商业连锁经营企业财务风险控制.docx

商业连锁经营企业财务风险控制 摘要：连锁经营是随着经济高速发展而产生的新型企 业组织形式，从 20 世纪 90 年代开始，商业连锁经营在我 国得到飞速发展，连锁行业和领域也不断扩大，财务风险 防范也日趋重要和严峻。文章通过对连锁经营企业生产经 营过程中可能产生的财务风险进行分析，提出具体应对措 施，以防范和降低风险。 关键词：连锁经营；财务；控制 连锁经营是一种商业组织形式和经营制度，是指经营 同类商品或服务的若干个企业，以一定的形式组成一个联 合体，是随着经济的发展而产生的新型企业组织形式，是 社会化大生产和专业分工的产物，并通过实施集中化、统 一管理形成集团优势，实现“优化物流、降低成本、扩大 规模”，从而提高协调运作能力和规模效益的目的。连锁 经营在我国发展速度逐步加快，日益显示出其经营优势， 已成为我国零售业、服务业普遍应用的经营方式和组织形 式，并加快向汽车、医药、家居建材、加油站等多业种渗 透。 一、商业连锁经营企业存在的财务风险 由于商业连锁经营在我国形成时间短，产权结构、经 营和运营机制尚需进一步明晰和完善，随着连锁企业不断 发展，一些财务风险问题也正逐渐凸显，在一定程度上影 响着连锁企业的经营，甚至产生严重经营风险。 资源配置风险 1、资金严重短缺。商业已进入微利时代，想盈利必须 有规模，要规模，必然走连锁之路。大部分连锁企业以连 锁店数量比质量更重要的扩张思路来迅速发展，扩张期间 现金流量都是净流出，所需资金很多依赖于银行借款，但 由于连锁企业信用等级不高、抵押物少，可贷款资金少； 另外，大规模并没有带来大盈利，一边开店一边沦陷的现 象层出不穷，造成了偿还贷款和支付货款困难。资金链之 痛是连锁企业快速发展的一块心病，导致连锁企业长期运 行在高危状态。 2、人力资源短缺。连锁企业迅速扩张，使得人才需求 急剧增长，导致不能获得充足而高质量的人才，人员综合 素质不高，流动性过强，影响了劳动生产率和服务质量的 提高，使得连锁企业内部经营管理水平下降，弱化了制度 执行和监督力，形成严重的管理漏洞。 3、资本结构不合理。连锁企业的运转都存在着一定冒 险主义因素，盲目追求数量的急剧扩张，很少会从维持短 期利益和长期发展、资源有效性方面考虑。由于连锁企业 的自有资本都不是很高，扩张所需大量资金缺口往往靠外 部借贷解决，使得资产负债率很高，财务杠杆系数大，资 本结构不能保持合理水平。 经营管理风险 1、统一管理未能得到高度重视。连锁经营的优势在于 统一管理，共同进货、分散销售，共享规模效益。实际中 有些连锁经营企业未能真正意识到其重要性，有些允许连 锁门店自主进行部分采购并直接付款，使得分散在各门店 沉淀资金增多，降低资金使用效率，各门店库存缺乏统一 调度，库存量加大；各连锁门店之间销售价格不统一，造 成企业内部销售竞争，降低经营效益和影响了企业形象。 “千里之堤，溃于蚁穴”，实际经营过程中的小问题，很 可能形成经营管理中的巨大风险。 2、投资内控流程不完善。一些连锁企业股权和经营权 高度集中，使得第一大股东利用控股地位几乎完全支配了 公司董事会和监事会，进而完全掌握了公司的财务决策执 行及监督的权力，项目决策立项缺乏系统科学论证，甚至 为迎合领导意志或个人意志进行编制可行性研究报告。加 上有些投资测算人员水平不高，投资测算现代化手段利用 少，投资评估流程不规范，造成可行性研究不充分，仓促 上马，导致投资失败。 二、应对商业连锁经营企业财务风险的措施 科学规划连锁发展事业 1、发展速度规划。连锁企业发展的速度要有科学的控 制，环境好的时候，要快一点；环境差的时候，要慢一点。 作为连锁企业的负责人，要明白自己资金、负债能力、人 才状况等，只是想不断地加快发展的速度，就很可能会 “撞车”。连锁企业的问题，往往不是发展太慢而是发展 太快所造成的。一定要考虑规模和效益的统一，发展和规 范的统一，成熟一家，发展一家，以确保公司健康发展。 2、扩大融资途径。连锁企业要做强、做大，如果仅仅 依靠自身的力量或者银行借贷，往往速度慢，而且容易丧 失市场机会。借助资本的力量，以速度领先，同时也解决 了资产负债率高等资本结构不合理问题，是一个比较可行 的方法。目前，风险投资公司和私募股权公司对拥有销售 渠道和网络的企业比较青睐，连锁经营企业可以利用这个 有利时机，让企业资本化，引进风险投资，快速、大量融 入资金，通过膨胀式扩张，企业就可以快速完成从初创到 壮大的过程。“如家快捷酒店”、“真功夫”等连锁经营 企业就是通过引入战略资本、加快资本化的脚步迅速壮大 的。 3、人才常备化。连锁企业扩张店的数目也好，引进资 本也好，最终的竞争，还是在于人才的竞争。积极落实以 岗位技能、财务会计、电脑操作、职业道德等知识为主的 全员岗位培训和业务练兵制度，并加强绩效管理，从服务 理念以及服务流程标准化上提高全体员工素质；对于重要 管理人员及关键岗位员工，实行适当的股权激励政策，为 企业提供高素质人才基础，增强了内部控制的功能。“小 肥羊”连锁企业第一大股东将自己近一半股份分配给了公 司骨干，为该企业在全国扩张奠定了人才基础。 4、加强企业文化建设。企业文化是建立和完善内部控 制的重要基础，如果是并购方式取得的新店，更应当特别 注重文化整合。要以统一的企业精神、核心理念、价值观 念和企业标识规范公司文化，保持公司内部文化的统一性， 增强公司凝聚力和向心力。 建立健全适合连锁企业发展的财务控制机制 连锁企业各门店业态相同，操作流程统一，管理要求 一致，这就便于企业标准化管理。实行标准化管理，要建 立和健全企业规章制度，规范操作流程，明确审批权限， 要制定相应的考核办法，保证经济业务正常安全运行。 1、实行全面预算管理。“凡事预则立，不预则废。” 企业要发展，要取得好的经济效益，实现预定的目标，就 必须重视财务预算工作。它既是决策的具体化，又是控制 生产经营活动的依据。财务预算控制主要体现在能事前控 制、事中控制、事后控制各连锁门店的成本费用开支、资 金的流入流出以及筹措，以便统筹安排、合理规划。以保 证资金按照计划进行收支，避免出现大量短缺或盈余情况， 同时也使得成本费用支持得到实时控制，保证企业目标的 顺利实现。 2、完善投资决策程序。必须要有一个良好的投资决策 体系来应付对外投资中出现的各种问题，在瞬息万变的投 资机会中，抓住有利时机发展壮大企业规模。对外投资项 目进行决策控制时，一要控制企业决策层人员的组成。投 资项目决策的前提是可行性分析，应由来自企业相互牵制 的不同部门和社会相关部门的投资专家组成，可以使投资 方案更趋完善。二要控制决策结果。决策结果不是企业负 责人个人投资偏好，而是要广泛听取意见或建议，注重对 外投资决策的几个关键指标，如现金流量、货币的时间价 值、投资风险等，并权衡各方面利弊的基础上，选择最优 投资方案。三要控制记录。对所有的投资决策都应当以书 面文件的形式予以记录，包括投资决策层人员背景材料、 投资项目预计风险、收益的计算过程等，并对这些书面文 件进行编号控制，以备日后查考。 3、统一资金管理。连锁企业往往门店分散，如果各门 店营业款不能及时划拨到总公司账上，将大大降低资金使 用效率，同时也存在较大的安全隐患。充分运用资金管理 “蓄水池”原理，总部资金管理中心承担资金筹措、使用、 调度和管理的职能，门店实施收支两条线，专款专户，专 款专用。保证各门店资金收入资金存款能够适时归集到总 部账上，各分公司只有查询功能，不能划款和取现，开支 所需款项由总部划入。从而杜绝了分公司挪用货款的可能 性，保证了货款安全，同时提高了资金使用效率。筹资行 为必须由总部统一筹划安排，通过建立管理制度和监督机 制，控制、规范独立法人门店擅自融资行为，防止出现资 金财务黑洞。 4、加强存货控制。连锁经营企业存货是企业资产总额 中比重最大的资产，流动性强、周转快，涉及到企业的多 个部门、多个环节，贯穿于企业生产经营过程的始终。存 货管理包括采购、验收、存储、发货及发运等环节，为了 保护存货的安全、完整，降低存货成本，提高经营效率， 必须以职责分工、交易授权为基础设计对存货管理进行制 约和协调的内部管理制度，并完善存货价值流转记录程序 控制，确保资产安全完整。另外，一定要对存货统一采购， 连锁经营与其他经营方式相对比的一个巨大优势，就是通 过门店增多销量提高，进行规模化、科学化采购，降低采 购成本和费用，也避免了由于监管不到位而给企业造成的 风险或损失。 5、建立计算机管理系统。商业连锁企业的地域分布广， 门店数量多，信息量大，传统的人工处理信息方式已难以 适应财务管理的需要，连锁企业为适应外部市场变化，应 建立 POS、ERP 等高效的信息技术系统，实现企业的整体管 理，消除物理距离和时差概念，高效快速地收集数据，并 对数据进行及时处理和分析，同时能够实现业务协同、动 态管理、及时控制、科学预测，使企业实现决策科学化、 业务智能化，使企业充分利用信息，保障企业资产安全完 整，提高投资回报率，以科学手段为连锁经营企业在有序 的智能化状态下高速发展。 建立现代企业管理体制 为保证利益相关者共同参与公司治理，持股比例应保 持合理性，或者实施类别股东大会制度，保证各类别股东、 中小股东能有充分发言权。首先要强化董事会在公司治理 结构中的主导地位，突出其核心作用。其次实行独立董事 制度，通过对董事会这一内部机构的适当外部化，引入外 部的独立董事，以期对内部人形成一定的监督制约，最大 限度地维护所有股东的权益。再次是明确董事会内部分工， 设立专门委员会，如风险管理委员会等。通过规范法人治 理结构可以从企业组织结构方面为完善内部会计控制的运 行基础提供保证，减少财务决策和运行过程中的风险。 强化内部监督机制 企业应设置内部审计机构或建立内部控制自我评估系 统，加强对连锁经营企业内部会计控制的监督和评估，及 时发现内部控制中的漏洞和隐患，并针对出现的新问题、 新情况及内部控制执行中的薄弱环节，及时修正或改进控 制政策，确保制度设计、实施的有效性；对企业各部门、 人员执行规章制度的情况进行监督检查，评价执行有效性。 做到有章必循、违章必究、违规必罚、以罚促纠，以期更 好地完成内部控制目标、防范企业财务风险。 在市场经济不断深入发展、市场竞争日趋激烈的今天， 发展才是硬道理。连锁经营企业应学会在发展中规范，在 规