儿童玩具出租店项目财务可行性分析.doc

儿童玩具出租店项目财务可行性分析1、 项目概况 小城是一名刚毕业不久的大学生，和其他应届毕业生一样，小城也在为工作的事情而烦恼。接二连三的面试碰壁，让小城对自己的前途很迷茫。渐渐地小城变得消极了，不再像刚毕业的时候那样激情慢慢的找工作来实现自己的梦想。开始了每天网吧夜店家三点一线的生活。父母对他的消极反映实在看看不下去了，决定让他振奋起来。一天小城的妈妈硬拉着小城去买菜，路上小城看见小区里的孩子为了玩具在吵架，突然小城来了灵感。既然我找不到工作为什么不自主创业呢。为了这个想法，小城改变了原先消极的生活方式，开始为自己的创业计划做准备。 小城的计划是这样的，为了让小区的孩子们能玩到更多的玩具，不为争抢玩具而打架，让上班的父母能有更多休息时间，小城希望能在小区里创建一个儿童的乐园，里面各种玩具一应俱全，还有可以看护小孩的阿姨和小朋友喜欢吃的各色零食糖果，方便工作繁忙的家长。 有自己的公司的小城的表哥陈旧深深地被小城提出的这个儿童玩具出租店吸引了，有意与小城合伙。但是令小城头疼的问题是，他对策划与运营一无所知，一大串儿的问号挤进了他的脑袋里，特别是令他格外担忧的财务问题，建立这个店需要多少资金？资金来源于哪儿？这个儿童玩具出租店将来是否会盈利？如果能盈利，那能够创收多少呢？如何说服自己的父母同意这项计划？这些都是在进行策划与运营过程中，会涉及的一些重要问题，而这些问题的解答即使财务可行性分析所要做的工作，于是，小城找到了自己学财务的女朋友小琴，请她帮助做网站财务的财务可行性分析。二、项目的投资估算陈旧在看了财务分析的简单介绍后，决定第一步从投资估算开始对这个玩具店的财务可行性分析。以下的资金支出提案，具体内容如下：在小区内租用一间门市，至少100平方米。（一年租金大约60000元）玩具出租店的设备包括必要的儿童玩具，储物柜，收银机等。（20000元）店面设计设计。（10000元）为筹建玩具出租店需要花费一定的筹建费用，包括人工费。（6000元）玩具出租店的宣传费用。（5000元）其他费用。（2000元）这个资金支出提案总共需要93000元。现在小城的表哥对于玩具出租店的总体开销已经有了初步的了解，同时很高兴自己在玩具出租店的建设中终于迈出了第一步，于是陈旧在第一时间将玩具出租店的资金支出计划于小城进行了沟通。小琴的任务，就是按照财务上的要求，将粗糙的资金支出计划编制成专业的投资估算表，可以细分为营运资金预算和资本预算。小琴在了解了玩具出租店所需要的各项资金支出后，运用他专业的知识将之整理修正并编制投资估算表。投资估算表是玩具出租店财务可行性分析的基础数据，体现了玩具出租店建设初始所需要的各项资金支出。在投资估算表中，必须载明待筹的资金总额，以及这笔资金将如何支出。此外，额外的营运资金准备，也可载明在投资估算表中，或将之个别列出。 表2-1 玩具出租店投资估算表 单位：元序号各项支出名称估算价值一资本支出200001必备设备20000二筹建费用支出130001宣传推广费用50002人工费用60004其他费用2000三垫支的营运资金支出100001货币资金100002存货0当然，投资估算表的具体项目和格式可以根据具体的玩具出租店内容进行调整，以方便相关人表达和阅读为准。三、项目的筹资方案小琴将做好的投资估算表第一时间发给了陈旧，拿到投资估算表的陈旧坐在他的办公室里，又开始了他新一轮的思考，现在他面临一个很棘手的问题，就是钱从哪里来呢？如果依靠自己公司资金支持，陈旧心里很清楚，自己公司本年度并没有这么多的预算会投入在这个玩具出租店上，百思不得其解，陈旧又拨通了小琴的电话，说出了自己的问题，按照目前工作的预算，最多能用在这个项目上的资金只有30000元，其余的钱从哪里来呢？是否可以借款？或者是否可以小城投入一部分？都可以采用哪些方式筹集资金呢？到底哪种方式是最合适的呢？面对这些问题，小琴陷入了沉思：陈旧所提出的这些问题都是在选择筹资方案时，会涉及的一些重要问题。每一种筹资方式都有其优点，又都有其局限性，不能盲目选择。小琴的责任，就是以最低的成本取得资金，以帮助陈旧实现他的愿望。小琴最后决定，召集有关财务人员及小城，对玩具出租店的未来发展前景做出一个相对准确的预测，并在此基础上再拟定几个既符合陈旧公司的状况又适合玩具出租店的筹资方案，提供给陈旧进行选择。综合考虑以上因素，结合玩具出租店的实际情况和及陈旧的情况，发行股票和债券是天方夜谭，融资租赁也没有必要，因此可选择的筹资方式只有股东直接投资和长期借款，小琴在大家讨论的基础上，拟定了玩具出租店的筹资方案。（1）资金筹措：本玩具出租店由陈旧和小城共同投资建设，陈旧以开店的必备物品入股，股价为20000元，同时投入资金10000元；同时也考虑到小城的实际情况和能力，由小城和小琴共同入股，估价为5000元。本玩具出租店合计注册资金为27000元，占整个网站建设投资的64%，其余资金通过借款融资。决定向小城的父母借款58000元。（2）还款方式：考虑到对小城创业项目的支持，小城的父母决定在玩具出租店开业后每月向小城收取1000元。 根据以上资料编制股本结构与规模表和投资计划与资金筹措表。 表3-1 股本结构与规模 单位：元 资金来源资金规模陈旧公司小城与女友入股设备入股资金入股金 额20000100005000比 例46.51%23.25%11.62% 表3-2 投资计划与资金筹措表 单位：元序号项目名称金额合计1总投资930001.1固定资产投资200001.2建设期利息02资金筹措80002.1自有资金350002.1.1 用于固定资产投资200002.1.2用于流动资金02.2借款580002.2.1长期借款58000其中：用于固定资产投资0用于流动资产10000用于筹建费用支出100002.2.2短期借款2.2.3其他短期借款30002.3其他四、项目成本费用和收入的估算在大家共同的努力下，终于有了确定的资金来源，资金有了，陈旧心中的大石头终于落地了，似乎一切发展得都很顺利，剩下的事情就是放开手大干一场了。陈菊似乎现在就能看到玩具出租店给小城的生活带来的改变，一副朝气蓬勃的样子。小城因为自己的提案得了大哥认可而信心大增，准备在自己朋友面前炫耀一下，把自己对玩具出租店和美好愿望与朋友们一起分享。在聚会这一天，小城西装笔挺、精神饱满地出发了了。在聊天聊到到了一半的时候，小城发现，情况并不像他想象得那么乐观，朋友们并没有跟他一样激动，有的已经不耐烦了，小城感觉哪儿出了问题，这时候一位朋友打断了小城的讲述，他毫不客气地提出了几个问题，“我们听了这么长时间，你一直在说玩具出租店会盈利，但是利润到底是多少呢？你的收入来自哪儿呢”；“这个玩具出租店都会发生哪些成本费用呢？”；“你表哥在以后还要投入多少钱呢？”，这时候，小城已经满面通红了，由于他是擅长的是管理，在准备的时候，都是从管理的角度来看待这个玩具出租店的，并没有想过这么专业的财务问题，也没有预测过玩具出租店的具体收入和成本费用。最后，朋友们的结论是，你的玩具出租店再好，在我们看来，只是空中楼阁，我们要看的到实力，要用数据来炫耀给我们。小城现在清楚了自己的问题，接下来他的工作就是针对玩具出租店的业务，对在经营过程中的收入和成本费用进行合理的预测，用数据来说明玩具出租店的可行行。根据上面所学知识，对玩具出租店的收入和成本费用进行预测，编制收入预算和成本费用预算。（1）收入预算玩具出租店不仅可以丰富孩子们的生活，还可以为创办者带来一定的商业利益，这些商业利益主要来自以下一些收入来源：1）会员费小区的成员需要通过付款的方式能成为玩具出租店的一部分，这部分注册费就成为玩具出租店的基本收入来源，会员费按季度收取。2）使用费玩具出租店将本小区及附近小区的孩子，提供玩耍环境，孩子的父母需要根据使用的小时数向玩具出租店付费；当然，同时也提供诸如饮料零食等服务，当然也是收费的。 以一年为例按季度编制销售收入预算表。 表4-1 销售预算 单位：元服务项目一季度二季度三季度四季度全年合计会员费平均单价0336-平均业务量（人）30200250300780销售总额3002000250030007800使用费平均单价0333-平均业务量（小时）100500100015003100销售总额01500300045006500收入合计销售总额30035005500750014300（2）成本费用预算玩具出租店在运营过程中涉及到的主要费用支出如下表所示，以一年为例按季度编制。假设所有可供出租的玩具能使用5年，残值率为5%，采用直线法计提折旧；其他设备的使用寿命也是5年，期末无残值，按直线法计提折旧；无形资产按两年摊销。假设按5%上交营业税。所得税实行优惠税率10%。 表4-2成本费用估算表 单位：元项目名称一季度二季度三季度四季度合计营业税15396642.512552308.5管理费用649567956795679526880门市房租金1500015000150001500060000职工薪酬450045004500450022500其他管理费00000销售费用40010007006002700宣传推广费35005005005005000其他销售费00000还 款300030003000300012000进货费用600075007000750028000（3）预测损益表利润表（损益表）是反映企业一定期间经营成果的会计报表。根据玩具出租店目前的经营状况和未来发展前景，以下分别按季度编制玩具出租店的利润表。假设玩具出租店收入的年增长率为6%，除折旧和无形资产摊销费以为、外的成本费用的年增长率3%。利润表表4-3 XXXX季度 单位：元项目一季度二季度三季度四季度累计一、营业收入30035005500750014300减：营业成本营业税金及附加15396642.512552308.5资产减值损