智能财务决策系统-财务分析与决策(1)

2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,1,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务分析与决策,财务分析,全面预算管理,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,2,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务分析与决策,财务分析,全面预算管理,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,3,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务分析,财务报表分析,经营财务分析,项目投资可行性分析,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,4,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务分析,财务报表分析,经营财务分析,项目投资可行性分析,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,5,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,一、财务分析是件费时费力的工作1.财务分析是指以财务报表（主要指资产负债表、损益表、现金流量表）为分析对象，采用指标分析、趋势分析、结构分析、行业比较分析、竞争对手分析等方法，从获利、偿债、营运、资本结构、资产结构、收入、成本费用、利润、现金流量、风险、成长等方面剖析企业状况，诊断问题症结，提供决策支持。2.财务分析费时费力1)整理分析对象一般要进行纵向分析，需要至少两期报表数据（主要指资产负债表、损益表、现金流量表），往往会收集三期数据，可能需要整理成EXCEL格式或其它格式，对三期数据收集整理需要时间。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,6,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,寻找参照标准为了准确得出企业在行业中的位置，与竞争对手比较优势与劣势，需要搜集行业标准或竞争对手标准，这无疑会耗费一定人力与时间。分析要求全面通过对主要财务报表的分析，应能全面诊断企业经营状况，提供决策建议。全面诊断，是通过全面分析得出的。基于三张报表全面分析，应该从获利、偿债、营运、资本结构、资产结构、收入、成本费用、利润、现金流量、风险、成长等方面逐块剖析，每一块的分析，应该有指标、有图形、有文字结合在一起，图文并茂的展现。这会耗去财务分析人员、财务经理或财务总监的很长时间，一天、两天、一周甚至更长时间。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,7,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,指标计算繁杂全面分析，可能涉及上百个分析指标，每个指标不仅要计算当年结果，还要计算去年（两期数据）结果、前年结果（三期数据）乃至更早结果（依据搜集数据而定），计算的工作量就已经很大了。经营状况诊断逻辑复杂分析的目的不是为了展现指标和图形，而是诊断财务状况、经营成果和现金获取能力，为企业下一步经营决策提供专业支持。根据上百个指标计算结果纵比（自身不同期间比较）和横比（和行业标准比较），依据职业判断，得出诊断意见，提供相应决策建议。由于数据不同，结论就会不同，这需要分析人员、财务经理或财务总监精力高度集中，根据科学财务分析理论和丰富分析经验，消耗大量时间才能分析完毕。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,8,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,一、应该如何进行财务分析1.利润分析1)结构分析利润分几个层次：主营业务利润、营业利润、利润总额、净利润。a)主营业务利润主营业务利润是指主营业务收入减去主营业务成本、主营业务税金及附加。b)营业利润营业利润是指主营业务利润加其它业务利润，减期间费用（营业费用、管理费用、财务费用）。c)利润总额利润总额是指营业利润加营业外收入，减营业外支出，加投资收益，加补贴收入。d)净利润净利润是指利润总额减企业所得税。收入利润比,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,9,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,10,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,1)利润可靠性分析影响利润可靠的因素无非两方面：一方面虚增或虚减收入，另一方面虚减或虚增成本费用。从纳税角度，企业倾向通过帐务处理减少利润；从贷款或汇报业绩方面，企业倾向通过帐务处理扩大利润。减少利润的方法无非隐藏收入、虚增成本费用；扩大利润的方法无非虚增收入、虚减成本费用。隐藏收入的手段常为，销售发票不入帐或缓入帐；虚增成本费用方法常为找各种发票填充成本费用；虚增收入的方法常为虚增应收帐款；虚减成本费用的方式常为不良资产长期挂帐，不进行合理摊销。以应收帐款分析为例，通过报表钩稽关系诊断利润形成基础可靠性。应收帐款可能有虚增；可能没有虚增，但可能有坏帐，可通过如下方法分析：应收帐款增加额=期末余额-期初余额收入应收帐款增加额占比=应收帐款增加额/主营业务收入如果收入应收帐款增加额占比超过一定幅度，则意味着收入中有相当一部分是来自于赊销，赊销额过大可能造成坏帐，也不排除虚增收入的可能。2)利润盈亏原因分析利润盈亏是由各项收支变化的结果，应该分析各项收支的变化。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,11,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,获利分析1)指标分析可通过分析销售净利率、总资产净利率、长期投资净利率、固定资产净利率、短期投资净利率来分析收入及各种资产的获利能力，做表如下：,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,12,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,杜邦分析a)杜邦分析是指以权益净利率为起点分析，将权益净利率分解为总资产净利率权益乘数，再将总资产净利率分解为销售净利率总资产周转率。销售净利率还可进一步深入分析收入、成本费用；总资产周转率还可进一步深入分析各项资产情况；权益乘数还可进一步深入分析权益状况。b)杜邦分析图,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,13,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,偿债分析1)长期偿债能力a)长期偿债能力是指企业用全部资产对全部债务的偿还能力。一般通过资产负债率来衡量。b)资产负债率资产负债率=负债总额/资产总额c)未来是否可以增加负债分析资产负债率有三种变化情况：增长、持平和下降。无论何种情况，判断未来负债可行与否的标准是未来偿还债务的能力强弱及负债经营效果如何。负债经营效果可通过权益净利率的升降变化来衡量，但更直接的指标是负债净利率。如果负债净利率上升了，则可认为负债经营效果好，可合理推断未来可进一步增加负债；如果下降了，则负债经营效果较差，可建议未来慎重增加负债，甚至不宜增加负债。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,14,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,1)短期偿债能力a)短期偿债能力是指企业流动资产偿还短期负债的能力，通常利用流动比率、速动比率及现金比率来衡量。b)流动比率流动比率=流动资产/流动负债c)速动比率速动比率=速动资产/流动负债=（流动资产-存货-待摊费用）/流动负债d)现金比率现金比率=广义现金/流动负债=（货币资金+短期投资）/流动负债表格分析,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,15,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,营运分析1)资产整体运营能力企业资产运营能力首先要看整体资产运营能力如何，体现整体资产运营能力的指标是总资产周转率和总资产周转天数。总资产周转率=主营业务收入/平均总资产平均总资产=（期初总资产+期末总资产）/2总资产周转天数=考核期间天数/总资产周转率考核期间一年的话为365天，相应平均总资产为年初和年末总资产的平均数；如果为半年的话为180天，相应平均总资产为半年期初和期末总资产的平均数；可以此类推。2)营运资产及营运周期a)营运资产营运资产等于流动资产减去流动负债，体现企业短期内流动的净资产。营运资产=流动资产-流动负债,精品资料网,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,16,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,a)存货营运能力存货营运能力体现存货流动的快慢，指标通常为存货周转率和存货周转天数。存货周转率能看出企业存货在考核期间周转次数，公式为存货周转率=主营业务成本/平均存货平均存货=（期初存货+期末存货）/2存货周转天数=考核期间天数/存货周转天数b)应收帐款营运能力应收帐款营运能力体现企业应收帐款回收速度，指标通常为应收帐款周转率和应收帐款周转天数。应收帐款周转率=主营业务收入/平均应收帐款平均应收帐款=（期初应收帐款+期末应收帐款）/2应收帐款周转天数=考核期间天数/平均应收帐款c)营运周期营运周期=存货周转天数+应收帐款周转天数,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,17,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,资产结构分析1)资产流动性分析目前资产负债表资产项目排列方式是按照流动性强的资产排列在前，流动性弱的资产排列在后。体现资产流动性的指标可用流动资产占总资产比例，该指标越大，企业资产流动性越强；越小，企业资产流动性越弱。流动资产占总资产比例=流动资产/总资产2)流动资产结构合理性分析流动资产结构是指流动资产内部各项资产占流动资产比例关系，合理与否，应结合流动资产运营效果来判断，如果流动资产周转能力越强，则表明流动资产结构合理，越弱，则不合理。3)资产整体结构合理性分析资产整体结构是指总资产内部各项资产占总资产比例关系，合理与否，应结合总资产运营效果来判断，如果总资产周转能力越强，则表明总资产结构合理，越弱，则不合理。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,18,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,资本结构分析1)广义资本结构广义资本结构是指总负债与所有者权益之比，可用产权比例来描述。产权比例=负债合理/所有者权益合计2)狭义资本结构狭义资本结构是指负债内部结构和所有者权益内部结构。负债内部结构可分为负债整体结构（流动负债与长期负债之比）、流动负债结构和长期负债结构。3)资本结构合理性分析资本结构合理与否关键要与所有者权益净利率挂钩。如果资本结构的变化，带来了所有者权益净利率的提升，则资本结构合理，否则不合理。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,19,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,收入分析1)收入结构比分析收入结构主要是指各项收入占比，各项收入包括主营业务收入、其它业务收入、营业外收入、补贴收入，表示如下：,收入规模合理性分析收入主要指主营业务收入。收入规模，一般来讲，越大越好，但也要具体分析。如果收入扩张的幅度慢于成本费用扩张速度，销售效果必然不佳，这不一定是好事；收入规模在收缩，但收缩的幅度慢于成本费用收缩幅度，销售效果反而不错，这不一定是坏事。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,20,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,成本费用分析1)成本费用结构比成本费用是为获取收入付出的代价。成本费用主要包括主营业务成本、营业费用、管理费用、财务费用，成本费用比较分析如下：,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,21,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,总成本控制有效性分析总成本规模扩张速度快于主营业务收入规模扩张速度，则控制无效，反之则控制有效。总成本规模收缩速度慢于主营业务收入规模收缩速度，则控制无效，反之则控制有效。营业费用控制有效性分析营业费用规模扩张速度快于主营业务收入规模扩张速度，则控制无效，反之则控制有效。营业费用规模收缩速度慢于主营业务收入规模收缩速度，则控制无效，反之则控制有效。管理费用控制有效性分析管理费用规模扩张速度快于主营业务收入规模扩张速度，则控制无效，反之则控制有效。管理费用规模收缩速度慢于主营业务收入规模收缩速度，则控制无效，反之则控制有效。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,22,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务报表分析,现金流量分析1)现金获取能力分析现金获取能力主要体现在绝对额合相对比例上。绝对额要看企业净现金流量、经营活动、投资活动和筹资活动净现金流量；相对比例要看现金流入流出比、经营活动、投资活动和筹资活动现金流入流出比。2)现金对债务保障程度分析a)现金对流动负债保障程度分析实际上，这在考核流动负债的直接支付能力，公式如下：现金流动负债保障程度=货币资金/流动负债该公式和现金比率的差异在于分子没有广义现金项，现金比率如下：现金比率=（货币资金+短期投资）/流动负债b)现金对总负债保障程度分析现金对总负债保障程度体现企业对总负债的直接支付能力，公式如下：现金对总负债保障程度=货币资金/负债总额,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,23,1)资金缺口分析资金缺口体现在现金流入不足以弥补现金流出，经营活动现金缺口是指经营活动现金流入不足以弥补现金流出，投资活动现金缺口是指投资活动现金流入不足以弥补现金流出，筹资活动现金缺口是指筹资活动现金流入不足以弥补筹资活动现金流出。企业总资金缺口可能是由经营活动、投资活动和筹资活动之一或之二或三者的缺口形成的。一种活动的缺口可能是由另一种或另外两种活动的现金盈余弥补的。,财务报表分析,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,24,风险分析1)经营安全性分析a)盈亏平衡点营业收入盈亏平衡点营业收入是指企业不盈利也不亏损时的营业收入，公式如下：盈亏平衡点营业收入=（固定成本）/边际贡献率b)经营安全系数经营安全系数体现企业经营安全与否一个指标，如下：经营安全系数=（营业收入-盈亏平衡点收入）/营业收入2)经营风险与财务风险变化分析a)经营风险经营风险=（营业收入-营业成本）/（营业收入-营业成本-固定成本）b)财务风险财务风险=（营业收入-营业成本-固定成本）/（营业收入-营业成本-固定成本-财务费用）,财务报表分析,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,25,成长分析1)市场规模、资产规模及资本规模关系分析可用市场规模、资产规模和资本规模来衡量企业成长能力。2）表格分析,整体评价可将上述各方面结论性分析整合在一起，形成企业整体评价。,财务报表分析,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,26,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务分析,财务报表分析,经营财务分析,项目投资可行性分析,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,27,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,集团概况及组织架构经营预算分析业务流程,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,28,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,n数据准备销售计划与完成情况表、销售回款计划与完成情况表、毛利润预算表、毛利润预算与完成情况表、利润计划与完成情况表、年度现金流量预测表、项目预算汇总表。各表简要格式如下：销售计划与完成情况表,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,29,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,销售回款计划与完成情况表,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,30,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,u毛利润预算表表略。u毛利润预算与完成情况表表略。u利润计划与完成情况表u年度现金流量预测表u项目预算汇总表,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,31,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,n数据库设计,在指南针企业经营财务分析系统数据库中，增加7个数据库表，分别是：销售计划与完成情况表、销售回款计划与完成情况表、毛利润预算表、毛利润预算与完成情况表、利润计划与完成情况表、年度现金流量预测表、项目预算汇总表，每个表的数据结构如下：销售计划与完成情况表数据结构（略）销售回款计划与完成情况表数据结构（略）毛利润预算表数据结构（略）毛利润预算与完成情况表数据结构（略）利润计划与完成情况表数据结构（略）年度现金流量预测表数据结构（略）项目预算汇总表数据结构（略）,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,32,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,n经营预算分析模型设计,经营明细分析收入明细分析分析模型：,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,33,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,总收入实际数为X83，预算数为X81，比预算超支（减少）了X85，超支（减少）率为X86，原因如下：1营业务收入实际数为X43，预算数为X41，比预算超支（减少）了X45，超支（减少）率为X46。2他业务收入实际数为X73，预算数为X71，比预算超支（减少）了X75，超支（减少）率为X76。各项实际收入中占比处于头三名的分别是收入1、收入2、收入3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在总收入中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,34,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,成本明细分析分析模型：,总成本实际数为Z13，预算数为Z11，比预算超支（减少）了Z15，超支（减少）率为Z16，原因如下：1土地成本实际数为A13，预算数为A11，比预算超支（减少）了A15，超支（减少）率为A16。在各项实际土地成本中占比处于头三名的分别是成本1、成本2、成本3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在土地成本中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。2前期成本实际数为B13，预算数为B11，比预算超支（减少）了B15，超支（减少）率为B16。在各项实际前期成本中占比处于头三名的分别是成本1、成本2、成本3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在前期成本中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。3建安成本实际数为C13，预算数为C11，比预算超支（减少）了C15，超支（减少）率为C16。在各项实际建安成本中占比处于头三名的分别是成本1、成本2、成本3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在建安成本中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。4市政成本实际数为D13，预算数为D11，比预算超支（减少）了D15，超支（减少）率为D16。在各项实际市政成本中占比处于头三名的分别是成本1、成本2、成本3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在市政成本中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,35,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,2配套成本实际数为E13，预算数为E11，比预算超支（减少）了E15，超支（减少）率为E16。在各项实际配套成本中占比处于头三名的分别是成本1、成本2、成本3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在配套成本中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。3物业成本实际数为F13，预算数为F11，比预算超支（减少）了F15，超支（减少）率为F16。在各项实际物业成本中占比处于头三名的分别是成本1、成本2、成本3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在物业成本中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。4销售设施成本实际数为Y13，预算数为Y11，比预算超支（减少）了Y15，超支（减少）率为Y16。,精品资料网,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,36,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,费用明细分析分析模型：,费用合计实际数为D13，预算数为D11，比预算超支（减少）了D15，超支（减少）率为D16，原因如下：1销售费用实际数为A13，预算数为A11，比预算超支（减少）了A15，超支（减少）率为A16。在各项实际销售费用中占比处于头三名的分别为费用1、费用2、费用3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在销售费用中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。2管理费用实际数为B13，预算数为B11，比预算超支（减少）了B15，超支（减少）率为B16。在各项实际管理费用中占比处于头三名的分别是费用1、费用2、费用3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在管理费用中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。3固定资产购置费用实际数为C13，预算数为C11，比预算超支（减少）了C15，超支（减少）率为C16。在各项实际固定资产购置费用中占比处于头三名的分别是费用1、费用2、费用3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在固定资产购置费用中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,37,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,其它明细分析分析模型：,其他合计实际数为C13，预算数为C11，比预算超支（减少）了C15，超支（减少）率为C16，原因如下：1财务费用实际数为A13，预算数为A11，比预算超支（减少）了A15，超支（减少）率为A16。在各项实际财务费用中占比处于头三名的分别为费用1、费用2、费用3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在财务费用中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。2税金实际数为B13，预算数为B11，比预算超支（减少）了B15，超支（减少）率为B16。在各项实际税金中占比处于头三名的分别是税金1、税金2、税金3，金额分别为Y1、Y2、Y3，在税金中所占比例分别为Z1、Z2、Z3，实际与预算比，差异率分别为W1、W2、W3。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,38,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,项目投资可行性分析假设项目投资期为5年，各年的净现金流量均可从表5中取到，再设定每年的贴现率为i,即可算出每年的净现值，将每年的净现值加总，即可得到该项目的总的净现值。分析过程如下：净现值分析表,可行性分析结论u如果Yi0,则项目整体净现金流量为正，此项目投资方案可行。u如果Yi=0,则此项目投资方案不会盈利，也不会亏本，该项目可投资也可不投资，除非是以社会效益为出发点。如果Yi0,则项目整体净现金流量为负，此项目投资方案不可行。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,39,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,u企业绩效评价评价指标包括：营业计划完成率、销售回款完成率、利润计划完成率、销售费用率、管理费用总额、成本费用总额、人均管理费、人均利润,逐个指标分析模型u营业计划完成率营业计划完成率=利润计划与完成情况表（表3）实际营业收入/利润计划与完成情况表（表3）计划营业收入u销售回款完成率销售回款完成率=销售回款计划与完成情况表（表2）实际收入/销售回款计划与完成情况表（表2）计划收入u利润计划完成率利润计划完成率=利润计划与完成情况表（表3）实际利润/利润计划与完成情况表（表3）计划利润u销售费用率销售费用率=利润计划与完成情况表（表3）实际费用/利润计划与完成情况表（表3）计划费用u管理费用总额管理费用总额=利润计划与完成情况表（表3）管理费用u成本费用总额成本费用总额=利润计划与完成情况表（表3）成本+管理费用+销售费用+其他费用u人均管理费人均管理费=利润计划与完成情况表（表3）管理费用/人数u人均利润=利润计划与完成情况表（表3）利润/人数u实际分数=计划分数*计划完成率计划完成率=实际/计划合计分数=各项计划分数的合计或实际分数的合计,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,40,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,经营财务分析,详细参见集团经营预算分析解决方案,某集团经营财务分析解决方案,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,41,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务分析,财务报表分析,经营财务分析,项目投资可行性分析,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,42,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,项目投资可行性分析,基地固定资产投资可行性分析,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,43,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,财务分析与决策,财务分析,全面预算管理,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,44,全面预算管理问题分析,全面预算管理解决方案,全面预算管理核心思想,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,全面预算分析,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,45,全面预算管理问题分析,全面预算管理解决方案,全面预算管理核心思想,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,全面预算分析,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,46,全面预算管理定义,全面预算管理的目的和意义,全面预算管理的编制原则、程序及内容,全面预算管理控制及考核,全面预算管理实施条件,全面预算管理理论,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,47,全面预算管理定义,预算是一种系统的方法，用来分配企业的财务、实物及人力等资源，以实现企业既定的战略目标。企业可以通过预算来监控战略目标的实施进度，有助于控制开支，并预测企业的现金流量与利润。全面预算反映的是企业未来某一特定期间（一般不超过一年或一个经营周期的全部生产、经营活动的财务计划），它以实现企业的目标利润（企业一定期间内利润的预计额，是企业奋斗的目标，根据目标利润制定作业指标，如销售量、生产量、成本、资金筹集额等）为目的，以销售预测为起点，进而对生产、成本及现金收支等进行预测，并编制预计损益表、预计现金流量表和预计资产负债表，反映企业在未来期间的财务状况和经营成果。,关键词：预测、战略目标、资源配置,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,48,全面预算管理的目的和意义,全面预算不是生产技术财务计划,全面预算不是目标利润目标成本管理,全面预算是一项科学的控制行为,全国预算管理为管理信息网络化提供了节点,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,49,在具体编制预算时应遵循的原则明确经营方向、经营目标及利润目标，体现一致性原则；设计各类表格应考虑周详、全面、完整，体现出可控性原则；预算决策目标要积极可靠，留有余地，体现可靠性原则；积极适应市场需求开发新产品，体现科学创新原则。,全面预算管理的编制原则、程序及内容,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,50,编制预算的基本程序企业集团董事会(或总经理办公会)根据长期规划，提出一定时期的总目标，并下达规划目标；企业集团本部各业务部门编出销售、生产、开发和财务等预算；下属企业根据下达的规划目标编制预算草案；综合部门协调、平衡各级预算，汇总出企业的总预算；总预算经过预算委员会讨论批准，并报告董事会(或总经理办公会)讨论通过后形成的执行预算，下达给各部门和下属企业控制执。,全面预算管理的编制原则、程序及内容,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,51,全面预算管理的编制原则、程序及内容,全面预算管理内容销售起点型预算成本起点型预算投资起点型预算现金流量起点型预算,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,52,全面预算管理控制及考核,全面预算管理强调协同，使责、权、利相结合原则真正落到实处,全面预算管理要求落实管理制度，提高预算的控制和约束力,全面预算管理要求企业围绕效益实绩，考核预算结果，兑现奖惩,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,53,全面预算管理实施条件,领导重视,全员参与,管理有序,严格考核,方法得当,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,54,全面预算管理问题分析,全面预算管理解决方案,全面预算管理核心思想,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,55,为预算而预算,编制预算属纯财务行为,预算编制方法模式化,对编报预算的准确度急于求高,预算审批取决于管理层对预算结果的满意度,管理部门的预算考核只注重费用节约额,全面预算管理问题分析,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,56,为预算而预算,企业和企业的主管部门均认识到了全面预算管理的有效作用，并把是否实施全面预算管理作为衡量企业管理水平高低的一个标准，但对预算到底应是什么样子，如何安排和实施预算，尚缺乏深刻的理解。不少企业为了在企业管理水平认定方面能得到有关部门和单位的认同，纷纷实施预算管理，并制定了一系列有关预算管理的制度性文件。实际上，企业实施预算管理是提高企业整体管理水平的重要手段，而不是衡量管理水平高低的标准，预算管理的核心在于对企业未来的行动进行事先安排和计划，对企业内部各部门、单位的各种资源进行分配、考核和控制，以使企业按照既定目标行事，从而有效实现企业发展战略。所以，企业不能只将预算管理作为管理制度的组成部分去填补制度空白，而应将预算管理作为实施企业发展战略的具体手段，重点不在于企业有无预算管理制度，而重在预算管理是否有效实施和落实。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,57,编制预算属纯财务行为,全面预算是在财务收支预算基础上的延伸和发展，以至于很多人都认为预算是财务行为，应由财务部门负责预算的制定和控制，甚至把预算理解为是财务部门控制资金支出的计划和措施。随着管理的计划性加强，全面预算逐渐受到管理层的重视，全面预算是集业务预算、投资预算、资金预算、利润预算、工资性支出预算以及管理费用预算等于一体的综合性预算体系，预算内容涉及业务、资金、财务、信息、人力资源、管理等众多方面。尽管各种预算最终可以表现为财务预算，但预算的基础是各种业务、投资、资金、人力资源、科研开发以及管理，这些内容并非财务部门所能确定和左右。财务部门在预算编制中的作用主要是从财务角度为各部门、各业务预算提供关于预算编制的原则和方法，并对各种预算进行汇总和分析，而非代替具体的部门去编制预算。首先，预算管理是一种全面管理行为，必须由公司最高管理层进行组织和指挥；其次，预算的执行主体是具体部门，业务、投资、筹资、管理等内容只能由具体部门提出草案。所以，全面预算并非是仅可由财务部门独立完成的。在实务中，认为预算是一种纯财务行为的看法是无法使预算管理得到有效实施的，必须明确企业的董事会、财务部门、业务部门、人力资源管理部门、科研开发机构在全面预算中各自的角色和应履行的具体职责。不过也得注意将预算指标独立于会计核算系统之外的倾向。如企业安排部门费用预算时，不应仅考虑付现费用的预算，而应从财务会计角度将付现费用和非付现费用一并考虑，在安排收入预算时，不应仅考虑新增供货合同的情况，而应从会计对收入确认的原则和方法角度，充分考虑原有合同在预算期间的执行以及新增合同在预算期间的实现情况，等等。总之，预算指标的确定不是纯财务行为，但应以现有的财务会计方法为依托，与现行财务会计报告口径相衔接。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,58,预算编制方法模式化,预算编制是企业实施预算管理的起点，也是预算管理的关键环节。企业采用什么方法编制预算，对预算目标的实现有着至关重要的影响，从而直接影响到预算管理的效果。西方国家尤其是美国编制预算时分别采用固定预算、弹性预算、滚动预算、零基预算和概率预算等方法，不同的预算编制方法适应不同的情况。而我国多数企业均采用增量或减量预算编制方法。原因主要有三个方面，一是增量或减量预算的编制简便，二是给预算确定中的讨价还价行为留下空间，三是承认历史水平的合理性。尽管增量或减量已经考虑了某些非正常因素，但确立增量或减量的幅度在很大程度上具有主观性，致使预算的编制未能真正起到提高效率的作用。事实上，预算管理的最直接目的有三个，一是充分利用价值链分析，剔除经济行为中的非增值因素，二是通过预算的确定协调部门和单位关系，分清各种经济行为的轻重缓急，三是确保各种经济行为有助于企业目标战略的实现。按照实施预算管理的目的，在编制预算时必须结合具体部门、单位的实际情况，对不同的经济内容采用不同的预算编制方法，不能将预算编制方法模式化，甚至希望通过标准化预算管理软件的应用代替预算编制方法的选择。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,精品资料网,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,59,对编报预算的准确度急于求高,预算是企业对未来（一般指下年度）行为的一种计划安排，在预算确定中体现为一系列的具体指标，这些指标尽管考虑了不确定因素对未来的影响，并进行了合理的估计，但实际执行结果与预计指标仍存在差异，甚至差异很大。管理层总是希望预计值与实际执行结果尽可能接近，最好是能吻合，能够不偏不倚地落实既定方针。但执行的结果往往是，要么远远超过预算指标，要么大大低于指标，很少有企业能够使预算指标同实际执行结果接近或吻合。这种现象主要产生于两种情况：1、实行超计划奖励的企业，为了能较多地完成预计任务，往往编报较低的预算草案并给预算审批留下足够的“加码”空间，使预算能够轻松地完成；2、在实行以经营目标作为任免主要经营者依据的企业中，预算单位的经营者为了获得经营资格，往往编报的预算很高并提出达到预算目标的理想措施，以取得预算审批部门的高度信任，当预算无法完成时，预算编报单位又会以各种客观理由为借口为自己开脱。如何使预算指标真正起到目标导向作用，并减少乃至取消讨价还价行为，是管理层非常头痛的事情。事实上，预算指标究竟定在什么位置，预算编报单位基本上是心中有数的，但由于信息不对称，管理层往往无法合理确定比较可行的方案，于是讨价还价在所难免。要求预算单位一下子将预算确定得很准确也不现实，需要一个渐进的过程。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,60,预算审批取决于管理层对预算结果的满意度,预算草案上报后，预算的审批就成为关键。预算审批是企业实施预算管理的核心内容，大多数人认为这是一个讨价还价的争论过程。实务中，大多数企业的管理层在审批预算草案时，多以预算结果满意度作为是否批准该预算的主要依据，只要预算结果在管理层可接受的满意程度之内，预算就会被批准。这实际上是形式主义在预算管理中的表现，不符合预算管理的本质要求，满意度的高低无法衡量，带有很大的主观成分，也容易产生腐败。为了使预算能真正起到细化战略管理的作用，预算的审批应注重预算草案的编制假设或编制依据是否与企业发展战略一致，预算编制的内容是否完整，预算指标的计算方法或确定原则是否与企业预算制度规定的原则和方法吻合。也就是说，预算审批应注重预算编制内容、编制过程和方法的合理性，而不能只注重预算结果。因此，在审批预算时，企业管理层应成立专门的预算管理委员会，由与预算内容有关的部门的专业人员分别从各自的专业角度提出问题，并由预算编制单位进行答辩，最终由预算管理委员会综合考虑，决定是否批准预算草案。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,61,管理部门的预算考核只注重费用节约额,预算起源于美国的政府开支，在企业的应用也是从管理费用开始的。企业尽管实施了全面预算管理，但对管理费用的支出仍实行预算控制的办法。由此大多数认为，对管理费用实施预算管理主要目的就是能通过预算控制费用，以使费用支出不超过预算。在这种指导思想下，很多企业都规定了管理费用超支或节约奖惩办法。但导致的结果是，有些管理部门为了节约费用，得到相应的奖励，削减了一些必要的活动。从而产生了减少工作，多得奖励，消极怠工的矛盾现象，这与实施管理费用预算控制的目的相违背。在管理费用预算控制方面，正确的做法是：制定和审批管理费用预算时，宜采用零基预算的做法，根据实施有利于企业管理战略的管理活动，分项制定和审查其费用预算的合理性；进行预算考核时，应首先看其中管理活动是否按质完成，只有在百分之百完成各项管理活动情况下节约费用才可获得适当的奖励。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,62,全面预算管理问题分析,全面预算管理解决方案,全面预算管理核心思想,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,63,业务流程,数据流程,价值回报,全面预算管理解决方案,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,64,全面预算管理的循环过程,业务流程,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,65,业务流程,建立预算管理的组织,建立预算体系,预算目标下达,预算编制,汇总审批预算,预算执行,预算分析与调整,预算考核与业绩评价,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,66,建立预算管理的组织,预算管理级次图,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,67,建立预算体系,企业预算体系一般包括业务预算、财务预算、资本预算。在预算系统中，确定预算项目、预算指标、预算假设与预算编制周期和多版本规划，设置预算项目间的推算关系并形成预算编制表后就形成了集团的预算内容体系。下级公司在集团下发的预算体系基础上，可以继续增加细化体系内容，形成与集团预算体系兼容的公司预算体系。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,68,预算目标下达,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,69,预算目标下达,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,70,预算目标下达,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,71,预算目标下达,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,72,预算编制,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,73,汇总审批预算,各个责任中心完成预算编制后，提交给预算管理委员会进行审核。比照经营管理目标，反复分析、调节、审批预算，在抵消内部销售收入与投资收益后，汇总得到集团整体的预算。在系统中，专门设置了审批的流程，被审批意见可以直接附加在责任中心编制的预算中。审批的过程是反复的，可逆的，以支持编制过程的反复协商。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,74,预算执行,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,75,预算分析与调整,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,76,预算考核与业绩评价,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,77,数据流程,总体数据流程,销售起点型数据流程,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,精品资料网,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,78,总体数据流程,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,79,销售起点型数据流程,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,80,价值回报,完善责权利相结合的治理结构,优化资源投入、促进企业战略目标实现,支持预算控制与预算调整，业务过程可控制,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,81,完善责权利相结合的治理结构,预算管理是集团企业战略管理工具，它明确了各级企业管理者的责任、权力、利益。在国营企业转变经营机制的变革中，在投资人与经营管理者相分离的条件下，惟有建立控制、激励、评价相结合的体制，才能平衡协调投资人与经营管理者的目标差异。公司在设计预算管理系统的时候，预置了支持企业完善管理体制变革的要求与管理思想。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,82,优化资源投入、促进企业战略目标实现,预算管理系统不再是简单地支持预算编制的流程，最重要的是，它衔接了目标管理的环节。在这样的体系下，整合了计划与企业战略目标，资源配置结合了业务计划与业绩目标。可以有效避免安排预算的盲目性与随意性，限制争资源、争编制、争预算却回避承担经营责任的现象。预算考核也要结合目标与预算责任，使得整个集团的资源配置逐渐优化，并在财务控制手段并用的情况下，降低成本与费用。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,83,支持预算控制与预算调整，业务过程可控制,预算管理紧密结合ERP或财务系统，使得整个集团的预算目标、执行过程、业绩结果可视化，便于及时发现、消除影响业绩目标达成的威胁因素。,掌握智能财务决策系统设计方法-财务分析与决策,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,84,掌握智能财务决策系统使用方法,分析管理,分析管理模块主要功能：提供用户设定分析时间、参考行业标准、进行集团分析设置的功能。用户导入数据后，可随时进行财务分析，生成分析报告。分析之前，用户可以根据需要，在此模块设定分析时间、分析对象、给分析报告添加行业标准。分析管理主菜单的下拉子菜单，如图7-1所示，从上到下，分别是“时间管理”、“行业标准管理”、“集团分析设置”。,2019/11/22,智能财务决策作者：蒋勇,85,掌握智能财务决策系统使用方法,分析管理-时间管理,用户导入数据后，还不能直接生成分析报告，只能