个人理财规划报告

浦发银行，用心为您个人理财规划报告 上海浦东发展银行普陀支行顾滢报名编号 AZ6121601224案例编号 004理财，是一个良好的生活习惯，是一种积极的处事态度，更是一段快乐的人生享受！让我们携手共创自由、自主、自在的精彩人生！尊敬的应女士：您好！感谢您选择我们上海浦东发展银行为您提供个人理财规划服务！非常有幸能成为您的理财顾问，我将竭尽所能为您设计适合您的理财规划。衷心希望我为您提供的理财建议能助您实现您的理财目标以一臂之力！您的理财顾问：顾滢2006年8月目录第一部分 重要告知第二部分 客户情况摘要 1 家庭基本资料2 财务现状3 理财目标第三部分 家庭财务诊断与客户情况分析1 家庭保障分析2 家庭主要财务指标分析3 客户风险特征测试分析第四部分 理财规划基本假设第五部分 理财规划建议1 理财目标资金供求分析与目标调整2 紧急预备金建议3 保险保障规划4 儿子教育规划5 购房规划6 退休规划7 投资规划第六部分 理财规划现金流展示与评析1 规划前现金流展示2 规划后现金流展示3 敏感度分析第七部分 其他建议第一部分 重要告知个人理财规划报告是上海浦东发展银行为客户提供的理财服务内容之一。旨在帮助客户明确自身财务需求与目标，令客户在对理财事务有清晰认识的基础上做出恰当决策，以实现人生各阶段理财目标。本理财规划报告是通过理财师与客户的充分交流，根据客户所提供的数据、资料进行推算分析的。客户所提供的家庭财务状况的完整性、准确性将十分有利于我们更好地为您度身定制此份报告。本报告所涉及的理财假设是根据当前市场、经济状况加之一定估计产生的，上述情况的变化可能会影响方案的执行。本规划所涉及的金融产品的收益仅供客户参考，并不代表我们对产品收益的保证。建议客户与理财师做定期交流（通常一年一次），这将有利于理财目标更好地实现！作为我行尊贵的客户，您所提供的个人财务资料、家庭信息我们将严守职业道德为您保守秘密。我们将秉承上海浦东发展银行“用心为您”的服务理念，为您精心打造专属于您的个人理财规划！ 第二部分 客户情况摘要1 家庭基本资料家庭成员年龄工作单位母亲42岁上海某高校研究所儿子12岁初一学生您是一位单亲母亲，带着将读初一的儿子。母子俩来上海时间不长，目前还没有自己的住房，暂住学校宿舍。2 财务现状 家庭资产负债状况 (单位：元)家庭资产家庭负债现金及活期存款18000房屋贷款0定期存款100000其它贷款0资产总计118000负债总计0家庭资产净值118000年收支状况 (单位：元)每年收入每年支出本人年收入45240基本生活开支14400其他收入0子女教育费6000医疗费2400合计45240合计22800年结余224403 理财目标通过与您的交流，非常能体会您的辛苦，为了您的家庭，您付出了许多！难能可贵的是您已充分意识到要为自己人生的一些目标做好计划，做到未雨绸缪！下表是您所陈述的理财目标： 您的理财目标顺序您最初的理财目标内容1（近期目标）购房（不用很大，不用很新）2（中期目标）儿子的教育金（初中、高中、大学）3（长期目标）自己的养老金第三部分 家庭财务诊断与客户情况分析1 家庭保障分析在与您的交流中得知您没有购买过任何商业保险，这对您的家庭而言存在着一定的隐患。就如您现在一人带着孩子，一定觉得非常辛苦，精神上，经济上的压力可能要大于一般三口之家。得知您先生已过世，试想如果他健在时就购有一份足额的商业保险，那么当不幸降临，您就不会因家中失去顶梁柱而在经济上受太大的累。您的孩子正处于接受教育时期，教育、生活开支将不断增加，并且这段时间将持续至少10年。您的收入是孩子未来10年生活开支的唯一来源，如果这份来源没有足够的保障，我想这是您作为一名母亲所不愿看到的。因此，建议您一定购买足额商业保险以保障孩子求学阶段的生活、学习支出。2家庭主要财务指标分析您的家庭金融资产为118000元，分别由18000元现金及活期存款与100000元定期存款构成。您的金融资产全部配置在传统的储蓄中，没有做诸如国债、基金、股票等投资。您目前对金融资产的配置是从资金的安全性出发，但这样的配置由于通货膨胀因素的存在可能造成您资产的相对缩水。在与您的交流中您也提及想选择一些投资产品来使资产增值从而更好地安排您与儿子的生活。在之后的投资规划中我将给您一些建议。目前您每月的税后收入为3770元，扣除基本生活开销1200元、教育费用500元、医疗费用200元后的净节余为1870元。您家庭每月的节余比例为1870/3770=496%。一般家庭每月节余比例应控制在40%以上，目前这一指标您控制得比较合理。但考虑到您理财目标中有购房、教育等需求，目标一旦实施将会增加部分支出而大大降低这一指标。您目前的支出水平已经较低，怎样合理 “开源”对您可能更迫在眉睫。您目前的现金及活期存款有18000元，家庭资产的流动性比率为18000/1900=9.47，比率明显偏高。一般，家庭流动性比率控制在3或4即可，将剩余资金做为“开源”的源泉可能更适合您。3客户风险特征测试分析为了更好地做出理财建议，我们给您做了风险评估测试，具体列表如下，您可以作为参考，这有助于您更好的认识自己。风险承受能力评分表分数10分8分6分4分2分得分就业状况公教人员上班族佣金收入者自营事业者失业10家庭负担未婚双薪无子女双薪有子女单薪有子女单薪养三代4置产状况投资不动产自宅无房贷房贷50%无自宅2投资经验10年以上6-10年2-5年1年以内无2投资知识有专业证照财金科系毕自修有心得懂一些一片空白4年龄：总分50分，25岁以下者50分，每多一岁少1分，75岁以上者0分33总得分 55风险偏好评分表分数10分8分6分4分2分得分首要考虑因素赚短现差价长期利得年现金收益抗通膨保值保本保息6过去投资绩效只赚不赔赚多赔少损益两平赚少赔多只赔不赚6赔钱心理状态学习经验照常过日子影响情绪小影响情绪大难以成眠4目前主要投资期货股票房地产债券存款2未来避险工具无期货股票房地产债券2对本金损失的容忍程度：总分50分，不能容忍任何损失0分，每增加一个百分点 加2分，可容忍25%以上损失为满分50分。20总得分40风险矩阵对照组合表风险承受工具低能力 中低能力 中等能力 中高能力 高能力 2020-3940-5960-7980-100低态度 货币 70%50%40%20%0%20债券 20%40%40%50%50%股票 10%10%20%30%50%预期报酬率 3.40%4.00%4.80%5.90%7.50%标准差4.20%5.50%8.20%11.70%17.50%中低态度 货币 50%40%20%0%0%20-39债券 40%40%50%50%40%股票 10%20%30%50%60%预期报酬率 4.00%4.80%5.90%7.50%8.00%标准差5.50%8.20%11.70%17.50%20.00%中等态度 货币 40%20%0%0%0%40-59债券 40%50%50%40%30%股票 20%30%50%60%70%预期报酬率 4.80%5.90%7.50%8.00%8.50%标准差8.20%11.70%17.50%20.00%22.40%中高态度 货币 20%0%0%0%0%60-79债券 30%50%40%30%20%股票 50%50%60%70%80%预期报酬率 5.90%7.50%8.00%8.50%9.00%标准差11.70%17.50%20.00%22.40%24.90%高态度 货币 0%0%0%0%0%80-100债券 50%40%30%20%10%股票 50%60%70%80%90%预期报酬率 7.50%8.00%8.50%9.00%9.50%标准差17.50%20.00%22.40%24.90%27.50%测试显示，您的风险承受能力与风险偏好均中等，投资组合建议见上表标注栏。结合您目前的工作性质，您应具备一定投资理财的学习能力，可能因初到上海，生活刚刚安定还未及考虑投资事宜。显然，您目前保守的资产配置方式需进行一定修正，考虑到您没有投资理财经验，投资报酬率稍稍调低，建议目前资产配置投资报酬率调至7%左右。第四部分 理财规划基本假设1 未来每年通货膨胀率=未来每年生活支出增长率=3%（根据相关经济统计数据预期）2 未来每年收入成长率=5% 退休当年的年领取养老金=1200*12=14400元退休后养老金每年增长率=3% （根据中国城市居民年收入增长状况以及目前养老金颁发状况并结合您的年龄保守预期）3 未来每年教育费用增长率=5%各阶段学费现值：初中学费6000元/年 高中学费10000元/年 大学学费15000元/年（根据上海目前学费状况并结合近几年学费年增长情况预期）4 工作时期投资报酬率=7%退休后投资报酬率=6% （根据您的风险特征测试情况结合您的实际年龄变化，且充分考虑市场上现有投资工具收益情况的可行性预期）第五部分 理财规划建议1 理财目标资金供求分析： 资金供给工作年限(t)10预计退休养老金领取年限28每年工资现金收入(c)45240退休当年养老金年现金收入14400工作时期投资报酬率(r)7%退休时期投资报酬率6%g=工资年增长率-通货膨胀率5%-3%g=养老金每年增长率-通货膨胀率3%-3%工资收入现值(pv)344118.10退休当年养老金现值193048.77现有净资产118000养老金当前现值130416.83资金总供给592534.93注:工资收入（增长型年金）现值公式： pv=c/（r-g）1-(1+g)/(1+r)t 资金需求 购房支出：按照您提及的购房目标，您希望尽早购房，房子可以“不是很大，不是很新”。考虑到您目前的资金状况，暂定您购房总价为24万元。相关分析我们将在之后的购房规划中详述。 教育支出： 下表是对您孩子未来学费情况进行的预估：阶段学费(元)时间(年)折现率净现值初中60003(1+投资报酬率)/(1+学费成长率)-1=1.9%84943.84高中100003大学150004 生活支出：退休前生活支出距离退休年限：10工作期间基本开销:(1400+200)*12+4500(保险费用)23700工作期间折现率：（7%-3%）4%当前所需准备退休前生活费用总额192228.23退休后生活支出：首先估算您退休后的年基本生活支出当前基本生活支出 (1200*12)14400购房后可能增加的水电煤费用 (200*12)2400估算当前儿子的日常生活开销 (600*12)-7200小计9600假设退休后基本生活费用调整率为70% ( 9600*70%)6720预计退休后每月医疗费用 (400*12)4800预计退休时基本生活开销的现值11520然后，让我们来看看，如您所说要求年后退休，为了您的退休生活有所保障，目前您应准备的资金：距离退休年限10退休基本生活开销11520通货膨胀率3%退休当年每年所需生活开销15481.92退休后暂设生活年数28退休期间折现率：6%-3%3%退休当年所需生活费用总额299219.49工作期间折现率：7%-3%4%当前所需准备退休费用总额202141.97资金供求分析资金供给现值资金需求现值净资产118000购房支出240000工资收入344118.1教育支出84943.84养老金收入130416.83退休前生活支出192228.23退休后生活支出202141.97资源总供给592534.93目标总需求719314.04可见，您的目标总需求资源总供给，存在需求缺口126779.11元。结合您的理财目标与家庭实际情况，出于对您的负责，我们与您进行了沟通，取得了您的认可，讨论将您的理财目标进行一定调整，列表如下：理财目标顺序您最初的理财目标内容建议调整后的理财目标1（近期目标）购房（不用很大，不用很新）建立紧急预备金，购买足额保险，筹教育金（初中、高中、大学）2（中期目标）筹教育金（初中、高中、大学）考虑通过贷款购房3（长期目标）筹自己的养老金筹自己的养老金，考虑延后3年即55岁退休2紧急预备金建议作为一家之主您要周全地考虑很多事务，紧急预备金可以应对家庭突发事件的不时之需。一般，建议预留三到六个月的生活开支，您可准备元作为家庭紧急预备金。这笔资金通过您的活期存款准备，原先配置在活期存款上的剩余部分资金，建议变换投资方式以获取更高的收益。另外，建议您申请一张信用卡，利用其透支额度补充紧急预备金，这样可多挪部分资金进行报酬率高的投资。例如可将原先存放在活期的资金部分投资于报酬率相对高的货币市场基金。3保险保障规划关于保险保障对您家庭的重要性在前文家庭保障分析中已经提及，您一定意识到了保险对您家庭的必要性。下面根据“遗族需要法”来分析您应购买保险的总保额。保障内容现值金额当前儿子年生活费用（）9600保障儿子生活费用的现值（年）80979.18教育金现值84943.84购房金额240000投资性资产-118000保障额度需求297523.02根据以上测算，您应当购买保额至少为30万元的商业保险。您目前的年收入为45240元，建议您购买保险的年支出控制在您年收入的10%左右，即4500元左右。您投保的最大目的是为了保证儿子求学10年期间的费用不受意外事件的影响，考虑到定期寿险的保费要低于终身寿险，因此目前情况下建议您购买定期寿险与有一定重大疾病保险功能的险种较妥，以下供参考：险种名称保障类型投保年限缴费方式保险份数保费保险金额被保险人年龄祥和定期保险保障保险10年年缴30138930000042康宁定期保险保障保险10年年缴6030006000042合计保费4389合计保额360000祥和定期保险有低保费、高保障的特点，而康宁定期保险的重大疾病保险功能其保障期间直到您70岁，不仅具有重大疾病保障、身体高度残疾保障、身故保障，如果没有发生保险责任，还能在您70岁时得到所缴全部保费返回，您可将它作为养老金的一个补充。 4 儿子教育规划在与您的沟通中，您对儿子的那份母爱溢于言表。您想早点为儿子的教育金做好准备，这一点十分正确和必要。由于教育金的准备不同于您其他理财目标，其在时间上没有弹性，在某一时刻必须有相应的支出。因而，建议您将现有存款的一部分作为儿子未来年的教育基金储备。具体金额，参见下表：阶段学费(元)时间(年)折现率净现值初中60003(1+投资报酬率)/(1+学费成长率)-1=1.9%84943.84高中100003大学150004（计算步骤：CF0=-6000；C01=-6000，F01=2；C02=-10000，F02=3；C03=-15000，F03=3；IRR=1.9%，计算得NPV=84943.84）将84943.84元从您目前的118000元储蓄存款中扣除后，目前仅剩余33056.16元，显然这笔资金还不能担负您目前购房的首付款项。所以建议您稍后实施购房计划。5 购房规划您目前暂住学校免费提供的宿舍，不需承担任何支出。但您还是希望拥有一套属于自己和儿子的房子，“哪怕不是很大，甚至不是很新”。结合您目前的资金状况，建议您购买地处上海中外环附近面积40左右，单价在5500-6000元/的二手公房，总价控制在24万元上下。您可通过中介或上网查询相关房源，适当考虑上班交通的便利性。应当说您对房子大小、新旧要求不高，这类房源还是比较充沛的。通过贷款您可早日实现购房目标。建议如下：购房总金额首付金额30%每年还款金额2400007200023249.44贷款年限贷款金额70%购房现值10年168000213359.13由于购房首付款金额为72000元，您目前净资产为118000元，若您当前购房，您将仅剩46000元的生息资产，这样会严重影响您资产增值的速度。同时，您也应考虑到购房后势必增加的每月水、电、煤、话的生活支出（保守估计每月需200元左右），这笔资金在现阶段是由您学校支付不用您承担的。另外当前上海楼市价格不太稳定，某些地区房价可能会有下降趋势，您可等待房价企稳后再考虑购房，建议您再过三年实施购房计划。这样，您的资产经过三年的积累，会有较大的增值，在后文的现金流量表中您可以看到三年后您的资产已增值到193071元，足够您应对首付款支出。通过计算可以看到延后三年购房，您支出的现值将减少240000-213359.13=26640.87元，可弥补部分需求缺口。6 退休规划在做资金供求分析时我们发现您存在着需求缺口，这就要求您能有更多的资金供给来弥补。考虑到您的工作性质，如果55岁退休，即比您预期的52岁退休多工作3年，相信为了您深爱的家庭和儿子您会愿意再辛苦3年的。这样能增加您整个生涯的资金供给，令您退休后的生活有更好的保障。试算如下：工作期间收入供给工作年限(t)13每年工资现金收入(c)45240g=工资年增长率-通货膨胀率=5%-3%2%工作时期投资报酬率(r)7%工资收入现值（增长型年金）pv=c/（r-g）*1-(1+g)/(1+r)t419102.67可见，若您实施延后退休计划，退休前资金供给现值将比您原计划增加419102.67-344118.1=74984.57元，弥补了部分需求缺口。7 投资规划您目前的流动资产为18000元活期存款和100000元定期存款。投资收益率明显偏低，可喜的是您已意识到了这点，向我们咨询您目前该选择何种投资产品来获得较高的收益。我们为您做了风险特征测试，结果显示您的风险承受能力与风险偏好都属中等，测试建议您做预期报酬率为7.5%的投资产品配置，可以选择投资50%的债券与50%的股票。考虑到目前为止您没有投资股票市场的经验，建议您可用购买股票型或平衡型基金来代替直接参与股市。并且鉴于您初涉该领域，稍稍降低您的预期报酬率至7%，同时投资股票基金的资金占比亦稍稍调低。投资基金能让您享受通过专家理财而获得长期稳定的收益。实践证明，不论在熊市或是牛市，基金投资由于专家团队更加注意风险的分散与把控，其平均收益一般要优于直接参与股市。另外，您可将目前的活期存款投资于货币市场基金，其具有变现灵活和收益率高于活期近3.5倍(目前收益水平下)的优势。配置比率建议如下：配置项目股票型基金债券型基金活期、货币市场基金合计配置占比45%30%25%100%现有资金配置531003540029500118000预期报酬率10%6%3%705%基金的投资您可以在每月有赢余时就实施。建议采用定期定额的投资方式，经有关实践证明，这样可以有效摊薄您的投资成本，利于您获得较好的投资收益。具体操作中，建议您办理我行的东方借记卡。它集定、活期存款功能于一身，还可通过“银基通”功能投资基金，小小一张东方卡即能满足您所有的投资理财需求，让您尽享“轻松理财”的乐趣。您可通过东方卡在我行网点或网上银行直接购买我行代销的七十余只基金品种-股票型、债券型基金，货币市场基金应有尽有。建议您通过一些基金专业点评网站查询各基金收益、运作信息，这里推荐您“晨星评级”这一基金专业评级网站进行相关投资参考。 另外需要提醒的是，随着年龄的增长，您应适当调整自己资金的配置，建议退休后调低股票型基金占比，以降低投资风险，建议如下：配置项目股票型基金债券型基金活期、货币市场基金合计配置占比20%55%25%100%预期报酬率10%6%3%605%第六部分 理财规划现金流展示与评析 规划前现金流展示：年龄年-月-日工作 收入生活 支出保险支出子女教育购屋养老支出净现金流量期末 资产0422006-9-1452401680060009524972809451911432007-9-14614517304630023249709476452442008-9-14706817823661523249620503613452009-9-1480092098011576232497797460894462010-9-1489692161012155232498045412705472011-9-1499492225812763232498322358376482012-9-15094822926201012324915329230177492013-9-1519672361421107232491600386258502014-9-1530062432222162232491672774999512015-9-15406625052232702324917505255291052退休2016-9-1551472580329344228411532017-9-11440015946154687412542018-9-114400164252025109813552019-9-114400169182518368114562020-9-114400174253025692715572021-9-1144001794835481089116582022-9-1144001848640861563017592023-9-1144001904146412120918602024-9-1144001961252122769319612025-9-1144002020058003515520622026-9-1144002080664064367121632027-9-1144002143170315332222642028-9-1144002207476746419523652029-9-1144002273683367638224662030-9-1144002341890188998325672031-9-11440024120972010510226682032-9-114400248441044412185227692033-9-114400255891118914035328702034-9-114400263571195716073129712035-9-114400271481274818312230722036-9-114400279621356220767231732037-9-114400288011440123453332742038-9-114400296651526526387033752039-9-114400305551615529585734762040-9-114400314721707233068035772041-9-114400324161801636853636782042-9-114400333881898840963737792043-9-114400343901999045420538802044-9-11440035422210225024792 规划后现金流展示n年龄年-月-日工作 收入生活 支出保险支出子女教育购屋养老支出净现金流量期末 资产0422006-9-1452401680045006000延后购屋179401359401432007-9-1461451730445006300180411634972442008-9-1470681782345006615181301930713452009-9-1480092098045001157695249842971222894462010-9-1489692161045001215523249125451183045472011-9-1499492225845001276323249128221137646482012-9-1509482292645002010123249198291018987492013-9-151967236144500211072324920503885288502014-9-153006243224500221622324921227734989512015-9-1540662505245002327023249220055663710延后退休2016-9-155147258032324960956669711532017-9-156250265772324964247778912542018-9-15737527375232496751899851355退休2019-9-158523281963032712661114562020-9-11440017425302513118315572021-9-11440017948354813550616582022-9-11440018486408613955017592023-9-11440019041464114328218602024-9-11440019612521214666719612025-9-11440020200580014966720622026-9-11440020806640615224121632027-9-11440021431703115434422642028-9-11440022074767415593223652029-9-11440022