（金融学专业论文）论新时期我国商业银行的信贷风险管理.pdf

内容摘要 贷款在我国商业银行的资产中占比在百分之八十以上，是我国商 业银行最主要的盈利性资产，因此，信贷资产质量关乎我国商业银行 生死存亡，加强对信贷风险的控制就成为我国商业银行风险管理的核 心。四大国有商业银行的信贷资产质量低是众所周知的，就是改革开 放后一些新成立的商业银行资产质量也不容乐观，这种情况固然同“赖 帐经济”这一大背景有关，但商业银行信贷经营管理体制改革滞后、 风险控制不力也是一个重要原因。 在计划体制下，国有商业银行承担了许多政策性业务，行政干预 使国有银行难以完全按商业原则发放贷款。随着银行法的出台，行政 干预已被法律明文禁止。政策性银行的成立，使国有商业银行不必再 背负庞大i 细策性业务，今后商业银行可以完全按商业原则发放贷款 了。随着信达、华融、长城、东方四大国有资产管理公司的相继成立， 对四大行不良资产的剥离工作也开始展开。可以预见，在不久的将来， 四大行将能够卸下包袱，轻装前进；叫旦是，如果四大行不以此为契机， 进行信贷管理体制、方法的改革，则新的不良贷款很可能又将源源不 断地生成。本文的选题就是在这一背景下形成的，论文题目中的“新 时期”就是为了强调这一背景与以往的不同。 论文首先对信贷风险这一概念进行了界定，本文中韵信贷风脸指 的是商业银行贷款的信用风险。市场经济环境下的不确定性，决定了 信贷风险存在的客观性。银行要做的工作就是有效控制风险，在承担 适度风险的条件下，去争取尽可能大的收益。信贷风险可以分成两个 组成部分：交易风险和资产组合风险。交易风险也就是借款人的违约 风险，资产组合风险来自于银行贷款集中于某一类型借款人所产生的 风险。笔者接下去阐述了在一般市场经济环境下信贷风险产生的主要 原因，并进一步分析了信贷风险在我国特定的市场环境下产生的其它 原因。在过去，商业银行信贷风险成因主要来自体制方面，随着经济 体制改革的深入，体错原因将逐步退居次要地位，而来自于银行经营 机制、企业经营状况，以及市场环境方砸的因素将逐步显现出来。因 此，要有效控制信贷风险，必须对信贷经营管理体制进行改革，这也 是论文的核心。 在信贷经营管理体制中，一个有效的内控制度是控制信贷风险的 关键。一个有效的内控制度需要一个完善的组织结构为基础，信贷管 理的组织结构就是其内控制度的基础。管理学理论认为，组织结构至 少有以下几层含义：一、机构设置；二、职能分工；三、规章制度。 而内控的核心是机构问的分工协作及彼此制衡，可见，组织结构与内 控制度密不可分。笔者首先回顾了我国传统的审贷分离制，并同西方 商业银行信贷管理的组织结构及内控方式进行了比较。在此基础上， 笔者提出了以下两点建议：第一、信贷管理同行政管理自总行至分支 机构要保持相对独立性；第二、建立由信贷部、信用分析部、贷款检 查部三个互相独立的部门。信贷部负责受理信贷申请，信用部进行信 用分析与风险评级，最后由信贷部依风险大小来决策贷与不贷；贷款 检查部进行独立的贷后检查。这种决策机制同国内现有的信贷决策机 制是不同的，但笔者论证了这种决策方式更具有科学性。一这种决策机 制也是西方商业银行多采用的；在这决策机制下，信贷部和信用部 双方共同的行政领导不得干涉其贷款决策。信贷部与信用部之间的分 权与制衡是水平式的。显然，这样一种制衡方式也体现了西方民主制 度中强调的水平制衡思想。当然，这样一种决策方式在我国是否是行 之有效的还有赖于实践的检验。因为种制度的存在同当地的文化传 统是有密切关系的，淮南的橘子到了淮北就长成了枳，同水土有关， 道理是相同的，这也是值得进一步探讨的问题。信贷管理组织结构中 一个值得重视的问题就是信贷政策。在我国，市场化原则的信贷政策 长期以来是被忽视的，今后应引起足够关注。信贷政策从大的方面来一 说，要强调银行信贷投向的重点，即向哪些行业、哪类企业倾斜；从 小的方面来讲，要具体体现为信贷管理的规章制度，使信贷经营作到 有章可循。信贷管理组织结构中另一个需要注意的问题就是信贷检查 的功能。笔者认同这样一种观点，即信贷检查的基本目的在于在信贷 管理中形成这样一种信贷文化，这种信贷文化依赖于信贷人员，而不 是贷款检查部门，作为防范信贷资产质量恶化的“第一道防线”。 如果泌内控制度是控制信贷风险的制度基础，那么，信用评估则 是防范信贷风险的方法与技术手段，这也是论文第三章的内容。第三 章首先分析了信用分析的四要素：借款人的品质与经营的稳健程度， 信贷资金的用途，第一还款来源，第二还款来源。借款人品质是信用 分析的前提，如果借款人缺乏还款意愿，那么对还款能力的分析也就 失去了基础；信贷资金用途是分析借款人是否具备还款能力的关键， 信贷资金用途是否合理与银行承受的信贷风险密切相关；第一还款来 源分析一要强调营运中的现金流量才是可靠的还款来源，二要分析其 稳定性，这种还款来源越稳定，银行承受的信贷风险就越小；第二还 款来源分析是一种补充。本章第二节论述信用调查的过程，有新意的 地方就是对信用监控与保护的论述。目前，商业银行已在着手建立信 贷登记咨询系统，以加强对信用状况的监控。论文接下去对财务分析 进行了概述。最后一节探讨了信贷风险的评级，笔者注意到了在这一 点上中西方做法的差异。我国的评级方法把财务因素与非财务因素等 同视之，这是一种危险的倾向。因为非财务因素只有通过影响财务状 况，才能成为现实的还款能力。西方的信用评级体现了以财务因素为 核心，而对非财务因素的正面影响并不调高评级，只对非财务因素的 负面影响调低评级，这种做法是比较保守的，站在控制风险的角度， 也是相对科学的。另外，信用评级还应重视对现金流量分析，因为只 有现金才是最可靠的还款来源。最后一点就是在信用分析中要纳入趋 势分析，即通过现在预测未来，因为现在有能力还款不等于将来也一 定有，而对于银行而言，未来的还款能力才是关键，因此，趋势分析 也是十分重要的，这一点正逐步受到我国银行管理人员的重视。 论文第四章介绍t l 萃中西方商业银行信贷风险管理的策略，并探 讨了其在我国的适用性。资产分散策略是用来降低信贷风险中的资产 组合风险的，信贷政策的制定对于信贷风险管理也十分重要，扶持什 么，限制什么，以及信贷管理的些具体做法，都需要信贷政策来规 范。至于风险定价法与信用配给，本来是利率市场化下的产物，在我 国目前利率管制日趋松动，利率市场化呼声曰高的情况下，吸收其思 想方法是十分有意义的。 第五章淡了谈信贷风险的动态监控与有问题贷款的处理，并讨论 了与信贷风险补偿有关的我国贷款呆帐准备金制度的改革方向。动态 监控贷款质量的变化，发现问题及时与企业协商处理，将有助于降低 信贷风险。如果等到贷款到期才发觉企业不能按期归还，那样银行将 付出更大的代价。相对于我国银行业巨大的不良资产来说，我国商业 银行的呆帐准备是明显偏低的，这既不利于商业银行自主地消化信贷 风险( 即利用呆帐储备来冲销呆帐) ，又会导致银行利润的虚增，进 而向税务机关多缴纳税款；但是，如果银行提取呆帐准备过多，又有 延迟纳税或避税的嫌疑。可见，要合理确定呆帐准备的提取比率，不 是银行一家的事。随着信贷资产五级分类法的推广，建立以五级分类 为基础提取呆帐准备的呆帐准备制度的条件也将日趋成熟。 a b s t i 认c t t h et o p i co f t h i sa r t i c l ei sh o wt om a n a g ec r e d i tr i s ko f 1 0 a ni nc h i n ai nt h en e we r a t h ew h o l et h e s i sc o n s i s t s o f5 c h a p t e r s i np r e f a c et h ea u t h o rs t a t e sw h yh ec h o o s e st h i st o p i c a s h i sa r t i c l ef o rm a s t e rd e g r e e i nc h i n a sc o m m e r c i a lb a n k i n g i n d u s t r y ，l o a na s s e ti sb e y o n de i g h t yp e r c e n to ft h eg e n e r a l a s s e t i ti st h em o s ti m p o r t a n ta s s e to fc h i n a sc o m m e r c i a l b a n k i n g t h u s t h e q u a l i t y o fl o a ni saq u e s t i o no fv i t a l i m p o r t a n c e i nc h i n a s c o m m e r c i a l b a n k i n gp r o b l e m l o a n c o n s t i t u t e sb e y o n dt w e n t yp e r c e n to ft o t a ll o a n s ，s oh o wt o c o n t r o lc r e d i tr i s ko fl o a ni sac r u c i a lq u e s t i o no fc h i n a s c o m m e r c i a lb a n k i n g c h a p t e rl d e f i n e sc r e d i tr i s ko fl o a na n dd i v i d e si ti n t o t w ob a s i cp a r t s t r a n s a c t i o nr i s ka n dp o r t f o l i or i s k t h e nt h e a u t h o rs t u d i e st h eg e n e r a lr e a s o n so fc r e d i tr i s ki nm a r k e t e c o n o m y o nt h isb a s is 。t h isc h a p t e rf o c u s e so ns o m es p e c i a l r e a s o n so fc r e d i tr i s ki nc h i n a sc o m m e r c i a lb a n k i n g c h a p t e r2s t a t e st h eo r g a n i z a t i o n a ls t r u c t u r eo ft h el e n d i n g f u n c t i o na n di n t e r n a lc o n t r o ls y s t e mi ni t b e c a u s et h e o r g a n i z a t i o n a la t r u c t u r eo fl e n d i n gf u n c t i o ni st h eb a s i so f i n t e r n a lc o n t r o ls y s t e m ，t h ea u t h o rf i r s t l yc o m p a r e st h e o r g a n i z a t i o n a ls t r u c t u r e o f l e n d i n gf u n c t i o no fc h i n e s e c o m m e r c i a lb a n k w i t ht h es t r u c t u r eo ff o r e i g nc o m m e r c i a lb a n k ， t h e ns t u d i e st h ei n t e r n a lc o n t r o ls y s t e mi nt h eo r g a n i z a t i o n a l s t r u c t u r eo fl e n d i n gf u n c t i o n t h ea u t h o rp r o p o s e st h el e n d i n g o r g a n i z a t i o ns h o u l db ec o m p o s e do fc r e d i td e p a r t m e n t ，l o a n d e p a r t m e n ta n dr e v i e wd e p a r t m e n t t h ep r i m a r ym i s s i o no ft h e c r e d i td e p a r t m e n ti st oe v a l u a t et h ec r e d i tw o r t h i n e s sa n dd e b t c a p a c i t yo fp r e s e n tl o a nc u s t o m e r sa n dl o a na p p l i c a n t s t h ed u t y o ft h el o a nd e p a r t m e n ti sa p p r o v i n gal o a nr e q u e s t t h er e v i e w d e p a r t m e n t i s r e s p o n s i b l ef o rr e v i e w i n gl o a n s t h el e n d i n g p r o c e s ss h o u l db ea sf o l l o w s ：w h e nl o a nd e p a r t m e n ta c c e p t sa l o a n a p p l i c a t i o n ，i ts h o u l dd oc r e d i ti n v e s t i g a t i o na n ds e n dc r e d i t i n f o r m a t i o nt oc r e d i td e p a r t m e n t t h ec r e d i td e p a r t m e n t e v a l u a t e st h ec r e d i tw o r t h i n e s s ，r a n k st h ec r e d i tr i s k t h e nt h e a n a l y s ts e n d st h ec r e d i tr e p o r tt ot h el o a nd e p a r t m e n t a tl a s t ， t h el o a nd e p a r t m e n ta p p r o v e so rr e j e c t st h el o a nr e q u e s t t h e a u t h o ra l s os u g g e s t st h a tt h el e n d i n gf u n c t i o ns h o u l db e s e p a r a t e df r o mt h ea d m i n i s t r a t i o nf u n c t i o n f i n a l l yt h ea u t h o r e m p h a s i z e st h r e eq u e s t i o n sr e l a t e dt ot h el e n d i n go r g a n i z a t i o n a l s t r u c t u r e t h e ya r el o a nr e v i e w , l o a np o l i c y ，i n t e r n a lc o n t r o l i nl o a n p r o c e s s i n g t h ea u t h o re m p h a s i z e st h ef u n d a m e n t a l p u r p o s eo fl o a nr e v i e wi st or e i n f o r c ea c r e d i tc u l t u r e ”w i t h i n t h el e n d i n go r g a n i z a t i o n t h ec r e d i tc u l t u r er e l i e so nl o a n o f f i c e r s ，n o tt h el o a nr e v i e wd e p a r t m e n ta st h eb a s i cd e f e n s e a g a i n s td e t e r i o r a t i n gc r e d i tq u a l i t y l o a np o l i c yp r o v i d e s g u i d a n c ea n df o c u st ot h eb a n k sl e n d i n ga c t i v i t y i ti sv e r y i m p o r t a n tt oc o n t r o lc r e d i tr i s ka n ds h o u l db ee m p h a s i z e di n c h i n e s ec o m m e r c i a lb a n k i n g c h a p t e r3s t a t e sc r e d i te v a l u a t i o nb e f o r em a k i n gal o a n i n t h i s c h a p t e rt h ea u t h o rf o c u so nf o u r a s p e c t si nc r e d i t e v a l u a t i o n t h e ya r ea sf o l l o w s ：1 f o u rb a s i cc r e d i tf a c t o r s 2 c r e d i ti n v e s t i g a t i o n ，3 f i n a n c i a la n a l y s i s ，4 r a n k i n gc r e d i t r i s k t h ef o u rb a s i cc r e d i tf a c t o r sa r e ：t h eb o r r o w e r sc h a r a c t e r a n ds o u n d n e s s ，t h ei n t e n d e du s eo fl o a nf u n d s ，t h ep r i m a r ys o u r c e o flo a nr e p a y m e n t ，s e c o n d a r ys o u r c e so fr e p a y m e n t t h ec r e d i t i n v e s t i g a t i o na t t e m p t st od e v e l o pa nu n d e r s t a n d i n go ft h en a t u r e o ft h eb o r r o w e r si nt e r m so ft h ef o u rb a s i c c r e d i tf a c t o r s 2 f i n a n c i a la n a l y s i sa n dr a n k i n gc r e d i tr i s ki st oq u a n t i f yc r e d i t r i s ko fl o a n i nr a n k i n gc r e d i tr i s k ，f i n a n c i a lf a c t o ri st h e m o s ti m p o r t a n t ，n o n - f i n a n c i a lf a c t o r ss h o u l db ec o n s i d e r e da s w e l l t h ep r i m a r yr a n ks h o u l db ed e r i v e df r o mf i n a n c i a lf a c t o r i fn o n f i n a n c i a lf a c t o r sb e n e f i tt h eb o r r o w e r ，t h er a n kc a n t b ea d j u s t e dh i g h e r b u ti fn o n f i n a n c i a lf a c t o r sd oh a r mt ot h e b o r r o w e r ，t h ec r e d i ta n a l y s ts h o u l da d j u s tt h ec r e d i tr a n ko f t h eb o r r o w e rl o w e r i nt h i sc h a p t e rt h ea u t h o ra l s os t a t e sh o w t o ，m o n i t o tt h ec r e d i to ft h eb o r r o w e r sa n dh o wt op r o t e c tt h e c r e d i t t h i si sv e r yi m p o r t a n tt os h i f tc h i n e s ee c o n o m yf r o m “r e p u d i a ti n ge c o n o m y t o “c r e d ite c o n o m y ” c h a p t e r4s t a t e sf o u rs t r a t e g i e si nc r e d i tm a n a g e m e n ta n d h o wt ou s et h e mi nc h i n a m a k i n gap r o p e rl o a np o l i c yi sv e r y u s e f u lt oc o n t r o l i n gc r e d i tr i s k t h ea u t h o rs u g g e s t ss o m e p r i n c i p l e si nm a k i n gl o a np o l i c y l o a np o l i c yw a sn e g l e c t e db y b a n k e r si nc h i n aa tp a s t ，i ts h o u l db ee m p h a s i z e di nt h ef u t u r e a s s e td i v e r s i f i c a t i o nc a nb eu s e dt oc o n t r o lp o r t f o l i or i s ko f l o a n c r e d i tr a t i o na n dr i s kp r i c i n ga r eu s e di ni n t e r e s t m a r k e t i n ge c o n o m y a si n t e r e s tr a t em a r k e t i n gw i l lb er e a l i z e d b e f o r el o n g , t h et w os t r a t e g ie sa r eu s e f u la sw e l1t oe r e d itr is k m a n a g e m e n ti nc h i n e s eb a n k i n g c h a p t e r5s t a t e sc o n t r o l l i n gl o a nl o s s e st h r o u g he a r l y d e t e c t i o na n dp r o b l e ml o a n sw o r k o u t s c r e d i tr e v i e w h e l p i d e n t i f yw h e nl o a n ss t a r tt od e t e r i o r a t ea n dh o wt oi n s t i t u t e c o r r e c t i v ea c t i o n m o s tp r o b l e ml o a n sc a nb er e s t r u c t u r e dt ob u v t i m eu n t i lt h eb o r r o w e r f i n a n c i a lc o n d i t i o ni m p r o v e s p r o b l e m l o a na n a l y s i st h u sc o n s i s t so fd e t e c t i n gp r o b l e ms i t u a t i o n sa n d m o d i f y i n gt h ei n i t i a lt e r m st oi m p r o v er e p a y m e n tp r o s p e c t s i f w e a k n e s s e ss t i l l e x i s t ，e x a m i n e r sm a yg r a d et h el o a n sa s s u b s t a n d a r d ，d o u b t f u l ，l o s s ，a n d “o t h e rs p e c i a l l ym e n t i o n e d 3 b a n k e r st h e nm u s ta l l o c a t er e s e r v e sa g a i n s tp o t e n t i a ll o s s e si n v a r y i n gp e r c e n t a g e sr e l a t i v et ot h el o a ng r a d i n g 4 1 厶j - 日u青 第一节选题背景 现代商业银行经营管理的核心内容之一就是风险管理。商业银行 在业务经营过程中面临的主要风险有：流动性风险、利率风险、信贷 风险、投资风险、汇率风险和资本风险等。在我国i 商业银行面临的 最突出的风险就是信贷风险，表现为巨额不良贷款，不仅四大国有商 业银行有巨额不良贷款，就是一些新兴的商业银行也受到这问题的 困扰，比如深圳发展银行1 9 9 8 年中报披露不良贷款比重占2 7 以上。 随着信达、华融、长城、东方四大国有资产管理公司的相继成立， 对四大国有商业银行不良资产的剥离工作也开始展开。我们有理由相 信，在不久的将来，四大国有银行将能够卸下包袱，轻装前进。但是， 如果四大行不以此为契机，进行信贷管理体制、方法的改革，则新的 不良贷款很可能又将源源不断地生成。本文的选题就是在这一背景下 形成的。论文题目为“新时期我国商业银行信贷风险管理9 新时期” 这三个字就是为了强调这背景与以往的不同。 第二常- ：、写作患龉 文章首先分析了信贷风险的概念及其产生的原因，指出在我国信 贷风险产生的原因主要是：从商业银行自身来看，信贷经营管理的组 织结构不完善，贷款发放中的内控制度不健全，信用评估的方法不科 学，信贷风险管理的手段比较欠缺；从经济社会环境来看，由于我国 商业银行放款的主要对象是国有企业，国有企业正处在转制过程中， 效益大多不景气，拖累了商业银行的改革进程。但有利的条件也是有 的，就是国家以法律形式明文规定了任何政府机关不得干涉商业银行 放贷的自主权，为商业银行松了绑，从此商业银行可按流动性，效益 性，安全性三原则自主经营，自担风险；同时，四大金融资产管理公 司对银行不良债权的剥离正在展开，表明了政府解决这一问题的决 心。 在分析信贷风险产生原因的基础上，文章接下去对中西方信贷管 理的组织结构进行了比较研究，指出了我国信贷管理的组织结构中不 完善的地方，重点论述了：1 信贷政策的组织机构与制定( 这是防 范信贷风险的基础环节) ；2 贷款发放程序及其内控制度；3 贷款 检查部门的工作。信用评估的方法和技术是防范信贷风险的重要环 节，因此，在第三章里，文章分析了商业银行信用评估的方法，重点 阐述了我国现行商业银行企业信用评级方法的不足与改革思路；另 外，由于我国目前信用制度的不健全，赖帐成为一种普遍的现象，许 多企业并非没钱还债，而是有钱也不想还，针对这种现象，文章提出 了对信用的监控与保护的对策。第四章论述了西方商业银行信贷风险 管理策略，并探讨了其在我国的适用性。第五章阐述贷款发放后对其 质量的监控及处理问题贷款的方法，并探讨了与贷款损失补偿有关的 我国贷款呆帐准备金制度的改革方向。写作思路图示如下： 组织结构 信贷风险日 介 信用 管理 二令贷款质量= 今果帐准各金 概念、成因 ， 评估策略 监控制度 内控制度 i7 -i7 l介介 i | 技术方法策略 动态监控风险补偿 制度防风险防风险 防风险 信贷风险机制 论新时期我国商业银行的信贷风险管理 第一章信贷风险概述 第一节信贷风险的概念 风险是市场经济中客观存在的经济现象。风险包含着损失的可能 性和收益的可能性两方面。这两种可能性中哪一种会出现，取决于多 种因素，其中最重要的是某种资产的多头或空头及价格的变动方向。 般地说，多头会从价格上涨中获益，从价格下跌中受损；空头则反 之。但人们在分析风险时往往强调的是损失这一可能性，本文也从这 点出发展开。 商业银行最早强调的风险管理就是对其贷款的风险管理。丽各国 金融监管当局也十分重视对信贷风险的监管。这是因为商业银行信贷 质量的高低微观上会涉及企业自身的安危，宏观上对一国金融体系乃 至整个国民经济的正常运行都会产生巨大的影响。9 7 年发生的东南亚 金融危机的原因之一就是银行系统的巨额呆帐，作为发达国家的日本 近两年也受到了银行系统呆帐的困扰，经济持续低迷，至今复苏乏力。 可见，防范信贷风险对一国宏观经济也是至关重要的。 在商业银行的早期业务中，常常将信贷风险等同于信用风险。随 着商业银行业务的发展和演变，当今信用风险至少包括三方面含义： 一是商业银行贷款的信用风险，也就是所谓的信贷风险，它是商业银 行信用风险的种主要形式，也有人认为它是一种狭义的信用风险。 二是商业银行投资的信用风险，它是商业银行进行证券投资时，由于 证券发行人不能按期还本付息丽使商业银季亍受损失的可能性。三是商 业银行自身的信用风险，也称为流动性风险。 本文中的信贷风险是指借款人不能按期归还贷款本息丽引起商业 银行收益变动的可能性。银行信贷风险分为两个基本组成部份：交易 风险和资产组合风险。交易风险是指来自交易对手的风险，即借款人 不能按期还本付息的风险。资产组合风险又可进一步分为单风险和 集中风险。单一风险是由于特定的借款人的经营状况产生的，借款人 的客户基础、市场区域、财务杠杆比率等等。集中风险产生于银行发 放的某类贷款在总贷款中所占的数量和比重( 如对某一行业的贷 款、能源贷款、商业不动产贷款、欠发达国家贷款、对高杠杆度企业 贷款) 或对某一地域贷款的数量和比重。 交易风险产生于三种因素：银行信贷管理的组织结构，在这一组 织结构下它管理着它的贷款功能；银行的信用调查和分析体系；银行 发放贷款的标准，例如，贷款协议中的条款，可以接受的抵押物，等 等。资产组合风险来自于信贷风险的“传染效应”，举例来说，就是 如果甲企业经营不善，会影响与其有业务往来的乙企业的状况，如果 两家企业都向银行贷了款，那么，银行对二者贷款的风险之间就存在 “传染效应”。 第二节信贷风险产生的原因 信贷风险产生的原因是多方面的，从自然灾害如地震、洪水的发 生，到国家政局的动荡、国内国际经济的萧条以及借款人的道德品质 和经济状况都会影响到银行贷款的偿还。可见信贷风险管理牵涉的因 素很多，必须综合考虑诸种类因素，采用全面系统的方法从整体上进 行把握。 信贷风险产生的原因既有来自银行内部的因素，也有来自于银行 外部的因素。西方商业银行风险管理理论用如下函数对信贷风险进行 定义： 信贷风险= f ( 外部因素，内部因素) 即信贷风险是内部因素和外部因素的函数。 外部因素，顾名思义，是指由外界力量决定，银行无法控制的因 素，如一国经济周期波动、自然灾害的爆发等。这些因素虽然银行无 法左右，但银行经营管理人员可以采取正确对待风险的态度和安全稳 定的业务操作来减轻它们对银行经营的负面影响。内部因素，是指银 行信贷管理中的内控制度的完善程度及经营管理人员对待信贷风险的 态度，它直接影响银行信贷资产质量的优劣和信贷风险的大小。这种 因素渗透到银行贷款政策、银行信用分析和贷款监控的质量，以及银 行信贷管理人员的工作实践之中。 用n l l ( n e tl o a nl o s s e s ，贷款净损失) 代表银行信贷风险，e c y 代表国家经济状况( 通过国民收入和g n p 来考察) ，f a i l 代表一定时 期公司破产的数量，v o l 代表银行贷款的规模，l a r 代表贷款对资产比 率，c & i 代表工商业贷款在贷款总额的比重，i n c 代表银行营业收入， 上述信贷风险函数可写成： n l l = p ( e c y ，f a i l ，v o l ，l a r ，c & i ，i n c ) 括号内每个变量上面的符号表示该变量与信贷风险之间的关系， “- ”表示负相关，“+ ”表示正相关，e c y ，f a i l 是影响银行信贷风险 的外部因素，国家经济状况e c y 与银行信贷风险紧密联系，经济繁荣， 借款人经营良好，贷款偿还就容易；经济衰退，借款人贷款违约的可 能性就会增大，所以该变量与银行信贷风险之间是负相关关系；公司 破产数量f a i l 与银行信贷风险的联系更紧密，它是反映国家宏观经济 状况的另一个外部因素。公司破产越多，银行贷款损失的可能性越大， 信贷风险也就越大，二者呈正相关关系。v o l ，l a r ，c i ，以及i n c 是影响信贷风险的内部因素，贷款的规模，贷款的政策( 通过贷款对 资产的比率体现出来) ，贷款的结构( 由工商贷款占贷款总额的比率 表示) ，反映了银行对待风险的态度。随着贷款数量的增加，贷款规 模的扩大，贷款对资产比率的上升，信贷风险会逐渐增大。 一 工商贷款占贷款总额的比重越大，说明贷款越集中，信贷风险必 然越大。另外，银行营业收入增加的同时，它所承担的风险也会增加。 这些因素都和信贷风险造成相关关系。西方商业银行的信贷风险管理 正是围绕这些因素而进行的。 在我国，除了以上因素对商业银行的信贷风险有影响外，还有以 下一些因素使我国商业银行面临的信贷风险更严重： 第、我国的商业银行正在走向规范化现代化的转型之中，信贷 风险管理的组织结构还不完备，传统的审贷分离制在现实中流于形 式，还没有形成自总行到分支机构系统一体化的风险管理体系。信贷 风险管理的技术手段也比较欠缺，信贷业务人员整体素质不高。 第二、我国的商业银行在信贷发放过程中，长期以来受到地方政 府的干预很严重。尽管银行法已明文禁止地方政府干预商业银行的贷 款发放，但由于历史形成的惯性和地方政府与商业银行分支机构唇齿 相依的关系，这种状况依然是有禁无止。 第三、国有企业长期以来效益低下。由于我国的商业银行贷款的 绝大部分都贷给了国有企业，所以国有企业效益低下成为影响我商业 银行信贷风险的又一重要因素。 第四、企业借转制之机逃废银行债务。概括起来，主要有以下几 种表现形式：一是“破产逃废债”。即通过不规范破产，违规用破产 财产安置职工，否定金融机构抵押权，从而逃废银行债务。搞假破产， 真逃债；二是“更名不认债”，即企业改制而不改经营方式，换汤不 换药，新官不理旧事，更名以后就对银行原有借款拒不认账；三是“租 赁承包不认债”，订立租赁承包合同时，只定上交租金、管理费，不 提还贷还息，甚至对债权银行采取“五不”政策，即“不存款、不还 本、不付息、不往来、不准查帐”，致使借款本息无法偿还；四是“分 立不分债”，企业借改制之机，搞所谓“母子裂变”、“大船搁浅，舢 板逃生”，将老企业的有效资产抽空，设立新公司，以老企业对付债 权银行，新公司不承担原企业债务；五是“出售不还债”。即企业通 过拍卖出售，改变所有人的形式来解除与原债权银行的关系，致使银 行债权被逃废；六是只兼并资产不接受债务，造成银行贷款债权落空。 第五、微观经济主体普遍缺乏信用观念。市场经济从某种意义上 说就是信用经济，但现阶段我国的企业普遍缺乏信用观念，许多企业 在借钱时就没计划要还，在向银行申请贷款时采用伪造财务报表、提 供虚假的信息来套取银行贷款。以致有的银行管理人员说“现在信贷 工作难做，你盯着企业的利，企业盯着你的本。” 第六、对银行债权的法制保障不健全。这使得银行在债权面临损 失时，难以有效地依法保全；银行即使在法院胜诉，仍难以执行。 以上因素决定了我国商业银行信贷风险管理的复杂性，因此，我 们既要借鉴西方商业银行的先进管理经验，又要根据我国面临的具体 情况，探索适应我国商业银行信贷风险管理的方法。 在计划经济体制下，国有银行承担了不少政策性业务，行政干预 是造成银行不良贷款的主要原因。随着两部银行法的出台，明文规定 了政府部门不得干预银行信贷，为商业银行松了绑，商业银行从此有 了放贷的自主权。在这一背景下，建立一个有效的内控制度就成为控 制信贷风险的核心。一个有效的内控制度需要有一个完善的组织结构 为基础，信贷管理的组织结构就是其内控制度的基础。本文论述信贷 风险就从信贷管理的组织结构及其内控制度开始。如果把信贷管理的 组织结构及其内控制度比做一个人的骨架，那么信贷管理的方法、技 术就是这个人的血肉，而信贷政策作为信贷管理活动的指导方针就是 一个人的灵魂。信贷风险控制贯穿于信贷发放前的信用评估、对信贷 资产质量的动态监控、问题贷款的处理及损失补偿全过程。本文的论 述就是沿着这一条线索逐步展开的。 第二章信贷管理的组织结构及内控制度 现代管理学理论给组织结构下的定义为：为了便于管理，实现组 织的宗旨和目标，每个组织都要分设若干管理层次和管理机构，明确 它们的职责和权限，以及相互间的分工协作和信息沟通方式。这样组 织起来的上下左右紧密结合的框架结构，就称为组织结构。笔者理解， 组织结构可以概括为八个字“机构设置，职能分工”；那么，信贷管 理的组织结构就是商业银行采取何种方式来设置其信贷管理部门、以 及各部门的职责分工，来完成信贷的受理、分析、发放、回收这一 流程。一个良好的组织结构是建立有效内控制度的基础，而有效的内 控制度是控制交易风险的重要保证，因此，组织结构设计必须体现内 控要求。本章拟首先回顾一下我国传统的信贷管理组织结构及建立在 其基础之上的审贷分离制，然后介绍西方商业银行信贷管理的组织结 构，进而对于中鹾方信贷管理的组织结构进行比较，最后哆论信贷管 理的组织结构中有关风险控制的几个问题。 第一节我国传统的信贷管理组织结构及审贷分离制 一、一个概念，两种模式。审贷分离是在贷款的发放与回收过程 中，把贷前调查、贷时审查、贷后检查三个环节制约授权，分开管理 又互相配合的一种信贷责任管理制度，简称审贷分离制度。我国的审 贷分离是建立在两种模式的组织结构之上的。 一种模式是“三员分立制”，即在同一个信贷部门，由不同的人 员分别独立地进行贷款三查，以达到相互监督、相互制约的目的。但 由于在一个部门内搞审贷分离，搞决策的人员还要和客户打交道，难 免还要产生诸如“人情贷款”、“以贷谋私”等一系列问题。因此，这 种分离是不彻底的，没有从制度上根本起到分离的作用。 第二种模式是“部门分立”，即把贷前调查、贷时审查、贷后检 查交由三个不同的部门去做，以达到相互监督、相互制约的目的。这 种模式虽然在推行过程中需要进行机构改组等一系列工作，但“分权 制约机制”是在不同部门之间进行的，贷款决策部门一般不与客户直 接接触，这就避免或减少了信贷决策人员与客户“私相授受”的机会。 同时，由于各有特点的三查工作由不同部门分别进行，也有利于提高 专业化程度和工作水平。“部门分立制”的优点是是显而易见的，因 此，各行在总结经验的基础上，以采用“部门分立制”为多。 二、贷款决策程序。由于在实践中，以采用“部门分立制”为多， 故以“部门分立制”为例来说明贷款决策程序。在“部门分立制”下， 首先由信贷调查部受理申请，测算企业的信用等级和贷款风险度，然 后向信贷审查部推荐审查，信贷审查部审查企业的信用资料，作出贷 与不贷的初步决策，并按照金额大小报信贷部门负责人、主管行长、 信贷委员会审批。在实践中，绝大多数银行并没有建立独立的贷款检 有部门，贷款枪奋工作一般由银行的某一个部门承担。 在西方发达国家，商业银行信贷管理的内控制度已比较完善，介 绍其经验，借鉴其优点，将有助于对这一问题进行深一层的探讨。 第二节西方商业银行信贷风险管理的组织结构 西方商业银行信贷风险管理组织结构主要由信贷风险管理人员、 信贷政策组织机构、总行管理层信贷风险功能管理委员会，以及对信 贷管理责任人和责任单位的划定等四部分组成。 一、信贷风险管理人员 为确保信贷管理部门的独立性，各级分支机构的信贷管理人员， 均由其所在分支机构的上一级甚至上两级的信贷主管人员直接任命和 指派，并在日常工作中对上一级信贷主管直接负责。因此，整个信贷 管理队伍从总行到分行自上而下自成一体，享有较强的独立性。该队 伍的成员包括总行一级的首席信贷总主管、高级信贷主管以及分支机 构一级的分区信贷主管、信贷主管和信贷主任。可以说，总行首席信 贷总主管可以直接指挥其及下属各分支机构的信贷管理人员，严格贯 彻执行各项信贷规章制度，确保整体信贷资产质量不会因为个别分支 机构行政主管片面追求发展速度而受影响。见图3 - 1 二、信贷政策组织机构 以下机构受首席信贷总主管领导，担负对全行信贷风险管理的组 织管理工作。1 、信贷资产组合管理部。该部门负责给本行高级管理 层、董事会、银行监管机构