600112 _ 长征电气年报.ppt

,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告,贵州长征电气股份有限公司,600112,2012 年年度报告,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 重要提示 一、 公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、 完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。 二、 公司全体董事出席董事会会议。 三、 国富浩华会计师事务所为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。 四、 公司负责人李勇、主管会计工作负责人马滨岚及会计机构负责人（会计主管人员）马 滨岚声明：保证年度报告中财务报告的真实、准确、完整。,五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案：,经国富浩华会计师事,务所对公司 2012 年度财务报告的审计，公司 2012 年度实现归属于母公司所有者的净利润 74,851,070.16 元，母公司净利润为-21,652,620.11 元，2012 年年底母公司累计可供股东分配 利润为 2,882,756.17 元。 根据公司实际情况，公司拟对 2012 年度利润分配提出如下预案：以 2012 年 12 月 31 日 总股本 509,204,846 为基数，每 10 股派送现金 0.05 元（含税），预计减少未分配利润 2,546,024.23 元，未分配利润尚剩余 336,731.94 元，结转至下一年度。 六、 年度报告中涉及了未来计划等前瞻性陈述不构成公司对投资者的实质承诺，请投资者 注意投资风险。 七、 是否存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况？ 否 八、 是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？ 否,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告,目录,第一节 释义及重大风险提示 . 4 第二节 公司简介 5 第三节 会计数据和财务指标摘要 . 8 第四节 董事会报告 10 第五节 重要事项 25 第六节 股份变动及股东情况 . 30 第七节 董事、监事、高级管理人员和员工情况 . 35 第八节 公司治理 40 第九节 内部控制 42 第十节 财务会计报告 43 第十一节 备查文件目录. 118,指,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 第一节 释义及重大风险提示 一、 释义 在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义： 常用词语释义,中国证监会,中国证券监督管理委员会,上交所 长征电气 银河集团 长征电力 长征中压 银河开关 银河风电 威海风电 江苏风电,指 指 指 指 指 指 指 指 指,上海证券交易所 贵州长征电气股份有限公司 银河天成集团有限公司 贵州长征电力设备有限公司 贵州长征中压开关设备有限公司 北海银河开关设备有限公司 广西银河风力发电有限公司 威海银河长征风力发电设备有限 公司 江苏银河长征风力发电设备有限 公司,二、 重大风险提示： 公司已在本报告中详细描述存在的行业增速放缓风险、矿业政策风险、原材料价格风险、资 金缺口风险以及人才缺失风险，敬请查阅董事会报告中关于公司未来发展的讨论与分析中可 能面对的风险因素及对策部分的内容。,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 第二节 公司简介 一、 公司信息,公司的中文名称 公司的中文名称简称 公司的外文名称 公司的外文名称缩写 公司的法定代表人 二、 联系人和联系方式,贵州长征电气股份有限公司 长征电气 guizhou changzheng electric co.,ltd c.z.e 李勇,董事会秘书,证券事务代表,姓名 联系地址 电话 传真 电子信箱 三、 基本情况简介,王肃 贵州省遵义市武汉路长征电气 工业园0852-8654903 ,俞男 贵州省遵义市武汉路长征电气 工业园0852-8654903 ,公司注册地址 公司注册地址的邮政编码 公司办公地址 公司办公地址的邮政编码 公司网址 电子信箱 四、 信息披露及备置地点 公司选定的信息披露报纸名称 登载年度报告的中国证监会指定网站的网址 公司年度报告备置地点,贵州省遵义市上海路 100 号 563002 贵州省遵义市武汉路长征电气工业园 563002 上海证券报、中国证券报、证券日报、证券时报 公司董事会秘书处,五、 公司股票简况 公司股票简况,a 股,股票种类,股票上市交易所 上海证券交易所,股票简称 长征电气,600112,股票代码,六、 公司报告期内注册变更情况 (一) 基本情况,注册登记日期 注册登记地点 企业法人营业执照注册号 税务登记号码 组织机构代码,2012 年 11 月 12 日 贵州省遵义市上海路 100 号 520000000037463 520303214796622 21479662-2,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 (二)公司首次注册情况的相关查询索引 公司首次注册情况详见 2011 年年度报告公司基本情况 (三)公司上市以来，主营业务的变化情况 1997 年公司上市，主营业务为高低压电器，房地产开发，劳务中介，汽车货运，电器技术开 发、咨询及服务。 2000 年 5 月，公司主营业务变更为：工业电器，房地产开发，劳务中介，汽车货运，电器技 术开发、咨询及服务，精密模具，暖气片系列及安装、铸造。 2003 年 3 月，公司主营业务变更为：工业电器，劳务中介，汽车货运，电器技术开发、咨询 及服务，精密模具，暖气片系列及安装、铸造。 2007 年 6 月，公司主营业务变更为：高、中、低压电器元件及成套设备，风力发电设备的设 计、研制、生产、销售及售后服务，电气技术开发、咨询及服务，精密模具，机械加工。 2011 年 3 月，公司主营业务变更为：高、中、低压电器元件及成套设备，风力发电设备的设 计、研制、生产、销售及售后服务，电气技术开发、咨询及服务，精密模具，机械加工，矿产 品开采，矿产品加工，矿产品经营。 (四)公司上市以来,历次控股股东的变更情况 公司原名“贵州长征电器股份有限公司“，是经贵州省人民政府“黔府函（1997）146 号“文及 证监会“证监发字1997494 号“文批准，由贵州长征电器集团有限责任公司作为独家发起人投入 其与电器设备生产相关的主要资产，向社会公开发行股票而募集设立的股份有限公司。公司上 市后，贵州长征电器集团有限责任公司成为控股股东。 为理顺产权关系，经财政部于 2002 年 7 月 9 日出具“财企2002269 号“财政部关于贵州长 征电器股份有限公司国家股划转有关问题的批复，批准贵州长征电器集团有限责任公司将其所 持发行人 12,000 万股国家股中的 8,460.30 万股划转给遵义市国有资产投资经营有限公司。股权 划转后遵义市国有资产投资经营有限公司持股比例为 49.19%，成为控股股东。 经贵州省人民政府“黔府函2003267 号“省人民政府关于贵州长征电器股份有限公司国家股 股权转让有关问题的批复、国务院国有资产监督管理委员会“国资产权函2003423 号“关于 贵州长征电器股份有限公司部分国家股转让有关问题的批复，中国证监会“证监公司字200420 号“关于同意豁免广西银河集团有限公司、北海银河科技电气有限公司要约收购“长征电器“股 票义务的批复批准，同意遵义市国有资产投资经营有限公司将其持有发行人的 84,602,960 股 国家股中的 46,440,000 股转让给银河集团，余下 38,162,960 股转让给银河电气。2004 年 5 月， 股权过户完成，广西银河集团有限公司持股 27%，成为公司控股股东。 之后公司控股股东未发生变化，2012 年 6 月，广西银河集团有限公司更名为“银河天成集团有 限公司”。 七、 其他有关资料,名称,国富浩华会计师事务所,公司聘请的会计师事务所名称（境内） 报告期内履行持续督导职责的保荐机构,办公地址 签字会计师姓名 名称 办公地址 签字的保荐代表人 姓名,北京市海淀区西四环中路 16 号 院 2 号楼 4 层 管盛春 何燕秋 民生证券股份有限公司 北京市东城区建国门内大街 28 号民生金融中心 a 座 16-20 层 陆文昶 肖继明,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告,持续督导的期间,2010.05 至今,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 第三节 会计数据和财务指标摘要 一、 报告期末公司近三年主要会计数据和财务指标 (一) 主要会计数据 单位：元 币种：人民币,主要会计数据 营业收入 归属于上市公司股东的净利 润 归属于上市公司股东的扣除 非经常性损益的净利润 经营活动产生的现金流量净 额,2012 年 826,083,082.32 74,851,070.16 -18,447,109.97 -31,757,497.10,2011 年 474,120,679.01 66,009,703.15 6,453,347.41 -25,536,565.26,本期比上年同 期增减(%) 74.23 13.39 不适用 不适用,2010 年 395,589,137.44 81,154,495.95 28,398,486.40 -36,969,990.78,本期末比上年,2012 年末,2011 年末,同期末增减,2010 年末,(%),归属于上市公司股东的净资 产 总资产,1,181,277,844.78 2,516,931,492.60,1,110,670,148.34 2,214,207,824.45,6.36 13.67,1,051,268,731.88 1,366,673,012.80,(二) 主要财务数据,主要财务指标 基本每股收益（元股） 稀释每股收益（元股） 扣除非经常性损益后的基本 每股收益（元股） 加权平均净资产收益率（%） 扣除非经常性损益后的加权 平均净资产收益率（%）,2012 年 0.1470 0.1470 -0.0362 6.5317 -1.6097,2011 年 0.1296 0.1296 0.0127 6.0972 0.5961,本期比上年同 期增减(%) 13.43 13.43 -385.04 增加 0.4345 个 百分点 减少 2.2058 个 百分点,2010 年 0.1970 0.1970 0.0689 9.3716 3.2794,二、 非经常性损益项目和金额 单位：元 币种：人民币,非经常性损益项目 非流动资产处置损益,2012 年金额 38,267,195.08,2011 年金额 31,300,155.29,2010 年金额 27,955,362.99,计入当期损益的政府补 助，但与公司正常经营,业务密切相关，符合国 家政策规定、按照一定,43,133,436.39,31,302,096.30,33,727,234.86,标准定额或定量持续享 受的政府补助除外,企业取得子公司、联营 企业及合营企业的投资,11,777,903.52,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 成本小于取得投资时应 享有被投资单位可辨认 净资产公允价值产生的 收益,债务重组损益 除上述各项之外的其他 营业外收入和支出 少数股东权益影响额 所得税影响额 合计,-4,300.25 562,259.73 -438,314.34 93,298,180.13,-108,614.20 2,050,688.28 34,566.96 -5,022,536.89 59,556,355.74,16,445.72 384,260.36 -77,710.73 -9,249,583.65 52,756,009.55,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告,第四节 董事会报告,一、 董事会关于公司报告期内经营情况的讨论与分析,2012 年主要经济体都表现相对低迷，中国经济增速继续下滑，创下近 3 年来的最低水平。从 公司所属行业来看，2012 年全国电网建设完成投资 3,693 亿元，同比微增 0.2%，大大低于“十 一五“时期的增速；风电装机容量也在经过“十一五“爆发式增长后，增速持续放缓。行业低迷和 竞争加剧加速了行业的洗牌进程。,公司管理层在董事会的领导下，紧紧围绕年初制定的全年生产经营指标，全面推进各项工作， 保持了公司主业的稳定增长，报告期内公司实现营业收入 826,083,082.32 元，较上年同期上升,74.23%，主要因为公司的风机开始实现销售收入。归属于母公司所有者的净利润 74,851,070.16,元，较上年同期上升 13.39 %，主要因为长征电力募投项目产生效益以及公司获政府补助大幅增 长。,报告期内，公司主要完成了以下工作：,1）全面开展内控体系建设工作,公司根据年初制定的公司 2012 年内部控制规范实施工作方案，有计划的推进内控体系建 设工作。通过梳理业务和风险、查找缺陷并整改、组织评价等工作的持续进行，公司的内控体 系逐渐得到改善。该项工作的开展，也促进了公司管理效率的提升。,2）突出技术创新工作,报告期内，公司继续加大技术创新力度，技术开发工作取得一定成绩，申请商标 2 项，申报 专利 39 项，其中发明专利 4 项，完成 5 项新产品研发，成功申报全国最具影响力品牌，并被评 定为“国家知识产权优势培育企业“。,公司高压产品项目“vv 真空有载分接开关产业化项目“成功申报省、市、区三级合作项目、“ 油浸式真空有载分接开关产业化项目“ 成功申报 2012 年度国家重大科技成果转化项目；中压产 品项目“具有真空度在线监测功能的智能真空断路器“成功申报了广西壮族自治区科技攻关项 目；风电产品项目“适用于中国西南高原地区抗凝冻气候的直驱永磁风力发电机级产业化项目“ 成功申报 2012 年省级高技术产业化示范工程专项，并且获得战略性新兴产业（能源）2012 年 第二批中央预算内投资专项资金 800 万元的扶持。这些技术创新工作为公司提供了持续的发展 动力。,3） 加强市场营销，提升市场地位。,2012 年各下属公司通过积极调整销售策略，在市场方面取得了一定成绩，保持并提高了公司在 行业中的地位和份额。其中长征电力实现销售收入 30211.83 万元，同比增长 19.38%；银河开关 在国际市场取得突破，断路器、环网柜的国际市场销售收入分别增长 19.4%和 172%；风电方面， 公司中标贵州盘县四格风电场二期工程风力发电机组及附属设备招标项目，中标 19 台 2.5mw 风电机组，合同金额为 2.57 亿元。,4）完成“退城进园及技改扩能项目“的整体搬迁工作,根据公司自身发展的需要，公司于 2009 年开始实施“退城进园及技改扩能项目“。报告期内，公 司调动了人力、物力、资金等各种资源，完成了生产和办公场所的整体搬迁工作。 公司高、中 压产品产能受限问题得以解决。,5）完成非公开发行股票募投项目建设,2010 年，公司非公开发行股票得到证监会核准，成功募集资金 453,747,000.00 元，用于建设 “220kv 有载分接开关项目“、“油浸式真空有载分接开关项目“和“2.5 兆瓦直驱永磁风力发电机组 项目“，以上三个项目分别于 2012 年 5 月、5 月和 4 月达到预定可使用状态，2012 年度募投项 目供为公司创造 3521.51 万元的效益。,6）进一步推进矿业整合,2011 年，公司签订了 5 家矿山的正式转让协议和 4 家矿山的意向协议。截至目前，公司已完 成贵州博毫矿业有限公司和遵义市通程矿业有限公司的股权及矿权过户；遵义县天一工贸有限,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 责任公司和遵义市恒生矿业投资有限责任公司矿权转让申请已获省国土厅批准，在贵州省矿权 储备交易局已完成矿权过户交易，目前正申请办理矿权变更登记和相关工商变更手续；遵义市 裕丰矿业有限责任公司目前正在按照国土部、省国土厅矿业权转让规定、管理办法办理矿权变 更手续。其他四家签订意向书的矿山，由于 2011 年贵州省国土资源厅统一办理矿权证的坐标 系更换工作，所以涉及矿权的延期、复查、勘探工作进程受到影响，公司将在签订的意向性协 议的框架范围内，在交易对方完成相关工作后尽快启动审计、评估等工作。 矿山的建设方面，由于 2011 年-2012 年期间，周边矿山发生数次事故，遵义市矿山建设整体进 度受到影响。目前公司正按照省、市政府相关部门的统一部署和要求，进一步加强矿山安全建 设和环境治理工作，积极推进道路、水电等基础设施及巷道建设在内的外部配套设施建设，制 定综合开发方案，为后续的批量化生产做好充分准备。 2011 年 7 月，公司第三次临时股东大会审议通过控股子公司投资新建矿石加工厂项目的议案， 拟投资 7.6 亿元建立年处理 10 万吨矿石量的综合开发利用项目。由于省、市政府加强了环境 监测、评估要求，审批手续更为严格复杂，对项目的整体进度造成一定影响。目前项目建设所 需相关手续正在办理之中。 (一) 主营业务分析 1、 利润表及现金流量表相关科目变动分析表 单位：元 币种:人民币,科目 营业收入 营业成本 销售费用 管理费用 财务费用 经营活动产生的现金流量净额 投资活动产生的现金流量净额 筹资活动产生的现金流量净额 研发支出,本期数 826,083,082.32 582,119,339.43 96,887,395.03 92,287,974.65 51,684,109.85 -31,757,497.10 -311,908,353.00 63,955,152.00 38,478,437.99,上年同期数 474,120,679.01 283,158,794.88 70,421,523.61 69,383,643.47 15,319,516.65 -25,536,565.26 -407,988,215.77 534,510,288.14 52,671,012.09,变动比例（%） 74.23 105.58 37.58 33.01 237.37 -88.03 -26.95,2、 收入 (1) 驱动业务收入变化的因素分析 报告期内公司实现营业收入 826,083,082.32 元，较上年同期上升 74.23%，主要因为公司的风机 开始实现销售收入，2012 年完成 25 台风机交货。 (2) 以实物销售为主的公司产品收入影响因素分析 主营业务分产品情况,分产品,营业收入,营业成本,营业收入比上 营业成本比上 毛 利 率 比 上 毛利率（） 年增减(%) 年增减(%) 年增减（%）,高压产品 中压产品,300,222,594.02 137,069,454.85 54.34 188,082,902.32 127,245,881.18 32.35,19.86 -8.50,12.07 -11.78,增加 3.17 个 百分点 增加 2.52 个 百分点,低压产品,2,490,532.98,2,893,061.81,-16.16,685.30,848.64,减少 20.00 个 百分点,成套产品,15,670,291.02 18,663,204.10 -19.10,59.00,79.79 减少 13.77 个,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 百分点,风电产品,305,294,957.00 285,472,918.38 6.49,(3) 订单分析 公司风机主要是订单生产，2011 年 6 月，公司与大唐桂冠盘县四格风力发电有限公司签订了 19 台 av928 2.5 兆瓦直驱永磁同步风力发电机组及设备合同，合同金额为 2.87 亿元，报告期内 已全部交付。2012 年公司继续与大唐桂冠盘县四格风力发电有限公司签订了 19 台 gx103 2.5 兆瓦直驱永磁同步风力发电机组及设备合同，合同金额为 2.57 亿元，截止报告期公司交付了 6 台风机。 (4) 新产品及新服务的影响分析 2010 年，公司非公开发行股票得到证监会核准，成功募集资金 453,747,000.00 元，用于建设 “220kv 有载分接开关项目“、“油浸式真空有载分接开关项目“和“2.5 兆瓦直驱永磁风力发电机组 项目“，以上三个项目均于报告期内达到预定可使用状态，其中“220kv 有载分接开关项目“和“ 油浸式真空有载分接开关项目“所涉及的产品合计为公司创造 3722.40 万元的效益。 (5) 主要销售客户的情况 单位：万元,前五名销售客户销售金额（含税）合计 占销售总额比重（%）,45626.35 47.21,3、 成本 (1) 成本分析表 单位:元 分行业情况,分行业 电器,成本构成项 目 材料 人工 折旧 制造费用 合计,本期金额 233,900,144.71 18,638,828.45 4,888,404.39 28,444,224.39 285,871,601.94,本期占总 成本比例 (%) 81.82 6.52 1.71 9.95 100.00,上年同期金额 238,725,357.45 14,721,073.60 3,853,539.04 19,933,054.47 277,233,024.56,上年同期 占总成本 比例(%) 86.11 5.31 1.39 7.19 100.00,本期金额 较上年同 期变动比 例(%) -2.02 26.61 26.85 42.7 3.12,风电,材料 人工 折旧 制造费用 合计,261,750,118.86 1,598,648.34 2,141,046.89 20,011,651.58 285,501,465.67,91.68 0.56 0.75 7.01 100.00,分产品情况,分产品 高压,成本构成项 目 材料,本期金额 101,212,085.46,本期占总 成本比例 (%) 73.85,上年同期金额 96,121,684.95,上年同期 占总成本 比例(%) 78.59,本期金额 较上年同 期变动比 例(%) 5.3,4.66,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告,人工 折旧 制造费用 合计,12,953,063.48 507,156.98 22,383,441.98 137,055,747.90,9.45 0.37 16.33 100.00,9,111,929.67 905,077.58 16,169,088.62 122,307,780.82,7.45 0.74 13.22 100.00,42.15 -43.97 38.43 12.06,中压,材料 人工 折旧 制造费用 合计,112,536,257.32 5,738,789.24 3,422,914.20 5,560,645.01 127,258,605.77,88.43 4.51 2.69 4.37 100.00,130,407,275.04 5,884,987.08 2,553,045.87 5,394,571.49 144,239,879.48,90.41 4.08 1.77 3.74 100,-13.7 -2.48 34.07 3.08 -11.77,风机,材料 人工 折旧 制造费用 合计,261,750,118.86 1,598,648.34 2,141,046.89 20,011,651.58 285,501,465.67,91.68 0.56 0.75 7.01 100.00,(2) 主要供应商情况 单位：万元,前五名供应商采购金额（含税）合计 占采购总额比重（%） 4、 费用,14455.83 21.99,项目,本期金额,上期金额,同期增减率(%),变动原因,增加的主要原因是销售规模,销售费用,96887395.03,70421523.61,37.58扩大及新产品市场推广费用,增加所致；,管理费用,92287974.65,69383643.47,33.01,增长的主要原因是公司业务 增长所致；,增加的主要原因是计提公司,财务费用,51684109.85,15319516.65,237.37债券利息及银行借款增加所,致；,所得税费用,2651170.48,21735948.83,-87.80,减少的主要原因是母公司应 税利润减少所致；,5、 研发支出 (1) 研发支出情况表 单位：元,本期费用化研发支出 本期资本化研发支出 研发支出合计 研发支出总额占净资产比例（%）,5,681,832.06 32,796,605.93 38,478,437.99 3.26,研发支出总额占营业收入比例（%） (2)情况说明 报告期内研发支出主要用于开发 gx113/2.5mw 直驱风力发电机组、5-6mw 海上风机、c-gis 气体绝缘开关柜、vmd 系列油浸式真空有载分接开关等产品中。,-28.13,99.80,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 6、 现金流,项目,本期金额,上期金额,同期增减率(%),变动原因,处置固定资产、无形资产 和其他长期资产收回的1736941.50 现金净额,65979819.45,-97.37,减少的主要原因是上年同期 处置土地利得所致；,收到其他与投资活动有 关的现金,8259640.00,49097250.00,-83.18,减少的主要原因是上年同期 公司收到政府项目技改补助 资金所致；,购建固定资产、无形资产 和其他长期资产支付的 261151032.73 363361785.22 现金,减少的主要原因是风电投入 生产所致；,投资支付的现金,9655000.00,159703500.00,-93.95,减少的主要原因是当期投资 业务减少所致；,偿还债务支付的现金,216218182.00 108218182.00,增加的主要原因是公司调整 了负债结构,借新还贷所致；,分配股利、利润或偿付利 息支付的现金,55401084.32,13194343.99,319.89,增加的主要原因是报告期银 行借款增加、利息增加及派 发现金红利所致,7、 其它 (1) 公司利润构成或利润来源发生重大变动的详细说明,项目,本期金额,上期金额,同期增减率(%),变动原因,营业收入 营业成本 销售费用 管理费用 财务费用 资产减值损失 营业外收入 所得税费用,826083082.32 582119339.43 96887395.03 92287974.65 51684109.85 22189197.89 94151466.51 2651170.48,474120679.01 283158794.88 70421523.61 69383643.47 15319516.65 16642726.62 66793956.61 21735948.83,74.23 105.58 37.58 33.01 237.37 33.33 40.96 -87.80,增加的主要原因是本期新增风电业务 销售收入所致； 增加的主要原因是新增风电业务销售 成本所致； 增加的主要原因是销售收入增加、新 产品市场推广费增加所致； 增 长 的 主 要原 因 是 公 司业 务 增 长 所 致； 增加的主要原因是计提公司债券利息 及银行借款增加所致； 增长的主要原因是应收账款增加，计 提减值准备所致； 增长的主要原因是：政府补助增加和 非同一控制下合并利得所致。 减少的主要原因是母公司应税利润减 少所致；,(2) 公司前期各类融资、重大资产重组事项实施进度分析说明 2010 年，公司非公开发行股票得到证监会核准，成功募集资金 453,747,000.00 元，用于建设,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 “220kv 有载分接开关项目“、“油浸式真空有载分接开关项目“和“2.5 兆瓦直驱永磁风力发电机组 项目“，以上上项目均在报告期内达到预定可使用状态。 2011 年，经中国证监会核准，公司通过资本市场成功发行 4 亿元公司债券。此次公司债券的 顺利发行，为公司持续发展的流动资金需求提供了补充，大大缓解了企业扩大再生产所面临的 资金压力。 (3) 发展战略和经营计划进展说明 报告期内，公司严格按照制定的“十二五”发展战略执行，2012 年初制定的全年经营计划 得以基本实现。 (二) 行业、产品或地区经营情况分析 1、 主营业务分行业、分产品情况 单位:元 币种:人民币 主营业务分行业情况,分行业 电器,营业收入 506,466,320.34,营业成本 285,871,601.94,毛利率 （） 43.56,营业收入 比上年增 减(%) 8.64,营业成本 比上年增 减(%) 3.12,毛利率比 上年增减 （%） 增加 3.03 个百分点,风电,305,294,957.00,285,472,918.38,6.49,主营业务分产品情况,分产品 高压产品 中压产品,营业收入 300,222,594.02 188,082,902.32,营业成本 137,069,454.85 127,245,881.18,毛利率 （） 54.34 32.35,营业收入比上 年增减(%) 19.86 -8.50,营业成本比上 年增减(%) 12.07 -11.78,毛利率比 上年增减 （%） 增加 3.17 个百分点 增加 2.52 个百分点,减少,低压产品,2,490,532.98,2,893,061.81,-16.16,685.30,848.64,20.00 个,百分点 减少,成套产品,15,670,291.02,18,663,204.10,-19.10,59.00,79.79,13.77 个,百分点,风电产品,305,294,957.00,285,472,918.38,6.49,2、 主营业务分地区情况 单位:元 币种:人民币,地区 东部 南部 西部 北部 国外 (三) 资产、负债情况分析,营业收入 190,031,127.47 55,907,439.05 398,207,576.77 153,843,115.01 13,772,019.04,营业收入比上年增减（） -4.35 -18.67 372.19 48.67 25.51,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 1、 资产负债情况分析表 单位:元,项目名称 货币资金 应收账款 其他应收款 固定资产 在建工程 工程物资 无形资产 商誉 递延所得税 资产 应付账款 应付票据 预收款项 应交税费 其他应付款 其他流动负 债 长期借款 递延所得税 负债 其他非流动 负债,本期期末数 232,681,088.66 244,550,169.87 105,924,465.86 467,149,714.83 147,230,525.96 6,965,528.19 317,989,924.90 7,555,525.69 29,209,840.08 267,940,614.53 97,829,337.11 13,970,373.40 9,525,971.05 55,071,409.57 3,551,431.48 236,922,726.00 31,939,325.00 51,125,672.13,本期期末数占总 资产的比例（%） 9.24 9.72 4.21 18.56 5.85 0.28 12.63 0.30 1.16 10.65 3.89 0.56 0.38 2.19 0.14 9.41 1.27 2.03,上期期末数 500,356,076.18 146,010,520.89 53,919,991.35 116,531,562.62 293,088,356.86 155,019,415.62 18,411,617.63 148,154,103.05 27,651,000.00 183,094,586.63 -14,755,383.71 31,223,703.44 57,072,250.00 87,440,908.00,上期期末数 占总资产的 比例（%） 22.60 6.59 2.44 5.26 13.24 0.00 7.00 0.00 0.83 6.69 1.25 8.27 -0.67 1.41 2.58 3.95 0.00 0.00,本期期末金 额较上期期 末变动比例 （%） -53.50 67.49 96.45 300.88 -49.77 105.13 58.65 80.85 253.80 -92.37 76.38 -93.78 170.95,货币资金：减少的主要原因是：是公司工程项目投入及支付股权款所致； 应收账款：增加的主要原因是销售规模扩大所致 其他应收款：增加的主要原因是公司原厂区因遵义市政府规划收回，搬迁移交，应收拆迁补偿 费所致; 固定资产：增加的主要原因是达到预定可使用状态的在建工程结转所致; 在建工程：减少的主要原因是达到预定可使用状态的在建工程结转固定资产所致； 工程物资：增加的主要原因是研发设备所需部件风机叶片转入所致; 无形资产：增加的主要原因是新增采矿权和探矿权所致； 商誉：增加的主要原因是非同一控制的企业合并所致； 递延所得税资产：增长的主要原因是公司根据资产减值准备和可抵扣亏损计提递延所得税资产 所致； 应付账款：增加的主要原因是风电加大生产投入，采购增加所致； 应付票据：增加的主要原因是增加票据结算方式所致； 预收款项：减少的主要原因是风机完工交货结转收入所致； 应交税费：增加的主要原因是销售规模扩大所致 其他应付款：增加的主要原因是子公司应付土地及地上建筑物转让款所致； 其他流动负债：减少的主要原因是依据证监会编报规则调整报表列示所致； 长期借款：增加的主要原因是为推动公司项目建设进度，银行项目借款增加所致；,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 递延所得税负债：增加的主要原因是非同一控制下合并中确认的可辨认资产的公允价值其计税 基础与账面价值不同形成暂时性差异而确认的递延所得税负债所致； 其他非流动负债：增加的主要原因是依据证监会编报规则调整报表列示所致； (四) 核心竞争力分析 公司 1997 年上市，是专业生产高、中压电器元件的国家大型一档企业，具备年产有载分接开 关 5000 台/套、中压元件设备 4 万台/套的能力，是西南地区最大的工业电器生产基地之一，同 时拥有广西最大固封式真空断路器及高压成套设备生产基地。目前已形成已电气设备、风电与 新能源以及矿业三大产业为支柱的产业集团。公司的核心竞争力主要表现在以下几点： 1、管理团队。公司拥有一支由多位国内外顶级专家、资深博士及业界管理精英组成的高素 质的优秀管理团队，具备较强强大的投资、经营管理经验。 2、产品优势。高压领域，公司有载分接开关销售量世界第三，国内市场占有率第二；中压领 域，公司 固体绝缘开关柜等产品获得国家和省级科技进步奖、国家级新产品奖、国家和省级名 牌产品多项荣誉，并且与 ge 形成了良好的合作关系 ；风电领域，公司研发的 2.5mw 直驱永 磁风力发电机组达到 iec 标准，并通过中国电科院和 gl 的低电压穿越测试，刷新了国内已通 过低电压穿越测试的风电机组的最大功率记录。 3、区位政策优势。公司注册地为贵州，目前公司主要的控股公司享受西部大开发税收政策优 惠。国务院发布国发 2 号文，明确要促进贵州地区又好又快的发展，公司作为贵州上市公司， 将进一步争取获得政府对于未来发展的支持，进一步抓住区位政策为公司发展创造的良好机遇。 (五) 投资状况分析 1、 非金融类公司委托理财及衍生品投资的情况 (1) 委托理财情况 本年度公司无委托理财事项。 (2) 委托贷款情况 本年度公司无委托贷款事项。 2、 募集资金使用情况 (1) 募集资金总体使用情况 单位:万元 币种:人民币,募集年 份,募集方 募集资金 本年度已使用募 已累计使用募 式 总额 集资金总额 集资金总额,尚未使用募 集资金总额,尚未使用募集 资金用途及去 向,主要为购置设,2010 增发,45,374.70,4,278.34,43,584.64,707.70,备保证金，将按 照实际情况支,付。,2011 公司债,40,000.00,26,319.90,39,169.91,0.33,根据实际情况 投入使用。,截止 2012 年 12 月 31 日，公司募集资金已经按照相关规定投入到相关项目，资金基本使用完 毕，部分剩余资金将继续按照实际进度投入使用。,/,/,/,/,/,/,/,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告 (2) 募集资金承诺项目使用情况 单位:万元 币种:人民币,承诺项目名 称,是否变 更项目,募集资金 拟投入金 额,募集资金 本年度投 入金额,募集资金 实际累计 投入金额,是否符 合计划 进度,项目进 度,预计收 益,产生收 益情况,是否 符合 预计 收益,变更原 未达到计划 因及募 进度和收益 集资金 说明 变更程 序说明,未使用金额,220kv 有载分 接开关项目,否,3,000.00,1,257.67,2,879.32,否,95.98%,-65.00,1,462.2 1,是,为购置设备 的尚未支付,款及保证金,油浸式真空 有载分接开 关项目 2.5 兆瓦直驱 永磁风力发 电机组项目,否 否,5,400.00 35,000.00,2,411.65 609.02,4,972.86 35,732.46,否 是,92.09% 102.09%,454.75 18,876.2 5,2,260.1 9 -200.89,是 否,未使用金额 为购置设备 的尚未支付 款及保证金 未达到计划 收益说明见 以下说明,合计,43,400.00,4,278.34,43,584.64,19,266.0 0,表中承诺效益为项目生产后第一年预计实现的全年净利润。根据可行性研究报告，“220kv 有载分接开关项目“投产第一年的实现的净利润为 -65 万元，实际实现净利润 1,462.21 万元，达到预计效益；“油浸式真空有载分接开关项目“投产第一年的实现的净利润为 454.75 万元，实际实 现净利润 2,260.19 万元，达到预计效益；“2.5 兆瓦直驱永磁风力发电机组“项目投产第一年的实现的净利润为 18,876.25 万元，实际实现净利润 -200.89 万元，未达到预计效益。 根据可研报告，“220kv 有载分接开关项目“和“油浸式真空有载分接开关项目“投产第一年的分别应实现的净利润为-65 万元和 454.75 万元， 实际分别实现净利润 1,462.21 万元和 2,260.19 万元，超过预计效益，主要原因为该两项目产品受市场认可所致。 根据可研报告“2.5 兆瓦直驱永磁风力发电机组“项目投产第一年应实现的净利润为 18,876.25 万元，实际实现净利润-200.89 万元，未达到预计 效益。主要原因为自 2009 年起，风电市场参与者增多，市场竞争加剧，产品价格大幅下降，1.5mw 风机的平均单位千瓦售价由编制项目可研 时的近 7,000 元/kw，大幅下降至 3,5004,500 元/kw（双馈机型约 3,5003,700 元/kw，直驱机型约 3,8004,500 元/kw）,贵州长征电气股份有限公司 2012 年年度报告,3、 主要子公司、参股公司分析 （1）、贵州长征电力设备有限公司,贵州长征电力设备有限公司, 法定代表人：李勇，注册资本：人民币 11,400 万元；注册地址： 遵义市汇川区上海路 151 号。经营范围：销售电力设备、电器元件及电子产品的设计、研制、 生产、销售及售后服务；电气技术开发、咨询及服务，对外贸易，机械加工。,截止 2012 年 12 月 31 日，贵州长征电力设备有限公司总资产 49242.21 万元，负债合计 19076.18 万元，所有者权益 30166.03 万元，净利润为 6764.38 万元,公司持股比例 100%，属于公司合并 报表范围的控股子公司。,（2）、贵州长征中压开关设备有限公司,贵州长征中压开关设备有限公司, 法定代表人：袁忠，注册资本：人民币 2000 万元；注册地址： 遵义市汇川区上海路 151 号。经营范围：电力成套设备、开关柜、断路器、开关及相关元器件 的设计、研制、生产、销售及售后服务（以上经营范围国家法律、法规禁止经营的项目不得经 营；国家法律、法规规定应经审批而未获得审批前的项目不得经营）。,截止 2012 年 12 月 31 日，贵州长征中压开关设备有限公司总资产 4294.51 万元，负债合计 2321.93 万元，所有者权益 1972.59 万元，净利润为-41.27 万元,公司持股比例 100%，属于公司合并报表 范围的控股子公司。,（3）、北海银河开关设备有限公司,北海银河开关设备有限公司, 法定代表人：王国生，注册资本：人民币 10,000 万元；注册地址： 北海市西藏路银河软件科技园专家创业 1 号楼三楼。经营范围：电力成套设备、开关柜、断路 器、开关及相关元器件的设计、研制、生产、销售及售后服务。,截止 2012 年 12 月 31 日，北海银河开关设备有限公司总资产 38141.86 万元，负债合计 11167.14 万元，所有者权益 26974.72 万元，净利润为 2882.31 万元,公司持股比例 100%，属于公司合并 报表范围的控股子公司。,（4）、广西银河风力发电有限公司,广西银河风力发电有限公司, 法定代表人：王国生，注册资本：人民币 45,000 万元；注册地址： 北海市西藏路银河软件园信息中心大楼四楼。经营范围：风力发电机组及零部件和辅助设备的 设计、生产、销售及售后服务，与风力发电相关的业务咨询，风电场的投资和管理（不含经营）， 自营和代理各类商品和技术的进出口业务（国家限制公司经营或禁止进出口的商品和技术除 外）。*（凡涉及许可证的项目凭许可证在有效期内经营）,截止 2012 年 12 月 31 日，广西银河风力发电有限公司总资产 54135.62 万元，负债合计 15210.50 万元，所有者权益 38925.12 万元，净利润为-200.89 万元,公司持股比例 100%，属于公司合并报 表范围的控股子公司。,（5）、 威海银河长征风电发电设备有限公司,威海银河长征风电发电设备有限公司, 法定代表人：王国生，注册资本：人民币 10,000 万元； 注册地址：威海市火炬 213 号创新创业基地 a 座 1513 室。经营范围：风力发电设备的研发、 生产、销售；备案范围内的货物及技术进出口业务。（法律、法规、国务院决定禁止的项目除外， 法律、法规、国务院决定限制的项目须取得许可证后方可。,截止 2012 年 12 月 31 日，威海银河长征风电发电设备有限公司总资产 30211.78 万元，负债合 计 20055.16 元，所有者权益 10156.62 万元，净利润为-806.05 万元,公司持股比例 100%，属于公 司合并报表范围的控股子公司。,（6）、江苏银河长征风力发电设备有限公司,江苏银河长征风力发电设备有限公司，法定代表人：高健，注册资本：人民币 15,000 万元；注 册地址：响水沿海经济开发区。经