（管理科学与工程专业论文）对我国国有商业银行运行规模和经营效率的探讨.pdf

abs tract wi t h t h e r e f o r ma t i o n o f f i n a n c i a l s y s t e m, t h e s c a l e o f t h e s t a t e - o w n e d c o m me r c i a l b a n k s h a s b e e n e x p a n d e d . h o w e v e r , t h e o p e r a t i n g e f f i c i e n c y i s s t i l l i n l o w l e v e l . i n o r d e r t o me e t i n g t h e c h a l l e n g e o f c o mp e t i t i o n a f t e r j o i n i n g wt o , t h e s t a t e 一 o w n e d c o m me r c i a l b a n k s s h o u l d c h a n g e t h e i r o p e r a t i n g me t h o d s a n d r e a l i z e e c o n o mi c s o f s c a l e s . i n t h i s p a p e r , b a s e d o n t h e e c o n o mi c s o f s c a l e s t h e o r y , t h e w r i t e r c o m p a r e s a n d a n a l y s e s t h e c u r r e n t c o n d i t i o n o f t h e s t a t e 一 o w n e d c o m me r c i a l b a n k s f r o m d o me s t i c a n d i n t e r n a t i o n a l a s p e c t s b y u s i n g t h e n o r ma t i v e a p p r o a c h a n d p o s i t i v e a p p r o a c h a s a t o o l a n d ma k e s a c o n c l u s i o n t h a t t h e s t a t e 一 o w n e d c o mm e r c i a l b a n k s b e l o n g t o d i s e c o n o mi c s o f s c a l e s . af t e r t h i s , t h i s , t h e wr i t e r d i s c u s s e s t h e r o o t c a u s e s o f t h e p h e n o m e n o n . a n d b a s e d o n t h e a b o v e , t h e wr i t e r c o mp r e h e n s i v e l y a n d s y s t e ma t i c a l l y p r e s e n t s s o me i d e a s f o r r e a l i z i n g e c o n o mi c s o f s c a l e s . ke y wo r d s : t h e e c o n o mi c s o f s c a l e s ; t h e s t a t e - o w n e d c o mme r c i a l b a n k s ; t h e s c a l e ; , t h e o p e r a t i n g e f f i c i e n c y ; f a c t o r s ; i d e a s 中京 夕 学 二 二 商 带 理 学 花 忆 4 n-a - 论 文 第一章引论 i . 1 1 . 1 . 1 规模经济理论概述 规模经 济的界定 规模经济 ( e c o n o m i c s o f s c a l e s )是研究经济组织的规模与经济 效益关系的一个基本概念，指由于经济组织的规模扩大，导致平均成 本降低、经济效益提高的状况。规模经济亦可以称为 “ 大规模生产经 济” 。凡因扩大规模导致平均成本降低的，就称为具有规模经济性， 或具有规模经济效益。凡是在规模扩大之后 ，出现平均成本不再降 低，甚至反而升高的，就称之为缺乏规模经济，或称为规模不经济 ( d i s e c o n o mi c s o f s c a l e s ) 。因此，从本质上说，规模经济理论是描述 企业规模变动与企业成本变动之间关系的理论， 是现代市场经济条件 下企业管理科学的发展。 规模经济理论所描述的企业规模变动与企业成本变动之间的关 系，通常有三种表现形态:一是规模报酬的递增，即随着生产规模的 扩大，生产单位成本下降，从而引起收益的增加，且收益增加的幅度 大于规模扩大的幅度;二是规模报酬的不变，即规模增加幅度与收益 增加幅度相等;三是规模报酬递减，即收益增加的幅度小于规模扩大 的幅度 。 1 . 1 . 2 规模经济的形成 从根本上说，形成规模经济的原因，一是由于生产活动的 “ 不可 任意分割性” ，即任何生产设备和生产活动只有在加工对象达到相当 数量时才有可能合理、经济地运行;二是由于生产活动的 “ 附加利益 效应 ” ，即任 何设备和生产活动在合理批量情况下会产生协 同作用 的 优势。形成规模经济的具体原因，归纳起来有以下几方面: ( 1 )企业规模扩大后，分工可以更加精细，有利于实现标准化 l 中 南 口 悦 学 二 洲 贫 带 理 学 枕 硕 t 论 文 和专业化生产。这不但有助于提高劳动生产率和降低成本， 而且也可 以降低管理人员在企业职工中的比重， 并使工人的劳动熟练程度迅速 提 高 。 2 )企业规模扩大后，有可能充分利用副产品和节约原材料， 或增加产品品种，增加产值，从而可以降低单位产品成本。 3 )企业规模扩大后，可能采用更先进的工艺，使用更大型、 高效和专用的设备， 并充分利用其设备。 这不仅会大大降低生产成本， 而且会降低单位产品的投资量 。 ( 4 )企业规模扩大后，可以增强垄断能力，使在要素市场上购 买要素和产品市场上出售产品处于有利地位， 从而降低单位产品的购 销 费用 。 然而，企业规模的扩大也可能引起生产成本的上升，从而引起收 益的减少， 最终形成规模不经济， 其具体表现为: 企业规模扩大后， 管理层次相应增加、管理跨度逐步增大，受 “ 控制损失”的阻碍，所 传递信息和指令的真实性及完整性将逐步降低， 最终影响管理体系效 率的下降;企业规模扩大后，随着资本、技术、设备等生产要素条 件的限制，其超额生产能力将逐步耗尽:企业规模扩大后，有可能 增设购销机构，增大流通费用:企业规模扩大后，管理人员可能难 以了解、监督、评价职工的劳动效率，从而造成激励制度的弱化。 可见，企业规模变动引起企业成本变动，同时存在上述几种不同 的可能性。关键在于这几种可能性谁处于主导地位。如果企业规模变 动引起收益大于损失则表明企业规模变动是合理的， 因为这种变动引 起单位产品成本的下降;反之，如果企业因规模变动而引起的损失大 于收益，则企业规模不经济。 以上说的是一个企业的规模， 生产相同产品的行业规模大小也会 影响单个企业的产量和效益。整个行业生产规模的扩大，给个别企业 带来生产和利益上的好处称之为外在经济， 外在经济的原因主要是个 别企业可以从整个行业中得到更加方便的交通、辅助设施，更好的人 才和更多的讯息，从而使单个企业的产量和收益得以提高。但一个行 业的扩大也会给个别企业带来不利的影响， 这种不利影响称之为外在 中南 口 t学 口 二 商 种班 学 班 忆 al 士 论 文 不经济。外在不经济的原因是各企业之间的竞争更加激烈，资源可能 发生困难， 产品的销路要受到限制， 从而企业不得不付出更高的代价。 1 . 1 . 3规模经济的计量 规模经济通常是以成本一产出弹性( e c ) 来计量的。e c表示单位 产出变动百分率所引起的平均生产成本变动的百分率: e c =( c / c ) / ( q/ q ) ( 1 . 1 ) 要了解 e c是如何与我们传统的成本计量方法相联系的，将等式 ( 1 . 1 )改写如下: e c =( c/ q ) / ( c/ q ) 二mc/ a c ( 1 . 2 ) 很明显，在边际成本与平均成本相等时，e c 等于 1 ，规模经济和 规模不经济均不存在。 如果规模经济存在 ( 成本增加低于产出增加的 比例) ，边际成本就会低于平均成本，因而 e 。小于 1 。最后，当规模 不经济存在时，边际成本大于平均成本，因而 e 。 大于 1 e 如果用图形加以描述，则 “ u”形的长期平均成本曲线是与企业 所面临的产出较低时的规模经济和产出较高时的规模不经济相一致 的。如图 1 . 1 e 图 1 . 1 长期平均成本曲线示意图 在图 1 . 1 中，s a c ( s h o r t - r u n a v e r a g e c o s t c u r v e )为短期平均成 本 曲线 ，即生产 能力一定时单位成本随着产量变化而变化 的 曲线 ; 中 南 大 学 二 1 沈 种 现 学 t, 七 气 颐士 论 文 l a c ( l o n g - r u n a v e r a g e c o s t c u r v e )为长期平均成本曲线，即在生 产能力扩大过程中单位成本随着产量变化而变化的曲线， 它根据若干 短期平均成本曲线形成， 是短期平均成本的包络线。当长期平均成本 曲线向下倾斜时，表明规模经济，此时，企业生产规模扩大，产量增 加，平均成本逐渐下降;当规模不断扩大，产量不断提高，规模经济 优势地位不断削弱，而规模不经济的影响不断加强时，规模经济与规 模不经济将处于相持阶段，达到长期平均成本曲线的最低点:若产量 进一步提高，规模继续扩大，规模不经济的影响占主导地位，长期平 均成本曲线就要逐渐上升。 因此长期平均成本曲线直观地反映了规模 报酬 的变 动状况 。 . 2银行规模经济 . 2 . 1概述 上述规模经济理论具有普遍性，银行规模经济便由此引伸而来。 根据产业组织理论， 银行与一般工商企业相比， 其更易形成规模经济， 这是 因为 : 第一， 一般工商企业规模经济的形成不仅受到社会对该产品总体 需求数量的限制，而且还受到社会对象对产品的规格、款式和质量等 不同偏好的限制，而银行所提供的产品及服务种类相对单一，不受上 述限制，尤其是在短缺经济条件下，社会对银行的资金需求近乎无止 境，因而在其他条件一定时，决定银行规模经济时可以不考虑需求因 素 。 第二，银行与一般工商企业不同，其经营的对象一一货币具有同 质性， 这便决定了银行要在当今竞争激烈的银行界立于不败之地，寻 求更多的消费群体， 就必须支出大量的交易费用， 才能创造“ 差别化” 产品。而银行规模的扩大，尤其是通过地理分散方式扩大规模，不仅 能扩展货币资本的交易范围，使货币资本越来越多地集中于银行之 中，而且还能在降低交易费用、节约货币及其他资源的同时，扩大业 中甫 口 悦学 .工商 种 理 学 花 忆 r 巨 士 论 文 务范围，促进银行规模经济效益的提高. 第三，一般情况，银行规模越大，覆盖面越广，所有债权人同时 提取存款的可能性越低，因而银行的准备率就可以越低， 这一方面带 来了闲置性货币的节约，又可使银行抵御风险的能力增强。 当然，银行规模扩张到一定程度后，也会出现规模不经济。大银 行的规模不经济通常表现为资产质量差、盈利能力低、效率低下和较 弱的资本结构。 1 . 2 . 2银行规模经济的界定 银行规模经济，是指随着银行业务规模、人员数 目、机构网点的 扩大而发生的单位运营成本下降、单位收益上升的现象，它反映了银 行规模与成本、收益的变动关系。银行规模经济包括内在经济与外在 经济两个方面。内在经济是指单个银行由于业务运营规模的扩张，从 内部引起收益的增加; 而外在经济则是指整个银行产业规模扩大而使 单个银行得到了良好的人才、信息、资金融通、联行结算等便利服务 而引起收益的递增现象。与内在经济相反的是内在不经济，指单个银 行在规模扩大时由内部引起收益的递减; 与外在经济相反的是外在不 经济，指整个银行产业规模扩张而使得单个银行企业成本增加，收益 减少。比如，整个银行产业规模扩大，使得各银行之间竞争加剧，管 理效能降低，协调困难，从而导致平均成本上升、收益递减。显然， 提升国有商业银行的规模经济，就是要在银行产业规模、结构和层次 优化的基础上，实现各分支行金融资源的优化配置，提高其集约化经 营水平，达到适度经营规模。或者说，在外在规模经济的前提下，实 现各分支行的内在规模经济。 1 . 2 . 3银行规模经济的衡t ( 1 )外延刻画:市场份额与市场集中度。银行规模经济，在外 延上可 以用市场份额和市场集 中度来刻画。 市场份额是指单个银行的 中 南 二 气学 二 二 商 带 a 里 学 花 吧 s 目 吐二 论 文 主要经营指标在银行业市场各指标总量中所占的比重。 市场集中度则 是指银行市场中少数几个最大银行( 按经验估计， 通常是前四名) 所 占的份额。一般而言， 市场份额与市场集中度是银行规模经济形成的 基础。其数值越大，说明银行规模越大，对市场的支配能力也越强， 规模经济也愈容易形成。 对于银行来说，市场份额可以通过以下四个指标说明，即存款比 率 r d ，贷款比率 r 1 ，总资产比率 r a 和利润比率 r p ，单个银行指标 越大 ，即所 占市场份额也就越大 。 r d=某银行存款总额 /国内同期银行业存款总额 r 1 =某银行贷款总额 /国内同期银行业贷款总额 r a = 某银行资产总额 /国内同期银行业资产总额 r p =某银行利润总额 /国内同期银行业利润总额 而市场集中度的计量，现代产业组织理论给出了多种互不相同的 方法，如 c r n指数、h指数、h k i 指数、e l 指数及洛伦茨曲线法、 基尼系数等.本文选择 c r n指数和赫芬达尔 ( h)指数两个指标来说 明 ( 见公式( 1 . 3 ) 和( 1 . 4 ) ) 。其中， c r n 指数能综合反映银行数目及规 模分布这两个方面，具有较强的说服力，而赫芬达尔指数则能很好说 明市场份额的变化情况并反映最大的几家银行的个别情况。 c r n = 艺 x ; / 艺x i ( 1 . 3 ) i .; f = l h = y, (x 川， ( 1 . 4 ) 在公式( 1 . 3 ) 中: n 通常取4 或 8 ; x i 为各家银行某单项指标的有 关数值 ; 在公式( 1 . 4 ) 中:t=市场总规模;x i =各个银行的有关数值; n= 银行数 目; 显然，在完全竞争的条件下，h指数将等于 0 ;在完全垄断条件 下，因为只有一家企业或银行，所以 h指数将等于 1 ;如果市场中所 有企业或银行的规模相同，h指数将等于 1 / n 。一般说，h指数越大， 6 中 南 大 学 .工窗 称 理 学 协 忆 z 反 士，论 文 越接近于 1 ，市场越容易形成规模经济。 本文在考察银行业市场集中度时，将用存款、贷款、资产总额、 利润额等数值的 c r n 指数来说明。 鉴于某些统计数据较难获取， 而 h 指数又对数据要求较高，因此，只采用总资产和利润额来计算 h 指 数 。 c 2 )内涵刻画:市场集中度与资产报酬率等经营效率指标。产 业组织理论认为， 市场集中度作为市场结构的一个重要因素对企业规 模经济有很大影响。其影响方向是:市场集中度愈高，大企业支配市 场的势力愈强，从而行业利润率愈高。对此，西方经济学家丹姆斯茨 和尼德海姆曾做过实证研究，其结果是，在集中度为 1 0 % -5 0 % 的区 间内，任何资产规模的报酬率 ( 即资产利润率)不仅不随集中度提高 而上升，反而会有所下降。只有当集中度超过 5 0 % 以后，企业的资产 报酬率与集中度的正相关才开始出现， 规模经济才可能形成。这意味 着集中度与利润率的正相关不是无条件的， 而是要求集中度达到一定 高度。同样，银行如果具有规模经济，其资产报酬率与市场集中度也 应存在正相关关系， 即伴随银行运行资产的扩大， 经营效率相应提高。 因此以资产利润率为主的反映银行经营效率的有关指标是判断银行 是否具有规模经济的重要标准。 1 . 3 1 . 3. 本文的写作背景和思路 写作 背景 关于规模经济 问题 ，西方 国家和前苏联 、东欧国家都有所研 究 ， 但至今尚未形成系统的理论。 已有著作多是就一国工业某一行业或若 干行业的规模经济问题进行分析探讨， 很少提出广泛适用的一般性结 论。因此，可以说这一学科的研究仍处于初级阶段，其基础理论还有 待深入研究。对银行产业的规模经济研究，更是刚刚起步。 本世纪 8 0年代以来，伴随以 “ 一体化”和 “自由化”为主旋律的 金融改革， 银行已从传统定义上的从事货币存贷业务的货币机构向集 7 中甫 大 学 二 口 窗 带 月 巨 学 欢 硕 士 论 文 中化、全方位方向发展，许多银行通过并购、兼并使得 自身规模 ( 包 括资本、总资产、业务范围等)越来越大。一方面，银行规模扩大， 可以使其在享受规模经济和占有更大市场份额的同时， 增强其在国内 外银行界的竞争力;另一方面，银行规模扩大到一定程度后，也会出 现规模不经济， 还可能导致垄断和整个银行体系效率的下降，并与其 他社会利益相冲突， 给国民经济带来负效应， 导致社会福利的净损失。 因此， 银行运行规模及经营效率问题的研究具有一定的理论意义和现 实作用。 结合我国具体情况来看，改革开放 2 0年，我国银行业虽然经历了 前所未有的变化，各类银行机构蓬勃发展，并初步形成以中国人民银 行为核心，以四大国有商业银行为主体，多种金融机构并存的全方位 对外开放金融格局， 但受管理体制等各方面不利因素的影响，依然存 在诸多问题和困难，其中尤以四大国有商业银行为主。因此，分析现 有国有商业银行的运行规模和经营效率不仅将有助于其正确客观地 评价自身，而且对及时调整相关产品及服务的种类， 制定合理的发展 方向和竞争战略，提高资产质量，增强竞争实力，迎接入世后国际金 融业的挑战也极具参考价值。 1 . 3 . 2 写作思路 本文共分五章。基本遵循 “ 提出问题、分析问题和解决问题” 这一写作思路 ，在采用理论和实证方法相结合 的基础上 ， 运用大量而 翔实的经济统计数据，对我国国有商业银行的运行规模和经营效率， 从多方面予以比较分析，得出国有商业银行规模不经济这一结论，并 从定性的角度对其形成的原因进行了深入地探讨和剖析， 同时对国有 商业银行如何实现规模经济提出了自己相关的解决思路。 第一章为引论，主要从规模经济理论入手，简要介绍了规模经济 的概念、形成与计量，并由此引伸至银行规模经济，通过对银行与一 般工商企业的比较， 说明银行更易形成规模经济， 同时结合银行的特 殊性，对银行规模经济的概念和具体衡量指标予以具体理论说明。第 吕 中 甫 口 吮学 口 c 1 贫 带 理 学 花 吧 布 阮 d 二 论 文 三节则是简略阐明整篇文章的写作背景、意义及思路. 第二章则在简要回顾四大国有商业银行发展进程的基础上，对 其运行现状予以今昔对比分析， 从业务及日常经营的角度总结了其取 得 的成绩和不足之处。 第三章是对我国国有商业银行运行规模和经营效率 的实证考 察，首先分析了国有商业银行的现有规模，而后从国内银行业和国际 银行业两方面比较说明其经营效率的低下。 第四章主要是对形成国有商业银行运行现状的原因剖析，试图 找出影响国有商业银行运行规模和经营效率的深层次因素。 第 五章则在基于对第三章和第 四章的分析结果上 ，从外部运行 环境的改善和银行自身条件的优化两个方面提出实现我国国有商业 银行规模经济的解决思路和办法。 中 南 大 学 口 二 育 管 理 学 枕 硕 士 论 文 第二章 我国国有商业银行的历史回顾和现状综述 2 . 1我国国有商业银行的历史回顾 我国国有商业银行是在我国由计划经济体制向市场经济体制转 变过程中逐步由原有四家国家专业银行转变形成的， 其发展过程大致 可分为 以下三个阶段 。 2 . 1 . 1恢复和组建阶段 ( 1 9 7 9年一1 9 8 4年) 该阶段从 1 9 7 9年分离财政与金融的机构与职能起， 至 1 9 8 4年四 大专业银行恢复和组建止。 这一阶段基本上延续了传统计划经济体制下的国有银行作为第 二财政的功能定位。银行对信贷资金有管理权，但对信贷资金运作基 本上无自主经营权。因此，这一阶段对国有银行来说是非自主经营阶 段 。 从 1 9 4 9 年建国到 1 9 7 8 年， 在高度计划经济体制下，中国的金融 体系实际上只由一家 “ 大一统”的银行组成。中国人民银行既是中央 银行，又履行着商业银行的职责，统一管理和分配资金，并集现金中 心、结算中心、信贷中心于一体。为改变这一格局，建立合理的金融 秩序，充分发挥各专业银行职能，自 1 9 7 9年以后，我国逐步恢复并 组建几大国有银行。首先是，1 9 8 3年 1月，国务院恢复中国农业银 行，使其成为专门从事开展农业信贷及相关业务的专业银行。同月， 原中国人民建设银行从长期隶属的财政部分离出来， 成为专门从事基 本建设信贷业务的专业银行.1 9 8 3年 9月，中国银行总管理处成为 中国银行总行， 中国银行恢复成立并主要开展对外信贷及外汇结算业 务。1 9 8 4年 1月，中国工商银行成立，开始对工商企业发放流动资 金贷款 。至此 ，四大专业银行的恢复和组建均告完成 。 中南 大 学 二 二 商 种 理 学 花 肥 i 贝 士 论 文 2 . 1 . 2 改革探 索阶段 ( 1 9 8 4年- 1 9 9 7年 ) 该阶段从 1 9 8 4年四大专业银行恢复和组建起， 至 1 9 9 7年实行全 面资产负债 比例管理止。 这一阶段，伴随计划经济体制向市场经济体制的过渡，我国四大 专业银行的经营 自主权明显增强，并基本完成商业化改造， 但受到外 部环境与内部机制的种种束缚，其事实上仍处于不完全 自主经营阶 段 。 ( 1 )企业化改革阶段 ( 1 9 8 4年一1 9 9 3年) 专业银行的恢复与建立仅仅是在理顺国有银行运行机制方面迈 出了第一步。伴随经济体制改革的进行，专业银行传统的机关化运作 方式己严重阻碍了国家经济体制改革的整体进程， 并成为制约 自身发 展的根本因素。为促进专业银行经营机制的转变，我国于八十年代初 明确提出，专业银行实行企业化经营的改革思路，即将原来作为国家 机关的专业银行改革成为经营货币的特殊企业， 要求各专业银行以利 润最大化为经营目标， 按照市场法则进行经营活动， 并依据“ 安全性、 流动性、效益性”要求，实行资产负债比例管理，具体表现为:从 1 9 8 3年起，各专业银行便实行 “ 全额利润留成制度” ，把各项指标考 核与利润留成挂钩，使专业银行初步确立利润、风险和成本等一系列 经营范畴;1 9 8 7年核定 “ 三率”( 即成本率、综合费用率、利润留成 与增补信贷基金或保险周转金的比率) ;下放 “ 六权”( 即业务经营自 主权、信贷资金调配权、利率费率浮动权、内部机构设置权、留成利 润支配权、中层干部任免及职工招聘与奖惩权)将责、权、利落实到 经营单位，进一步改变了国家专业银行的经营机制;同时，放宽对专 业银行业务范围的控制，依据 “ 一业为主、适当交叉”的原则，允许 各专业银行之间进行有限的业务交叉; 资金管理体制相应改变， 从“ 差 额包干”向 “ 实存实贷”过渡，将信贷计划与信贷资金分开，逐步将 中央银行与各专业银行原有的资金调拨关系转变为资金存贷 关系 ; 并 中 南 大 学 二 窗 种 理 学 花 赶 ar 士 论 文 允许各专业银行的资金互相融通和拆借等等。 所有这些改革措施，都极大地调动了专业银行的积极性，增强了 相互竞争，“ 专业银行” 的称谓也在经营业务的交又过程中逐渐消亡。 虽然在缺乏有效的宏观调控机制和自我约束机制的情况下， 专业银行 的问题也随之暴露出来， 但这种改革探索为专业银行日后进行的商业 化改革和经营奠定了良好基础。 ( 2 )商业化改革阶段 ( 1 9 9 4 年一1 9 9 7 年) 1 9 9 3年 1 1 月召开的十四届三中全会，标志着中国的改革进入了 一个新的时期。经济改革要求金融改革的配合。没有专业银行的商业 化，中央银行的货币政策就缺乏实施的基础; 银行对企业预算软约束 的问题就无法解决;就不可能按市场机制使资金的配置最优化;也就 难以实现提高社会经济效益、推动经济改革的目的。在这种情况下， 我国决定加大对四大专业银行的改革力度， 由过去的企业化改革上升 为商业化改革，力图将国有专业银行转变为自担风险、自负盈亏、自 我约束的真正的商业银行。从 1 9 9 4年起，各项重大改革措施陆续出 台: 明确分业经营与分业管理的改革原则， 规范国有银行经营行为， 稳定金融秩序;分离政策性业务，成立中国进出口银行、国家开发 银行和中国农业发展银行三家政策性银行， 将专业银行的政策性业务 逐步划转到政策性银行;实行贷款规模控制下的资产负债比例管 理，有效控制货币信贷总量，加强银行资金风险管理;将分散法人 制度改为总行一级法人制度， 陆续撤消各专业银行分支机构的法人地 位，真正实现 自主经营、自担风险和自负盈亏;推进贷款担保抵押 制度和贷款证制度;采用新的银行会计制度:颁布并实行 商业 银行法 、 票据法 、 贷款通则等等。 、 四大国有专业银行在经历了一系列改革举措之后， 终于基本完成 向国有独资商业银行转换的改造过程， 专业银行商业化也进入了根本 实质 性 的深化阶段 。 中南 a 学 0 二 商 管 理 学 花 祀 i 巨 二 七论 文 2 . 1 . 3改革深化阶段 ( 1 9 9 7 年至今) 该阶段 自 1 9 9 7年提出取消贷款限额与实现全面的资产负债比例 管理开始至今， 主要是对我国国有商业银行行为商业化的深化改革阶 段，其目标是努力建立真正意义上的国有商业银行。 ( 1 ) 1 9 9 7年，为了实现经济增长方式与经营方式的转变，国有 商业银行按照 “ 严格控制总量，优化机构布局和结构”的原则，加大 了机构调整力度， 撤并了5 3 0 0多家分支机构。1 9 9 8 年还按照 “ 经济、 合理、精简、高效”的原则，进一步减少了国有商业银行的管理层次 和分支机构。 ( 2 ) 从 1 9 9 8 年 1 月起取消贷款限额控制下的资产负债比例管理， 在逐步推行全面资产负债比例管理和风险管理的基础上，实行 “ 计划 指导、自求平衡、比例管理、间接调控”的信贷资金管理体制。这不 仅为我国国有商业银行的自主经营创造了更加宽松的环境， 也对其 自 我约束提出了更高要求， 同时还标志着国有商业银行进入自主经营的 新阶段 。 ( 3 )中央财政逐步加强对 国有商业银行的支持，1 9 9 8年通过发 行 2 7 0 0亿元特种国债筹措资金，增补国有商业银行资本金，使其资 本实力明显增强。 ( 4 ) 1 9 9 9年我国先后成立中国信达、东方、华融和长城四家金 融资产管理公司，分别负责购买或托管四大国有商业银行的不良贷 款。其主要任务是负责接收、管理、处置对口银行划转的不良贷款， 最大限度地保全资产、减少损失。这为优化我国国有商业银行资产， 降低经营风险，提升竞争实力起到重要作用。 ( 5 )信贷风险责任制、授信制度、内部稽核制度与全科目上报 制度的初步建立，使国有商业银行的内控机制基本建成。 ( 6 )改革和完善国有商业银行资本金补充机制以及呆帐、坏账 准备金提取和核销制度: 建立信用评级制度，实行贷款利率的有限制 浮动等 。 通过上述改革措施， 我国国有商业银行己基本获得自主经营管理 1 3 中 甫 口 吮 学 二 二商 管 理 学 院 x 口 士 论 文 的权力，商业化行为日趋明显，竞争能力不断加强。 2 . 2我国国有商业银行的现状综述 2 . 2 . 1现有成绩 我国国有商业银行在经历了以上三个阶段的改革以后， 各方面实 力均大幅增长，改革作用初显成效。具体表现在以下几点: ( 1 )运行规模明显扩张，营业收入相应增加 ( 见表 2 . 1 截止 1 9 9 8 年底，我国四大国有商业银行共拥有分支机构 1 0 8 5 0 7 家， 职员 1 6 6 7 7 8 4人，资产总额合计 9 6 6 0 2 . 0 7 亿元， 资本金 5 5 8 7 . 4 7 亿元，存款余额 6 1 5 8 6 . 1 8 亿元，贷款余额 5 4 3 7 4 . 2 5 亿元。与 1 9 8 9 表 2 . 1 国有商业银行 1 9 8 9 年和 1 9 9 8 年相关资料对比情况 单位:亿元 吮藉 礁 趁 1 9 8 9年1 9 9 8年 增 长倍数 ( 倍 ) 年平均增长率 资产 2 2 7 2 6 . 9 59 6 6 0 2 . 0 74 . 2 5 1 7 . 4 4 % 资本 金 1 1 3 0. 955 5 8 7 . 4 74. 9 41 9. 4 2 % 存款余额 1 0 6 8 6 . 6 86 1 5 8 6 . 1 85 . 7 621 . 4 8 % 贷款 余额1 2 7 8 5 . 0 7 5 437 4. 254 . 2 51 7 . 4 5 % 营业 收入 1 9 4 0 . 1 45 6 5 1 . 1 22. 91 1 2. 60 % 分支机构1 1 9 1 9 9家1 0 8 5 0 7家 0. 91 职 员人数1 1 9 1 8 8 0人1 6 6 7 7 8 4人 1 . 4 03. 8 0 % 说明:各项指标均为四大国有商业银行的合计数. 年平均增长率是根据增长倍数计算出来的。 资料来源: 中国金融年鉴1 9 9 0 年、1 9 9 9 年。 年相比，除分支机构数目略有缩减以外，其余五项指标均呈倍数增长 态势。其中，资产规模以年均 1 7 . 4 4 % 的增长率快速增长;资本金也 在中央财政 2 7 0 0亿元特别国债的注资下迅速扩充，相当于 1 9 8 9年 1 1 3 0 . 9 5亿元的近 5倍，资本充足率相应改善;存款方面，虽然历经 七次降息，但仍然维持 2 1 . 4 8 % 的平均年增长率;贷款规模也较 1 9 8 9 中 南 大 学 二 商 种男 皿 学 花 5t zx t 论 文 年增长了 3 . 2 5倍:并且伴随银行规模的全面扩张，国有商业银行的 营业收入也相应增加，至 1 9 9 8年四大银行共创收 5 6 5 1 . 1 2亿元，较 1 9 8 9 年 1 9 4 0 . 1 4亿元增长近 2 倍，基本维持 1 2 . 6 1 % 的年增长速度。 ( 2 )资产负债比例管理初显成效 自 1 9 9 8年初实行全面资产负债比例管理以来，各国有商业银行 自我约束、自求平衡的能力相应增强。 各行都在注重安全性、 流动性、 盈利性的原则基础上，努力扩大资金来源，调整资产负债结构，力求 使资产负债比例主要指标更加合理、 有效、 科学 除盈利性比例有所 下降外，流动性和安全性比例均有所好转。其中，存贷款余额比率由 1 9 8 9的 1 1 9 . 6 4 % 下降至 1 9 9 8 年的 8 8 . 2 9 % ，表明信贷规模不合理的情 况得到基本控制，流动性能力趋于好转:一级资本充足率也由 1 9 8 9 年的 5 . 1 7 % 提高至 1 9 9 8 年的 6 . 4 4 % ， 国有商业银行整体抗御风险的能 力相应增强。 ( 3 )业务范围逐渐拓宽 为增强经营势力，吸引广大客户，开展有效竞争，四大国有商业 银行不再局限于原有简单的长短期存、 贷业务，而是逐渐拓展自身的 业务范围。一方面，根据客户需求，结合自身特点设计出许多新的金 融品种，如教育储蓄、居民个人消费贷款、助学贷款等。另一方面， 重视中间业务的开发和服务，如代缴费用、信息咨询、保管等业务的 办理。这不仅丰富了金融产品市场，提升了银行信誉，而且也给国有 商业银行带来收入增长的新契机。 ( 4 )内控机制逐步建立 随着金融风险的日益暴露与 1 9 9 7年东南亚金融危机的爆发，国 有商业银行越来越认识到内控机制在防范和化解金融风险， 维护银行 健康运行中的重要作用，纷纷采取措施，建立内控制度。表现在:健 全信贷风险责任制，严格信贷 “ 三查”制度，实行审贷分离与贷款抵 押担保制度:初步建立授信制度，根据工作性质与岗位职能分别授予 相应的权限，实行 “ 分级管理” 、“ 有限授权” :建立内部稽核制度， 成立监事会对信贷资产质量与风险交易加强监督 : 实行全科 目上报制 度等等。这些制度的建立对防范金融风险、加强银行自律起到了重要 i 5 中 南 大 学 口 二 1 贫种 理 学 欢 不 改 -j - 论 文 作用 。 ( s )资产管理公司的成立优化了国有商业银行的运行环境 长期以来，我国国有商业银行受传统体制、企业行为短期化、经 营管理落后等因素的制约和影响，产生并积累了大量不良资产。据不 完全统计，四大国有商业银行中不 良资产额约占贷款总额的 2 0 % ，其 中大约 6 % -7 % 的不良资产无法收回。过高的不良资产率的存在不仅 妨碍国有商业银行的良性运作， 而且也给国家造成巨大的金融风险隐 患。1 9 9 9年信达、华融、东方、长城四家金融资产管理公司的成立 一方面剥离了国有商业银行的部分不良信贷资产， 改善了其资产负债 结构， 维护了市场信心; 另一方面也有通过对不良资产的清理和整顿， 进一步完善国有商业银行的风险管理和运营机制， 银行 自我约束和发 展能力相应增强，竞争势力因此提高。 ( 6 )营销理念初步树立 面对银行业务的综合化， 客户需求的多元化以及同业竞争的激烈 化，国有商业银行已越来越意识到主动营销的重要性。为争夺优质客 户，推销本行产品，四大银行都在经营业务相似的情况下，一改过去 坐等顾客上门的服务观念，积极采取多种促销手段，以快捷、安全的 优质服务满足客户需求。如:整体形象的宣传，文明用语的推广，服 务态度的改善，微笑服务、限时服务及一米线服务的开展等等，这些 都在一定程度上改善了国有商业银行与客户的关系， 促进了业务的深 度拓宽，“ 客户第一、服务至上”的营销理念逐步树立。 ( 7 )电子化技术迅速推广 虽然我 国银行业电子化起 步较 晚，但发展迅猛 。 自中国银行 引 入第一套 r i c o h -8 型主机系统开始， 各国有商业银行就纷纷引进高 性能计算机主机，用以扩大业务处理范围，增强业务处理能力，实现 各营业网点之间的业务联网，摆脱手工处理的落后状况。截止 1 9 9 8 年底， 我国四大国有商业银行共拥有 a t m机 1 . 8 万台， p o s 机 1 6 万 台，电子化营业网点的覆盖率更是高达 9 0 % 以上。电子化技术的广泛 应用也同时带动国有商业银行银行卡业务的迅速发展。其中，银行卡 发卡量平均每年递增 6 4 % ，交易额每年递增 7 6 % ，特约商户也保持每 1 6 中 南 大 学 二 二 商 管 理 学 花 犯 r 反 士 论 文 年 5 1 % 的增长速度。至 1 9 9 8 年，四家国有商业银行共发卡 1 亿多张 交易额达 1 . 3万亿元。 2 . 2 . 2 存在 问题 如上所说，我国国有商业银行在短短的时间内已取得长足发展， 但其依然存在许多问题。从业务及经营情况的角度看，具体为: ( 1 )资本金方面 虽然近几年来通过财政注资，自身积累，我国国有商业银行资本 金的绝对数量不断增长 ( 见表 2 . 2 ) ，已由 1 9 9 4年的 2 3 3 8 . 2 1 亿元增 加至 1 9 9 8 年的 5 5 8 7 . 4 7亿元，扩大近 2 . 3 9 倍，且一级资本充足率也 由 1 9 9 3年的 3 . 5 9 % 上升至 1 9 9 8 年的 6 . 4 4 % ， 但与世界发达国家相比， 仍存在数量不足，质量不高，结构不合理的问题。 表 2 . 2国有商业银行核心资本金变化情况表 单位 : 亿元 指标 些份 1 9 9 4年1 9 9 5年1 9 9 6年1 9 9 7年1 9 9 8年 核， 心资本金 2 3 3 8 . 2 1 3 . 5 9 % 24 4 0. 7 3 1 26 09.1 327 3 9. 0 95 5 87. 47 一级 资本充足率 3 . 6 3 % 1 3 . 3 1 % 1 3 . 7 7 % 6 . 4 4 % 说明在计算加权风险资产权数时，为便于计算，除 “ 库存现金 ”和 “ 存放央行款项 ” 两项用权数 0 % 外，其余各项均用权数 1 0 0 % . 资料来源: 中国金融年鉴 1 9 9 5年一 1 9 ” 年. 增补资金来源渠道单一且不稳定， 银行自补能力较弱。国有商 业银行仍然主要依靠财政来补充资本金，自身利润所占的比重很小， 这就在很大程度上制约了资本金的数量增长， 而大量不良资产的存在 更是逐步侵蚀原有资本金。资本金结构僵化，附属资本严重匾乏。 我国国有商业银行资本金构成中，绝大部分属核心资本，附属资本所 占比重极低，资本充足率与一级资本充足率差别甚小。而发达国家的 银行往往拥有较高的附属资本，资本充足率因此大幅提高。以 1 9 9 8 年世界 1 0 0 0家银行排名中前 4位银行为例 ( 见表 2 . 3 ) ，其资本充足 中 南 大 学 二 二 商 带 理 学 班 电 布 区 士 论 文 率均在 1 0 % 以上，附属资本充足率更是高达 5 % ,资本实力可见一斑。 # # 之 汇丰银 行大通银行 法 国农业 信贷银行 花旗银行 一级资本充足率 5 . 7 8 %6 . 1 8 % 5 . 3 1 %6 . 8 0 % 资 本 充 足 率 1 4 . 2 0 %1 1 . 6 4 %1 0 . 8 0 % 1 2 . 3 1 % 附属资本充足率 8 . 4 2 %5 . 4 6 %5 . 4 9 % 5 . 5 1 % 资料来源:根据 t h e b a n k e r j u l y 1 9 9 9资料计算所得. ( 2 )资产业务方面 资产结构单一。据有关部门统计计算表明 ( 至 1 9 9 8 年末) ， 在我国国有商业银行全部资产中，贷款约占6 5 %( 其中短期贷款所占 比就高达到 5 0 % ) ，有价证券投资约占 9 . 3 % ，现金及存放中央银行和 同业的约占 1 8 . 4 % ， 其他资产仅占7 . 3 % . 短期贷款 占总资产比例偏高， 中长期贷款占总资产比例偏低， 严重影响国有商业银行经营效益的有 效提高。国有商业银行存差扩大， “ 惜贷” 现象较为严重。从表 2 . 4 中看出，自 1 9 9 6年起，我国国有商业银行由贷差转为存差，并持续 扩大，截止 1 9 9 8年底，存贷差额已达 7 2 1 1 . 9 3亿元。产生 “ 惜贷” 的原因，一方面是由于中央银行过分重视对国有商业银行的风险约 束，而忽视了对银行的激励 ( 比如利润)指标。在这种单向力的作用 表 2 . 41 9 9 4 -1 9 9 8 年国有商业银行存贷款数额表单位: 亿元 之言 乏 退 存款 余额贷 款 余 额存差 1 9 9 4年 2 9 3 2 7 . 8 03 1 6 0 2 . 9 0- 2 2 7 5 . 1 0 1 9 9 5年 3 8 7 8 2. 6 03 939 3. 40 一 61 0 . 8 0 1 9 9 6年 4 24 30. 59 3 7 3 3 1 . 715 0 9 8 . 8 8 1 9 9 7年5 2 2 7 3 . 01 45 651 . 7 76621 . 2 4 1 9 9 8年61 58 6. 1 85 437 4. 257 21 1 . 9 3 资料来源 : 中国金融年鉴1 9 9 5年一 1 9 9 9年. 下， 银行往往选择次优集， 宁可将存款闲置也不愿冒贷款损失的风险 中方 大 学 二 二 劝. 带理 学 花 吧 i 斑 士， 论 二 式 另一方面，企业特别是国有企业投资效率低下，信用等级不高也使银 行的贷款资金望而却步。 存差的扩大虽然有助于银行安全性与流动性 的提高，但同时也在极大程度上影响了国有商业银行的正常获利。 国有商业银行贷款对象单一，经营方式僵化，资金利用效率不高。由 于历史的原因，国有商业银行主要向国有大中型企业贷款，很少面向 中小企业。然而，经过十几年的发展，中小企业已成为中国经济最具 活力的竞争群体，它们在总产值、上缴利税、吸收就业等方面发挥了 重要作用。这就形成了资金供求的结构矛盾: 一些国有企业投资效率 不高，却能够获得贷款;而中小企业有很好的投资项 目，却没有融资 渠道，结果银行资金未能得到有效配置，创利能力随之减弱。 不良 资产比率仍然很高。 四家金融资产管理公司的成立有助于国有商业银 行不良资产的化解，但它所收购的不良资产仅为 1 9 9 6年前发放的逾 期、 呆滞贷款， 仅占按信贷五级分类标准划分的不良贷款的一半左右，