毕业设计：然也公司模拟实战演练经营报告

毕业设计分类号：F272.3江苏建筑职业技术学院毕业设计设计题目：然也公司模拟实战演练经营报告学院名称：经济管理与人文学院专业名称：会计班 级：财会16-3姓 名：郭欣欣 秦楚 王春学 号：1670203304 1670203315 1670203317所在团队：指导教师及职称：巩建信答辩委员会主任：主答辩人：论文（设计）提交日期： 2018 年 12 月 20 日江苏建筑职业技术学院毕业设计（论文）独创性声明及使用授权声明毕业设计（论文）独创性声明本人郑重声明：本人所呈交的毕业设计（论文）是我在导师的指导下进行的研究工作及取得的研究成果。据我所知，除文中已经注明引用的内容外，本设计（论文）不包含其他个人已经发表或撰写过的研究成果。对本文的研究做出重要贡献的个人和集体，均已在文中作了明确说明并表示谢意。本人承担本声明的法律责任。毕业设计（论文）作者签名： 日期： 毕业设计（论文）使用授权声明 本人完全了解江苏建筑职业技术学院有关保留、使用毕业设计（论文）的规定，学校有权保留毕业设计（论文）并向国家主管部门或其指定机构送交论文的电子版和纸质版。有权将毕业设计（论文）用于非赢利目的的少量复制并允许论文进入学校图书馆被查阅。有权将毕业设计（论文）的内容编入有关数据库进行检索。有权将毕业设计（论文）的标题和摘要汇编出版。保密的毕业设计（论文）在解密后适用本规定。毕业设计（论文）作者签名： 日期： 导 师 签 名： 日期： 中文摘要本报告主要内容涉及到企业模拟沙盘介绍（ERP电子沙盘的由来、规则介绍、此次沙盘实训的重要意义以及本公司的人员组成、主要经营思想、经营环境）、六年模拟经营情况、财务报表及财务能力分析、销售分析、杜邦分析五大方面。其中6年模拟经营中列述了本公司在经营6年间的战略决策方案及市场分析。另外，通过三大财务报表和财务能力指标进行综合分析，可以更好的了解本公司的财务状况、竞争能力和广告效益。最后采用杜邦分析法使得财务比率分析层次更加清晰明了，为读者想要全面了解本公司的经营与盈利状况带来极大方便。 关键词：ERP系统；沙盘模拟；企业模拟经营；财务分析；杜邦分析目 录1 企业模拟经营介绍11.1ERP电子沙盘介绍11.1.1 沙盘由来11.1.2 沙盘规则11.1.3 沙盘意义51.2 模拟企业介绍61.2.1人员组成61.2.2经营思想71.2.3经营环境82 六年模拟经营122.1 第一年模拟经营122.2 第二年模拟经营162.3 第三年模拟经营192.4 第四年模拟经营232.5 第五年模拟经营272.6 第六年模拟经营313 财务分析363.1 财务报表分析363.1.1 资产负债表分析363.1.2 利润表分析373.1.3 综合费用表分析383.2 财务能力分析393.2.1 短期偿债能力分析393.2.2 长期偿债能力分析403.2.3 经营获利能力分析413.2.4 投资获利能力分析413.2.5 营运能力分析423.2.6 发展能力分析424 销售分析444.1 产品销售分布分析444.1.1 第二年产品销售分布分析444.1.2 第三年产品销售分布分析444.1.3 第四年产品销售分布分析454.1.4 第五年产品销售分布分析454.1.5 第六年产品销售分布分析464.2 市场销售分布分析464.2.1 第二年市场销售分布分析464.2.2 第三年市场销售分布分析474.2.3 第四年市场销售分布分析474.2.4 第五年市场销售分布分析484.2.5 第六年市场销售分布分析484.3 广告投入产出比分析494.4 经常性费用占销售收入比例的分析504.4.1 第二年经常性费用占销售收入比例的分析504.4.2 第三年经常性费用占销售收入比例的分析504.4.3 第四年经常性费用占销售收入比例的分析514.4.4 第五年经常性费用占销售收入比例的分析514.4.5 第六年经常性费用占销售收入比例的分析525 杜邦分析535.1 第一年杜邦分析535.2 第二年杜邦分析545.3 第三年杜邦分析555.4 第四年杜邦分析565.5 第五年杜邦分析575.6 第六年杜邦分析58结束语59参考文献60致 谢61III1 企业模拟经营介绍1.1 ERP电子沙盘介绍ERP沙盘，又称为ERP电子沙盘，是企业资源规划（Enterprise Resource Planning）沙盘的简称，就是利用实物沙盘直观、形象地展示企业的内部资源和外部资源。ERP模拟沙盘教具主要包括：6张沙盘盘面，代表六个相互竞争的模拟企业。模拟沙盘按照制造企业的职能部门划分了职能中心，包括营销与规划中心，生产中心、物流中心和财务中心。通过ERP沙盘可以展示企业的主要物质资源，包括厂房、设备、仓库、库存物料、资金、职员、订单、合同等各种内部资源，还可以展示包括企业上下游的供应商、客户和其他合作组织，甚至为企业提供各种服务的政府管理部门和社会服务部门等外部资源。一般来说，ERP沙盘展示的重点是企业内部资源。1.1.1 沙盘由来沙盘一词最初源于军事，它是采用各种模型来模拟战场的地形和武器装备的部署情况，结合战略与战术的变化来进行推演。这种方法在军事上获得了极大的成功。自从1978年被瑞典皇家工学院的Klas Mellan开发之后，ERP沙盘模拟演练迅速风靡全球。20世纪80年代初期，该课程被引入我国，率先在企业的中高层管理者培训中使用并快速发展。21世纪初用友、金蝶等软件公司相继开发出了ERP沙盘模拟演练的教学版，将它推广到高等院校的实验教学过程中。现在，越来越多的高等院校为学生开设了“ERP沙盘模拟”课程，以此来提高他们在实际经营环境中决策和运作的能力，并且取得了很好的效果。目前，ERP（enterprise resource planning）即企业资源计划沙盘模拟已经得到普遍推广。1.1.2 沙盘规则（1）生产线生产线购置费安装周期生产周期总转产费转产周期维修费残值手工线5M无3Q0M无1M/年1M半自动10M2Q2Q1M1Q1M/年2M自动线15M3Q1Q2M1Q1M/年3M柔性线20M4Q1Q0M无1M/年4M不论何时出售生产线，价格为残值，净值与残值之差进入损失；只有空生产线方可转产；当年建成生产线需要交维修费。（2）折旧(平均年限法)生产线购置费残值建成当年建成第2年建成第3年建成第4年建成第5年手工线5M1M01M1M1M1M半自动10M2M02M2M2M2M自动线15M3M03M3M3M3M柔性线20M4M04M4M4M4M（3）融资贷款类型贷款时间贷款额度年息还款方式长期贷款每年年初和为权益三倍10%年初付息，到期还本，10倍数短期贷款每季度初5%到期一次还本付息，20倍数资金贴现任何时间视应收款额1/8（3,4），1/10（1,2）变现时贴息库存拍卖原材料九折，成品原价（4）厂房厂房买价租金售价容量厂房出售得到4个账期的应收款，紧急情况下可厂房贴现，直接得到现金。大40M5M/年40M6小30M3M/年30M4厂房租入后，一年后可作租转买、退租等处理，续租系统自动处理。（5）市场准入市场本地区域国内亚洲国际开发费1M/年1M/年1M/年1M/年1M/年时间11234开发费用按开发时间在年末平均支付，不允许加速投资。市场开发完成后，领取相应的市场准入证。（6）资格认证认证时间费用平均支付，认证完成后可以领取相 应的 ISO 资格证。可中断投资。ISO90002 年1M/年ISO140002 年2M/年（7）产品物料清单名称开发费用开发周期加工费直接成本产品组成P11M/季2季1M2R1P21M/季4季1M3R2+R3P31M/季6季1M4R1+R3+R4P42M/季6季1M5R2+R3+2R4（8）原料设置名称购买价格提前期R11M/个1季R21M/个1季R31M/个2季R41M/个2季（9）紧急采购，付款即到货，原材料价格为直接成本的 2 倍；成品价格为直接成为的 4 倍。（10）选单规则：上年销售额最高（无违约）优先；其次看本市场本产品广告额；再看本市场广告总额；再看市场销售排名；如仍无法决定，系统自动抽签。（11）破产标准：现金断流或权益为负。（12）第一年无订单。（13）交单可提前，不可推后，违约收回订单。（14）违约金扣除向下取整；库存拍卖所得现金向下取整；贴现费用向上取整；扣税向上取整。（15）库存折价拍价，生产线变卖，紧急采购，订单违约记入损失。（16）重要参数违约扣款百分比20%最大长贷年限5年库存折价率（产品）100%库存折价率（原料）80%长期贷款利率10%短期贷款利率5%贷款额倍数3倍初始现金（股东资本）60M贴现率（1,2期）10%贴现率（3,4期）12.5%管理费1M信息费0M紧急采购倍数（原料）2倍紧急采购倍数（产品）3倍所得税率25%最大经营年限6年选单时间40秒（17）注意事项应收账款更新，需要手动填入数字。否则无法收现。生产线安装好之后，不能移动。生产线任何时候变卖，只能获得残值钱。生产线提到只剩余残值时，还可以永久的继续使用，不再计提折旧。原材料到达时，必须无条件接收，不能拒收。交货时即确认收入与成本。并非是收到现金时才确认收入与成本。先弥补以前年度亏损，弥补完之后再交所得税。出售厂房收不到现金，只是收到一个四期的应收账款。如急用现金可以把该应收账款贴现。 厂房不提折旧。每年需要手工做出资产负债表与利润表。机器设备折旧，直接填写在利润表中，不用向产品成本中分配。产品成本只计算直接材料与直接人工。1.1.3 沙盘意义通过这次企业模拟经营沙盘对抗，在模拟出来的6年经营中，我们在市场、资源和利润等多方面进行了一番真正的较量。我们了解到企业的经营目标就是在有限的资源下，追求最大的产出。从表面上看，是追求利润，但本质上却是对资源的合理利用。企业模拟经营沙盘实训通过对抗的方式来对我们进行相关的培训，它涉及整体战略规划、资金筹集、市场营销、产品研发、生产组织、采购管理、财务管理等多个方面的内容。每个公司通过ERP沙盘提供相同的初始资金60M来进行产品的生产、销售,要在虚拟沙盘系统上经营六年，与18个公司进行竞争经营。要想办法提高公司的利润，降低生产成本和综合费用，增加所有者权益且公司的所有者权益不能小于零或出现资金断流（也就是我们通常所说的破产）。企业模拟经营沙盘实训是集对抗、融理论与实践、角色扮演与岗位体验于一体的综合技能实训，可以帮助我们站在高层领导的角度认清企业的运营状况，树立全局观念，拓展我们的管理视角，建立起企业运营的战略视角，更加了解公司经营中的物流、资金流、信息流是如何做到协同统一的。最大的特点就是在参与实训的过程中进行学习，我们的学习过程接近于企业发展现状，在短短几天的训练中，会遇到企业经营过程中经常出现的各种典型问题，这就需要我们团队成员集思广益、相互协作。此次沙盘实训最大的意义就是培养了我们理性判断、思考、决策的心理素质，提高了经营、管理、决策方面的实际操作能力。也让我们在激烈的同行业竞争中学会了团队协作，感悟集体荣誉的重要性，也进一步提升了独立思考、与人沟通交流以及综合分析问题的能力，巩固了三年来在校学习的专业课知识，做到了理论与实践相结合，从知识到技能的转化。1.2 模拟企业介绍 1.2.1人员组成公司名称：然也有限责任公司公司成员：郭欣欣、秦楚、王春 首席执行官（CEO）:郭欣欣主要职责：负责把握企业全局，制定公司的发展战略规划和运营目标，以及其它重要事项的决策，带领成员们共同决定企业决策，管理团队协同作业。进行全面预算管理、审核公司的财务状况，听取企业盈利或亏损状况等。采购总监（CPO）、生产总监（COO）：秦楚主要职责：编制采购计划、负责原材料的采购和供应，并根据各生产线的生产与销售实际情况进行合理采购各项原材料，为公司的生产做好供应保障。负责生产线的建设以及产品生产，并根据市场需求量的变化合理生产相应的产品，进行产品研发管理、成品库存管理、固定资产投资等。财务总监（CFO）、市场总监（CMO）：王春主要职责：掌管公司的现金流，按需求支付各项费用，核算成本，日常财务记账和登账，按时报送资产负债表、利润表、综合费用表。负责市场调研工作、了解市场前景、开拓市场，实现产品销售等。1.2.2经营思想企业的经营原则：提高利润，降低成本和费用，努力做到所有者权益最大化。因此，企业所有的目标，都要围绕着如何提高所有者权益来进行。尽管有些活动，开始会降低所有者权益，例如研发支出等，但最终都是为了提高所有者权益。企业的经营思想：（1）有明确的共同目标在沙盘实训中，团队就是由少数有互补技能、愿意为了共同的目的、业绩目标而相互承担责任的人们组成的群体。所以团队必须要共同发展，并要共同完成一个目标，这个目标可以使团队的成员向相同的方向进行努力，能够激发每个团队成员的积极性。团队要将总体目标分解为具体的、可执行的一个个小目标。这些具体的目标和总体目标要进行紧密结合，并且要学会根据实际情况随机应变。比如团队确立了自己六年发展的总目标，还要分解到每一年和每一个季度具体该如何进行运营。（2）确保团队成员具有互补的能力团队必须要发展成为一个完善的能力组合，比如担任财务总监的成员就要比较细心、严谨，对财务方面相关知识有一定的了解，而担任CEO职务的人就应该具备较强的协调能力和组织能力等。（3）有一位团队型领导在经营过程中我们需要做出各种决策，这就需要CEO能够统领全局，协调好各部门之间的关系，充分调动起每个队员的积极性，还要能够作出正确的决策。要成为一个高效、统一的团队，团队领导就必须学会在缺乏足够的信息和统一意见的情况下及时做出决定，通过讨论和合理决策将其加以解决，否则的话，将对企业的发展造成巨大的影响。（4）履行好各自职责，树立全局观念各人应该按照自己的岗位职责进行各项经营活动，把自己的工作做好。比如采购总监就应该负责原材料的采购，如果出现差错，直接会影响到以后的生产，而生产的产品数量又直接影响到交单情况。所以一个小环节的疏漏，就可能会导致满盘皆输。因此我们要给予团队成员充分的尊重。其次要能够接受批评，从批评中寻找积极成分。要让自己善于交流，同在一个团队里，我们与其他团队成员之间肯定会存在某些差异，知识、能力、经历造成我们在对待和处理问题时，会产生不同的想法。交流是协调的开始，把自己的想法说出来，并认真倾听对方的想法，交换彼此的意见。总之，作为团队中的一员应该以自己的思想感情、学识修养、道德品质、处世态度、举止风度，做到坦诚而不轻率，谨慎而不拘泥，坦诚相待一定可以与团队成员融洽相处，提高自己的团队作战能力。1.2.3经营环境图1.1 本地市场P系列产品预测如图1.1所示，本地市场将会持续发展，对低端产品的需求可能要下滑，伴随着需求的减少，低端产品的价格很有可能走低。后几年，随着高端产品的日渐成熟，市场对P3、P4产品的需求将会逐渐增大。由于客户对质量意识的不断提高，后几年可能对产品的ISO9000和ISO14000认证有更多的需求。经过分析之后我们发现本地市场的P2、P3需求量较大且比较稳定，而且本地市场的开发时间相较于其他市场而言较短，仅需1年即可。所以我们打算在进行第一年经营时开发本地市场。由于资金短缺且前期影响不大，所以决定在第一年时不进行ISO认证。图1.2 区域市场P系列产品预测如图1.2所示，区域市场的客户相对比较稳定，对P系列产品需求的变化很有可能比较平稳。因紧邻本地市场，所以产品需求量的走势可能与本地市场相似，价格趋势也应该大致一样。区域市场容量有限，对高端产品的需求也可能相对较小，但客户会对产品的ISO9000和ISO14000认证有较高的要求。区域市场的需求量和产品价格在前期有较大优势，所以我们根据市场需求和产品型号，决定在第二年开发区域市场来缓解本地市场的激烈竞争情况。考虑到以后市场对ISO的要求会提高，所以决定第二年第四季度投入ISO认证资金，认证期为2年。图1.3 国内市场P系列产品预测如图1.3所示，因P1产品带有较浓的地域色彩，估计国内市场对P1产品不会有持久的需求。但P2产品因更适合于国内市场，估计需求会一直比较平稳。随着对P系列产品的逐渐认同，估计对P3产品的需求会发展较快。但对P4产品的的需求就不一定像对P3产品那样旺盛了。当然，对高价值的产品来说，客户一定会更加注重产品的质量认证。国内市场对P2的需求量和价格在前期都较为稳定，对P3的需求量将逐渐增大且价格稳定，波幅不大，考虑到前期的激烈竞争，我们决定也开发国内市场来增加销售额。图1.4 亚洲市场P系列产品预测如图1.4所示，经分析可知，亚洲市场一向波动较大，所以对P1产品的需求可能起伏较大，估计对P2产品的需求走势与P1相似。但该市场对新产品很敏感，因此估计对P3、P4产品的需求量会发展较快，价格也可能不菲。另外，这个市场的消费者很看中产品的质量，所以没有ISO9000和ISO14000认证的产品可能很难销售。亚洲市场在第六年的优势明显，所以我们决定在当年开发亚洲市场来增大销售量。图1.5 国际市场P系列产品预测如图1.5所示，经分析可知，P系列产品进入国际市场可能需要一个较长的时期。有迹象表明，对P1产品已经有所认同，但还需要一段时间才能被市场接受。同样，对P2、P3和P4产品也会很谨慎的接受。需求发展较慢。当然，国际市场的客户也会关注具有ISO认证的产品。开发国际市场主要是考虑到P2产品后期在其它几个市场中的价格持续走低，如需在后期获得更多利润，就必须要在国际市场上占有一席之地。但开发国际市场有一个弊端，那就是开发周期较长需要4年，意味着在第一年开发的话要等到第五年才可以销售产品。2 六年模拟经营2.1 第一年模拟经营经营开始公司的所有者权益为60M，我们需要用这些资金完成6年的经营活动，并且在不破产的情况下使得所有者权益最大化。第一年是模拟经营的开始也是最关键的一年，我们考虑到资金的有限和贷款的利息，决定在第一年减少所有我们认为不必要的开支并且不贷款。考虑到产品研发的周期和产品销售的利润，我们决定主打P2、P3的生产和销售，所以我们不需考虑生产线的转产。在综合考虑生产效率和价格后，我们决定全部建造全自动生产线。第一年第一季，我们开始研发P2、P3。因为P2研发需要4季、P3研发需要6季，而全自动生产线的建造只需3季，且生产线建成当年需要支付维修费，又考虑到此沙盘模拟系统未考虑资金的时间价值，所以没必要在第一季建造生产线。支付完管理费后，当季结束，剩余资金为57M。第一年第二季，考虑到在第一年第四季时P2研发成功，下年第一季可投入生产，所以需要在当季建造2条生产P2的全自动生产线，投入10M。建造生产线需要厂房，由于没有贷款资金较为紧张，我们决定租用厂房，考虑到未来的发展和市场的不确定性，我们决定租用大厂房，随机应变。接着继续研发P2和P3，支付当季管理费后，剩余资金为39M。第一年第三季，因为第二年第一季P2可以投入生产，P2所需的原材料为R2和R3，R2为一季到货原材料、R3 为两季到货原材料，所以为了不浪费资源，需当季提前采购2个R3。并继续建造2条全自动生产线，研发P2和P3。支付管理费后，当季结束，剩余资金为26M。第一年第四季，为了生产的连续，我们需要采购2个R3，由于R2 为一季到货，所以也需采购2个R2。P3在第二年第三季可投入生产，为了使生产线建造和产品研发同步完成，我们在当季建造2条生产P3 的全自动生产线，投入10M。图2.1 本地、国内、国际市场P系列产品预测年末需要对市场和ISO资格的需求进行预测分析，如图2.1所示，我们发现本地市场的P2、P3需求量较大且价格稳定，并且本地市场开发仅需一年，所以我们决定开发本地市场；国内市场对P2的需求量和价格在前期都较为稳定，P3 的需求量每年逐渐增加，且价格稳定，考虑到前期的竞争，我们决定开发国内市场来增加销售额；开发国际市场主要是考虑的P2 产品的后期价格和市场竞争，P2在后期除了国际市场外的其他市场价格持续走低，如果我们需要在后期赚取更多的利润，就需要在国际市场占有一席之地。国际市场的开发需要4年，所以在第一年开发才能在第五年在此市场上销售P2。市场需求预测对ISO的要求在后几年，ISO认证需两年，由于资金的短缺我们决定不在第一年进行ISO资格认证的开发。第一年财务报表如下表2.1、2.2、2.3所列：表2.1 第一年资产负债表项目期初数期末数项目期初数期末数流动资产：负债：现金60-一年内长贷-应收款-长期负债-在制品-短期负债-产成品-应付账款-原材料-应交税金-流动资产合计：60-负债合计：-固定资产：权益：厂房建筑-股东资本6060设备-利润留存-在建工程-40年度净利-20固定资产合计：-40权益合计：6040资产合计：6040债权合计：6040表2.2 第一年利润表项目金额销售收入-直接成本-毛利-综合费用20折旧前利润-20折旧-息税前利润-20财务费用-税前利润-20所得税-净利润-20表2.3 第一年综合费用表项目金额管理费4广告费-设备维护费-厂房租金5转产费-市场准入3ISO开发-产品研发8损失-合计20如表2.1所列，在第一年经营结束后，我们的所有者权益下降为40M，并且公司的流动资金为0M，所以我们没有钱来进行广告的投放，这就意味着我们在第二年没有订单也没有利润。2.2 第二年模拟经营第二年开始我们最先需要解决的问题就是流动资金的不足。因为第一年我们没有贷款并且所有者权益剩余40M，所以我们的最大贷款额度为120M，综合考虑了每年所需的资金和所需支付的费用，我们决定用5年期的120M长期借款来解决流动资金不足的问题。因为第一年没有投广告，所以我们第二年的核心任务就是健全生产线和保持连续生产。第二年第一季，收到前期采购的原材料，2条P2 的全自动生产线完工转入固定资产投入生产，继续采购生产P2 的原材料。同时P3将在第三季研发成功，生产P3所需的原材料为R1、R3和R4，其中R3和R4为两季到货原材料，需在当季采购以备第三季P3 的生产需求，所以当季采购的原材料为2个R2、4个R3和2个R4。继续建造未完工的P3生产线，支付P3的研发费、P2的生产费和管理费，当季结束剩余流动资金为102M。第二年第二季，支付本期生产所需原材料的收料费，当季需继续采购用于连续生产的原材料，因为下一季P3 可以投入生产，所以当季采购的原材料需要增加生产P3所需的一季到货的原材料2个R1，所以当季所需采购的原材料合计为2个R1、2个R2、4个R3和2个R4，继续建造P3的生产线、研发P3，支付本季的管理费用和到期的厂房租金，当季结束剩余流动资金为79M。第二年第三季，收取当季需要用作生产的原材料，重复上一季的采购，这一季2条生产P3的全自动生产线完工转入固定资产、P3的产品研发也完成，当季有4条生产线可以用于生产，投入生产P2和P3，在下一季将可以收到2个P2和2个P3，支付生产费和管理费后，当季结束时剩余的流动资金为64M。第二年第四季，收取当季需要投入生产的原材料，延续上一季的采购清单，投入生产。年末需要考虑市场开拓、ISO认证、和广告投放。上一年末开拓了本地市场、国内市场和国际市场，其中本地市场已经开拓成功，国内市场和国际市场需要继续投入。如图2.2所示，根据市场需求和我们的产品型号，我们决定再开一个区域市场来缓解本地市场的激烈竞争，区域市场的需求量和产品售价在前期有较大的优势，且对ISO的要求也不是那么严格。考虑到以后市场对ISO的要求价高，所以我们在当季决定投入资金进行ISO资格认证，ISO资格认证期均为两年，今年投入需要到第四年才可以接具有ISO资格要求的订单。图2.2 区域市场P系列产品预测当年结束我们剩余的流动资金为39M，减去第三年第一季开始时必要的支出：12M的长贷利息、原材料款10M和生产费4M后，还剩余13M，我们把剩余的13M资金全部用于广告投放，目标是尽可能的多销售。因为这一年我们的所有者权益仅剩19M，在第三年根本没有贷款的可能，所以我们的所有支出只能全部依靠销售来弥补。第二年我们共生产了6个P2和2个P3，在第三年我们可以每季可以完工2个P2和2个P3，所以我们可以选择的订单总和最多不能超过14个P2和10个P3，我们分析了市场的需求和单价得出，本地市场的P3单价最高、国内市场的P2单价最高，综合需求量和可支配资金，我们的广告投放如下表2.4所列：表2.4 第三年广告投放产品本地区域国内P23M1M3MP33M1M2M第二年财务报表如下表2.5、2.6、2.7所列：表2.5 第二年资产负债表项目期初数期末数项目期初数期末数流动资产：负债：现金-39一年内长贷-应收款-长期负债-120在制品-14短期负债-产成品-26应付账款-原材料-应交税金-流动资产合计：-79负债合计：-120固定资产：权益：厂房建筑-股东资本6060设备-60利润留存-20在建工程40-年度净利-20-21固定资产合计：4060权益合计：4019资产合计：40139债权合计：40139表2.6 第二年利润表上年本年销售收入-直接成本-毛利-综合费用2021折旧前利润-20-21折旧-息税前利润-20-21财务费用-税前利润-20-21所得税-净利润-20-21表2.7 第二年综合费用表项目金额管理费4 广告费-设备维护费4厂房租金5转产费-市场准入3ISO开发3产品研发2损失-合计212.3 第三年模拟经营第三年开始，经过激烈的竞单后，我们投入的广告并没有让我们得到足够的订单。我们得到的订单如下表2.8所列：表2.8 第三年订单情况产品数量交货期账期价格（M）P23412334325P324317141924117经过预算，这些订单不能够支撑当年的所有支出，我们当年最大的交货量为14个P2和10个P3，但是我们的订单只有6个P2和5个P3，收入总和只有91M，并且都不能在当期收到。所以我们当年最需要考虑的是减少支出，维持公司经营不要破产，把希望寄托在下一个年度，所以我们在下年需要投入足够的广告资金，用以得到足够的订单。经过讨论与计算我们得出需要在第四季停产来应对各季的支出。第三年第一季，这一季我们的库存有8个P2和4个P3，P2的订单只有6个，所以当季P2的订单可以全部交货。P3的订单当季先交数量多的，这样我们在第二季就有40M的应收款、第三季有9M的应收款、第四季可以有42M的应收款。很显然，我们当季的资金已经不足及支付当季的管理费，所以我们在第一季进行了应收账款贴现。考虑到第二季需在支付完成原材料费用和生产费后才能够收到应收款，所以我们贴现的金额需要足够支付第二季的应收款更新前的所有费用，又考虑到贴现需要支付贴现息，所以我们决定贴第二季的20M用以支付这两季的相关费用，贴现得到18M。当季结束后流动资金剩余17M。第三年第二季，收取当季需要投入生产的原材料，因为第四季需要停产，所以我们在第四季不需要有原材料到货，所以当季就不需要采购两季到货的原材料，所以当季只需采购一季到货的2个R1和2个R2供下一季生产即可。支付生产费用投入生产后，剩余流动资金为3M，可以平稳度过当季，更新应收账款后收到20M，提交剩余的订单，在下一季可以收到9M，支付管理费和到期的厂房租金，当季结束，剩余流动资金为17M。第三年第三季，收取当季需投入生产的原材料，因为下一季停产，所及当季需停止采购一季到货的原材料，但因为下一年第一季不确定因素较多，所以当季需要采购下年第一季生产所需的两季到货的原材料，所以当季采购4个R3和2个R4。当季结束剩余流动资金为11M。第三年第四季，因为流动资金不足，且订单全部都交付完成，所以当季停产，不需要支付和生产相关的费用，但是需要采购下一年生产所需的原材料，为了下一年生产的连续，所以当季需要采购2个R1、2个R2、4个R3和2个R4。收取当季的应收账款，剩余的流动资金为53M。图2.3 亚洲市场P系列产品预测年末因为马上就要进入第四年，市场预测图显示各个市场对ISO认证的要求也有所提高，所以当年需要继续投资ISO以满足下一年市场对ISO的要求，争取得到更多的订单。如图2.3所示，考虑的亚洲市场在第六年的优势明显，所以我们决定在当年开拓亚洲市场来增大销售量，并继续投资开拓国际市场。本年结束剩余库存为6个P2和3个P3，下一年若是全年生产还可以收获8个P2和8个P3，所以我们需要投入足够的广告来得到足够的订单，减去下一年需要支付的长期贷款利息费和第一季生产收料费，我们还剩余的资金为17M，目前有本地、区域和国内市场，综合考虑产品单价和市场需求量后，我们对广告的投放情况如下表2.9所列：表2.9 第四年广告投放产品本地区域国内P2513P3332第三年财务报表如下表2.10、2.11、2.12所列：表2.10 第三年资产负债表项目期初数期末数项目期初数期末数流动资产：负债：现金3943一年内长贷-应收款-长期负债120120在制品14-短期负债-产成品2644应付账款-原材料-应交税金-流动资产合计：7987负债合计：120120固定资产：权益：厂房建筑-股东资本6060设备6048利润留存-20-41在建工程-年度净利-21-4固定资产合计：6048权益合计：1915资产合计：139135债权合计：139135表2.11 第三年利润表项目上年本年销售收入-91直接成本-38毛利-53综合费用2131折旧前利润-2122折旧-12息税前利润-2110财务费用-14税前利润-21-4所得税-净利润-21-4表2.12 第三年综合费用表项目金额管理费4广告费13设备维护费4厂房租金5转产费-市场准入2ISO开发3产品研发-损失-合计31如表2.10所列，第三年结束后我们的所有者权益还在下降，说明我们当年仍处于亏损状态，并且我们的流动资金只够支付下一年第一季的费用，根据我们的所有者权益我们是无法再继续贷款的，所以我们需要足够的订单来维持下一年的费用。2.4 第四年模拟经营第四年开始，这一年我们比较幸运，获得了较多订单。按照最大产量算，第四年只剩余1个P2没有卖出去，第四年订单情况如下表2.13所示：表2.13 第四年订单情况产品数量交货期账期价格（M）P254341312242411531023P324218241184433334228根据我们的存货数量和我们对资金的需求量，我们确定了每个订单的交货期，尽可能减少应收账款的贴现，减少财务费用的支出，并且可以在本年再建造两条生产P3的生产线。根据我们的交货时间算起，我们第一季可以收到23M的货款，第二季可以收到15M，第三季可以收到42M，第四季可以收到33M，剩下的货款将在下一年收取。但目前的资金显然不足以支撑到下一季更新应收账款，所以我们需要贴现。具体决策方案如下：第四年第一季，收取当季生产所需的原材料，投入生产后流动资金剩余0M。更新应收款并交货后，我们当季收到货款23M。这些资金不足以支付下一季应收款更新前的所有支出，所以当季需要贴现。经过计算我们决定贴第三季的10M得到9M，这样资金就足以支付到下一季应收账款更新。当季结束剩余流动资金为31M。第四年第二季，当季最重要的事情就是建造两条生产P3的生产线，完成收料生产后，开始建造生产线，此时流动资金还有剩余。应收账款更新可以收到到期的15M资金，但是还是不够支付下一季应收账款更新前的费用，所以当季还需贴现。我们选择贴第四季到期的应收账款10M得到9M。支付完厂房租金和管理费后，剩余流动资金为25M。第四年第三季，因为全自动生产线在下一年第一季可以投入生产，所以当季在收料后，采购订单需要增加两期到货的用于生产P3的原材料，所以材料采购订单为2个R1、2个R2、6个R3和4个R4，并继续建造生产线。因为在第一季贴现了10M，所以当季到期的应收账款为32M。当季结束剩余流动资金为32M，足以支付下一季生产费用。第四年第四季，这一季需要采购用于下一年生产的一季到货的原材料，为了生产的连续还需继续采购两季到货的原材料，所以当季的采购清单为4个R1、2个R2、6个R3和4个R4。继续建造生产线，因为自第二季贴现了当季到期的10M应收款，所以当季可以收取的应收账款为23M。年末继续开拓亚洲市场和国际市场，因为下一年的生产和原材料到货需要的资金增加，且还需要支付贷款利息、广告费和所得税，所以当年剩余的资金不足，需要贴现进行弥补。经过计算我们贴现了第五年第一季到期的20M、第二季到期的10M和第四季到期的8M，共得到流动资金34M。支付完管理费和设备维护费剩余资金为58M，支付完利息和所得税后还剩余44M。下一年最大产值为9个P2和14个P3，并且新增了国际市场。根据产量、竞争和各个市场需求、价格情况，为了不留库存我们决定增加广告投放额来增加订单数量，经过讨论后我们决定了广告投放方案如下表2.14所列：表2.14 第五年广告投放产品 本地区域国内国际P25123P36622第四年财务报表如下表2.15、2.16、2.17所列：表2.15 第四年资产负债表项目期初数期末数项目期初数期末数流动资产：负债：现金4358一年内长贷-应收款-49长期负债120120在制品-14短期负债-产成品443应付账款-原材料-应交税金-2流动资产合计：87124负债合计：120122固定资产：权益：厂房建筑-股东资本6060设备48 78利润留存-41-45在建工程-12年度净利-453固定资产合计：4866权益合计：1568资产合计：135190债权合计：135190表2.16 第四年利润表项目上年本年销售收入91200直接成本3883毛利53117综合费用3132折旧前利润2285折旧1212息税前利润1073财务费用1418税前利润-455所得税-2净利润-453表2.17 第四年综合费用表项目金额管理费4广告费17设备维护费4厂房租金5转产费-市场准入2ISO开发-产品研发-损失-合计32第四年结束我们的所有者权益从去年的15M增长到68M，大于初始所有者权益60M，说明我们已经扭亏为盈。根据贷款政策我们在下一年将可以贷款80M，所以下一年我们要扩大生产，提高利润。2.5 第五年模拟经营第五年开始，我们的广告投放的很成功，订单数量与当年最大产量相同，订单情况如下表2.18所列：表2.18 第五年订单情况产品数量交货期账期价格（M）P234223241152431624016P3443382421814210342282431824118我们交付订单的原则是尽可能在当年收到最多的资金用于生产和建设，根据我们的计划，在今年第一季我们可以收到上一年的8M应收款和这一年销售的当季收账的16M，第二季可以收到上年的8M应收款和上一季交货的18M货款，第三季可以收到上一年的应收款33M，第四季可以收到前几季交货的货款76M；下年第一季可以收到18M，下年第二季可以收到18M，下年第三季可以收到54M。我们准备用这些钱再建造4条全自动生产线来增大生产能力以获取更多的利润。第五年第一季，支付完季初相关费用后，剩余流动资金为17M。经过计算，这些资金不够支付收原材料款和生产费用，所以我们需要用贷款来缓解资金压力并且扩大生产。上一年结束我们的所有者权益增长到68M，这意味着我们在今年可以贷款80M。经过计算后我们决定在当季申请20M的短期贷款，用于当季生产和下一季生产线的建设。因为资金较为宽裕，我们决定研发P4，当季生产后剩余流动资金为36M。第五年第二季，我们计划在当季再建造4条生产线，由于厂房空间不足，考虑到资金的短缺，我们决定依然再租用小厂房来建造2条P2和2条P3生产线。生产线当季建造在下年第一季完工，所以当年不需要支付设备维护费。更新应收账款后收到26M，支付原材料货款、生产费、研发P4的费用、到期的大厂房租金和管理费后，剩余流动资金为29M。第五年第三季，根据计算，当季应收账款更新前需要的资金为42M，剩余的流动资金不足以支付，所以当季还需申请短期20M的短期贷款。因为下一年4条全自动生产线建造完成，所以在当季需要采购下年用于生产的两季到货的原材料，所以当季采购的原材料为4个R1、2个R2、10个R3和6个R4。更新应收账款收到33M，继续研发P4，支付管理费用后，剩余流动资金为37M。经过预算，这些资金不足以支付到下一季更新应收账款，所以当季还需进行贴现10M来增加流动资金。当季结束剩余流动资金为46M。第五年第四季，上一季的剩余流动资金足以支付到应收账款更新，支付完