南开金融双学位货币银行学.docx

货币银行学第一章 货币和货币制度1.货币的形态：实物货币-金属货币-信用货币-电子货币2.货币的微观功能：货币在满足微观经济主体或经济单位从事交易、支付、价值衡量和价值储藏等经济活动需求方面所具备的功能。3.货币功能：价值尺度、流通手段、储藏手段、支付手段、世界货币4.货币宏观功能：1作为社会总产品的存在和分配形式2作为开发和配置资源的工具3作为推动实际产出和稳定经济的工具4作为核算和反映宏观经济运行规模和质量的工具5.实体经济：主要以产业资本和商业资本运动为特征，以实体形态流量为媒介的经济6.货币制度对货币流通和使用在以下几方面作出规定：1币材和货币单位2本位币和辅币3货币符号4准备制度7.准备制度作用：1保证国际支付与清算2调节流通中的金属货币流通量3保证存款和银行券的兑现8.货币制度类型：银本位制-金银复本位制-金本位制-不兑现信用货币制度第二章 利息和利率1.利率的计算方法：单利法、复利法（利滚利）2利率的种类：（1）利率表示方法：年利率、月利率、日利率。 （2）利率的决定方式：官定利率、公定利率、市场利率 （3）贷期内利率是否变动：固定利率、浮动利率 （4）作用不同：基准利率、差别利率 （5）期限长短：长期利率、短期利率（一年为界） （6）真实水平：名义利率、实际利率3.官定利率：又称为“法定利率”，是一国货币管理部门或中央银行所规定的利率。4.公定利率：非政府金融行业自律性组织确定的利率。5.市场利率：按照市场规律而变动的利率，即由借贷资本的供求关系直接决定并由借贷双方自由议定的利率。6.中央银行再贴现率是中央银行对商业银行和其他金融机构短期融通资金的基准利率。7.拆借利率是银行及金融机构之间的短期资金借贷利率。8.国债利率通常是指一年期以上的政府债券利率，具有高安全性、高流动性和收益性好的特点。9.一级市场利率：债券发行时的收益率或利率。二级市场利率：债券流通转让时的收益率。10.利率决定理论：平均利率决定理论（马克思） 实际因素决定理论：由储蓄和投资的均衡点所决定 货币供求决定论：利率决定于两个因素：货币供给与货币需求 可贷资金理论：利率是有资金的供求所决定的 IS-LM理论：实物市场、货币市场 P31-3411.利率风险结构：相同期限的证券的不同利率水平之间的关系12.违约风险、流动性、税收因素13.利率期限结构：具有相同风险和流动性的证券，其利率随到期日的时间长短会有所不同。14.收益率曲线：期限不同，但违约风险、流动性相同的证券的收益率连成的一条曲线。15.解释收益率曲线的三个假说：1预期假说2市场分割假说3选择停留假说（风险补偿）16.利率在宏观经济中的作用：1能够调节社会资本供给2调节投资3调节社会总供求17利率发挥作用所受的限制：1利率管制2授信限量3经济开放程度4利率弹性18.利率充分发挥作用需要具备的条件：1市场化的利率决定机制2灵活的利率联动机制 3适当的利率水平4合理的利率结构19.利率市场化改革的最终目标是实现利率由市场决定。第三章 金融中介和金融服务体系1宏观意义上，储蓄=投资。2.一个单位储蓄超过投资，称之为盈余；投资超过储蓄，称之为赤字。3.金融中介最基本和最核心的功能就是促成资金由供给者向需求者的转移，简单地说就是促进资金融通。4.金融中介的功能：1克服金融交易中的信息不对称，降低信息成本。 2.实施规模经营和专业化操作，降低交易成本 3.克服逆向选择和道德风险障碍，防范和降低各种金融风险 4.为交易者提供最多的收益机会和最灵活的支付机制5.逆向选择是指那些最可能造成不利结果即造成信贷风险的借款者。6道德风险是指借款者可能从事贷款者不希望看到的那些高风险的活动。7.金融交易的障碍还有：利率风险、汇率风险、流动性风险、通货膨胀风险、政策风险、国家风险等。8.存款性金融机构：商业银行、储蓄贷款协会、互助银行、信用合作社等。9商业银行：以获取利润为经营目的、以吸收存款为主要资金来源，主要经营工商业放款的综合性、多功能的金融企业。10.反映商业银行本质特征的有如下三点：1商业银行是企业，具有企业的一般特征；2商业银行是特殊的企业-金融企业；3商业银行是特殊的银行11.商业银行的职能：1信用中介2支付中介3调控媒介4金融服务5信用创造12.商业银行的业务：负债业务、资产业务、中间业务13.负债业务是商业银行形成资金来源的业务，分为自有资本、存款业务、其他负债业务14.自有资本是指银行拥有的永久归其支配使用的资本金，包括普通股股本、无偿还期的优先股股本、资本盈余、未分配利润、资本储备金、其他准备金等。债务资本（是长期债券）15.国有商业银行资本金的解决渠道主要是自身利润的积累，股份制的银行，实收资本是扩充资本的重要途径。16.银行组织和管理好自有资本的意义：1自有资本是银行信誉的基础2自有资本是银行维持业务经营的基本前提3要求银行经常保持充足的资本比率，可以限制其不合理的资产扩张17最佳的资本持有量是资本边际成本最低时银行所实际拥有的资本量。18.存款类型：活期存款、定期存款、储蓄存款19.银行存款经营管理要求：1吸收存款重在提高稳定率2吸收存款要注重降低存款成本率3吸收存款要与资产安排相匹配4吸收存款要达到规模要求，取得最佳规模效益20.稳定率是指稳定性存款占全部存款的比率，可以用存款最低余额与存款平均余额的比率反映21.其他债务业务：同业拆借、向中央银行借款、发行金融债券、占用资金、回购协议等。22.同业拆借是指商业银行及其他金融机构之间的临时借款23.向中央银行借款两种形式：再贴现和直接借款23.再贴现：商业银行把自己为客户办理贴现业务时所买进的未到期票据，再卖给中央银行以获得资金。24.资产业务是商业银行运用资金的业务，分为贷款业务和投资业务两大类。25.贷款经营管理主要环节的基本要求：1制定好贷款经营的基本政策2安排好贷款资产组合3确定贷款限额4科学合理的划分贷款权限5加强贷款信用分析6确定合理的贷款价格7监控贷款质量26.商业银行的投资业务：银行购买有价证券以运用资金的活动。27.商业银行从事证券投资的意义：1获取收益2降低风险3补充流动性资产28商业银行投资业务分类：政府证券投资、政府机构证券投资、地方政府投资、公司证券投资29.中间业务：汇兑业务、结算业务、信托业务、租赁业务、咨询业务等。30.投资性金融机构，是指在直接金融领域内为投资活动提供中介服务或直接参与投资活动的金融机构，主要包括投资银行、证券经纪和交易公司、金融公司和投资基金等。以证券投资活动为核心。31.从市场定位看，投资银行是资本市场的核心，商业银行是货币市场的核心，投资银行业务中心是证券承销，倾向于业务开拓获取风险收益。32.投资银行主要业务： 1证券承销：在公募发行条件下投资银行以承销商身份依照协议包销或分销发行人的股票、债券等有价证券的业务活动。 2证券交易：投资银行在证券交易市场上作为经纪商从事代理证券买卖业务，以获得佣金收入；作为自营商，运用自有资本自行买卖证券，从中赚取买卖差价的经营活动。 3公司并购、4项目融资、5风险资本投资33.保险公司：财产保险、人身保险、责任保险、信用保证保险 三个主要环节：展业，承保，理赔。两种危险：道德危险，心理危险或依赖危险34.政策性金融机构特点：1有政府的财力支持和信用保证2不以追求利润最大化为目的3具有特殊的融资机制4具有特定的业务领域35.政策性金融机构主要类型：经济开发、农业、进出口、住房政策性金融机构第四章 金融市场和现代金融1.金融市场：为各种金融活动和金融商品交易提供的场所、设施、规则、组织形式，以及由各种金融活动和金融商品交易而形成的供求关系和价格机制的总和。2资本市场：多指债券市场和股票市场（各种市场分类，P76）3.货币市场：主要包括同业拆借、票据市场、国库券市场、回购协议和大额存单市场等。4.金融市场的功能：1融通资金2配置资源和财富3转移和分散风险4调节和反映经济状况5金融市场功能发挥的条件：1有完整和对称的信息2有市场供求决定价格的机制3有众多的市场参加者和丰富的金融商品种类4有良好的市场服务体系、管理和秩序，交易成本低廉6.货币市场的主要特点：1融资期限短2流动性强3风险性小4可控性强7.证券融资：资金盈余单位和赤字单位之间以有价证券为媒介实现资金融通的金融活动。8证券融资的特点：（1） 资金赤字单位和盈余单位直接接触，形成直接的权利和义务关系。（2） 是一种强市场性的金融活动。（3） 是在由各种证券中介机构组成的证券中介服务体系的支持下完成的。（4） 是一种长期融资9证券融资工具：股票、公司债券、政府债券10.股票特性：非偿还性、盈利性、参与性、风险性、流动性。11.证券发行重要环节：1选择发行方式2选择承销商3申请注册4确定发行价格5销售与承购12.证券交易所和场外交易特点：P89,9013.决定证券价格水平及其变化的并不是证券的名义价值或面额，而是证券的收益水平与证券市场利率水平的比较。14.不同债券价格计算方法：P9315.股票价格指数及其作用，价格指数计算方法哦（相对平均分、综合平均法、加权平均法、几何平均法）P9416.远期合约：交易双方约定在未来的某一确定时间，以确定的价格买卖一定数量的某种金融资产的合约。17.期货合约、互换合约。 期权合约：一种约定选择权的合约，即对标的物的“买的权力”和“卖的权利”进行买卖而签订的合约。18.证券资产化：把缺乏流动性但具有预期现金流收入的资产，经过结构性重组和信用增级处理后，转变为可以在金融市场上出售和流通的证券。第五章 货币供求和货币均衡1.货币需求：在一定时间内，社会各经济主体为满足正常的生产、经营和各种经济活动需要而应该保留或占有一定货币的动机和行为。2.决定和影响货币需求的主要因素： （1）宏观：1全社会商品和劳务的总量2市场商品供求结构的变化3价格水平4收入和分配结构5货币流通速度6信用制度的发达程度7略 （2）微观：1收入水平2收入的分配结构3价格水平及其变动4利率和金融资产收益率 5心理和习惯等因素3货币需求理论：平方根、立方根定律，弗里德曼货币需求函数等P129-1434.货币乘数：货币供应量和基础货币的比值。5中央银行基础货币和货币供应量的关系：P1466.货币供给的外生性和内生性：焦点集中在货币供给是由中央银行控制的外生变量还是受经济体系内在因素决定的内生变量上。7.货币供给收缩：财政收入增加，货币由商业银行账户流入中央银行账户；货币供给扩张反之8财政赤字弥补途径：1增收节支2向社会公众借款3向商业银行借款4向中央银行借款9.均衡的市场利率是货币供求均衡的显示指标10.LM、IS曲线：P152第六章 通货膨胀和通货紧缩1.通货膨胀：在纸币流通条件下，经济中货币供应量超过了客观需要量，社会总需求大于总供给导致单位货币贬值，价格水平普遍上涨的经济现象。2.通货膨胀一般成因：需求拉上、成本推动、经济结构失衡3.通货膨胀特殊成因：1财政赤字2信用膨胀3本币贬值过度，国际收支顺差过大4固定资产投资过多，经济增长速度过快。4.通货膨胀的治理： （1）紧缩的货币政策：1减少货币供应量2提高利率 （2）紧缩的财政政策 （3）紧缩的收入政策 （4）积极地供给政策 （5）货币改革5通货紧缩的治理：1拉动内需2促进出口3改善供给结构，增加有效供给第七章 中央银行和货币政策1 中央银行产生的客观经济基础：（1） 统一银行券发行和流通的客观需要（2） 票据交换和债务债权清算的客观需要（3） 商业银行稳定与可持续发展的客观需要（4） 金融监管以及金融和经济秩序稳定的客观需要2.中央银行的类型：单一的、复合式的中央银行制度，准中央银行制度，跨国中央银行制度3.中央银行的性质：具有银行特征的国家机关4中央银行的职能：1是发行的银行2是银行的银行3是政府的银行5中央银行保持独立性的必要性：（1） 避免政治性经济波动（2） 避免财政赤字货币化（3） 为了适应中央银行特殊业务与地位（4） 为了稳定经济和金融6中央银行负债项目：1发行货币2各项存款3其他负债4资本项目 资产项目：1贴现及贷款2各种证券3黄金外汇储备4其他资产7中央银行负债业务：1货币发行业务2存款业务 资产业务：1再贴现业务2贷款业务3证券买卖业务4保管黄金、外汇储备 其他业务：资产清算业务2代理国库业务8.货币政策最终目标：1稳定物价2充分就业3经济增长4国际收支平衡9.币值稳定和充分就业矛盾，和经济增长目标具有统一性经济增长和充分就业矛盾10.一般性货币政策工具：法定准备金政策、再贴现政策、公开市场政策11.货币政策的数量效果取决于三个因素：1货币乘数2货币需求的利率弹性（负相关）3真实资产需求的利率弹性（正相关）12.货币政策有效性的影响因素：1货币政策时滞2货币流通速度3金融创新4合理预期5电子货币6其他经济政治因素13.央行可选择的操作指标：存款准备金、基础货币、短期利率14.中间指标和操作指标的三个标准：可测性、可控性、相关性15.货币政策传导机制：P202-204第九章 第三节 银行经营管理的理论和方法1.银行经营的原则：1安全性原则2流动性原则3盈利性原则2.银行经营管理的理论和方法：1资产管理理论2负债管理理论3资产负债管理理论第十章 第三节 派生存款和货币创造1超额准备率、现金漏损率 P292（与147页的有联系吧？）第十一章 第三节 存款保险制度1. 设计存款保险制度的目的在于保护存款人的利益和维护金融业的安全，具有维护银行安全、保持银行体系稳定的重要作用。2. 存款保险制度的构成要素：1保险人2投保人3受益人4保险标的物5存款保险合同3. 存款保险制度的基本特征：（1）行为的法定性和确定性（2）关系的有偿性和互助性（3）时期的有限性（4）结果的损益性（5）机构的垄断性（6）标的的同质性4.解决道德风险问题的措施： （1）严格限制对银行的保护政策 （2）采取及时纠正行为条款 （3）实行与风险相关的保险费率 （4）对银行进行现场检查第十二章 金融发展与金融改革1. 金融结构是指一国金融资产与金融机构的现状、特征和相对规模。2. 金融发展就是指金融结构的变化3. 金融结构包括各种金融工具，金融机构的性质、经营方式及其规模的变化，各种金融中介分支机构的情况及其活动的集中程度，金融工具总额及其占国民生产总值、资本总额、储蓄总额等经济总量的不同比重等。4. 金融相关比率等于某时期金融资产总值除以国民生产总值。5. 金融结构的内部构成首先是指上市金融工具总量在种类上的分布比例。其次是指金融资产总量在主要经济部门及其内部的分布比例。再次是指各种金融工具上市量在各经济领域的渗透力。最后指各个部门及其内部的资金来源状况。6. 工业化国家金融发展初级阶段的金融结构，其特点是金融相关比例比较低。发达工业化国家的金融结构，特点为金融相关比率较高。7. 金融抑制是指一国的金融体系不健全，金融市场机制未充分发挥作用，经济生活中存在过多的金融管制措施，而受到压制的金融反过来又阻滞经济的成长和发展。8. 金融深化指那些处于金融抑制的