（金融学专业论文）现代商业银行全面风险管理模式浅析.pdf

山东火学硕i ：学位论文 摘要 1 9 9 7 年亚洲金融风暴之后，商业银行的风险出现了新的特点，除信用风险外， 市场风险、操作风险开始成为国际先进银行关注的重点，以2 0 0 4 年6 月巴塞 尔新资本协议正式颁布为标志，现代商业银行进入了全面风险管理阶段。在过 去的十几年中，伴随金融市场、i t 技术的迅猛发展，银行经营者对风险的认知和 把握能力不断提高，商业银行对风险管理模式的理论和实务研究日趋深入，风险 管理模式发生了巨大变化。 商业银行风险管理模式的安排受银行经营制度、银行公司治理结构和银行组 织形式等银行风险管理宏观和中观制度环境因素的影响。不同风险内控管理制度 环境下的各国商业银行在其风险管理发展的过程中，形成了各种不同的风险管理 模式。长期以来，国际一流商业银行均对风险管理模式进行了不懈探索，并逐步 构建了先进的风险管理模式。 在中国金融市场加速开放和国有商业银行股份制改革的大背景下，构建先进 的风险管理模式已成为国内商业银行加快建立现代公司治理机制、打造核心竞争 力、落实发展战略的内在要求和重要保障。近几年来，国内商业银行积极借鉴国 际先进商业银行的经验和做法，在完善风险管理模式方面做出了大量工作，收到 了积极成效，但与国外先进商业银行相比，中国商业银行在风险管理体制构建、 机制建设方面，仍有较大差距。因此，加快构建先进的风险管理模式已成为国内 商业银行风险管理活动的当务之急。 目前，国内外学者和专家对风险管理模式的研究已取得重大进展，但由于起 步较晚，国内的相关理论研究相对较少，相关内容争议颇多，国内银行的实践探 索更是困难重重。2 0 0 4 年中国建设银行在借鉴国际一流商业银行经验的基础上， 开始探索建立全面风险管理模式，2 0 0 5 年在国内同业中率先推出了风险垂直管理 体制改革，旨在构建集中、垂直的全面风险管理体制，经过两年多的改革和探索， 目前已取得了初步成效。 本文系统地介绍了现代商业银行风险管理模式的基本理论、原则以及国际一 l 山东人学硕。l 二学位论文 流商监银行的风险管理模式的研究，借鉴国际先进商业银行经验，结合国内银行 的实际情况，提出中国商业银行构建先遴风险管理模式的基本战略。笔者希望通 过本文能够对我国商业银行风险管理的理论发展和实践起到抛砖引玉的作用。 本文的主要内容安排如下： 第一章主要是信贷商业银行风险管理模式理论研究概述。重点介绍了宏观制 度环境和中观制度环境下的商业银行风险管理的特征和风险管理模式的安排，这 是构建先进风险管理模式的理论摹础。 第二章分绍了现代商业银行风险管理的主要特征移发展趋势。主要是回顾了 商业银行风险管理的历史沿革，总结了全面风险管理的主要特征，分析了现代商 业银行风险镎理的发展趋势，进一步理清了风险篱理的发展脉络。 第三章从风险管理组织架构、风险箭理流程、风险篱理运行配套机制二个层 面，以美国银行、花旗银行、德意志银行为例，系统介绍了国际一流商业银行的 风险管理模式，对现代商监银行的先进风险管理模式进行了实证分析。 第四章通过回顾中国商业银行风险管理发展的历史港革，对国内商业银行风 险管理的现状进行了分析，阐述了构建先进风险篱理模式的约束条件。 第五章结合上述分析提出了构建中国商业银行先进风险管理模式的战略选 择。提出了构建先进风险管理模式的总体目标、摹本原刚，重点从建立风险官制 度、推行垂奁管理、实施客户经理和风险经理平行作业等方面，阐述了圈内商泣 银行构建先进风险管理模式的策略，并对其发展趋势进行了展望。 关键词：风险管理模式全面风险篱理风险官制度平行作业垂直符理 影鲵当 2 山东人学硕卜学伊论文 a b s t r a c t m a r k e tr i s ka n do p e r a t i o n a lr i s k , b e s i d e sc r e d i tr i s k , h a v eb e c o m et h ef o c u so f b a n k sw i t hi n t e r n a t i o n a lb u s i n e s ss i n c et h ea s i af i n a n c i a lc r i s i so f19 9 7 i nj u n e2 0 0 4 ， b a s e l1 1w i t n e s s e dt h en e wa g eo fr i s km a n a g e m e n to fc o m m e r c i a lb a n k s i nt h ep a s t d e c a d e ，b e n e f i t e df r o mt h ef a s tg r o w t ho ff i n a n c i a lm a r k e ta n di tt e c h n i q u e s ，b a n k e r s b e c a m em o r ec a p a b l et ol e a r na n dm a s t e rr i s k s ，a n dt h er i s km a n a g e m e n tm o d eh a d c h a n g e da l o t t h er i s km a n a g e m e n tm o d eh a sb e e ni n f l u e n c e db yo p e r a t i o n ，m a n a g e m e n ta n d o r g a n i z a t i o no ft h eb a n k c o m m e r c i a lb a n k sf r o md i f f e r e n tc o u n t r i e sh a v ed e v e l o p e d d i f f e r e n ts t y l e so fr i s km a n a g e m e n t o u t s t a n d i n gi n t e r n a t i o n a lc o m m e r c i a lb a n k sh a v e b e e n r e s e a r c h i n gt h er i s km a n a g e m e n tm o d e ， a n dh a v es e tu pa d v a n c e dr i s k m a n a g e m e n tm o d e s i nt h es c e n a r i oo fam o r eo p e nf i n a n c i a lm a r k e ta n ds t a t e s h a r e sr e f o r mo f c o m m e r c i a lb a n k si nc h i n a , t h ec o n s t r u c t i o no fa na d v a n c e dr i s km a n a g e m e n tm o d e h a sb e c o m et h eo r g a n i cr e q u i r e m e n ta n de s s e n t i a lp r o t e c t i o nf a c t o rf o rd o m e s t i c c o m m e r c i a lb a n k st od e v e l o pm o d e r nc o r p o r a t em a n a g e m e n tm e c h a n i s ma n dk e y c o m p e t i t i v e n e s s i nr e c e n ty e a r s ，d o m e s t i cc o m m e r c i a lb a n k sh a v el e a r n e dal o tf r o m i n t e r n a t i o n a lp e e r st oi m p r o v er i s km a n a g e m e n tm o d e s a l t h o u g ht h ei m p r o v e m e n b a r eo b v i o u s ，t h e r ei ss t i l lg a pb e t w e e nc h i n ab a n k sa n da d v a n c e di n t e r n a t i o n a lb a n k s r e g a r d i n gr i s km a n a g e m e n tm e c h a n i s m t h e r e f o r e ，t os p e e ds e t - u po fm o d e r nr i s k m a n a g e m e n tm o d e st u r nt ob ec r i t i c a la c r o s sa l lr i s km a n a g e m e n ti s s u e sf o rd o m e s t i c c o m m e r c i a ib a n k s c u r r e n t l yt h er e l e v a n tr e s e a r c h e s0 1 1r i s km a n a g e m e n ta 陀r a r ed u et ot h el a t e t r i g g e ri nc h i n a , w h i l ea r g u m e n t sa n dd i s c r e p a n c i e sa r em a n y t h ep r a c t i c e a n d e x p l o r a t i o np r o v e st ob ee v e nh a r d e r i n2 0 0 4 ，c h i n ac o n s t r u c t i o nb a n kk i c k e do f ft h e e x p l o r a t i o n o n e n t e r p r i s er i s km a n a g e m e n tm o d eb a s e do ne x p e r i e n c e s f r o m o u t s t a n d i n gi n t e r n a t i o n a lc o m m e r c i a lb a n k s i n2 0 0 5 ，c c bl a u n c h e dv e r t i c a lr i s k 3 山东人学硕一i ：学何论文 m a n a g e m e n tm e c h a n i s mr e f o r ma h e a do fa l ld o m e s t i cp e e r s ，t os e tu pc e n t r a l i z e da n d v e r t i c a le n t e r p r i s er i s km a n a g e m e n t t h er e f o r mh a da c h i e v e df i r s t - s t a g et a r g e ta f t e r o n ey e a r d u r i n gt h er e f o r m ，c c bh a so r g a n i z e dd e d i c a t e dt e a mt os t u d yo nt h et o p i c a n d p r o p e lt h ep r o c e s s t h et h e s i sg i v e sas y s t e m a t i ci n t r o d u c t i o na b o u tb a s i ct h e o r ya n dp r i n c i p l e so f r i s km a n a g e m e n tf o rm o d e r nc o m m e r c i a lb a n k s ，c o u p l e dw i t hr e s e a r c h e sf r o mf o r e i g n p e e r s t h ef u n d a m e n t a ls t r a t e g i e st od e v e l o pa d v a n c e dr i s km a n a g e m e n tm o d e sh a v e b e e np r o p o s e df o rd o m e s t i cc o m m e r c i a lb a n k s ，b a s e do ne x p e r i e n c e sf r o mf i r s t - t i e r i n t e r n a t i o n a lb a n k sa n dp r a c t i c a lb a c k g r o u n do fd o m e s t i cb a n k s c o n t e n t s ： c h a p t e r1 t h eo u t l i n eo fr i s km a n a g e m e n tt h e o r yf o rc o m m e r c i a lb a n k s t h i sc h a p t e ri n t r o d u c e st h ec h a r a c t e r i s t i c sa n da r r a n g e m e n tf o rr i s km a n a g e m e n t s y s t e mu n d e rm a c r oa n dm e s oe n v i r o n m e n t ，w h i c hi st h eb a s i sf o rc o n s t r u c t i o no f m o d e r nr i s km a n a g e m e n tm o d e s c h a p t e r2 t h em a i nc h a r a c t e r i s t i c sa n dt r e n do fr i s km a n a g e m e n to fm o d e r n c o m m e r c i a lb a n k s t h i s c h a p t e rr e v i e w st h e r o u t eo fr i s km a n a g e m e n to fc o m m e r c i a l b a n k s ， s u m m a r i e st h ek e yf e a t u r e so fe n t e r p r i s er i s km a n a g e m e n t ，a n da n a l y z e st h ew e n do f r i s km a n a g e m e n tf o rc o m m e r c i a lb a n k st oh a v eag o o dv i e wo ft h ee v o l u t i o n c h a p t e r3 t h ep o s i t i v ea n a l y s i sf o ra d v a n c e dr i s km a n a g e m e n tm o d e so fm o d e r n c o m m e r c i a lb a n k s t h i sc h a p t e ri n t r o d u c e dt h er i s km a n a g e m e n tm o d e l so ff i r s t - t i e ri n t e r n a t i o n a l c o m m e r c i a lb a n k sw i t he x a m p l e sf r o mb a n ko fa m e r i c a , c i t i b a n ka n dd e u t s c h eb a n k t h ea u t h o rg i v e sp o s i t i v ea n a ly s i so nr i s km a n a g e m e n tf r o mt h r e ep e r s p e c t i v e so f o r g a n i z a t i o n ，p r o c e d u r ea n do p e r a t i o n c h a p t e r4 t h ea n a l y s i s o nc u r r e n ts c e n a r i oo fr i s km a n a g e m e n ti nd o m e s t i c c o m m e r c i a lb a n k s t h i sc h a p t e rr e v i e w st h ed e v e l o p m e n to fr i s km a n a g e m e n to fc h i n e s ec o m m e r c i a l b a n k s a c c o r d i n gt ot h ea n a l y s i so nc u r r e n ts c e n a r i o ，t h ea u t h o re x p l a i n st h ec o n d i t i o n s 4 山东大学硕：ij 学位论文 t 0s e tu pa d v a n c e dr i s km a n a g e m e n tm o d e s c h a p t e r 5 t h es t r a t e g i cc h o i c et ob u i l du pa d v a n c e dr i s km a n a g e m e n tm o d e s t h i sc h a p t e rp r o p o s e st h em i s s i o na n dp r i n c i p l e st ob u i l du pa d v a n c e dr i s k m a n a g e m e n tm o d e t h ea u t h o re x p l o r e st h es t r a t e g i e sa n do u t l o o ko fr i s km a n a g e m e n t f o rd o m e s t i cc o m m e r c i a lb a n k sb ys e t t i n gu pr i s ko f f i c e rm e c h a n i s m ，e x e c u t i n g v e r t i c a lm a n a g e m e n ta n dp r o m o t i n gp a r a l l e lo p e r a t i o nb e t w e e nr e l a t i o n s h i pm a n a g e r s a n dr i s km a n a g e r s k e yw o r d s ：r i s km a n a g e m e n tm o d e le n t e r p r i s er i s km a n a g e m e n t r i s ko f f i c e rm e c h a n i s m v e r t i c a lm a n a g e m e n t p a r a l l e lo p e r a t i o n 原创性声明 本人郑重声明：所呈交的学位论文，是本人在导师的指导下，独 立进行研究所取得的成果。除文中已经注明引用的内容外，本论文不 包含任何其他个人或集体已经发表或撰写过的科研成果。对本文的研 究作出重要贡献的个人和集体，均己在文中以明确方式标明。本声明 的法律责任由本人承担。 论文作者签名：麴宝! 型e t 期：猃蚤：盗 关于学位论文使用授权的声明 本人完全了解山东大学有关保留、使用学位论文的规定，同意学 校保留或向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论 文被查阅和借阅；本人授权山东大学可以将本学位论文的全部或部分 内容编入有关数据库进行检索，可以采用影印、缩印或其他复制手段 保存论文和汇编本学位论文。 ( 保密论文在解密后应遵守此规定) 论文储躲拙姝师签名：铷期：型 山东大学硕十：学仿论文 一、选题背景及意义 导论 风险管理是贯穿商业银行所有经营管理活动的永恒主题，风险管理能力是商 业银行核心竞争能力的重要组成部分。商业银行对风险管理的认知是一个逐步深 入的过程，在过去的几十年中，伴随金融市场、i t 技术的迅猛发展，商业银行对 风险的认知和把握能力不断提高，风险管理模式发生了巨大变化。近几年来，我 国商业银行借鉴国际先进商业银行的经验和做法，在完善风险管理模式方面做出 了大量工作，收到了积极成效，但与国外先进商业银行相比，仍有较大差距。 在国内金融市场加速开放的大背景下，不同性质银行间的竞争日益激烈，与 此同时，即将全面进入国内金融市场的外资银行逐步分化为两类，一类在快速进 入国内市场时，加紧本土化进程，成为参与当地银行竞争的一支重要力量；另一 类通过参与国内银行改制，以战略投资者的身份加入竞争行列。十一五 规划 提出，要积极推进国有商业银行综合改革，健全内控机制、自我约束机制、风险 调控机制和风险补偿机制，建设具有国际竞争力的现代股份制银行。十届全国人 大四次会议对进一步推进国有商业银行股份制改革、规范公司治理结构、完善内 控机制与管理制度、推进制度创新提出了明确要求。因此，构建先进的风险管理 模式，不仅是中国商业银行与国际先进商业银行进行竞争的外部需要，也是完善 公司治理机制、提高核心竞争能力和落实发展战略的内在要求。因此，本研究方 向具有较强的理论意义和现实意义： 一是构建先进的风险管理模式是中国商业银行加快建立现代公司治理机制 的内在要求。风险管理体系是现代商业银行公司治理有效运行的基础。与国际一 流银行相比，国内商业银行的风险管理模式还存在诸多亟待解决问题，突出表现 在：风险管理组织架构的设计还存在许多缺陷，风险管理独立性方面容易受到多 种因素的影响；风险管理运行机制仍不完善，对风险控制主要基于经验判断和多 层把关，易于产生控制过度或控制不足的弊端；风险管理技术手段相对落后，风 险计量工具对业务决策的支持相对欠缺等。这些问题都需要通过进一步构建先进 的风险管理模式来解决。从这个意义上讲，构建先进的风险管理模式是国内商业 山东犬学颂一b 学位论文 银行完善公司治理结构的重要内容和组成部分。 二是构建先进的风险管理模式是中国商业银行努造核心竞争力的重要保障。 随饕资本市场直接融资的发展和信息披露制度的法制化、经营环境的变化，传统 商业银行的某些核心竞争力已经大为削弱。但“信息不对称现象的普遍和持续 存在、金融子市场的不断细分和连接、衍生产品和交易方式的涌现、以及银行业 自身的成功转型，使得风险管理成为银行业最宅要的核心竞争力，也是银行经营 管理中最具金融技术含量的业务。风险管理不仅影响着商业银行的经营监绩和竞 争力，焉且决定着裔监银行的生死存亡。 随着建行、中行、工行等几大国有商业银行的先后公开上市，国内银行业既 面临着良好的发展机遇，也面临着更为严峻的考验。从外部来看，随着我圆加入 w t o 过渡期的结束，我国银行业将全面对外开放，可以预见，在未来几年内，中 国商业银行将面临趸为激烈的闻业竞争。这种竞争，表面上是金融产晶、服务质 量、市场份额的竞争，但更深层次的是经营理念、管理模式和运作方式静竞争， 是一种体制和机铡上的竞争。蕊对竞争，改革是我嬲应对挑战的必然选择，先进 风险管理模式的构建更是其中的一项重要内容，也是提，升我国齑业银行核心竞争 力的重要途径。从内部来看，上市后国内商业银行将面临着更为严格的市场监管 和公众的关注，增加盈利、提高对股东回报的要求将会更高。从亚洲金融危机和 一些大型金融机构倒闭的教训中，市场已经认识到风险是银行从事业务活动所必 须花费的成本，良好的风险篱理能力是实现股东资产傈值增值的重要保障。只有 具备了自身的核心竞争力，才熊与国际活跃银行屈台竞技，才能获得高于市场平 均利润的超额回报，才能确保持续获得股东和投资者的支持和投入。实践证明， 风险管理能力是营造商业银行核心竞争力的关键。正因如此，在今后一段时期内， 持续改善风险栈：理能力、打造核心竞争力仍是国内商业银行的一项长期重要的任 务。 二是构建先迸的风险管理模式是中国商业银行落实发展战略的重要举措。全 瑟风险管理体系是提升商业银行价值创造力，实现银行发展战略的关键。在国际 上，通常把银行市值的稳定作为银行的长期经营目标，而且市值的稳定增长是衡 量一家银行经营成败的主要判断标准。风险管理和内部控制的好坏，对于家上 市银行市值的影响是十分敏感的，甚至有放大的效果。如果风险管理体系健全， 山东大学硕i ：学位论文 内控有效，那么银行的市值就会看涨：反之，必将直接或间接导致市值的缩水。 风险管理模式的完善，不仅将有力地保障和促进商业银行业务的发展，同时也将 增强投资者对商业银行未来发展的信心。因此，构建先进的风险管理模式是落实 商业银行发展战略的重要举措，是实现商业银行市值长期稳定增长的重要途径， 是确保商业银行获得股东和战略伙伴持续支持和投入的重要保障。 二、国内外风险管理模式现状 ( 一) 国外商业银行风险管理模式现状 从国际活跃银行的管理实践来看，不同的银行、或者同一银行在不同发展阶 段，风险管理组织架构及运行模式不尽相同。但是，从目前先进银行主流的风险 管理模式、以及管理体系变迁的轨迹来看，有以下几个方面的共性特点： 1 在组织架构设计的指导思想上，十分鲜明地体现战略导向和客户导向 战略选择决定企业组织结构的形式。风险管理组织架构及运行模式的设计和 变革要与银行的发展战略( 包括风险管理战略) 的总体定位和调整相适应；“以 客户为中心”不仅是一个理念，而要具体地体现在组织结构和流程之中。 2 在组织架构设计的模式上，贯穿全面管理和流程控制的思维 全面风险管理( e r m ) 是发展趋势，随着金融业的发展以及金融创新的加快， 各类风险管理越来越复杂，而且相互交织渗透。因此，在对各类型风险进行专业 化分工管控的基础上，进行集中统筹管理，最终实现经济资本的统一科学配置， 己成为主流银行发展趋势；风险管控嵌入到业务流程之中，而不是游离于流程之 外，这是丰流银行在实践中总结出来的有效的风险管控模式，特别是目前在i t 技术的支持下( 如业务流程系统、信息管理系统、决策支持系统等) ，流程控制 在很大程度上提升了风险管控的效果，也有助于将因此产生的效率耗损减少到最 低限度。 3 在组织管理方式上，通常采用矩阵式组织架构、垂直管理、平行作业、专 业分工的模式 矩阵式组织架构就是按照集中化和扁平化管理相结合的原则，董事会和高管 层负责集团层面总体的风险管理，对战略业务单元( s b u ) 实施扁平化窗口式管 理。战略业务单元在集团授权内有效平衡风险与回报。 山东人学硕 ：学位论文 垂直管理就是要建立一个相对独立、职责清晰的风险管理体系和机制，这是 确保风险管理客观性、公正性的要求，更是确保全行风险偏好统一，提高风险管 理执行力的关键。 平行作业具体体现“流程控制”的要求。在主业务流程中，通常划分前中 后台。通过平行作业，确保业务流程中的整体联动和相互制约。按照“四只眼” 原则，协同配合，共同识别和管理客户风险，这是实现风险的源头和过程控制的 关键。平行作业的突出特点就是，风险经理不是“盯住”客户经理，而是“四只 眼”共同盯住客户、盯住市场、盯住风险，通过差别化服务，提高工作效率。 专业分工是风险管理高度专业化的特点重要体现。对于重大的风险承担、风 险管控事项，要强调专家决策。因此，首先是要建立一支专业化的，相对集中、 稳定的风险管理专家队伍，这支队伍包括审批官、客户经理、风险经理、产品经 理和行业经理。其次，分别不同的风险领域，对信用风险、市场风险、操作风险 分别实施专业化管理。其三，针对不同的客户建立相应的业务流程。其四，适应 精细化管理要求，大力开发风险计量工具，为更有效实施流程控制、提高效率、 平衡风险与回报提供技术支持。 ( - - ) 国内商业银行风险管理模式现状 多年以来，中国商业银行在风险与内控管理体系建设方面，进行了大量有益 的探索，风险管理水平取得了长足进步。但与国际一流银行比较，仍存在诸多急 待解决的问题。比如，全面风险管理的理念有待深化，风险管理尚未全面融入业 务流程，风险控制过于关注结果而忽视过程，科学的计量工具对业务决策的支持 还相当欠缺，等等。在当前外部同业竞争形势日趋激烈、银行利差空间日渐缩小 的外部经营环境下，加快深化风险管理体制改革步伐，建立有效平衡风险与回报 的运行机制已成当务之急。 三、论文的逻辑结构和研究方法 本文按照历史和逻辑统一的要求，从抽象到具体、从一般到特殊、层层深入 的展开分析：首先解读商业银行风险筒：理模式的基本理论，确立研究的逻辑起点 和分析基础：然后对国际先进商业银行的风险符理模式进行研究，对中国商业银 行的风险俘理现状进行分析，最后从风险箭理组织架构、风险饩：理流程以及风险 山东大学硕f ：学位论文 管理运行配套机制方面，提出中国商业银行构建先进风险管理模式的战略，并对 其发展趋势进行了展望。 本文综合运用了以下研究方法： 1 规范分析和实证分析相结合。较为全面的回顾和评析了现代商业银行风险 管理模式的基本理论，搭建了较宽的理论平台。论文还针对国内外商业银行风险 管理模式的实际情况作了实证分析，并提出了具有较强操作性的政策建议。 2 历史研究与逻辑分析相结合。本文按照商业银行风险管理理论与实践的发 展和演进历程，在纵向上进一步廓清了理论发展的脉络。此外，还按照论文研究 的核心问题一一构建中国商业银行先进的风险管理模式，进行了严密的逻辑推 演，层层递进，先阐述了风险管理模式选择的约束条件，然后结合国内商业银行 的实际情况，提出了构建先进风险管理模式的基本战略，并对这一战略进行了实 证分析，最后得出了合乎逻辑的结论。 3 定性分析与定量分析相结合。在严密定性分析的同时，运用定量分析的技 术和方法，使所论述的问题达到严密性和形象性的统一，使定性分析获得了更精 确的表述和更有力的支持。 四、论文的贡献和不足 本文在充分借鉴国内外有关理论和研究成果的基础上，力图在以下几个方面 有所创新： i 提出了中国商业银行构建先进风险管理模式的“风险官制度”，并对这一 制度进行了阐述，提出了具体的实施安排。 2 发展了商业银行业务单元制的基本原理和方法，提出了中国商业银行风险 垂直管理的基本模式。本文在借鉴国外先进商业风险管理实践的基础上，结合国 内银行实际，提出了垂直的风险管理组织架构的构建模式和方法，以及相关配套 机制的建设安排，拓展了传统的商业银行业务单元制的构建模式和方法。 3 建立了符合中国商业银行实际的风险经理和客户经理平行作业机制，并提 出了逐步实施的步骤和措施。将风险源头控制、过程管理以及风险管理“四眼原 则”等相关理论与中国商业银行风险管理实际有机结合，以确保风险管理模式的 先进性和有效性。 山东人学硕f = 学何论文 本文的不足之处在于依据国际先进做法，仅提出了未来一段时期内中国商业 银行风险管理模式的构建策略，这个策略可能更多和更好地应用于国内商业银行 转型时期。本文虽然也提出了未来中国商业银行风险管理模式的发展方向集 中、垂直的风险管理模式，但未能给出一个能与国际一流商业银行媲美的先进的 风险管理模式，并对这一模式进行细化和扩充，进行相应的实证研究。笔者也发 现，鉴于下述原因，在短时间内仍难以实现这个研究目标： ( i ) 现阶段，我国商业银行尚不具备构建先进风险管理模式的基础条件。 目前，中国商业银行正处在一个由层级管理体制向单元制模式的过渡时期，当前 时期的独立的风险体制设计与层级制的经营体制安排仍有一定的矛盾，垂直化的 风险管理决策权与层级制的经营责任还具较大的不对称性，这限制了先进的风险 管理模式我国的运用和实证。 ( 2 ) 风险管理模式的构建是一项复杂的系统工程，需要在风险管理文化、 人员队伍、工具技术方面作相应的准备，同时也需要其他业务单元制改革、人力 资源体制改革、财务管理体制改革的协同配合，而这些正是当前的现实约束条件， 这也加大了先进风险管理模式的构建难度。 虽然现代商业银行的风险管理模式仍处于不断发展之中，还将有很长很难的 历程，但它毕竟已经有了一个新的发展方向。本文试图对风险管理模式的新发展 的进展、构建方法等作一些介绍和探讨。希望通过本文的写作和对风险管理模式 最新发展的系统介绍，起到抛砖引玉的作用。 6 山东大学颁：r ：学何论文 第一章现代商业银行风险管理模式理论研究 商业银行风险管理模式的安排受银行经营制度、银行公司治理结构和银行组 织形式等银行风险管理宏观和中观制度环境因素的影响。不同风险内控管理制度 环境下的各国商业银行在其风险管理发展的过程中，形成了各种不同的风险管理 模式。 第一节宏观制度环境与商业银行风险管理模式安排 商业银行的宏观制度环境决定了其银行经营体制，而作为现代银行管理的重 要组成部分的风险管理也必然与其银行经营体制相适应。在各国商业银行的发展 史上，由于各国的经济环境、发展阶段、法律监管体系、经济发展模式的不同， 形成了混业经营下的全能银行经营体制和分业经营下的专业银行经营体制两种 不同的银行经营制度。不同银行经营制度下的银行风险特征对银行风险管理模式 的安排提出了不同的要求。 一、全能银行制度下银行风险内控管理的特征 全能性银行制度下的商业银行可以合法地经营商业银行业务和投资银行业 务。全能银行在业务经营方面的特征及优势表现为：1 通过对各类业务的经营分 散整个银行的经营风险；2 利用其他业务的客户群扩大各自业务的市场份额：3 通过业务的综合化和多元化，实现银行经营的规模和范围经济。 正因为全能银行业务经营的多元化和综合化，所以，全能银行经营体制对银 行内部风险管理和外部监管提出了较高的严格的要求。它要求在银行内部建立凌 驾于所有经营领域之上的风险管理和协调机制。如果缺乏对各个经营领域风险的 有效管理和协调，则个别领域的经营风险可能会迅速扩散成为整个银行的经营危 机。如果没有有效的外部监管，则任何单个银行的经营危机很可能导致整个金融 中介体系的危机甚至崩溃。 山东人学颂? 卜学位论文 二、专业银行制度下的银行风险内控管理的特征 专业银行制度下的商业银行只能经营一般商业银行业务，而严格禁止从事投 资银行业务，以及信托业务和保险业务等。从理论和实践上看，这一经营制度的 特征和优势表现为：1 有利于政府和中央银行分别调控和管理国家金融活动；2 有利于控制单一银行危机的扩散；3 对银行垄断有一定的抑制作用，有利于维持 银行业的自由竞争。 在分业体制下，商业银行的经营风险虽然相对集中，但是面临的风险也相对 单一，因而对风险管理的整体驾御和协调能力的要求不似全能银行要求高，允许 采用比较灵活的风险管理和控制模式。 第二节中观制度基础与商业银行风险管理模式安排 现代商业银行风险管理模式安排是建立在商业银行整体组织结构和公司治 理结构的基础之上的。组织结构是一家银行经营风格和战略思想的具体体现，合 理的组织结构是现代商业银行经营成功的基础。银行治理结构在银行组织结构的 基础上提供了银行内部权利和责任分配的制度安排，银行的组织结构与治理结构 共同构成了商业银行风险筲理的中观制度基础，两者缺一不可。 根据公司治理结构中权利和责任分配机制的不同，现代商业银行的组织结构 主要分为以下两种模式： 一、市场主导型银行组织结构 此种模式以美国等直接融资较为发达的国家为代表。在此模式中，由于直接 融资的证券市场高度发达，股权分散的众多股东通过股东大会推选董事会作为最 高权力机关，董事会负责任命经营决策层并对公司经营做出重大决策。银行内部 管理实行“一会制”，业务执行机构与监督机构合二为一，董事会既具有业务执 行职能，又具有监督职能。董事会在股东大会的终极控制下实行多委员会分工负 责制。众多股东通过在证券市场“用脚投票”的方式对银行董事会形成强有力的 市场制衡影响力。其公司治理与组织结构示意图如图卜1 。 山东大学顾：i ：学位论文 图i - i 美国市场主导型商业银行组织结构图 银行股东大会 银行董事会 银行监事会 l 银行总裁( 行长) i 业务职能部门 二、出资者主导型银行组织结构 出资者丰导模式的特点表现为，法人持股率高，企业交叉或循环持股，银行 的监督和约束主要来自交叉持股的持股公司或其他金融机构。这种模式以德国和 日本为代表。在这类模式中，银行的公司治理结构主要由监事会和董事会组成， 银行内部治理实行“两会制”。其治理与组织结构示意图如下图卜2 和图卜3 ： 图卜2 德国出资者主导型图i - 3 日本出资者主导型 银行组织结构银行组织结构 银行股东大会 银行监事会 银行董事会 银行总裁( 行长) 业务职能部门 l 业务职能部门 在两种模式的治理结构下，监察机构即监事会的职能是基本一致的，即行使 对董事会及其成员与高级经理人员的监督职能，这种企业制度的设计是商业银行 正常管理与控制的摹本组织保证。 9 山东人学硕一 二学位论文 市场主导型的银行组织结构中，美国花旗银行的组织结构安排比较有代表 性。在美国花旗银行的组织结构中，董事会为实际上的最高权利机关，其董事会 由2 4 人组成，下设审计、董事、检查、执行、信托审查、人事和公共事业等7 个委员会，具体负责董事会的日常工作。董事会领导下的行政总裁负责全行业务 符理，而其业务审计部门则直接向董事会负责，且在全球范围内设立若干业务审 计和内部审计中心，负责本行全球业务及内部管理状况审计，这种组织结构设置， 使银行内部监督控制机构具有较大的独立性和权威性。 在日本的出资者主导型银行组织结构中，商业银行的监察董事( 即监事) 是 总行的领导成员，向股东大会负责，对总行总裁( 行长) 及各部部长、分行行长 实施内部监察，具体执行会计监察和除会计以外的业务监察。总行设独立的稽核 部门，各分行内部稽核部门与分行独立，直接受总行稽核部领导。 第三节不同组织结构下的风险管理组织结构设置模式 随着业务的蓬勃发展和竞争的日益加剧，商业银行组织结构也在不断发生变 化，而最初的将商业银行的组织形式简单分为“单一制”和“总分行制”的划分 方式，已不能全面反映商业银行组织结构模式高度差别化的现状。同时，风险内 控管理作为现代商业银行经营管理的重要组成部分，其组织结构的设置在商业银 行内部组织结构设置中占有重要的地位，但由于各商业银行内部组织结构的差 异，其风险箭理部门的设置也有所不同。根据商业银行内部组织结构设置类型的 不同，我们可以将现代商业银行风险管理组织结构划分为四种不同的模式。 一、直线职能型组织结构模式 从最初的定义看，直线职能型组织结构模式仅适用于规模较小的“单一制” 银行。然而，实际的情况是，在发展中国家的商业银行组织机构设置中，“总分 行制”的银行也在比较普遍地采取这种方式，也就是说，总行内部机构设置和各 分支机构内部机构设置都是按照职能型组织模式设置，总行和分支机构之间的关 系表现为层级管理、逐级负责的特点。 在直线职能型组织机构模式下，整个银行的经营管理按职能部门划分，风险 符理部门与其他职能部门平行，负责整个银行业务的风险管理职能( 如图卜4 ) 。 1 0 山东大学硕l ：学位论文 总行和下一级分行的组织结构设置摹本相同，下一级分行逐级向上一级分行负 责，各职能部门分别对下一级分行的对应职能部门进行业务指导和监督，但各级 分行的职能部门丰要向各级分支行的行长负责，对上一级分行职能部门的汇报处 于次要位置。综合来看，直线职能型组织机构模式以“块块”管理为主，以“条 条”管理为辅，基本上属于“分权制管理模式。 优点：有利于各层级分支行加强内部的部门间沟通与合作，部门之间的摩擦 减少而改善沟通效率，更好地支持各层级分支行实现本级的经营与风险管理目 标；在银行资产经营规模较小、经营业务种类相对单一的情况下，风险管理部门 比较容易对整个银行业务面临的风险进行监控和管理。 缺点：各层级分支行为达到短期经营目标，可能出现过度强调业务发展、忽 略风险控制要求的趋势，减弱风险管理的独立性和有效性；各分支机构存在局部 利益最大化的冲动，并可能对银行整体利益的一致性目标造成冲击：同时，该模 式“块块”管理为主的特点也将一定程度上弱化上级行职能部门对下一级分支行 职能部门的业务指导功能，银行整体业务发展的战略调整缺乏一致性和协调性。 图1 - 4 直线职能型组织结构模式下银行总行风险管理组织模式 二、事业部型组织结构模式 银行发展到一定规模之后，尤其是银行的部分产品和服务不断专业化之后， 需要采取事业部型的组织结构。在事业部型组织机构模式下，整个银行按业务种 类划分为不同的事业部，各事业部是单独的业务营运单位、风险管理单位和利润 中心，在事业部内部按照职能的不同设立市场营销、产品设计、销售、财务、风 险等部门；各分支行负责对各项业务的营销、推荐和维护：后台管理集中在总行 单独设置的事业部( 如图1 - 5 ) 。总行与下一级分行的组织结构设置有一定差别， 其中涉及到事业部管理的业务品种在分行仅保留前台营销管理部门，后台风险管 1 1 山东人学硕十学位论文 理集中在总行处理，业务发展政策和推进计划逐级分解下达到各级分支行，总行 对各分支行的管理通过各个事业部对相应业务的管理得到实现，各级分支行行长 的决策权力被明显弱化，总行各事业部的决策管理、资源配置能力明显加强。综 合来看，事业部型组织机构模式以“条条”管理为主，以“块块”管理为辅，基 本上属于“集权制”管理模式。此种模式适合于银行的某些产品具有集中管理的 必要和可行性的情况，对于部分业务产品优势比较突出的银行具有较好的效果。 优点：从区域协调发展来看，各业务线的单独管理有利于快速适应外界环境 的变化，制定、调整和推进核心业务发展战略，并在上述过程中保持各级行推进 步伐与发展重点的协调一致：从前后台协调来看，各业务线的单独膂理便于部门 在制定业务发展规划和具体实施过程中主动把