2011年9月29日交易型基金日报.docx

展恒理财 研究发展部 地址：中国北京东长安街1号东方广场东一办公楼1511号（100738）电话：010-85189937-8018传真S报告人：刘楠 报告日期：2011年9月29日数据日期：2011年9月28日交易型基金本周涨幅 交易型基金日报内容摘要 周三市场经历了小幅反弹后继续缩量阴跌，盘中沪指下探到2383点，再创年内新低，最终收于2392点。成交量方面仍然低迷，沪市成交量仅为400亿，两市总成交量不足800亿。目前临近月末和三季度末，且面临国庆长假，场内资金相对紧张，因此可能会在本周继续维持缩量阴跌的局面。 周三创新型基金主动管理型和指数型都延续了之前的特点，即固定端大幅下跌，杠杆端跌幅相对较小。从折溢价率上看，周三主动管理型和指数型杠杆端折溢价率均继续升高。品种推荐方面仍维持对瑞福进取和双禧B的推荐。 周三封闭债基多数品种净值下跌，价格和折溢价率涨跌互现。近期shibor利率上升证明季度末资金较为紧张，导致债券市场出现下跌。这种下跌主要是由流动性因素造成的。但中长期货币政策放松概率较大，必然带动债券价格上涨。 传统型封基周三价格震荡微跌，折价率稍有减小，但仍接近9%，平均折年收益率超过3%。对传统封基维持之前的看法，即目前价格有优势，中长线布局是好机会，建议选择折价率和折年收益率有优势的品种长期持有。品种推荐方面维持对基金安信、基金金泰和基金天元的推荐。 周三受指数影响，ETF缩量下跌。几只主要ETF品种跌幅均在1%左右。板块轮动方面周三大小盘风格继续表现为大盘占优，周期非周期风格表现为略偏向周期类。维持对新兴ETF的推荐。Http:/交易型基金日报 2011年9月29日1 交易型基金市场表现周三市场经历了小幅反弹后继续缩量阴跌，盘中沪指下探到2383点，再创年内新低，最终收于2392点。成交量方面仍然低迷，沪市成交量仅为400亿，两市总成交量不足800亿。目前临近月末和三季度末，且面临国庆长假，场内资金相对紧张，因此可能会在本周继续维持缩量阴跌的局面。2创新型分级基金周三创新型基金主动管理型和指数型都延续了之前的特点，即固定端大幅下跌，杠杆端跌幅相对较小。从折溢价率上看，周三主动管理型和指数型杠杆端折溢价率均继续升高。品种推荐方面仍维持对瑞福进取和双禧B的推荐。 周三封闭债基多数品种净值下跌，价格和折溢价率涨跌互现。近期shibor利率上升证明季度末资金较为紧张，导致债券市场出现下跌。这种下跌主要是由流动性因素造成的。但中长期货币政策放松概率较大，必然带动债券价格上涨。下面按分级基金是否有场内外份额分为两类，标胶其动态折溢价走势：数据日期：2011年1月1日至2011年9月28日数据日期：2011年1月1日至2011年9月28日3.传统封基传统型封基周三价格震荡微跌，折价率稍有减小，但仍接近9%，平均折年收益率超过3%。对传统封基维持之前的看法，即目前价格有优势，中长线布局是好机会，建议选择折价率和折年收益率有优势的品种长期持有。品种推荐方面维持对基金安信、基金金泰和基金天元的推荐。4.ETF周三受指数影响，ETF缩量下跌。几只主要ETF品种跌幅均在1%左右。板块轮动方面周三大小盘风格继续表现为大盘占优，周期非周期风格表现为略偏向周期类。维持对新兴ETF的推荐。下图是截止昨日的大小盘风格和周期非周期风格走势图，其中周期非周期图中趋势线向上表示周期板块占优，向下表示非周期板块占优；大小盘图中趋势线向上表示大盘占优，向下表示小盘占优。附表：表1 创新型封基净值折价率证券代码证券简称当日净值涨跌幅（%）单位基金净值杠杆倍数日涨跌幅%当日折溢价率折溢价变动当日成交量（万）121099瑞福分级-0.89 0.671 150001瑞福进取-1.33 0.446 1.48 -1.25 23.99%0.10%1584 160806长盛同庆-1.09 0.906 -2.03%0.44%150006长盛同庆A0.00 1.133 -0.09 -3.44%-0.09%2547 150007长盛同庆B-2.08 0.755 1.94 -1.19 -0.66%0.89%2999 160212国泰估值-0.72 0.960 1.20%0.11%150010国泰优先0.00 1.093 -1.05 -5.12%-1.01%6 150011国泰进取-1.66 0.827 2.31 -0.11 9.55%1.70%1648 161207国投瑞银沪深300指数分级-0.97 0.815 0.12%0.30%150008瑞和小康-0.97 0.815 -0.52 -5.52%0.43%23 150009瑞和远见-0.97 0.815 1.00 -0.81 5.77%0.18%23 163406兴全合润分级股票-1.55 0.920 2.64%0.22%150016兴全合润分级股票A0.00 1.000 -1.55 -11.00%-1.40%89 150017兴全合润分级股票B-2.70 0.867 1.73 -1.21 13.12%1.71%37 161812银华深证100指数分级-0.92 0.970 0.67%0.01%150018银华稳进 0.00 1.042 -1.31 -27.54%-0.96%4304 150019银华锐进 -1.97 0.898 2.12 -0.66 33.41%1.75%20287 162509国联安双禧中证100指数-0.86 0.918 1.87%-0.65%150012国联安双禧中证100指数A0.09 1.084 -2.02 -28.23%-1.54%5652 150013国联安双禧中证100指数B-1.71 0.807 1.90 -1.23 28.87%0.61%18462 163109申万菱信深证成指分级-0.78 0.762 0.52%-0.13%150022申万菱信深证成指分级收益0.00 1.043 -1.99 -29.34%-1.44%784 150023申万菱信深证成指分级进取-2.43 0.481 3.12 0.13 65.28%4.23%4827 165511信诚中证500指数-1.52 0.840 2.79%-1.97%150028信诚中证500指数A0.00 1.039 -2.90 -25.79%-2.21%241 150029信诚中证500指数B-3.02 0.707 1.97 -3.65 30.83%-0.85%971 161816银华中证等权90指数分级-0.86 0.803 0.50%-0.06%150030银华中证等权90指数金利0.00 1.034 -1.58 -21.57%-1.26%1673 150031银华中证等权90指数鑫利-2.39 0.572 2.72 -0.25 40.38%3.01%3499 161014富国汇利分级债券-0.41 0.978 -4.98%-0.09%150020富国汇利分级优先0.00 1.041 -0.21 -7.01%-0.19%129 150021富国汇利分级进取-1.54 0.831 3.78 -1.29 0.96%0.25%362 160915大成景丰分级债券0.11 0.915 -8.16%0.03%150025大成景丰分级债券A0.00 1.038 0.31 -7.23%0.29%301 150026大成景丰分级债券B0.48 0.628 4.39 -0.54 -11.78%-0.90%176 164206天弘添利分级债券0.00 0.970 150027天弘添利分级债券B-0.11 0.903 5.35 -0.30 -25.91%-0.14%24 165310建信双利策略主题分级股票-0.99 0.904 1.26%0.23%150036建信稳健0.00 1.025 -0.12 -17.07%-0.10%5 150037建信进取-1.79 0.823 1.82 -1.13 16.52%0.77%1 160718嘉实多利分级债券-0.15 0.974 -1.01%-0.63%150032嘉实多利分级债券优先0.01 1.026 -0.53 -9.36%-0.50%5 150033嘉实多利分级债券进取-1.02 0.767 6.63 -1.61 43.68%-0.86%1 162215泰达宏利聚利分级债券-0.10 0.985 -18.29%-0.36%150034泰达宏利聚利分级债券A0.00 1.017 -0.58 -16.32%-0.49%32 150035泰达宏利聚利分级债券B-0.44 0.910 4.32 -0.43 -23.41%0.01%8 161015富国天盈分级债券0.30 0.993 150041富国天盈分级债券B1.18 0.941 3.90 -1.49 -8.50%-2.48%27 封闭债基证券代码证券简称当日净值涨跌幅（%）单位基金净值杠杆倍数日涨跌幅%当日折溢价率折溢价变动当日成交量（万）161010富国天丰强化债券-0.10 0.972 0.21 -2.57%0.31%1250 161813银华信用债券封闭-0.10 0.993 -0.11 -7.96%-0.01%98 161713招商信用添利债券封闭-0.51 0.977 0.70 -12.18%1.06%2248 164105华富强化回报债券0.21 0.938 -0.13 -16.95%-0.28%415 165509信诚增强收益债券0.00 0.963 -0.92 -10.18%-0.83%190 161115易方达岁丰添利债券-0.10 0.976 0.11 -7.27%0.20%191 160617鹏华丰润债券封闭-0.10 0.978 0.11 -9.00%0.20%7 164902交银施罗德信用添利债券-0.86 0.923 -1.06 -8.78%-0.18%44 161216国投瑞银双债债券封闭A0.31 0.978 -0.11 -9.82%-0.38%8 164808工银四季收益债券-0.10 0.970 0.00 -8.14%0.09%93 166008中欧增强回报债券0.04 0.960 0.00 -4.36%-0.04%17 新封基证券代码证券简称当日净值涨跌幅（%）单位基金净值杠杆倍数日涨跌幅当日折溢价率折溢价变动当日成交量（万）150002大成优选-0.69 0.866 -0.37 -6.24%0.30%964 150003建信优势-0.69 0.858 -0.12 -4.55%0.55%112 注:折溢价项：正号表示溢价，负号表示折价。折价率变化项：正号表示溢价升高（折价率降低），负号表示溢价降低（折价率升高）。表2 传统封基净值、价格及折价率 基金代码证券简称本周净值涨跌（%）本周价格涨跌（%）折价率测算值（%）较上周五折价率增减（%）剩余期限（年）折年收益率测算值（%）当日成交额（万）184688基金开元-1.35 -1.70-4.87 -0.34 1.50 3.39 297 184689基金普惠-1.39 -3.16-8.42 -1.68 2.28 3.94 88 184690基金同益-1.48 -0.70-8.87 0.71 2.53 3.74 250 184691基金景宏-1.55 -1.28-4.59 0.26 2.60 1.82 58 184692基金裕隆-1.33 -2.56-9.71 -1.13 2.71 3.84 154 184693基金普丰-1.44 -2.06-10.91 -0.56 2.79 4.22 381 184698基金天元-1.39 -1.84-10.87 -0.41 2.91 4.03 593 184699基金同盛-1.64 -2.64-10.49 -0.92 3.11 3.63 624 184701基金景福-1.61 -2.29-8.82 -0.63 3.26 2.88 252 184721基金丰和-1.53 -2.25-13.95 -0.63 5.48 2.78 875 184722基金久嘉-1.20 -3.26-14.03 -1.83 5.77 2.65 145 184728基金鸿阳-1.44 -2.44-9.28 -0.93 5.20 1.89 119 500001基金金泰-1.34 -1.48-5.63 2.12 1.50 3.95 397 500002基金泰和-1.37 -1.37-8.38 0.49 2.53 3.52 231 500003基金安信-1.30 -1.99-6.30 1.27 1.73 3.82 144 500005基金汉盛-1.25 -2.53-6.58 0.86 2.64 2.62 324 500006基金裕阳-1.32 -3.24-7.76 0.77 1.82 4.53 149 500008基金兴华-1.17 -1.21-4.25 2.07 1.58 2.78 94 500009基金安顺-1.21 -0.95-5.18 1.41 2.71 1.98 203 500011基金金鑫-1.48 -2.79-11.25 0.74 3.07 3.97 272 500015基金汉兴-1.29 -2.02-10.13 0.61 3.26 3.33 98 500018基金兴和-1.46 -1.88-8.00 1.05 2.79 3.03 104 500038基金通乾-1.34 -1.30-8.88 1.34 4.92 1.91 315 500056基金科瑞-1.54 -2.54-12.51 1.39 5.46 2.48 1,136 500058基金银丰-1.47 -2.33-15.02 0.77 5.88 2.80 413 平均-1.40 -2.07-8.99 0.59 3.18 309 注:折价率项：负号表示折价，正号表示溢价。折价率变化项：负号表示折价程度扩大，正号表示折价程度缩小。 折年收益率:是考虑剩余期限的折价指标。表3 LOF价格涨跌表证券代码证券简称当日价格涨跌（%）当日净值涨跌(%)当前折溢价率（%）当日成交金额（万）161714招商标普金砖四国指数(QDII-LOF)-6.08 18.05166009中欧新动力股票(LOF)0.00 -1.14 -0.24%0.00165510信诚四国配置(QDII-FOF-LOF)0.65 1.70161213国投瑞银中证消费服务指数(LOF)0.35 -1.15 1.05%1.13163407兴全沪深300指数(LOF)-8.70 -0.84 -4.49%2.23161815银华抗通胀主题(QDII-FOF-LOF)0.00 0.00160717嘉实恒生中国企业(QDII-LOF)-0.92 29.11165508信诚深度价值股票(LOF)-1.30 -0.47 -0.83%0.28164205天弘深证成份指数(LOF)0.00 -0.61 3.81%0.00160215国泰价值经典股票(LOF)0.00 -0.85 0.85%0.00160807长盛沪深300指数(LOF)0.00 -0.93 4.46%0.92166007中欧沪深300指数增强(LOF)0.00 -0.90 13.64%0.00161210国投瑞银新兴市场股票(QDII-LOF)0.00 0.07161211国投瑞银沪深300金融地产指数(LOF)0.00 -1.11 1.82%3.54160616鹏华中证500指数(LOF)0.22 -1.64 7.04%11.25163001长信中证央企100指数(LOF)0.00 -1.07 1.08%0.00166006中欧中小盘股票(LOF)-3.41 -0.79 2.46%1.89160716嘉实基本面50指数(LOF)-1.08 -0.80 -0.23%8.62162711广发中证500指数(LOF)-2.58 -1.54 1.34%33.61162307海富通中证100指数(LOF)-0.95 -0.82 0.69%2.65160211国泰中小盘成长股票(LOF)-0.51 -1.54 1.46%5.86165309建信沪深300指数(LOF)0.50 -1.06 6.68%0.61160119南方500(LOF)-0.69 -1.60 1.77%100.98161811银华沪深300指数(LOF)-0.35 -0.99 6.35%1.07161810银华内需精选股票(LOF)-0.25 -1.75 1.53%5.13160615鹏华沪深300指数(LOF)-3.20 -0.96 1.19%3.41160613鹏华盛世创新股票(LOF)-3.90 -1.37 2.44%5.90160314华夏行业股票(LOF)-1.26 -1.04 0.70%19.84160910大成创新成长混合(LOF)3.28 -1.09 4.43%0.45163503天治核心成长股票(LOF)-0.97 -0.77 1.46%18.58161610融通领先成长股票(LOF)0.00 -1.22 3.70%3.66160611鹏华优质治理股票(LOF)0.45 -0.56 1.25%0.89163302大摩资源优选混合(LOF)-0.85 -0.94 0.55%12.33160311华夏蓝筹混合(LOF)-0.63 -0.90 1.69%8.31162006长城久富股票(LOF)2.74 -0.90 5.00%24.03166001中欧新趋势股票(LOF)-1.46 -0.90 0.18%1.44160610鹏华动力增长混合(LOF)-1.70 -0.48 1.36%2.84160805长盛同智优势混合(LOF)-5.29 -0.88 -0.30%5.03160607鹏华价值优势股票(LOF)-0.79 -0.79 0.27%10.29162207泰达宏利效率优选混合(LOF)-0.83 -0.93 0.01%6.65162607景顺长城资源垄断股票(LOF)-1.87 -0.69 1.95%1.99161005富国天惠成长混合(LOF)-0.07 -1.04 2.28%33.00163402兴全趋势投资混合(LOF)-1.50 -0.76 0.73%10.28161706招商优质成长股票(LOF)-0.26 -0.95 2.93%2.75160706嘉实沪深300指数(LOF)-0.72 -0.98 0.98%2,159.46160106南方高增长股票(LOF)-1.66 -0.80 1.21%2.48161903万家公用事业行业股票(LOF)0.78 -0.75 2.06%7.04161607融通巨潮100指数(LOF)-0.13 -0.90 0.52%8.03162605景顺长城鼎益股票(LOF)1.15 -0.93 3.52%2.26162703广发小盘成长股票(LOF)-1.00 -0.78 1.34%46.99163801中银中国混合(LOF)-0.36 -0.79 2.01%1.21160505博时主题行业股票(LOF)-0.25 -0.87 0.57%34.31160105南方积极配置股票(LOF)-0.89 -0.52 0.17%4.30163409兴全绿色投资股票(LOF)-1.48 -0.64 0.11%36.66163110申万菱信量化小盘股票(LOF)-0.31 -1.64 0.94%3.87161217国投瑞银中证资源指数（LOF）0.11 -0.42 -0.74%11.26161907万家中证红利指数(LOF)-2.17 -1.05 0.52%13.72161116易方达黄金主题(QDII-LOF-FOF)0.00160512博时卓越品牌股票(LOF)0.11 -1.07 0.32%20.17160124南方中证50债券(LOF)C-0.01 160123南方中证50债券(LOF)A-0.10 -0.01 -0.23%6.12平均值-0.85 -0.93 1.77%45.97 表4 ETF价格涨跌表证券代码证券简称今日价格涨跌幅（%）本周价格涨跌幅（%）今日净值涨跌幅（%）折溢价率（%）当日成交额（亿）159901易方达深证100ETF-1.04 -1.91 -1.03 0.02 3.2592 159902华夏中小板ETF-1.57 -2.74 -1.33 -0.13 0.4650 159903深成ETF-0.56 -1.68 -0.75 0.06 0.1128 159905工银深证红利ETF-1.46 -1.70 -0.99 -0.04 0.0003 159906大成深证成长40ETF0.12 -1.71 -0.49 -0.25 0.0004 159907广发中小板300ETF-1.34 -2.75 -1.44 0.07 0.0350 159908博时深证基本面200ETF-1.06 -1.53 -1.13 -0.18 0.0044 159909招商深证TMT50ETF-1.51 -2.30 -1.58 0.11 0.0029 159910嘉实深证基本面120ETF-0.85 159911鹏华深证民营ETF159912汇添富深证300ETF159913交银深证300价值ETF159915易方达创业板ETF159916深F60ETF510010治理ETF-0.78 -2.00 -0.93 0.00 0.0115 510020超大ETF0.00 -1.10 -0.67 0.67 0.0299 510030价值ETF-1.07 -2.51 -0.98 -0.05 0.0276 510050华夏上证50ETF-0.98 -2.56 -0.87 -0.06 4.5946 510060上证中央企业50ETF-0.97 -2.19 -0.98 -0.04 0.0703 510070