（工商管理专业论文）企业集团的组织、运行与成长分析.pdf

， 摘要 y 4 1 2 8 3 9 本文主要分为三部分。第一部分总论，一般性介绍了企业集团规范的概念、 基本特征、类型及理论研究的发展等。第二部分是理论分析，首先探讨了企业 集团组织结构由m 型代替u 型结构，再发展到n 型、联网组织的演变过程。 _ - “一一- 得到的结论是：扁平网状组织模式是现代企业组织模式发展的基本趋势。然后， 深入分析了集团总部的结构与功能，文中特别强调集团总部的战略决策班子和 下属企业或子公司的领导人不能兼任。至于内部交易问题，也应完全等同于第 三者之间的交易，必须按照公正的交易内容与条件开展。当然，集团内部企业 更应该互相协作与共享资源，以促进形成新的更大的竞争优势。本文的重点是 针对实际运作当中的困难，对如何设计集团中心提出可操作性的思路和步骤。 第三部分结合实际，探讨了我国企业集团存在的问题并提出相应的改进意见。 关键词；企业集囟组须菇构内静交易集权与分权 a b s t r a c t t h i sp a p e ri sd i v i d e di n t ot h r e e p a r t s t h e f i r s t p a r t i s g e n e r a li n t r o d u c t i o n ， d e s c r i b i n gt h en o r m a lc o n c e p t ，e s s e n t i a lc h a r a c t e r i s t i c sa n dt y p e so fb u s i n e s sg r o u p a n dt h e d e v e l o p m e n to fr e l a t e dr e s e a r c h t h es e c o n dp a r t i st h e o r e t i c a l a n a l y s i s f i r s t l y ，i td i s c u s s e st h ee v o l u t i o np r o c e s so f b u s i n e s sg r o u p so r g a n i z a t i o ns t r u c t u r e ， f r o m u n i t a r y s t r u t t u r et om u l t i d i v i s i o n a ls t r u c t u r e t on e r w o r ks t r u c t l l r e i ti s c o n c l u d e dt ob et h eb a s i c t e n d e n c y o ft h e d e v e l o p m e n t o fm o d e mb u s i n e s s o r g a n i z a t i o nm o d e l t h e n ，i td e e p l ya n a l y s e st h es t r u c t u r ea n da m c t i o no fb u s i n e s s g r o u ph e a d q u a r t e r i te m p h a s i z e se s p e c i a l l yb u s i n e s sg r o u ph e a d q u a r t e r sl e a d e ra n d t h es u b s i d i a r y s m a n a g e rs h o u l dn o tt h eb es a n l ep e r s o n a st o i n t e r n a lb u s i n e s s ，i t s h o u l db eu n d e r t a k e nb a s e do ne q u a l i t y a n db e n e f i t sm u t u a l c e r t a i n l y , t h ei n t e r n a l e n t e r p r i s e so fb u s i n e s sg r o u ps h o u l dc o o p e r a t ea n ds h a r er e s o u r c e st o f o r ml a r g e r c o m p e t i t i v ea d v a n t a g e t h i sp a p e rf o c u s e sd i s c u s s i o n o nt h e d e s i g n m e t h o da n d p r o c e d u r eo fb u s i n e s sg r o u pc e n t e r t h e ，c 1 7 i r dp a r t d e a l sw i t ht h e p r o b l e m so fo u r c o u n t r y l sb u s i n e s sg r o u pa n dp r e s e n t sc o r r e s p o n d i n gi m p r o v e m e n ta d v i c e s k e y w o r d s ：b u s i n e s s g r o u po r g a n i z a t i o n c e n t r a l i z a t i o n d e c e n t r a l i z a t i o n ：究经济、 马科技大 会，使我 乏涛教授 f 深刻印 冬需要有 乍为研究 ：旨导，没 谢。 e 的鼓励 前言 改革开放以来，我国经济高速增长，产业结构不断凋整，社会主义市场经 济体制逐步建立，企业处于由生产型向经营型及由粗放型向集约型转变的过程， 许多企业也获得迅速的扩展，走上了集西化成长的道路。与此同时，8 0 年代以 来世界经济技术环境呈现出若干重大的变化趋势与特征，包括国际直接投资与 世界贸易的迅速增长所带动的世界经济全球化，形成了越来越多的全球性行业 和世界区域性经济集团，由此又进一步带来市场分割，世界经济转向知识导向 的增长，更具有信息型和服务型经济的特征，这都为我国企业实行跨国化经营 与进一步向集团化扩展提供了更广泛的机会与挑战。 对成长中的中国企业集团进行研究是当前我国企业改革的一个重要课题。 经过多年的发展，我国企业集团的数量己为数不少，但总体上看，在质量与规 模上与发达国家差距甚大，在企业集团的组建和成长过程中存在诸多问题。深 层次的制度矛盾制约着企业集团的成长与发键，许多情况下变成为国有企业解 困的“政策性扶贫”工具。因而导致中国企业集团的发展很不规范，也很不成 熟，组建企业集团的整体效果大大低于人们预期的水平。另一方面，目前经济 体制改革与对外开放已进入日益深化与制度创新的阶段，企业集团化扩展也进 入了一个新的阶段，实具规模的企业集团也面临着进步发展问题。国家计委 企业集团发展模式课题组在1 9 9 8 年对企业集团进行了三次问卷调查，初步统计 表明，在问及企业集团今后5 年发展面临的最大问题时，居首位的是开拓市场， 居第二位的就是理顺内部组织体制，处理好集团内集权与分权的关系。后来我 在安徽安凯汽车集团公司和江淮汽车集团公司从事调研实践时也发现，困扰企 业集团高层领导的最大问题就是母子公司的戋系问题，即如何有效地管理下属 企业或子公司。一些集团只是换了牌子，内部仍采用计划经济的管理办法，实 际上并没有形成集团式的经营管理体制与方式。不管是集团内的核心企业还是 下属企业，仍按照原来未组建集团前的方式行事，投资、利润、成本什么都管 理，造成功能分配不清楚、关系紊乱、管理混乱。集团公司( 总部) 不能有效 履行投资中心、决策中，l 、金融中心等作用。在母子公司的关系问题上，存在 着两种倾向：一是集权过度，母公司对子公司的生产经营活动统得过死，影响 集团子公司积极性的发挥：二是分权过度，母公司对子公司的重大经营活动， 陔管的管不住，无法实现企业集团统一发展战略和发展舰划。结果形成目前大 多数企业集团“集而未团，分而未敞，各自为政”的局面。 中国市场经济的成熟最终将取决于具有中国特色的、规模庞大的、有国际 竞争能力的、覆盖了有代表性行业和高成氏性行业的企业集团的形成。企业集 团研究的重要性由此突现出来。本文主要是站在企业的角度上来研究实际运作、 成长过程中出现的内部管理的一些问题，如仓业集团内部组织机构演变，集权 和分权的关系，如何设计集团中心、如何运作、主要职责、同各个企业的关系 问题，成员企业之间的内部交易、利益关系和协调等问题，研究国内外大型企 业集团是如何对待和解决这些问题的，它们在解决这些问题的过程中有些什么 经验、教训，以及我国企业集团存在的差距、努力的方向等。本文力图对上述 问题提出一些可操作性的思路和步骤。当然，关于企业集团的研究还有很多重 要问题，例如制度结构、产权结构、委托代理关系等等，在未来的日子里 我将进一步深入研究。 一、总论 ( 一) 企业集团的概念 企业集团的规范的概念是以一个实力雄厚( 资本、资金、产品、技术、管 理、人才、市场网络等实力) 的大型企业为核心，以产权联结为主要纽带，并 以产品、技术、经济、成套契约等多种纽带，把多个企业、事业单位联结在一 起，具有多层次结构的以母子公司为主体的多法人经济联合体，是经济上统一 控制，法律上各自独立的一体化联合体。 之所以说这是企业集团的规范概念，主要因为：第一，该定义符合市场经 济规则。定义中指出企业集团以产权联结为主要纽带，表明集团企业是在市场 交易过程中根据市场规则，以利益为取向而发展起来的。第二，该定义指明了 以产权联结为主要纽带，但不是唯一纽带，集团企业间同时应辅之以众多其他 纽带。这些纽带也是不可或缺的，这是符合当前中国国情的。第三，该定义指 明集团企业间的地位和相互关系。指出实力雄厚的大型企业处于集团的核心地 位，是集团的母公司。企业集团以母子公司为主体，同时还包括参股关联公司 及非产权关系的其他成员企业，从而形成多层次企业间的利益共同体。 ( 二) 企业集团的基本特征 l 、资本( 产权) 联结性 集团企业间以产权联结为主要纽带，以母子公司为主体，这是企业集团最 基本的特征，通过这个特征，可以区别由行政隶属关系为联结纽带的行政性公 司，由统一计划关系、统一承包关系、联营关系为联结纽带的紧密联合体和由 合同、协议关系为联结纽带等形成的松散联合体。集团企业间关系若不能以产 权关系作基础，就难以形成稳定、规范的关系。我国早期发展的企业集团“十 个集团，九个空”正说明了这一点。 2 、层级组织性 企业集团具有金字塔式垂直控制的分层次的组织结构，集团企业间按资本 联结程度不同形成多层次企业组织结构，第一层企业是集团公司，实质是控股 公司，母公司性质，也称核心企业。第二层次企业包括控股层企业，由若干全 资子公司、控股子公司组成；参股层企业，由母公司持有股份但未达到控股界 限的若干关联公司组成：协作层企业，由若干签有长期优惠合同和托管，承包 协议的成员企业组成。第三层次企业由一级子公司、关联公司再投资设立的二 级子公司，关联公司组成。依此类推，母公司、子公司、关联公司间可以相互 参股。根据各国经验，一般规定子公司不得对母公司反向持股。 3 ，组织规模性 企业集团的规模体现在其公司数量、资本规模和资产规模三个方面。从公 司数量来看，个企业不能称之为集团，目前我国还尚未在法律上对企业集团 中子公司的最低数量作出明确规定，根据有关统计资料，世界上著名企业集团 的子公司均在几十家以上。我国文件规定国家试点企业集团的子公司数量不少 于5 个。 企业集团的资本规模是指企业集团合并会计报表中的合并资产负债表所反 映的资本权益即所有者权益合计或股东权益合并( 合少数股东权益) 。因此，企 业集团的资本规模比集团公司资本规模大得多。 企业集团的资产规模是指企业集团合并报表中的合并资产负债表所反映的 资产总额。即资产= 负债+ 所有者权益。但由于企业集团资产总额将各层次全资 子公司、控股子公司在内的资产总额经过一定的内部冲抵后合并计算的，因此 企业集团的资产规模比集团公司的资产规模大得多。 4 、多角化经营( 多样化经营) 即企业集团同时经营数个彼此之间不存在竞争或是替代关系的产品或服 务。它是核心企业通过对不同产业的投资，或者继续吸收其他生产企业加入集 团而形成的产品多样化。越是大的企业集团，其多角化经营发展得越快。 ( 三) 企业集团的类型 日本学者今井贤一等在现代日本企业制度一书中把日本的企业集团分 成四种类型。 第一种：财阀型企业集团 在第二次世界大战以前，日本的产业组织是以财阀型企业结合为特征的。 特别像三井、三菱、住友那样的财阀，以强大的银行和商社为中心，在主要的 行业领域里把多数一流企业网罗进来，成为在由家族所有的持股公司支配的世 界中，几乎是史无前例的巨大企业实体。从观在的实际情况来看，被称之为财 阀系企业的企业集团具有以下的内容：“( 1 ) 虽然不存在像旧财阀总公司那样的 中枢机构，但是通过社长会等方式，集团内主要企业之间定期地进行着信 息交换。( 2 ) 在集团内的企业之间，股票的相互持有以相当的规模长期地进行 4 着，构成社长会的企业社氏互相处在其他企业的大股东的地位上。( 3 ) 在 金融交易的中心存在着大银行，它们每每通过派遣主管、系列融资等方式，进 行以集团内企业为重点的资金供给。( 4 ) 在商业交易的中心存在着大商社，它 们往往伴随着股票持有、派遣主管等活动，在集团企业之间进行着多角交易。 ( 5 ) 在主要的产业领域一流企业都属于集团”。 一、 、 ， 7 、 ：! k ? 掣、礼兰 f ，、 f 、蒸j f 塞筮) l 卜、兰乡一44 ：二。? 景譬层 篙：7 商扯( 萄| ，7 一 二7 一 日本的财团型企业集团 第二种：独立型企业集团 今井贤2 认为，虽然被称之为独立系或者独立型企业集团的有关定义并不 存在，但是，一般来浼独立型企业集团不是像财阀系那样的多角性企业集团， 而是指像日立、松下、丰田那样的以有力企业为核心所形成的关联企业的集团。 其特征大致如下：( 1 ) 由从母公司分离出来的企业渐渐地成长起来，成为准独 立的有力企业。这些企业同时又具有关联公司和子公司，并在集团诸企业之间 进行业务协作，从而成为涉及到许多产业部门的具有多角化企业群的企业集团。 其代表是日立集团。( 2 ) 由母公司的若干事业部形成单独的公司，这些公司各 自都有孙公司，并通过将孙公司集中在一起，形成在同一个产品领域里进行扩 张的企业集团。其代表是松下集团。( 3 ) 在垂直性的生产关系中，母公司将多 层次的下包企业结合起来形成企业集团。其代表是丰田集团。( 4 ) 在每一个地 区使生产子公司就地独立，或者在新的领域里形成各科一关联企业或子公司。( 5 ) 以强有力的创业者或者业主经营者操纵的企业集团。其代裹是西武( 铁道) 集 团。 第三种：分离型企业集团 日本的分离型企业集团不存在具有整合机能的核心性内部组织，而是完全 按工作内容分离化了。统辖集团的中枢机能仅限于在各个独立企业之间进行信 息交换和少量的调节。这里所讲的分离化是指把处在一个企业内的事业部乃至 于科室分离出来使其法人化而成为独立的企业。这种集团的特色在于一个一个 的独立法人就是本体。其代表是前川制作所。其社长自口川正雄氏说：我们正采 用着独立法人制，在这里全体和个体的关系非常重要。各个独立法人为要作出 自己的特色而进行着努力，那种特色越是变得鲜明，越使人瞳得它只是全体的 一部分。这样的话就不得不同具有其他特色的其他独立法人企业进行协作。各 个个体如果都沿着各自的道路走的话，相反，同全体一体化的进程将会自然地 进行。 第四种：企业网络 在企业网络中，并不存在正式的由独立企业的集合所形成的资本和人员的 结合。在企业网络中，可以存在核心企业，也可以是在进行分离化的情况下不 存在作为中心的企业。之所以要使用网络这一用语，一方面是为了表明企业之 间结合的形态上，不将资本和人员的紧密结合作为必要条件( 虽然也可以存在 这种结合) ；另一方面则是强调作为企业结合的技术性手段，信启、通信网络往往 成为前提。一个电子计算机网络把这些企业联结在一起。 同时，今井贤一也指出，现实中的企业以及企业集团都是混合型的。 在欧美国家，学者们一般以企业集团的行业和产品性质将企业集团分为三 类：一是横向型企业集团，即由生产同一产品或相近产品的众多企业组成的企 业集团：二是垂直型的企业集团，即由在生产上或销售上存在着业务职能联系 的众多企业组成的企业集团；三是混合型企业集团，即由生产上或业务上彼此 无大的联系，甚至根本就没有联系的企业之间组成的企业集团。欧美国家的这 三类企业集团是企业发展扩张史上兼并行为的产物。1 9 世纪末至2 0 世纪初的 第一次兼并浪潮推动了同一部门内部企业的横向联合，形成了一批诸如杜邦化 学、p & g 、g m 、g e 等大型的横向企业集团。集中于1 9 1 5 一1 9 7 9 年的企业纵向 兼并之波使得食品、化学、金属等工业之间的纵向兼并成为主流，因些形成一 批诸如帝国化学工业公司、波音公司、克莱斯勒汽车公司等一批垂直型的企业 集团。2 0 世纪5 0 年代中期之后企业的扩展在横向、纵向的基础上，进一步向 多元化或混合扩展的模式发展，形成了一批极富扩展性的综合型大企业集团， 如国际电话电报公司、海湾石油公司等混合型企业集团。 也有学者把世界范围内的企业集团分为控股、支配型企业集团和利益相关 制约型企业集团。控股和支配型企业集团，即在组织制度上采用控股公司制或 准独立的事业部制，并由一两个大公司构成集团的核心成员企业，围绕着核心 成员形成一个经济的和行政的影响圈( s p h e r eo fi n f l u e n c e ) 核心成员企业 的信息力、技术力、金融力的辐射范围所形成的企业联结网络。今日发达国家 分布在制造业、建筑业、商业流通、运输、旅游、服务等产业中的企业集团大 多属于该种类型。控股、支配型企业集团的特征是：第一，跨产业、部门多元 化的企业联合体：第二，单向控股，因而企业集团成员之间往往存在着支配、 从属性的不平等关系：第三，核心成员企业规模巨大，而其下属企业群多为中 小规模的企业：第四，非金融性的交易、业务关系占主要比重：第五，成员企 业之间的关系较为紧密，人a 1 交流、高级管理者派遣( 或任命) 屡见不鲜：第 六，凭借其巨大财力，以财团、基金会等多种形式参与并影响教育、文化、宗 教、体育等非经济生活各个方面。在企业社会中，控股、支配型企业集团是企 业集团的主导力量。 另一种企业集团所谓利益相关制约型企业集团。它与企业之间结合而形成 的企业集团一样，在更高层次上，由若干个企业集团相互结合而形成一个集团 的集团复合企业集团。从发达国家的实际情况看，此类复合集团大多与商 业银行等金融企业有密切的资本结合关系，但这并不意味着金融资本占统治地 位。利益相关制约型企业集团的特征是：第一，利害关系的平衡。从资本结合 看，股份持有并非单方向的控股，而是双方向的或多角化的，因而在经济利益 上构成多元化的利益攸关。第二，盛行董事兼任，并由此产生董事会联结。英 国学者斯考特认为，董事会联结意味着不是支配而是制约。在这里，制约乃至 规制并非是a 公司对b 公司的制约，而是股份公司制的构造所固有的制约，是 作为一个整体的系统对于a 公司和b 公司双方的控制。由此可知，成员之间的 关系并非支配与从属的关系。第三，其成员( 内部的企业集团) 经营管理自主 性较大，相互关系较为松散，彼此的利害冲突将由市场机制或准市场化以及中 央政府加以调整。第五，与中央政府存在着正式的或非正式的联系，是工商界、 金融界影响政治的主要力量，或者反过来，也是国家介入市场的桥梁。( 关于上 述两种企业集团的论述参见李非企业集团理论日本的企业集团，第2 4 , - + 2 5 页) 。 ( 四) 企业集团的地位与作用 1 、企业集团的地位 企业集团出现后，随着它们的规模的扩大和实力的增强，它们在各个国家 的经济发展中的地位目益显著。在7 0 年代，美国最大的2 2 0 家大公司中，属于 洛克菲勒、摩根、第一花旗银行、波士顿、杜邦、梅隆、克利夫兰、芝加哥、 加利福尼业和得克萨斯等1 0 大集团的就有1 6 家，它们中的大部分都拥有几十 亿、甚至几百亿美元的资产，这些大公司本身就是巨大的垄断组织，拥有一大 批子公司、孙公司，而一个大的集团( 财团) 控制着几个乃至几十个垄断组织， 其影响就更加广泛了。日本的企业集团对日本经济的发展更具有举足轻重的作 用。1 9 9 1 年，六大集团( 三菱、助友、三井银行、富士集团、三和集团、第一 劝业集团) 中参加“总经理会”的企业数占全国的o 0 0 8 。就业职工占3 8 ， 总资产占1 2 9 8 ，销售额占1 4 3 2 ，纯利润占i5 2 1 ，持有股票占上市总量 的2 5 ，银行融资占全国的3 6 8 ，它们控制着同本经济的命脉。在德国，企 业集团通过其子公司、关联公司也控制了国家的经济命脉。例如，德国全部企 业销售额的i 4 都集中在l o o 家大公司中。1 9 9 0 年，奔驰集团年销售额达8 5 5 亿马克，西门子为6 3 i 8 5 亿马克，赫希斯特为4 4 8 6 2 亿马克，占德国前2 0 家 企业集团年销售额的2 3 7 ，目前，这2 0 家企业集团所属的行业涉及到汽车、 电子、航空、能源、化工、邮电、机械、商业、煤炭和交通等1 0 多个行业。与 其他国家比较，韩国的企业集团在该国经济中的地位尤显重要。据统计，1 9 8 7 年，韩国的前3 0 个大企业集团的销售额达到1 2 2 6 亿美元，与韩国当年的g n p 不相上下：【9 9 1 年韩国前5 0 个大企业集团的销售额达2 1 8 8 亿美元，占当年韩 国g n p 的7 79 ，1 9 8 3 年，前1 0 名大企业集团的出口贸易额达1 2 6 6 亿美元， 占韩国当年出口贸易额的5 18 ，【9 9 0 年，前7 位的大企业集团出口贸易额达 2 4 7 4 亿美元，占当年韩国出口贸易额的3 8 1 ，其中，三星集团一家1 9 9 0 年 的出口贸易额就达6 33 亿美元，接近韩国当年出口贸易总额的1 0 。所以，有 的韩国学者认为，“财阀( 企业集团) 就是韩国经济之全部的说法并非夸大其词。 由于财阀在整个国民经济中所占的比重和发挥的作用如此之大，故可以魔没育 对财阀的理解，就不能理解韩国的经济”。目前，韩国的经济出现严重衰退，这 些巨型企业集团应负很大一部分责任。在我国，到1 9 9 7 年底，全国省部级以上 音f j 门批准成立的企业集团共2 3 0 2 个，实现企业收入2 7 6 5 9 亿元，资产总额4 9 2 5 0 亿元，企业集团个数占全国独立垓算工业企业的个数为1 2 7 ，资产印占5 1 1 ， 营业收入占4 55 。 2 、企业集团的作用 企业集团作为一种紧密的经济联合体组织在企业经营与发展中的作用越来 越明显。 ( i ) 可以使成员企业做到扬长避短，优势互补。企业集团多是以一个大企 业为核心，联合一大批中小企业而形成的，大企业和中小企业有各自的优劣势， 比如，大企业经济实力强、技术装备好、人员的素质高，在采用大功率设备、 组织大的批量生产、新产品开发、开拓国际市场等方面有许多优势，但是，大 企业也有自己的劣势，如船大难掉头，管理复杂、工资高等。大企业的优势正 是中小企业的劣势，而大企业的劣势则正好是中小企业的优势，它们联合起来 可以更好地做到扬长避短，优势互补。比如，在日本，1 0 0 9 9 0 人的中型企业 职工的工资只有大企业的7 7 ，3 0 人以下的小企业职工的工资只有大企业的 5 5 ，大企业将零部件让这些企业去加工，大大降低了零部件的成本。 ( 2 ) 在生产要素的供给和产品的销售方面能够产生稳定的协作关系。企业 集团将原来各企业间的纯市场关系变成了一种准市场关系，使企业的许多采购 销售活动都在集团内部进行，而这种内部交易还有某些优惠。因此，集团的中 小企业不仅能从银行得到比较稳定的贷款，而且能从大企业得到比较稳定的符 合要求的原材料供应。大企业也能从中小企业那里获得高质量、低价格的零部 件。这样，就减少了一些不必要的中间环节，节约了交易成本，提高了经济效 益。据调查，在日本集团单个企业之间直接交易量占1 0 左右，但集团内通过 综合商社( 日本企业集团中的重要成员) 进行内部交易的比例约占2 0 ，从集 团看，集团内企业间交易累加比例约占4 0 。 ( 3 ) 有利于组织专业化协作。大企业将许多零部件固定给大批中小企业去 生产，就可以大大降低本企业零部件生产的种类，从而为提高专业化水平和组 织大批量生产创造条件。同时，零部件转移给中小企业生产后，中小企业由于 有了稳定任务，它们也能够按照小而专的方向发展，形成一定的土产规模，取 9 得规模经济效益。据有关资料显示，在日本的丰田集团里，丰田公司汽车零部 件的自给率只有3 0 ，其余7 0 全部发包给集团内的中小企业生产。接受丰田 公司一次发包的企业有2 4 8 家：这2 4 8 家还要向4 0 0 0 家企业二次发包，而且还 有3 万家企业接受三次发包。 ( 4 ) 有利于提高产品质量。企业集团通过设立专门的科研机构和质量检测 机构，制订出严格的质量标准，建立一整套严恪的质量控制制度，对集团内所 有企业实行严格的质量管理。同时，大企业可以将丌发新型部件的工作承包给 中小企业，自己集中力量突破关键技术，而中小企业由于只研究某几个零部件， 也容易创新。这样有利于提高产品的总体质量。 ( 5 ) 企业集团是进入国际市场的先遣队和国际市场的主力军。国际市场竞 争激烈，单个企业势单力薄，很难进入。只有组成联合舰队才能有所作为。从 各国的情况来看，率先进入国际市场的都是一些企业集团，从某种意义上说， 企业集团是进入国际市场的先遣队。进入国际市场后，它们又逐渐发展成跨国 集团。这种跨国集团又成了活跃在国际市场的主力军。据统计，在i 9 6 0 1 9 7 7 年间，德国最大的1 5 家企业集团的营业额增加了5 倍，其中，国外实现的营业 额增加了7 倍，国外实现的营业额占营业总额的比重从2 3 8 上升到3 32 。19 9 0 年，在法国按照营业额大小排列的最大1 0 家工业集团中，国外实现的营业额高 于5 0 的有8 家，其中，佩希尔公司集团最高，达8 1 0 ，其次是罗纳普 朗克公司集团为7 7o ，托塔尔集团为7 2 3 ，汤姆逊公司集团为7 0 3 ，埃勒 夫阿基坦石油公司为6 6o 。 ( 五) 企业集团在中国的产生和发展 总结改革开放近2 0 年来中国企业集团的产生和发展过程，我们可以将其划 分为三个阶段，即：横向联合阶段，政府导向阶段，市场规范阶段。 横向联合阶段。这一阶段的时间跨度大体上是从1 9 7 9 年到1 9 8 7 年。改革 开放以后，在相对独立的利益驱使下，企业表现出了横向经济联合和提高专业 化协作水平的愿望。国务院于1 9 8 0 年7 月作出了关于推动经济联合的暂行规 定。】9 8 6 年，国务院再次发布关于进一步推动横向经济联合若干问题的规 定，促进了各种联营、合营企业和经济联合体的发展。但在较强的计划管理格 局下，这种经济联合受到了行政性行业部门的约束，它只能在己有的小舰模企 业上，展开有限的生产经营协作。即使是8 0 年代中后期创立的企业集团，也仍 0 然被限定在“三不变”( 指地区、部门、所有制不变) 的框架内。 政府导向阶段。这一阶段大体是指1 9 8 7 年到1 9 9 3 年这段时间的企业集团 发展情况。1 9 8 7 年，国家体政委和国家经委联合发布关于组建和发展企业集 团的几点意见，加速了企业集团发展的进程，掀起了我国企业的“集团热”。1 9 9 0 年七届人大通过的国民经济和社会发展十年规划和“八五”计划，明确提出 要“有计划地组建一批跨地区、跨部门的企业集团”。国务院对部分关系国计民 生和承担国家重点建设任务的大型工业联合企业实行计划单列，赋予这些企业 更大的自主权。首批5 7 家试点企业集团，基本上都是各个行业的排头兵，在国 民经济中起着重要作用。企业集团在完善提高、发育成型方面，取得了一定效 果。 市场规范阶段。1 9 9 3 年党的十蹬届三中全会后随着社会主义市场经济体 制的建立，现代企业制度的确立，产权关系逐渐明晰，企业的法人财产权得到 确认。1 9 9 4 年开始按照现代企业制度对国有企业实行公司制改造，一些企业 集团采取兼并、合并、控股、参股等方式，完善自身的组织结构和功能，这 切都使得我国企业集团的发展步入一个新阶段。 同时我们也应该认识到，国内企业集团与国际比较，差距是明显的。据中 国企业评价协会公布的中国大型企业发展报告中，i 0 0 0 家中国大型工业平 均资产为1 7 6 1 7 亿元，平均销售收入为1 0 0 5 5 亿元，即使最大的企业的资产规 模和销售收入也只有9 1 4 8 5f l 元和6 1 2 1 1 亿元，折合美元只不过1 0 0 亿左右， 在世界级企业中实在是太小了。 ( 六) 企业集团发展的理论研究述评 1 、国外有关研究进展 ( 1 ) 早期从垄断问题出发的研究 这一阶段的研究从2 0 世纪初希法亭( r u d o l fh i l f e r d i n g ) 对古典金融资本 的研究到5 0 年代初斯威齐( p m s w e e z y ) 的美国经济中的利益集团( 1 9 5 3 ) 为止。有关的分昕着重在互相结合起来的寡头垄断企业在经济社会中拥有的权 势，涉及垄断的弊端与社会问题，同时还涉及到所有权及所有权与经营权的分 离问题。从企业权势出发的分析认为，企业一定会追求权势的扩张，直接、间 接地扩大其领域，并对外界产生影响。 ( 2 ) 从科斯的“交易成本”出发的分折。 科斯( r h c o a s e ) 的“交易成本”实际上是从市场与组织之间的关系出发 的分析。该理论认为，企业是由考虑“交易成本”的大小而决定企业的边界， 即决定企业的扩展与否的。一般浇来，如果市场活动交易成本过大，可能存在 市场失效，企业会考虑实施内部交易克服市场失效。另一方面，企业的组织扩 大，内部交易增多，也会带来组织失效。管理方面是在组织失效与市场失效之 间进行权衡后决定企业边界的。或者可以用另一种观点来说，企业的边界并无 严格的区分，企业的内部与外部之间存在中唰j ；i = 节。混合联合公司代表了产业 组织与市场间的最新界限( c o a s e ，1 9 3 7 ) 。威廉姆森( oe w i l l i a m s o n ，1 9 7 5 ) 认为企业间的主管相互兼职就是靠“市场”和“等级制结构”之间的中介性结 构节约交易成本的手段。按照这一观点，合理组织的综合陛大企业就是高效的 微型资本市场，以流动资本作为新加入竞争的强大源泉，从而可以进行调整避 开衰退部门，这正是竞争调整的核心( c l i f t o n ，1 9 7 7 ) 。同本学者今井贤一将上 述观点一般化而得出“企业集团是克服市场失灵和内部组织失灵的制度性办法” 这样的定义。 ( 3 ) 从附加价值角度出发的分析。 在企业业务活动形成的价值链中，某一环节能够取得较高的附加价值或附 加价值的高低会对企业的扩展以及采取的形式造成影响。例如，附加价值较高 的情形，扩展会采用兼并、创建的方式，附加价值不大肯定时，可能会采用合 资、合作或特许经营等方式。 ( 4 ) 从利害关系者与业务活动调节、推进的角度分析。 企业集团研究的进一步发展涉及到企业基本业务活动方面所发生的变化。 日本学者认为，对现代企业来说，重要的是及时识别、捕捉市场的微妙变化， 将有关信息在研究与开发、生产、市场营销等部门进行反馈与相互作用。对这 种相互作用关系的形成、调节的分析，可以在企业内部进行，也可以在企业之 间进行。在这种相互作用中不可能只靠权力和命令，而在如何形成强有力的推 动力。当然推动力的形成往往有起核心作用的组织和权威。当这种关系从企业 内部扩展到企业之间，所涉及利害关系者( s t a k e h o l d e r ) 方面就更为广泛，包 括投资昔( 股东) 、从业人员、债权人、供应商、零售商、政府、竞争者等( 今 井贤一，l9 9 5 ) 。 着重于考察企业间的关系以及推动力的形成，可能会育不同的连结关系， 2 例如，从友好的合作关系到非常严恪的从属关系不等。由于这种企- , 2 k 2 _ 1 司的相 互联系的紧密程度不同的形态。最紧密的联系可称之为集团性公司，一种最为 松散的形态为企业网络。该理论又进一步被应用于跨国公司网络，并由鲁格曼 提出企业网络模型。 ( 5 ) 对综合性大企业的形成特征的研究。 七八十年代美国学者对企业集团的研究颇富成果，主要着重在综合性大型 企业( c o n g l o m e r a t e s ) 的形成与特征上面。钱德勒在其名著看得见的手 美国企业的管理革命中，考察了现代工商企业的形成及其特征，并进一步考 察了在现代工商企业基础上形成的大型企业的组织制度与管理创新。其所强调 的控股公司制与事业部制实际上成为了当今企业集团的两种基本的组织制度。 其他的研究包括：公司成长与多元化关系的研究( b e r r y , 1 9 7 5 ) ，谬勒 ( m u e l l e r ，1 9 6 9 、t 9 7 7 、1 9 8 0 ) 对混合型兼并的理论、效果以及兼并的决定因素 与效果的国际比较研究等。这一时期的研究较多地着重于六七一f - 年代综合性大 型企业的多元化外部扩展的特征。 ( 6 ) 战略与竞争理论 战略管理理论认为，企业的组织机构变迁服从于战略的变动，而战略的演 变则是对环境变化的反应。企业集团化发展是企业在不确定性、复杂性和技术 迅速变动的商业环境下作出长期的( 经常是间断的) 战略与组织结构变化的结 果。集团化反映出企业在动态环境下组织资源、生产、分配及创新而多元化、 国际化乃至全球化发展和维持市场竞争力的结果，企业在生产效率与灵活性， 学习、创新与规模、范围经济性，组织的权威与个人创造性等一系列因素之间 进行的权衡选择都在企业集团发展中得到发展( b a r l e t ta n dg h o s h a l ，1 9 8 9 ) 。从 现代企业竞争的观点看，偏好企业内部组织的个重要理由，是应付竞争的速 度问题。这特别在知识经济、信息社会、全球性竞争的时代更是如此。今并贤 一认为，现代竞争的前沿是“以世界市场为目标，以生命周期较短的需求为对 象，将商品、软件和服务适当地加以组合，形成能随不断的技术创新一环境作 出反应的灵活的供给体制”。即使是在工业化时代，竞争的速度已成为偏好内部 组织的重要因素。钱德勒首次采用了速度经济肚对生产向流通的纵向一体化的 加快物流速度带来的成本节约进行丁深入分析。这种一体化行为不仅带来规模 经济性，而且使企业能对环境的为化做出更快的反应，并成为大企业竞争优势 的源泉。战略与竞争理论不仅从企业集团化彤成的动凶，而且从竞争力、竞争 优势以及绩效与管理各方面给出了很好的解释。在企业集团的核心层与松散联 结的外围层的关系管理和网络化发展上，一系列的战略盟理论与实证研究给出 了丰富的理论与经验性成果。 2 、国内研究现状 中国理论界对有关企业集团的理论研究始于改革丌放之初，当时称之为企 业组织结构理论，研究主要包括三个方面的内容：专业化与咖作、企业规模与 企业规模结构、工业生产的集中化与联合化( 周振囡，1 9 9 7 ) 。8 0 年代中期开 始引进和借鉴了西方产业组织理论。早期的研究偏重于与经济体制改革有关的 宏观调控和管理政策，带有明显的政府行为倾向，而且纯理论化的讨论较多， 对企业集团成长进程中的实践指导意义不大。9 0 年代后，以组织网络理论、产 权理论和企业兼并理论为三大研究导向的中国企业集团理论研究，逐渐形成了 中西方的理论交融、宏微观并重、理论与实证分析结合的特色，并成为政府、 学术界和企业各方共同关注的热点。综观中国近几年有关企业集团的理论研究， 主要集中在对国内外企业集团的发展类型、企业集团的组建与运作、国内企业 集团发展中的问题( 尤其在战略问题、制度问题、组织结构问题、技术进步问 题和外部环境问题的研究较多) 。 4 二、企业集团发展的理论分析 ( 一) 企业集团的市场化组建方式 如果没有外在行政力量的任意干预，企业集团的组建过程便表现为企业发 展壮大中市场交易的自然过程。我们将这种靠市场的力量，通过市场的推动， 企业为追求自身利益，在自愿基础上，通过市场交易而形成企业集团的过程， 称为企业集团的市场化组建。具体方式有： l 、分立式 母体企业将成建制实体资产独立为子公司，即为分立式组建企业集团。具 体晚来，是指一个实力雄厚、市场前景良好的企业，根据市场和竞争的需要， 从企业母体中分立出一部分实体资产，独立注册成为法人实体单位，该法人实 体成为母体的全资子公可，从而在母体与子体间形成母子公司关系。 一般说来，用分立式组建企业集团主要是出于以下这样一些考虑： ( 1 ) 降低管理费用，重整规模效益 一个企业达不到一定的规模，就实现不了规模经济。但是，规模经济并不 意味着企业的规模越大越好，企业的规模过大可能会带来企业的规模效益下降， 即西方经济学所说的规模收益递减，这是因为，如果规模太大，相应地，组织 管理费用会增加，官僚主义作风会盛行。因此，企业应当追求适度规模。当企 业规模扩张到一定程度，带来规模效益下降时，采用分立式，将部分资产独立 为企业与原企业构成企业集团，便可以解决这类问题。 ( 2 ) 扩大中间产品市场供给 如一个汽车制造厂所属转向器总成分厂，其产品不但本企业需要，社会也 有广泛需求，总成产品的经济规模又大大超过整车经济规模，如果总成产品仅 仅供整车生产厂会造成总成产品的大量积压。为了提高企业的经济效益，使总 成产品充分得到利用，就需要向社会扩散其产品。如果总成产品的生产形式是 整车生产的分厂或分公司，则不是法人形态，自主权很小，总公司的制约较大。 这便会重演计划经济体制下政府和企业关系的一切弊端，如果将之独立成为子 公司，：肾整车厂变为母公司，在它们之间形成企业集团所要求的母子公司体制， 这既解决了产品的出路，扩大这种中间产品的社会供给，又理顺了母子公司之 间的关系，还能为母公司带来更大的经济效益。 ( 3 ) 控制风险 母体企业为了避免产品的高风险，避免因出现大的经营风险而连带母体本 身，故将生产高风险产品的单位分立为有法人资格的子公司，母体企业以其出 资额为限承担有限责任。最为典型的是海运、河运公司的轮船。通常做法是一 条船注册为一个法人企业，一旦出现风险，最多赔进这条船为止，不致影响整 个船队。 2 、对外投资式 实际上，对外投资式建立集团，是集团发展的一般模式，也是集团发展的 最初模式，国外许多大集团一开始都是从这里起步的。 所谓对外投资式建立企业集团是指母企业以资金、实物、无形资产作为资 本独资或与他人合资设立一个法人企业，这个新设企业成为母企业的独资或控 股或参股企业，母企业与新设企业间形成母子公司关系，采用这种方式往往是 由多个股东共同出资设立企业，常见于开辟新的经营项目：或是由于异地、异 国投资设厂，当地法律规定新设企业必须独立注册，独立纳税。 3 、购买兼并式 以组建企业集团为目的企业并购是指两个以上独立的企业，由其中的优势 企业购买其他企业的产权，其他企业或失去法人资格与优势企业合并，或改变 其股权结构，成为全资子公司或控股子公司( 保留法人资格) 。兼并全部产权( 股 份) 的，可以保留或取消被兼并企业的独立法人，兼并部分产权( 股份) 的只 能保留独立法人。 典型案例如深圳康佳集团股份有限公司1 9 9 3 年、1 9 9 5 年和1 9 9 7 年，通过 控股兼并，在东北的牡丹江市、西北的西安市和华东的滁州市建立了新的生产 基地。 企业并购的动因有消灭竞争对手，获取市场份额和高额利润；协同效应： 行业的战略陛转移；避税等。 4 、承担债务式 当一个企业的资产与债务额相等，即帐面净资产为零时，另一个企业以承 担该企业债务为条件接收其全部资产实现兼并，实质是零购买，属于现金购买 产权( 股份) 的一种特例。 5 、等值换股式 9 0 年代以来欧美企业的并购规模越来越大，金额越来越高，但直接支付越 来越少，大多数并购是以大量发行新股来筹集资金或以股票交换的方式进行。 例如，波音公司兼并麦道时，是将麦道的股票按一定比例折算成波音公司的股 票。 6 、组建企业集团的其他市场方式包括补偿式、贷转投式、租赁承包式等 纵观日本和美国的企业集团，部是在资本主义市场经济条件下，通过自由 竞争，不断扩大规模，发展壮大而形成，但其发展的过程和模式不同。目本的 企业集团多是通过内部扩张发展起来的，而美国的企业集团多是通过外部扩张 发展起来的。日本的企业集团主要是在所经营商品的纵深或相关领域，依靠新 技术的研究和开发，新产品的丌发、制造和规模生产，市场策划和品牌战略， 扩大销售和服务网络等，不断设立新的事业部、营业所、工厂、研究所对外营 销点等并不断将其作为子公司分离、独立、扩大规模而形成。而美国的企业集 团则主要是在发展过程中通过不断收购，兼并来扩大规模，并根据自身经营情 况不断改组、整合，甚至出售因收购兼并而背上的包袱、或不盈利的企业或没 有效率的部分，其多元化过程也是通过收购兼并完成的。 企业集团在形成、发展过程中，经营结构首先会发生改变，其中包括产品 结构、技术、业务范围等。同时，也离不开资本市场的参与。成功的企业或企 业集团的扩展一定是产品经营和资本经营的完美结合。下图则是企业集团扩展 的四维模型： 企业集团扩展的四维模型 1 7 ( 二) 企业集团的基本组织结构 组织结构是一个组织内部各构成部分之问所确立的关系形式，1 9 7 9 年诺贝 尔经济学奖获得者西蒙教授认为，“有效地开发社会资源的第一个条件是有效的 组织结构”。这就是说，组织结构是否合理和科学，直接影响到组织能否高效地 运转。 按照o 威廉姆森的分类法，现代企业的组织结构可分为三大类：u 型结 构、m 型结构和h 型结构。“u 型结构”是“单元结构”( u n i t a r yf o r m ) 的简称。 它是一种中央集权式的结构，企业内部按职能划分为若干部门，各部门独立陛 较小权力集中在高层管理人员手中。m 型结构是“多事业部结构”( m u l t i d i v i s i o n a lf o r