《税务筹划--企业发展战略与纳税筹划》（DOC 47页）.doc

税务筹划-企业发展战略与纳税筹划2006年第4期（总第22期）北京中恒润博税务咨询有限公司目 录 1筹 划 前 沿筹划理论企业发展战略与纳税筹划的关系 2筹划技术公司应如何选择税收筹划方法 7税 务 律 师股票期权计划及其税收政策解读 12消费税政策调整主要涉税事项解读 16筹 划 实 务企业税收筹划的基本思路和方法 20特大型企业集团税收政策筹划策略 25经 典 案 例一例资产重组的税收筹划案例 28不同销售方式的税收筹划案例 30财 税 实 务非货币性资产交换新准则遵循谨慎性原则 32债务重组新准则简化纳税调整 36声明：本电子刊物仅限于专业人士研究、学习及进行税务筹划参考之用，请勿应用于任何商业用途，请勿因任何原由发布于网络等公众媒体渠道，由此引起的版权纠纷本工作室不承担任何责任。筹划理论企业发展战略与纳税筹划的关系 企业发展战略是企业最高管理当局对企业在未来较长时期的发展方向、行动路线和预期结果的总体构思和规划，在确定企业发展战略时，需要对外部竞争环境和企业内在因素进行分析评估，在此过程中，作为企业一项重要的成本支出和政策环境税收，无疑要被纳入决策者的视野，也需要筹划在不同战略行为方案下的税收成本。这里存在的一个问题是：我们是将纳税筹划活动视为一个服从于企业战略发展目标的决策子系统，还是反过来应由纳税筹划方案来支配或决定企业的发展战略？本文试从两个具体案例说起，对此作进一步的探讨、分析。 一、选择现金购并还是换股合并：税收成本差异不一定是决定性因素 并购是企业扩张性发展战略中的一种常用手段，从支付合并代价的方式看，企业并购分为现金购并和换股合并，也有介于两者之间的同时支付现金和股票（权）的混合式合并。在许多国家的税制中，都对不同的合并方式给予不同的税收待遇，我国也不例外。针对这种税收成本上的差异，企业应如何抉择呢？ 例1：A企业分别拥有B、C企业82%和60%的股份，C企业又持有8企业18%的股份，B企业的所有者权益为14000万元，其中股本10000万元，盈余公积2300万元，未分配利润1700万元。A企业为了降低对外投资比例和调整投资结构，拟对外转让其持有的B企业股权，由于B企业的业务与D企业基本相同，因而D企业有意以15000万元的价款收购B企业的全部股权并与之合并，分别向A企业和C企业支付12300万元和2700万元。上述三企业均为内资企业。 如果实施本次并购活动，按关于企业合并分立业务有关所得税问题的通知（国税发2000119号，以下简称119号文）的规定：“被合并企业应视为按公允价值转让、处置全部资产计算资产的转让所得，依法缴纳所得税。合并企业接受被合并企业的有关资产，计税时可以按经评估确认的价值确定成本。被合并企业的股东取得合并企业的股权视为清算分配。”则目标企业B企业对被合并的资产需视同销售，从而产生企业所得税：(15000-14000)33%=330（万元）。 由于上述现金购并方案下产生了较高的即时税负，有人对此提出了一个纳税筹划方案：上述三企业间变换一下收购方式，由D企业分别向A、C企业支付收购价款2050万元和450万元，A、C企业将其余的B企业股权转让价款10250万元和2250万元等额转换为D企业的股权。自认为这样一转换，即可获得节税效果，其依据是119号文相关的规定：“合并企业支付给被合并企业或其股东的收购价款中，除合并企业股权以外的现金、有价证券和其他资产（以下简称非股权支付额），不高于所支付的股权票面价值（或支付的股本的账面价值）20%的，经税务机关审核确认，当事务方可选择按下列规定进行所得处理：被合并企业不确认全部资产的转让所得或损失，不计算缴纳所得税。被合并企业的股东以其持有的原被合并企业的股权（以下简称旧股）交换合并企业的股权（以下简称新股），不视为出售旧股，购买新股处理。”税法为支持合理重组，规定被合并企业或其股东较少获得现金收入的，可暂不确认其实现应税所得，人们习惯上称之为“免税合并重组”。上例中，由于A、C企业取得的现金收入即非股权支付额分别占取得D企业股权价值的20%，因此在向税务机关申请并获批准后，重组时B企业可不确认资产转让所得。提出该筹划方案的人士认为：通过以上股权置换，D企业以较低的现金成本实现了企业的扩张；A、C企业取得了部分股息性质的投资收益，提前达到了“节税”目的，同时又占有D企业的一定股权，可谓是一举两得。 该纳税筹划方案是将现金购并改为以换股为主的合并，三企业改变原先的战略重组方案果真会受益吗？笔者以为不然。下面细解其详。 首先，只有对税收政策正确认知，才能对不同战略重组方案的税收成本作正确的比较，进而作出恰当的决策。上述筹划方案存在的一个重要错误是：将“免税合并重组”误以为是真正的免税，实际上它只是递延纳税的规定。在119号文中，曾规定例1中A、C企业收到的非股权支付额（共2500万元）不需计算缴纳所得税，但到了国家税务总局关于执行企业会计制度需要明确的有关所得税问题的通知（国税发200345号）发布后，情况则起了变化，45号文第六条的规定是，应“将与补价或非股权支付额相对应的增值，确认为当期应纳税所得”。更重要的是，虽然为支持企业合理重组，税法中规定了在符合条件的情况下，经税务机关核准后，可暂不确认资产转让所得，但这决非是对当事人的免税条款。上例中，如果采纳以换股方式为主的合并方案，A、B、C企业在合并重组时无需立即全额缴纳在现金购并下应缴纳的所得税，但事实上，按照119号文的规定，D企业并入B企业资产的计税成本只能按其在B企业的原账面价值为基础，而不得基于公允价值；A、C企业取得D企业股权的计税成本只能以其在B企业的原初始投资成本10000万元为基础，而不得基于股权置换时的公允价值15000万元，以后A、C企业无论是转让该股权还是清算股权，在计算股权转让所得或清算所得时都应以前者为基础。反过来，在原来以现金购并为主的方案下，看起来A、B、C三企业均全额缴纳了企业所得税，但因被合并资产的税收属性消失，故D企业取得被合并企业的资产按规定可以其公允价值作为计税成本，在例1中资产公允价值大于账面价值的情况下，以后D企业可获得相对更高的折旧或摊销额等，应纳税所得额便相应低于换股合并方案。因此，在以换股合并为主的方案中对B企业暂不征收和对A、C企业暂不清算股权的所得税实质上被递延到以后期间征收，相关重组各方获得的并不是节税或免税利益（不考虑税率变动因素），而是与税额对应的货币时间价值。掌握这一点非常重要，如果传达给决策者的是一个节税或免税的错误信息，会使不同重组方案的税收成本出现天壤之别，将可能导致错误的抉择，或使决策者错误地评估被选择方案的机会成本。 其次，虽然需要筹划合并时的税收成本，但也不能因此而忽略企业重组的目标。例1中，现金购并与换股合并表面上看起来是合并的交易形式或代价不同，但在本质上，不同形式所折射的是不同的重组目标。对于现金购并，主并方企业宁愿承担即时支付现金的代价以买断被合并企业的全部股权，也不愿意本企业股东的股权被稀释，进而影响股东对合并后企业的控制权和影响力；而被合并企业的股东表面上看是获得了股权转让收入，实质上是从被合并企业所在的行业和经营活动中作战略撤退，或者是对过于庞杂臃肿的对外投资作必要的清理和“消肿”。换股合并正相反，表面上看是主并方企业将支付现金变出自 中国最大的资料库下载为支付股权，实质上不仅是在双方企业的层面上进行了生产要素的整合，而且双方股东也成了合作伙伴，主并方企业股东愿意承受股权被稀释的代价，而被合并企业股东不但没有放弃原有行业和业务，反而将在更大规模上介入。上例中前后两个方案的重组成本确实不同，但后者却是要彻底改变前者既定的战略目标和战略格局，决策者们难道真会为获得一点货币时间价值而轻易放弃自己重组目标吗？ 实务中，企业在选择现金并购还是换股合并时，还会考虑合并会计方法上是否存在差异，即在分别采用“购买法”和“权益联营法”时所产生的当期和未来期间财务成果是否符合企业的战略利益。这从另一角度说明企业合并方案不能“唯税收成本差异马首是瞻”。 二、税收政策调整，企业发展战略如何应对 下面的例子说明的是，企业因应国家税收政策的重大变化提出纳税筹划方案，并且这种方案引领企业作出了重大战略目标的调整。 例2：我国某些地区的白酒生产厂家一度非常红火，这些厂家有两个共同特点：第一，采用在全国和地方主流媒体投入巨额广告的营销策略；第二，从外省或外厂购入粮食类原料白酒进行勾兑或加浆降度等，生产出对外销售的成品酒。根据我国的产业规划，我国相继出台了一系列限制该行业及其产品的税收政策。国家税务总局关于印发企业所得税税前扣除办法的通知（国税发200084）第四十条规定：“粮食类白酒广告费不得在税前扣除。”如果一个内资企业投入此类广告1亿元，则需纳税调整缴纳3300万元企业所得税。在财政部、国家税务总局关于调整酒类产品消费税政策的通知（财税200184号）中又规定，将粮食白酒和薯类白酒的消费税计税办法由从价定率计税改为从量定额（每500克税额为0.5元）和从价定率（粮食白酒税率为25%）相结合的复合计税办法，同时停止执行外购酒及酒精已纳税款或受托方代收代缴税款准予抵扣政策。在该政策出台之前，假定乙企业从甲企业购入500克原料粮食白酒，不含增值税的价格为10元，采用上述加工方式生产出成品酒1000克，不合增值税的价格为18元，则甲企业应缴消费税为：1025%=2.5（元），乙企业实现销售后应缴消费税为：1825%-2.5=2（元），两企业总税负为4.5元。执行新政策后，甲企业应缴消费税为：1025%+0.5=3（元），乙企业实现销售后应缴消费税为：1825%十20.5=5.5（元），两企业总税负为8.5元。众所周知，企业所得税是一项费用，消费税是价内税，由于这些白酒厂家面对的是普通大众消费人群，如果将增加的税收成本通过提价的方式转嫁给消费者，则可能会失去市场；若再不采取其他策略，恐怕只能坐以待毙。事实上，许多此类企业日后逐渐销声匿迹。 然而，有些企业及时进行纳税筹划，并为企业赢得生机。首先，实施多元化经营战略，开始涉足诸如果酒、啤酒乃至饮料产品，且与白酒共享品牌，如既生产J白酒，也生产J果酒、J饮料，在发布广告时则以J果酒、J饮料名义出现，从而既规避产业政策风险，又回避粮食类白酒广告费不得在税前扣除问题，也使白酒产品间接享用广告资源。其次，采取并购战略，例2中，可由乙企业并购甲企业，这里不管采用何种并购支付形式，最终乙企业应取得对甲企业的控制权，并在甲企业原料酒基础上增加一道勾兑等生产工序，由甲企业在原料酒的基础上直接产出成品酒对外销售，并使用乙企业的品牌J。由于取消了原甲、乙企业间的购销环节，避免了重复课税，则成品酒的消费税总额就是：1825%+20.5=5.5（元），消费税税负大大降低。 三、几点启示 上面两个例子可以引发我们对纳税筹划与企业发展战略关系的几点思考： 其一，税收是一个重要的经济调节杠杆，在不同地区、行业、不同性质的企业甚至同一企业生产的不同产品、不同行为方式（如重组方式）方面，都可能存在税收政策差异，有的税收政策可能是鼓励性的，有的可能是抑制性的，企业在确立战略发展目标和进行战略布局时，应评估这些政策的影响，尽可能谋取相对较低的税收成本，获得竞争优势。同时，税收政策不是一成不变的，这种变化可能是“利好”如东北地区增值税转型，对此，企业应及时掌握政策信息，筹划设计不同的行动方案，等待和把握时机，乘势而上；反之，对一些不利甚至致命一击式的政策变化，应未雨绸缪，迅速制定应对的纳税筹划方案，并引导企业作出战略调整，例2就说明了这一点。 其二，确立企业发展战略的直接目标是实现税后利润最大化，终极目标是实现企业价值的最大化，在此过程中应综合考虑多重因素的影响，税收成本只是其中的一项。如果企业面临甲、乙两个备选方案，甲方案的税收成本虽高于乙方案，但它却能取得更大的税后收益；或乙方案存在更大的实施成本、风险成本和其他非税成本；或甲方案更符合企业发展的战略布局、长远利益和整体利益，而相对高出的税收成本的影响只是局部的、暂时的、可以承受的，等等，在此类情况下，如果仅以税收成本绝对值上的高低来取舍战略发展方案，显然是片面乃至盲目的。例1则说明了这一点。 其三，如果一个纳税筹划方案总体上既不影响企业既定的战咯目标，又能降低涉税成本，自然应为首选。例如，A企业并购8企业时采取混合支付方式，支付的现金占非股权支付额的比例为23%，如果将其比例降低至20%。一般不会使A企业股东的股权被过度稀释，却可能使B企业及其股东由即期纳税变为延迟纳税，这种方案显然就具有采纳和实施的价值了。筹划技术公司应如何选择税收筹划方法 税收筹划是纳税人充分利用现行税收法律、法规和制度等政策的不完善、不健全，通过对投资决策、经营管理和会计核算方法的合理安排，达到合法享受税收优惠，避开因对税收政策的不解或误解而产生的税收陷阱，降低公司税负，减少税收支出，增加自身利益，实现公司价值最大化的一种税收筹划行为。税收筹划是一种有别于偷税、漏税、逃税等非法手段的一种合法的理财行为。 一、税收筹划的原因 1主观原因。 税收作为一种社会财富的再分配活动，国家固然可以凭借其特有的政权地位，通过立法使得这种由国家直接参与的财产再分配成为一种具有强制性、规范性的法律行为和活动。使依法纳税成为每一个企业和公民应尽的义务，即纳税人必须按照税法规定办理纳税申报，及时缴纳税款，接受税务部门的监督检查。但是纳税人并不是被动地接受税法的制约，而是可以通过法律赋予的权利积极参加税收征纳活动：一是参与立法，体现“没有代议上不纳税”的宪政思想；二是能动地利用税收杠杆，在国家税法允许的范围内，合理减轻企业的税收负担，减少税收支出，增加企业盈利，充分行使纳税人应当享有的权利。长期以来，在我国由于治税理论和实践中存在着片面强调纳税人义务而忽视其权利的误区。“没有代议上不纳税”的思想并没有在税收立法上真正地体现出来，政府在税收上经常表现出来的“随意性”使企业在征纳关系上几乎成了“待宰的羔羊”。长此以往的结果必然导致纳税人“挖空心思”地在税收政策上做“文章税收筹划”。 2宏观原因。 税法及相关法规的不完善，不健全为税收筹划创造了客观条件。具体来说，促使纳税人进行税收筹划的客观条件是：（1）当纳税人处于不同经济发展水平条件下，税法规定有相应不同偏重和待遇的内容时，容易造成不同经济发展水平的企业，利用税收的差异实现筹划。（2）分属不同纳税对象的联营企业税负轻重不同，联营企业就会根据本联营企业内部分属的纳税圈的税负轻重作为利润转移的导向，税负重者必然想办法把利润转移到税负轻的关联企业。（3）边际税率过高导致纳税人必然会采取，一是在收入达到一定水平后，不再工作或减少工作的努力程度，以免再增加工作获得的收入中有较高的部份被税收拿走；二是进行收入和利润的转移，降低自己的应税收入的档次，减少应纳税额。（4）税法细则在内容上不具体，不详细，为税收筹划创造了条件。（5）课税对象的重复的交叉，使纳税人可以左右逢源，寻找最佳课税对象。（6）征收方法上的漏洞也为税收筹划开了录灯。如流转税主要是在商品的流转环节课税，因此纳税人只要有效地减少商品流转的环节，便可以实现税收筹划的目的。 二、税收筹划原则 税收筹划的目的是使公司在受纳税约束的条件下，使公司的合法权益得到充分的享受和行使。税收筹划作为公司财务管理活动的一个重要组成部分，应当服从财务管理的最终目标公司价值最大化。也就是说，税收筹划一般应以最大限度地降低企业税负、减少税收支出为目标。这是因为减少税负的同时往往也能带来企业价值的增加，两者的变动是一致的，但若两者的变动不一致时，即税收负担的降低反而引起公司价值的减少时，则应服从公司价值最大化的目标。因此公司在进行税收筹划时不能无条件地追求减少税负，而当应综合考虑各方面的因素，灵活运用以下原则： 1全面筹划原则。 税收筹划与公司其它财务管理活动是相互影响，相互制约的。公司进行税收筹划，如不着眼于实现公司财务管理的总目标公司价值最大化，只以税收轻重作为纳税方案的唯一选择目标，则可能导致公司总体收益下降。其次，从全局出发的原则要求公司在进行税收筹划时着眼于公司整体税负的下降，不能将目光仅盯在一个或几个税种上。 2成本效益原则。 公司在进行税收筹划时首先要进行“成本效益”分析，以判断是否经济可行。公司在税收筹划前一般需要向有关税收专家咨询甚至要聘请有关税务专家为其策划；在税收筹划的整个实施期间，公司还要时刻关注公司生产经营及税收法律的变化情况，以便即时修定和补充税收筹划方案，这些都需要一定的人力、物力和财力，构成税收筹划成本。成本效益原则要求只有在减少税收支出的收益大于其税收筹划的成本时，该税收筹划方案才是可取的。 3适时调整原则。 税收筹划方案总是在一定的法律环境下，以一定的公司经营活动为背景制定的，具有明显针对性和时效性。随着时间的推移，公司的生产经营活动可能发生了变化，国家的有关税收法律也发生了变更，致使原来的税收筹划方案已经过时，甚至与新的税收法律法规发生冲突。公司就必须要根据自身经营的变化及所处的税收法律环境的变更，不断地修定补充其税收筹划方案，以确保公司长久地获得税收筹划带来的收益。 4立足长远原则。 削减税收成本是公司维持自身利益的必要手段，然而税收筹划这种利用税收法律的不及所取得的节税效应，仅仅是权宜之计。使用过度，就会导致公司经营机制的紊乱，并最终招致更大的损失，因而公司在税收筹划时一定要考虑这种行为的实施对公司当前及未来的发展是否产生现实的或潜在的机会损失。 三、税收筹划的思路 1充分利用有伸缩性的税收条文。 因为税法规定的条文在实际执行时可宽可严，弹性较大，纳税人可以采用一些简单的手法就可以实现税收筹划。 2充分利用税法条文不明确性。 当税法规定的条文不够确定或者不太完整，在实际执行中模棱两可时，纳税人往往从自身利益的角度来理解，如果纳税人的这种理解得到了税务机关的默许，也就实现了税收筹划。 3重组亏损公司来进行税收筹划。 税法规定，公司如果出现年度亏损可用下一纳税年度的所得弥补，不足弥补的可逐年延续弥补，但最长不超过五年。赢利公司重组亏损公司，利用亏损公司的亏损来抵消赢利公司的利润，就可以达到税收筹划的目的。 4利用不同性质的公司之间所得税法的差异进行税收筹划。 由于我国的所得税法是按不同企业的性质分别制定的，这就使等量的所得因企业性质不同而负担的税额不等。公司通过联营、租赁、合资、承包等形式，改变纳税人的经济性质，最终就可以达到少交所得税的目的。 5充分利用税收优惠政策。 我国从1980年开始，先后开办了一些经济特区、经济技术开发区、高新技术开发区、科技园等，从税收上予以优惠，如降低税率，减少纳税环节，给纳税人更多的好处，在客观上造成了国内不同地区的税收差距，为纳税人利用这种差距进行税收筹划创造了条件。 四、税收筹划方法 1审时度势选择最佳投资时机。 国家在不同时期有不同的税收政策。例如，1993年开征固定资产投资方向调节税，就是期望抑制投资过热。而从1999年7月1日起，规定凡符合有关要求的企业购买国产设备进行技术改造投资的40可以从企业技术改造项目设备购置当年比前一年新增的企业所得税中抵免，其目的是为了遏制通货紧缩的趋势。因此，公司应审时度势，决定投资取舍，以达到税收筹划的目的。 2选择最佳投资地点。 无论是国内投资还是跨国投资，公司管理者都必须认真考虑和充分利用不同地区的税制差别及区域性税收倾斜政策和优惠税率。例如，我国规定，革命老根据地、少数民族地区、边远山区、贫困地区新办的企业，经主管税务机关批准后，可减征或者免征所得税3年。而在经济特区、沿海开放城市及国务院批准的高新技术产业开发区的高新技术企业及外地在浦东投资的独资企业，企业所得税税率一般为15，而其他地区则为33。最近，国家税务总局发出通知，对设在我国中西部地区19个省、市、自治区的国家鼓励类外商投资企业，在现行税收优惠政策执行期满后的3年内，可以减按15的税率征收企业所得税。 3选择最佳投资产业和行业。 国家为了支持和鼓励发展第三产业，按有关税收法律法规，可以减征或者免征所得税。例如，对农村的为农业生产的产前、产中、产后服务的行业，有偿技术服务或者劳务服务所取得的收入，暂免征收所得税。 4选择筹资方式优化资本结构。 接我国现行税法规定，企业的借款利息支出在一定范围内可在税前列支，而股息支出则只能在企业的税后利润中开支。从税收筹划的角度看，企业适度向银行借款和企业间的相互融资要比企业自身积累资金和向社会筹资优越。特别是当公司获利能力强，负债增加，所得税降低的幅度更大，公司获利更多。 5. 选择最佳采购对象。 我国现行增值税制度规定有一般纳税人和小规模纳税人之分，选择不同的采购对象，企业负担的流转税额会有所区别。例如，当购买者系增值税一般纳税人时，购买一般纳税人的货物后，可按销项税额抵扣相应的进项税额后的余额缴纳增值税；如果购买小规模纳税人的货物，若不能取得增值税专用发票，其进项税额不能抵扣，所以税收负担较前者为重。 6选择固定资产折旧方法。 固定资产折旧费的大小会直接影响企业当期损益，进而影响企业所得税负的轻重。按有关规定，在某些行业允许采用加速折旧方法，如双倍余额递减法、年数总和法等，虽然固定资产在整个使用期内，采用加速折旧法与采用平均年限法计算企业所得税总的金额相等，但与采用平均年限法相比较出自 中国最大的资料库下载，加速折旧法滞后了企业纳税期，得到了递延纳税的好处。 7选择存货计价方法。 会计核算结转每期销售成本的数额受存贷计价方法的影响，进而影响企业当期的税负。例如，材料采取实际成本计价的情况下，在物价上涨的环境中，如果选择后进先出法计算本期材料的耗用成本，企业当期可以少缴所得税；所之，在物价下跌时，则应选择先进先出法计算本期材料的耗用成本；假如物价比较平稳，就应该选择加权平均法。值得注意的是，不管选择哪种计价方法，所选择的计价方法一经确定，不得随意变动，如需变更，应在下一纳税年度开始前报主管税务机关备案。 8利用关联公司转移定价。 关联公司主要是指具有直接或间接控制和被控制的关系的两个或两个以上的公司，为共同获得更多利润而在购销活动中以低于或高于市场正常交易价格进行交易。常用的方法为；关联公司间的压低定价，使企业应纳的流转税变为利润；商品交易采取抬高价格的策略转移收入；采取无偿借款或支付预付款的方式转移利息负担；劳务提供采取不计报酬或不会常规计酬的方法转移收入；有形资产的转让或使用，采用不会常规的价格转移利润；无形资产的转移和使用，采用不计报酬或不会常规的价格转移收入。总之，关联公司采用各种办法控制转让定价以转移利润，造成赢利的企业不一定赢利，亏损的企业不一定亏损的情况。 9充分用经济特区的税收优惠政策虚设常设机构进行税收筹划。 为了利用特区的各项优惠政策，名义上将企业设在特区，实际上其业务不在特区或不主要在特区进行，这样企业在非特区获得的经营收人或业务收入，就可以享受特区的税收优惠，特区境外的利润所得就可以通过向境内企业总部转移而减少纳税。税务律师股票期权计划及其税收政策解读近日，财政部、国家税务总局发布了关于个人股票期权所得征收个人所得税问题的通知(财税200535号文，以下简称35号文)。该文对企业员工参与企业股票期权计划如何征收个人所得税在税收政策上首次作了明确规定。此前，在2004年8月通过的公司法修改草案中最为瞩目的修改，就是首次明确股份有限公司可以回购5的股份用于奖励公司员工，并允许公司高管人员于上市一年后转让股份以获取收益，这意味着股票期权激励机制在我国上市公司将有法可依。一、股票期权计划在我国的现状及实施意义在我国上市公司中。正在或已经实施了股票期权激励计划的公司，已有近100家，但由于相关管理办法尚未出台，而有关法规又存在一定的障碍都被迫搁置。如，授予公司员工股票期权所需股票一般只能由公司发行新股或配股时预留、增资扩股、股票回购等途径加以解决，而上述股票来源大多存在法规上的障碍。同时，我国会计制度和准则正处于一个逐步完善的过程.股票期权的推行也才刚刚起步，因此对这类业务的会计处理还没有明确的规定，企业也难以对此类业务进行较为恰当的会计处理。但目前，在上市公司推行股票期权激励机制应该说正逢其时。首先，2004年8月通过的公司法修改草案对原来的149条作了修订，允许股份有限公司回购5的股份用于奖励公司员工。从而解决了股票期权计划的股票来源问题。其次，股权分置改革的试点工作必将促进上市公司股权激励机制的建立.同时还会与股权激励机制形成良性的互动。据悉，正在酝酿中的上市公司股权激励规范意见明确规定，上市公司的股权分置解决方案未得到股东大会批准前，不得以股票期权或认股权证方式实施股权激励计划。在实际中，首批股权分置改革试点公司中，很多公司之所以对改革表现出积极的态度，其中一个重要原因也是为了争取配合公司高管的股权激励计划。被授予股票期权的员工要获得预期的收益，一个重要的条件就是公司的股价要处于一个连续上升的势头，这势必刺激公司经理层致力于实现股东价值最大化，从而也有利于协调股东和经理层的利益冲突，有利于公司法人治理结构的完善。但是，国内的上市公司资质并不好，股价也受到多方面因素的影响，和公司业绩未必成正比。所以股票期权激励机制要达到预期的效果，尚需一个过程。二、股票期权所得征税环节及计算1、员工被授予股票期权时，因为此时员工并未获得与股票期权有关的收益，且这种授权是被授权员工的一项特权，而非强加的义务，被授权员工将来有可能选择行权，也有可能选择放弃。因此这种收益的实现具有很大的不确定性，基于此，文件规定，此时“除另有规定外，一般不作为应税所得征税”。应该说。在我国现行法规中，还不存在这种“另有规定”的情形。2、在规定的行权日前，员工将股票期权转让的，文件规定应“以股票期权的转让净收入，作为工资薪金所得征收个人所得税”。由于实施股票期权的一个主要目的，就是为了将员工利益与公司利益紧密捆绑，籍以吸引人才、留住人才，因此这种情况一般不会出现，但如果在员工行权日前，由于企业改制等原因，而使得企业的股权，连同个人的股票期权被另一企业收购时.一般应允许员工将股票期权转让，转让收益按文件规定须计算缴纳个人所得税。3、被授权员工在行权日选择行权，应将其购买股票实际支付的买价低于行权日该股票收盘价的差额，按“工资、薪金所得”计算缴纳个人所得税。对该股票期权形式的工资薪金所得.文件规定可区别于所在月份的其他工资薪金所得，单独计算应纳税额。由于员工当月工资薪金所得在计税时已扣除了费用，因此股票期权形式的工资薪金所得不得扣除任何费用，应全额计入应纳税所得。例1:某境内上市公司于2004年9月1日授予某高管人员王某10万股股票期权，行权期限为一年，约定价格为5元/股。2005年9月1日，公司股票价格收盘价10元/股，王某按5元/股购进10万股股票。则该月王某股票期权形式的工资薪金应纳税所得额=(行权股票的每股市场价-员工取得该股票期权支付的每股施权价)股票数量=(10-5)100000=50(万元)。由于王某在公司工作时间长于一年，按照文件长于一年的按12个月计算的规定，应以股票期权形式的工资薪金所得除以12的商数确定适用税率和速算扣除数。50000012=41667(元)，根据国税发199489号文规定，适用税率和速算扣除数分别为30和3375元.所以该股票期权形式的工资薪金所得应纳税额=(股票期权形式的工资薪金应纳税所得额/规定月份数适用税率-速算扣除数)规定月份数=(50/12x30-0.3375)12=10.95(万元)。如果被授权的员工属于在中国境内无住所的个人，则应按照国家税务总局关于在中国境内无住所个人以有价证券形式取得工资薪金所得确定纳税义务有关问题的通知(国税函20001990号)的规定执行，即该员工据以取得上述股票期权形式的工资薪金所得按其境内、外工作期间月份数比例计算划分。例2:英国人约翰2004年1月1日受雇于英国A集团公司，该公司规定，员工在集团公司工作满12个月即可获得一定数量的股票期权。2004年7月1日约翰被派到中国分公司工作，2005年7月1日约翰行使A公司授予的股票期权，取得股票期权形式的工资薪金所得30万元。因其据以取得上述股票期权形式的工资薪金所得的境内、外工作期间月份分别为12个月和6个月，因此在中国的应纳税所得为30000012/(6+12)=20(万元)，据以确定税率和速算扣除数的商数为200000/12=1.67(万元1.适用税率20，速算扣除数为375元，应纳税额:(20/1220-0.0375)12=3.55(万元)。如果约翰在中国境内居住满5年，且从第6年起以后各年度中，凡在境内居住时间满1年，按有关税法规定应就该股票期权的全部所得纳税，不再按境内、外工作期间月份数比例计算应纳税所得额，当然对在境外已纳税款则应按有关规定进行扣除。4、员工行权后，将股票再转让的，则转让价高于行权日市场价部分为股票二级市场的转让所得。对于股票二级市场的转让所得，应按“财产转让所得”纳税，但我国基于保护资本市场及投资者利益的考虑，对在境内上市的股票转让所得，暂不征收个人所得税;对个人转让境外上市的股票而取得的所得，应按税法的规定计算应纳税所得额和应纳税额.依法缴纳税款。当然若该员工属非居民纳税义务人，则其转让境外上市的股票而取得的所得不用在中国境内纳税。5、员工因持有股权而参与税后利润分配取得的股息、红利所得，根据关于股息红利个人所得税有关政策的通知(财税2005102号)，对个人投资者从上市公司取得的股息红利所得，暂减按50计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定，按“利息、股息、红利所得”计征个人所得税。例3:承例1，2006年5月份公司向王某派发2004年度股息5000元，则其应纳个人所得税为50005020=500(元)。当然，若是外籍人员从中国外商独资企业或从发行B股、H股等海外股的中国境内企业取得股息、红利，依现行税法规定可暂不征税。三、35号文与关于个人认购股票等有价证券而从雇主取得折扣或补贴收入有关征收个人所得税问题的通知(国税发19989号)的关系35文是我国对企业员工参与企业股票期权计划如何征收个人所得税首次在税收政策上的明确，虽然此前国税发19989号文对个人认购股票等有价证券而从雇主取得折扣或补贴收入如何征收个人所得税也作了规定，但二者显然还是有区别的:1、35号文规范的是股票期权，国税发19989号文规范的是“股票等有价证券”股票期权与“股票等有价证券”的含义明显是不同的，股票期权针对的只是“企业内部职工股”，同时这种权利的实现也具有很大的不确定性。2、国税发19989号文规定，个人认购本公司股票等有价证券而从雇主取得的折扣或补贴收入，应与当月工资、薪金所得合并计算缴纳个人所得税，而35号文规定。对股票期权形式的工资薪金所得可区别于所在月份的其他工资薪金所得，单独计算应纳税额。3、国税发19989号文规定，个人认购股票等有价证券而从雇主取得的折扣或补贴，因一次收入较多，全部计入当月工资、薪金所得计算缴纳个人所得税有困难的，经税务机关批准，在不超过6个月的期限内平均分月计入工资、薪金所得计算缴纳个人所得税。而股票期权形式的工资薪金所得应在取得当月缴纳，文中的“长于12个月的，按12个月计算”仅是为了计算确定适用税率和速算扣除数。需要说明的是，35号文明确，国税发19989号文的规定与本通知不一致的按本通知规定执行.这里所说的“与本通知不一致的”，仅指员工认购本公司股票从雇主取得的折扣或补贴收入。对员工按当期市场价格的一定折价受让本企业持有的其他公司的股票等有价证券而从雇主取得折扣或补贴收入，仍应按国税发19989号文的规定计算纳税。四、35号文与关于调整个人取得全年一次性奖金等计算征收个人所得税问题的通知(国税发20059号)的关系35号文与国税发2005年9号文实际上都与个人取得一次性收入如何征收个人所得税有关。前者与个人认购股票而一次性取得实际购买价低于购买日公平市场价的收益有关.后者与取得全年一次性奖金有关，共同点是都作为工资、薪金所得.并区别于所在月份的其他工资薪金所得，单独计算当月应纳税款，同时以取得的收入除以规定的月份数来确定适用税率和速算扣除数。但两者的计算公式明显不同，国税发20059号文全年一次性奖金应纳税公式为:雇员当月取得的全年一次性奖金适用税率-速算扣除数;而35号文应纳税公式为:(股票期权形式的工资薪金应纳税所得额/规定月份数适用税率-速算扣除数)规定月份数。可见，国税发20059号文可以扣除的仅是一个月的速算扣除数，)而35号文可以扣除的速算扣除数是一个月的速算扣除数乘以规定的月份数的积。由于全年一次性奖金与股票期权形式的工资薪金所得都可区别于所在月份的其他工资薪金所得，单独计算当月应纳税额，作为上市公司，如能积极利用好这两项政策。将有利于降低职工个人所得税税负。消费税政策调整主要涉税事项解读2006年3月21日，财政部、国家税务总局联合下发了财政部国家税务总局关于调整和完善消费税政策的通知（财税200633号），从4月1日起，对我国现行消费税的税目、税率及相关政策进行了调整。国家税务总局于3月31日下发国家税务总局关于印发的通知（国税发2006第049号），对有关调整和完善消费税政策涉及的税收征收管理问题进行了明确。现就本次消费税政策调整情况作简要介埽?/P 一、 消费税政策调整相关情况1、 政策调整的背景。消费税是我国1994年税制改革时设置的，对货物征收增值税以后，再根据特定的财政或调节目的选择部分产品（主要是一些消费品）征收的，征收环节一般在货物生产环节的税种。当时设定了包括烟、酒、小汽车等在内11个税目，以后陆续对烟、酒等消费税税目进行了一些调整。?随着我国经济的快速发展，现行消费税制存在一些问题：一是征税范围偏窄，不利于在更大范围内发挥消费税的调节作用；二是原来确定的某些属于高档消费品的产品，这些年已经逐渐具有大众消费的特征（如护肤护发品）；三是有些应税品目的税率结构与国内产业结构、消费水平和消费结构的变化不相适应（如小汽车）；四是消费税促进节约资源和环境保护的作用有待加强。2、 税目税率调整情况。此次政策调整是1994年税制改革以来消费税最大规模的一次调整，消费税税目由原来的11个调整为14个，新增了木制一次性筷子、实木地板、游艇、高尔夫球及球具、高档手表、成品油6个税目，取消了护肤护发品税目，将汽油和柴油税目合并至成品油税目，对小汽车、酒、摩托车、汽车轮胎、化妆品税目税率进行了调整。（具体详细附件）。新增的税目：（1）木制一次性筷子。生产和使用木制一次性筷子客观上消耗了大量木材资源，还给环境带来了污染。为了有利于增强人们的环保意识、引导消费和节约木材资源，这次将木制一次性筷子纳入了消费税征税范围，税率为5%。（2）实木地板。实木地板是指天然木材经烘干、加工后形成的具有天然原木纹理色彩图案的地面装饰材料。为了鼓励节约使用木材资源，保护生态环境，此次消费税调整，将其作为一个税目，按照5%的税率征收消费税。（3）游艇。游艇是近几年我国新出现的只有少数群体消费的高档消费品，为了合理引导消费，间接调节收入分配，这次将游艇纳入了消费税征收范围，按照10%的税率征收消费税。（4）高尔夫球及球具。在我国现阶段，高尔夫球仍然属于只有少部分高消费群体才能消费的活动，其使用的球及球具价格一般很高，为了体现国家对这种高消费行为的调节，这次将高尔夫球及球具作为一个税目，按照10%的税率征收消费税。（5）高档手表。目前，一些手表的价格高达万元甚至上百万元，有些手表使用贵金属，并镶嵌宝石、钻石，已经超越了其原有的计时功能，属于一种高档奢侈品。为了体现对高档消费品的税收调节，此次将高档手表纳入征收范围，按照20%的税率征收消费税。（6）成品油。现行消费税对石油制品已有汽油和柴油两个税目，这次调整税目后，实际是对航空煤油、石脑油、溶剂油、润滑油、燃料油开始征收消费税，即扩大了石油制品的消费税征收范围。另外，上述新增的某些油品与汽油、柴油具有一定的替代性，部分质量好的产品还可以直接作为汽油、柴油使用，在实际征管中，存在个别企业通过混淆产品名称等进行逃税的问题。因此，为了控制能源消耗和调控消费结构，扩大消费税对石油产品的调控力度，将上述油品纳入消费税征税范围。具体税率是：石脑油、溶剂油、润滑油比照汽油，税率（税额）为每升0.20元；航空煤油、燃料油比照柴油，税率（税额）为每升0.10元。这次征税的石脑油、溶剂油等多数属于工业原料，航空煤油也主要用于航空，因此，征收消费税将会增加一定的生产成本。考虑到当前国际市场原油和成品油价格上涨较快，纳入征收范围后如果征收力度过大，将不利于价格的稳定，经国务院批准，为适当缓冲对价格的影响，政策出台时先按应纳税额的30%征收，对航空煤油暂缓征收消费税。待今后条件成熟时再恢复按法定税率征收。取消的税目：（1）护肤护发品。1994年税制改革时确定对护肤护发品征收消费税，主要是考虑当时这类产品价格一般较高，不属于大众消费品，征收消费税可以起到对消费行为的调节作用，也有利于增加财政收入。这些年来，随着我国经济的不断发展，人们的消费水平和消费结构发生了很大变化，护肤护发品的消费越来越普及，已经逐渐具有了大众消费的特征，为此社会上要求停止对护肤护发品征收消费税的呼声也很高。考虑到浴液、洗发水、花露水等护肤护发品已成为人民群众的生活必需品，为使消费税政策更加适应消费结构变化的要求，正确引导消费，这次调整取消了护肤护发品税目。（2）汽油和柴油。将原汽油和柴油税目，并入成品油税目，作为其子目继续征收消费税。调整的税目：（1）小汽车。此次小汽车消费税调整的主要内容：一是将消费税对小汽车的分类与国家新的汽车分类标准统一起来，将小汽车税目分为乘用车和中轻型商用客车两个子目；二是调整小汽车税率结构，提高大排量汽车的税率。对乘用车（包括越野车）按排量大小分别适用六档税率。对中轻型商用客车统一适用5%税率。这样就拉大了不同排量汽车的税率差距，加大了大排量和能耗高小轿车、越野车的税收负担，同时也相对减轻了小排量车的负担，体现出对生产和使用小排量车的鼓励政策。三是对混合动力汽车等具有节能、环保特点的汽车将实行一定的税收优惠。具体由财政部、国家税务总局另行制定并报国务院批准后实施。（2）摩托车。?对摩托车消费税的税率结构进行了调整，将现行10%的税率，改为按排量划分两档税率。对排量250毫升（含250毫升）以下的摩托车，按3%的税率征收消费税；对排量超过250毫升的摩托车，仍维持10%税率不变。这样一方面体现了按排量征税的原则，另一方面也适当降低了小排量摩托车的税率，兼顾了农村地区使用者的税收负担。（3）汽车轮胎。为适当减轻斜交轮胎生产企业的税收负担，综合考虑企业生产和财政收入等因素，这次政策调整将汽车轮胎10%的税率下调到3%。子午线轮胎继续实行免税政策。（4）酒。这次进行的税收政策调整，主要是对酒这个税目中的白酒子目的调整，取消了粮食白酒和薯类白酒的差别税率，改为20%的统一税率。另外还将参考国际经验，研究白酒贴标等相关税收征管办法，健全和完善关联交易税收政策法规，规范消费税税基，堵塞漏洞。下一步还要配合其他部门健全酒类产品生产流通的法律法规，严格市场准入机制，加强行政执法力度，坚决打击假冒、伪劣产品和偷逃税收等非法行为。（5）化妆品。在继续对各类美容、修饰类化妆品征税的基础上，将本次取消的护肤护发品税目中的一部分，作为高档护肤类化妆品，并入该税目计征消费税。3、已纳税款的扣除。94年出台的消费税，为避免重复征税，对于用于连续生产应税消费品的部分外购或委托加工收回已税应税消费品，准予从消费税应纳税额中扣除原料已纳的消费税税款，目前仍在执行的扣除政策包括：(1)以外购或委托加工收回的已税烟丝为原料生产的卷烟；(2)以外购或委托加