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股份支付 刘资焱2013 4 6 股份支付 股份支付概述 股份支付的含义与特征 股份支付的环节与时点 可行权条件的种类 股份支付的种类股份支付的会计处理股份支付的特殊问题与信息披露 第一节股份支付概述 一 股份支付的涵义与特征 一 股份支付的涵义股份支付 是 以股份为基础的支付 的简称 是指企业为获取职工和其他方提供服务而授予权益工具或者承担以权益工具为基础确定的负债的交易 权益工具 在这里可以直观理解为股票 服务企业职工企业外部某单位或个人支付金额 付出代价 以股份为基础计算 股权激励机制 以期权作为薪酬或奖励 比如 某公司授予高管人员一项股份支付 相关协议规定 3年后被授予人可以以每股5元的价格购买1万股公司股票 这就是一项股份支付 对公司高管人员有激励作用 在3年后 假定公司股价为每股20元 被授予人行权时 可以以每股5元的价格购买公司股票 或者公司按照行权时的股价 每股20元 与行权价 每股5元 的差额 向行权人支付现金 我国 证券法 公司法 和 上市公司股权激励管理办法 试行 等规定 企业可以通过股票期权等权益工具对职工实行激励 而且对于已完成股权分置改革的上市公司 允许建立股权激励机制 企业向其雇员支付期权作为薪酬或奖励措施的行为 是目前具有代表性的股份支付交易 我国部分企业目前实施的职工期权激励计划即属于这一范畴 企业授予职工股票期权 认股权证等衍生工具或其他权益工具以换取职工提供的服务 从而实现对职工的激励或补偿 实质上属于职工薪酬的组成部分 由于股份支付是以权益工具的公允价值为计量基础 因此 企业会计准则第9号 职工薪酬 规定 以股份为基础的薪酬适用 企业会计准则第11号 股份支付 二 股份支付的特征 能按照股份支付进行处理的交易要符合以下特征 1 股份支付是企业与职工或其他方之间发生的交易 双方当事人 2 股份支付是以获取职工或其他方服务为目的的交易 交易目的 3 股份支付交易的对价或其定价与企业自身权益工具的价值密切相关 支付及定价方式 职工或其他方为企业提供了服务 企业以股份的形式支付代价 二 股份支付的环节与时点 典型的股份支付通常涉及四个主要环节 授予环节 等待可行权环节 行权环节和出售环节 授权日 可行权日 行权日 失效日 出售日 等待期 行权限制期 禁售期 行权有效期 授予日 是指股份支付协议获得批准的日期 可行权日是指可行权条件得到满足 职工或其他方具有从企业取得权益工具或现金权利的日期 有的股份支付协议是一次性可行权 有的则是分批可行权 行权日是指职工和其他方行使权利 获取现金或权益工具的日期 出售日是指股票的持有人将行使期权所取得的期权股票出售的日期 失效日是指权利失效的日期 行权有有效期间 在此期间均可以行权 有效期的最后一天 即为失效日 三 可行权条件的种类 一 可行权条件的种类与处理原则 服务期限条件 可行权条件 业绩条件 指职工完成规定服务期间才可行权的条件 指企业达到特定业绩目标职工才可行权的条件 市场条件 非市场条件 指行权价格 可行权条件以及行权可能性与权益工具的市场价格相关的业绩条件 不影响企业对预计可行权情况的估计 除市场条件之外的其他业绩条件 影响企业对预计可行权情况的估计 可行权条件服务期限条件业绩条件市场条件非市场条件 与股价有关 与利润有关 影影响响权益工具授予日每期可行权情况公允价值确定的估计 股份支付条件 一 服务条件二 业绩条件 一 市场条件 1 与股价有关 如 最低股价的增长率 股东报酬率等2 属客观因素 职工不可控 不能作为考核指标3 只影响权益工具授予日公允价值的确定 二 非市场条件 二 非市场条件1 与利润有关 如 销售指标 最低利润指标 利润增长率等2 属于主观因素 职工可以控制 做考核依据3 影响每期可行权情况的估计 例如 甲公司授予其管理层的一份股份支付协议规定 今后5年中 公司股价每年提高8 以上 则可获得一定数量的该公司股票 到第5年年末 该目标未实现 则甲公司在第5年的年末已经确认了收到的管理层提供的服务 因为股价增长是一个市场条件 因此这些费用不应再转回 市场条件不满足 也不影响每期可行权情况的估计 股份支付中通常涉及可行权条件 其中业绩条件又可分为市场条件和非市场条件 那么下列属于市场条件的有 A 最低股价增长率B 销售指标的实现情况C 最低利润指标的实现D 股东报酬率答案 AD 三 股份支付的种类 以权益结算的股份支付以现金结算的股份支付 是指企业为获得服务而以股份或其他权益工具作为对价进行结算的交易 限制性股票 股票期权 是指企业为获取服务而承担的以股份或其他权益工具为基础计算的交付现金或其他资产的义务的交易 模拟股票 现金股票增值权 一 以权益结算的股份支付股份支付方式 股票1 股票期权 国际上一种使用最为多的股权激励模式 在未来一定期限内以预先确定的价格和条件购买本公司一定数量股票的权利2 限制性股票 按照预先确定的条件授予激励对象一定数量的本公司股票 获取股票后 还需要在规定的工作年限或业绩目标符合股权激励计划规定的条件 方可出售限制性股票并从中获益 有禁售期 二 以现金结算的股份支付股份支付方式 现金支付1 股票增值权 相对于股票期权而言 股票增值权简单易于操作审批 无需现金支出 持有人在行权时直接对股票升值部分兑现2 模拟股票 运作原理同限制性股票 第二节股份支付会计处理 一 以权益结算的股份支付的确认与计量 一 以权益结算的股份支付 一 以权益结算的股份支付的确认与计量 职工 有等待期1 授予日 不做会计处理 2 等待期内每个资产负债表日 分录 3 可行权日 分录 4 可行权日之后 不处理 5 行权日 分录 二 以权益结算的股份支付的会计处理 二 以权益结算的股份支付的会计处理 1 授予日 不需要做会计处理 除了立即可行权的股份支付外 对于立即可行权的股份支付 其会计处理与可行权日的会计处理相同 二 以权益结算的股份支付的会计处理 2 等待期内每个资产负债表日 将取得职工或其他方提供的服务计入当期费用或资产成本 同时确认所有者权益 借 生产成本 制造费用 管理费用 销售费用 研发支出 在建工程等贷 资本公积 其他资本公积 2 等待期内每个资产负债表日 借 管理费用等X 当期费用 贷 资本公积XX 累计费用总额 上期费用总额 可行权人数最佳估计数x股数x授予日权益工具公允价值x已经服务年份 等待期 上期累计费用其中 可行权人数最佳估计数 行权人数 预计离职人数 练习 甲公司为一上市公司 2009年1月1日 公司向其50名管理人员每人授予200股票期权 这些职工自2009年1月1日起在该公司连续服务3年 即可以10元每股购买200股股票 从而获益 公司估计此期权在授予日的公允价值为15元 第一年有10名企业管理人员离开企业 预计整个等待期内离职总人数会达到30 则2009年末企业应当按照取得的服务贷记 资本公积 元 答案 A解 计入资本公积的为 50 1 30 200 15 1 3 35000 元 二 以权益结算的股份支付的会计处理 3 可行权日 同等待期会计处理 借 管理费用等X 当期费用 贷 资本公积XX 累计费用总额 上期费用总额 可行权人数最佳估计数x股数x授予日权益工具公允价值x已经服务年份 等待期 上期累计费用其中 可行权人数最佳估计数 行权人数 确定离职人数 二 以权益结算的股份支付的会计处理 4 可行权之后 不再调整前期费用5 行权日 借 银行存款 收到的购股款 资本公积 结转等待期内的资本公积 贷 股本 股票面值 资本公积 差额 注意 1 始终按授予日期权的公允价值计量 即公允价值不变 但估计的行权人数在变 2 对于换取其他方服务的股份支付 企业应当首先选择所换取的服务的公允价值计量 如果其他方服务的公允价值不能可靠计量 但权益工具的公允价值能够可靠计量 企业应当按照权益工具在服务取得日的公允价值 将取得的服务计入相关资产成本或费用 3 授予后可立即行权的 授予日即需要作处理 二 以现金结算的股份支付 一 以现金结算的股份支付的确认与计量 二 以现金结算的股份支付的会计处理 一 以现金结算的股份支付的确认与计量 一 以现金结算的股份支付的确认与计量 注意 1 按结算前每个资产负债表日的公允价值计量 即公允价值在变 估计行权人数也在变 2 授予后可立即行权的 授予日即需要作处理 二 以现金结算的股份支付的会计处理 1 授予日 不做处理2 等待期每个期末 借 成本费用最佳估计行权日股票服务行权人数X公允价值X期贷 应付职工薪酬 二 以权益结算的股份支付的会计处理 3 可行权日 借 成本费用等贷 应付职工薪酬 二 以权益结算的股份支付的会计处理 4 可行权日后 结算前 每个资产负债表日 因负债公允价值变动计入公允价值变动损益科目借 公允价值变动损益贷 应付职工薪酬 或相反 二 以权益结算的股份支付的会计处理 5 行权日 结算日 借 应付职工薪酬贷 银行存款 应付职工薪酬1 期初4 当期费用 期末 期初 结算现金2 结算现金 3 期末 最佳估计人数 股数 期末公允价值 累计服务期 预计服务期 第三节股份支付的特殊问题与信息披露 一 权益工具公允价值的确定1 授予职工的股份 股份市场价 协议条款 条件2 授予职工的股票期权 期权定价模型 布莱克 斯克尔斯 默顿考虑因素 1 期权的行权价格 2 期权期限 3 基础股份的现行价格 4 股价的预计波动率 5 股份的预计股利 6 期权期限内的无风险利率 有活跃市场 无活跃市场 二 可行权条件和条款的变更与修改 一 条款与条件的有利修改 对职工有利 1 增加了所授股票公允价值2 增加了所授股票数量3 修改了行权条件 如缩短等待期 变更业绩条件 二 条款与条件的不利修改 对职工不利 三 取消或结算 一 条款与条件的有利修改 对职工有利 1 增加了所授股票公允价值 修改发生在等待期内 例P1906 1修改 从09年1月1日起 按当日公允价值15元授予职工股票 则08年末 400 1 20 1000 12 1 3 128000009年末 400 1 15 1000 12 3 2 3 1280000 一 条款与条件的有利修改 对职工有利 1 增加了所授股票公允价值 修改发生在可行权之后 例P1906 1如 2011年1月1日修改为 按当日公允价值15元授予股票则 2011年1月1日 立即分录 借 管理费用310 1000 15 12 93贷 资本公积93 2012年12月31日 行权日 借 银行存款140万资本公积372 93贷 股本28资本公积577 一 条款与条件的有利修改 对职工有利 1 增加了所授股票公允价值 先修改服务期再增加股票公允价值 例P1906 1修改 从09年1月1日起 按当日公允价值15元授予职工股票 但服务期延长为4年 则08年末 400 1 20 1000 12 1 3 128000009年末 400 1 20 1000 12 3 2 4 1280000 一 条款与条件的有利修改 对职工有利 1 增加了所授股票公允价值2 增加了所授予股票数量例P1906 1修改 从09年1月1日起 按授予日公允价值12元授予职工股票 按1200股购买 则 08年末 400 1 20 1000 12 1 3 128000009年末 400 1 15 1200 12 2 3 1280000 一 条款与条件的有利修改 对职工有利 1 增加了所授股票公允价值2 增加了所授予股票数量例P1906 13 修改有利职工行权条件 企业再处理行权时 应当考虑修改后的可行权条件 二 条款与条件的不利修改 对职工不利 1 减少了所授股票公允价值 继续 不考虑公允价值减少2 减少了所授股票数量 减少部分作为授予股票的取消处理3 修改了行权条件 如延长等待期 变更业绩条件 不考虑 资料 A公司为一上市公司 20 2年1月1日 公司向其200名管理人员每人授予100股股票期权 这些职员从20 2年1月1日起在该公司连续服务3年 即可以4元每股购买100股A公司股票从而获益 公司估计该期权在授予日的公允价值为15元 第一年有20名职员离开A公司 A公司估计三年中离开的职员的比例将达到20 第二年又有10名职员离开公司 公司将估计的职员离开比例修正为15 第三年又有15名职员离开 要求 一 根据以上资料填写 费用和资本公积计算过程表 二 分别做出20 2年1月1日 20 2年12月31日 20 4年12月31日的账务处理 三 假设全部155名职员都在20 5年12月