（会计学专业论文）会计计量属性对产权界定的影响研究.pdf

会计计量属性对产权界定的影响研究 摘要 产权清晰是市场交易的前提，为此需要对产权进行界定和保护。本文的创新 点在于从会计计量属性的角度较为系统地研究了如何界定产权，具有一定的理论 与实践意义。 本文主要研究会计计量属性对产权界定的影响，期望为人们的计量属性选择 提供依据。在现行财务会计理论与实务中，由于人们对于几种主要会计计量属性 的概念及其相互关系的认识比较模糊，直接导致了它们运用上的混乱。本文首先 对几种主要的计量属性的内涵与外延进行界定，理清了它们之间的相互关系。在 此基础上，本文分别研究了各种主要计量属性对产权界定的具体影响。 笔者认为公允价值是一种复合计量属性，狭义的公允价值包括符合条件的现 行成本、现行市价、短期可变现净值和以公允价值为计量目的的现值，广义的公 允价值则还包含符合一定条件的历史成本，各种计量属性之间并非绝对对立的， 而是相互联系甚至相互转化的，不能孤立地、静态地看待它们之间的关系。本文 认为，不同会计计量属性下产权的界定范围和数额是不一致的。由于历史成本、 现行成本、现行市价、可变现净值和未来现金流量的现值的局限，使得很多重要 的要素( 如人力资本) 不能被准确地加以计量反映，它们所界定的产权离真实的 产权状况相去甚远，更谈不上有效保护产权、提高资源配置效率了。公允价值( 狭 义) 追求价值计量，可用于计量所有的要素，能提供既相关又适当可靠的会计信 息，动态准确地对企业的产权进行界定和保护，不言而喻，公允价值( 狭义) 才 是我们的最佳选择。 关键词：会计计量属性；公允价值；产权；价值计量 硕士学位论文 a bs t r a c t c l e a rp r o p e r t yr i g h ti st h ep r e m i s ef o rm a r k e tt r a n s a c t i o n ，a n di ti sn e c e s s a r yt o d e f i n ea n dp r o t e c tp r o p e r t yr i g h t s t h ea r t i c l e si n n o v a t i o nw h i c hi so ft h e o r e t i c a la n d p r a c t i c a ls i g n i f i c a n c e si st h a ti te x p o u n d ss y s t e m a t i c a l l yh o wt od e f i n ep r o p e r t yr i g h t s f r o mt h ep e r s p e c t i v eo fa c c o u n t i n gm e a s u r e m e n ta t t r i b u t e s t h i sp a p e rm a i n l ys t u d i e so nt h ei n f l u e n c eo f a c c o u n t i n gm e a s u r e m e n ta t t r i b u t e st o t h ed e f i n i t i o no f p r o p e r t yr i g h t s ，e x p e c t i n gt op r o v i d eab a s i sf o rs e l e c t i o no f m e a s u r e m e n ta t t r i b u t e s i nt h ec u r r e n tf i n a n c i a la c c o u n t i n gt h e o r i e sa n dp r a c t i c e s ， p e o p l e sv a g u ec o g n i t i o nf o rt h ec o n c e p t sa n dt h e i rr e l a t i o n s h i p so ft h em a i n m e a s u r e m e n ta t t r i b u t e sr e s u l t si nc o n f u s i n gu s eo ft h e md i r e c t l y t h ea r t i c l ed e f i n e st h e i n t e n s i o na n de x t e n s i o no fs e v e r a lm a i nm e a s u r e m e n ta t t r i b u t e sa n dc l a r i f i e st h e r e l a t i o n s h i p sb e t w e e nt h e mf i r s t o nt h eb a s i so fi t ，t h i sp a p e rs t u d i e st h es p e c i f i c i n f l u e n c eo ft h e mt ot h ed e f i n i t i o no fp r o p e r t yr i g h t sr e s p e c t i v e l y f a i rv a l u ei sak i n do fc o m p o u n dm e a s u r e m e n ta t t r i b u t e s ，n a r r o w - s e n s ef a i rv a l u e i n c l u d e sc u r r e n tc o s t ，c u r r e n tm a r k e tv a l u e ，s h o r t - t e r mn e tr e a l i z a b l ev a l u ea n dp r e s e n t v a l u ew i t ht h ep u r p o s eo fm e a s u r i n gf a i rv a l u ei nc e r t a i nc o n d i t i o n s b u tb r o a d - s e n s e f a i rv a l u ei n c l u d e sh is t o r i c a lc o s ti nc e r t a i nc o n d i t i o n se l s e t h e ya r en o ta b s o l u t e l y o p p o s i t e ，b u tr e l a t e d a n dt h e i rr e l a t i o n s h i p sc a n tb et r e a t e di n d e p e n d e n t l yo ri nas t a t i c w a y t h i sa r t i c l eh o l d st h a tt h es c o p ea n da m o u n to fp r o p e r t yr i g h t sw i t hd i f f e r e n t a c c o u n t i n gm e a s u r e m e n t si si n c o n s i s t e n t w i t ht h el i m i t a t i o n so fh i s t o r i c a lc o s t ，c u r r e n t c o s t ，c u r r e n tm a r k e tv a l u e ，s h o r t - t e r mn e tr e a l i z a b l ev a l u ea n dp r e s e n tv a l u eo ff u t u r e c a s hf l o w s ，m a n yi m p o r t a n te l e m e n t s ( s u c ha sh u m a nc a p i t a l ) c a nn o tb er e f l e c t e da n d m e a s u r e da c c u r a t e l y t h ep r o p e r t yr i g h t sd e f i n e db yt h e ma r ef a ra w a yf r o mr e a l s i t u a t i o n s ，l e ta l o n ee f f e c t i v ep r o t e c t i o no fp r o p e r t yr i g h t sa n di m p r o v i n gt h ee f f i c i e n c y o fr e s o u r c e sa l l o c a t i o n f a i rv a l u e ( i nn a r r o ws e n s e ) p u r s u i t sv a l u em e a s u r e m e n t ，a n d c a nb eu s e dt om e a s u r ea l le l e m e n t s i ti sa b l et op r o v i d er e l e v a n ta n dp r o p e r l yr e l i a b l e a c c o u n t i n gi n f o r m a t i o n , a n dd e f i n ea n dp r o t e c tp r o p e r t yr i g h t sa c c u r a t e l ya n d d y n a m i c a l l y n e e d l e s st os a y ，t h ef a i rv a l u e ( i nn a r r o ws e n s e ) i so u rb e s tc h o i c e k e yw o r d s ：a c c o u n t i n gm e a s u r e m e n ta t t r i b u t e s ；f a i rv a l u e ；p r o p e r t yr i g h t s ；v a l u e m e a s u r e m e n t i i i 会计计量属性对产权界定的影响研究 插图索引 图3 1 公允价值与其他几种主要会计计量属性的关系一1 5 v i 硕士学位论文 附表索引 表3 1 各种主要会计计量属性的特征描述一1 4 表5 1 几种主要会计计量属性下的产权界定一3 l 表5 2 中加矿业产权界定表3 3 硕士学位论文 湖南大学 学位论文原创性声明 本人郑重声明：所呈交的论文是本人在导师的指导下独立进行研究所取得的 研究成果。除了文中特别加以标注引用的内容外，本论文不包含任何其他个人或 集体己经发表或撰写的成果作品。对本文的研究做出重要贡献的个人和集体，均 已在文中以明确方式标明。本人完全意识到本声明的法律后果由本人承担。 作者签名： 弼。 日期：彩年f r ，月巧日 学位论文版权使用授权书 本学位论文作者完全了解学校有关保留、使用学位论文的规定，同意学校保 留并向国家有关部门或机构送交论文的复印件和电子版，允许论文被查阅和借阅。 本人授权湖南大学可以将本学位论文的全部或部分内容编入有关数据库进行检 索，可以采用影印、缩印或扫描等复制手段保存和汇编本学位论文。 本学位论文属于 l 、保密口，在年解密后适用本授权书。 2 、不保密口。 ( 请在以上相应方框内打“ ) 作者签名： 导师签名： 日期：毋年1 1 月哆日 日期：循年1 1 月哆日 童谘 ， 硕士学位论文 1 1 研究背景与意义 第1 章绪论 产权清晰是市场交易的前提，为此需要对产权进行界定和保护，市场经济越 发展，产权保护越重要。宏观上产权靠法律来界定和保护，法律又以会计为基础， 因此会计方法、会计政策、会计计量属性等的选择都会对产权的界定产生影响， 本文将尝试通过分析会计与产权的内在逻辑联系，从会计计量属性的角度来研究 如何界定产权。在这之前，相关的研究还很少，而这对正在进行社会主义市场经 济建设的中国来说，不但具有理论意义还有很强的实践指导意义。 会计与产权有着天然的联系，会计有着界定和保护产权的作用，会计核算就 是界定产权、会计监督就是保护产权u 1 。会计计量是会计系统的核心职能乜1 ，而会 计计量的关键是会计计量属性，不同的会计计量属性对产权的界定有着不同的影 响。现代会计追求价值计量，以为投资者提供决策相关的信息为目标，而价值计 量能更有效地界定和保护产权，维护相关所有者的利益，降低交易费用，提高企 业和整个社会的经济运行效率。 历史成本( h i s t o r i c a lc o s t ) 是面向过去的，提供的仅是相关要素的成本信息， 现行成本( c u r r e n tc o s t ) 、现行市价( c u r r e n tm a r k e tv a l u e ) 、可变现净值( n e tr e a l i z a b l e v a l u e ) 和未来现金流量的现值( p r e s e n tv a l u eo ff u t u r ec a s hf l o w s ) 等计量属性也不 能完成价值计量的任务，通过对比分析，笔者提出唯有公允价值( f a i rv a l u e ) 计量 属性才能满足更有效界定和保护产权的要求。公允价值面向现在和未来，最能体 现现值概念，是价值的会计表达。产权不仅有初始界定，而且由于环境的变化， 各产权主体的产权状况也会相应的变化，在量上有增有减，需要对其进行后续的 计量，以动态反映真实的产权状况。根据现代企业理论，人们普遍认为企业是一 个人力资本与非人力资本组成的契约，人力资本应与非人力资本共享企业所有权， 因此需对人力资本的产权进行界定，而人力资本的特殊性，也唯有公允价值才能 担此重任。关于公允价值国内外进行了大量的研究，在国内形成了以谢诗芬教授 为代表的公允价值会计学派。以前由于计量技术的限制，使价值计量一直停留在 观念阶段，现在随着现值技术的日趋成熟，使运用公允价值来界定和保护产权成 为可能。 1 2 文献综述 1 2 1 国外研究文献综述 国外对于会计与产权的关系、会计计量属性对产权界定和保护的影响的研究 会计计蕈属性对产权界定的影响研究 较少，但对会计计量属性的研究较早也较多，现举例说明如下： 佩顿( p a t o n ，1 9 4 6 ) 认为“成本和价值并不是对立的和相互排斥的。在取得日， 至少对于大多数交易而言，成本和价值在本质上是一致的。事实上，成本起初是 重要的，因为它近似于取得目的公允市场价值，成本基本上又是不重要的，因为 它代表了一个支付的数额，作为取得物的价值的一种计量是重要的 。 莫立茨( m o o n i t z ，1 9 6 1 ) 在美国注册会计师协会( 灿c p a ) 之会计研究部发表 的第l 号研究公告会计基本假设中提出了市场价格假设，他认为会计资料以 市场价格为基础，而市场价格是根据过去或现在实际已经发生交易或未来预计要 发生的交易所形成的，强调市场价格是会计系统唯一的数据输入来源h 1 。 钱伯斯( c h a m b e r s ，1 9 6 6 ) 支持脱手价值，认为脱手价值体现了企业对经济环 境变化的反应能力晦1 。 井尻雄士( y u j ii j i r i ，1 9 7 5 ) 在其著作会计计量理论( t h e o r yo f a c c o u n t i n g m e a s u r e m e n t ) 中指出：“公允价值通常由市价决定，但在下述意义上，公允价值 的含义比市价要更广：当资源常常不在市场上交易时，公允价值包括一个假设的 市价嘲。 美国财务会计准则委员会( f i n a n c i a la c c o u n t i n gs t a n d a r d sb o a r d ，f a s b ，1 9 7 6 ) 提出每一个财务报表要素都有多种属性可以计量，而在编制财务报表之前，必须 先确定应计量的属性1 。 f a s b 在1 9 8 4 年发布的财务会计概念公告第5 辑( s t a t e m e n t so ff i n a n c i a l a c c o u n t i n gc o n c e p t sn o 5 ，s f a c 5 ) 企业财务报表项目的确认与计量( r e c o g n i t i o n a n dm e a s u r e m e n ti nf i n a n c i a ls t a t e m e n t so f b u s i n e s se n t e r p r i s e s ) 中提出了五种会计 计量属性：历史成本历史收入、现行成本、现行市价、可变现( 清偿) 净值、未 来现金流量的现值。 国际会计准则委员会( i n t e r n a t i o n a la c c o u n t i n gs t a n d a r d sc o m m i t t e e ，i a s c ) 1 9 8 9 年在编制财务报表的框架( f r a m e w o r kf o rt h ep r e p a r a t i o na n dp r e s e n t a t i o no f f i n a n c i a ls t a t e m e n t s ) 中提出的会计计量属性思想有：计量是指资产负债表和损益 表中确认的结转财务报表要素金额的过程。在这一过程中，特定计量属性的选择 尤其重要；计量属性有历史成本、现行成本、可实现( 清偿) 净值和现值；实物 资本保全概念要求以现行成本作为计量属性，而财务资本保全概念并不要求使用 特定的计量属性，其计量属性的选择取决于寻求保持的财务资本的类型。i a s c 提 出资产购进按成本记录，可以是按照为了购置资产而付出的对价的公允价值来记 录，表明公允价值和成本计量是互通互补的喁1 。 美国证券交易委员会( s e c u r i t ye x c h a n g ec o m m i t t e e ，s e c ) 主席查理c 布雷 登( 1 9 9 0 ) 在美国参议院银行、住宅及都市委员会指出历史成本计量下的财务报 告对于预防和化解金融风险于事无补，首次提出引入公允价值作为金融工具的计 2 硕士学位论文 量属性阳1 。 巴斯( b a r t h , 1 9 9 1 ) 通过实证研究发现，养老金计划资产和负债的公允价值计 量信息既相关又可靠n 们。 f a s b 于2 0 0 0 年发布的财务会计概念公告第7 辑( s t a t e m e n t so ff i n a n c i a l a c c o u n t i n gc o n c e p t sn o 7 ，s f a c 7 ) 在会计计量中运用现金流量信息和现值) ) ( u s i n g c a s hf l o wi n f o r m a t i o na n dp r e s e n tv a l u ei na c c o u n t i n gm e a s u r e m e n t s ) 中指出s f a c 5 中所描述的某些计量属性也许和公允价值是一致的。在初始确认时，除非有相反 证据证明这不是一项正常交易，否则，己收或已付的现金或现金等价物( 即历史 成本或历史收入) 通常被假定近似为公允价值。现行成本和现行市价都符合公允 价值的定义，因为它们都是可以观察的市场确定金额。研究未来现金流量和现值 的目标是为了捕捉公允价值n 。 f a s b ( 2 0 0 6 ) 专门发布了规范公允价值计量的财务会计准则公告第1 5 7 号 ( s t a t e m e n t so ff i n a n c i a la c c o u n t i n gs t a n d a r d sn o 1 5 7 ，s f a s l 5 7 ) 公允价值计量 ( f a i rv a l u em e a s u r e m e n t s ) ，定义公允价值是市场参与者在计量日的有序交易中因 销售资产而收到或转让负债而付出的价格，代表公允价值的研究又向前迈进了一 大步捌。 国际会计准则理事会( i n t e r n a t i o n a la c c o u n t i n gs t a n d a r d sb o a r d ，i a s b ，2 0 0 6 ) 以 f a s b 的s f a s l 5 7 为基础发布了公允价值计量讨论稿，开始着手制定单独的公允 价值计量准则。多数i a s b 委员认为脱手价格目标与资产和负债定义一致，是恰当 的，认为市场参与者观更清楚地表达了以市场为基础的公允价值计量目标，资产 或负债的主市场能为公允价值计量提供更有代表性的参数，赞同f a s b 建立统一公 允价值层级的做法m 1 。 国外关于直接论述会计对产权的影响的文献较少，主要有： 瓦茨和齐默尔曼( w a t t s & z i m m e r m a a , 1 9 8 3 ) ：会计和审计都是产权结构和变化 的产物，是为监督企业契约的签订和执行而产生的n 劓。 威廉姆森( w i l l i a m s o n , 1 9 8 5 ) 为微观层面计量交易费用奠定了方法基础n 5 1 。 美国会计学会( a m e r i c a na c c o u n t i n ga s s o c i a t i o n ，从a 1 9 9 1 ) 认为历史成本不 能满足投资者的决策需要，其确认的范围受到限制( 账外无形资产) ，不能全面反 映公司所拥有的资源n 6 1 ，也就是产权的界定不完整。 桑德尔( s u n d e l l 9 9 7 ) 提出会计规则对企业契约具有建构功能n 利。 国外对会计计量属性的研究尤其是公允价值的研究近些年较多，并取得了丰 硕的成果，其中具有代表性的是美国的f a s b ，先后提出了历史成本历史收入、现 行成本、现行市价、可变现( 清偿) 净值、未来现金流量的现值和公允价值等计 量属性，并倾向于推荐使用公允价值计量属性。当然，对于公允价值仍然存在很多 的争议，特别是对于公允价值可靠性问题一直没能得到很好的解决，这将是未来有 3 会计计量属性对产权界定的影响研究 待进一步加强的地方。 1 2 2 国内研究文献综述 国内的相关研究己取得一定的成果，笔者将其分为两类予以说明，一类是关于 会计计量属性及其相互关系的文献，另一类是关于会计对产权的影响的文献。 1 2 2 1 关于会计计量属性及其相互关系的文献 黄世忠( 1 9 9 7 ) 提出公允价值是面向2 l 世纪的计量模式，公允价值将取代沿 用几百年的历史成本会计模式，并将导致会计计量的一场大革命n 81 。 裘宗舜( 2 0 0 1 ) 提出公允价值是资产和负债在计量日市场价值的客观评价， 是一种公认的市场价值，是现行价值的一种特殊形式。计量属性大致可分为两大 类别：( 一) 历史成本历史收入；( 二) 现行价值( 包括现行市价、可变现净值以 及未来现金流量的现值) ，最能代表现行价值的是市场价值，是活跃市场中的公开 市场报价，是公允价值的最好证据。公允价值计量作为一项技术，既可用来提高 财务信息的质量，也可用来造假扭曲会计报表，做好做坏取决于企业管理层的守 法精神、道德素质和社会风气n 引。 谢德仁( 2 0 0 1 ) 认为现行财务会计概念框架自身内在逻辑不一致，利润表的 本原逻辑是披露资产负债表日( 期初与期末) 净资产变动的非资本交易因素与金 额，以便信息使用者更好地评估企业，这样，利润表与资产负债表应是能直接勾 稽的。由于会计环境与会计目标发生变化，使得实务中很多净资产的变动绕过收 益表直接反映在资产负债表中，造成了财务报表逻辑的瓦解，真正重构财务报表 本原逻辑需要全面实行公允价值计量犯引。 谢诗芬( 2 0 0 3 ) 从会计计量视角对会计理论进行了回顾，认为不符合经济学 价值计量要求的历史成本会计计量模式，已越来越成为经济发展的桎梏，基于价值 和现值理念的公允价值会计计量模式正方兴未艾。她还认为由于现值相对更难计 量，所以纯粹的现值会计模式难以存在，而现行成本、现行市价和短期可变现净 值可以是现值的良好替代，因此首选它们，仅当不存在同样或类似资产或负债的 活跃市场上的市价时才用现值，这些可替代现值的计量属性及现值本身就统称为 “公允价值，可见，公允价值概念是对现值概念的体现，是价值概念的会计表达。 公允价值是一种复合计量属性，包括符合公允价值定义的历史成本、现行成本、 现行市价、短期可变现净值和以公允价值为计量目的的现值，显然不是与历史成 本相对立的概念心。 2 0 0 6 年2 月我国发布的新准则中规定的会计计量属性有历史成本、重置成本、 可变现净值、现值和公允价值吻，。 夏冬林( 2 0 0 6 ) 认为基于交易的财务会计在市场上的作用是验证过去，而不 是面向未来，尽管历史成本会计信息也可用来估价。基于价值的会计的逻辑是： 4 硕士学位论文 财务会计信息是为了满足投资者的决策需要，及时性是决策相关信息的重要特征， 相对于历史成本而言，公允价值更加及时，更能满足投资者的决策需要。如果所 有资产和负债都是公允价值，所有者权益也自然是公允价值，如果公允价值准确， 每股账面价值也就是每股市价了，这就彻底解决了“满足投资者决策需要 。 葛家澍( 2 0 0 7 ) 认为公允价值计量是财务会计发展的大势所趋，如果公允价 值得以全面应用，则财务会计将有可能反映企业的价值心劓。 裘宗舜( 2 0 0 7 ) 对公允价值计量研究的最新国际进展进行了介绍，认为当务 之急要加强公允价值计量的理论研究，借鉴国外公允价值计量先进的研究成果， 制定符合我国国情的公允价值准则框架和具体准则，统一指导公允价值的运用汹，。 夏成才( 2 0 0 7 ) 通过对影响公允价值会计计量实践的因素的理论分析，认为 历史成本会计对不确定的经营环境的不适应性，是公允价值会计被运用的根本诱 因，决策有用观的财务报告目标，为公允价值的运用创造了适宜的环境，对经济 学收益计量的追求为公允价值运用提供了内在的动力，相关性与可靠性的权衡， 构成了公允价值运用的关键限制，为此，要为相关性和可靠性的权衡制定明确的 标准，并对决策有用会计信息的质量特征进行反思和重构嘶1 。 陆宇建( 2 0 0 7 ) 认为公允价值会计产生的背景是经济环境的不确定性和经济 虚拟化所带来的不确定性。分析了公允价值的统计学特征，认为公允价值反映的 是价格变动的集中趋势，还应披露价格变动的离中趋势。传统的财务会计以报告 受托责任为其主要目标，在这种目标的指导下，会计信息的可靠性比相关性更为 重要，因而历史成本是最佳选择。随着经济的不确定性因素增加，以历史成本为 计量基础的会计信息日益失去相关性，公允价值逐渐成为大多数人的选择矧。 颜延( 2 0 0 7 ) 分析了物权法对会计确认和计量的影响，物权法秉承物权法定 的原则，不承认法律规范之外的物权，会计学上的资产和负债脱胎于法律上的权 利与义务。担保物权系在资产上设定负担与限制，这种负担与限制应当反映在会 计核算中，企业可能用公允价值来反映这种权利负担嘲，。 王海( 2 0 0 7 ) 认为资本市场的发展推动了衍生金融工具的广泛应用，以历史 成本为主的传统会计框架显然无法应对衍生金融工具带来的许多问题，计算机技 术、数据库技术的日益成熟与因特网的推广，为动态披露和检索提供了现实基础。 随着资本信用的瓦解以及资产信用的重构和完善，注册资本成为企业的表象特征， 公允价值计量成了民法体系改革的历史产物。质疑流量决定论的呼声越来越高， 资产存量配置决定效率逐渐成为主流和共识，反映在会计的视角上，就是颠覆了 “收入费用观 ，“资产负债观逐渐成为主流，公允价值的引入必能解决传统会 计的许多问题嘲】。 1 2 2 2 关于会计对产权的影响的文献 对此，国内已有一些相关研究，主要观点概括如下： 5 会计计量属性对产权界定的影响研究 伍中信( 1 9 9 8 ) 认为会计的基本职能包括会计核算和会计监督两大部分，会 计核算在于认定或确认产权关系，反映产权结构的变化，并将结果输出给外界各 产权主体，其功能兼有界定产权和保护产权双重含义，会计监督则是对会计的界 定进行再认定，其功能主要在于保护产权u 1 。 田昆儒( 2 0 0 0 ) 提出产权与会计之间存在着一种天然的联系，任何时期的会 计都是建立在一定的产权关系上，任何一种类型的会计都要维护特定的产权制度 a o l o 郭道扬( 2 0 0 4 ) 指出会计之所以重要，其原因就在于它所进行的反映与控制 贯穿于产权价值运动的全过程，在对产权收益实现的确认、计量、考核、披露及 管理中具有不可替代的作用m 1 。 陈美华( 2 0 0 4 ) 在分析了产权与公允价值的关系后提出市场经济秩序的建立 离不开产权制度的保护，而合理的产权制度又必须建立在公平、客观的计量基础 上，公允价值与产权制度的根本要求内涵一致，公允价值计量对企业产权的界定 与明晰、从而实现产权的外部性内部化功能有极为重要的影响m 1 。 伍中信( 2 0 0 6 ) 分析了会计与产权的关系，认为会计与产权关系密切，交易费 用存在配比与计量难题，计量是会计的核心，会计天然有助于交易费用配比与计 量难题的解决，从而有效界定和保护产权，产权理论为会计理论提供了全新的视 角。法律主要从宏观上界定和保护产权，以产权份额为依据来界定和保护产权归 属更加准确可靠，引入公允价值，能比较充分地界定和保护“相对产权 ( 人力资 本、组织资本等) 1 。 曹越( 2 0 0 6 ) 提出历史成本计量显失客观、公允，容易导致界定的产权份额 与真实的产权份额相去甚远，也会使会计“解除受托责任，保护产权成为一句 空话。采用公允价值计量可比较准确地界定和保护产权，市场经济越发展，产权 保护思想越盛行，公允价值计量就越重要m 1 。 路晓燕( 2 0 0 8 ) 认为会计之所以重要，原因就在于它所进行的反映和控制揭 示了契约各方受益和受损的全过程，在契约各方对各自产权收益实现的确认、计 量中具有不可替代的作用。公允价值提供的是最相关的会计信息，有助于提高契 约各方的产权配置效率n 副。 国内对会计计量属性的理论研究还很不够，特别是对于公允价值与其他几种 计量属性之间的关系缺乏清晰正确的认识。谢诗芬教授对公允价值进行了大量的 研究，对于公允价值在我国的传播和应用起到了极大的促进作用。在会计计量属 性对产权界定和保护的影响方面，相关的研究也非常少，不够系统和全面，需要 我们付出更多的努力。本文的研究希望能较为系统地分析会计计量属性对产权界 定的影响，为人们的选择提供充分的依据。 6 硕士学位论文 1 3 研究方法和思路 本文将主要采用规范、实证和比较的研究方法多角度地进行研究。通过分析 会计与产权的内在逻辑联系，推导出会计计量属性对产权界定具有重大的影响。 通过对各主要会计计量属性的关系进行辨析，比较它们之间的优缺点及对产权界 定的具体影响，得出历史成本、现行成本、现行市价、可变现净值、未来现金流 量的现值的计量结果不一定是价值计量，所界定的产权很可能与真实的产权相去 甚远，不能有效地界定产权，只有公允价值( 狭义) 才能够有效地界定和保护产 权，优化资源配置，提高经济运行效率，是人们的必然选择。 1 4 主要内容与结构安排 本文的主要研究内容为会计计量属性对产权界定的影响，期望通过研究对比 各主要计量属性对产权界定的具体影响，为人们的选择提供依据。 文章共分为五章。 第l 章“绪论 ，该部分的内容包括本文研究的背景和意义、国内外文献综述、 研究方法和思路以及文章主要内容和结构安排； 第2 章“相关理论基础，将主要介绍本文的相关理论基础，包括产权理论、 委托代理理论、会计计量理论和权益理论； 第3 章“会计计量属性及与产权界定的联系，对现有的几种主要会计计量属 性及其相互关系进行了介绍，并探讨了计量属性与产权界定之间的内在联系，是 后面两章的基础； 第4 章“非公允价值计量属性对产权界定的影响 ，主要介绍不符合公允价值 定义和标准的历史成本、现行成本、现行市价、可变现净值和未来现金流量的现 值对产权界定的具体影响； 第5 章“公允价值计量属性对产权界定的影响 ，将介绍公允价值对产权界定 的影响，并将举例分析说明，通过理论与实务的对比分析我们将发现，公允价值 是各产权主体界定产权的最佳选择。 7 会计计量属性对产权界定的影响研究 第2 章相关理论基础 上一章主要介绍了本文的写作背景和意义以及相关的国内外文献综述，引出 了本文要研究的主要问题会计计量属性对产权界定的影响。本章将着重介绍 相关的理论基础，包括：产权理论、委托代理理论、会计计量理论和权益理论， 这些理论将为后面的写作打下基础。 2 1 产权理论 从某种意义上说，市场经济又是产权经济，产权的重要性毋庸置疑，产权理 论是全文的重要基础之一，要研究产权界定必先研究产权，下面笔者将对其进行 相关的介绍。 2 1 1 产权的定义及基本功能 对于“产权 这一概念一直存在争议，不同的人有不同的理解。 德姆塞茨( 1 9 6 7 ) 对产权的定义是：所谓产权，意指使自己或他人受益或受 损的权利。阿尔钦( 1 9 7 2 ) 认为“产权是一个社会所强制实施的选择一种经济品 的使用的权利。黄少安( 2 0 0 4 ) 的定义是：所谓产权，就是对财产的权利，亦即 对财产的广义的所有权包括归属权、占有权、支配权和使用权，它是人们围 绕或通过财产( 客体) 而形成的经济权利关系，其直观形式是入对物的关系，实 质上却是产权主体之间的关系m ，。 人们普遍认为产权是组权利束，一般可分为狭义所有权、占有权、使用权、 支配权，广义的所有权等于产权，狭义的所有权只是产权中的一个组成部分，但 它是其他权利的基础，其他权利是从它所派生出来的。 人们对产权与法权一直混淆不清，产权与法权即有联系也有区别。产权是客 观存在的经济关系，法权是它在意识形态上的反映。法律上的权利界定对客观经济 关系有反映、保护、规范和调整的作用，产权获得法权形式将更规范、更明确， 法权必须以产权为基础和反映对象，否则就不会有相应的法权存在。产权有时可 能没有及时地、充分地获得法权形式，现代社会产权的界定和保护主要依赖于法 律。 产权具有激励和约束功能，能引导人们实现外部性问题内部化。产权是种 社会工具，其重要性就在于事实上它能帮助一个人形成他与其他人进行交往的合 理预期，规范和制约着自利的个人行为，因为产权安排能帮助人们了解他与其他 人发生交易时，他可以做什么，不可以做什么，在交易过程中如何受益，如何受 损，以及他们之间如何相互进行补偿，从而对自己行为可能给自己带来的收益或 损失形成一个合理的预期m 1 。 8 硕士学位论文 2 1 2 交易费用理论 “交易费用 最早由科斯提出，是现代产权经济学基本的、核心的范畴。交 易费用理论是整个现代产权理论大厦的基础，产权经济学从产权制度或规则的角 度研究资源配置的效率，与正统经济学的最大差异在于：它认为市场机制的运行 是有成本的，人与人之间的一切交易都是有成本的，它所要研究的就是如何通过 界定和调整产权规则，降低交易费用，从而提高资源配置的效率。交易费用是分 析和评价产权制度优劣以及在其影响下资源配置效率高低的基本依据b 。 交易费用包括制度本身的成本和人们从事具体交易活动的成本。前者包括制 度制定成本、运转成本、维护成本等，后者包括发现交易对象的成本、了解交易 价格的成本、讨价还价的成本、订立交易契约的成本、履行契约的成本、监督契 约履行和制裁违约行为的成本等。 产权的界定越充分越能有助于降低交易费用，从而提高资源配置效率。 2 1 3 企业的产权理论 企业的产权理论主要研究两个问题：一是企业的产权地位或拥有什么产权， 涉及与外部产权关系的界定；二是企业内部的权利安排，在企业产权地位确定的 前提下，内部的产权安排或权利结构问题，也就是人们常说的企业内部治理结构 问题泓1 。 产权具有可分解性，可以分解成若干独立的权利，企业独立的产权并不等于 拥有“完整”的产权，也不等于拥有永久的或永恒的产权，企业拥有独立的产权， 是其成为独立的经济行为主体和经济利益主体的必要前提。 2 1 4 产权安排与资源配置 科斯定理是现代产权经济学关于产权安排与资源配置之间关系的思想的集中 体现，也是现代产权经济学的核心内容。科斯定理的主要思想是市场交易是有成 本的，不同的权利界定会带来不同的资源配置效率，因而权利的界定非常重要， 不同产权制度下人们从事交易活动的成本不一样，合理、清晰的产权界定有助于 降低交易费用。 科斯定理揭示了产权安排、交易费用与资源配置效率之间的关系，告诉人们 在确定资源配置效率的帕累托最优标准的前提下，以交易费用高低为依据来选择 制度m 1 。不同的会计计量属性将影响到产权的合理界定，继而会影响到企业资源 配置和经济运行效率，因而会计计量属性的选择非常重要。 2 2 委托代理理论 在现实的经济生活里，委托一代理关系无所不在，它是一种非常普遍的现象。 9 会计计量属性对产权界定的影响研究 一般认为，在现代企业里，人们之间最基本的行为关系是委托一代理关系，最基本 的问题是委托一代理问题。 詹森和麦克林( 1 9 7 6 ) 认为，如果委托代理双方都追求效用最大化，那么就 有充分的理由相信，代理人不会总以委托人的最大利益来行动，也就是说，委托 代理双方的效用函数往往是不一致的。委托一代理问题产生的原因主要是信息的不 对称、环境的不确定性以及契约的不完全性，在上述因素作用下，代理人往往通 过降低努力水平或其他机会主义行为来实现其效用最大化，损害委托人的利益口训。 委托一代理问题可分为两种基本类型：道德风险和逆向选择。道德风险也称为 败德行为，一般指代理人借事后信息的不对称而采取的不利于委托人的行为。对 于道德风险问题，关键是设计一个激励机制使代理人选择委托人所希望的行动， 使代理人在追求自身利益最大化的同时，实现委托人的效用最大化。逆向选择一 般是指代理人利用事前信息的不对称等所进行的不利于委托人的决策选择，涉及 的是事前的不对称信息所造成的问题。 由于委托代理问题的存在，经管者可能会采取机会主义行为侵犯财务资本所 有者的产权，一方面企业需要加强监管，保护财务资本所有者的产权，另一方面 也要恰当计量确认经管者的人力资本产权，后者将涉及到计量属性的选择问题。 2 3 会计计量理论 会计计量属性是会计计量的核心，对会计计量理论的相关介绍有助于我们更 好地理解会计计量属性，继而更好地分析其对产权界定的影响。 2 3 1 会计计量相关概念 现代会计的目标是向信息使用者提供有助于其经济决策的会计信息，会计信 息的一个基本特征在于它的定量性，如果没有会计计量的理论和方法，会计目标 就难以实现，从某种意义上可以说会计问题本质上是一个计量的问题，人们普遍 认为会计计量是会计系统的核心职能啪，。 会计计量就是对会计计量要素予以数量化的过程，会计计量主要包括两大部 分：资产计价和收益决定。所谓资产计价，就是要用货币数字来确定各个要素的 取得、使用和结存情况。收益决定是对一定时期内资源的变动状况和结果予以定 量化反映。 一般认为会计计量有三个组成部分：( 1 ) 计量尺度，是指会计计量的尺度是 货币及以何种货币作为计量的手段；( 2 ) 计量单位，是指计量尺度的度量单位是 名义货币单位还是一般购买力货币单位；( 3 ) 计量属性，是指被计量客体的特性 或外在表现形式，即被计量要素予以数量化的特征或方面。从某种意义上讲，一 种计量模式区别于另一种计量模式的标准就是计量属性，2 0 世纪7 0 年代以来财务 1 0 硕士学位论文 会计理论与实务的一个主要发展就是开展计量属性的系统研究。在财务会计中， 会计计量属性是指资产、负债可用财务形式定量化的方面，即能用货币单位计量 的方面啪，。每一个财务报表要素都有多种属性可以计量，计量属性的不同会使相 同的计量要素表现为不同的计量结果。因此，在编制财务报表之前，必须首先确 定计量要素要计量的属性。目前主要有六种会计计量属性：历史成本、现行成本、 现行市价、可变现净值、未来现金流量的现值、公允价值。 计量尺度、计量单位和计量属性是会计计量的一个有机整体。计量尺度解决 记账本位币的选择问题，计量单位主要解决是选择名义货币单位和一般购买力货 币单位的问题，计量属性则主要解决同一计量要素可用货币计量的不同方面的选 择问题。在记账本位币确定的前提下，不同的计量单位和计量属性的组合可以形 成多种不同的会计计量模式，如历史成本名义货币单位、现行成本一般购买力 货币单位等，不同的计量模式显然会产生不同的计量结果。 2 3 2 价值计量与成本计量 在经济学中，价值本质上是未来经济利益的流入。由于对资产的本质及会计 目标的认识不同，会计上一直存在成本计量与价值计量之争。现在，资产是未来 经济利益的流入和会计目标是决策有用观的观点受到越来越多的认同，更多的会 计要素也开始弃“成本 而采用“价值 计量。经济学收益( 某期间净资产现值 的变动) 不同于行现行会计学收益( 主要按实现原则和配比原则计算的收入减费 用之差) ，经济学资产( 按未来经济利益即未来现金流量的现值计价) 不同于会计 学资产( 有大部分按其取得时所费的历史成本计价) 。经济学收益和资产都建立在 面向现在和未来、强调和经济决策相关的经济学“价值 上，追求“价值计量 ， 而传统会计的资产计价和收益决定相当程度是建立在面向过去、强调计量客观可 靠的“成本 上，即进行“成本计量 2 1 1 。在现代市场经济环境中，成本计量很 可能导致会计要素账面价值与实际价值相差较大，这样的会计信息的相关性不强， 不能及时和完整地反映企业真实的情况而受到越来越多的批判，因此必须要改变 传统的以历史成本为主的会计计量模式，转向追求价值计量的公允价值计量模式。 2 4 权益理论 业主权益代表所有者对企业的一种静态要求权，通常又称为股东权益。在财 务会计理论中，业主权益的定义从属于资产和负债的定义，目前最为人们所广泛 接受的权益理论是业主权理论和主体理论。 2 4 1 业主权