锌品敏感性分析(xls 13页).xls

附附表表一一 2005 2014年年主主要要产产品品产产量量表表 2005200620072008200920102011201220132014 精矿 北矿4 3184 3184 3184 3184 3184 3184 3184 3184 3184 318 南矿7 6827 6827 6827 6827 6827 6827 6827 6827 6827 682 精锑 北炼8 2638 2638 2638 2638 2638 2638 2638 2638 2638 263 南矿11 73711 73711 73711 73711 73711 73711 73711 73711 73711 737 氧化锑22 00023 00023 00023 00023 00023 00023 00023 00023 00023 000 锌锭30 00030 00030 00030 00030 00030 00030 00030 00030 00030 000 硫酸55 99055 99055 99055 99055 99055 99055 99055 99055 99055 990 液碱3 5063 5063 5063 5063 5063 5063 5063 5063 5063 506 液氯2 3492 3492 3492 3492 3492 3492 3492 3492 3492 349 盐酸2 9652 9652 9652 9652 9652 9652 9652 9652 9652 965 附附表表二二 2005 2014年年主主要要产产品品价价格格表表 2005200620072008200920102011201220132014 精锑24 35525 81923 47023 47023 47023 47023 47023 47023 47023 470 氧化锑24 35525 81923 47023 47023 47023 47023 47023 47023 47023 470 锌锭10 10010 0009 5009 5009 5009 5009 5009 5009 5009 500 硫酸310310310310310310310310310310 液碱1 4491 4491 4491 4491 4491 4491 4491 4491 4491 449 液氯1 6921 6921 6921 6921 6921 6921 6921 6921 6921 692 盐酸584584584584584584584584584584 附附表表三三 2005 2014年年锡锡矿矿山山总总体体的的模模拟拟损损益益表表 20052005200620062007200720082008200920092010201020112011201220122013201320142014 一 主营业务收入78 26483 21776 91776 91776 91776 91776 91776 91776 91776 917 减 主营业务成本 万元 64 60267 79465 20665 43065 66266 70966 95767 21467 47967 753 主营业务税金及附加280298275275275275275275275275 二 主营业务利润13 38215 12511 43511 21110 9799 9329 6849 4279 1628 888 加 其他业务利润 减 销售费用 万元 3 1973 3773 1483 1483 1483 1483 1483 1483 1483 1483 176 管理费用5 0495 1485 2515 3575 4665 5795 6965 8185 9436 0725 538 财务费用2 0512 1632 0202 0202 0202 0202 0202 0202 0202 020 三 营业利润4 2875 6762 2952 0041 704587266 66 409 764 加 投资收益 减 营业外支出 四 利润总额4 2875 6762 2952 0041 704587266 66 409 764 减 所得税0001 7491 6791 3401 2641 1871 1061 023 五 净利润4 2875 6762 29525526 753 998 1 252 1 515 1 787623 毛利率17 10 18 18 14 87 14 58 14 27 12 91 12 59 12 26 11 91 11 56 14 02 期间费用10 29710 68810 41910 52410 63410 74710 86410 98511 11011 24010 751 销售费用占比4 08 4 06 4 09 4 09 4 09 4 09 4 09 4 09 4 09 4 09 4 09 管理费用占比6 45 6 19 6 83 6 96 7 11 7 25 7 41 7 56 7 73 7 89 7 14 降低资产负债率减少的财务费用1 1181 1181 1181 1181 1181 1181 1181 1181 1181 118 管理费用节余1 1369881 4051 5111 6201 7341 8511 9722 0972 2261 654 节余后的利润总额6 5417 7824 8184 6334 4433 4383 2353 0242 8062 5814 330 净利润4 3835 2143 2283 1042 9772 3042 1672 0261 8801 7292 901 按照净资产回报率6 的要求净资产73 04386 89753 79651 73849 61038 39636 12033 76731 33428 81748 352 附附表表四四 锡锡矿矿山山主主要要品品种种的的收收入入和和毛毛利利统统计计表表 2005200620072008200920102011201220132014average 收入构成锑品精锑5 32 5 30 5 22 5 22 5 22 5 22 5 22 5 22 5 22 5 22 5 24 氧化锑58 51 60 99 59 98 59 98 59 98 59 98 59 98 59 98 59 98 59 98 59 94 小计63 83 66 29 65 20 65 20 65 20 65 20 65 20 65 20 65 20 65 20 65 17 锌厂锌锭33 09 30 81 31 67 31 67 31 67 31 67 31 67 31 67 31 67 31 67 31 73 硫酸1 90 1 79 1 93 1 93 1 93 1 93 1 93 1 93 1 93 1 93 1 91 小计34 99 32 60 33 60 33 60 33 60 33 60 33 60 33 60 33 60 33 60 33 64 化工厂液碱0 55 0 52 0 56 0 56 0 56 0 56 0 56 0 56 0 56 0 56 0 56 液氯0 43 0 41 0 44 0 44 0 44 0 44 0 44 0 44 0 44 0 44 0 44 盐酸0 19 0 18 0 19 0 19 0 19 0 19 0 19 0 19 0 19 0 19 0 19 小计1 18 1 11 1 20 1 20 1 20 1 20 1 20 1 20 1 20 1 20 1 19 毛利构成锑品精锑6 58 6 71 6 66 6 66 6 67 6 43 6 43 6 44 6 44 6 44 6 55 氧化锑81 64 83 56 85 85 86 22 86 61 86 82 87 31 87 84 88 41 89 04 86 33 小计88 21 90 27 92 50 92 88 93 28 93 25 93 74 94 27 94 85 95 48 92 88 锌厂锌锭7 78 6 93 9 01 9 17 9 35 10 24 10 48 10 73 11 01 11 31 9 60 硫酸8 26 7 35 9 55 9 73 9 91 10 86 11 11 11 38 11 68 12 00 10 18 小计16 04 14 28 18 56 18 90 19 26 21 11 21 59 22 12 22 69 23 31 19 79 化工厂液碱 2 79 2 54 3 39 3 54 3 70 4 16 4 36 4 59 4 83 5 09 3 90 液氯 0 84 0 79 1 10 1 18 1 28 1 48 1 60 1 73 1 87 2 02 1 39 盐酸 0 63 0 58 0 78 0 82 0 87 0 99 1 05 1 11 1 19 1 26 0 93 小计 4 25 3 92 5 27 5 55 5 85 6 63 7 01 7 43 7 88 8 38 6 22 附附表表五五 锡锡矿矿山山2005 2014年年锑锑品品的的模模拟拟损损益益表表 2005200620072008200920102011201220132014 一 主营业务收入49 95955 16950 15050 15050 15050 15050 15050 15050 15050 150 减 主营业务成本 万元 37 32540 59638 65038 80938 97339 95040 12640 30740 49540 689 主营业务税金及附加179197180180180180180180180180 二 主营业务利润12 45614 37511 32011 16210 99710 0209 8459 6639 4759 281 加 其他业务利润 减 销售费用 万元 1 8152 0041 8221 8221 8221 8221 8221 8221 8221 822 管理费用2 6232 7162 7402 7882 8372 8872 9402 9943 0503 108 财务费用1 2471 3661 2521 2521 2521 2521 2521 2521 2521 252 三 营业利润6 7718 2895 5075 3015 0874 0603 8323 5963 3523 100 加 投资收益 减 营业外支出 四 利润总额6 7718 2895 5075 3015 0874 0603 8323 5963 3523 100 减 所得税0001 7491 6791 3401 2641 1871 1061 023 五 净利润6 7718 2895 5073 5513 4092 7202 5672 4092 2462 0773 955 毛利率24 93 26 06 22 57 22 26 21 93 19 98 19 63 19 27 18 89 18 51 21 40 期间费用5 6856 0865 8135 8615 9105 9616 0136 0686 1246 1825 970 销售费用占比3 63 3 63 3 63 3 63 3 63 3 63 3 63 3 63 3 63 3 63 3 63 管理费用占比5 25 4 92 5 46 5 56 5 66 5 76 5 86 5 97 6 08 6 20 5 67 净资产合理的规模112 851138 15491 78159 19056 80945 33242 78540 15237 42834 61265 909 附附表表六六 锌锌厂厂2005 2014年年的的模模拟拟损损益益表表 20052005200620062007200720082008200920092010201020112011201220122013201320142014 一 主营业务收入27 38327 12725 84525 84525 84525 84525 84525 84525 84525 845 减 主营业务成本 万元 25 74725 64624 98225 02525 07025 11625 16425 21325 26425 317 主营业务税金及附加98979393939393939393 二 主营业务利润1 5381 384770727682636589539488436 加 其他业务利润 减 销售费用 万元 1 2441 2351 1881 1881 1881 1881 1881 1881 1881 188 管理费用1 0259891 0201 0321 0451 0571 0711 0841 0991 113 财务费用761756726726726726726726726726 三 营业利润 1 492 1 595 2 165 2 220 2 277 2 336 2 397 2 460 2 525 2 592 加 投资收益 减 营业外支出 四 利润总额 1 492 1 595 2 165 2 220 2 277 2 336 2 397 2 460 2 525 2 592 减 所得税 五 净利润 1 492 1 595 2 165 2 220 2 277 2 336 2 397 2 460 2 525 2 592 2 206 毛利率5 98 5 46 3 34 3 17 3 00 2 82 2 64 2 44 2 25 2 04 3 31 附附表表七七 化化工工厂厂2005 2014年年的的模模拟拟损损益益表表 200520062007200820092010 一 主营业务收入922922922922922922 减 主营业务成本1 5311 5521 5741 5961 6191 643 主营业务税金及附加333333 二 主营业务利润 612 633 655 677 701 725 加 其他业务利润 减 销售费用138138138138138138 管理费用200205213219226233 财务费用424242424242 三 营业利润 992 1 018 1 047 1 076 1 106 1 137 加 投资收益 减 营业外支出 四 利润总额 992 1 018 1 047 1 076 1 106 1 137 减 所得税 五 净利润 992 1 018 1 047 1 076 1 106 1 137 2011201220132014 922922922922 1 6681 6941 7201 747 3333 749 775 802 829 138138138138 240247255262 42424242 1 169 1 202 1 236 1 271 1 169 1 202 1 236 1 271 1 169 1 202 1 236 1 271 附附表表七七 化化工工厂厂2005 2014年年的的模模拟拟损损益益表表 附附表表八八 公公司司整整体体盈盈利利敏敏感感性性分分析析 上上涨涨10 20052005200620062007200720082008200920092010201020112011201220122013201320142014 一 主营业务收入 85 85091 29884 36884 36884 36884 36884 36884 36884 36884 368 减 主营业务成本 万元 68 02371 51268 64468 86869 10070 14770 39570 65270 91771 191 主营业务税金及附加307327302302302302302302302302 二 主营业务利润17 52019 45915 42115 19714 96513 91813 67013 41413 14912 874 加 其他业务利润 减 销售费用 万元 3 4723 6703 4183 4183 4183 4183 4183 4183 4183 418 管理费用3 8513 9133 9774 0424 1114 1814 2544 3294 4074 488 财务费用2 1642 2892 1342 1342 1342 1342 1342 1342 1342 134 三 营业利润9 81911 3327 6397 3617 0735 9695 6615 3435 0144 674 加 投资收益 减 营业外支出 四 利润总额9 81911 3327 6397 3617 0735 9695 6615 3435 0144 674 减 所得税2 6072 5372 1972 1222 0441 9641 881 五 净利润9 37110 9367 4474 5774 3743 6243 4073 1832 9512 7125 258 单位 万元 平均毛利率 20 77 21 67 18 64 18 37 18 10 16 86 16 56 16 26 15 94 15 62 17 88 附附表表九九 公公司司整整体体盈盈利利敏敏感感性性分分析析 下下跌跌10 20052005200620062007200720082008200920092010201020112011201220122013201320142014 一 主营业务收入 70 67975 13669 46669 46669 46669 46669 46669 46669 46669 466 减 主营业务成本 万元 61 18264 07661 76861 99262 22463 27163 51963 77664 04164 315 主营业务税金及附加253269249249249249249249249249 二 主营业务利润9 24410 7927 4497 2256 9935 9465 6985 4415 1764 902 加 其他业务利润 减 销售费用 万元 2 9213 0832 8772 8772 8772 8772 8772 8772 8772 877 管理费用3 7983 8623 9253 9904 0594 1294 2024 2774 3554 436 财务费用1 9372 0381 9061 9061 9061 9061 9061 9061 9061 906 三 营业利润2 3743 554488210 78 1 182 1 490 1 808 2 137 2 477 加 投资收益 减 营业外支出 四 利润总额2 3743 554488210 78 1 182 1 490 1 808 2 137 2 477 减 所得税000906836497421344263180 0 五 净利润2 6273 851488 696 914 1 679 1 911 2 152 2 400 2 657 544 单位 万元 毛利率 13 44 14 72 11 08 10 76 10 42 8 92 8 56 8 19 7 81 7 41 10 13 附附表表十十 锑锑品品敏敏感感性性分分析析 上上涨涨10 20052005200620062007200720082008200920092010201020112011201220122013201320142014 一 主营业务收入54 95560 68655 16555 16555 16555 16555 16555 16555 16555 165 减 主营业务成本 万元 39 32042 90440 74840 90741 07142 04842 22442 40542 59342 787 主营业务税金及附加197217197197197197197197197197 二 主营业务利润15 43817 56414 21914 06113 89612 92012 74412 56212 37512 180 加 其他业务利润 减 销售费用 万元 1 9962 2042 0042 0042 0042 0042 0042 0042 0042 004 管理费用2 6262 7192 7442 7912 8402 8912 9442 9983 0543 112 财务费用1 3611 4921 3661 3661 3661 3661 3661 3661 3661 366 三 营业利润9 45511 1498 1067 9007 6866 6596 4316 1955 9515 699 加 投资收益 减 营业外支出 四 利润总额9 45511 1498 1067 9007 6866 6596 4316 1955 9515 699 减 所得税0002 6072 5372 1972 1222 0441 9641 881 五 净利润9 45511 1498 1065 2935 1504 4614 3094 1513 9873 8185 988 毛利率28 45 29 30 26 13 25 85 25 55 23 78 23 46 23 13 22 79 22 44 25 09 1 513984 附附表表十十一一 锑锑品品敏敏感感性性分分析析 下下跌跌10 20052005200620062007200720082008200920092010201020112011201220122013201320142014 一 主营业务收入44 96349 65245 13545 13545 13545 13545 13545 13545 13545 135 减 主营业务成本 万元 35 32938 28836 55236 71136 87537 85238 02838 20938 39738 591 主营业务税金及附加161178162162162162162162162162 二 主营业务利润9 47311 1868 4218 2628 0987 1216 9466 7646 5766 382 加 其他业务利润 减 销售费用 万元 1 6331 8031 6391 6391 6391 6391 6391 6391 6391 639 管理费用2 5742 6682 6922 7392 7882 8392 8922 9463 0023 060 财务费用1 1341 2401 1381 1381 1381 1381 1381 1381 1381 138 三 营业利润4 1335 4742 9522 7462 5331 5051 2771 041797545 加 投资收益 减 营业外支出 四 利润总额4 1335 4742 9522 7462 5331 5051 2771 041797545 减 所得税000906836497421344263180 五 净利润4 1335 4742 9521 8401 6971 0088566985343651 956 毛利率21 43 22 89 19 02 18 66 18 30 16 14 15 75 15 34 14 93 14 50 17 69 0 494476 附附表表十十二二 锌锌品品敏敏感感性性分分析析 上上涨涨10 20052005200620062007200720082008200920092010201020112011201220122013201320142014 一 主营业务收入 29 97329 69128 28128 28128 28128 28128 28128 28128 28128 281 减 主营业务成本 万元 27 17127 05626 32226 36526 41026 45626 50426 55326 60426 657 主营业务税金及附加107106101101101101101101101101 二 主营业务利润2 6942 5281 8571 8141 7691 7231 6761 6261 5751 523 加 其他业务利润 减 销售费用 万元 1 3381 3281 2771 2771 2