投资项目评估第三章.doc

常熟理工学院教案第三章 项目必要性评估学习目标:& 理解市场研究和项目必要性评估& 理解经济规模和项目必要性评估l 投资项目建设必要性评估：指对所确定的拟建项目将来生产的产品或所提供的服务是否满足市场需求和得到社会承认所进行的审查、分析和评价。l 项目宏观方面的必要性： 符合国民经济总量平衡和结构平衡发展的需要 符合国家一定时期的产业政策 符合布局经济的要求，促使国民经济地区结构优化l 微观方面的必要性 符合市场的需求 符合符合企业发展战略 考虑合理生产规模 有利于技术进步第一节 必要性评估内容项目必要性评估的主要内容 （一）投资项目概况审查 （二）拟建项目市场需求与供给分析 （三）国家政策、国民经济计划、行业规划和地区规划 （四）拟建项目的产品竞争能力 （五）拟建项目的生产规模第二节 市场研究一、市场调查（一）市场调查概念 市场调查是指对拟建项目产品市场销售和供给两方面的资料作系统的收集、记录和分析，以了解产品的现实市场和潜在市场，确定其需求量，为将来市场预测和确定经济规模提供科学的依据。（二）市场调查的内容1.市场需求调查（1）国内市场需求调查（2）国外市场需求调查2. 市场供给调查（1）调查预测国内供给量（2）调查预测国外供给量进行项目评估时，需要把市场需求量分为市场实际需求量和潜在的需求量，国内需求量和国外需求量。市场需求量市场需求量是指在一定时期、一定条件下，在特定的市场上，消费者愿意而且有能力购买某种产品或劳务的总量。 一定时期指项目寿命期各年或各阶段项目产品的需求量。项目评估或可行性研究中的市场需求分析，要调查和预测整个寿命期（一般为5-10年）内市场需求变化情况。 一定条件指项目产品销售的条件，包括项目产品的价格、与其竞争的产品价格及供求情况、销售方式和销售渠道等。 特定的市场指项目产品的销售范围影响产品需求量的因素: 在其他条件不变的情况下,价格影响该种产品的需求量; 在价格不变的情况下,收入、人口、相关产品的价格、偏好和特殊因素都影响产品的需求量。影响产品供给量的因素： 在其他条件不变的情况下,价格影响该种产品的供给量; 在价格不变的情况下,生产成本、技术进步、相关产品的价格、政府政策和其他特殊因素等都影响产品的供给量（三）市场调查程序市场调查实际上就是观察、了解、记录、整理及分析市场情况的活动。市场调查的程序大致可划分为三个阶段：第一，制定调查计划；第二，实地调查，收集有关资料；第三，整理资料，编写调查报告。（四）市场调查方法 市场调查的方法很多，主要是通过用户访问、抽样调查等各种方式，结合运用各种历史资料，经过研究、综合、分析，得出社会对某种产品的需求及供给情况。常用的方法主要有以下几种：全面调查法、抽样调查法。二、市场预测 市场预测：指在市场调查的基础上，运用科学的方法和手段，对未来一定时期内某种产品的市场供求变化及其发展趋势进行分析测算。（一）市场预测的程序市场预测的程序，大致有如下几个阶段： 确定预测目标，拟定预测计划； 收集、分析和处理资料； 选择预测方法， 建立预测模型进行预测； 分析预测结果等。（二）市场预测方法1、定性预测 专家调查法（德尔菲法）：拟定调查提纲；挑选专家；征询专家意见；整理集中专家意见；整理预测结果。 相关预测法：利用经济因素之间的相关关系进行市场预测的方法。 产品寿命周期预测法（投入、成长、成熟、衰退）：类推法；销售增长率法；产品普及率法2、定量方法（数量预测法）：是根据历史资料数据建立数学模型，借以推算将来的预测方法。（1）时序预测法 算术平均法 加权平均法 移动平均法 指数平滑法 弹性分析法：需求收入弹性；需求价格弹性；能源需求弹性。 消费系数法：某种产品在各个行业（部门、地区、人口等）的单位消耗量。（2）回归预测法 时序回归法：一元直线时序回归预测法；多元（二次曲线）时序回归预测法。 相关回归法：一元相关和多元相关 指数变化法将指数曲线变为时序直线来预测第三节 经济规模项目规模是指劳动和生产资料的集中程度，一般用生产能力来衡量。一、生产规模及其制约因素生产规模一般是指企业的生产能力，衡量指标通常用职工人数、产量、固定资产价值来表示。（一)规模类型 1. 按生产能力划分 2. 按装机容量或设备数量划分 3. 按固定