某市场商业金融银行

商业银行1一、商业银行的产生商业银行的最初形式15、16世纪的西欧，商品经济的发展，货币的兑换行和汇兑行银行一词的来源拉丁文banco，柜台意大利语banca，兑换商工作时坐的凳子中文音译“版克”，后来改译“银行”第三章商业银行2银行在我国的产生乾隆后期,钱庄成为信贷活动的机构清道光年间出现票号,其主要业务是汇兑钱庄与票号发放的贷款都是高利贷1865汇丰银行在上海建立;1897中国通商银行,第一家民族资本的现代意义商业银行1905,户部银行,最早成立的政府银行,1912,改组为中国银行商业银行的产生（3）第三章商业银行3商业银行是企业以利润最大化或银行股东的利益最大化为目标、以金融资产和负债为主要经营对象的综合性、多功能金融企业我国国有银行的商业化是特殊的企业:强调安全性和流动性储户的钱不在银行里连锁反应二、商业银行的性质第三章商业银行4三、商业银行的主要业务传统业务:存款,贷款,中间业务现代发展:货币市场融资,银行控股公司第三章商业银行5四、商业银行的存款业务活期存款帐户形式:支票存款帐户,信用卡和提款卡帐户目的:方便提款或对第三者付款特点:利息较低或没有利息我国活期存款利息是低息的,年利率0.99%第三章商业银行63.1.3.1商业银行的存款业务可转让支付凭证帐户活期存款的一种新形式既有利息收入,又具备支付功能考虑存款最低余额和存款手续费水平决定可转让支付凭证帐户的利息水平商业银行的存款业务（3）第三章商业银行73.1.3.1商业银行的存款业务定期存款帐户储蓄存款和定期存款货币市场存款：没有期限，有最低面额，流动性好，利率按每日余额计算超级可转让支付凭证存款帐户：面向个人，有最低存款要求电话转账帐户：开两个帐户，储蓄帐户有利息，活期帐户无利息，电话通知转账个人退休金存款帐户：免存款额的所得税商业银行的存款业务（4）第三章商业银行8五、商业银行的贷款业务商业银行贷款的分类按期限:短（1年之内）、中（2年-7年）、长（8-10年及以上），中短期工商贷款是最主要的按有无担保：抵押贷款和非抵押贷款根据贷款费用：固定利率贷款、优惠与加成贷款、优惠与加倍贷款、交易利率贷款根据贷款者身份或贷款目的贷款第三章商业银行9六、商业银行的资产负债表表中资产部分的解释

比重最大的资产是贷款，占到了42.53%。债务与权益工具、风险管理工具、证券和拆出的联邦基金和回购协议,占36.37%现金与同业欠款和银行存款,10.9%房产与设备，应收消费者承诺款和应计利息，其他资产第三章商业银行10七、商业银行的损益结构

损益表部分内容的解释

大通银行利息占60%，工商银行利息占88%。大通银行三分之一的利息来自各种金融市场工具的投资，中国工商银行的证券投资数额微小，可以判断来自金融市场工具的利息收入也一定不会太多。大通银行的净收入是54.46亿美元，中国工商银行营业利润为负第三章商业银行11零售贷款的评估对借款人信用评估的重点:对企业贷款:企业的信用和按期还款上对个人:消费者的品格对零售借款人的评估方法:评分制消费者信用评分表(表3.8)八、零售贷款的评估第三章商业银行12品格(character):诚实可信能力(capacity):还款能力资本(capital):财产净值,资本成本,资本流动性抵押品(collateral):选好抵押品,完善抵押手续,严格抵押品的保管环境(condition):经济环境九、批发贷款的评估（5C法）第三章商业银行13十、商业银行的资本商业银行资本的来源银行的普通股、优先股、银行赢余、未分配利润、意外损失准备金和其他资本准备金组成以长期债务作为自己的资本来源条件:长期的,次级债务,不能享受保险第三章商业银行14商业银行资本的分类:(巴塞尔协议)核心资本包括普通股、永久性优先股和保留的收益，譬如银行盈余、未分利润、资本储备、在子公司的权益和无形资产附加资本是商业银行的核心资本以外的资本，它包括可以赎回的优先股、次级票据和债券，以及强制性可转换次级债务等全部附加资本不得超过核心资本，而次级债务不得超过附加资本总额的50%商业银行的资本（2）第三章商业银行15历史上联储规定的资本充足度规定各类资产的风险权重及风险资产应占全部资产的比率所有各类资产金额乘以相应的风险权数后再相加，得到银行所需的法定资本金额。如果银行的实际资本是法定资本金额的115-125%，认为该银行的资本比率是相当充足的。十一、银行资本的充足度指标第三章商业银行16货币总监规定的资本充足度资本充足情况资产质量情况经营管理水平收益状况资产的流动性情况这五条，就是有名的评价银行经营状况的CAMEL，即“骆驼”标准银行资本的充足度指标（2）第三章商业银行17Camel新评估标准表1第三章商业银行18美国早期的存款保险制度各州的存款保险行为也没有持续多久，一旦遇到战争或萧条，管理机构的财务压力就大增，所有州的存款保险都面临困境美国存款保险制度的建立经济危机，罗斯福总统于1933年6月16日签署了格拉斯-斯蒂格尔法案，根据该法，成立了美国联邦存款保险公司十三、美国的存款保险制度第三章商业银行191950年国会通过新的联邦存款保险法案在1948年底归还财政部与联储提供的2.89亿美元的原始资本后，在1950-1951年间再向财政部支付8100万美元，作为财政部与联储提供的原始资本的利息规定了降低保费上缴数额的方式首次肯定了联邦存保公司的独立法律地位规定了保费调整的原则美国的存款保险制度（2）第三章商业银行20年度工作总结汇报ANNUALWORKREPORTSUMMARY信托业务发展与创新研究上海国际信托投资有限公司王信举目录信托业务发展现状研究01信托业务创新研究——两项导致信托业务突破性发展的重大革新02信托业务创新案例分析03信托业务发展现状研究一般理解政策与法律环境发展现状一般特点发展桎梏信托的一般理解以信为本以诚治业诚即真诚、诚实，信即守承诺、讲信用，讲诚信就是要守诺、践约、无欺。如果有人要问英国人在法学领域取得的最伟大、最独特的成就是什么，那就是历经数百年发展起来的信托理念…这不是因为信托体现了基本的道德原则，而是因为它的灵活性，它是一种具有极大弹性和普遍性的制度。——英国法学家梅特兰信托的应用范围可与人类的想像力相媲美。——美国信托法权威斯科特信托的一般理解贯通货币市场、资本市场和产业投资的独特优势最好的非IPO投资银行业务平台信托制度框架下突出的财产管理功能和资金融通功能政策与法律环境法律框架逐步完善《信托法》（2001.10）——信托法律制度体系的基本法《信托投资公司管理办法》（2002.6）——信托投资公司的经营管理规范《信托投资公司资金信托业务管理暂行办法》（2002.7）——信托主体业务的规范分类监管办法即将出台，诸多单项条例即将出台——信托证券专用帐户、信托公司及业务信息披露、房地产信托、信托公司治理指引、内控指引和信托核算等政策与法律环境监管思路逐步明晰信托公司分类监管原则、属地监管原则协调规划，统一监管尚需加强发展现状目前重新登记后的信托公司共59家，截至6月底，信托从业人员4600人近三年来，集合资金信托计划1053个，大部分获得了成功，信托公司接受管理的信托财产总额已近2000亿元人民币。84%的信托财产为资金信托，财产信托业务开始呈现良好的发展态势。——银监会非银部主任高传捷，中国长沙信托论坛(2004.10）一般特点由单一信托到集合信托由资金信托向财产信托过渡运用范围由单一领域到多领域运用工具由单一向多种工具相结合发展桎梏信托登记信托税收信托会计信托业务创新研究两项导致信托业务突破性发展的重大革新信托内部信用增级信托制度框架下的所有权解析内部信用增级外部信用增级由第三方提供信用担保，提供者包括政府、专业保险公司、金融机构、大型企业的财务公司等，增级工具主要有：政府承诺函、保险、企业担保、现金抵押帐户和信用证等。信托内部信用增级利用基础资产产生的部分现金流来实现,可避免利用外部信用增级工具较容易受信用增级提供者信用等级下降风险的影响的风险。增级工具主要有：构建优先/次级结构、利差帐户和超额抵押等。优先/次级结构就是根据一定的原则和需求，将信托或资产支撑的证券产品的收益权分为不同信用品质的档级，不同档级的受益权承担风险、享有利益及利益分配或退出的顺序有区别。内部信用增级——构建优先/次级结构遵照风险和收益相匹配的原则，通过组合策略，向选择不同风险-收益结构特征的投资者分配不同现金流的结构化设计，能保证不同层次受益权对应的现金流汇总能够复原为项目整体的现金流，摆脱了项目本身性质以及外部信用担保的制约，而仅仅依赖于项目自身权利和义务的重新分配就能在最大程度上保障优先收益的实现。可保障那些偏好于稳定收益的投资者能够在总体收益状况不是太好的情况下也能获得较稳定收益，同时使风险偏好型投资者在总体收益情况较差时自愿让渡财产以补贴保本型投资者，而在总体收益较好时获得独享较高收益的权利。信托制度框架下的所有权解析英美法系和大陆法系所有权制度的基本涵义中国信托法律框架下的所有权概念简析信托业务创新案例研究某国企国有股权退出信托解决方案华融资产管理公司不良资产证券化项目某酒店式公寓收购项目信托解决方案某国企改革信托解决方案项目情况根据有关部门对某大型国有企业进行资产重组的指示，经方案慎重比选，该企业欲将其下属某子公司通过信托方式转让，转让资金作为重组基金，从而实现国有资产在该公司的退出。经研究，决定发起集合资金信托计划，用于受让该企业持有的下属公司的股权。信托计划分别向优先投资者、普通投资者和战略投资者募集，并重组董事会和监事会，选聘经营者，同时在信托计划项下设立特别委员会（由部分普通投资者和战略投资者根据投资规模的大小派员参加的投资人代表大会组织）以应对公司经营过程中出现的重大以外问题。

某国企改革信托解决方案简要分析本项目的最大特点是创造性地运用了信托法律框架下的所有权的可分拆性和内部信用增级来探索国有企业改革之路。同时，该项目通过改组董事会和监事会，选聘经营者（职业经理人），对经营者进行业绩考核，并在信托计划项下设计特别委员会，以应对公司经营过程中出现的意外及重大事项的决策，创造性地将信托框架下的公司治理结构予以完善，同时满足了市场上各类投资者的收益及风险预期。华融不良资产证券化项目项目情况2003年6月,华融资产管理公司将涉及全国22个省市256户企业的132.5亿元人民币债权资产组成一个资产包，委托给中信信托设立财产信托，期限为3年，优先级受益权的预计收益率为4.17%。信托设立后，华融将全部信托受益权分为优先级受益权和次级受益权，其中10亿元优先受益权主要转让给机构投资者。华融拥有全部次级受益权，收益超过4.17%的部分全部归华融所有。中诚信国际评级公司预测，华融公司132.5亿元资产包未来处置产生的AAA级现金流可达12.07亿元。华融不良资产证券化项目华融资产管理公司(委托人)中信信托（受托人）机构投资者132.5亿元债权委托华融资产管理公司（受益人）委托优先受益权转让委托处置非货币性信贷资产10亿元优先受益权转让享有劣后受益权中诚信评级AAA级，产生12.07亿元现金流优先受益权预期收益率为4.17%注：上述图表根据该产品宣传资料构画。华融不良资产证券化项目简要分析该项目利用资产证券化和信托的基本原理，借鉴了基础资产风险隔离机制、现金流包装技术、以特定资产为支撑的投资合同、表外处理、优先级/次级交易信用增级模式等资产证券化思路，通过华融公司向投资者转让信托项下的优先级受益权方式，创造性地吸引社会资金参与不良资产处置，获得了加快资产变现进度，提前收回不良资产处置收入良好效果。某酒店式公寓收购项目项目情况A公司拟承债式收购B公司所有的某酒店式公寓项目，而A公司既想发挥财务杠杆的功能，又不想因巨额融资而提供本企业的资产负债率，也不想支付高额的收购契税，经研究拟通过信托公司发行租赁受益权信托计划方式募集部分收购资金。某酒店式公寓收购项目A公司信托公司资金信托90%10%B公司A公司履约担保社会投资者

信托公司A公司酒店式公寓租赁受益权信托到期回购优先受益权优先受益权转让授权行使抵押权劣后受益权转让某酒店式公寓收购项目简要分析A公司通过设立资金信托，从而使信托公司成为B公司的大股东，信托公司向其委派董事和财务总监，加强对收购目标公司的控制，以保障优先受益权。对A公司来说，可达到对此笔融资不并表的意图。收购目标公司股权后，B公司与信托公司设立酒店式公寓租赁受益权信托，B公司同时为委托人和受益人。同时，B公司委托信