上证50交易型开放式指数证券投资基金2006年半年度报告.doc

上证50交易型开放式指数证券投资基金2006年半年度报告基金管理人：华夏基金管理有限公司基金托管人：中国工商银行股份有限公司送出日期：二六年八月二十四日上证50交易型开放式指数证券投资基金2006年半年度报告重要提示基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。基金托管人中国工商银行根据本基金合同规定，于2006年8月15日复核了本报告中的财务指标、净值表现、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。本报告期自2006年1月1日起至2006年6月30日止。本报告中的财务资料未经审计。目 录一、基金简介1二、主要财务指标和基金净值表现2（一）主要会计数据和财务指标3（二）基金净值表现3三、管理人报告4四、托管人报告7五、财务会计报告8（一）基金会计报表8（二）会计报表附注10六、投资组合报告16（一）报告期末基金资产组合情况16（二）报告期末按行业分类的股票投资组合17（三）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有股票明细17（四）报告期内股票投资组合的重大变动19（五）报告期末按券种分类的债券投资组合20（六）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券明细20（七）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券明细20（八）投资组合报告附注21七、基金份额持有人户数和持有人结构22（一）报告期末基金份额持有人户数22（二）报告期末基金份额持有人结构22八、开放式基金份额变动22九、重大事件揭示22十、备查文件目录24一、基金简介（一）基金基本情况基金名称：上证50交易型开放式指数证券投资基金基金简称：50ETF交易代码：510050基金运作方式：交易型开放式基金合同生效日：2004年12月30日报告期末基金份额总额：3,375,566,757份基金合同存续期：永久存续上市交易所：上海证券交易所基金上市日：2005年2月23日（二）基金产品说明基金投资目标：紧密跟踪标的指数，追求跟踪偏离度和跟踪误差最小化。基金投资策略：本基金主要采取完全复制法，即完全按照标的指数的成份股组成及其权重构建基金股票投资组合，并根据标的指数成份股及其权重的变动而进行相应调整。但在因特殊情况（如流动性不足）导致无法获得足够数量的股票时，基金管理人将搭配使用其他合理方法进行适当的替代。业绩比较基准：本基金的业绩比较基准为“上证50指数”。风险收益特征：本基金属股票基金，风险与收益高于混合基金、债券基金与货币市场基金。本基金为指数型基金，采用完全复制策略，跟踪上证50指数，是股票基金中风险较低、收益中等的产品。（三）基金管理人有关情况基金管理人名称：华夏基金管理有限公司 CHINA ASSET MANAGEMENT CO.,LTD.注册地址：北京市顺义区天竺空港工业区A区办公地址：北京市西城区金融大街33号通泰大厦B座8层邮政编码：100032法定代表人：凌新源信息披露负责人：张弘弢联系电话：（010）88066688传真：（010）88066566国际互联网址：www.ChinaAMC.com电子邮箱：chinaamcChinaAMC.com（四）基金托管人有关情况法定名称：中国工商银行股份有限公司注册地址：北京市西城区复兴门内大街55号办公地址：北京市西城区复兴门内大街55号邮政编码：100032法定代表人：姜建清信息披露负责人：庄为联系电话：（010）66107333传真：（010）66106904国际互联网址：www. 电子邮箱：（五）信息披露事宜信息披露报纸名称：中国证券报、上海证券报、证券时报登载半年度报告正文的管理人互联网网址：www.ChinaAMC.com基金半年度报告置备地点：本报告在基金管理人和基金托管人的住所有置备，投资者可要求查阅、复制。（六）其他有关资料基金注册登记机构名称：中国证券登记结算有限责任公司注册地址：中国北京西城区金融大街27号投资广场22层办公地址：中国北京西城区金融大街27号投资广场22层二、主要财务指标和基金净值表现重要提示：下述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。（一）主要会计数据和财务指标主要会计数据和财务指标2006年1月1日至2006年6月30日基金本期净收益911,945,711.03元基金份额本期净收益0.1952元期末可供分配基金收益625,183,373.96元期末可供分配基金份额收益0.1852元期末基金资产净值3,826,505,917.38元期末基金份额净值1.134元基金加权平均净值收益率20.85本期基金份额净值增长率42.44%基金份额累计净值增长率37.61%注：50ETF已于2005年2月4日进行了基金份额折算，折算比例为1.18384087。还原后份额净值=份额累计净值折算比例，该净值可反映投资者在认购期以份额面值1.00元购买50ETF后的实际份额净值变动情况。（二）基金净值表现1、基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较阶段份额净值增长率份额净值增长率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去一个月2.90%1.56%2.21%1.63%0.69%(0.07%)过去三个月28.83%1.53%25.54%1.59%3.29%(0.06%)过去六个月42.44%1.27%38.46%1.31%3.98%(0.04%)过去一年49.99%1.12%50.85%1.26%(0.86%)(0.14%)自基金合同生效起至今37.61%1.24%30.69%1.27%6.92%(0.03%)2、基金合同生效以来基金份额净值的变动情况，并与同期业绩比较基准的变动的比较50ETF证券投资基金累计份额净值增长率与同期业绩比较基准收益率的历史走势图（2004年12 月 30日至 2006年6月30日） 注：1、本基金合同于2004年12月30日生效，2005年2月23日在上海证券交易所上市并开始办理申购、赎回业务。2、本基金跟踪标的指数的投资组合资产不低于基金资产净值的90%。本基金按规定在基金合同生效之日起3个月的时间内达到这一投资比例。三、管理人报告（一）基金管理人及基金经理情况1、基金管理人及其管理基金的经验本基金基金管理人为华夏基金管理有限公司。华夏基金管理有限公司成立于1998年4月9日，是经中国证监会批准的首批全国性基金管理公司之一，注册资本13800万元。公司总部设在北京，在北京、上海和深圳设有分公司。截至2006年6月，公司管理资产规模近 439亿元人民币，管理着兴华、兴和、兴科、兴安、兴业5只封闭式基金，华夏成长、华夏债券、华夏回报、华夏现金增利、华夏大盘精选、50ETF、华夏红利、中小板ETF 8只开放式基金，以及亚债债券基金二期中国子基金和全国社保基金投资组合，是国内管理基金数目最多的基金管理公司，也是管理资产规模最大的基金管理公司之一。2、基金经理简介方军先生，硕士。1999年加入华夏基金管理公司，曾任商业、电力行业研究员，以及华夏成长基金基金经理助理、兴华基金基金经理助理和华夏回报基金基金经理助理。现任50ETF基金基金经理、中小板ETF基金基金经理。（二）报告期内基金运作的遵规守信情况的说明1、基金运作合规性声明本报告期内，本基金管理人严格遵守证券投资基金法、证券投资基金销售管理办法、证券投资基金运作管理办法、基金合同和其他有关法律法规、监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金持有人谋求最大利益，没有损害基金持有人利益的行为。2、内部监察工作报告报告期内，本基金管理人在内部监察工作中一切从合规运作、保障基金持有人利益出发，由独立于各业务部门的内部监察人员对公司经营、基金运作及员工行为的合规性进行定期和不定期检查，发现问题及时敦促有关部门整改，并定期制作监察报告报公司管理层。报告期内，本基金管理人内部监察工作重点加强了以下几个方面：（1）加强了监察稽核工作力度，颁布实施了合规谈话、稽核记分制等制度。（2）通过一线部门预警控制，监察部门定期检查、不定期抽查等工作方法，保证了公司所管理的所有基金合法合规运作，未出现重大违规事件，为公司业务开拓奠定了良好的基础。（3）根据监管部门的要求，定期完成季度及年度监察稽核报告，报公司领导及证监会。 （4）对主要业务部门的制度执行情况进行了稽核。（5）组织学习和宣传证券投资基金管理公司治理准则（试行）等法规。（6）研究开发有关系统，加强公司合规文化宣传。本报告期内，本基金管理人所管理的基金整体运作合规合法，无不当内幕交易和关联交易，保障了基金持有人利益。我们将继续以风险控制为核心，提高内部监察工作的科学性和有效性，切实保障基金安全、合规运作。（三）报告期内基金投资策略和业绩表现的说明与解释1、本基金业绩表现截至2006年6月30日，本基金份额净值为1.134元，本报告期份额净值增长率为42.44%，同期上证50指数累计增长率为38.46%。本基金自份额折算日（2005年2月4日）至本报告期结束，累计跟踪偏离度为3.54%，累计跟踪误差为0.14%。2、行情回顾及运作分析本报告期本基金的操作主要集中在因股权分置改革试点、指数成份股调整导致的组合结构调整方面。在操作中，我们严格按照基金合同和公司投资决策委员会制定的有关投资策略，根据完全复制指数的策略及尽量降低成本、减少市场冲击的原则逐步调整组合至目标结构。本报告期内本基金平均仓位保持在97%以上，本基金于2006年5月19日进行了分红，每单位份额分红0.024元。本报告期基金累计净值增长率为42.44%，同期上证50指数累计增长率为38.46%。期间，本基金累计跟踪偏离度为0.84%，累计日均跟踪误差为0.21%。本报告期内股市在消费类的食品、商业、旅游及资源类、自主创新板块及金融地产类股票在业绩增长预期和重新估值行情拉动下强势上升，前5个半个月市场呈现大幅迅速上升态势。5月中至6月底上证50指数则进行了100个点左右的振荡，并在中国石化及有色等金属资源股、旅游、机械类股的反弹拉动下，于6月下旬指数重新回到5月下旬的高点。本报告期行情中，上证50指数因其指数结构偏重于金融及大型工业企业，受累于该类股票的表现，在本轮上涨行情中表现弱于上证指数。（四）宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望目前，上证50指数与成熟市场的类似指数相比，其整体估值水平偏低。作为市场主流的大盘蓝筹股的估值水平决定了中国股市整体估值水平处于合理的区域内，为股市维持向好趋势奠定了基础。同时，伴随着中国银行等大盘蓝筹股的回归及加盟，上证50指数的代表性及质量将得到显著的提升。此外，预期监管部门主导的一系列创新发展措施在市场得到明显恢复的情形下也将陆续推出，这些立足于市场长期发展的措施（如融资融券、放宽涨跌停限制、T+0交易、股指期货等）也必将以蓝筹股群体为试点推出，进一步增强蓝筹股的吸引力。因此，在市场蓝筹股及行业龙头企业的长期投资价值逐步回归的背景下，市场中长期仍将维持向上的趋势。我们将继续寻求有效控制基金的跟踪偏离度和误差的方法，以实现投资者获取指数投资收益及其他模式的盈利机会的投资目标。同时，我们也在积极开发及推动产品的进一步创新，以促进ETF功能的完善和充分发挥，为各类投资者提供更多、更好的投资及盈利模式。上证50ETF将继续奉行华夏基金管理有限公司“为信任奉献回报”的经营理念，规范运作，审慎投资，勤勉尽责地为基金持有人谋求长期、稳定的回报。四、托管人报告2006年上半年，本托管人在对上证50交易型开放式指数证券投资基金的托管过程中，严格遵守证券投资基金法及其他有关法律法规、基金合同，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了应尽的义务。2006年上半年，上证50交易型开放式指数证券投资基金基金的管理人华夏基金管理有限公司在上证50交易型开放式指数证券投资基金的投资运作、基金资产净值计算、基金份额申购赎回价格计算、基金费用开支等问题上，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，在各重要方面的运作严格按照基金合同的规定进行。本托管人依法对华夏基金管理有限公司在2006年上半年所编制和披露的上证50交易型开放式指数证券投资基金基金半年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实、准确和完整。 中国工商银行股份有限公司资产托管部 2006年8月15日五、财务会计报告（一）基金会计报表上证50交易型开放式指数证券投资基金2006年6月30日资产负债表(除特别注明外，金额单位为人民币元)附注2006年6月30日2005年12月31日资产银行存款7a132,721,072.0830,187,556.94清算备付金7b772,741.60720,516.97交易保证金7b250,000.00-应收股利188,413.40-应收利息 7c30,166.6225,548.11其他应收款7d11,328,790.0078,883,116股票投资市值3,803,394,409.146,523,646,993.41其中：股票投资成本2,993,579,575.536,380,238,575.72权证投资市值5,345,411.09-其中:权证投资成本-买入返售证券款-可退替代款估值增值31,668.00-资产总计3,954,062,671.936,633,463,731.43负债及持有人权益负债应付证券清算款7e47,844,952.8522,618,116.09应付管理人报酬1,493,401.332,743,318.76应付托管费298,680.26548,663.76应付佣金7f1,091,286.92478,433.68其他应付款7g76,630,077.105,835,388.98预提费用7h198,356.09100,000.00负债合计127,556,754.5532,323,921.27持有人权益实收基金7i2,851,368,920.206,851,906,957.43未实现利得/(损失)7j349,953,623.22(223,447,265.39)未分配收益/(累计基金净损失)625,183,373.96(27,319,881.88)持有人权益合计3,826,505,917.386,601,139,810.16(2006年6月30日每份基金份额净值：1.134元)(2005年末每份基金份额净值：0.814元)负债及持有人权益总计3,954,062,671.936,633,463,731.43上证50交易型开放式指数证券投资基金2006年1月1日至2006年6月30日止期间经营业绩表及收益分配表(除特别注明外，金额单位为人民币元)收入/(损失)附注本期数上年同期数股票差价收入/(损失)7k769,902,143.49(114,648,842.33)权证差价收入7l95,037,916.03- 存款利息收入445,187.742,413,342.02股利收入64,237,350.75115,461,613.86买入返售证券收入- 573,142.00其他损失7m(3,940,538.85) (2,720,723.45) 收入合计925,682,059.161,078,532.10费用基金管理人报酬(11,068,752.83)(14,258,287.47)基金托管费(2,213,750.57)(2,851,657.55)其他费用7n(453,844.73)(258,056.60)其中：上市年费 - (50,000.00)信息披露费(148,767.52)(148,767.52) 审计费用(49,588.57)(49,588.57)费用合计(13,736,348.13)(17,368,001.62)基金净收益/(损失)911,945,711.03(16,289,469.52)加：未实现利得/(损失)671,783,495.01(397,410,607.18)基金经营业绩1,583,729,206.04(413,700,076.70)本期基金净收益(损失)911,945,711.03(16,289,469.52)加：期初基金净收益(累计基金净损失)(27,319,881.88)373,553.72本期申购基金份额的损益平准金188,476,743.12 11,800,249.04本期赎回基金份额的损益平准金(363,377,594.91) (4,168,709.98)可供分配基金净收益709,724,977.36(8,284,376.74)减：本期已分配基金净收益7o(84,541,603.40)- 期末基金净收益/(累计基金净损失)625,183,373.96(8,284,376.74)上证50交易型开放式指数证券投资基金2006年1月1日至2006年6月30日止期间基金净值变动表(除特别注明外，金额单位为人民币元) 本期数 上年同期数期初基金净值 6,601,139,810.165,415,309,677.59本期经营活动基金净收益/(损失)911,945,711.03(16,289,469.52)未实现利得/(损失)671,783,495.01(397,410,607.18)经营活动产生的基金净值变动数1,583,729,206.04(413,700,076.70)本期基金份额交易基金申购款2,902,899,626.074,835,611,131.19基金赎回款 (7,176,721,121.49)(2,874,300,928.72)基金份额交易产生的基金净值变动数(4,273,821,495.42)1,961,310,202.47本期向基金持有人分配收益向基金持有人分配收益产生的基金净值变动数(84,541,603.40)- 期末基金净值3,826,505,917.386,962,919,803.36 6,962,919,803.36 后附会计报表附注为本会计报表的组成部分。（二）会计报表附注(除特别标明外，金额单位为人民币元)1、基金基本情况上证50交易型开放式指数证券投资基金(以下简称“本基金”) 经中国证券监督管理委员会证监基金字2004第196号关于同意上证50交易型开放式指数证券投资基金募集的批复核准，由基金管理人华夏基金管理有限公司依据中华人民共和国证券投资基金法、证券投资基金销售管理办法、证券投资基金运作管理办法及其他有关规定以及上证50交易型开放式指数证券投资基金基金合同负责募集，基金合同于2004年12月30日生效。本基金为交易型开放式，永久存续。经德勤华永会计师事务所验资，首次设立募集金额总额为5,435,331,306.00元人民币（含募集股票市值），有关基金设立等文件已按规定向中国证券监督管理委员会备案。本基金的基金管理人为华夏基金管理有限公司，基金托管人为中国工商银行。根据中华人民共和国证券投资基金法和上证50交易型开放式指数证券投资基金基金合同的有关规定，本基金的投资范围为指数成份股、备选成份股。为更好地实现投资目标，本基金可少量投资于新股、债券及中国证监会允许基金投资的其他金融工具。2、会计报表编制基础本基金的会计报表按照中华人民共和国国家颁布的企业会计准则、金融企业会计制度、证券投资基金会计核算办法及中国证券监督管理委员会允许的如会计报表附注所列示的基金行业实务操作的有关规定编制。3、主要会计政策和会计估计本报告期会计报表所采用的会计政策、会计估计与上年度会计报表所采用的会计政策、会计估计一致。4、主要税项根据财政部、国家税务总局财税 2002128号关于开放式证券投资基金有关税收问题的通知、财税 200478号关于证券投资基金税收政策的通知、财税200511号关于调整证券(股票)交易印花税税率的通知、财税2005102号关于股息红利个人所得税有关政策的通知、财税2005103号关于股权分置试点改革有关税收政策问题的通知及其他相关税务法规和实务操作，主要税项列示如下：（1）以发行基金方式募集资金，不属于营业税征收范围，不征收营业税。（2）基金买卖股票、债券的差价收入，自2004年1月1日起继续免征营业税和企业所得税。（3）对基金取得的企业债券利息收入，由发行债券的企业在向基金派发利息时代扣代缴20% 的个人所得税，暂不征收企业所得税。对基金取得的股票的股息、红利收入，自2005年6月13日起由上市公司在向基金派发股息、红利时暂减按50%(此前按100%)计入个人应纳税所得额，依照现行税法规定即20%代扣代缴个人所得税，暂不征收企业所得税。（4）基金买卖股票于2005年1月24日前按照0.2%的税率缴纳股票交易印花税，自2005年1月24日起减按0.1%的税率缴纳。（5）基金作为流通股股东在股权分置改革过程中收到由非流通股股东支付的股份、现金等对价，暂免征收印花税、企业所得税和个人所得税。5、本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。6、重大关联方关系及关联方交易（1）关联方关联方名称 与本基金的关系华夏基金管理有限公司基金管理人中国工商银行股份有限公司基金托管人北京市国有资产经营有限责任公司 基金管理人的股东西南证券有限责任公司基金管理人的股东北京证券有限责任公司基金管理人的股东、一级交易商中国科技证券有限责任公司基金管理人的股东下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。（2）基金管理人报酬支付基金管理人华夏基金管理有限公司的基金管理人报酬按前一日基金资产净值0.5%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日基金管理人报酬前一日基金资产净值0.5% / 当年天数。本基金在本报告期需支付基金管理人报酬11,068,752.83元(上年同期:14,258,287.47元)。（3）基金托管费支付基金托管人中国工商银行的基金托管费按前一日基金资产净值0.1%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。其计算公式为：日基金托管费前一日基金资产净值0.1% / 当年天数。本基金在本报告期需支付基金托管费2,213,750.57元(上年同期：2,851,657.55 元)。（4）由关联方保管的银行存款余额及由此产生的利息收入本基金的银行存款由基金托管人中国工商银行保管，并按银行间同业利率计息。基金托管人于2006年6月30日保管的银行存款余额为132,721,072.08 (2005年6月30日：67,442,751.35 元)。本报告期由基金托管人保管的银行存款产生的利息收入为426,130.83元(上年同期：2,321,868.55 元)。（5）本基金报告期内与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易本基金报告期内与上年同期未与关联方进行银行间同业市场的债券（含回购）交易。（6）关联方及基金管理公司主要股东的控制机构持有的基金份额2006年6月30日基金份额数(份)占基金总份额比本期买入份额(份)本期卖出份额(份)合计-2005年6月30日基金份额数(份)占基金总份额比本期买入份额(份)本期卖出份额(份)北京证券有限责任公司9,538,0020.11%-合计9,538,0020.11%-7、基金会计报表重要项目说明a、银行存款2006年6月30日活期存款132,721,072.08定期存款-合计132,721,072.08b、清算备付金和交易保证金2006年6月30日清算备付金772,741.60最低清算备付金772,741.60交易保证金250,000.00深交所交易保证金250,000.00c.应收利息2006年6月30日应收银行存款利息29,818.92应收清算备付金利息347.70合计30,166.62d、其他应收款2006年6月30日赎回待结转11,328,790.00合计11,328,790.00其中赎回待结转科目核算尚未结转为基金份额的赎回对价。e、应付证券清算款2006年6月30日上海证券清算款51,677,262.11现金替代款(3,915,405.28)现金差额83,096.02合计47,844,952.85其中现金替代款科目核算投资者采用现金替代方式申购、赎回本基金时尚未交收的现金替代金额。现金差额科目核算申购、赎回份额资产净值与按当日收盘价计算的申购、赎回份额中组合证券市值和现金替代的差额。f、应付佣金2006年6月30日中国银河证券有限责任公司354,440.28国泰君安证券股份有限公司734,377.29国信证券有限责任公司2,469.35合计1,091,286.92g、其他应付款2006年6月30日申购待结转75,902,893.00可退替代款453,270.20应付替代款23,913.90其他应付款250,000.00合计76,630,077.10其中申购待结转科目核算尚未结转为基金份额的申购对价。可退替代款科目核算投资者采用可以现金替代方式申购本基金时，在基金补足被替代股票（或采取强制退款）之前，该股票的实际替代金额与申购日估值的差额。应付替代款科目核算投资者采用可以现金替代方式申购本基金时，在基金补足被替代股票（或采取强制退款）之后，以该股票的替代金额与买入成本的差额确定应退还给投资者或者应由投资者补缴的现金替代款。h、预提费用2006年6月30日信息披露费148,767.52审计费用49,588.57合计198,356.09i、实收基金基金份额数（份）金额2005年12月31日8,111,566,7576,851,906,957.43本期申购3,140,000,0002,652,383,749.54本期赎回(7,876,000,000)(6,652,921,786.77)2006年6月30日3,375,566,7572,851,368,920.20j、未实现利得/（损失）未实现估值增值/(减值)(1)未实现利得/(损失)平准金合计2005年12月31日143,408,417.69(366,855,683.08)(223,447,265.39)本期净变动数671,783,495.01-671,783,495.01本期申购基金份额-62,039,133.4162,039,133.41本期赎回基金份额-(160,421,739.81)(160,421,739.81)2006年6月30日815,191,912.70(465,238,289.48)349,953,623.22(1)未实现估值增值/(减值)按投资类别分项列示如下：2006年6月30日股票投资809,814,833.61权证投资5,345,411.09可退替代款31,668.00合计815,191,912.70k、股票差价收入/（损失）2006年1月1日至2006年6月30日止期间卖出股票成交总额7,928,313,153.10减：应付佣金总额(654,008.38)减：卖出股票成本总额(7,157,757,001.23)股票差价收入769,902,143.49本报告期本基金因股权分置改革而获得的非流通股股东支付的现金对价金额为人民币4,966,097.79元，全部冲减股票投资成本。l、权证差价收入权证差价收入为卖出获赠权证成交总额与其相关费用的差额。m、其他收入2006年1月1日至2006年6月30日止期间替代损益(3,944,745.40)配股手续费4,206.55合计(3,940,538.85)其中替代损益科目核算投资者采用可以现金替代方式申购本基金时，补入被替代股票的实际买入成本与申购日估值的差额或强制退款的被替代股票在强制退款计算日与申购日估值的差额。n、其他费用2006年1月1日至2006年6月30日止期间信息披露费148,767.52审计费用49,588.57分红手续费253,624.81其他1,863.83合计453,844.73o、收益分配报告期内本基金收益分配事项2006年1月1日至2006年6月30日止期间登记日分红率现金形式发放再投资形式发放发放红利合计第一次分红2006-5-18每10份基金份额0.24元84,541,603.4084,541,603.408、流通受限制不能自由转让的基金资产流通受限制不能自由转让的股票本基金截至2006年6月30日止持有以下因股权分置改革而暂时停牌的股票，这些股票将在上市公司完成与流通股股东的沟通协商程序后或在股权分置改革规定的程序结束后复牌。股票代码股票名称停牌日期期末估值单价复牌日期复牌开盘单价数量(股)期末估值总额方案沟通协商阶段停牌600027华电国际2006-6-303.542006-8-12.467,519,79526,620,074.30600033福建高速2006-6-298.122006-7-146.151,816,66714,751,336.04合 计9,336,46241,371,410.34 根据中国证券监督管理委员会的政策规定，2000年5月18日起新股发行时不再单独向基金配售新股。基金可比照个人投资者和一般法人、战略投资者参与新股认购。其中基金作为一般法人或战略投资者认购的新股，根据基金与上市公司所签订申购协议的规定，在新股上市后的约定期限内不能自由转让；基金作为个人投资者参与网上认购获配的新股，从新股获配日至新股上市日之间不能自由转让。此外，根据中国证券监督管理委员会证监发行字200254号文关于向二级市场投资者配售新股有关问题的补充通知及其配套规定，自2002年5月20日起，恢复向二级市场投资者配售新股。基金以持有的上市流通股票市值参与配售，但累计申购总额不得超过基金按规定可申购的总额。获配新股从新股获配日至新股上市日之间不能自由流通。本基金截至2006年6月30日止持有的因获配新股流通受限制股票情况如下：股票名称成功申购日期上市日期可流通日期申购价格期末估价成功申购股数成本市值占净值比率大同煤业2006-6-122006-6-232006-9-236.7610.22226,7331,532,715.082,317,211.260.06%中国银行2006-6-282006-7-52006-7-53.083.08631,0001,943,480.001,943,480.000.05%中国银行2006-6-282006-7-52006-10-53.083.08749,7962,309,371.682,309,371.680.06%中国银行2006-6-282006-7-52007-1-53.083.08749,7972,309,374.762,309,374.760.06%合 计8,094,941.528,879,437.700.23%六、投资组合报告（一）报告期末基金资产组合情况资产类别金额（元）占基金总资产的比例股票3,803,394,409.1496.19%债券-权证5,345,411.090.14%资产支持证券-银行存款和清算备付金合计133,493,813.683.38%其他资产11,829,038.020.30%合计3,954,062,671.93100.00%（二）报告期末按行业分类的股票投资组合序号行业分类股票市值（元）市值占基金资产净值比例A农、林、牧、渔业-B采掘业238,259,388.516.23%C制造业1,270,127,539.1833.19%C0其中：食品、饮料262,782,780.166.87%C1纺织、服装、皮毛65,776,935.471.72%C2 木材、家具-C3 造纸、印刷-C4石油、化学、塑胶、塑料121,202,073.803.17%C5 电子48,260,578.451.26%C6 金属、非金属452,431,550.9811.82%C7 机械、设备、仪表276,409,992.587.22%C8 医药、生物制品22,753,677.940.59%C99 其他制造业20,509,949.800.54%D电力、煤气及水的生产和供应业464,455,685.0412.14%E建筑业-F交通运输、仓储业477,515,427.7812.48%G信息技术业303,156,256.917.92%H批发和零售贸易52,176,514.941.36%I金融、保险业893,913,257.6923.36%J房地产业-K社会服务业-L传播与文化产业-M综合类103,790,339.092.71%合计3,803,394,409.1499.40%（三）报告期末按市值占基金资产净值比例大小排序的所有股票明细序号股票代码股票名称数量（股）期末市值（元）占净值比例1600036G 招 行48,562,013374,413,120.239.78%2600019G 宝 钢51,338,279223,834,896.445.85%3600900G 长 电32,241,069220,851,322.655.77%4600050G 联 通90,677,248219,438,940.165.73%5600016G 民 生49,877,541217,964,854.175.70%6600519G 茅 台3,606,209171,078,554.964.47%7600028中国石化26,847,317167,795,731.254.39%8600009G 沪机场9,328,728134,426,970.483.51%9600000G 浦 发11,584,981114,807,161.713.00%10600320G 振 华5,731,660113,142,968.402.96%11600030G 中 信6,852,662108,546,166.082.84%12600887G 伊 利4,023,88091,704,225.202.40%13600018G 上 港5,313,22591,121,808.752.38%14600104G 上 汽15,389,70190,183,647.862.36%15600005G 武 钢30,276,38385,984,927.722.25%16600832G 明 珠7,554,17277,430,263.002.02%17600015G 华 夏15,880,20671,619,729.061.87%18600309G 万 华4,628,94567,119,702.501.75%19600177G 雅戈尔10,424,23765,776,935.471.72%20600642G 申 能10,537,47464,700,090.361.69%21600717G 天津港6,954,97558,421,790.001.53%22600688上海石化8,694,91554,082,371.301.41%23600795国电电力6,469,54452,468,001.841.37%24600879G 火 箭3,634,36849,027,624.321.28%25600839G 长 虹12,740,88445,994,591.241.20%26600660G 福 耀4,921,67239,963,976.641.04%27600001G 邯 钢9,946,03539,087,917.551.02%28600649G 原 水6,610,97637,418,124.160.98%29600026G 中 海5,864,84437,417,704.720.98%30600188G 兖 煤4,888,18835,683,772.400.93%31600269G 赣 粤3,533,89334,702,829.260.91%326