FPC项目财务预算.doc

13 内部文件柔性线路板、表面自动贴装及电镀配套项目财务预算报告*有限公司二一年十月目 录第一章 投资估算及资金筹措1.1投资估算依据页码1.2投资估算页码1.3资金筹措页码第二章 效益分析2.1销售收入、销售税金和附加估算页码2.2总成本及经营成本估算页码2.3项目年效益页码2.4社会效益页码第三章 结论3.1建设依据充分页码3.2经济指标页码3.3结论页码第一章 投资估算及资金筹措1.1投资估算依据（1）国家发改委、建设部联合颁发的建设项目经济评价方法与参考（第三版）；（2）项目所需的配套设备，按生产厂家报价资料进行计算；（3）项目建设工程费按江西省现行建筑造价打标进行估算；（4）生产设备安装费用平均按设备购置费用的10-15%计算，锅炉安装费按设备购置费的25%计算，电气设备安装费按设备购置费的30%计算，制冷设备安装费按设备购置费的25%计算；（5）基本预备费按8%计取（涨价预备费按现行政策暂停征收）。1.2投资估算1.2.1建设投资估算本项目总投资估算22000万元，其中：固定资产投资估算为18838万元；流动资金估算为3162万元。项目设备投资估算表见表1-1，资产投资估算见表1-2。表1-1设备投资估算表序号设备名称说明产地数量单价(万元)总价(万元)1开窗机自动中国15 5.00 75.00 2做样品用中国5 7.00 35.00 3数控钻孔机六头的日本6 110.00 660.00 两头的中国4 25.00 100.00 4贴膜机半自动台湾10 12.00 120.00 5曝光机7KW台湾2 40.00 80.00 5KW中国8 15.00 120.00 6清洗线化学清洗中国4 25.00 100.00 7磨板线板面清洁中国4 11.00 44.00 8D.E.S台湾4 150.00 600.00 9层压机传压中国10 7.00 70.00 快压/4开口中国10 18.00 180.00 真空压机美国2 80.00 160.00 补强压合治具中国10 2.60 26.00 10打孔机手动中国5 7.00 35.00 自动台湾15 28.00 420.00 11沉镀铜线自动中国4 60.00 240.00 手动/包药水中国4 10.00 40.00 12烘烤线电镀完烘烤中国10 4.00 40.00 13镀纯锡线自动中国2 12.00 24.00 14镀金线挂镀中国1 280.00 280.00 15连续镀台湾4 130.00 520.00 16沉金线FPC表面处理中国1 80.00 80.00 17电测机导通测试中国30 3.50 105.00 18丝印机产品决定台湾12 6.00 72.00 19烤箱产品决定 台湾15 2.00 30.00 20冲床25T 台湾40 11.00 440.00 21空压机螺杆式中国15 5.00 75.00 22二次元 尺寸测量中国5 5.00 25.00 23SMTFPC深加工美国6 230.00 1,380.00 24纯静水生产线中国10 10.00 100.00 25冰水机曝光机用中国10 10.00 100.00 26X-RAY测厚仪电镀厚度测量中国213.00 26.00 27TDR差分阻抗美国135.00 35.00 污水处理池中国1637.00 637.00 合计 7,074.00 表1-2资产投资估算表序号项目名称规模投资(万元)备注1生产车间70000平方米7000每平方1千元2综合办公楼4000平方米400每平方1千元3员工宿舍及食堂7000平方米700每平方1千元4仓库7000平方米700每平方1千元5门卫房配电房865平方米865每平方1千元6购置生产设备74077设备安装(含水电)8708土地使用费130亩1300每亩10万元9道路硬化厂区绿化59710其它11111流动资金3161512合计220001.2.2项目总投资估算表本项目的总投资估算表见表1-3。表1-3项目总投资估算的构成表（单位：万元）序号投资内容投资金额占项目总投资额（%）备注1项目总投资22000100.001.2固定资产投资1883885631.2流动资金316214371.3资金筹措本项目总投资共22000万元为自筹。第二章 效益分析2.1销售收入、销售税金和附加估算（1）销售收入按目前市场价格和行业销售情况分析，故初步估算销售收入为3亿元。（2）销售税金及附加按行业平均税赋3%计算税金及附加：按照国家2008年新执行的税法规定企业所得税额按25%计算。项目正常年税金及附加1000万元，企业所得税2356.47万元。2.2总成本及经营成本估算 项目总成本估算按照企业会计制度要求,结合企业实际情况确定本项目成本,包括外购原材料、外购燃料及动力、工资及福利费、修理费、折旧费、摊销费、利息支出和其他费用，具体如下： （1）原材料费用本项目根据客户类别和所做的产品不同，销售的毛利率也相应有所区别，以下针对现有客户进行所用产品材料占售价比例分析。a、（用于手机、MP3、MP4、GPS、等）生产LCM模组此类客户不是最终成品客户，所以毛利较低，材料成本平均约占售价的60b、（用于DVD-PLAY、DVD-ROM、）生产DVD激光头此类客户虽同样不是最终成品客户，但产品生产门槛较高，业界只有几家生产，所以材料产本平均约占售价的47c、（用于手机、数码相机、DV、MP4）生产快门、镜头此类大多是日系和台系客户，信誉度较高订单稳定长久，而他们的最终客户主要是日本客户，所以材料成本平均约占售价的35d、（数码相机、手机、电子词典）消费类电子成品类客户、由于是电子成品的最终客户，他们直接面对市场相对利润较高，所以材料成本平均约占售价的37总体产品的平均材料成本占售价的44.5%。（2）水电费用全年300天，共计15万吨，费用为15万吨*1.2元/吨=18万元；耗电量按平均每天每小时耗电10.46度计算，全年耗电量为10.46度/台*10小时*320台*300天*0.7元/度=702.88万元。达产年份水电费用为720.88万元。（3）工资及福利费本项目预计需各类工人及管理人员1500人，年人均工资为2.0万元/人，初步估算项目所需年工资及福利费为3000万元。（4）修理费修理费按固定资产原值的1.3%估算，年修理费用243万元。（5）折旧及摊销费固定资产采用平均年限分类进行折旧，房屋建筑物按20年折旧，净残值按5%计取。设备按20年折旧，净残值按5%计取。正常年折旧总额为720.63万元。（6）经营成本其他费用包括管理费用按销售收入的2%估算、销售费用按销售收入的3%估算。项目总成本费用见表2-1。表2-1项目总成本费用表（单位：万元）序号项目年总额（达产达标）1年制造成本18074.111.1原材料费用133501.2水电费用720.881.3工资福利30001.4修理费2431.5折旧费760.232管理费用6003销售费用9004经营成本15005总成本费用19574.112.3项目年收益项目年收益见表2-2。表2-2效益表（单位：万元）序号项目总额备注1产品销售收入30000减：产品制造成本18074.11产品销售费用900产品销售税金及附加10002产品销售利润10025.89减：管理费用6003营业利润9425.89减：企业所得税2356.47 4税后利润7069.42 （1）利润指标项目年平均税后利润为7069.42万元。年投资利润率为23.56%。（2）项目内部收益率P投资现值22000万元A年平均现金流量7069.42万元i目标收益率15.00%n生产期20年（1+ i）”* I,由公式P=A 计算i内=3.86%（1+ i）”* I,高于目标收益率及银行贷款利率,说明项目具有较强的获利能力。（3）投资回收期K总投资22000万元；m年税后利润值7069.42万元；i-年银行利率5.94%；静态分析法：T静=3.11年 k*i-log(1 - )m动态分析法：T动= =3.86年log（1+ i）（4）盈亏平衡点分析生产能力利用率=年均固定成本/（年销售收入-年可变总成本-年销售税金及附加）*100%=3243/（30000-14070.88-1000）*100%=21.72%计算表明，当项目生产能力只要达到设计生产能力的21.72%，本项目可保本，说明项目有较强的抗风险能力。以上分析可以看出，项目利润率高、建设周期短、投资回收快，有较强的清偿能力和抗风险能力，该项目在经济上是较合理的。2.4社会效益 （1）本项目作为龙友科技（深圳）有限公司的配套项目，项目实施后可以降低公司的生产成本，增强企业的竞争力，同时也能进一步扩大赣州电子配件产业的发展及影响，为赣州建成全国有较大影响力的电子配件产业作出贡献。 （2）项目的实施可以增加税收、增加社会就业岗位，对赣州创建和谐社会、提升城市形象做出积极的贡献。 项目实施后能给赣州增加税收1000万元，增加社会就业岗位1500人。 （3）项目符合项目参与者的利益，具有社会可行性。项目实施后，项目投资者能获得较好的经济回报，动态投资回收期为3.11年，具有较高的投资回报率。第三章 结论3.1建设依据充分 (1)厂址地理位置优越，效能运输便利，建厂条件良好。 （2）地方政策支持，优惠政策较多。 （3）符合国家产业要求。 （4）符合国家产业转移的要求。 （5）符合城市发展战略。3.2经济指标（1）项目总投资22000万元,分两期建设； （2）项目年均利润为7069.42万元，年平均利润率为23.56%； （3）