股份有限公司部分国有股转由社保基金持有”社保基金指全国社会保障基金理事会专业词汇NET指微软推出的最新的面向网络的应用平台，包括多种语言、多种WINDOWS操作系统的应用开发技术3G指第三代移动通信系统ADSL指非对称数字用户线路（ASYMMETRICDIGITALSUBSCRIBER）ASP指活动服务器网页（ACTIVESERVERPAGE）ATM指异步传输模式（ASYNCHRONOUSTRANSFERMODE），是一种面向连接的快速分组交换技术BOSS指业务及运营支撑系统（BUSINESSOPERATIONSUPPORTINGSYSTEM），它一般可以细分为BSS和OSS系统BPEL指一门用于自动化业务流程的形式规约语言，用XML文档写入BPEL中的流程能在WEB服务之间以标准化的交互方式得到精心组织BPM指业务流程管理BUSINESSPROCESSMANAGEMENTBSS指综合业务支持系统（BUSINESSSUPPORTINGSYSTEM）CDMA指码分多址CODEDIVISIONMULTIPLEACCESS，是在数字技术的分支扩频通信技术上发展起来的一种崭新而成熟的无线通信技术WCDMA指也称为WCDMA，全称为WIDEBANDCDMA，也称为CDMADIRECTSPREAD，意为宽频分码多重存取，这是基于GSM网发展出来的3G技术规范，是欧洲提出的宽带CDMA技术CDMA2000指CDMA2000是由窄带CDMACDMAIS95技术发展而来的宽带CDMA技术，也称为CDMAMULTICARRIER，由美国高通北美公司为主导提出TDSCDMA指全称为TIMEDIVISIONSYNCHRONOUSCDMA时分同步CDMA，该标准是由中国大陆独自制定的3G标准。该标准将智能无线、同步CDMA和软件无线电等当今国际领先技术融于其中，在频谱利用率、频率灵活性及成本等方面具有独特优势CISCO、思科指思科系统网络技术有限公司CMM指软件能力成熟度模型（SOFTWARECAPABILITYMATURITYMODEL），由美国卡内基梅隆大学软件工程研究所推出的评估软件能力与成熟度的标准。该标准基于众多软件专家的实践经验，侧重于软件开发过程的管理及工程能力的提高与评估，是国际上流行的软件生产过程和软件企业成熟度等级认证标准，共分五级，第五级为最高级CMMI指能力成熟度模式整合CAPABILITYMATURITYMODELINTEGRATIONCRM指客户关系管理（CLIENTRELATIONMANAGEMENT），即营业受理和客户服务CS指电路交换（CIRCUITSWITCH），是以电路联接为目的的交换方式。CS域是一个以提供话音业务为主要目标的网络，同时可以提供低速流媒体业务CSP指主要包括CP（CONTENTPROVIDER内容提供商），SPSERVICEPROVIDER服务提供商CTGMBOSS指中国电信编制的企业内部信息化规范，包含两大部分技术和功能架构、管控架构DDN指数字数据网（DIGITALDATANETWORK），即平时所说的专线上网方式EBJ指ENTERPRISEJAVABEANS,是SUN推出的运行在容器中的服务器端组件,用于实现业务逻辑EPM指ENTERPRISEPROJECTMANAGEMENT，企业项目管理ESB指ENTERPRISESERVICEBUS，企业服务总线，是一种开放的、基于标准的分布式同步或异步信息传递中间件FR指FRAMERELAY，帧中继，是一种网络与数据终端设备DTE接口标准GB1562911指中国于2003年5月份提出的无线局域网国家标准GIS指GEOGRAPHICINFORMATIONSYSTEM，地理信息系统，是一门集计算机科学、地理学、环境科学、空间科学、信息科学和管理科学为一体的新兴边缘学科GSM指全球移动通讯系统（GLOBALSYSTEMFORMOBILECOMMUNICATIONS），俗称“全球通”，是一种起源于欧洲的移动通信技术标准，是第二代移动通信技术HCP指一个DHCP（DYNAMICHOSTCONFIGURATIONPROTOCOL，动态主机分配协议服务器，能够指定IP给其它局域网中的电脑，让每一台电脑都连在TCP/IP的通讯协议下，各有其独立的IP，自成一个网段HP指惠普公司，国际知名的信息技术产品提供商IBM指美国国际商用机器公司，国际知名的信息技术产品提供商ICT指信息和通信技术INFORMATIONANDCOMMUNICATIONTECHNOLOGIES，是通信技术和信息技术融合而产生的以网络信息通信为核心的技术IP指网络之间互连的协议（INTERNETPROTOCOL），是为计算机网络相互连接进行通信而设计的协议IRP指信息资源规划（INFORMATIONRESOURCEPLANNING）ISO9001指国际质量体系标准IT服务指在信息技术领域服务商为其客户提供IT咨询、产品维护、系统集成、软件开发和IT外包服务等J2EE指使用JAVA技术开发企业级应用的一种事实上的工业标准，是JAVA技术不断适应和促进企业级应用过程中的产物MAC指介质访问控制（MEDIAACCESSCONTROL）。MAC地址是烧录在NETWORKINTERFACECARD网卡，NIC里的MAC地址，称为组织唯一标志符，是识别LAN（局域网）节点的标识MDF指总配线架（MAINDISTRIBUTIONFRAME）。用于传输音频，它一端连接用户线一端连接交换机，主要用于固定电话线的配线MIS指管理信息系统（MANAGEMENTINFORMATIONSYSTEM），是一个由人、计算机及其他外围设备等组成的能进行信息的收集、传递、存贮、加工、维护和使用的系统NGBOSS指电信运营商的下一代业务运营支撑系统，也有称综合营账系统。主要支持新的3G业务及提供对由于3G业务带来的新的营销模式和理念的系统支撑、同时对老BOSS系统的一些问题和缺陷进行了修改和完善NGN指下一代网络NEXTGENERATIONNETWORK或新一代网络NEWGENERATIONNETWORKOA指办公自动化（OFFICEAUTOMATION），是一切可满足于企事业单位的、综合型的、能够提高单位内部信息交流、共享、流转处理从而实现办公自动化和提高工作效率的各种信息化设备和应用软件ODF指光纤配线架（OPTICALDISTRIBUTIONFRAME）。用于光纤通信系统中局端主干光缆的成端和分配，可方便地实现光纤线路的连接、分配和调度ODP指开放式分类目录搜索系统（OPENDIRECTORY），是目前网上最大的人工编制的分类检索系统ORACLE、ORACLE指甲骨文数据库，甲骨文软件系统有限公司，国际知名的数据库系统提供商OSS指综合运营支持系统（OPERATIONSUPPORTINGSYSTEM）PPPOE指PPPOVERETHERNET，以太网上的PPPPOINTTOPOINTPROTOCOL，PPPOE使得一个网络上的计算机可以通过简单桥接访问设备连接到远端接入设备PS指分组交换或包交换（PACKETSWITCH）。分组交换网是继电路交换网和报文交换网之后的一种新型交换网络，它主要用于数据通信QOS指服务质量（QUALITYOFSERVICE）RADIUS指远程用户拨号认证系统（REMOTEAUTHENTICATIONDIALINUSERSERVICE）RFID指射频识别技术（RADIOFREQUENCYIDENTIFICATION），也称电子标签RUP指统一软件开发过程（RATIONALUNIFIEDPROCESS），是一个面向对象且基于网络的程序开发方法论SOA指服务型架构SERVICEORIENTEDARCHITECTURE，可以根据需求通过网络对松散耦合的粗粒度应用组件进行分布式部署、组合和使用SUN指太阳计算机系统有限公司，国际知名的信息技术产品提供商UDDI指统一描述、发现和集成协议（UNIVERSALDESCRIPTION，DISCOVERYANDINTEGRATION），是为解决WEB服务的发布和发现问题而制订的新一代基于INTERNET的电子商务技术标准VAS指增值业务（VASVALUEADDEDSERVICE），源于八十年代末由美国提出的智能网，主要实现业务控制和呼叫控制相分离VOIP指VOICEOVERIP，即IP语音VPN指虚拟专用网络（VIRTUALPRIVATENETWORK）WAPI指无线局域网鉴别与保密基础结构（WLANAUTHENTICATIONANDPRIVACYINFRASTRUCTURE）WIFI指WIRELESSFIDELITY，又称80211B标准。它的最大优点就是传输速度较高，可以达到11MBPS，另外它的有效距离也很长，同时也与已有的各种80211DSSS设备兼容WIMAX指微波存取全球互通WORLDWIDEINTEROPERABILITYFORMICROWAVEACCESSWLAN指无线局域网（WIRELESSLAN），是利用无线技术实现快速接入以太网的技术XDSL指数字用户线路（DIGITALSUBSCRIBERLINE），是以铜质电话线为传输介质的传输技术组合，一般称之为XDSLXML指扩展标记语言（EXTENSIBLEMARKUPLANGUAGE），是一种简单的数据存储语言计费账务系统指电信行业将话单等原交换机产生的用户消费记录进行批价、算费、收费的系统系统集成指计算机信息系统集成，是以用户的应用需要和投入资金的规模为出发点，综合应用各种计算机技术，选择各种软硬件设备，经过相关人员的集成设计，安装调试，应用开发，使集成后的系统能够满足用户需求的过程第二节概览本概览仅对招股说明书全文做扼要提示。投资者做出投资决策前，应该认真阅读招股说明书全文。一、发行人及控股股东概况（一）发行人简况公司名称北京联信永益科技股份有限公司注册资本51,030,000元法定代表人陈俭成立日期2007年5月29日住所北京市海淀区北四环中路238号柏彦大厦803808室本公司的前身是北京联信永益科技有限公司，成立于2002年12月20日，注册资本3,500万元。科技有限公司以2006年11月30日经审计的净资产51,032,13474元为基数，按11的比例折股，整体变更设立为股份有限公司。2007年5月29日，本公司在北京市工商行政管理局领取注册号为110000005204670的企业法人营业执照，注册资本5,103万元。发行人所处行业为软件与IT服务行业。公司是座落在国家级高新技术产业园区中关村高新技术园区的高新技术企业，主要从事行业应用软件开发、计算机信息系统集成和专业技术服务等IT服务业务。公司获得国家计算机信息系统集成一级资质、国家保密局颁发的涉及国家秘密的计算机系统集成甲级资质、国家计算机信息系统软件企业认证、CMM3认证、高新技术企业认定证书，并通过ISO9001国际质量管理体系认证，发行人及信息公司均通过了信息安全认证体系ISO/IEC270012005国际标准及GB/220802008国家标准。信息公司及本公司分别于2008年12月18日及2008年12月24日获得北京市科学技术委员会、北京市财政局、北京市国家税务局、北京市地方税务局颁发的高新技术企业证书。经过八年的发展，公司已经成长为业界具有较强竞争力的IT服务企业。公司在技术创新与产品研发方面均具备很强的实力，并与国际著名IT企业建立了一系列战略合作伙伴关系CISCO金牌代理商、FORTINET金牌代理商、IBM解决方案合作伙伴、HP高增值合作伙伴、SUN系统集成合作伙伴、ORACLE独立软件开发商合作伙伴、BEA商业合作伙伴、EMC业务拓展伙伴。公司曾获得工信部颁发的“2008年中国软件业收入前百家企业”、“中国成长型中小企业100强”、“中国通信业十大成长型中小企业”、“中国优秀企业”、“中国电信供应商百佳”、“2008年中国电信业信息化建设服务商50强”、“2008年中国ICT用户满意度调查第一名”、“中国软件产业脊梁企业”等荣誉。本公司作为2008年奥运通信保障合作伙伴,是北京奥运会鸟巢、水立方、奥运会主新闻中心（MPC）、国际广播中心（IBC）、奥运村等十大主要场馆及场所的WLAN供应商，同时也是沈阳、上海分赛场的WLAN供应商及解决方案提供商，是北京奥运网络资源管理系统和北京奥运国际HDTV视频传输、视频监控等服务的提供商，公司圆满完成了北京奥运通讯保障工作。在电信行业领域，本公司的客户不仅包括了中国移动总部、河南移动、北京移动、上海移动、辽宁移动、山东移动、山西联通、陕西联通、中国电信总部、北京电信、内蒙电信、天津联通、内蒙联通、黑龙江联通等国内三大电信运营商，而且本公司作为党政通信部门最主要的技术支撑单位，报告期内为其提供系统集成、应用软件开发和专业技术服务，是党政通信部门的战略合作伙伴，承担了其主要的IT外包类业务；在非电信行业领域，公司积极拓展了烟草行业及国家税务总局、民航空管局、中国铝业等重点客户。本公司发起人共五名，包括三名自然人、两名法人，分别是陈俭、联想投资有限公司、北京电信投资有限公司、彭小军、李超勇。本次发行前，发起人持有本公司股份情况如下股东名称股权性质持股数量（万股）持股比例（）陈俭自然人股1,825343577联想投资有限公司一般法人股1,479872900北京电信投资有限公司国有法人股1,479872900彭小军自然人股16993333李超勇自然人股14799290合计5,1030010000（二）控股股东及实际控制人简介本公司的控股股东、实际控制人为自然人陈俭先生。陈俭先生持有本公司1,82534万股股份，持股比例为3577。陈俭先生1987年7月至1996年10月就职于联想集团公司研究发展中心，任研究发展中心总经理；1996年11月至2002年11月，任北京合力金桥系统集成技术有限公司总经理；2002年12月至2007年5月，任北京联信永益科技有限公司董事长兼总裁，现任北京联信永益科技股份有限公司董事长兼总经理。陈俭先生曾负责组织开发的“联想CAD超级汉字系统（AUTOSHELL）”连续5年获北京市高新技术实验区拳头产品奖；其参与开发的“联想汉字系统”获国家科技进步一等奖；其参与开发的国家图形信息交换用字库被批准为国家标准（GB/T1384592、GB/T1384692等）。陈俭先生自1992年10月起，享受国务院颁发的政府特殊津贴。2005年9月被中关村优秀企业家、优秀创业者评选委员会授予“中关村科技园区第三届优秀创业者”称号。2005年12月被中国经济体制改革研究会授予“中国改革百名优秀人物”称号。2006年12月被中国社会科学院中小企业研究中心授予“中国企业年度新锐人物”称号、2008年7月被中国经济日报社和中华工商时报社授予“中国经济百名新锐人物”称号、2008年10月被中关村科技园区领导小组授予中关村科技园区20周年突出贡献奖、2009年8月荣获“2009年度北京优秀创业企业家称号”。二、发行人主要财务数据（一）主要财务报表数据根据京都天华会计师事务所有限公司审计的财务报告，公司近三年主要财务报表数据如下1、合并资产负债表主要财务数据单位元项目2009年12月31日2008年12月31日2007年12月31日流动资产391,117,21108282,396,59138250,370,75040非流动资产9,224,2335410,558,9990512,760,01521资产总计400,341,44462292,955,59043263,130,76561流动负债235,789,98314165,524,58484170,490,34923非流动负债2,800,000001,350,00000800,00000负债合计238,589,98314166,874,58484171,290,34923股东权益161,751,46148126,081,0055991,840,416382、合并利润表主要财务数据单位元项目2009年度2008年度2007年度营业收入702,846,63005636,483,03489528,722,58989营业利润45,300,1359136,065,9757835,926,16664利润总额50,994,3481344,986,4174843,251,63715净利润45,876,4558941,869,8922140,291,615883、合并现金流量表主要财务数据单位元项目2009年度2008年度2007年度经营活动产生的现金流量净额61,154,5571242,094,6230746,979,70278投资活动产生的现金流量净额639,79670287,58000279,09000筹资活动产生的现金流量净额8,090,7875312,211,7862448,809,49117现金及现金等价物净增加额52,423,9728929,595,256832,108,87839（二）公司主要财务指标2009年12月31日2008年12月31日2007年12月31日项目或2009年度或2008年度或2007年度流动比率（倍）166171147速动比率（倍）120113083资产负债率（母公司）499746205404应收账款周转率（次）9811265952存货周转率（次）549495446息税折旧摊销前利润（万元）5,671915,331765,00092利息保障倍数（倍股经营活动产生的现金流量（元/股）120082092每股净现金流量（元/股）103058004基本每股收益（元/股）090082079稀释每股收益（元/股）090082079归属于公司普通股股东的净利润净资产收益率（加权平均）322639595620基本每股收益（元/股）089075065稀释每股收益（元/股）089075065扣除非经常性损益后归属于公司普通股股净资产收益率（加权平均）317936054637东的净利润无形资产（扣除土地使用权）占净资产比例338558937研究开发费用占营业收入比例540582578三、本次发行情况股票种类人民币普通股（A股）每股面值人民币100元本次发行股数1,750万股发行价格根据初步询价结果，由发行人和主承销商协商确定发行方式采用网下向询价对象询价配售和网上资金申购定价发行相结合的方式。发行对象符合资格的询价对象和在深圳证券交易所开户的境内自然人、法人等投资者（国家法律、法规禁止购买者除外）四、募集资金主要用途经公司2008年度股东大会审议通过，公司首次公开发行股票（A股）募集资金投资项目总投资为21,200万元，其中固定资产投资总额为13,97497万元，铺底流动资金为2,98003万元，研究开发费用为4,245万元。本次发行募集资金拟投入下列项目序号项目名称总投资额（万元）1联信永益IT服务平台2,6002联信永益电信运营商下一代业务运营支撑系统