浅谈金融体制改革与推动实体经济的发展.doc

浅谈金融体制改革与推动实体经济的发展金融是一个国家的重中之重，在国际上是国家的核心竞争力重要组成部分。一个国家的金融制度的完善性，对社会的发展有着不可估量的作用。在党的领导下，我国的金融工作必须围绕着服务实体经济、防控金融风险、深化金融改革这三项任务。只有深化金融体制的改革，推进实体经济的发展，逐渐完善金融市场体系，建立起健全的金融法制，才能保障金融市场健康发展，为我国未来的金融市场体系打下夯实的基础，使得我国金融良性循环。最近几年，金融业蓬勃发展。但是在服务实体经济的过程中出现了一些偏差，尽管金融服务的能力一直在有条不絮的上升，但是由于过快的扩张规模，导致金融业并没有想象中一样服务于实体经济，而是有所“脱实向虚”。这是由于最近互联网时代的来临，使得原本应该服务于实体经济的金融机构蠢蠢欲动。这样既不利益实体经济的发展，也对金融业自身有所危害。实体经济无法得到资金支持，无法顺利转型，导致国家金融实力受损。纵观金融的历史长河，全球发生过多起金融危机事件。一旦发生金融危机，不仅对波及全球金融市场，而且对发生金融危机的经济体是毁灭性的打击。究其原因就在于这些地区和国家，他们的金融体系存在缺陷：这些国家在他们长期以来的发展中，严重脱离的实体经济，即没有服务好实体经济。实体经济与金融业本就是互相促进互相发展的。脱离实体经济的根基，那金融业将自食恶果；失去金融业的支撑，实体经济也将缺乏活力。金融与实体经济两者需相辅相成，互相促进，服务好实体经济，使实体经济产业链进行转型升级，形成良性循环，这样才不会脱实向虚，畸形发展。在世界上，任何一个国家，其经济发展的根基必定是实体经济。实体经济对于一个国家来说可谓重中之重，一个国家要是缺少实体经济的发展，其产业链会出现空心化问题，整个国家的经济发展会受到严重的障碍。2008年金融危机爆发，世界经济一片萧条，爆发源头美国，采用了实体经济增长的模式，逐步化解，慢慢恢复经济。前后共用了6年时间，才使得原本崩溃的经济逐渐回到正常运行的轨道中。由此可见，服务实体经济离不开金融业的支持，而实体经济中的产业发展以及以后的产业形态高级化将会促进金融资源的再分配，进而影响金融业发展。习近平指出金融是实体经济的血脉，为实体经济服务是金融的天职，是金融的宗旨，也是防范金融风险的根本举措。但是我国金融业服务于实体经济面临的主要问题有：1. 我国实体经济与金融业缺乏互动 众所周知，实体经济大力发展必定需要大量资金的注入，但是融资困难一直是目前无法得到改善的问题。究其原因是一方面融资成本高，在我国企业获得资金的主要渠道还是以银行贷款为主，虽然我国的利率市场化加快发展，但是间接融资的成本依然较高，这会使得企业的科技进步和产业结构升级严重阻碍。另一方面是因为金融资源的配置不均衡，因银行等金融机构主要以规避风险为目标，故而融资便利的目标以大型企业为主，小微企业难以得到足够的资金支持，造成金融资源配置不平衡。2. 金融业金融创新不足，金融结构中多层次资本市场未形成。从国际经验表明来看，直接融资在资本市场中的作用，比间接融资的银行体系更富有效率。成熟的市场体制中，应该是以直接融资为主，间接融资为辅。但在我国金融结构中，间接融资占绝大部分比重，远高于直接融资。而且，我国金融业政府行政调控多，政府直接插手金融市场的情况也会出现，我国银行等金融机构实际上是国有资产绝对控股，一股独大，这样的治理结构及产权结构使银行间竞争不足，服务水平有待提高。并且，我国中小商业银行依靠规模扩张和存贷款利差为主导的增长模式并没有发生改变，创新业务的品种、渠道及内容都不够完善。3. 金融业发展态势不均衡从各行业发展态势来看，银行业发展稳中趋升。虽然存在降息周期利润受挤压、非银行机构竞争更为激烈等不利影响，但是积极因素更占上风：实体经济资金需求增强对信贷规模要求加快增长、银行非信贷业务不断创新发展将带动银行业保持较快发展；同时，银行也在降息周期中延长定价周期，减缓利率降低的不利影响。证券行业发展有较大改善。一是在流动性持续改善、实体经济企稳的状况下，资本市场相对有一定回暖，交易量上升带动营业收入、利润回升，从而带动行业较快增长；二是随着监管层加大对证券公司创新的支持力度，证券行业很多创新业务试点启动（约定回购证券交易、保证金管理等业务），证券公司创新业务种类逐步增加，行业创新氛围日益浓厚，带动行业较快发展；三是新三板扩容，一方面丰富了资本市场体系，为中小企业疏解融资难问题，另一方面带动相关收入较快增长，保险业发展相对平稳。深化金融体制改革，支持实体经济发展1.设计金融体系的顶层方针，改革金融管理体制，提高金融系统效率在金融领域中，金融危机的实体经济的破坏影响深远。众所周知的08年金融危机，美国就是通过将生产效率提升，加大科技创新力度，不仅推动了实体经济的发展，并且从金融危机的低谷中走了出来。因此，要全面制定一套适合我国国情的金融体系顶层方针，规划好改革路线图，将改革同步推进。并且要加强金融体制建设，建立一个与我国国情发展相适应的金融管理体制。一要加快社会资金的配置格局，形成产融有效融合，充分发挥政府政策性金融的导向作用。对落后产能及过剩产能行业，要限制金融企业对其支持，并在适当时机退出，倒逼传统行业进行转型升级。对高新技术企业，新兴工业等则需要更多的金融扶持；二要加大结构性改革的力度，要以改革的方式着力解决实体经济融资难、融资贵的问题，多措并举引导实际利率下行，加快利率的市场化改革；三要加快与互联网的融合创新，实现“互联网+金融”的创新服务方式。2.优化金融结构，促进多层次资本市场持续健康发展，不断提高金融服务于实体经济的水平积极培育公开透明、健康发展的资本市场。当前，我国金融机构的数量与种类还比较少，要健全以商业性金融、开发性金融、政策性金融、合作性金融分工合理相互补充的金融机构体系，不断优化金融结构。首先，扩大直接融资比重，使更多资金进行股权投资，减少企业对借贷杠杆的依赖。引导更多资金投入实体经济，降低商业银行信贷风险积聚，防范和化解金融风险，维护金融稳定；其次，中国资本市场的发展仍有较大空间，拓宽民间资本投资渠道，鼓励民间资本等各类市场主体依法平等进入银行业，引导民间资本规范发展，构建多元化金融服务体系；再次，规范发展互联网金融，构建主流业态与新兴行业协调发展的金融体系，推进各类金融机构大数据平台建设，支持具备条件的金融机构稳妥开展综合经营。3.深化金融监管体制改革，要加强金融宏观审慎管理制度建设，要特别保护金融消费者的合法权益改革开放以来，随着金融机构的多元化和金融运行的市场化，金融监管日显重要，目前已经建成了“一行三会”（中国人民银行、银监会、证监会、保监会）的金融监管格局。然而，“一行三会”的分业监管体制存在诸多缺陷，例如，监管部门在金融监管方面过度集中权力，忽视了地方政府、行业自律组织和社会中介机构的作用；“一行三会”缺少有效协调机制，监管过度和监管不足同时并存。对此，一是要进一步完善监管法律制度，形成协调有序的监管机制。二是要严格执行产业法规政策，引导金融机构支持经济转型升级，防范各种金融风险。三是要正确处理金融监管与金融创新之间的关系。金融创新加剧了金融活动的不确定性，在一定程度上也增加了金融监管的难度，增大了金融风险。但正是由于金融创新的出现，金融监管也在不断寻求更为有效的体制和运行方式，从而推动金融监管体系的不断变革。因此，需要正确处理金融监管与金融创新之间的关系，一方面加强对金融创新过程的监管，促进监管手段的丰富与创新，另一方面则需要赋予金融机构足够的金融自主权，鼓励金融机构不断创新。事实上，金融领域混业经营早已是不争的事实，可以把银监会、证监会、保监会合并成一个金融监管机构，还可以根据不同的金融产品的特点，实行不同的监管政策；对于不同的行业，也可以实行不同的监管幅度；金融创新产生大量跨行业、跨市场的金融产品，如果监管存在空白、监管标准不统一，极易滋生新的风险。互联网金融、电子商务的发展，自律性的内部监管表现得很有效，但也要加强宏观金融监管，金融监管与深化金融改革是相辅相成的，是要通过强化金融监管进一步深化金融改革，还要特别注意保护金融消费者的合法权益。金融服务实体经济要按实体经济的发展情况来定，任何情况下实体经济的规律都是第一性的，要根据实体经济发展规律改进金融服务实体经济的理念、机制，提升金融服务实体经济的能力。金融服务实体经济需要切实改变金融业的服务理念、原则、员工结构。我国的金融业尤其是银行业的信贷原则、风险评价标准等，多是基于发达市场为基础的抽象金融理论，这与我国市场经济发展水平及实体经济发展状况存在一定的差别。我国的金融从业人员特别是银行从业人员，大部分是学经济、金融、会计的出身，对产业、行业的特征及发展趋势不甚了解。金融服务实体经济要从根本上解决能力不强、效率不高的问题，需要从根本上改变服务理念、服务原则、员工结构。金融从业者尤其是银行机构中要充实、配备具有与产业、行业相关专业背景的技术人才，这样才能知道行业的发展趋势、企业的需求、风险点，服务才具有针对性，才能真正做到服务实体经济。健全多层次的金融机构体系，进一步明确机构的功能定位。当前社会上常说传统金融服务门槛高，很多实体经济尤其是经济发展薄弱环节如“三农”、小微企业、学生还有一些创业的群体无法覆盖，这就需要进一步加大金融服务实体经济的范围及深度。理论和实践研究已经表明，我国并不缺少大银行，而缺少为社区服务的中小金融机构。因此要通过市场准入等方面措施为商业银行从“跑马圈地”向“精耕细作”转变提供条件。一方面须合理限制城市商业银行跨区经营，对农村金融机构、村镇银行跨区经营更要从严把握，防止中小金融机构通过规模扩张做大做强的冲动，从政策上创造条件，培养中小银行服务本地实体经济的能力；另一方面建立健全征信服务机构、担保机构等金融服务机构，强化配套体系建设，使金融机构能够有意愿、有能力、有保障服务实体经济。大力发展多层次的资本市场，充分发挥市场机制之基础的风险分散、价格发现、激励约束等功能。当前党中央国务院大力推进供给侧结构性改革，提倡大众创业、万众创新，但是供给侧结构性改革以及大众的需求是多样化的、个性化的，但以银行机构为核心的间接融资为主的金融体系，很难对这方面金融需求提供有效的支持。这就需要发展多层次的资本市场，畅通金融服务供求之间的信息渠道，为生产要素的重组提供便利，为创业、创新提供试错的金融机制。一方面要发展有效的股票市场，建立主板、创业板、三板市场有效支撑的资本市场，为企业提供权益资金；发展有效的债券市场，为企业提供长期和短期的债务性资金；另一方面要加快发展金融租赁市场，要促进产业和金融业进一步的深度融合。加快建立规则统一的金融市场，畅通政策传导渠道。金融支持实体经济，需要通过市场来配置资源，这就需要一个有效的金融市场来向各个领域去传递信息，并能够使资金顺畅有效地流动。但当前我国的金融市场是分割的，有银行间市场、场内市场