第三章 工程经济分析的基本要素.doc

第三章 工程经济分析的基本要素在工程经济分析中，财务评价指标起着重要的作用，而财务评价的主要指标实际上又是通过财务现金流量表计算导出的，因此在明确考察角度和系统范围的前提下正确区分现金流入与现金流出。对于一般性建设项目财务评价来说，投资、经营成本、销售收入和税金等经济要素本身既是经济指标，又是导出其他财务评价指标的依据，所以它们是构成经济系统财务现金流量的基本要素，也是进行工程经济分析最重要的基础数据。第一节 工程项目投资及构成工程项目总投资一般指工程从筹建开始到项目全部竣工投产为止所需要的全部资金投入。工程总投资从时间上由建设期的建设投资和为生产运营准备的流动资金两部分组成。如果建设投资所使用的资金含有借款，建设期利息也应计入总投资。工程总投资构成如图2.1所示。工具器具及生产家具购置费设备购置费基本预备费 涨价预备费间接费涨价预备费 涨价预备费利润建设项目总投资建设期贷款利息流动资金预备费建筑安装工程费工具器具及生产家设备购置费 涨价预备费预备费工程建设其他费用建筑安装工程费用设备及工器具购置用设备及工器具购置费工程建设其他费用建设投资工具器具及生产家具购置费设备购置费基本预备费 涨价预备费间接费涨价预备费 涨价预备费利润建设项目总投资建设期贷款利息流动资金预备费建筑安装工程费工具器具及生产家设备购置费 涨价预备费预备费工程建设其他费用建筑安装工程费用设备及工器具购置用设备及工器具购置费工程建设其他费用建设投资工具器具及生产家具购置费设备购置费基本预备费 涨价预备费间接费涨价预备费 涨价预备费利润建设项目总投资建设期贷款利息流动资金预备费建筑安装工程费工具器具及生产家设备购置费 涨价预备费预备费工程建设其他费用建筑安装工程费用设备及工器具购置用设备及工器具购置费工程建设其他费用建设投资 图2.1 工程项目总投资构成图一、设备及工、器具购置费用的构成设备及工、器具购置费用是由设备购置费和工具、器具及生产家具购置费组成的。1设备购置费的构成及计算设备购置费是指为建设项目购置或自制的达到固定资产标准的各种国产或进口设备、工具、器具的购置费用。它由设备原价和设备运杂费构成。 设备购置费设备原价设备运杂费 (2.1)上式中，设备原价指国产设备或进口设备的原价;设备运杂费指除设备原价之外的关于设备采购、运输、途中包装及仓库保管等方面支出费用的总和。（1）国产设备原价的构成及计算国产设备原价一般指的是设备制造厂的交货价，或订货合同价。它一般根据生产厂或 供应商的询价、报价、合同价确定，或采用一定的方法计算确定。国产设备原价分为国产标准设备原价和国产非标准设备原价。国产标准设备是指按照主管部门颁布的标准图纸和技术要求，由我国设备生产厂批量生产的，符合国家质量检测标准的设备。国产非标准设备是指国家尚无定型标准，各设备生产厂不可能在工艺过程中采用批量生产，只能按一次订货，并根据具体的设计图纸制造的设备。按成本计算估价法，表2.1为非标准设备的原价组成及计算。表2.1 国产非标准设备的原价组成及计算序号项 目计 算 公 式(1)材料费材料费材料净重(l加工损耗系数) 每吨材料综合价(2)加工费加工费设备总重量(吨) 设备每吨加工费(3)辅助材料费辅助材料费设备总重量辅助材料费指标(4)专用工具费(1) (3)项之和乘以一定百分比计算(5)废品损失费(1) (4)项之和乘以一定百分比计算(6)外购配套件费按设备设计图纸所列的外购配套件的名称、型号、规格、数量、重量，根据相应的价格加运杂费计算。(7)包装费(1) (6)项之和乘以一定百分比计算(8)利润(1) (5)项加 (7)项之和乘以一定利润率计算(9)税金增值税当期销项税额-进项税额当期销项税额销售额适用增值税率(销售额为(1)(8)(10)非标准设备设计费按国家规定的设计费收费标准计算合计单台非标准设备原价 (材料费加工费辅助材料费) (l专用工具费率)(l废品损失费率) 外购配套件费 (1包装费率)外购配套件费(l利润率) 销项税金 非标准设备设计费外购配套件费（2）进口设备原价的构成及计算 进口设备的原价是指抵达买方边境港口或边境车站，且交完关税等税费后形成的价格，即进口设备的抵岸价。进口设备抵岸价的构成与进口设备的交货类别有关。进口设备的交货类别可分为内陆交货类、目的地交货类、装运港交货类。装运港船上交货价 (FOB)是我国进口设备采用最多的一种货价。装运港交货即卖方在出口国装运港交货，主要有装运港船上交货价 (FOB)，习惯称离岸价格，运费在内价 (C&F)，运费、保险费在内价 (CIF)，习惯称到岸价格。进口设备抵岸价的构成及计算表2.2。表2.2 进口设备抵岸价的构成及计算序号项 目计 算 公 式(1)货价(FOB)装运港船上交货价，(2)国际运费国际运费(海、陆、空) (1) 运费率 国际运费(海、陆、空) 运量单位运价(3)运输保险费(4)银行财务费银行财务费(1) 银行财务费率(5)外贸手续费外贸手续费（1）+（2）+（3） 外贸手续费率（一般取1.5%）(6)关税关税到岸价格(CIF) 进口关税税率(7)增值税进口产品增值税额组成计税价格增值税税率 组成计税价格 关税完税价格+关税+消费税(8)消费税(9)海关监管手续费海关监管手续费到岸价海关监管手续费率(一般为0.3%)(10)车辆购置附加费 (到岸价+关税+消费税+增值税)进口车辆购置附加费率合计进口设备抵岸价货价+运费国际+运输保险费+银行财务费+外贸手续费+关税+增值税+消费税+海关监管手续费+车辆购置附加费 （3）设备运杂费的构成及计算设备运杂费的构成包括：运费和装卸费，包装费，设备供销部门的手续费，采购与仓库保管费。设备运杂费的计算公式： 设备运杂费设备原价设备运杂费率 （2.2）2.工具、器具及生产家具购置费的构成及计算工具、器具及生产家具购置费，是指新建或扩建项目初步设计规定的，保证初期正常生产必须购置的没有达到固定资产标准的设备、仪器、工卡模具、器具、生产家具和备品备件等的购置费用。 工具、器具及生产家具购置费设备购置费定额费率 （2.3）二、建筑安装工程投资我国现行建筑安装工程投资的具体构成主要是四部分：直接费、间接费、利润及税金。其具体构成如图2.2所示。11.税金4.固定资产使用费5.工具用 具使用费1.管理人员工资2.办公费3.差旅交通费6.劳动保险费7.工会经费8.职工教育经费9.财产保险费12.其它企业管理费10.财务费1.人工费2.材料费3.施工机械使用费直接工程费4.临时设施5.夜间施工6.二次搬运1.环境保护 2.文明施工3.安全施工7.大型机械设备进出场及安拆费8.混凝土钢筋混凝土模板及支架 9.脚手架10.已完工程及设备保护费11.施工排水、降水费措施费1.工程排污费2.工程定额测定费 3.社会保障费4.住房公积金5.危险作业意外伤害保险规费税金利润间接费建筑安装工程投资直接费 图2.2 建筑安装工程投资构成1.直接费由直接工程费和措施费组成。直接工程费是指施工过程中耗费的构成工程实体的各项费用，包括人工费、材料费、施工机械使用费。2.间接费计算间接费是按相应的计取基础乘以间接费费率确定。计算公式为:（1)土建工程 间接费直接工程费间接费费率 (2.4)（2）安装工程 间接费人工费间接费费率 (2.5)3.利润利润是指按规定应计人建筑安装工程造价的利润。它是按相应的计取基础乘以计划利润率确定。计算公式为:（1)土建工程 计划利润(直接工程费间接费) 计划利润率 （2.6）（2)安装工程 计划利润人工费计划利润率 (2.7)依据不同投资来源或工程类别，计划利润率实施差别利润率。 4.税金建筑安装工程税金是指国家税法规定的应计人建筑安装工程费用的营业税、城乡维护建设税及教育费附加。三、工程建设其他投资工程建设其他费用，是指从工程筹建起到工程竣工验收交付使用止的整个建设期间，除建筑安装工程费用和设备及工、器具购置费用以外的，为保证工程建设顺利完成和交付使用后能够正常发挥效用而发生的各项费用。工程建设其他费用，按其内容大体可分为三类。第一类指土地使用费;第二类指与工程建设有关的其他费用;第三类指与未来企业生产经营有关的其他费用。1.土地使用费任何一个建设项目都固定于一定地点与地面相连接，必须占用一定量的土地，也就必然要发生为获得建设用地而支付的费用，这就是土地使用费。它是指通过划拨方式取得土地使用权而支付的土地征用及迁移补偿费，或者通过土地使用权出让方式取得土地使用权而支付的土地使用权出让金。2.与项目建设有关的其他费用根据项目的不同，与项目建设有关的其他费用的构成也不尽相同，在进行工程估算及概算中可根据实际情况进行计算。(1)建设单位管理费建设单位管理费是指建设项目从立项、筹建、建设、联合试运转、用及后评估等全过程管理所需的费用。内容包括: 建设单位开办费、建设单位经费。(2)勘察设计费勘察设计费是指为本建设项目提供项目建议书、可行性研究报告及设计文件等所需费用。勘察设计费中;项目建议书、可行性研究报告按国家颁布的收费标准计算，设计费按国家颁布的工程设计收费标准计算;勘察费一般民用建筑6层以下的按35元/m2计算，高层建筑按810元/m2计算，工业建筑按I012元/m2计算。(3)研究试验费研究试验费是指为建设项目提供和验证设计参数、数据、资料等所进行的必要的试验费用以及设计规定在施工中必须进行试验、验证所需费用。包括自行或委托其他部门研究试验所需人工费、材料费、试验设备及仪器使用费等。这项费用按照设计单位根据本工程项目的需要提出的研究试验内容和要求计算。(4)建设单位临时设施费建设单位临时设施费是指建设期间建设单位所需临时设施的搭设、维修、摊销费用或租赁费用、 临时设施包括临时宿舍、文化福利及公用事业房屋与构筑物、仓库、办公室、加工厂以及规定范围内的道路、水、电、管线等临时设施和小型临时设施。(5)工程监理费工程监理费是指建设单位委托工程监理单位对工程实施监理工作所需费用。(6)工程保险费工程保险费是指建设项目在建设期间根据需要实施工程保险所需的费用。包括以各种建筑工程及其在施工过程中的物料、机器设备为保险标的的建筑工程一切险，以安装工程中的各种机器、机械设备为保险标的的安装工程一切险，以及机器损坏保险等。根据不同的工程类别，分别以其建筑、安装工程费乘以建筑、安装工程保险费率计算。(7)引进技术和进口设备其他费用引进技术及进口设备其他费用，包括出国人员费用、国外工程技术人员来华费用、技术引进费、分期或延期付款利息、担保费以及进口设备检验鉴定费。内容包括: 出国人员费用、国外工程技术人员来华费用、技术引进费、分期或延期付款利息、担保费、进口设备检验鉴定费用。(8)工程承包费工程承包费是指具有总承包条件的工程公司，对工程建设项目从开始建设至竣工投产全过程的总承包所需的管理费用。具体内容包括组织勘察设计、设备材料采购、非标准设备设计制造与销售、施工招标、发包、工程预决算、项目管理、施工质量监督、隐蔽工程检查、验收和试车直至竣工投产的各种管理费用。3与未来企业生产经营有关的其他费用(1)联合试运转费联合试运转费是指新建企业或新增加生产工艺过程的扩建企业在竣工验收前，按照设计规定的工程质量标准，进行整个车间的负荷或无负荷联合试运转发生的费用支出大于试运转收人的亏损部分。费用内容包括:试运转所需的原料、燃料、油料和动力的费用，机械使用费用，低值易耗品及其他物品的购置费用和施工单位参加联合试运转人员的工资等。(2)生产准备费生产准备费是指新建企业或新增生产能力的企业，为保证竣工交付使用进行必要的生产准备研发生的费用。费用内容包括:生产人员培训费、生产单位提前进厂参加施工、设备安装、调试等以及熟悉工艺流程及设备性能等人员的工资、工资性补贴、职工福利费、差旅交通费、劳动保护费等。(3)办公和生活家具购置费办公和生活家具购置费是指为保证新建、改建、扩建项目初期正常生产、使用和管理所必需购置的办公和生活家具、用具的费用。改、扩建项目所需的办公和生活用具购置费，应低于新建项目。 四、预备费按我国现行规定，预备费包括基本预备费和涨价预备费。1.基本预备费基本预备费是指在初步设计及概算内难以预料的工程费用。基本预备费=(设备及工、器具购置费+建筑安装工程费用+工程建设其他费用)基本预备费率2.涨价预备费涨价预备费是指建设项目在建设期间内由于价格等变化引起工程费用。费用内容包括:人工、设备、材料、施工机械的价差费，建筑安装工程费及工程建设其他费用调整，利率、汇率调整等增加的费用。涨价预备费的测算方法，一般根据国家规定的投资综合价格指数平的投资额为基数，采用复利方法计算。计算公式为: （2.8）式中: PF涨价预备费; n建设期年份数; It建设期中第t年的投资计划额，包括设备及工器具购置费、建筑安装工程费、工程建设其他费用及基本预备费; f一一年均投资价格上涨率。例2.1某建设项目，建设期为3年，各年投资计划额为，第一年投资5000万元，第二年10000万元，第三年2000万元，年均投资价格上涨率为8%，求建设项目建设期间涨价预备费。解:第一年涨价预备费为:PF1=I1 (l+f)-1=50008%=400万元第二年涨价预备费为:PF2=I2(1+f)2一1=10000(1.082一1)=1664万元第三年涨价预备费为:PF3=I3(1+f)3一1=20000(1.083一1)=5194.24万元所以，建设期的涨价预备费为: PF1+PF2+PF3=400+1664+5194.24=7258.24万元五、建设期贷款利息建设期贷款利息包括向国内银行和其他非银行金融机构贷款、出口信贷、外国政府贷款、国际商业银行贷款以及在境内外发行的债券等在建设期间内应偿还的借款利息。当总贷款是分年均衡发放时，建设期利息的计算可按当年借款在年中支用考虑，即当年贷款按半年计息，上年贷款按全年计息。计算公式为: （2.9）式中： Ij建设期第j年应计利息; Pj-1建设期第 j-1年末贷款累计金额与利息累计金额之和; Aj建设期第j年贷款金额; i年利率。例2.2某新建项目，建设期为3年，今年均衡进行贷款，第一年贷款500万元，第二年贷款400万元， 第三年300万元，年利率为10%，每年借款平均支用，建设期内利息只计息不支付，计算建设期借款利息。解：建设期各年利息计算如下:P1=0， A1=500, I1=0.550010%=25万元P1=500+25=525万元， A2=400万元， I2=(525+0.5400) 10%=72.5万元P2=500+25+400+72.5=997.5万元， A3=300万元I3=（997.5+0.5300）10%=114.75万元建设期利息为I1+I2+I3=212.25万元六、流动资金 流动资金是指为维持生产所占用的全部周转资金，它是流动资产与流动负债的差额。流动资产是指在一年或超过一年的一个营业周期内变现或耗用的资产，包括现金及存款、短期投资、应收款及预付款、存货等。流动负债是指将在一年或超过一年的个营业周期内偿还的债务，包括短期借款、应付票据、应付账款、预收贷款、应付工资、应交税金、应付利润、其他应付款、预提费用等。流动资金在生产经营期间被项目长期占用，在项目寿命期结束时，应予以回收。第二节 成本与费用成本和费用是从劳动耗费角度衡量技术方案投入的基本指标，是经济分析中的基本要素，它可以综合反映项目的技术水平、工艺完善程度、资金利用情况、劳动生产力与经营管理水平。工程经济分析中不严格区分费用与成本，而将它们均规为现金流出。一、总成本费用总成本费用是指企业(投资项目)在一定时期内(一般为1年)为生产和销售产品所花费的全部支出。总成本费用是狭义的成本费用概念，是指企业的生产经营成本。按经济用途的不同，总成本费用可分为生产成本和期间费用。1.生产成本的构成 生产成本亦称制造成本，是指企业生产经营过程中实际消耗的直接材料费、直接工资、其他直接支出和制造费用。（1）直接材料费直接材料费包括企业生产经营过程中实际消耗的原材料、辅助材料、设备零配件、外购半成品、燃料、动力、包装物、低值易耗品以及其他直接材料费。（2）直接工资直接工资包括企业直接从事产品生产人员的工资、奖金、津贴和补贴等。（3）其他直接支出其他直接支出包括直接从事产品生产人员的职工福利费等。（4）制造费用制造费用是指企业各个生产单位(分厂、车间)为组织和管理生产所发生的各项费用，包括生产单位(分厂、车间)管理人员工资、职工福利费、折旧费、维简费、修理费、物料消耗、低值易耗品摊销、劳动保护费、水电费、办公费、差旅费、运输费、保险费、租赁费(不含融资租赁费)、设计制图费、试验检验费、环境保护费以及其他制造费用。其中，直接材料、直接人工和其他直接支出构成产品的直接成木，制造费用则构成产品的间接成本。2.期间费用期间费用是指当期发生的、与生产活动没有直接联系的、直接计入损益的各项费用。它包括管理费用、营业费用和财务费用。（1）管理费用管理费用是指企业行政管理部门管理和组织经营活动而发生的各项费用，包括工会经费、职工教育经费、业务招待费、印花税等相关税金、技术转让费、无形资产摊销、咨询费、诉讼费、提取的坏账损失、提取的存货跌价准备、公司经费、聘请申介机构费、研究与开发费、劳动保险费、董事会会费以及其他管理费用。公司经费包括总部管理人员工资、职工福利费、办公费、折旧费、修理费、物料消耗费、低值易耗品摊销费以及其他公司经费。劳动保险费是指离退休职工的退休金、价格补贴、医疗费、异地安家费、职工退休金、职工死亡丧葬补助费、抚恤费、按规定支付给离休干部的各项经费以及企业按规定提取的统筹退休基金。董事会会费是指企业最高权力机构及其成员为执行其职能而发生的费用，如差旅费、会议费等。管理费用一般发生在企业的行政管理部门，如工厂、公司一级的费用。直接组织产品生产的单位，如车间、施工企业的工程处等发生的组织和管理生产的费用，一般应属于间接费用。但车间、工程处等单位发生的，由工厂或公司统一掌握、管理和分配使用的工会经费、职工教育经费、劳动保险费等，也应列入管理费用核算。（2）营业费用营业费用是指企业在销售产品、提供劳务过程中发生的各项费用以及专设销售机构的各项经费。它包括运输费、保险费、展销费、广告费、租赁费(不包括融资租赁费)，以及为销售产品而专设的销售机构的职工工资、福利费等经常性费用。（3）财务费用它是指企业筹集生产经营所需资金而发生的费用，包括利息支出(减利息收入)、汇兑损失(减汇兑收益)、金融机构手续费以及筹集生产经营资金发生的其他费用等。3.工程项目成本费用估算由于工程经济分析常发生在工程使用之前，较难详细估算上述成本费用，出此可采用生产要素法估算总成本费用。应用生产要素法时，总成本等于经营成本与折旧费、摊销费和财务费用之和。在工程经济中将构成成本费用的外购原材料费、外购燃料及动力费、工资及福利费、修理费、其他费用、折旧费、摊销费、生产经营期利息支出等生产要素逐一列出，逐项估算。年总成本费用计算为：总成本费用生产成本销售费用管理费用财务费用 （2.10）总成本费用外购原材料、燃料及动力费工资及福利费修理费折旧费维简费摊销费利息支出其他费用 （2.11） （1）外购原材料、外购燃料及动力费1）原材料成本是成本的重要组成都分，可采用公式(2-12)计算。 外购原材料费=年产量单价产品原材料成本 (2.12)式中，年产量可根据测定的设计生产能力和投产期各年的生产负荷加以确定；单位产品原材料成本是依据原材料消耗定额和单价确定的。企业生产经营过程中所需要的原材料种类繁多，在计算时，可根据具体情况选取耗用量较大的、主要的原材料为对象，依据有关规定、原则和市场调查数据进行估算2）燃料动力费计算公式为： 外购燃料及动力成本=年产量单位产品燃料和动力成本 （2.13）（2）工资及福利费计算工资及福利费包括在制造成本、管理费用、销售费用之中。为便于计算和进行经济分析，可将以上各项成本中的工资及福利费单独计算。1)工资工资的计算可以采取以下两种方法：一是按整个企业的职工定员数和人均年工资额计算年上资总额，其计算公式 年工资成本=企业职工定员数人均年工资额 (2.14)二是按照木同的工资级别对职工进行划分，分别估算同一级别职工的工资，然后再加以汇总。一般可分为五个级别，即高级管理人员、中级管理人员、一般管理人员、技术上人和一般工人等。苦有国外的技术人员和管理人员，应单独列出。2)福利费福利费主要包括职工的保险贸、医药费、医疗经费、职工生活困难补助以及按国家规定开支的其他职工福利支出，不包括职工福利设施的支出。一般按职工工资总额的一定比例提取。（3）折旧费折旧费包括在制造留用、管理费用、销售费用中。折旧是指在固定资产的使用过程中，随着资产损耗而逐渐转移到产品成本费用中的那部分价值。将折旧费计入成本费用是企业回收固定资产投资的一种手段。按照国家规定的折旧制度，企业把已发生的资本性支出转移到产品成本费用中去，然后通过产品的销售，逐步回收初始的投资费用。具体计算详见本章第三节。（4）修理费与折旧费相比，修理费也包括在制造费用、管理费用、销售费用之中。为便于计算和进行经济分析，可将以上各项成本中的修理费单独估算。修理费包括大修理费用和中小修理费用。在估算修理费时，一般无法确定修理费具体发生的时间和金额，可按照折旧费的一定百分比计算，该百分比可参照同行业的经验数据加以确定。（5）维简费维简费是指采掘、采伐工业按生产产品数量(采矿按每吨原矿产量，林区按每立方米原木产量)提取的固定资产更新和技术改造资金，即维持简单再生产的资金，简称“维简费”。企业发生的维简费直接计入成本，其计算方法和折旧费相同。这类采掘、采伐企业不计提固定资产折旧。（6）摊销费摊销费是指无形资产和递延资产在一定期限内分期摊销的费用。无形资产和递延资产的原始价值要在规定的年限内，按年度或产量转移到产品的成本之中，这一部分被转移的无形资产和递延资产的原始价值，称为摊销。企业通过计提摊销费，回收无形资产及递延资产的资本支出。计算摊销费采用直线法，并且不留残值。计算无形资产摊销费的关键是确定摊销期限。无形资产应按规定期限分期摊销。法律、合同或协议规定有法定有效期和受益年限的，按照法定有效期或合同、协议规定的受益年限孰短的原则确定；没有规定期限的，按不少于10年的期限分期摊销。递延资产按照财务制度的规定在投产当年一次摊销。（7）生产经营期利息计算利息支出是指筹集资金而发生的各项费用，包括生产经苗期间发生的利息净支出，即在生产经营期所发生的建设投资借款利息和流动资金借款利息之和。建设投资借款在生产期发生利息的计算公式为： 每年支付利息年初本金累计额年利率 （2.15）为简化计算，还款当年按年末偿还，全年计息。流动资金的借款属于短期借款，利率较长期借款利率低，且利率一般为季利率，三个月计息一次。在工程经济分析中，为简化计算，一般采用年利率，每年计息一次。流动资金借款利息计算公式为： 流动资金利息=流动资金借款累计金额年利率 (2.16)需要引起注意的是，在生产经营期利息是可以进入成本的，因而每年计算的利息不再参与以下各年利息的计算。（8）其他费用计算其他费用是指在制造费用、管理费用、财务费用和销售费用中扣除工资从福利费、折旧费、修理费、摊销费和利息支出后的费用。在工程经济分析中，其他费用一般可根据成本中的原材料成本、燃料和动力成本、工资及福利费、折旧费、修理费、维简费及摊销费之和的一定百分比计算，并按照同类企业的经验数据加以确定。将上述各项合计，即得出运营期各年的总成本。二、经营成本经营成本也称付现成本，是从工程项目本身考察，其在一定期间（通常为1年)内由于生产和销售产品及提供劳务而实际发生的现金支出。经营成本是工程经济分析中经济评价的专用术语，用于项目财务评价的现金流量分析。经营成本是总成本费用的一部分，但不包括虽计入总成本费用中，而实际尚未发生现金支出的费用项目。经营成本是属于工程项目的现金流出，可按下式计算:经营成本总成本费用一折旧费一维简费一摊销费一利息支出 （2.17）经营成本外购原材料、燃料及动力费工资及福利费修理费其他费用 （2.18）经营成本=总成本费用一折旧费一摊销费一借款利息 (2.19)经营成本计算公式中之所以扣除折旧费、摊销费，是因为它们不属于现金流量。因为一般产品销售成本中包含有固定资产折旧费用、维简费、无形资产及递延资产摊销费和利息支出等费用。在工程经济分析中，建设投资是计入现金流出的，而折旧费用是建设投资所形成的固定资产的补偿价值，如将折旧费用随成本计入现金流出，会造成现金流出的重复计算；同样，由于维简费、无形资产及其他资产摊销费也是建设投资所形成的，只是项目内部的现金转移，而非现金支出，故为避免重复计算也不予考虑。贷款利息是使用借贷资金所要付出的代价，对于项目来说是实际的现金流出，但在评价项目总投资的经济效果时，并不考虑资金来源问题，故在这种情况下也不考虑贷款利息的支出；在资本金财务现金流量表中由于已将利息支出单列，因此，经营成本中也不包括利息支出。由此可见，经营成本是从投资方案本身考察的，在一定期间（通常为一年）内由于生产和销售产品及提供劳务而实际发生的现金支出。三、固定成本与变动成本从理论上讲，年总成本费用可分为固定成本、变动成本和混合成本三大类，1.固定成本固定成本是指在一定生产规模限度内不随业务量变动而变动的费用。例如，按平均年限法计提的固定资产折旧费、行政管理费、管理人员工资及实行固定基本工资制的生产工人的工资等。2.变动成本变动成本是指其发生总额随业务量增减变化而成正比例升降的那部分成本，例如构成产品实体的原材料、燃料、动力，计件工资等。3.混合成本混合成本是指介于固定成本和变动成本之间，也称为半可变(半固定)成本。在项目经济评价中，根据需要，可用回归分析法等数学方法把半可变(半固定)成本分解为变动成本部分和固定成本部分。四、沉没成本沉没成本是指过去已经支出而现在已无法得到补偿的成本。例如，某公司曾拟投资一项目，在论证项目可行性时支付专家咨询费50000元，后项目因经费紧张停了下来，两年后拟重新上马，则已发生的咨询费从性质上讲属于沉没成本。因为该笔支出已经发生，不管公司是否继续该投资方案，它都已经无法收回，与公司未来的总现金流量无关。从决策的角度来看，沉没成本是以往发生的与当前决策无关的费用。以往发生的费用只是造成当前状态的一个因素，当前决策所要考虑的是未来可能发生的费用及所能带来的收益，不考虑以往发生的费用。如果将沉没成本纳入工程项目方案的总成本，则一个有利的方案可能因此变得不利，一个较好的方案可能变为较差的方案，从而造成决策失误。因而在工程经济分析中，沉没成本不应在现金流量中出现。 五、机会成本机会成本又称经济成本或择一成本，它是指利用一定资源获取收益时所放弃的其他可能的最大收益。当一种有限的资源具有多种用途咐，可能有多种投人这种资源获取相应收益的机会，如果将这种资源置于某种特定用途，必然要放弃其他投资机会，同时也放弃了相应的收益，在所放弃的机会中最佳的机会可能带来的收益，就是将这种资源置于特定用途的机会成本。例如，新投资项目需要使用公司拥有的一块土地，在进行投资分析时，公司不必动用资金去购置土地，但仍必须将此土地的成本考虑在内。因为企业若不利用这块土地来进行项目投资，则可将土地移作他用并取得一笔收入，而这笔收人代表项目使用土地的机会成本。假设该土地出售可净得20万元，则不管土地的账面价值是10万元还是30万元，都应以20万元的现行市价作为这块土地的机会成本。机会成不不是通常意义上实际所需支付的成本，而是一种失去的收益。这种收益不是实际发生的，而是潜在的。机会成本总是针对具体方案的，离开被放弃的方案就无从计量确定。机会成本在决策中的意义在于它有助于全面考虑可能采取的各种方案，以便保证经济资源得到最佳利用。六、边际成本边际成本是指产品的产量每增加一个单位所需增加的成本。在大批量生产情况下，由于在一定的生产能力范围内，每增加一个单位产品只增加变动成本，所以边际成本常表现为变动成本。但在单件小批量生产情况下，增加一个单位产品常需增加生产能力，即需增添机器设备等，这时边际成本就包括由增加这一单位产品研发生的所有变动成本和固定成本。严格地说，边际成本的涵义如上所述，是指增加一个单位产品所增加的成本。但在实际工作中，人们常常也将增加一批产量所增加的成本看作边际成本，这时边际成本实际上是边际成本总额。七、环境成本大多数产品的生产对环境都有副作用，如工厂排放的污水废气、机器开动时的噪音等。任何生产项目都会对环境造成程度不同的污染，它们对环境产生的副作用以及人们为消除这些副作用所作的投入就成为环境成本。第三节 折旧与摊销一、折旧的概念折旧是指在固定资产的使用过程中，随着资产损耗而逐渐转移到产品成本费用中的那部分价值。固定资产的损耗，分有形损耗和无形损耗两种，有形损耗是指固定资产由于使用和自然力影响而引起的使用价值和价值的损失，也称为实际损耗或物理损耗；无形损耗是指机器设备由于技术进步而引起的价值损失。固定资产由于损耗而转移到产品中去的那部分价值，在实际工作中称为折旧费或折旧额，它是构成产品成本的一个重要组成部分。将折旧费计入成本费用是企业回收固定资产投资的一种手段。按照国家规定的折旧制度，企业把已发生的资本性支出转移到产品成本费用中去，然后通过产品的销售，逐步回收初始的投资费用。固定资产折旧计入产品成本的实质，是企业的固定资金转化为流动资金的过程。在这一过程中，企业固定资产所占用的资金由于损耗而减少，企业中产品、产成品所占用的资金由于产品价固定资产折旧计入产品成本的实质，是企业的固定资金转化为流动资金的过程。在这一过程中，企业固定资产所占用的资金由于损耗而减少，企业中产品、产成品所占用的资金由于产品价值的形成则增加，随着产品销售收回货币资金，这部分计入产品成本的折旧费就得到相应的补偿。为了保证固定资产再生产的资金来源，这部分由固定资金转化的流动资金，需要事先提存并单独积累，这就形成了折旧基金，专门用于固定资产的更新改造。根据我国财务会计制度有关规定，计提折旧的固定资产范围是：企业的房屋、建筑物；在用的机器设备、仪器仪表、运输车辆、具器具；季节性停用和在修理停用的设备；以经营租赁方式租出的固定资产；以融资租赁方式租入的固定资产。二、影响固定资产折旧的因素影响固定资产折旧的因素主要有以下三点：1固定资产原值固定资产原值指固定资产的原始价值或重置价值。2固定资产净残值固定资产净残值等于估计残值与估计清理费用之差。一般为原始价值的35。3固定资产估计使用年限固定资产估计使用年限指固定资产的预期使用年限。正确的使用年限应综合反映有形和无形损耗。如使用年限估计过长，固定资产的经济寿命已满，但价值还未全部转移，这等于把老本当收入，人为扩大利润，使固定资产得不到更新，企业无后劲。如使用年限估计过短，使补偿有余，导致人为增大成本，利润减少，少纳所得税，并可能提前报废，造成浪费。三、折旧的计算折旧方法有很多，运用不同的折旧方法对某一时期企业营运所产生的影响是不同的。不同折旧方法的计算结果，会使每一经营期间所负担的折旧费用不同，从而会直接影响各期的产品成本，也会影响到产品的销售价格，还会影响到企业的税后利润以及缴纳的所得税，同时还会影响到企业的净资产值，最终对企业的当前利益和长远发展产生影响。因此，企业在选择折旧方法时，既要考虑怎样符合固定资产损耗的实际情况，又要考虑如何适应企业经营发展的战略需要。此外，对不同用途、不同性质的固定资产还可选用不同的折旧方法。我国现行的固定资产折旧方法，一般采用应采用平均年限法，工作量法或加速折旧法。1.平均年限法平均年限法，也称直线法，计提固定资产折旧额与固定资产使用年限成正比例变动。计算公式如下：年折旧额为： （2.20）年折旧率为： （2.21）式中：D年折旧额P固定资产原值(指固定资产的原始价值或重置价值)L估计净残值（估计残值估计清理费用,一般为原始价值的35) N估计使用年限(指固定资产的预期使用年限)r净残值率（一般按照固定资产原始价值的35%）d年折旧率， 确定固定资产的折旧年限，既要考虑固定资产的有形损耗，又要考虑固定资产的无形损耗，使经济折旧年限较物理折旧年限有所缩短，以保证固定资产在需要提前更新时有足够的资金来源。如使用年限估计过长，固定资产的经济寿命已满，但价值还未全部转移，这等于把老本当收入，人为扩大利润，使固定资产得不到更新，企业无后劲。如使用年限估计过短，使补偿有余，导致人为增大成本，利润减少，少纳所得税，并可能提前报废，造成浪费。平均年限法计算简便、易于理解。但此方法折旧分布与获利能力分布不相符，同时只考虑资产存在时间，未考虑资产的使用强度。平均年限法把固定资产的全部损耗价值在其经济使用年限内平均计提折旧，故而凡是在使用年限内无论使用与否都要发生损耗的固定资产，以及常年均衡使用或基本上均衡使用的固定资产，都可以采用平均年限法，如房屋、建筑物和不受季节影响的动力、传导、加工和维修设备等。例2.3某固定资产原始价值580000元，预计净残值8300元，使用年限20年，计算折旧率，折旧额，月折旧额。解：年折旧率=（580000-8300）/58000020100%=4.93%年折旧额=5800004.93%=28594元月折旧额=5800004.93%12=2382.83元2.工作量法 实行工作量法的企业主要采用以下两种具体计提方式: （1）按照行驶里程计算固定资产折旧额 它是以固定资产折旧总额除以预计使用期限内可以完成的总行驶里程，求得每行驶里程折旧额的方法。使用这种方法时，每行驶里程的折旧额是相同的。根据各个时期完成的行驶里程，即可计算出该时期应计提的折旧额。计算公式如下: (2.22) (2.23)式中：M总工作量 m单位工作量折旧额Kt第t期的实际完成工作量 Dt第t期的折旧额例2.4某企业有大客车一辆，原始价值为2000000元，净残值20000，预计可行驶500000公里，第一年行驶60000公里。解：每公里折旧额=（2000000-20000）500000=3.96元第一年应计提折旧额=600003.96=237600元（2）按照工作小时计算固定资产折旧额它是以固定资产折旧总额除以预计使用期限内可以完成的总工作小时，求得每工作小时折旧额的方法。使用这种方法时，每工作小时的折旧额是相同的。根据各个时期使用的工作小时，即可计算出该时期应计提的折旧额。计算公式如下: (2.24)例2.5某重型机器原始价值为560000元，清理费用为8000元，残余价值为10000元，预计可以使用20000小时。第一年使用了1000小时，第二年使用了1500小时。则: 每工作小时折旧额=(560000十8000一10000)20000=27.9(元) 第一年应计提折旧额=100027.9=27900 (元) 第二年应计提折旧额=150027.9=41850(元) 该方法适用于各期完成工作量不均衡的固定资产。3.双倍余额递减法这种方法是加速折旧的一种方法，它是根据固定资产原值减去已提折旧后的余额，按照平均年限法的折旧率加倍计算的折旧率计提折旧的一种方法。随着固定资产净值的逐年减少，各年计提的折旧额也逐年递减。采用双倍余额递减法计算固定资产折旧时的折旧率和折旧额按以下公式计算: (2.25)式中：Bt1第t1年的账面价值Dt第t年的折旧额D年折旧率为直线折旧率的2倍，即2N。就固定资产净值而言，由于每年的折旧率固定不变，而作为折旧依据的固定资产账面净值却逐年递减，因此折旧额在起初的几年较大，后来的几年则较小，这也是加速折旧的最显著的特征。另外，在实务中，常常在固定资产折旧年限到期前两年，将固定资产折余价值扣除预计净残值后的净额平均摊销。例2.6某项设备账面原值为190000元，残值预计为4000元，使用年限为5年，则该设备的年折旧率为多少，各年折旧额多少。解：d=2/5=40%表2.3 双倍余额递减法计算固定资产折旧额年份期初账面余额折旧率折旧额累计折旧额期末账面余额119000040%7600076000114000211400040%456001216006840036840040%27360148960410404410401852016748022520522520185201860004000注意：实行双倍余额递减法，应当在其固定资产折旧年限到期前两年内，将固定资产净值扣除预计净残值后的净额平均摊销，即最后两年改用直线折旧法计算折旧。4.年数总和法这种方法根据折旧总额乘以递减分数(折旧率)，确定年度折旧额。折旧总额系原始价值加上清理费用，再减去残余价值的余额。递减分数的分母为固定资产使用年限的各年年数之和，即年数总和，如使用年限为5年，则年数总和为1十2十3十4十5=15。递减分数的分子，为固定资产尚可使用的年数，如第一年为5，第二年为以后各年依次为3、2、1。这样计算出来的折旧额是递减的，它是一种递减折旧法，其折旧率是每年变换的，因而又叫变率递减法。因此，这就可以简化年数总和法的固定资产折旧率和折旧额的计算。 (2.26)例2.7某台机床原始价值为185000元，残值率10%，预计使用年限5年，用年数总和法计算折旧额。表2.4 年数总和法计算固定资产折旧额年份折旧总额折旧率年折旧额累计折旧额账面余额11665005/15555005550012950021665004/1544400999008510031665003/15333001332005180041665002/15222001554002960051665001/151110016650018500 双倍余额递减法和年数总和法是加速折旧的具体方法。加速折旧法的各种具体方法有一个共同点，即在固定资产使用年限内，折旧费先多分摊，后少分摊。加速折旧法在英国、美国和其他西方国家广泛使用。西方国家的企业愿意采用快速折旧法的主要原因是:一是西方企业很重视现金的回收，采用快速折旧法可以在固定资产使用的头几年尽快收回原投资的大部分，以便用收回的资