寡头垄断市场中企业的决策(管理经济学华中科.ppt

第十一章寡头垄断市场中企业的决策,管理挑战海尔弃守“保价”阵地，重新确定票价2004年海尔充当价格战的急先锋，这意味着空调界最后一个高价品牌，终于走下“价格神坛”（海尔空调已经被挤出第一阵营）,一定义,少数企业控制了绝大部分市场份额。寡头市场是指，一个行业中企业为数甚少，而且，企业之间存在着紧密的相互关系的市场形态。生产同质产品的称为“纯粹寡头”，产品存在差异的称为“差异寡头”为共同利益勾结在一起的称为“勾结寡头”，各自行动的则称为“独立寡头”。,特征,A、企业为数甚少以四厂集中率显示：20%以下为竞争性市场，20-39%为垄断竞争市场，40-59%为寡头市场，60%以上为强寡头市场B、企业之间相互依存（激烈竞争、非正式合作、串谋）企业既不是“价格接受者”也不是“价格的制定者”而是“价格的搜寻者”。,二价格刚性曲折需求曲线模型,问题：为什么寡头垄断市场中价格具有相对稳定性？假设：当一家企业降价时，其他企业跟着降价；当一家企业提价时，其他企业不跟着提价；,D,MR,MC1,MC2,避免价格战,（1）定价的竞争性质,设法通过扩大市场来减弱价格竞争的强度（2）市场细分（3）差异化和创新（4）在各种博弈的分析中得出战略,三.非价格竞争,在寡头垄断市场中，企业倾向于使用非价格竞争手段，以免出现两败俱伤的价格战。非价格竞争手段非常广泛，例如广告、产品差别化、服务、公益事业等非价格竞争手段可以引起需求曲线变化，而价格竞争只能导致需求量的增加。非价格竞争手段的模仿难度比价格竞争高，所需要的时间也长。,波特论差异化战略,排名前列的企业来说，规模效益是其最主要的优势，这样企业可以尝试做一些具有前瞻性的技术研发，因为新技术的研发需要很大的投入，对于行业中不是数一数二的公司来说，会有财务上的困难，而这恰恰是大公司的优势，而这些研究对于行业和公司的长远发展来说非常有用。对于排名不是很前的公司来说，可能更适合在服务方面进行改进，而且，对于小公司来说，在服务上进行改进也更容易些。不管怎样，基本的原理都是要找出不同的方法，不要做同样的事情，如果老是做同样的事情，就容易造成价格竞争，如果进行价格战的话，可能谁也得不到好处。,为什么许多企业愿意投资于公益事业？,近年来，在工业发达国家，越来越多的企业与非盈利机构合作，投资于公益事业。从表面上来看，除了可以改善企业形象外，投资于公益事业没有任何直接回报。然而，企业之所以愿意投资，是因为企业在这一过程中可以获得大量对企业非常有价值得东西：首先，当企业与非盈利机构进行合作从事公益事业时，他们往往可以获得很多有价值得市场信息，例如，为老年人免费提供某种产品，通过非盈利机构收集到大量的需求信息；其次，企业可以在与非盈利机构合作过程中学到有用的管理方法。非盈利机构的管理与企业的管理在许多方面有较大的差异，有许多管理方法对企业来讲是值得借鉴的；第三，企业投资于公益事业，也是一种竞争手段，特别是当企业要避开价格竞争时，这种方式的效果持续时间更长。,四寡头与博弈论模型,著名经济学家保罗萨缪尔森说：“要想在现代社会做一个有文化的人，你必须对博弈论有一个大致了解”。经济学在20世纪经历了两场革命，一场是20世纪上半叶全面运用边际分析方法的“边际革命”，一场是最近30年渐成态势的“博弈论革命”。,博弈论的概念,博弈论（GameTheory）研究互动关系的游戏中参与者如何各自选择策略，是研究机智而理性的决策者之间冲突及合作的学科。游戏三要素：（1）博弈或游戏参加者。假定参与者机智而理性。（2）行动或策略空间。参与者知道自己及对手策略选择范围，并了解各种策略之间因果关系。（3）有可评价优劣高下的决策行为结果，并用数字表示这类结果，称之为支付（Payoff)。,支付矩阵,支付矩阵（PayoffMatrix，又称收益矩阵等）描述一个博弈结构。下面支付矩阵中，两个参与者A和厂商B各自可以选择两种策略，分别用“左右”和“上下”来标识；数字表示双方在不同策略选择组合下得到的支付，较大数字代表较大利益。如A和B分别选择上和左策略时，左上角方框“1，2”表示它们分别得到的收益；分别选择策略下和右时，分别得到右下角方框数字“1，0”代表的支付。,主导策略（上策）,给定参与者机智而理性等假设，上述博弈有一个简单确定结果。A采取策略“下”而得到的支付总是好于“上”（2，1分别对1，0），B选择策略“左”得到的利益总是优于“右”（1，2分别对0，1），因此预期均衡选择策略是A选择“下”而B选择“左”。不管其它参与者如何选择，每个局中人自有的那个最优选择称作支配策略（DominantStrategy），由此实现的均衡是支配均衡。,囚徒困境,“囚徒困境”可以表示为一个支配均衡博弈：对囚犯A，B来说，无论对方如何选择，“坦白”都是各自最优选择。从他们共同利益看，最好的选择是合作，即同时选择保持沉默，然而竞争性动机阻碍了达到更好互利选择结果。,纳什均衡（1）,A，B在做广告上存在策略关系。A没有支配策略，最佳决策取决于B的选择：B做广告时，A应做广告，得到10而不是6的支付；但B不做广告时，A也不应做广告，得到20而不是15支付。如同时决策，A应如何决策？A可以把自己放在B的位置，从B角度看什么是最好选择，并在此基础上考虑自己选择。B有支配策略：选择做广告时利益较大（5，8对0，2），A判断B会选择做广告。B做广告时，A应当选择做广告。均衡结局是双方都做广告。,纳什均衡（2）,纳什均衡(TheNashEquilibrium)指一组给定对手行为前提下对各博弈方存在的最佳选择，这时只要其它参与者不变换策略选择，任何单个参与者不可能单方面通过变换策略来提高支付。广告策略事例中，给定厂商B做广告，A的最好选择是做广告；当A做广告时，B的选择仍是它能做的最好的。满足了纳什均衡条件。与支配均衡区别在于：在纳什均衡下，“我（你）所做的是给定你（我）的选择我（你）所能做的最好的”，支配均衡下，“我（你）所做的是不论你（我）的选择我（你）所能做的更好的”。支配均衡必然是纳什均衡，纳什均衡未必是支配均衡。,纳什均衡（3）,一个博弈可能有几个纳什均衡，也可能没有纳什均衡。左表两个纳什均衡：其中“上，左”是纳什均衡（A选上，则B选左；且B选左时A仍应选上）；“下，右”也是纳什均衡（A选下，则B选右；且B选右时A仍应选下）。没有更多信息则无法判断均衡位置。右表没有纳什均衡。如A选“上”，B则选“左”；当B选“左”时，A却应当选“下”。反之，A选“下”时，B应选“右”；然而当B选右时，A又应选“上”。,（左）,（右）,混合策略,罚点球：射门运动员与守门员的决策,守门员,射门球员,左扑右扑,左踢右踢,0,1,1,0,1,0,0,1,两人的最优策略是以50%的概率向左，以50%的概率向右，否则对手就能够预测你的行为。,混合策略,双方按照概率随机选择策略，博弈方决策的内容不是确定性的具体的策略，而是在一些策略中随机选择的概率分布。（猜硬币）,数学怪才纳什的传奇人生,在纳什的青年时代，他的这种感觉应该尤为强烈。他总是成为人们嘲弄和取笑的对象，因为他对集体活动不感兴趣，拙于社交。他奇怪的举动让他饱尝了众人的白眼。1948年，纳什从数学系毕业，并得到了去哈佛、普林斯顿、芝加哥和密歇根深造的机会。纳什本人向往哈佛。但是由于在帕特南数学竞赛中的失败（至少纳什一直这么认为），哈佛提供给纳什的奖学金是各所大学中最少的。最后，凭着推荐信中一句“这个学生是个天才”，纳什来到了普林斯顿大学。1950年，纳什发表了他的“非合作对策”博士论文，提出了诺伊曼的合作对策论相对立的观点。纳什在论文中引入了著名的“纳什平衡”理论，对有混合利益的竞争者之间的对抗进行了数学分析。纳什向诺伊曼提出他的理论，但是被简单地认为是“对已完善定理的新译法”。但诺伊曼这一回却是大错特错，纳什的非合作对策论，不但奠定了对策论的数学基础，而且在后来得到了商业策略家的广泛应用。,重复博弈,“囚徒困境”的一次性博弈，陷入个体理性导致集体非理性结果。如是可重复博弈（RepeatedGame)，选择坦白的机会成本太高，可能成为不利选择。”沉默+沉默“可能成为双方最佳选择，成为纳什均衡点。博弈条件改变导致均衡状态变化。,序列博弈,序列博弈（SequentialGame)中，各博弈方先后依次行动。下面支付矩阵中，如果双方同时行动，有两个纳什均衡点（“甜，咸”与“咸，甜”）。序列博弈假定：A先作决策，B随后选择。A决策时需要考虑竞争者反应：它知道不论自己推出那种饼干，B出于自身利益会推出另一种。因而A推出甜饼干，B在给定A决策时选择咸饼干；给定B的选择A的选择仍然最佳。结果两个纳什均衡点收敛为一个（下，左），A获得先行者优势（FirstMoversAdvantage）。,先行优势,钢铁大王安德鲁卡内基曾经说过：“第一个来的人得到了牡蛎，而第二个人只得到了贝壳。”如果两家企业都想推出一种新产品，由于市场容量有限，当两家企业生产相同产品时，大家都可能亏损。B公司民用市场军用市场民用市场-1000，-10003000，1500军用市场1500，3000-1000，-1000,A公司,（接上页）,如果每家企业独立做出决策，双方都可能会将产品投放于民用市场，其结果是双方都无利可图。如果一家企业比竞争对手先进入市场，那么它就拥有很大优势。因为另一家企业如果也试图进入同一市场，则肯定是亏损的。在这种情况下，另一家企业将会选择其他市场。,威胁：可信的与不可信的,公司之间经常相互发出信号以表明他们的意图、动机和目标。有些信号是威胁性的。例如，某一公司宣布，如果谁挑起价格战，它将坚决奉陪到底，并宣称其规模在本行业中名列前茅，最有降价的实力。是否所有的威胁都是可信的？B公司降价不降价降价100，200200，-100不降价600，10001000，700,A公司,A公司降价的威胁可信吗？不可信。如果A公司要让B公司相信其威胁是可信的，只有一个途径：建立一种不按牌理出牌的形象,中国电视行业的困境,1999年初，长虹公司又一次大幅度降低电视机的价格，三天后康佳公司宣布奉陪到底，其他公司的价格也随之下降。彩电生产企业为了维持自身的利润水平，向上游生产企业挤压，彩管的价格在短短的两个月内明显下降。为了维护彩管生产商的利益，国内八大彩管生产企业于5月份在北京开会协商，决定停产一个月，以提高彩管的价格。但彩电生产企业对这一价格联盟不屑一顾。果不其然，不到一个月，这八家企业中就有人悄悄地开工生产。,中国市场经济活动中的诚信问题,一家制造商向设备供应商订货，设备价值800万元，制造商要求供应商先发货，供应商要求制造商先付款。,供应商,制造商,发货不发货,付款不付款,500,500,800,800,1300,-800,0,0,智猪博弈,背景：在一个猪圈里住着一大一小两头猪。它们从同一个食槽中获得食物。但食槽的按钮与食物的出口分布在相反的两端。每按一次按钮，可得10个单位食物，但需付出2个单位劳动。规则：若大猪按按钮：大猪吃6个单位，小猪吃4个单位；若小猪按按钮：大猪吃9个单位，小猪吃1个单位；若一起去按：大猪吃7个单位，小猪吃3个单位；问题：哪头猪将会去按按钮？小猪按等待按5，14，4等待9，-10，0,大猪,答案,小猪将选择“搭便车”策略，也就是舒舒服服地等在食槽边；而大猪则会为一点残羹不知疲倦地奔忙于踏板和食槽之间。原因何在？因为小猪踩踏板将一无所获，不踩踏板反而能吃上食物。对小猪而言，无论大猪是否踩动踏板，不踩踏板总是好的选择。反观大猪，已明知小猪是不会去踩动踏板的，自己亲自去踩踏板总比不踩强，所以只好亲历亲为了。,智猪博弈应用,实力悬殊公司之间的价格竞争策略“智猪博弈”说明了在某个市场上一个占主导地位、控制着市场的公司和它的一个较小的竞争对手之间可能发生的竞争情况。这取决于占主导地位的公司如何看待这个较小的竞争对手对它的威胁程度。“智猪博弈”中“共同生存”的均衡结果只有在大猪的食物份额没有受到小猪严重威胁时才会出现。在类似于“智猪博弈”的商场竞争中。如果公司是弱小的一方，则可以选择如下策略：等待。允许市场上占主导地位的品牌开拓本行业所有产品的市场需求。将自己的品牌定位在较低价格上，以享受主导品牌的强大广告所带来的市场机会。,不要贪婪。只要主导品牌认为弱小公司不会对自己形成威胁，它就会不断创造市场需求。因此公司可以将自己定位在一个引起不了主导品牌兴趣的较小的细分市场，以限制自己对主导品牌的威胁。如果公司在行业市场中占主导地位，则可采取以下策略：接受小公司。作为主导品牌，加强广告宣传，创造和开拓对行业所有产品的市场需求才是真正的利益所在。不要采取降价这种浪费资源的做法与小企业竞争，除非它对公司形成了真正的威胁。正是小企业采取的低价格阻止了潜在进入者的涌入。对威胁的限制要清楚：如果小企业发展壮大到了构成威胁的程度，大公司就应该迅速做出进攻性的反应，并且让小企业清楚地知道它们在什么样的规模水平之下才是可以被容忍的，否则就会招致大公司强有力的回击。如果小公司知道对它们的限制，也就不会再有兴趣超越这种限制。,案例,70年代末80年代初，美国市场上私人标签（Privatelabel）的软饮料价格便宜、质量低劣，因此占有较低的市场份额。可口可乐公司和百事可乐公司最初能够容忍这些私人标签软饮料的存在，因为它们的威胁有有限的。可没过多久，一家主要的私人标签软饮料供应商Cott公司通过挑衅性的定价和较高的质量，从“一只小猪”拥有较低市场份额的地区品牌，成为一个拥有三分之一市场份额的、旗鼓相当的竞争者。此时，可口可乐公司和百事可乐公司通过降低价格这种进攻性的行动，使私人标签软饮料的市场份额立即被瓦解了。,五进入限制策略,如何阻止潜在竞争对手进入市场？1.阻止进入定价策略当一个市场中利润水平较高时，必然会吸引大量潜在投资者进入。当垄断企业发现有新企业试图进入市场时，可以通过定价策略来阻止潜在竞争者进入。一般做法：垄断企业利用其在生产成本、销售渠道等方面的优势，在短期内将市场价格压低，从而使新企业无利可图。,Q,P,ACE,AC0,MC0,D,MR,P0,PE,阻止进入定价策略,2.生产能力限制进入,一般而言，进入一个生产能力过剩的行业风险非常大。因此，保持一定的富余生产能力可以起到阻止潜在竞争者进入市场的作用。,集成电路产业中的竞争,集成电路被称为当代工业的“粮食”，这一产业不仅自身的市场规模已达到3000多亿美元，而且是几乎所有尖端产业的核心。近30年来，这一产业的竞争一直异常激烈。70年代美国基本上控制了这一产业，但日本在1985年超过了美国，成为世界上最大的集成电路生产国。1987年，Intel公司被迫宣布退出DRAM市场，集中资源生产微处理器（塞翁失马，焉知非福）。日本公司赢得优势的主要做法之一就是在商业周期低谷时大量投资，形成过剩生产能力。等到经济开始复苏，其他竞争对手发现再投资已无利可图。,3.多产品成本壁垒,如果生产过程中存在范围经济，企业可以利用范围经济来建立成本优势，从而对潜在进入者形成进入壁垒；范围经济的存在，加大了新企业进入的难度，因为同时进入两个以上的产品领域要困难得多。,4.新产品开发进入壁垒,随着技术创新能力在决定竞争力方面所发挥的作用也来越大，利用新产品开发来阻止潜在竞争者进入市场已经成为一种重要的手段；企业可以通过专利战略来构筑有效的防御屏障，使潜在竞争者很难绕开专利的限制；企业可以通过在宽的产品线上开发新产品，并与品牌战略协调，使潜在竞争者难以找到市场缝隙（marketniche）。,六.博弈与合作,博弈选择的变量：产量或者价格博弈的时间顺序：同时或者序列,古诺模型（1）,法国经济学家古诺（AugustinCournot）19世纪提出一个简单双寡头模型。假定两个厂商生产同样产品并都知道市场需求，各厂商必须决定生产多少，并且它们同时作出决策。作产量决策时，各厂商必须考虑它的竞争者，因为对手也在考虑产量决策，并且它能够得到的产量取决于两个厂商的总产量。古诺模型实质是各厂商将它的竞争者产量看作固定的，然后决定自己生产多少。,假设,a）只有二个企业，生产同质产品；b）假定生产成本为零c）需求函数为线性d）一个企业A先进入市场，B随后进入；各企业在假定对方保持产量不变和条件下决定自身的产量这是本模型不同于其他模型的关键。,如果A认为B不生产，A需求线就是市场需求线：DA（0）和MRA（0），假定边际成本为常数（MCA），利润最大化产出为50。如A认为B产出为50，则A需求线左移动50个单位，为DA（50）和MRA（50），均衡产量25。如A认为B产出量为75，它最佳产出12.5；B产出100或更多时，A产出量应为零。B产量越大，A均衡产量越小，A利润最大化产量是它预期的B产量减函数。B均衡产量也是它预期的A产量的减函数,古诺模型（2）,古诺模型（3）,厂商A产量的决定函数称为厂商A的反应曲线并表示为QA*（QB）；厂商B产量决定函数称为厂商B的反应曲线并表示为QB*（QA）。图中QA*（QB）依据前面4个产量组合点作出，B反应曲线任意给出。两个曲线交点给出了均衡产量，称为古诺均衡。具有纳什均衡性质。,古诺模型（4）,求解一个简单古诺模型，讨论它与竞争均衡和串谋均衡区别。假定双寡头面临市场需求曲线：P=60-Q；（Q=Q1+Q2）；设MC1=AC1=MC2=AC2=6。先求厂商1反应曲线：TR1=PQ1=（60-Q）Q1=(60-Q1-Q2)Q1=60Q1-Q12-Q2Q1MR1=dTR1/dQ1=60-2Q1-Q2由MR1=MC1=6解得厂商1反应函数为：Q1=27-Q2/2（1）,古诺模型（5）,类似方法求TR2和MR2，得厂商2反应函数为：Q2=27-Q1/2（2）古诺均衡解是（1）和（2）的方程组解：Q1=Q2=18；即Q=36。古诺均衡价格为：P=60-（18+18）=24。A与B串谋时象一个垄断厂商那样行动，产量由MR=MC决定。TR=PQ=(60-Q）Q=60Q-Q2；MR=60-2Q；MC=6，垄断最大化产出由60-2Q=6；Q=27。价格为33。完全竞争时，P=MC=6，均衡产出由P=60-Q得出为54。3种(古诺,串谋,竞争）均衡产出/价格组合为：36/24；27/33；54/6。,古诺模型（6）,垄断均衡产量最小，价格最高，利润最大（33-6X27=729），消费者剩余最小。竞争均衡产量最大，价格最低，利润为零，消费者剩余最大。古诺均衡各指标居中（利润为24-6X36=648）。,六.寡头企业的合作卡特尔（1）,寡头厂商串谋比竞争更为有利，因而具有串谋(Collude)的动机。寡头市场结构使串谋成为可能。当寡头厂商串谋时，它们象一个垄断厂商那样行动：通过减少产量和提高价格来增加利润，并对利润加以瓜分。正式串谋在一起的厂商称作卡特尔（Cartel).当相互竞争的企业达成公开合作协议，共同协调行为，这种形式称之为卡特尔。卡特尔的本质是限制竞争。,影响合作成功的主要因素：,（1）厂商的数目。厂商数目越多，协调成本越高；南非的