（产业经济学专业论文）企业智力资本研究.pdf

武汉理= 大学硕士学位论文 中文摘要 智力资本是知识经济叶j 具有决定意义的力量，怎样有效地管理和利用智 力资本，发挥智力资本的巨大效力，成为摆在我国企业特别是知识型企业磁 前一个现实而又巨大的难题。本文运用近年来国内外发展起来的智力资本有 关理论对我国企业智力资本问题进行了分析和探讨，提出了智力资本价值度 量的方法，并在此基础上提出了智力资本按价值参与企业收益分配方案的激 励机制，为我国企业开发和管理智力资本、充分发挥智力资本在经济增陡和 企业增值中的作用提供了实践上的理论依据。 全文共分四章。第一章从智力资本研究背景入手，对智力资本进行界定， 井分绍了豳内外智力资本理论研究现状，在此基础上分析了智力资本研究的 必要性；第二章从宏观上分析了智力资本对经济增长及知识经济的影响，进 而分析了智力资本与企业竞争优势的重要关系，并从智力资本投资理论着 手，提出了智力资本投资的具体措施；第三章介绍了智力资本导致的企业重 大改革以及智力资本增值的途径和方法，并提出了企业智力资本价僮度量的 方法，以此为依据，提出了智力资本参与企业收益分配方案；第四章分别论 述了在我国智力资本参与企业收益分配方案的制度条件、市场条件、政策条 件及相应对策。 本文在三个方面力图剖新： 一、用以经济学理论为主管理学理论为辅的分析方法来共同研究企业智： 力资本。 二、采用模型法、会计法等提出了企业智力资本价值度量的几种方法， 为智力资本参与企业收菇分配方案提供了依据。 三、运用系统分析法和比较法提出了企业智力资本按价值进行分配的激 励帛度，并分析了不同激励制度豹昴同及适用范羽。 关键词：智力资本，智力资本价值，知识经济，产权 武汉理工大学硕士学位论文 a b s t r a c t i n t e l l e c t u a lc a p i t a ll sad e c i s i v ef a c t o rj n k n o w l e d g e 。b a s e de c o n o m y , c h i n e s ee n t e r p r i s e sh a v eb e e np o s e dw i t har e a l i s t i cp r o b l e mo fm a n a g i n ga n d e m p l o y i n gi n t e l l e c t u a lc a p i t a le f f e c t i v e l y , w h i c hh a sb e e na n a l y s e di nd e p t hi n t h i st h e s i si nt h el i g h to fm o d e mi n t e l l e c t u a lc a p i t a lt h e o r i e sd o m e s t i ca n da b r o a d a n dt h e nt h ea u t h o rb u i l d su ps o m ew a y so fh o wt oe v a l u a t et h ev a l u eo f i n t e l l e c t u a lc a p i t a l ，o nt h i sb a s i st h ea u t h o rd e s i g n si n c e n t i v em e c h a n i s m so f i n t e l l e c t u a lc a p i t a lp a r t i c i p a t i n gi nd i s t r i b u t i n gp l a n so fe n t e r p r i s ep r o f i t t h e s e p r o v i d e sp r a c t i c a le v i d e n c e so ft h e o r yf o re n t e r p r i s e so fo u rc o u n t r ye x p l o i t i n g a n dm a n a g i n gi n t e l l e c t u a lc a p i t a la n dd e v e l o p i n gf u l l yt h eu s eo fi n t e l l e c t u a l c a p i t a lf o rg r o w i n gu po fe c o n o m ya n di n c r e a s i n gi nv a l u eo fe n t e r p r i s e s t h e r e a r ef o u rc h a p t e r si n t h i st h e s i s i nc h a p t e ro n e ，t h er e s e a r c hn e c e s s i t yi s e m p h a s i z e df r o mb a c k g r o u n d ，d e f i n i t i o na n dp r e s e n ts i t u a t i o no fi n t e l l e c t u a l c a p i t a l ；i nc h a p t e rt w o ，t h ea n a l y s i so fi n f l u e n c e so nk n o w l e d g e - b a s e de c o n o m y o nal a r g es c a l el e a d st ot h ec o n n e c t i o nb e t w e e nc o m p e t i t i v ea d v a n t a g e so f e n t e r p r i s e sa n di n t e l l e c t u a lc a p i t a l ，a n ds o l u t i o n sa r eo b t a i n e dw i t hi n t e l l e c t u a l c a p i t a li n v e s t m e n tt h e o r i e s ；i nc h a p t e rt h r e e ，f r o mi n t r o d u c t i o no fi n t e l l e c t u a l c a p i t a li n c r e m e n ta p p r o a c h e sa n de n t e r p r i s er e f o r mc a u s e db yi n t e l l e c t u a lc a p i t a l ， t h em e a s u r e m e n to fi n t e l l e c t u a lc a p i t a lc o n c e m e de n t e r p r i s ep r o f i ta s s i g n m e n t ；i n c h a p t e rf o u r , i ti se x a m i n e dt h es y s t e m ，m a r k e t ，p o l i c ya n dc o u n t e r m e a s u r eo f i n t e l l e c t u a lc a p i t a li nc h i n a t h ea r t i c l et r i e st ob r i n gt h r e en e wi d e a s ： ( 1 ) r e s e a r c h i n gi n t e l l e c t u a lc a p i t a lo fe n t e r p r i s e sb yu s i n gm a i n l yt h e o r y o fe c o n o m ya n ds u b s i d i a r y l ym a n a g e m e n t ( 2 ) b u i l d i n gu ps o m ew a y so fh o wt oe v a l u a t et h ev a l u eo f i n t e l l e c t u a l c a p i t a lb ym o d e l sm e t h o da n da c c o u n t i n gm e t h o de c tf o rp r o v i d i n ge v i d e n c e so f i n t e l l e c t u a lc a p i t a lp a r t i c i p a t i n gi ne n t e r p r i s ep r o f i ta s s i g n m e n t ( 3 ) p u t t i n gf o r w a r di n c e n t i v e i n s t i t u t i o n sf o r i n t e l l e c t u a l c a p i t a l o f e n t e r p r i s e sa n da n a l y s i n gt h ed i f f e r e n c ea n dr a n g eo fs u i t i n go fd i f f e r e n t i n c e n t i v ei n s t i t u t i o n sb ys y s t e m sa n a l y s i sm e t h o da n dc o m p a r a t i v ea n a l y s i s m e t h o d k e yw o r d s ：i n t e l l e c t u a lc a p i t a l ，v a l u eo fi n t e l l e c t u a lc a p i t a l k n o w l e d g e - b a s e de c o n o m y ，p r o p e r t yr i g h t s i i 武汉理工大学硕士学位论文 引言 在经济全球化的今天，企业竞争日益加刷，企业之间竞争的焦点不再完 全是有形资源的竞争，而是渐渐转向无形的技术、智力与知识之间的竞争。 智力资本不仅成为企业竞争与发展最为稀缺的资源，也是企业增值和可持续 发展的关键性资源。如何获取智力资本并充分发挥其作用是企拢获得核心竞 争力麴首要象件，也是知识经济条件下进行智力资本管理和战略竞争的主要 目标。 尽管目前我屠太部分企业已意识到智力资本的重要性，僵大多数企业不 知道如何采取有效的舞力资本管理措施来充分发挥其巨大的作用米增强企 业的核心竞争力和创新能力。 本文研究的目的是在国内外已有的智力资本理论研究的基础上，提出适 合我国企监，特别是知识型企业的智力资本管理方案，为促进我国企业合理 配受资源、充分调动企照员工的戗新精神、发挥企业员工的翻新能力提供可 行的理论依据。 全文分析的思路是；从理论上对智力资本进行概述分析智力资本在 企业资源配置中的作用正因为毒如此重要的幸# 用，所以要对企业智力资 本进行有效的管理怎样管理须有相应的条件与对策支持。全文从整体上 来看采周层屡递进法来送行论述。 本文力求将理论分析与实证分析相结合、定爨与定性方法相结合。文中 涉及的理论有委托代理理论、产权理论、经济学理论和管理学有关理论。因 为作者理论与实践豹欠缺以及此文本身的深度，文章的论述还不完善，有许 多问题需要进一步深入探讨。希望各位老师、同学批评指正并提出宝贵意见。 武汉理工人学硕士学位论文 第一章智力资本概述 1 1 智力资本研究背景 1 1 1 智力资本研究的理论背景 随着二十一世纪的到来，经济增长越来越依赖于知识，知识成为经济增 长的源动力。一个全新的经济形态知识经济正逐步登上历史舞台，成为 社会发展的主导经济。知识成为新经济发展的核心和基础，一场新的由知识 经济引发的智力革命即将来l 临。 所谓知识经济，按照国际经合组织( o e c d ) 报告中的定义，就是建立 在知识和信息的生产，分配和使用之上的经济，它是相对于农业经济和工业 经济而言的。我们可以从以下三点更深入地理解知识经济的内涵。 一、知识经济的资源配置。知识经济的资源主要表现为知识、智力资源， 一般以智力资本的形式存在，它是知识经济资源配置的第一要素。也就是说， 知识经济的真正生产资源不再是以资金、设备、原材料等自然资源为主，而 是以人的知识、信息为主，自然资源的作用退到第二位。通过智力资本的开 发和运用、创造财富，弥补自然资源的短缺。科学技术成为经济发展的决定 性因素。 二、知识经济的产业支柱。知识经济以高科技产业为支柱。当代高技术 产业是典型的知识密集型产业，也就是说，它本身就是知识产业。根据联合 国的分类，高技术可分为八大类：即信息科学技术、空间科学技术、生命科 学技术、新能源及再生能源技术、海洋科学技术、有益环境的高新技术和管 理科学技术。以八大类科技为资源依托的高技术产业，共i 司构成知识经济的 支柱。科学界普遍认为，生物技术和信息技术将成为2 1 世纪关系国家命运 的关键技术。知识经济的发展实际就是高新科技的发展。 三、知识经济的消费。知识经济的消费是指知识的运用，而这种使用是 以高技术产品和通过信息产生的新知识为主要对象的，并受知识产权的严格 保护。尽管知识不会因使用而消失，但本身会陈旧老化，被新知识所取代。 武汉理工大学硬士学位论文 知识经济利用知识与智力开发富有自然资源作为载体的知识财富将大大超 过由传统技术对稀缺自然资源所创造的物质财富。因此，科技进步与创新， 是知识经济发展的动力和源泉，是知识经济的灵魂。 知识经济的来临凸显出“知t ”在经济增长中的重要作用。知识不仅可 以满足人们的文化需要，可以发展科学技术，而且可以直接创造社会财富。 人们越来越清醒地认识到，知识拥有越多，财富就会越多；知识使用的人越 多，其社会价值越高。知识已经超越了土地、劳动、资本成为社会经济发展 的强大推动力。由知识引发的知识经济正在将人类领入一个充满理性的知识 化社会。 智力资本是知识经济中具有决定意义的力量。社会经济形态从大工业时 代飞跃到知识经济时代，国家之间、企业之间的竞争也从有形的物质产品的 竞争转向无形的技术、智能和知识的竞争，产品中的技术、知识含量成了竞 争的基础和决胜的关键。因此，无论是国家还是企业，决策层都纷纷将智力 资本的投入、获得与应用作为自己的战略法宝，不惜一切代价争夺和发展智 力资本。智力资本成了知识经济时代企业竞争的焦点。 1 1 2 智力资本研究的实践背景 在知识经济时代，知识对于企业的生存和发展，对于企业管理的作用与 影响与日俱增。企业生存和发展的企业环境因素发生了改变，经济活动的基 础、经济增长要素和社会消费目的、方式都发生了变化。企业竞争的基础也 由产品变成人才。 在工业经济时代，人力资源管理主要以操作工人为研究重点，而当经济 形态逐渐从工业经济向知识经济转变时，人力资源管理的重点也发生了根本 的变化。p e t e rd r u c k e r ( 1 9 9 9 ) 认为，2 0 世纪企业管理使制造业操作工人的生 产效率提高了五十倍；而2 1 世纪管理的重点应该是提高知识工作和知识工 作者的生产率，知识工作者将成为企业的主要资产。d r u c k e r 提出知识工作 者不仅指从事知识工作的组织员工，它还包括在组织中既做知识工作又做手 工工作的知识工作者，即科技专家。科技专家是知识工作者中数量最多、发 展最快的群体，是使国家和企业拥有持续竞争优势的群体。在传统产业和新 兴产业中，知识工作者的比重正在不断上升( p e r e l m a n ，1 9 8 4 ；o e c d ，1 9 9 6 ) 。 武汉理工火学硕士学位论文 1 。1 3 我国企业智力资本管理现状中存在的问题 随着历史车轮进入知识经济新时代，我国企业而犒的社会环境发生了巨 大的变化。 科技的迅速发展，龙其是以通信和计算机技术为代表的信息技术的飞速 发展，对企业及员工各方面的能力、素质提出了更新、更高、更全面的要求： 人才越来越受到我国企业的重视。我们曾对9 5 位中高层管理人员和工程技 术人员进行调查。我们发现，影响企业成功的最重要因素是人才，企业家尤 其重要。在影响企业成功的重要因素中，企业家精神处于第一位，市场处于 第二位、人才处于第三位。 虽然我国部分企业认识到人才的重要性，但大部分企业仍缺乏一种有效 的智力资本管理体系，如以下情况： 一、关键人才的可替代性差，人才的流动和流失给企业带来了严重损 失，企业没有很好的把握和掌握个人所拥有的知识和能力 很多企业已经认识到“人才意味着一切”，势力争拥有、留住人才使企 业能长期保持竞争优势，但他们豹馓法往往过于单一，对于企业的关键性岗 位，没有合理地安排接替人才，企业没有形成一个完整的知识共享和管理体 系，形成过分依赖少数人才的现象，尤其依赖于某个企业家和技术骨干，从 而造成知识、技术断层。当这些人盛职以后，他们将带走企业最为核心的能 力和知识。企业没有这个企业家，企业的战略思路会混乱不堪：关键技术人 员流失了，企业在某一方面的技术能力也随之流失，而且可能被竞争对手所 凯觎；优秀的营销人员跳槽，企业产品的营销网络也随之土崩瓦解。而且， 许多企业长期把其员工作为它们的“企业记忆”的载体，当这些人离开盖， 企业连接过去的纽带也被永远的割断了。 在问器调查中( n = 9 6 ) 我们还发现企业对员工的特长和兴趣的把握程 度比较差，7 8 1 的企业对员工的特长和兴趣的把握程度在“一般”以下( 含 “一般”，下同) 。如图1 1 所示： 武汉理工大学硕士学位论文 图l 一1 企业对员工特长和兴趣的把握程度 二、教育培目l l 投入严重不足，员工的知识和能力水平有待提高 培训是提高企业员工知识和能力水平的重要途径，企业已经成为员工的 重要教育场所。国外绩优公司都非常重视对企业员工的培训投入。例如，麾 托罗拉公司每年用于员工培训的支出超过l o 亿美元；英国珀斯金公司每年 将年收入的5 投入人力资源培训。近1 0 年来，美国企业的培训开支每年递 增5 。 虽然，我国企业目前都以职工工资总额的4 左右提取教育培训费用， 但是即使是这样低的投入，很多企业都没有用足、用好这笔钱。我国大多数 企业虽然在观念上已经意识到人才的重要性，但是在实际行动上还是舍得在 硬件上投资，丽舍不得加大人力资源投资。在我园企业中，不仅困难企业豹 培训费用投入严重不足，即使是优势企业也存在着培训费用投入不足的问 题。部分企业的培训费用投入，如表1 1 所示。由于没有及时进行人力资 源开发投入，部分员工的知识、技能，随着社会的技术进步，己陈旧老化。 有实证研究表明，国有企业有相当一部分员工的人力资本存量低予“临界点” 或处于平衡点附近( 指入力资源产出和与其人力成本相比而言，。见表1 - 1 武汉理工大学硕士学位论文 表1 1 部分企业培训投入情况 培调费用占销售培训费用占销售收人均年培训人均年培口；i 企业名称 收入的比例入比例排序费用( 元)费用排序 东方通信o 0 3 77 1 2 71 宝钢0 5 15 3 6 9 82 珏冷制玲 o 2 4 24 9 2 53 正泰集翻0 0 7 63 7 2 14 邯钢 o 1 0 4 1 9 2 5 5 太冷股份n 0 3 78 3 26 杭州锅炉 0 1 7 3 6 7 6 27 绍丝织 o 0 8 56 0 8 8 8 资料来源：中国统计年鉴1 9 9 7 三、企渡员工的隐性知识，技能和最佳实践没有得到很好的总结、推广。 和保存造成人力资本重复投资、效率低下也是我园大部分企业臣前所忽略 的。 1 2 智力资本的概念及特点 1 2 智力资本自摄念 智力巍本并非新事物，园为企业中的员工能力、组织结构戳及客户忠诚 等历来都是企业生存和发展的基础，可以说，作为这些因素交互作用而体现 出来的智力资本，一直就在我们身边。只是最近几年，信息技术等高科技领 域迅猛发展，智力资本所涵盖豹内容与企业市场价值之间的关系日益明晰， 智力资本价值的表现更为明显，以至于有必要把智力资本作为一个单独的概 念提出来。但智力资本又是个新的概念。知识经济作为一季孛世界经济发展 的潮流对经济发展产生了革命性的影响。许多新知识、新恩维和新概念不断 涌现出来，智力资本理论便是其中之一。智力资本理论的提出为现代企业， 6 武汉理工大学硕士学位论文 尤其是新技术产业的技术创新，价值增值提供了一个新的理论空间。“智力” 与“资本”相联系形成“智力资本”的概念，但这并不是两个词的简单相加， 而是两词融合之后形成的一个全新概念，如图1 2 所示。 “智力”源 “资本”源 图1 2 智力资本形成闰 日前，对智力资本概念的提法比较多，还没有形成一个统一的看法，也 有把智力资本称作知识资本的，国内外公认最早提出智力资本概念的是美国 经济学家j o h nk e n n e t hc a l b r a i t h 。他于1 9 6 9 年首次提到智力资本概念，他 指出：智力资本中的智力不再是“作为纯粹智力”的含义，而是体现为一种 智力性活动，智力资本在本质上不仅仅是一种静态的无形资产，而是一种思 想形态的过程，是一种达到目的的方法。但是他没有给出智力资本一个完整 的定义，也没有对智力资本的内容予以界定。 最早给智力资本下定义的是美国学者t h o m a s a s t e w a r t ，2 0 世纪 9 0 年代他在美国财富杂志上发表了一系列关于智力资本的文章，其中包括 b r a i n p o w c d 、( ( i n t e l l e c t a lc a p i t a l ：t h en e ww e a l t ho fo r g a n i z a t i o n ) ) ，他将智 力资本定义为“公司中所有成员所知晓的能为企业在市场上获得竞争优势的 事物之和”。他强调智力资本的术语早期用于描述个人智力动态情况，而后 来在经理人员和咨询公司中使用时，已经拓展成为一个组织的词汇。s t e w a r t 吸收了企业管理的做法，提出了智力资本的“h s c ”结构，即企业的智力 资本价值体现在企业的人力资本、结构资本和客户资本三者之中，但他没有 揭示智力资本的实质。 美国密歇根大学的d a v eu l r i c h 教授提出了一个更简洁的智力资本定 义，即一家企业的智力资本就是其成员的能力( c o m p e t e n c e ) 和认同感 ( c o m m i t m e n t ) 的乘积，用公式表示，即智力资本= 能力认同感。公式中 用乘号旨在强调企业组织中的人力资本与结构资本的相互关联和相互影响。 7 武汉理工大学硕士学位论文 同样，他也没有揭示智力资本的本质。 英国学者a n n i eb r o o k i n g 从企业运营的角度对智力资本进行了比较系 统的论述，她认为“智力瓷本是对使公司得跌运行的所有无形资产的总稚”， 劳将智力资本的定义体现在一个简洁的公式中：企业= 有形资产+ 智力资本， 这个定义比较宽泛，不好把握。 k l e i n 和p r u s a k 对智力资本的定义具有一定代表性，即智力资本是这样 一种资源：可以规范化，可以被掌握弗施以影响以产生夏高价值的资本。归 结越来呼：智力资本是1 种资源，可驻加以利用郛转化，并能产生更高价值 的资本。 我沃为智力资本是人的一种综合能力，一种能够定q 造价值或效用的能 力，也是智力和知识相互融合两带； 乏效益的资本，从企业角度来看，智力瓷 本电括人力资本、结构资本和客户瓷本。 1 2 2 智力资本的特点 智力资本是一种特殊的资本，不同予传统的土地，势动力等资本，具有 其特有盼特性，主要归纳为以下几个方厦； ( 1 ) 智力资本具寄高度增值性 糖力资本增值性来源予智力资本的低成本、独占性和迅速膨胀性。然丽 智力资本又含有任何普通瓷本无法眈 | 馥的优势，它具有锻强的独立性，不需 饕进行资本的原始积累过稔。例如洛克菲勒家族经过几代入弁勺努力积累起来 的财富却不敢现代的比尔盏茨不到2 0 年间积累起来的个人资产。智力资 本的这种增值性还在于它可以成倍地增长，能够在短期内迅速膨胀，产生连 锁反应。如技术创新中的创新链，只要进入了技术创新孰遵便会产生一系列 持续剁新，最为典型的例子是电子集成电路一计算机芯片的研制和开发。 科学技术的飞速发展使智力资本对自然资源的依籁性越来越小。 ( 2 ) 智力资本具有依附性 橱力资本的依附性表现在智力资率必须依附于人，如果把智力资本喻为 “魂”，则此“魂”必然要饭附于与此相关的盗本权属主体，即特定的人。 也就是说，定的智力资本只能为一定的权属主体所用。主体消失了，劐相 获的钢力资本便没有任何意义了。这与传统的资本是截然不同的， 武汉理工大学硕士学位论文 ( 3 ) 智力资本的收益具有高风险性 由于各种不确定性的存在，企业的经营总是存在着或多或少的风险。排 除其他备种各样的风险，而仅仅从资产流失可能性的角度来看备种资产都 有流失的风险。但是，比较来看，智力资本给企业带来的不确定性最大。 首先，高技术企业是拥有智力资本最多的企业，其拥有大量餐力资本的 目的是为了获得创新收益，而创新收盏本身就是一种高风险收益。如日本的 索尼公司，在起步阶段就从事创新性的晶体管应用研究，其高风险性也立即 表现出米，仅在试验开始的半年问，包括设备投资在内已花费近1 亿日元， 僵前景却没有任何乐观的征兆。诧时，连一直淘住们挺供投资支持豹三井银 行，也对这种高风险性感到十分不安，以至不肯再向他们贷款。 其次，智力资本依赖于人的大酗面存在，智力赘本的使用程度取决予企 业智力资本的拥有者爨工的工l 睾态度，面不是完全依赖于企业所有者或 经营者，道德风险及逆向选择可能会使智力资本的回报率低于期望值。再有， 人才的流动憔使得智力资本易于流失。企业要获得智力资本需要一定的付 出，而一旦出现人才的流失，将会使企业在智力资本上的回报率成为负德。 我国很多国有企业入才流失，是引起企业效益不好的一个重要原豳。 ( 4 ) 智力资本具有财富共享性 由予知识具有可复制性和扩散性，所以智力资本创造的物质和精神财富 可以传播，只要支付一定的交易费用就可以共享，交易费用由其价值来确定。 这样智力资本就可以同时在不同的地方由不同的人使用，如知识、信息、时 书资料等理论性资源。相比蔼言，自然资产具衣独占性、不哥重复性和不可 兼得性，是一种消耗性资源因而不具有共享性。 ( 5 ) 智力资本具有长期受益牲 人类赖以生存的自然资源是宵限的，消耗得越多，存留的越少，就会变 得越珍贵。而智力资源则是无限的，智力资本的开发不仅不会减少和浪费自 然资源，而且还会节约自然资源和扩展自然资源的用途。智力资本一旦形成 就可以使拥有者受益终身。如受过高等教育、拥有持术专长的人可以凭借自 己的智力资本为社会服务，并为自身带柬经济收益和精神收益。智力资本既 可以给拥有者带来收益也可以给社会中的每一个成员带来效益，可能改变人 们的生活和行为方式也可以提高人们的生活质量和满足人们的精神需要。 9 武汉理工大学硕士学位论文 ( 6 ) 智力资本其有无限性和能动性 智力资本作为一种资源是无戳的。由于知识发展的无限性和使用的非洋 耗性以及知识的增长、扩张具有加速发展的态势，知识成为取之不尽、用2 不竭而且能迅速增加的重要资源，因而智力资本不受资源的稀缺性限制，饿 够持续快速地增长。镪力资本与自然资源中的矿山、溃田等不一样，与物颅 资源中的建筑、厂房、设备等也不一样，智力资本具有很强的能动性，是e 思想、意识支配的，有着巨大的潜在能力。人可以自我强化，通过教育和尊 习能够提高自身素质藕技能，使人力资源震量提高。当人的积极性被调动越 来时，可阻创造出琼天动地的事业，而当人的积极被压抑、精神上受至挫捐 时，可能会做出许多预料不到的事，这中间的差异可谓天壤之别。人的这剃 能动性是智力资本区别子其他资本的根本所在。 ( 7 ) 智力资本具有专用性 智力资本的专用性表现为：裢现实生产力发展条件下，社会化大生产阱 社会分工的充分而广泛的发展为基础，社会分工越发展，社会生产力也越发 展，社会分工的不断发展，实际上就是劳动者自身所摊有的智力资本专用毂 的不断强化。智力资本专用性是现实生产力发展的主体特征和标志，而且由 于智力资本在自然形态上与其所有者不可分割，在社会形态上具有专用性特 征，所以当智力资本所有者在将自己的资本投入到某一特定的行业和企啦 后，往往成为一种抵押晶。人们一旦选择了菜一专业，投入了资本，就会产 生一种专业定势，不愿意轻易放弃所从事的专业，如果经常调换专业将会造 成巨大的精神上的和物质上的损失，不仅损失了原有专业的投资，而且还要 对新专业遴行投资。因丽，在一般情况下，人们是不愿意退出已从事的专业 和放弃已具有的专长的。 ( 8 ) 智力资本的损耗具有特殊性 智力资本的损耗性与机器设备等有形资产的损耗性不一样，它完全是无 形损耗，即精神损耗。智力资本的摄耗是相对的，对于整个社会来讲，智力 资本可积累，人类知识是代代相传的，且没有损耗。但是对于一个企业来说， 取得智力资本是要付出相应代价的，企业之所以愿意付出这个代价，是因为 期望通过智力资本获得超过平均水平的利润。按照经济学理论，企业在创新 初期会获得创新垄断利润：在创新的中后期，由于技术的扩散，竞争性逐渐 1 0 武汉理工大学硕士学位论文 加强，企业最后只能获得一般利润，创新带来的超额利润逐渐消失。在这辜巾 情况下，企业原来所具有的知识信息和技术己经被社会所共享，不再具有智 力资本的性质。 ( 9 ) 智力资本其有稀缺性 智力资本的稀缺性是指函要素市场的不完善或人力资源特性分布的非 均质性，造成某些企业盈利能力的关键人力供给严重不足的现象。这与前面 所说的智力资本具有无限性并不矛盾。智力资本的无限性是从其使用和发展 的角废来说豹，两智力资本的稀缺性是针对其市场角度而言的。智力资本的 稀缺性从其性质上可区分为两种：一种是智力资本的显性稀缺，既一定时期 内人才要索市场上具有某一类特性的人才供给数量绝对不足，这种状况往往 导致企业问为猎取稀缺八才互挖“墙脚”，竟相争夺。另一种是智力资本的 隐性稀缺，即由于人力资源某种特性往往呈菲均质分布状态，冀稀缺价值难 以用市场化标准判断，且很大程度上依赖于企业后天的开发与培育，导致不 同企业在选择与配置人力资源方面的相对差异，从而造成的智力资本稀缺。 在激烈的市场竞争中，显性稀缺的智力资本主要通过提高吸纳入力资源的初 始价格来缀解。而隐性稀缺的智力资本却与企业对人力资源的辨识、吸纳及 开发能力的差异性有关。企业可以利用其这一差异，从别人认为均质的人力 资源市场审，识别与开发其智力资本的稀缺特性，从丙获得自身的竞争优势。 1 2 3 智力资本的分类 按不同的标准，智力资本可分为不同的类别： ( 1 ) 按智力资本的主体不同可分为个体智力资本、团队智力资本和组 织智力资本 个体智力资本是指员工个体所拥有的知识、价值观以及表现出来的个体 能力。 团队智力资本由两部分构成：知识型团队智力资本与关系裂团队智力资 本。知识型团队智力资本为团队成员所共同创造和共享的团队知识；关系型 团队智力资本则包括团队规程和团队规范。团队智力资本影响着团队成员的 行为。 组织智力资本是指依赖于特定的组织和社会交往模式，通过长期实践积 武汉理工大学硕士学位论文 累形成的、存在于个体与个体、个体与工作之间的关系资本，以及员工的这 种关系中共同创造的，编码化或部分编码化的组织共享知识和市场型资本。 其中，关系型组织智力资本体现于组织活动的程序、规章制度以及组织文化 中：知识型组织智力资本包括组织的经验、管理知识等，这些知识体现于企 业文档、数据库、企业标准中：市场型组织智力资本包括品牌知名度、用户 满意度和用户忠诚度等。 ( 2 ) 按智力资本的构成可分为人力资本、结构资本和客户资本 人力资本诺贝尔经济学奖获得者舒尔茨曾指出，由于教育、保健、 人口流动等投资所形成的人的能力的提高和生命周期的延长，亦是资本积累 的一种形式，人力资源是经济和社会发展的重要原因。从一个企业的角度看， 群体的技能、创造力和解决问题能力以及领导能力、企业管理技能等，都是 通过其个人的才能集中体现的，这种个人的才能构成了人才资产，其价值称 为人力资本。因此，人力资本就是企业的个人为了能很好地完成其本职工作 所具有的技能、观念等，是不依附于企业、个人能够带走的资源。个人所学 东西越多，工作能力、工作效率越高，所体现价值也就越高。 结构资本结构资本是使人力资本得到充分发挥的基础，是企业个人 能够更好地工作所依赖的企业组织结构上的条件，是组织所具有满足市场需 要的能力，其中包括组织默契、共事经验、关系网络等，也包括使个人能力 能够得到充分发挥的组织形式、组织机构、组织制度、企业文化，还包括多 年积累的企业形象和商誉等。结构资本就是“给人员提供一种对工作感兴趣， 能意识到其社会使命，并且能放手工作的稳定工作环境”，结构资本能使企 业安全、有序、高质量地运转，能为企业职工工作和彼此交流提供一个大环 境。因此，结构资本必须不断地调整，以适应市场和工作的需要。不能定期 审查组织结构资本价值和效能的企业，将会失去在市场上获得成功的优势。 客户资本不论企业在其他方面多么优秀，最终的利润都是通过向客 户提供产品和服务而实现的。如果企业的产品和服务不能被客户所接受，则 企业将不能实现其价值。因此，大而忠实的客户群体，对企业发展具有至关 重要的作用。企业的客户关系对企业所具有的价值，被称为客户资本。开展 宣传和推销活动，让客户充分了解企业，使企业赢得客户的信赖，是企业获 得市场竞争优势必不可少的市场营销战略。 武汉理工大学硕士学位论文 ( 3 ) 从智力资本的来源来看，可将其划分为内部智力资本和外部智力 资本 内部智力资本是指企业内部所拥有的各种智力资本，包括商业秘诀以 及员工所拥有的经验、诀窍等；外部智力资本是指组织以外的、有利于企业 发展并能为企业所获取的各类智力资本，例如外部顾问所提供的建议和对 策、其他企业或组织的管理经验等。 ( 4 ) 按智力资本对企业的作用和贡献大小，可将其划分为核心智力资 本和非核心智力资本 核心智力资本是指使企业能为顾客带来特别利益的独有智力资本，并使 该智力资本迅速、高效地转化为高质量的产品和服务的能力；非核心知识是 指辅助核心智力资本的产生、形成和发展的制度、文化及知识等。核心智力 资本是企业成功的基础，它可使企业获取长久的竞争优势，从而在竞争激烈 的市场中占一席之地。核心智力资本并不是在企业创建之初就有的，而是企 业有意识获取并发展的。围绕核心智力资本的获取、发展来管理企业，具有 更长远、更重要的战略意义。这不仅要从增强当前智力资本效用的角度出发， 而且更要从获取未来智力资本的角度出发管理企业知识。但核心知识并不能 保证企业拥有永久的竞争优势，随着科技的进步和市场的发展，原有的核心 智力资本的优势可能逐步丧失。因而必须时时关注核心智力资本的发展演 变，不断推进。 值得注意的是，对智力资本分类过细容易造成混淆。例如s k a n d i a 智力： 资本分类法，将结构资本进一步分为过程资本和创新资本。而创新资本与人 力资本是密刁i 可分的，因而产生了概念上的重复。 1 3 国内外智力资本研究现状 智力资本并非新生事物。因为企业中的员工能力、组织结构以及顾客忠 诚历来是企业生存与发展的基础，可以说，作为这些因素交互作用而体现出 来的智力资本，一直就在我们身边。只是近年来，随着信息技术、网络技术 等关键技术领域的迅猛发展，智力资本所涵盖的内容与企业市场价值之间的 关系日益明晰，智力资本价值的表现更加明显，以至于有必要将智力资本作 武汉理工大学磺士学位论文 为一个单独魄概念提出来。 1 。3 1 国外智力资本研究现状 目前，嗣内外比较公认的关于簸单提出智力资本概念的考 正表明，是茭 国经济拳家拥尔存雷恩( j o h nk e n n e t hc a l b r a i t h ) 予1 9 6 9 年首先提到智力资 本的概念，健在致波兰经济学家米哈尔卡莱菠基( m i c h a e lk a l e c k i ) 的一封 信中写道：“我认为，你麻该认识到眚前世界上已经有许多人把你在过去几 十年中所探讨豹东西归功于智力资本。”加尔布雷思指出：智力资本中的智 力不再是“作为纯粹智力”的含义，两是体现为一种智力性活动( i n t e i l e e t u a l a c t i o n ) ，糟力资本在本质e 不仅仪是一种静态的无形资产，丽是一种思想动 态的过程，是一种达到目的的方法。然蔼，他没有络出智力资本的一个完耨 的定义，也没有对智力资本内容给予界定。 最早系统的界定智力资本豹含义及内容的应该是美国学者托马蟥斯图 尔特( t h o m a s a s t e w a r t ) ，他在2 0 世纪9 0 年代发寝了一系列文章和专著， 主要包括：“脑力：智力赞本是如何i e 成为美国最有价值的资产的? ”( 财 富1 9 9 1 午6 月3 嚣) ；“体静公司墨最有龄篷羽资产：智力资率”( 财 富1 9 9 4 年1 0 月3 日) ：智力资本：组织的新财富( 1 9 9 7 年) 等。斯翌 尔特将智力资本定义为，“公司中所有成员所知晓的能为企业在市场上获得 竞争优势的事物之和。”他强谲，智力浇本的术语早期用于摇述个人智力的 动态影响，而后来在经理人员和咨询公司使用时，已经拓展为一个组织优台q 词汇。斯图尔特认为企业的智力资本就是体现在企业的人力资本、结构资本 和客户资本兰者之中的整体价值。 英萄摩梗威泽尔主编静工商管理辞典( 1 9 9 8 年) 孛将“智力资本” 解释为：“公司产生或拥有豹知识，或者是后天学习的结果或者是在研究帮 发展过程中自发产生的：更广泛地说，是公司可接触的知识和技术。” 船拿大m c m a s t e r 大学巍学院n i c kb o n t i s 博士，自1 9 9 6 年以来也发襄 了多篇关予智力资本研究的文献，主要包括：“你的头脑有价：战略性地管 理智力资本”( 商业季刊1 9 9 6 年) ：“智力资本的测度与评价模型的一种 撵索研究”( 1 9 9 8 年) 等。他认为，智力资本豹摄出是出子蹲相对于信息丽 吉的知识的有效运用的礴的。健深入分析了智力资本中的a 力资本、绐构资 武汉理丁大学硕士学位论文 本和客户资本的相互关系及相互作用机制。 澳火利救昆士兰大学的斯维比( k a r l e r i k s v e i b y ) 在1 9 9 7 年的著作新 的组织财富一书中，认为智力资本是体现在企业的员工能力( e m p l o y e e c a p a b i l i t y ) 、内部结构( i n t e rs t r u c t u r e ) 和外部结构( e x t r as t r u c t u r e ) 等三个 方蕊的综合价值。 美国密歇根大学商学院乌尔里奇( d a v eu l r i c h ) 教授提出一个更简洁的 智力资本定义，即一象企业的智力资本就是其成员的能力( c o m p e t e n c e ) 与 认同感( c o m m i t m e n t ) 的乘积，用公式表示，郎“智力资本= 能力认同感”。 公式中用乘号而不用加号，意在强调组织中的人力资本与结构资本的相互关 联和相互影响。 英国的安妮布鲁金( a n n i eb r o o k i n g ) 把智力资本简单地归为“对使 公司得以运行的所有无形资产的总称”，并把智力资本意义体现在一个简洁 的公式中，即“企业= 有形资产+ 智力资本”。 尽管存在着看法上的差异，但智力资本是对传统资卒概念的有效扩充这 一点却是共同的。智力资本概念的提出把传统资本所忽略的、但却日益成为 企业重要资源的东西，诸如员工技能、组织流程、企业文化、客户忠诚等， 与企业核心能力构成要素整合在起，拓展了物质资本和非物质资本的范 畴。将无形资产和有形资产结合起来。揭示了企业真正有价值的东西，从而 为企业管理与发展指明了方向。 2 0 世纪9 0 年代智力资本及管理理论迅速发展，在世界范围内的研究者 和实践者分翱子1 9 9 6 年1 胃和1 9 9 8 年1 月在加拿大的安大略召开了第一届 和第二届智力资本国际大会。在一些大学和一些先行实践企业中纷纷成立了 智力资本研究及管理机构。例如，如拿大m c m a s t e r 大学的智力姿本研究所， 英国m c b 大学创办的智力资本杂志，旨在推动组织中智力资本的创造、 识别、管理及测度等方丽的研究与应用。 1 3 2 国内智力资本的研究现状 国内对智力资本的研究状况e 较复杂，或者酏很不规范化。可斟大致将 其分为三类： ( 1 ) 对国外智力资本理论介绍、评述和初步应用工作 武汉理工大学硕士学位论文 近三年来，国内学术文献中，已出现了一批关于智力资本( 知识资本) 的文章和译著。但原理性介绍的多，面专题性评述的少，直接用于指导企业 管理实践的就更少。 ( 2 ) 在不同场合下自发运用了“智力资本”这个名词 “智力资本”( 或“知识资本“) 往往没有被严格地界定，丽是取其袁西 含义，指的是个人的智力、知识或技术诀窍等可以作为生产要素投资或者入 股，并可在取得相应回报。这种理解侧重的是知识型人力资本的商业化价值， 两远远没有包涵“智力资本”的全部。 ( 3 ) 提出了一些与智力资本思想相吻合或者相接近的概念和理论 陈佳贵等人强调了无形资产管理思想。在无形资产理论研究中，拓展了 会计学意义上的无形资产的范围，将企业无形资产划分为知识产权类无形资 产、契约权利类无形资产、关系类无形资产和综合类无形资产等四种类型。 翁君奕、张钢等人对组织资本理论的研究，强调了保证企业的人力资本 有效发挥作用的组织环境也是一种资本的完整思想。 边燕杰、丘海雄等人在对企业的社会资本的研究中，认为“企业通过缴 向联系、横向联系和社会联系涉取稀缺资源的能力是一种社会资本”，并对 企业社会资本的形成、积累和测量等方面进行了探讨。这些思想对于智力资 本中的结构资本和客户资本的研究镊有启示。 还有，人力资源管理价值理论、知识价值理论等研究，都促进了智力赞本理 论的形成与发展。 总之，虽然我国在智力资本理论研究方面已有一些自己很初步的理论和 看法，但惑的来说，还处在一个译介、