【企业财务】xx企业改制中的资产-处置问题

企业改制中的资产处置问题主讲人陈超山东瑞华管理咨询有限公司SHANDONGRUIHUAMANAGEMENTCONSULTINGCO,LTD个人简介瑞华管理咨询公司高级项目经理、高级咨询师、工商管理硕士MBA、注册会计师，曾主持多家大型企业预算管理方案的设计、实施和首都国际机场财务制度设计。主要研究方向大型企业战略管理和财务管理。联系电话办05318198282纲国有企业改革概述资产处置问题案例分析国有企业改革概述国有企业改革的提出国有企业改革历程职工的无奈主人翁定位企业的依附潜在损失所有者缺位经营收益重大决策权经营风险经营者的困惑政府与市场收入与付出权利与责任社会认可国有企业的困境国有企业现状国有企业改革的历史性机遇理论上的突破认识上的转变完善的政策国有企业改革重新认识公有制现代产权制度不要怕承担责任改革需要成本解决遗留问题国经贸企改2002859号财企2002313号鲁政发200362号中央直属企业市属企业省属企业国有企业改制的目标“国退民进”，完善产权结构，打破企业、职工对政府的依附。完善法人治理结构，转换企业经营机制，成为真正的市场体政府企业控制企业经营权,实施“贴身经营”。构筑利益共同体，实现“搭便车”收益。经营者员工国有企业改制的程序改制准备阶段改制方案的确定与审批阶段财务审计与资产评估阶段资产处置方案的审批阶段产权转让与交割阶段新企业工商登记注册阶段改制准备阶段改制方案审批阶段审计与资产评估阶段资产处置方案的审批阶段产权转让与交割阶段新企业工商登记注册阶段资产处置问题核实公司净资产清产核资政策依据国务院国有资产监督管理委员会令（第1号）国有企业清产核资办法清产核资的内容账务清理资产清查价值重估损益认定资金核实和完善制度等政策依据关于国有大中型企业主辅分离辅业改制分流安置富余人员的实施办法（国经贸企改2002859号）企业公司制改建有关国有资本管理与财务处理暂行规定财企2002313号）山东省人民政府关于深化省属国有企业改革的意见鲁政发200362号）山东省深化省属国有企业改革中不实资产核销暂行规定鲁政办发2003104号处理不良资产处理方法直接核销计提减值准备按政策核销或减值移交政策依据处理方法取得债务证明文件不需偿还债务确认收益签定债务保全协议确认预计负债对外担保法律诉讼揭示或有负债确认债务特殊事项处理拖欠职工工资工资结余（工资储备基金）拖欠职工医疗费等应付福利费借方余额公益金余额处理职工身份置换补偿金企业负担的离退休人员福利费和医疗费退养人员、因工伤残人员、病休人员补助费职工遗属补助费富余职工安置费六十年代精简下放人员的补助费等等改制成本的内容国有净资产存量折股国有净资产转让转让程序审批公开转让方式拍卖招投标协议转让其他方式净资产的处置转让定价资产评估结果产权交易市场供求同类资产市场价格职工安置引进技术上市公司价款支付一次结清分期付款土地的处置国有划拨地的处置国有划拨地的使用范围城市基础设施用地、公益事业用地和国家重点扶持的能源、交通、水利等项目国有划拨地的处置方式办理出让手续租赁使用无形资产的处置巨额土地资产的处置土地资产的剥离政府收回转让土地开发其它无形资产的处置采矿权商标权、专利技术、非专利技术、商誉等资质用电权案例分析某公司改制方案分析企业调查产权及机构人员状况类别人数中层以上管理人员45生产工人339辅助工人201学员4工程技术人员57其他管理人员28服务人员32内退人员60离岗人员15长期病假人员12停薪留职人员9资产与债务单位万元资产期末数负债及所有者权益期末数流动资产合计10,03300流动负债合计8,75800长期投资合计2,00844长期负债合计2,36799固定资产合计2,31671负债合计11,12600所有者权益合计3,23215资产总计14,35815负债及所有者权益总计14,35815其它情况L企业经营情况L企业办社会情况L主管部门对改制的态度L经营层的改制愿望L员工对改制的理解资产处置核实净资产单位万元项目内容金额备注净资产账面3232152004430加长期投资投资增值161303成本法改权益法核算土地预估增值392500暂按50万元/亩预估减应收账款三年以上76300坏账准备补提金额7933存货调减48600其他应收款调减6778待处理损失调减44489住房公积金应补缴32437其他投资调减1094实际净资产659387测算改制成本单位万元项目金额职工经济补偿金249000离退休人员费用7469内退职工费用33024遗属生活补助费260060年代精减下放人员生活费702伤残津贴2405其他费用5000合计300200人员安置支付经济补偿金，解除劳动合同；竞争上岗，重新签订劳动合同；内部退养；内部待岗；自谋职业；保险关系的接续与转出。新公司框架设计股权结构设计社团法人股3540（职工）自然人股1015（经营团队）国有股4549（省公司）产品有限公司有限公司劳动服务公司有限公司注册资本6300万有限公司销售公司其他510（企业法人及自然人）法人治理结构设计公司法人治理原则OECD公司治理原则股东权利和主要的所有者职能平等对待全体股东利益相关者在公司治理中的作用信息披露和透明度董事会的义务谢谢大家第5章财务预测本章学习目标本章主要讲解利用EXCEL进行财务预测和建立财务预测模型的相关知识。通过本章的学习，应掌握如下内容销售预测方法及模型的建立利润敏感性分析及利润预测模型的建立成本预测模型的建立资金需要量预测模型的建立51财务预测概述预测是用科学的方法预计、推断事物发展的必要性或可能性的行为，即根据过去和现在预计未来，由已知推断未知的过程。511预测分析步骤512预测分析方法513预测分析内容511预测分析步骤（1）确定预测目标。（2）收集和整理资料。（3）选择预测方法。（4）分析判断。（5）检查验证。（6）修正预测值。（7）报告预测结论。512预测分析方法定量预测法1定量预测法定量预测法是在掌握与预测对象有关的各种要素的定量资料的基础上，运用现代数学方法进行数据处理，据以建立能够反映有关变量之间规律性联系的各类预测模型的方法体系，可分为趋势外推分析法和因果分析法。512预测分析方法定量预测法（1）趋势外推分析法。这种方法是将时间作为制约预测对象变化的自变量，把未来作为历史的自然延续，属于按事物的自身发展趋势进行预测的动态预测方法。该方法的基本原理是企业过去和现在存在的某种发展趋势将会延续下去，而且过去和现在发展的条件同样适用于未来，可以将未来视为历史的自然延续。因此，该方法又被称为时间序列分析法。（2）因果分析法。这种方法是根据变量之间存在的因果关系函数，按预测因素的未来变动趋势来推测预测对象（即因变量）未来的相关预测方法。该方法的基本原理是预测对象受到许多因素的影响，这些因素之间存在着复杂的关系，通过对这些变量内在规律性的研究可以建立一定的数学模型，在已知自变量的条件下，可利用模型直接推测预测对象的未来值。512预测分析方法定性预测法2定性预测法定性预测法是由有关方面的专业人员根据个人经验和知识，结合预测对象的特点进行综合分析，对事物的未来状况和发展趋势做出推测的预测方法。它一般不需要进行复杂的定量分析，适用于缺乏完备的历史资料或有关变量之间缺乏明显的数量关系等情况下的预测。实际工作中常常将二者结合应用，相互取长补短，以提高预测的准确性和预测结论的可信度。513预测分析内容预测分析的基本内容包括（1）销售预测。（2）利润预测。（3）成本预测。（4）资金预测。52销售预测狭义的销售预测是对销售量的预测。用于销售量预测的常用方法有判断分析法、趋势外推分析法、因果分析法和产品寿命周期推断法等。其中，判断分析法和产品寿命周期推断法属于定性预测法，趋势外推分析法和因果分析法属于定量预测法。521趋势外推分析法522因果分析法521趋势外推分析法1算术平均法2移动平均法1算术平均法算术平均法又称简单平均法，它是直接将若干时期实际销售业务量的算术平均值作为销售预测值的一种预测方法。这种方法的优点是计算过程很简单，缺点是没有考虑远近期销售业务量的变动对预测销售状况的影响程度的不同，从而使不同时期资料的差异简单平均化，所以，该方法只适用于对各期销售业务量比较稳定，且没有季节性变化的食品和日常用品等的销售预测。2移动平均法（1）一次移动平均法。一次移动平均法根据时间序列逐项移动，依次计算包含一定项数的序时平均数，形成一个序时平均时间数序列，据以进行预测。其预测模型的计算公式为从上述公式可以看出，第T期的移动平均数只能作为T1期的预测值，如果要预测数期以后的值，这种方法就无能为力了。但是，在实际工作中，当企业或商店要逐月预测下个月的成百上千种产品的进货或销售情况时，这种方法还是很适用的。2移动平均法一次移动平均法对于一次移动平均序列值的计算，可以使用递推算法来减少工作量。递推算法的计算公式为上述公式说明，第T1期的预测值是在第T期预测值T的基础上加上一个修正值得出的。不难看出，修正项的作用和N的大小有关。在实际应用中，移动平均时段N的选择带有一定的经验性，N过长或过短，各有利弊，可以多取几个N值，将取不同的N值得出的预测结果分别同实际值比较，计算其预测误差，最后选用预测误差最小的N值。一次移动平均法操作步骤1在EXCEL中，以列方式将数据输入到工作表中，并建立一次移动平均法预测模型的基本结构。2打开“工具”菜单，选择“数据分析”命令，打开“数据分析”对话框。3在“数据分析”对话框中，选择“移动平衡”选项，单击“确定”，会打开“移动平均”对话框，4在“输入区域”中输入各月份销售量。5在“间隔”中输入“3”，即表示N3。6在输出区域中输入“C3”。7在对话框中选择“图表输出”。8单击“确定”。9将C5C13单元格区域复制到D6D14单元格区域中。10选定E6单元格，输入公式（D6B6）2。然后将此公式分别复制到E7E14单元格区域。2移动平均法二次移动平均法（2）二次移动平均法二次移动平均法是对时间序列计算一次移动平均数后，再对一次移动平均数序列进行一次移动平均运算。二次移动平均法的计算公式为2移动平均法二次移动平均法二次移动平均预测模型为二次移动平均数并不能直接用于预测，其目的是用来求出平滑系数。求解平滑系数估计值的公式为2移动平均法趋势平均法趋势平均法是指在移动平均法计算N期时间序列移动平均值的基础上，进一步计算趋势值的移动平均值，进而利用特定基期销售量移动平均值和趋势值移动平均值来预测未来销售量的一种方法。其计算公式为预测销售量基期销售量移动平均值基期趋势值移动平均值基期与预测期的时间间隔；某期的趋势值该期销售量移动平均值上期销售量移动平均值；基期趋势值移动平均值最后一个移动期趋势值之和/趋势值移动的期数。522因果分析法因果分析法也是预测分析中常用的方法，利用因果分析法预测销售量的步骤如下（1）确定影响销售量的主要因素。（2）根据有关资料确定销售量与自变量之间的数量关系，建立因果分析模型。（3）根据未来有关自变量的变动情况预测销售量。53利润预测531目标利润预测532利润敏感性分析533概率分析法在利润预测中的应用531目标利润预测（1）调查研究，确定利润率标准。（2）计算目标利润基数。将选定的利润率标准乘上企业预期应该达到的有关业务量及资金指标，便可测算出目标利润基数。其计算公式为目标利润基数有关利润标准相关指标（3）确定目标利润修正值。（4）最终下达目标利润并分解落实纳入预算体系。最终下达的目标利润应该为目标利润基数与修正值的代数和，即最终下达的目标利润目标利润基数目标利润修正值532利润敏感性分析1利润敏感性分析的主要任务利润敏感性分析的主要任务是计算有关因素的利润灵敏指标，揭示利润与有关因素之间的相对数量关系，并利用灵敏指标进行利润预测。2利润敏感分析的假定条件利润敏感性分析的假定条件如下（1）有限因素的假定。（2）单独变动的假定。（3）利润增长的假定。（4）同一变动幅度的假定。532利润敏感性分析3利润敏感性指标的计算利润敏感性分析的关键是计算利润受各个因素影响的灵敏度指标。某因素的利润灵敏度指标为该因素按上述假定单独变动1后使利润增长的百分比指标，其计算公式为第I个因素利润灵敏度指标（SI）该因素的中间变量基数/利润基数1MI/P1。式中的中间变量是指同时符合以下两个条件的计算替代指标，即中间变量的变动率必须等于因素的变动率，中间变量变动额的绝对值必须等于利润的变动额。533概率分析法在利润预测中的应用1销售业务量为不确定因素时的情况2多因素为不确定因素时的情况54成本预测与资金需要量预测541成本预测542资金需要量预测541成本预测成本预测是根据企业未来的发展目标和现实条件，参考其他资料，利用专门方法对企业未来成本水平及其发展趋势所进行的推测与估算。成本预测的方法大体可分为4类。（1）历史成本分析法。（2）定性分析法。（3）目标成本预测法。（4）因素分析法。542资金需要量预测销售百分比法是一种以未来销售收入变动的百分比为主要参数，考虑随销售量变动的资产负债项目及其他因素对资金的影响，从而预测未来需要追加的资金量的一种定量方法。这种方法的基本公式是FK（AL）DRM其中F预计未来需要追加的资金数额；K未来销售收入增长率；A随销售额变动的资产项目基期金额；L随销售额变动的负债项目基期金额；D计划提取的折旧摊销额与同期用于更新改造的资金之差额；R按计划期销售收入及基期销售净利润率计算的净利润与预计发放股利的差额；M计划期新增零星资金开支数额。542资金需要量预测该方法的计算步骤如下（1）确定未来销售收入增长率指标K，公式为K（预计销售收入基期销售收入）/基期销售收入（2）分析基期资产负债表的有关项目，计算A与L。A的确定。周转中的货币资金，正常的应收账款、存货等项目，一般会随销售额的变动而变动，应列入A；对固定资产则视基期生产能力是否还有潜力可利用而定，如果还有潜力，不需要追加资金投入则不予考虑，否则应将其列入A。长期有价证券投资和无形资产投资一般不列入A的范围。L的确定。应付账款、其他应付款等项目会随销售额增长而增长，应列入L，其他项目一般不予考虑。按折旧计划和更新改造计划确定可作为内部周转资金来源的折旧摊销额与同期将用于更新改造的资金数额，进而计算D。按照预计销售额和基期销售净利润率计算预期净利润率，按计划发放股利分配率测算预计发放股利，进而计算R。确定新增零星资金开支数额。将以上各项目代入计算公式，预测需要追加的资金数额。解决问题的基本方法七步成诗STEP1STEP2STEP5STEP4STEP3STEP7STEP6陈述问题分解问题（树图）消除非关键问题（漏斗法）制定详细的工作计划进行关键分析综合结果并建立有结构的结论整理一套有力度的文件一周结果，然后再来如图所示的解决问题的七个步骤第一步阐述问题清晰地阐述要解决的问题清晰阐述问题的特点一个主导问题或可靠性很高的假设具体，不笼统（而不是问题的罗列或一种无可争议的主张）行动性强以决策者下一步所需的行动为重点解决问题的实例公共图书馆公共图书馆面临着大家抱怨它不能提供信息服务的问题图书馆是否应努力改善对会员的服务能否采取不同的图书馆管理方法以改善对会员的服务图书馆有哪些改善会员服务的可能是通过延长时间，更好地选择书刊，还是在现有的预算内改善编辑目录使借阅更加容易事实的陈述无可争议太空泛具体，行动性强评价1决策者2影响决策者的主要因素3解决问题的时间安排其他方面问题的背景情况哪些是他们对决策比较关心的问题你如何解决互相冲突的安排哪些是你的听众需要多快的答案4成功努力的标准5主要衡量标准6所需的准确度哪些是衡量成功的主要变量决策者如何判断是否可行地解决了问题他/她所关心的是什么需要何种准确度问题背景情况的实例公共图书馆1决策者图书馆馆馆长理事会市长2影响决策者的主要因素图书馆馆长任职及理事会的批准在12月后到期已任职7年将在9个月后重新选举并面临着赋税增加但没有提供足够服务的压力3解决问题的时间安排必须在6个月后进行改善，所以必须在2个月后解决4成功努力的标准改革必须同图书馆的使命一样所计划的改革必须在6个月内可以实施改善必须在6个月内可以衡量并有所显现因为图书馆的工作人员是主要的改革实施者，所以他们必须支持5主要衡量标准不超出预算调查结果是客户满意度有所改善发给市长报纸或图书馆长的表扬信6所需的准确度对所需变革种类的强有力的指导比精确细致更为重要但不能超出预算步骤2分解问题逻辑树问题陈述更小的问题更小的问题更小的问题更小的问题更小的问题更小的问题问题/假设1问题/假设2问题/假设3为什么使用逻辑树1将问题分成几个部分使解决问题可以分成能够解决的几个部分将不同部分按轻重缓急区分将岗位责任制执行到各人2保证完整地解决问题将问题的各个部分解决好,即可解决整个问题所分问题的各个部分各不相同,而且包括了各个方面即没有重复没有遗漏3使项目小组共同了解解决问题的框架4协助重点使用组织框架及理论逻辑树的三种类型是否什么/如何原因推论以假设为主问题图首先确定问题，然后将问题分成不同的部分先给出解决问题的假设方案，然后举出所需的充足原因来验证或推翻这个假设列出关键问题，使之通过是或否来回答，然后按照采取相应行动的逻辑顺序排序行动，标准问题话题原因类型描述推论的因素利用推论及假为的逻辑树来找出问题按照问题阐述逻辑树的结论通常在后面程序利用问题图来构成选择答案分解问题的许多方法横向的特点纵向特点程序流程准备土地准备材料石砌砖标准合适的砖头和好的灰有技能的劳力好天气种埴棕榈树的投资回报树形分析投资回报经营棕榈产品利润种植投资棕榈产品销售收入种植成本工厂房产基础建设产量价格产量耕地部门的问题AGRI如何以最盈利的方式来扩大60，000H如何从成熟种植中获得最大利润如何以最低成本快速开发6万顷能降低开发时间吗能降低开发成本吗如何提高棕榈产品的销售收入如何降低经营成本如何达到最高价格如何提高产品产量房产经营成本经营工厂成本总公司成本如何改善改进纸张交易如何提高每公顷产量如何提高提炼率能否并行开展行动能否减少单独行动收购土地土二年土地农经（养殖、种植）民用基础建设建厂选择方案3实例公共图书馆半年后图书馆能否改善读者服务能不能没有新的经费能否改善能不能能否从其他经营资金调拔资金能不能意义开始改善；衡量改善结果调拔资金；进行改善；衡量改善结果寻找富有的人为进行改善捐款，使图书馆永远得到认可继续目前的经营方式；图书馆馆长将下台步骤3淘汰不重要的问题问题陈述问题1问题2问题3淘汰的问题经常反复推敲过程中的第一步假设/理论及数据之间的联系使用80/20的思考方式重点努力解决最重要的问题不仅要常问“那又会怎样”而且还要问你忘了什么进行一项较难的研究分析时淘汰不重要问题是掌握合理的工作风格的关键步骤4制定详细的工作计划问题假设分析工作来源责任人/时间安排最终成品从逻辑树的末端开始要点的定义从“重要问题”到没有“解决的问题”，要适当描述而使回答“是”或“否”即可，且有详细的行为作为背景确保每一问题尽可能详细和具体在需要时进一步细分假设是关键或可能解决方案的一种描述，它包括用以回答“是”或“否”的原因。列出各种假设用第一线观点自己的观点同事的观点与同事讨论提炼假设调整分析的先后次序对模型描述的分析可深入从而证明假设成立或不成立，从而解决关键点决定决策过程决定决策程度简单例子反复判断资料来源说明用于分析而获取资料的方式和出处确定资料来源决定分析方法确定那些获取资料，进行分析的人的责任决定谁做分析决定时间表最终成品是指分析结果的描述画鬼图写故事如何做好定义好的工作计划用23页的工作计划来指导24周内的工作用时间表来监控更长时间范围内的活动细节在绩效下降之前什么情况较普遍避免过分详细、百科全书一样的工作计划没有人读他们，它们会在3周内失去时效，没有人愿意去再读它们细节假设分析资料来源负责/时间活动1活动2活动3总结活动1活动2活动3总结1234567详细的工作计划公共图书馆实例问题假设分析来源职责/时间安排为什么业绩下降新图书馆大楼重新安排了图书收集位置搬家前后图书馆的平面图例分析用途、交通类型、所用路途分析由于根本原因产生的抱怨图书馆平面图蓝图发行量记录交通因素抱怨图书馆记录图书馆的步行路程重点客户群工作计划的最佳做法提早经常具体综合里程碑不要等待数据或任何其他因素通过反复的仔细分析数据来加以修改、补充和改善具体分析，具体资料来源同项目小组成员一起检测，尝试其他假设有序地工作使用8020方法按时交付步骤5关键的分析原则以假设和产品为主经常反复地进行假设和数据分析之间的联系尽可能地简化分析仔细分析之前估算数量级使用80/20及简便的思维方法从专家那里得到数据对新数据采取灵活态度同项目小组共享良计对困难有所准备勇于创造不要只拘泥于数字要提问“我要回答什么问题”不要绕在一个地方不轻信大的线性计划及其联系开阔视野避免钻牛角尖经常给出比“图书馆数据”更清晰的指导方向应记住你所提出的假设有可能被推