论产权层次会计监督的制度安排 .doc

论产权层次会计监督的制度安排 【摘要】本文从会计监督的经济学理论依据出发,运用博弈的分析方法,重点分析了产权层次的会计监督,尤其是会计委派制对加强会计监督的作用,从而得出对国有企业实行会计委派制的优劣,最后提出产权层次会计监督的实现办法。 【关键词】会计监督 会计委派制 委托代理关系 博弈 会计监督有狭义和广义之分。狭义的会计监督是指会计人员为保证会计信息质量,通过会计反映,审核本单位的经济活动是否合法、合理、有效,促进改善经营管理的一种内部经济监督方式。而广义的会计监督是指相关人员利用会计信息对企业经济活动的合法性与合理性进行的监督活动,既包括企业内部会计与审计人员进行的会计监督,也包括企业外部相关人员进行的会计监督,这也是新会计法采用会计监督的概念。本文所指的会计监督是指广义上的会计监督。 一、会计监督的经济学理论依据 经济学上的委托代理关系是泛指一种涉及非对称信息的交易。企业是由一系列多层次的委托代理关系构成的,企业所有者、债权人、企业总经理、其他高层经理、企业中级管理人员和职工等各级人员多层次进行委托与代理,构成了企业治理与运营结构。由于委托人与代理人都有各自不同的最终目标及效用函数,他们都试图去猜测对方的行为并实施自己认为可能最好的行为,尽管这样的行为有可能损害其他局中人,所以每个委托代理关系构成一个博弈,委托人作为博弈一方,代理人作为博弈另一方,为了各自的目标进行博弈,整个企业的运行过程就是企业相关各级委托人与代理人之间进行博弈的过程。 在企业中,委托人由于一般不直接参与其委托给代理人的经济活动,对代理人所实施的具体经济活动不能进行充分了解,因而在博弈过程中处于信息劣势一方,而代理人则相反。所以在博弈过程中,委托人希望获得足够多的真实信息,以了解代理人的受托责任的实现,并根据这些信息对代理人进行奖励与惩罚,而委托人则总是希望能尽量输出对自己有利的信息来使自己获利。目前,企业的经济信息主要是会计信息,委托人主要依靠会计监督来缩小信息不对称性,所以这种企业中委托人与代理人掌握信息的不对称地位导致了会计监督职能的产生。 由于每一层次的委托代理关系都存在信息的不对称性,因而每一层次都需要进行会计监督,而企业中委托代理关系的多层次性决定了会计监督的多层次性,如在企业内外部之间的产权层次与债权层次、企业内部各级人员层次等。在企业内部层次,各级委托人都要对下级代理人进行监督,由于委托人与代理人都是企业内部人员,所以可以通过内部会计人员和内部审计来实现这一层次上的会计监督,本文不对其进行分析。在产权层次上,处于信息劣势的博弈方是出资人,在国企中主要是政府,追求的是所有者权益的最大化,而处于博弈另一方的企业高层管理人员追求的是个人效益的最大化,因而在这个层次上,会计监督的对象是企业高层管理人员(尤其是总经理)的经济活动。以前我国是想依靠企业内部会计人员来实现这一层次的会计监督,后来发现效果很不理想,现在许多人主张通过会计委派制的方式来实现,本文的后部分将主要针对这一问题进行分析。 二、传统会计模式下产权层次的会计监督 我们首先假定在产权层次,委托代理会计监督博弈中的参与人为出资人、总经理和会计人员。在传统会计模式下,由企业内部会计人员来进行会计监督,会计人员属于企业内部人员,会计人员的任命与工资都由总经理来决定,会计人员不愿意偏离总经理的意愿,这就决定了会计人员不可能既代表国家对企业经营者进行会计监督又作为企业的管理人员对企业进行管理。在国企的产权层次的委托代理博弈中,政府与其他出资人构成博弈一方,而企业会计人员因为同企业经理都是企业内部代理人层次,根本利益一致,容易形成利益共同体,合伙损害出资人的利益,所以企业经理和会计人员作为博弈的另一方,企业的会计人员只能作为这一层次会计监督的对象,而不能成为主体。出资人是产权的委托人,其目标是获得正确的会计信息(这里假设为企业的利润),从而制定合理的激励合同S(X),激励总经理付出更大努力,从而使自身利益最大化。出资人的效用函数为: v(-s(a,) 其中是表示企业的利润,s表示企业经理人员所获得的报酬,a表示经理人员的努力水平,为不可控因素。c/a0,2s/20。 总经理为代理人,其目标是使自己的效用最大化,他的效用函数为: u(s(a,)-c(a) 其中,a为总经理的努力水平,为不确定因素,c(a)为经理努力时所付出的个人成本。 假定f 为假的会计信息所代表的利润,t为真实的会计信息所代理的利润,在总体上,经理人员会有做大利润的倾向(s/>0,u/s>0),因而f >t。在缺乏有效外部监督、输出不正确信息的情况下,经理人受到惩罚的概率不大,经理人员要求输出不正确信息比输出正确信息获利更大,所以下面的不等式成立: u(s(f)-c(a)> u(s(t)-c(a)(1) v(t-s(f) v(t-s(t)(2) 因此,总经理有动力选择一个按自己要求做的会计人员,使出资人得到假的会计信息,而在这种制度安排下,博弈的纳什均衡是“经理人员要求输出不正确的信息而会计人员照办”,从而导致会计失真,使政府没法真正了解经营者的受托责任,最后损害出资人(政府)的利益。对出资人来说,得到假信息会使其效用减少,利益受损,所以有积极性加强监督。另一方面,假的会计信息无法反映总经理的努力程度,由于c/a>0,经理有积极性降低努力程度,从而降低了t,进一步减少了出资人的效用。所以,传统由企业内部会计人员来实施产权层次会计监督的制度是不合理的,会导致巨大的代理成本。 三、会计委派制下的会计监督 由于上述原因,我国一些学者与政府人员主张实行会计委派制,认为会计委派制是解决问题的灵丹妙药。实施会计委派制的理论来源如下:既然会计人员由经营者直接聘任不能实现产权层次的会计监督,那么在会计委派制下,会计人员由出资者直接委派,不从属于企业经理,从而使其根本利益和出资人相同。这样,博弈双方就发生了变化,出资人与企业会计人员变成了博弈一方,而企业经理为博弈的另一方。因为会计人员较易获得信息,而且可以代表委托人的意志,这样便加强了出资方的力量,使会计人员成为这个层次监督的主体,缩小了委托人(出资方)与财产受托人之间的信息不对称,加强了会计监督。但这个目标能否实现,能在多大程度上得以实现等等却还是问题。 在会计委派制中,出资者与会计人员之间也是一种委托代理关系,会计人员也是“经济人”,追求的也是个人效益的最大化,与出资人的目标也不一样,也会通过猜测所有者和经营者的策略来采取相应的策略,同样也有可能损害所有者的利益,因而他们之间同样存在博弈。而且由于会计人员同样由出资人来委派,所以这个博弈也处于产权层次。这样,在产权层次的博弈者变成了三方:出资人、委派会计人员、经理,在这一层次的会计监督的实现取决于这三方相互博弈的结果。 在会计委派制下,可以假定会计人员的任命和工资由出资人决定,其工资与企业经营业绩无关,会计人员本身并无积极性提供假的会计信息。但总经理的报酬与有关,因而总经理有积极性去贿赂委派会计人员,从而使双方的利益都得到增加,所以在会计委派制下出资人仍有可能得到虚假的会计信息。可以由以下几个不等式来说明这个问题:u(s(f)-b-c(a)u(s(t)-c(a)(3) .上海:上海人民出版社,2004. 2 张维迎:产权、激励与公司治理M.北京:经济科学出版社,2005. 3 伍中信、肖美英:信息、产权与博弈:会计监督的