试述邓宁OIL理论的理论贡献及其局限性.doc

、试述邓宁OIL理论的理论贡献及其局限性。（1）其贡献在于从产业组织理论和国际贸易理论各学说中选择了被认为是最关键的三个解释变量，即厂商特定资产所有权优势-O，内部化优势I，国家区位优势L,根据这三个变量之间的相互联系性来说明对外直接投资及其他各种形式的国际经济活动，由此而成为国际直接投资综合研究方面最具有影响的理论。（2）它的局限性：第一，忽视各因素之间的背离关系对国际直接投资的影响第二，OIL理论并未做到真正意义上的“折衷主义”，它在所选取的三个决定变量中仍有所侧重，主要偏重于内部化优势的核心作用，这使得该理论更适宜于解释大规模跨国企业的国际直接投资，而不适宜于解释中小投资厂商的投资行为，因而该理论不能成为一般理论。2.请综合分析发达国家有关鼓励外国直接投资的政策和措施。国际经济一体化趋势逐渐加强的情况下，各发达国家政府出于维护和增大本国利益的需要（因为国家同资本家集团结合在一起的），都采取鼓励对外投资，扶植本国跨国公司成长和发展的政策措施。发达国家在对外投资方面的主要利益有：保持和扩大国际市场的占有份额；获取战略资源；获得高新科技成果和经济信息；追求国外高额利润等。发达国家鼓励跨国公司向外扩展进行直接投资的主要措施有： （1）组织国营或公私合营的跨国公司从事海外扩展以分担风险； （2）向跨国公司的国外直接投资提供融资便利和投资风险保证； （3）向跨国公司开拓国际市场上有竞争力的新产品提供研制经费； （4）对跨国公司的海外利润的税收上给予优惠，并鼓励在海外的利润再投资； （5）利用提供国际发展援助的机会，诱使受援国接受有利于本国跨国公司投资发展的条件（醉翁之意不在酒，在乎山水之间也！）（1999那月中国投资与建设报道：荷兰政府捐款0亿中国元，用于淮河全流域建设2座城市污水处理厂。荷兰的跨国公司及跨国银行在中国投资时，较受欢迎） （6）收购原来私人资本经营亏损的垄断企业实行“国有化”，更新设备，提高其竞争能力，等等。3.试论述跨国公司组织结构的变化。跨国公司组织结构出现网状化；跨国公司组织结构向扁平化、柔性化方向发展；跨国公司地区总部制度盛行；收购兼并成了跨国公司规模扩张的主要方式；跨国公司战略联盟在生产经营中发挥着越来越大的作用。 跨国公司的组织形式是在国内垄断企业的基础上形成的。随着其向外发展，引起管理组织的变化。从历史上看，大致经历了以下几个阶段： 1、独立组织形式（出口部、母女 Mother daughter Structure ） 2、国际分部组织形式（国外部组织形式、国际部，International Division ） 3、世界组织形式（全球性的组织结构，Global Structure ）（1）职能分部组织形式（2）地区分部组织形式（3）产品分部组织形式（4）混合分部组织形式 矩阵结构 网络结构4.跨国公司的经营策略有哪些，其主要内容是什么？（一）产品策略 1、出口带动投资策略 2、产品多样化策略 3、按产品周期扩展策略4、生产专业化策略 （二）研究与开发策略 1、拨付巨款经费研究开发新技术2、总公司控制新技术的研究和使用 3、控制技术转让的流向（三）销售策略 1、当产品用途和使用方法在国内外市场完全相同时，产品和销售策略可以不改变，直接将产品推销到国外 2、当产品在国内外市场的用途不同而使用方法相同时，产品保持不变，销售策略应有所调整 3、当产品用途相同，产品的使用方法不同时，必须调整产品，但销售策略可以不变 4、在不同市场中，当产品的用途和使用方法不同时，必须对产品和销售策略都进行响应的调整 5、当产品的用途与国外相同，但由于产品在国外市场不能使用，产品已不在消费者购买力范围之内时，必须重新设计新产品，并采取新的销售策略 （四）转移价格策略 （内部定价策略） 跨国公司的贸易活动包括：1）公司外贸易 采用国际市场价格 2）公司内贸易 大于总量的1/3 采取转移价格 “企业市场内部化”。转移价格是指跨国公司内部交易使用的，由母公司高级管理人员制定的价格，它不受价值规律和供求关系的影响，具有随意性和机密性，是实现全球战略目标的工具。转移价格的具体形式 （1）通过控制零部件的进出口价格来影响产品的成本 （2）通过对子公司固定资产的出售价格或使用期限来影响子公司的产品成本费用（3）通过专利出口、技术和咨询服务、管理、租赁、商标等劳务费来影响子公司产品的成本和利润（4）利用产品的销售，给予子公司系统的销售机构以较高或较低的佣金、回扣来影响子公司的销售收入。（5）利用母公司控制的运输系统，通过向子公司收取较高或较低的运输、装卸、保险费用来影响子公司的销售成本。（6）向子公司索取过多的管理费用，或额外地将母公司的管理费用摊入子公司的产品成本内（7）在母公司与子公司之间人为地制造呆帐、损失赔偿等，以此来增加子公司的费用支出。3、采用转移价格的目的总的目的是为了实现公司全球利润最大化。（1）减轻所得税负担（2）逃避关税（3）克服外汇风险（4）保证利润和资金的顺利返回（5）抵消战争风险的不利影响（6）控制市场，增强竞争地位5.试述跨国公司对世界经济的影响。这里从跨国公司和国际直接投资对母国和东道国的一般性影响的角度来分析的（一）要素转移效应跨国公司对外直接投资实际上是各种生产要素在国际间的重新配置。对东道国而言，首先跨国公司的投资填补了东道国的期望投资和国内储蓄之间的缺口，对东道国的经济发展起到了一定程度上的“输血”作用。其次，跨国公司通过子公司的技术转让活动促进了东道国的技术进步。现在，人们已广泛接受了这样一个观点，即技术在经济增长中起着决定性的作用。由于跨国公司是技术生产和传播的重要媒介，所以跨国公司作为东道国技术进步关键因素之一的潜在重要性就变得明显了。战后西欧及70年代亚洲和拉美一些国家的新兴工业，就是跨国公司率先建立起来的。 最后，跨国公司递条子也给东道国带来先进的管理技能和体系，尤其是对发展中国家来说，跨国公司雇佣当地人并进行培训，有助于促进当地企业家经营能力的提高和技术队伍的形成。综上所述，对东道国，尤其是发展中东道国而言，跨国公司输送资金、技术、管理人才，打破了东道国因生产要素不配套而使发展受阻的障碍，使本来不能利用的生产要素得以发挥作用，简化各种潜在的生产资源转化为实际的、显示的生产资源。但是，如果跨国公司带来的资金很少，投资的大部分要从东道国金融市场筹集，甚至把东道国本来就不多而且正在利用的储蓄吸走，就会产生对投资效应的抵消甚至损害作用。技术转移所引起的作用当然应该给予肯定，但这也要看跨国公司带来的技术是否先进、适用，技术转让条件是否苛刻，才能据以判断技术输入的正负效应。（二）贸易和国际收支效应影响一个国家国际收支的主要是资本和贸易。从资本项目来看，跨国公司的进入带进资金和技术，这等于东道国的外汇收入。外资企业的经济活动会产生利润，跨国公司要汇出利润，东道国也要支付技术专利费等，这是东道国的外汇支出。如果流入大于汇出，这时东道国的国际收支有利，反之就不利。从贸易流动方面看，跨国公司在当地生产的产品有一部分可以通过跨国公司的销售渠道外销，增加出口额，赚取外汇，从而对东道国的国际收支有利。此外，还要考虑进口替代的作用，跨国公司的进入，有些过去需要进口的产品现在可以不进口了，这就节省了东道国的外汇支出，对发展中东道国有利。但也有不足，即跨国公司具有全球经营战略，跨国公司使用的原材料、零部件以及有些劳务，大部分是从设在其他地方的子公司那里购买，这就意味着东道国外汇支出增加。所以评价跨国公司对东道国的国际收支是否有益，应从多方面加以综合考察。（三）竞争与垄断效应 一般而言，经济竞争有利于效率提高，促进经济发展，而垄断则起到相反的作用。多数情况下，巨型跨国公司在寡头垄断的市场结构中从事经营活动，外来子公司比本地竞争对手拥有更大的经济权势：它们占领本地市场的很大比重，利用母公司的优势使东道国市场卖方集中的程度更高，竞争者进入受阻。竞争与垄断效应还要看子公司进入的东道国是发达国家还是发展中国家，进入的方式是采取兼并原有企业还是新建企业。如果东道国家是发展中国家，子公司一般不会面临强大和有效率的竞争对手，它可以通过种种手法保持高利润，而并不急于提高效率。如果东道国是发达国家，则子公司的进入将削弱甚至打破寡头市场结构，刺激竞争与提高效率。待子公司逐步取胜，成为这个行业的领袖时，它就将利用其市场权势采取限制性措施，阻碍新来者的进入。与采取兼并原有企业的进入方式相比，新建企业将增加该产业部门企业家数，降低供应方集中程度。而采用兼并方式则并未改变市场集中程度，其影响大小一是要看兼并企业实力的大小，二是要看该行业内竞争程度如何而定。如果被兼并企业规模小，效率低，行业内竞争程度不高，则兼并有利于促进竞争，反之则减弱竞争程度。 （四）就业效应跨国公司的直接投资可以增加东道国的就业人数，即从跨国公司本身的收益和成本比较的角度来看，在东道国雇佣大量职工，就会降低投资的劳动成本，这也是东道国欢迎外来投资的重要原因之一。发展中东道国有时顾虑外国子公司挤掉本国效率不高的同行企业或采用节约劳动的技术，减少就业人数，当然是有道理的，（现代化目标的实现。机器人的使用。）但也要看到子公司促进本地企业技术水平提高，子公司为了增加出口而扩大生产规模、增加采购其他投入而引起的带动东道国增加就业的作用。（五）主权与自主效应 前面已讲述的许多因素对大公国来说既可能是收益，也可能是损失，但是跨国公司对东道国主权和自主方面的影响则总是被人们看作是东道国付出的成本。即使外国企业促进了当地经济的发展，也会造成东道国经济主权的某些损失。这些问题基本上出自于跨国公司帝国机特性。由于跨国公司所追求的某些全球目标制约了各个子公司的种种性为，有关投资决定和财政政策、销售、购买、雇佣和贸易政策等可能全部由母公司作出，而不是在子公司所在地作出的，这就给东道国造成了主权上的损失。6.试述银行的国际化经营对当代的世界经济的影响。银行的国际化经营对当代的世界经济产生了巨大影响，既有积极的作用，又有消极的影响。 积极作用具体表现在： 1、银行的国际化经营增加了金融资本在国际范围内的流动性。 一方面，在其他条件相对不变的情况下，金融资本筹措的范围扩大在一定程度上增加了资本的筹措能力；另一方面，在其他条件相对不变的情况下，金融资本使用范围的扩大也增加了资本获取利润的机会，能够得到最为有效的使用。 2、银行的国际化经营缓解了资本短缺对经济运行的制约； 银行的国际化经营增加了金融资本在国际范围内的流动性的同时，也在一定程度上起到了缓解资本短缺对经济运行的制约作用。可以认为，银行的国际化经营给发展中国家提供贷款“在不同程度上促进了第三世界国家的生产投资扩大。即使在西方世界陷入经济滞涨时期，发展中国家仍维持较高的经济增长率。 3、银行的国际化经营带动了国际贸易的发展； 一方面，国际贸易的开展为跨国银行的国际化经营提供了可靠的资金来源，为跨国银行筹措资金提供了物质上的基础；另一方面银行的国际化经营也为国际贸易的进一步拓展提供了资金上的支持。（为资金短缺的发展中国家，或经济萧条时期的发达国家提供进口上的金融担保；为一国组织出口提供资本上的筹措组织。） 4、银行的国际化经营能够带来全球经济增长。 从新古典主义的资源转移理论来说，金融资本的自由流动能够使经济资源得到最为有利的使用。（通过金融资本的自由流动，资本边际调整的原则能够使一定的资本得到最为有效的使用，因为资本的流动总是与资本寻找有利的投资机会结合在一起的，而资本边际调整又总能使一定的资本得到恰如其分的使用。 现代的国际经济增长虽然是土地、劳动、资本及技术等多种要素相互作用的结果，但是生产要素的配置效率却相对地决定了经济增长的速度。而现代银行的国际化经营在增加金融资本这种要素流动性的同时，有利于资源配置效率的提高，从而也就有利于国际经济总体上的经济增长。 消极影响具体表现在： 1、银行的国际化经营强化了金融资本对全球经济的制约； 一般说来，银行的国际化经营常常是以金融资本在国际范围内的流动作为基础的，国际化经营的加强往往导致金融资本对全球经济渗透，从而导致国际上的一切经济活动都离不开对金融资本的依赖，造成一国在某一时期的经济政策常常是由某一跨国银行的政策所致。 2、银行的国际化经营强化了发展中国家对国际金融市场的依赖； 银行的国际化经营往往使得跨国银行对国际金融市场的操纵能力增强。在国际经济稳定及经济运行较为繁荣的情况下，资金筹措并不困难，无论是发达国家还是发展中国家都能在国际金融市场上获得对应的资本。但是，在国际经济出现不稳定的因素，或者金融市场动荡不安时，要获得资金就较为困难，贷款利率的相对提高以及贷款规模的减少使得发展中国家特别是小国家对国际金融市场更加依赖，更加处于不利地位。 3、银行的国际化经营强化了发展中国家债务问题的严重性； 银行的国际化经营虽然能够在一定程度上缓解了资本短缺对经济运行的约束，但是与此同时也强化了发展中国家的债务问题。发展中国家借入跨国银行的贷款额不断增加，优惠性贷款在债务总额中的比重越来越小，非优惠性贷款的比重越来越大，债务问题越来越突出。这不仅成为其本身的问题，而且成为国际经济运行中普遍关注的重大问题。 4、银行的国际化经营造成货币政策的操作难以奏效。 一般说来，货币政策是一国中央银行控制、调整货币运行的宏观经济政策，其调控效果的好坏取决于货币政策的主体是否具有独立操作货币政策的能力、货币金融市场是否健全、金融中介的商业银行等金融性金融机构是否可控等三个方面的综合作用。银行的国际化经营往往造成货币金融的中介机构难以被中央银行所控制，中央调控货币金融运行的能力相对下降，使得货币政策的操作难以达到中央银行操作政策所要预期达到的目的，从而使货币政策的效应难以奏效。特别是在发展中国家的发展初期经济发展水平的落后决定了其相对应的中央银行制度有严重的滞后性，中央银行的货币政策要么不健全，要么由于制度上的原因而难以发挥应有的作用；甚至，有部分发展中国家根本就谈不上有健全的中央银行货币政策体系。中央银行对本国范围内的金融业务调控难以掌握，其货币政策难以操作。7.试论述闵氏多因素评估法与关键因素评估法区别和联系。 “闵氏多因素评估法”是对某国投资环境作一般性的评估所采用的方法，它较少从具体投资项目的投资动机出发来考察投资环境。“关键因素评估法”与它不同。它从具体投资动机出发，从影响投资环境的一般因素中，找出影响具体项目投资动机实现的关键因素，根据这些因素，对某国投资环境作出评价，仍采用上述公式计算总平均分数并比较投资环境优劣。关键因素评估法因具体项目的投资动机的不同而有所不同，其基本成分与闵氏多因素评估法有区别。闵氏多因素评价法与闵氏关键因素评价法互为补充，运用闵氏评价法既可以得到对投资环境的部体性评估结论，又能得到具体投资项目的专门评估评论，从而实现了一般与特殊的有机结合，不失为一种行之有效的投资环境评价方法“闵氏多因素评分法”是对某国投资环境作一般性的评估所采用的方法它较少从具体投资项目的投资动机出发，考察投资环境。“闵氏关键因素评估法”与此不同，它从具体投资动机出发，从影响投资环境的一般因素中，找出影响具体项目投资动机实现的关键因素，依据这些因素，对某国投资环境作出评价，仍采用上述计算总分的公式来比较投资环境优劣。8.试述国际投资环境评价时应注意哪些问题（或要求）。 从利用外资的角度来看，为了能够吸引外资发展本国的经济，必须利用协调国际投资环境的调节机制，来拓宽外资流入的渠道，不断完善涉外法规，采取多种措施，改善国际投资环境。鉴于国际上的经验，一般采取以下措施： （一）必须形成一种与国际投资环境的客观要求相适应的经济体制，来保证国际投资环境的调节机制的正常运行。 （二）必须进一步加强经济的立法工作。开放型的经济只有健全的对外经济立法，才能保证外商的合法权益，诱导投资心理，增强投资信心，才能在实际工作中，避免出现“一个时期，一个精神”，才能减少纠纷，搞好管理，才能保证国际投资者利益的安全。 （三）简化中间管理环节，减少行政干预，提高吸引外资的工作效率。必须保障外商投资企业有充分的生产经营自主权，有一个宽松的经营环境。 （四）必须加快基础设施的建设。 基础设施主要包括：交通运输、通讯、能源、居住条件等。要吸引更多的外资来加快经济建设，基础设施至关重要。基础设施项目往往是支出而受益少，同时完善的基础设施工期长、工作量大。因此，要按照发展规划，广聚资金，调动各方面的积极性，来加快基础设施的建设。 （五）形成一个包括资金市场 ，外汇调剂市场和劳动市场等完整的市场体系，造成一个适于外资存在和发展的，充满生机的商品经济环境。 （六）实现多层次的优惠配套措施，对于不同行业和不同地区的外国直接投资给予不同的优惠待遇。对于投资于高、精、尖技术开发的项目，有助于增加制成品出口的项目和在内地边远地区的开发投资项目，给予较高的优惠待遇；对于一些非生产性项目的投资的优惠待遇则予以区别对待。 （七）提高劳动生产率和技术人员、工人及管理人员的素质。 在投资环境中，只有高水平的技术人员，才能掌握引进先进技术并加以消化和创新。只有较高操作技术的工人，才能高质量、高效率地制造产品，使之在国际市场上有很强的竞争能力。 二、优化国际投资环境的原则 （一）系统性协调优化原则 第一，投资环境有系统性的特点。掌握环境本身的各个构成要素，知道应该完善和优化什么以及优化到什么程度。 第二，环境内部的协调与配合，投资环境内部各要素，从不同角度，以不同的方式对外资的引入产生促进或阻碍作用。一方面的优化可能成为另一方面的恶化所抵消，最终表现出的“合力”不一定能增大，甚至会减少。 第三，改善和优化投资环境还必须注意“同步性”。在投资环境大系统中，当各子系统间的优化和改善速度不一致时，就会影响投资环境综合效益的发挥。 （二）定向优化原则 定向优化原则的定向优化是指对投资环境中的某些特定环节加以完善和优化。根据其针对的对象不同，又可细分为三种。 第一，产业定向。一个国家不同行业对资金的需求紧迫性必定有轻重缓急之分，也就是说资金投入到不同产业会得到高低不等的边际收益；在产业结构变动与调整的过程中，国家对资金的投向也必然要加以引导。资金将首先投入到边际效益大和国家需要重点发展的产业当中，因而就应当采取适宜的措施去优化该产业的投资环境。 第二，区域定向。发展中国家普遍存在资金短缺现象，有必要集中一部分资金投向那些自然条件好，有战略意义的区域。针对这些地区的资金、技术、经济发展管理等方面的情况制定出相应的完善和优化投资环境措施。许多国家设立的经济技术开发区就是区域定向优化投资环境的一个例子。 第三，对外资国家、币种、条件等的定向。如果要减少外资管理中的困难，则适宜利用与本国各方面条件相近的国家的资金；如果希望能通过引进外资，同时使本国的技术、管理有一个大的提高，则利用与本国经济发展水平差距较大的先进国家的资金是比较合适的。 （三）双向优化原则 国际资本流动必然要使投资者与东道国都有合理的收益，否则是一厢情愿。在优化投资环境时，要考虑外商、外资的要求。必须记住，引进外资只是手段而不是目的，发展本国经济才是最终目的。为引进外资而引进外资，或者把引进外资的多少作为完善和优化投资环境考核的唯一目标，显然是片面的。我国曾兴起“开发区”热，各地竟相攀比，名目繁多的优惠措施令人咋舌，结果引进的有限外资却未必有助于本地的经济发展。 注意：1、引进外资后，对本国、本地区经济的发展有多大促进作用； 2、要考虑引进的技术是否先进适用，是否符合国情，有无消化能力； 3、引进外资的项目，有无创汇能力，自身的创汇能力能否自身平衡； 4、优化环境对国内企业的影响。 （四）费用最小化原则 争取少花钱，多办事，调动民族工商业积极性，特别是硬环境，强调投入与产出之比。 （五）国际性优化原则 根据国际经验，各国在完善投资环境的过程中，大多是按国际惯例办事。各国的实践也证明，完善国际投资环境的过程，也就是国际惯例本国化的过程。按国际惯例办事，顺应国际经济运行规则，不但可以大大改善投资环境，更好地参与国际经济交流与竞争，而且可以开阔思路，为归内经济体制改革提供有益的启示。9.请综合分析导致国际投资活动中政治风险产生的原因及影响。导致政治风险的原因很多，主要的有： 1、意识形态的不同 大多数国家对外国企业存在着某些潜在的敌意。这种敌对势力的潜在力量影响着政治风险的程度。一个国家对外国企业的敌意可能来自民族主义哲学的信仰，也可能出于为实现某个国家的目标（安全、利益或发展）。资本主义与共产主义国家。例如，波音公司拒绝