【我国商业银行外汇业务发展现状分析10000字（论文）】

我国商业银行外汇业务发展现状研究摘要随着世界经济的全球化，国际贸易出现了惊人的增长。国际贸易的增长速度超过了世界经济的发展速度，而国际资本的流动速度比国际贸易的增长速度还要快.经济的全球化极大地推进了中国外经贸的发展。中国即将加入世界贸易组织，我国的银行业面临着更为繁荣的外汇业务市场，但也面临着更为残酷的同业竞争。只有迎接挑战，积极开办外汇业务，银行才能在竞争中生存和壮大。然而，外汇业务在为银行带来了丰厚利润的同时，却又使商业银行面临巨大的风险。由于外汇业务涉及跨国交易，并且以外币计价，这就使得外汇风险更加复杂、更加隐蔽。本文就我国银行现有的外汇业务中存在的风险进行分析，提出防范措施。关键词：银行；外汇业务；风险加粗4号TimesNewRoman加粗4号TimesNewRomanWiththeglobalizationoftheworldeconomy,theinternationaltradehasbeengrowingdramatically.Thegrowthrateofinternationaltradeisfasterthanthedevelopmentoftheworldeconomy,andthespeedofinternationalcapitalflowsisfasterthanthegrowthrateofinternationaltrade,theglobalizationofeconomygreatlypromotesthedevelopmentofChina'sforeigntradeandeconomiccooperation.Chinaisabouttojointheworldtradeorganization,China'sbankingindustryisfacingamoreprosperousforeignexchangebusinessmarket,butalsofacesamorebrutalcompetitionintheindustry.Onlytomeetthechallenge,toactivelystartforeignexchangebusiness,bankscansurviveandgrowinthecompetition.However,foreignexchangebusinesshasbroughthugeprofitsforthebank,butitalsomakescommercialbanksfaceahugerisk.Foreignexchangeriskismorecomplicatedandmoresubtlebecauseoftheforeignexchangebusinessinvolvingcross-bordertransactionsanddenominatedinforeigncurrency.ThispaperanalyzestherisksexistingintheexistingforeignexchangebusinessofChina'sbanks,andputsforwardthepreventivemeasures.Keywords:Bank;foreignexchangebusiness;risk目录摘要 绪论1.1研究背景及意义1.1.1研究背景随着改革开放的逐步推进，我国金融业发展迅速，外汇储备迅猛增长，逐步由短缺走向富裕。2006年首次超过日本位居世界第一位，此后长期稳居世界第一。伴随外汇储备的大幅增长，为了适应社会主义市场经济体制建设的需求，促进国民经济平稳健康发展，我国外汇体制改革也逐步展开，带动外汇市场历经了大致三个历史发展阶段，从而深远的影响了参与到外汇市场活动中的商业银行的外汇风险管理行为。第一阶段是从1949年到1978年的改革开放之前，那时我国还没有形成自由公开的外汇交易市场;第二阶段是从，978年改革开放后到，994年，这一阶段是官方外汇市场和外汇调剂市场同时存在。这段期间实行的是外汇调剂制度，即外汇留成单位可以根据国家制定的价格把外汇转给需要用外汇的单位，在这个阶段商业银行仍然在外汇市场外，没有参加到外汇市场的交易活动中去;第三个阶段是从1994年我国外汇体制改革开始，在这个阶段，我国银行间外汇市场逐步得以建立，从而中国银行得以进入外汇市场，并且参与外汇交易。然而，在这个时期，商业银行所从事的外汇交易并非自主进行的，是政府在经常项目开放的形势下用来稳定汇率目标的手段，属于政策性业务，这时完全由中国银行来承担汇率变动的风险。由于我国经济不断增长，使得利率市场化和兑换进一步提高。改革措施中可以看出，我国汇率制度越发的向灵活型转变，进一步扩大了外汇交易市场的广度和深度，同国际市场逐步的融合，使商业银行的外汇市场紧密联系。1.1.2研究意义银监会发布的《关于进一步加强外汇风险管理的通知》，其目的在于提示各个商业银行，将其外汇风险管理的方式和管理重点放到人民币汇率的变动所带来风险的环节之中，并且为如何进行风险测量、管理提供一定的分析和引导。由于汇率的频繁波动，使得监管部门不得不对商业银行外汇风险管理放任自流，必须对其采用相关的行政政策或者法规进行一定程度的约束和规范，以此来推进我国外汇风险管理控制体系的建立。2008年，由美国次贷危机引发的全球金融危机，使得多家像美国雷曼兄弟这样的大型金融机构倒闭，股市大跌，全球股市也深受其影响，这对全球经济是个极大的打击。虽然我国银行投资的美国次级按揭债券数量不多，损失不是太严重，但是它为我们敲响了风险管理的警钟，如何有效控制风险，值得深思。1.2国内外研究现状1.2.1国外研究现状相比之下，我国金融业发展的时间不长，还处于初级阶段，但是，国外，尤其是发达国家，关于商业银行外汇业务风险管理的研究由来己久。这是由于，国外商业银行经历了一个漫长发展阶段，随着业务的需要，商业银行在业务管理过程中对其进行创新或者补充发展，久而久之，外汇业务应然而生，到目前为止，外汇业务风险管理理论的研究也取得了丰富的研究成果。J.P.Morgan公司第一次提出在险价值汉alueatRisk，一般简称为VaR或者VAR)方法，开辟了VaR理论分析方法。从此以后，大量的学术或实践工作者对VaR的理论及其扩展和应用展开了一系列的研究，VaR风险管理技术由此变得越来越成熟和完善。VaR风险管理方法已经被巴塞尔委员会所接受，并推荐各个金融机构使用VaR去对市场风险进行计量测算，也慢慢的成为国外金融机构构建内部模型的首选方法。从这里可以看出，国外学者的相关研究主要聚焦于外汇业务风险规避、风险测量和控制、风险管理先进技术开发以及外汇衍生品的创新等方面，但是我国金融行业还处于初级的发展阶段，外汇风险管制还不够规范，使用国外先进的方法或者理念，可能会出现水土不服，因此国内也冒出了一批针对我国当前现状研究商业银行外汇业务风险管理。1.2.2国内研究现状卜素在其硕士论文《我国银行外汇业务风险研究》（2014）中，运用实证研究的方法，对我国商业银行外汇业务风险管理进行了分析，并且对商业银行外汇业务风险管理的意义进行了一定阐述。卜素还提出我国商业银行外汇业务风险管理体系的构建，其中包括了风险管理组织框架、管理程序和管理方法，最后强调要对外汇业务进行全面风险管理。蒋云明在其2013年的博士论文《我国银行外汇风险研究—基于管理创新的视角》中首次基于管理创新的视角将我国商业银行外汇风险管理划分为管理框架、管理环境和管理手段等三个有机组成部分，并且分别利用敞口分析法和VaR方法对我国商业银行面临的外汇风险现实状况作量化的定位，在对我国外汇风险管理现状的进行详细的考察之后，剖析出其中存在的主要症结所在。2我国商业银行外汇业务风险的现状分析2.1外汇业务市场形式分析当前，世界经济加快复苏的迹象明显，截至2003年底，全球500家大的跨国公司已有400多家在华投资，外商投资企业出口规模已占全国出口的50%以上。我国新批设立境外企业448家，中方协议投资额17.4亿美元仁。我国招商引资力度进一步加大，加之东盟自由贸易区协议开始实施、内地与香港经贸关系进一步密切等诸多积极的宏观因素，为我国外向型经济的持续快速发展注入了新的活力，我国外汇市场容量进一步扩大。随着我国对外开放水平的不断提高，境内同业纷纷调整经营格局，整合经营资源，致力于开发国际国内两个市场、营销境内境外两类客户、经营本币外币两种资产，加快并突出发展外汇及国际业务，外汇业务市场竞争日趋激烈。儿年来，外汇业务虽然仍然主要集中在国有独资商业银行，但股份制银行和外资银行的外汇业务却增长迅速，呈现明显分流态势。外资银行已被允许向国内企业提供各种人民币服务。中行作为较早的外汇业务专业银行，拥有一批全国性、系统性的国际结算客户，其它商业银行也在大力拓展外汇业务，形势逼人。根据经济发展和改革开放的客观需要，国内的外汇管理将进行重大改革，将有选择、分步骤放宽对跨境资本交易活动的限制。在完善和满足经常项目用汇需求的基础上，对已成熟的资本项目限制适当放松，包括实施走出去战略，支持国内企业海外直接投资；有条件地批准部分外资跨国公司将暂时闲置的资金调往境外运作，支持中资跨国公司补充其海外公司资本金或运营资金；允许合法移居国外的公民和非居民个人按规定汇出其在境内合法拥有的资产；有选择地引进国际金融机构在国内发行人民币债券；探索引入境内合格机构投资者制度；允许符合条件的非银行金融机构对外进行证券投资等，从而实现人民币资本项目基本可兑换。继续完善汇率机制改革，进一步发展外汇交易零售市场，改革银行结售汇制度，稳步推动资本账户开放，拓宽人民币汇率生成的市场基础。近期，实现国际收支平衡将成为外汇管理追求的重要目标，国家将积极调整外汇管理政策，进一步放宽结、购汇限制，满足个人、企业等合理的用汇需求。这些都为我国商业银行发展外汇业务提供了良好的机遇。2.2我国商业银行外汇业务发展现状2.2.1外汇业务市场份额低，与本币业务规模相差很大我国商业银行主要经营着传统的人民币业务，外汇业务所占的比重还相当低。据中国人民银行报告，到2013年5月末，我国境内金融机构外汇各项存款余额达到1497亿美元，同比增长4.2%。外汇贷款余额为1137亿美元，同比增长16.8%，增幅比去年末高8个百分点。总的来说，其增长速度是比较快的，而相对于人民币这一传统业务来说所占的份额还很小。到2004年10月份，人民币储蓄存款在继今年2月以来连续8个月增幅下滑之后，人民币储蓄存款在10月份首次出现正增长一一增加542亿元，达到23.6万亿元。同期，人民币贷款余额17.37万亿元，同比增长13.3%。以上可以看出人民币业务和外汇业务量仍存在很大的差距。2.2.2开办外汇业务的机构网点数量较少仍拿网点相对较多的中国农业银行为例，截至2013年底，农行共有外汇业务办理网点19192个，仅占全部网点总数的23%。按照农行的机构设置和分布情况看，外汇经办机构(支行级以上)有11787个，占同级机构的比例为53%，并没有发挥其网点众多的优势。这一现象在其他商业银行中也同样存在。2.2.3已开办外汇业务的网点功能普遍不全外汇业务产品在分支机构得到广泛分销是实现规模效益的基础条件，但据统计，我国商业银行只有6%的支行和2%的综合营业网点可以办理全部8项外汇业务(存、贷、汇、兑、国际结算、结售汇、通过上级行办理代客外汇买卖、代理国外信用卡付款)，不能办理国际结算、结售汇业务的机构达到60%。2.2.4外汇业务产品使用率较低，整合性差在外汇业务产品方面，同质产品较多。目前普遍使用的外汇业务产品只有20种左右，业务主要集中在汇款、托收、信用证等少数几个业务品种上，目前还没有建立本外币一本通、一卡通、一柜通、一网通等综合性客户服务平台，银行卡、电话银行、网上银行、企业银行和自助银行等新兴分销渠道尚不能分销外汇产品，金融超市经营的外汇产品种类不够丰富。2.3我国商业银行外汇业务风险管理的必要性我国商业银行有效地进行外汇业务风险管理已是迫在眉睫，其必要性体现在以下三个方面:第一，外汇业务风险管理是我国商业银行实现资金运营、减少成本、获取利润的有效手段。由于风险管理工具能为基础金融工具提供一种有效的对冲风险手段，在转移风险和价格发现上具有重要作用，所以越来越多的商业银行正逐渐重视、发现并开始从事风险管理的研究和应用，例如作为商业银行风险管理重要载体之一的金融衍生工具的国际交易量本世纪近几年来增速迅猛，其中2012年的交易量市值达到当年全球GDP的4.5倍。从发展趋势来看，我国商业银行总行通过国际金融市场进行资金交易活动的外汇资金规模将不断扩大，这将需要我国商业银行掌握相应的避险增值工具，扩大外汇业务的发展，增加收入。第二，外汇业务风险管理是我国商业银行针对市场需求，满足业务发展的现实需要。由于客户日益多样的金融服务需求，加上随着国内企业纷纷进入国际市场以及大量的跨国公司进人中国市场，巨额的国际贸易及投资产生了规避汇率和利率风险的巨大市场需求，尤其是国内企业，急需商业银行为其咨询指导，提供相应的避险工具。而我国商业银行在为企业提供外汇资金避险服务上面临较大瓶颈。以中国银行为例，相对于所有的企业外汇存款，套期保值等避险服务所占资金只约为十分之一，这极大影响了该行企业外汇存款的增长。另外，随着国内持汇居民的快速增加，外汇买卖、外汇理财以及外汇资产管理等业务急切需要包括规避风险在内的多样化金融服务。但我国商业银行囿于监管层的种种限制，相关业务开展也是“雷声大，雨点小”。根据中国工商银行公布的数据，2013年工商银行完成各项代客外汇资金业务总量11181亿美元，其中个人外汇买卖业务为1297亿美元，外汇代客理财和风险管理业务只有171亿美元，而占绝对份额的还是结售汇业务，达1732亿美元。第三，外汇业务风险管理是我国商业银行参与激烈的同业竞争，赖以生存的有力保障。与外资银行相比，我国商业银行在外汇业务风险的管理上处于明显弱势。外资银行丰富的外汇业务风险管理经验，是其在华经营的资金业务份额快速上升的一个重要原因。其在国内经营的资金业务可通过国际金融市场上的期货、期权、远期和调期等金融衍生工具进行套期保值及增值。但我国商业银行正是缺乏相应的风险管理技术手段和可靠的专业人才，无法将这些避险工具灵活运用于业务经营中；与此相对应的是，外资银行正将各种成熟的外汇利率衍生产品带入中国市场，以满足客户的需求，其结果是我国商业银行在竞争中失利。2013年9月以来的外汇储蓄存款下降主要波及我国商业银行而外资银行所受影响不大，就充分验证了这一点。随着外币存贷利率的放开，只有加快建立健全外汇业务的风险管理机制，才是我国商业银行在面临重大考验和无限商机中决胜的关键。3中国银行外汇业务风险研究3.1中国银行简介1912年2月，孙中山先生批准标志着中国银行的正式成立。1912-1949年间，中国银行的职能进行了多种转变，有央银行、国际汇兑银行和外贸专业银行等。中行坚持把服务大众、振兴民族金融业作为目标，不断前进，使其各项金融业务取得了显著进步和发展。1949后，中国银行则变成国家外贸外汇的专业银行，在国内经济建设和国家对外经贸发展方面取得了显著成绩。在，1994年，中国银行改制为国有独资的商业银行。中国银行是一个拥有全方位多角度的金融服务的银行，提供除商业银行业务外，还有保险、飞机租赁、投资银行、资产管理等服务，以满足客户多样化的需求。商业银行业务中国银行传统的主营业务就是商业银行业务，具体有公司金融业务、金融市场业务和个人金融业务三类。3.2中国银行外汇业务风险中存在的问题3.2.1在理念和认识方面对外汇风险存在问题要对银行外汇风险进行一个良好的控制，就必须把风险管理的理念和方法应用到整个风险控制过程中。因此，中国银行应该对人民币汇率形成机制改革对其外汇风险的影响进行评估，同时对银行间外汇市场的发展造成的影响进行估计。银行董事和高级管理人员对汇率机制改革后面临的外汇风险应该给予重要的关注，确保银行外汇风险控制在其风险容量之内，使银行资本充足水平和风险管理水平与外汇业务的发展保持同步水平。3.2.2操作风险在外汇交易中存在问题外汇交易中的操作风险若不能得到有效控制，会使银行面临遭受损失的可能。中国银行应该吸收和借鉴国际上的先进理念和良好实践，对外汇交易中的操作风险进行严格控制，对外汇交易的前中后台的各项职能工作进行严格划分，做到不相容职务的分离，并且可通过设置独立的中台以监控外汇交易过程中存在的风险。3.2.3客户的外汇风险增加，使银行受损的可能性也相应增长中国银行的交易账户和资金头寸受到汇率形成机制改革的严重影响，同时银行客户的外汇财务状况也会受到外汇形成机制改革的影响，这些多方面的原因造成中国银行的盈利能力和资产质量受到不确定的影响。由于汇率波动的幅度和频度增加，对从事国际贸易客户的账户外汇风险产生不利影响，导致他们财务状况随汇率的波动变得无法预测和盈亏不定，对银行客户的偿债能力造成重大不良影响，造成商业银行贷款收回的风险显著增加。3.2.4外汇衍生交易的发展，使中行面临相关的各种风险增加中行提供的掉期、远期等衍生金融产品，对于其能否进行准确的定价，能否有效的管理和对冲风险，不但中行的盈利能力起着决定性作用，同时也对中行的竞争能力和生存能力也产生至关重要的影响。3.2.5信用风险在外汇交易中存在问题由于询价交易方式的不断发展，导致风险管理水平相对落后的一些金融机构进行外汇交易，所以中行制定并且完善对交易对手信用风险的管理是迫在眉睫任务。中行应该改变对交易对手的授信管理，使对管理交易对手信用风险的效率得到提高，同时定期重新评估交易对手的信用风险。4中国银行外汇业务风险策略4.1设计合理的组织架构（1）完善管理层架构，提高集团的管理控制能力在全面风险管理的理念下，汇率风险管理不能孤立于其他类别风险的管理，这一点在组织结构这个问题上体现得特别突出，汇率风险的管理组织结构包含在整个机构的风险管理组织结构中。永道会计咨询公司在关于商业银行风险管理准则的文件中，构建了一个层级分明、责任明确、信息交流与报告路线清晰的组织结构。这一结构设想较好地体现了决策、执行、监督三个层次的分工与合作，可以作为中国银行市场风险组织结构建设的蓝本。（2）严格区分风险管理权责，落实内部控制为避免道德风险，中国银行应有效加强市场风险管理的内部控制和审计，以实现风险管理与经营的分离，各业务和管理部门须建立和保持有效的内控机制，确保来源于本部门的市场风险信息的独立性。内控机制要接受内部审计的检查风险管理总部应将风险内控机制方面的内部审计结果作为评价市场风险管理有效性的重要参考。有关风险内部控制机制的要素应包括但不限于以下方面:独立的交易证实程序；交易头寸前后台的核对一致；独立的估值计量；前中后台独立的风险控制；合理的风险信息监控和报告路径。4.2加强市场风险管理（1）建立全员的市场风险管理文化有效的市场风险管理需要集团所有涉及管理和承担市场风险的员工、相关人员都能理解经营活动中蕴涵的市场风险以及在市场风险管理中的责任。中国银行集团所有涉及市场风险承担和管理的部门、员工都需要遵守经审批的市场风险管理要求，并建立科学合理的工作流程以实现管理要求。（2）完善市场风险监测和控制力度中国银行应对市场风险应进行持续的监控，并主要通过市场风险限额管理来有效传导集团的风险偏好。限额至少每年重检一次。集团应建立对各类和各级限额的内部审批程序和操作规程；根据业务性质、规模、复杂程度和风险承受能力确定风险限额；监控和报告在限额内及超限额的实际风险状况；根据集团业务发展和市场风险偏好定期审查和更新限额。风险限额的组织机构涵盖范围与风险偏好相同。与此同时，不同限额层次内限额指标根据权限分别由董事会或授权的风险政策委员会、高级管理层、风险管理部门和业务部门制定和批准。集团建立不同类型和不同层次的限额相互补充的合理限额体系，有效控制市场风险。（3）及时有效分析市场风险变动情况，保证精准决策获得及时和准确的市场风险信息是有效风险控制的前提。风险管理总部应与相关部门和机构建立风险信息报告机制，相关部门和机构在向本条线或本机构管理层报告涉及市场风险报告时，应同时向风险管理总部报告。同时，市场风险报告应按照报告的频度包括定期报告和不定期报告。定期报告是根据市场风险管理的要求，定期对有关市场风险监控和管理情况进行报告，为相应管理层级的风险管理决策提供基础信息和依据。不定期报告包括按照相应管理层级要求，不定期对市场风险监控和管理情况报告，以及对风险事项进行的专项报告，报告对象同定期报告。报告内容包括限额突破报告和预警报告、重大风险变化、紧急情况和应对措施，以及其它临时性的报送内容。业务部门负责建立已经批准的业务产品授权或清单，列明产品名称、叙做的目的、可叙做的货币、市场、批准的交易量和敞口、持有期限等，并根据新产品审批情况定期、不定期更新，提供风险管理、稽核、战略发展等部门。（4）尽快建立健全市场风险应急机制根据巴塞尔协议的总体要求和银监会的具体规定，中国银行应以压力测试结果为依据，在集团的应急机制框架内，界定重大、突发市场风险事件的范围，根据风险事件的发生频率、损失程度等标准划分不同类型风险，分析和计量风险的损失强度、损失频度，并据此设定不同的处理方案;设定应急程序，针对不同类型的风险，启动不同的应急方案和程序，并根据银监会要求对市场风险重大事项报银监会备案。（5）加强风险偏好引导推动集团本外币债券结构进一步优化，合理配置债券投资长期水平。加强代客交易业务市场风险管理，增设代客交易业务市场风险限额。严格控制人民币中长期固定利率、封顶利率贷款规模，严格控制叙做1年期以上中长期固定利率贷款。按照减少损益波动、稳定资本充足率等目标研究制定集团结构性外汇敞口管理原则与方案。还有就是需要对市场风险资本占用情况进行监控，跟踪分析市场风险资本占用与市场状况、头寸变动及不同市场风险因素之间的关联关系，研究优化市场风险资本的合理配置。4.3注重海外管理，加强统一管控能力（1）完善限额机制进一步完善海外机构市场风险限额管理机制。根据集团统一风险偏好，结合海外机构当地监管与市场环境及自身风险特征，差异化核定海外机构银行账户利率与汇率风险限额以及交易账户市场风险限额。加强对海外机构交易业务，特别是人民币业务的风险控制，核定相关风险额度。（2）提升集团统一管控能力加强集团风险管理总部对海外机构市场风险的直接管理力度。持续监控海外机构风险状况，及时进行风险预警和风险提示。加强工作调研、指导和监督检查力度，推动海外机构切实提高市场风险管理能力。（3）规范账户划分与管理进一步规范海外机构对交易账户和银行账户的划分与管理，指导海外机构对账户划分与使用中存在的问题进行整改，将海外机构交易账户的调整集中到总行统一管理。（4）加强差异化、精细化管理有针对性地指导海外机构调整优化资产负债利率期限结构或进行利率风险对冲，防范利率风险。在准确计量的基础上，针对外汇敞口的不同来源和特征，采取有效措施，控制海外机构汇率风险。（5）加强投资业务管理梳理海外机构债券投资风险状况，积极探索支持境外人民币债券投资业务发展，根据海外机构风险承受能力优化债券结构，合理控制投资风险。4.4加大对非银行类附属机构的市场风险管理指导（1）落实银监会并表管理要求修订市场风险管理政策，体现并表管理原则。加强对附属机构的市场风险管理指导，统一管理原则，督促落实关键风险控制要求，完善信息报告制度。（2）探索完善差异化管理模式加快对保险公司风险偏好差异性的研究，加强对保险公司投资业务的差异化管理。加强对股权投资业务风险管理的研究，结合会计准则的调整，对股权的价值变化和主要风险进行研究。（3）提升集团市场风险量化能力，做好新协议合规达标工作提升市场风险计量、验证能力。根据集团业务发展和市场变化补充、完善证券化等产品计量方案，研究新产品量化方法，提出解决方案。研究存贷款客户行为分析模型，提升动态分析能力。规范集团市场风险计量模型和参数，加强对附属公司市场风险量化工作的统筹指导。完善模型验证工作，扩大返回检验覆盖范围，持续评估内部模型的有效性和准确性。推进市场风险计量系统建设。加强集团风险价值系统及数据集市建设，持续跟踪“新资本协议市场风险内部模型法IT实施系统”的稳定性，对系统进行完善和升级。以“利率风险及流动性管理分析系统”一期投产成果为基础，进一步提升数据质量，并加快二