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操盘手技术学习初级课程K线和K线组合 K线的记录方法 星的几种形态 1 十字星 十字星是开盘价和收盘价相同 带有一定上影线和下影线组成的K线 底部十字星 a 因市价连续下跌 卖方力量已不足 b 买方力量还处于观望阶段 已有少量抄低盘 c 买 卖双方力量达到暂时的平衡 d 一旦多方力量增加 将可能出现变盘 顶部十字星 a 因市价连续上涨 买方力量已不足 b 卖方因还想卖出更高价 卖压并不很大 但已有逢高出货盘 c 不大的买量和不大的卖量使多空双方暂时处于平衡 d 一旦空方力量增强 将可能出现向下变盘 射击之星 又称为倒转锤头 是一个小实体 上面带有一根上影线 之所以叫射击之星 是因为它的形状像枪的准星 有人解释为是拉弓射箭状 它常出现在连续上涨或连续下跌后 预示着转点将出现 顶部反转的K线形态 顶部十字星 顶部射击之星都是较可靠的顶部K线 T字形 经过较长时间的连续大幅下跌 当日开盘后 走势继续下跌 并带出最后一批抛盘 随后在盘中市价开始稳步上升 最后以开盘价的位置收盘 T字形在超低位出现 反映下档支撑极强 市价可能出现反转走势 底部反转的K线形态 倒T字形 倒T字形和T字形的基本情况相同 只是市价开盘因超跌开始上涨 随后遇到了小幅抛压 将市价压至开盘价的价位收盘 虽然倒T字形带有上影线 反映有一定压力 但因在极度超跌的位置出现 应被视为卖方的强弩之末 底部反转的K线形态 底部反转的K线形态 在长期的下跌趋势中 锤头的出现预示着下跌趋势将结束 表达了市场正在用锤子来夯实底部 是较可靠的底部形态 锤头 底部反转的K线形态 底部十字星 底部射击之星都是有相当可靠度的底部反转K线形态 一 图形形态分析 形态可分为反转形态 整理形态及缺口和趋向线等 反转形态 1 头肩顶形态分析 1 这是一个长期性趋势的转向形态 通常会在牛市的尽头出现 2 当最近的一个高点的成交量较前一个高点为低时 就暗示了头肩顶出现的可能性 当第三次回升市价没法升抵上次的高点 成交继续下降时 有经验的投资者就会把握机会沽出 反转形态 3 当头肩顶颈线击破时 就是一个真正的沽出讯号 虽然市价和最高点比较 已回落了相当的幅度 但跌势只是刚刚开始 未出货的投资者继续沽出 4 当颈线跌破后 我们可根据形态预测最小量度跌幅 反转形态 左肩 头部 右肩 颈线 沽出讯号 反转形态 要点提示 1 一般来说左肩和右肩的高度大致相等 部分头肩顶的右肩较左肩低 但如果右肩的高度较头部还要高 型态便不成立 2 如果其颈线向下倾斜 显示市场非常疲乏无力 3 成交量方面 左肩最大 头部次之 而右肩最小 不过 据统计 大约有三分之一的头肩顶的成交量左肩大于头部 三分之一的大致相等 其余的三分之一是头部大于左肩 反转形态 4 当颈线跌破时 不必成交量的配合 5 在跌破颈线后可能会出现暂时性回升 后抽 通常会在低成交量的跌破时出现 不过 后抽应该不超越颈线水平 6 头肩顶是一个杀伤力十分强大的形态 通常跌幅大于量度跌幅 7 假如市价最后在颈线水平回升 而且高于头部 又或是市价跌破颈线后回升高于颈线 这可能是一个失败的头肩顶 不宜信赖 反转形态 2 头肩底要点提示 1 头肩底和头肩顶的形状差不多 主要的区别在于成交量方面 2 当头肩底颈线突破时 就是一个真正的买入讯号 虽然市价和最低点比较 已上升一段幅度 但升势只是刚刚开始 尚未买入的投资者应该继续追入 其最少升幅的量度方法是从头部的最低点画一条垂直线相交于颈线 然后在右肩突破颈线的一点开始 向上量度出同样的高度 所量出的价格就是该故将会上升的最小幅度 反转形态 另外 当颈线阻力突破时 必须要有成交量激增的配合 否则这可能是一个错误的突破 不过 如果在突破后成交逐渐增加 型态也可确认 3 一般来说 头肩底型态较为平坦 因此需要较长的时间来完成 4 在升破颈线后可能会出现暂时性的回跌 但回跌不应该低于颈线 如果回跌低于颈线 又或是市价在颈线水平回落 没法突破颈线阻力 而且还跌低于头部 这可能是一个失败的头肩底型态 5 头肩底是极具预测威力的型态之一 一旦获得确认 升幅大多会多于其最少升幅的 反转形态 3 复合头肩型其形状和头肩式十分相似 大致分为 一头双肩型态 一头多肩式型态 多头多肩式型态 要点提示 1 复合头肩型态的最少升幅 跌幅量度方法和普通的头肩型态的量度方法一样 2 其颈线很难画出 应以最明显的两个短期低点 或高点 连成颈线 或以回落 或反弹 到其价位次数最多的水平为颈线 反转形态 4 双重顶 底 5 三重顶 底 颈线 沽出讯号 反转形态 6 圆形底 顶 要点提示 1 有时当圆形底部形成后 市价并不马上上涨 只反复向横发展形成徘徊区域 这徘徊区称作碗柄 2 成交量方面 初时缓慢地减少 然后又增加 形成一个园底型 这型态显示一次巨大的升市即将到来 投资者可以在圆形底升势转急之初追入 反转形态 反转形态 8 V型和伸延V型 反转形态 要点提示 1 V型走势在转势点必须有明显成交量配合 2 市价在突破伸延V型的徘徊区顶部时 必须有成交量增加的配合 在跌破倒转伸延V型的徘徊底部时 则不需要成交量增加 反转形态 9 喇叭型 反转形态 菱形 整理形态 1 对称三角形 要点提示 1 一个对称三角形的形成 必须要右明显的二个短期高点和短期低点出现 2 对称三角形的市价变动愈接近其顶点而未能突破界线时 其力量愈小 若太接近顶点的突破即失效 通常在距三角形底边一半或四分之三处突破时会产生最准确的移动 3 向上突破需要大成交量伴随 向下突破则不必 有一点须注意 假如向下突破时有极大的成交量 可能是一个错误跌破讯号 市价跌破后并不一定继续下行 倘若市价在三角形的尖端跌破 且有高成交量的伴随 情形尤为准确 市价一般下跌一 二个交易日后便迅速回升 开始一波真正的升势 4 虽然对称三角形大部分属整理型态 亦有可能在底部或顶部出现 5 对称三角形突破后 可能会出现短暂的反方向移动 反抽 上升的后抽止于高点相连而成的型态线 下跌的后抽则受阻于低点相连的型态线之下 倘若市价的后抽过了上述位置 型态突破可能有误 整理形态 2 上升三角形和下降三角形 整理形态 3 锲型 整理形态 4 矩型 整理形态 5 旗型 日本蜡烛图 JapaneseCandlestickBar JCSB 相对强弱指标 RelativeStrengthIndex RSI 移动平均线 MovingAverageLines MALines 黄金分割线 FibonacciRetracements支撑及阻力位 SupportandResistance同步异同移动平均线 MovingAverageConvergenceDivergence MACD 布林线 BollingerBands 价格涵盖一切 基础 锤子线和上吊线吞没形态乌云盖顶刺透形态 实体处于整个价格区间的上端 实体本身的颜色是无所谓的下影线的长度至少是实体高度的两倍应当没有上影线即使有也应该是极短的 1 市场必须处于清晰可辨上升或下降的趋势之中 哪怕这个趋势是很短暂的2 必须有2根蜡烛图组成 第二根蜡烛线的实体必须覆盖第一根蜡烛线3 两根蜡烛线的颜色必须是相反的 启明星形态黄昏星形态十字星孕线 收缩日开盘价和收盘价都在前一天的范围之内相当于市场踩了一个急刹车反转形态在顶部更有效预示着市场将于先前的趋势分道扬镳要求被孕部分的实体很小 常用技术指标MACDKDRSIMA黄金分割线趋势线布林线 MACD 杰拉德 阿佩尔1978年在移动平均线基础上研发出的macd很好用工具 移动平均线异同指标 macd 它将震荡量与双移动平均线交叉法相结合 成为了一个非常强大有用的指标 指数平滑异同移动平均线由快的移动平均线减去慢的移动平均线DIF线 收盘价短期 长期指数平滑移动平均线间的差 也就是 12个交易日的指数平滑移动平均线 减去 26个交易日的指数平滑移动平均线DEA线 DIFF线的M日指数平滑移动平均线 DIF本身就是12日平均减去26日平均所得的 值差 而DEA则是这个连续9日的这个 差值 的平均数 1 用途 主要是利用长短期二条平滑平均线 计算两者之间的差离值 该指标可以去除掉移动平均线经常出现的假讯号 又保留了移动平均线的优点 但由于该指标对价格变动的灵敏度不高 属于中长线指标 所以在盘整行情中不适用 2 方法 DIF与DEA均为正值时 大势属多头市场 DIF与DEA均为负值时 大势属空头市场 DIF向上突破DEA时 为买入信号 DIF向下突破DEA时 为卖出信号 KD 随机指数 KD 是乔治 莱恩 1939 2004 发明的 他是一个交易员 作家 教育家 演说家和技术分析师 他发明并推广了随机理论 即KD 现在KD是技术分析中的核心指标之一 乔治 蓝恩同时也是投资教育公司的董事长 该公司位于伊利诺斯州的Watseka 他在那里给投资者和金融专业人士教授基础和高级技术分析课程 随机指数综合了动量观念 强弱指数和移动平均线的一些优点 主要研究高低价位和收盘价的关系 反映价格走势的强弱势和超买超卖现象 运用法则 1 超买超卖区域的判断 K值在80以上 D值在70以上为超买的一般标准 K值在20以下 D值在30以下为超卖的一般标准 2 背驰判断 随机指数与市价走势产生背驰时 一般为转势的讯号 表明中期或短期走势已到顶或见底 KD 3 K线与D线交叉突破判断 在80以上或20一下较为准确 在50左右发生 走势又陷入盘局时 买卖讯号应视为无效 4 K线形状判断 当K线倾斜度趋于平缓时 是短线转势的警告讯号 这种情况在大型热门市及指数中准确度较高 5 其他转向 两线上升或下跌的速度减弱 通常表示短期内会转势 K线跌至零时通常会出现反弹至20 25之间 短期内应回落至接近零 市势再开始反弹 如果K线升至100 情况相反 KD 功能分析 1 较短期指标 敏感全面 比较复杂 2 典型背驰准确性颇高 典型背驰区注意D线 而K线的作用只在发出买卖讯号 3 使用中 常有J线 J大于100时为超买 小于10时为超卖 相对强弱指标 RSI 相对是用来反映市场中买方和卖方力量相对大小的一个指标 是目前最流行 最适用的一种技术分析方法 这是技术分析大师威尔斯 威尔德 WellesWider 于1978年发明并首先使用的技术分析工具 行情的变化最终取决于供求关系 而RSI指标正是根据供求平衡的原理 通过测量某一个期间内市价上涨总幅度占市价变化总幅度平均值的百分比 来评估多空力量的强弱程度RSI值将0到100之间分成了从 极弱 弱 强 到 极强 四个区域N日RSI N日内收盘涨幅的平均值 N日内收盘涨幅均值 N日内收盘跌幅均值 相对强弱指标是通过比较一段时间内的平均收盘涨数和平均收盘跌数来分析市场买沽盘的意向和实力 从而作出未来市场的走势 运用原则 1 指标值在0至100之间 2 高于50为强势 低于为弱势 3 超过80为超买 超过90为严重超买的警戒区 极有可能形成阶段头部 RSI 4 低于20为超卖 低于10为严重超卖的警戒区 极有可能形成阶段底部 5 超买超买应根据市性及市况而定 6 为先行指标 其特性在市价的高峰与谷底反应最明显 7 当RSI在70至80上时 市价破顶而RSI不能破顶 形成 顶背驰 当RSI在30至20下时 市价破底而RSI不能破底 形成 底背驰 功能分析 1 显示市场超买超卖 但RSI只能作为一个警告讯号 特别是市场剧烈震荡时 超卖还有超卖 超买再超买 这时更不能单独依赖RSI的讯号 一定要参考其他指标综合分析 2 背驰不一定走势反转 有时背驰二 三次才真正反转 3 在牛皮市时 RSI徘徊于40至60之间 虽有时突破阻力线和支撑线 但价位不一定有实际变化 MA是以道 琼斯的 平均成本概念 为理论基础 采用统计学中 移动平均 的原理 将一段时期内的市票价格平均值连成曲线 用来显示市价的历史波动情况MA C1 C2 C3 Cn NC 某日收盘价N 移动平均周期计算周期分为短期 如5日 10日 中期 如30日 和长期 如60日 120日 移动平均线 1 上升行情初期 短期移动平均线从下向上突破中长期移动平均线 形成的交叉叫黄金交叉 预示汇价将上涨 2 当短期移动平均线向下跌破中长期移动平均线形成的交叉叫做死亡交叉 预示汇价将下跌 3 在上升行情进入稳定期 从上而下依次顺序排列 向右上方移动 称为多头排列 预示汇价将大幅上涨 4 在上升行情中市价位于移动平均线之上 走多头排列的均线可视为多方的防线 5 移动平均线由上升转为下降出现最高点 和由下降转为上升出现最低点时 是移动平均线的转折点 预示市价走势将发生反转 趋势的特性稳重的特性安定的特性助涨的特性助跌的特性 2000多年前 古希腊雅典学派的第三大算学家欧道克萨斯首先提出黄金分割 所谓黄金分割 指的是把长为L的线段分为两部分 使其中一部分对于全部之比 等于另一部分对于该部分之比 而计算黄金分割最简单的方法 是计算斐波契数列1 1 2 3 5 8 13 21 后二数之比2 3 3 5 5 8 8 13 13 21 近似值的 大自然的静态美与动态美的完美结合 用黄金分割来揭示上涨行情的调整支撑位或下跌行情中的反弹压力位 回调线黄金分割线中最重要的两条线为0 382 0 618 在反弹中0 382为弱势反弹位 0 618为强势反弹位 在回调中0 382为强势回调位 0 618为弱势回调位 平仓位置为0 即斐波那契数列 斐波那契数列 的发明者 是意大利数学家列昂纳多 斐波那契 LeonardoFibonacci 生于公元1170年 卒于1240年 籍贯大概是比萨 他被人称作 比萨的列昂纳多 1202年 他撰写了 珠算原理 LiberAbaci 一书 他是第一个研究了印度和阿拉伯数学理论的欧洲人 他的父亲被比萨的一家商业团体聘任为外交领事 派驻地点相当于今日的阿尔及利亚地区 列昂纳多因此得以在一个阿拉伯老师的指导下研究数学 他还曾在埃及 叙利亚 希腊 西西里和普罗旺斯研究数学 斐波那契数列指的是这样一个数列 1 1 2 3 5 8 13 21 这个数列从第三项开始 每一项都等于前两项之和 它的通项公式为 1 5 1 5 2 n 1 5 2 n 5表示根号5 很有趣的是 这样一个完全是自然数的数列 通项公式居然是用无理数来表达的 斐波那契 时间越长越有效碰触点越多越有效倾斜度越小越有效 型态分析 连接市价波动的高点的直线为下降趋势线 连接市价波动的低点的直线为上升趋势线 根据波动的时间又可分成长期和中期趋势线 趋势线 出货讯号 入货讯号 市场含义 1 当上升趋势线跌破时 就是出货讯号 在没有跌破之前就是每一次回落的支持 2 当下降趋势线突破时 就是入货讯号 在没有突破之前就是每一次回升的阻力 3 一种市票随着固定的趋势移动时间愈久 趋势愈可靠 4 在长期上升趋势中 每一个变动都比改正变动的成交量高 当有非常高的成交量出现时 这可能成为趋势结束的信号 5 在中期变动中的短期波动结尾 大部分有极高的成交量 顶点比底部出现的情况更多 6 每一条趋势线 需要两个明显的顶点或底部 才能决定 7 趋势线与水平所成的角度愈陡愈容易被一个短的横向整理所突破 因此愈有技术意义 8 在各种趋势的末期 皆有加速之现象 要点提示 1 上升趋势是连接低点 下降趋势是连接高点 2 当市价突破趋势 可信度判断 A 趋势线的突破应以收盘价为准 B 市价突破趋势线2 3 为实质性突破 C 向上突破需有成交量配合 而向下突破不需成交量配合 突破的第二天常有增量现象 D 当突破时出现缺口时 更强而有力 3 有经验的技术分析者 经常在图表上画出各条不同的实验性趋势线 当证明其趋势线毫无意义时 就会将其擦掉 只保留有用的 此外 还会修正原来的趋势线 例如当市价跌破上升趋势线后又迅即回升这趋势线上面 分析者久应该从第一个低点和最新形成的低点重画一条新线 又或是从第二个低点和新低点修订出更有效的趋势线 上个世纪七十年代 约翰 布林格先生刚刚迈入资本市场时 他试图以全新的眼光找到现存的 能够符合他的个性和投资观念的投资分析法 但是最终没有 他认为 各类市场间都是互动的 相互关联的 而且市场内和市场间的各种变化都是相对性的 绝对性是不存在的 于是他独自创立了一套分析方法 这就是布林线 布林线分析法充分体现了布林格先生对包括证券市场在内的资本市场的独到认识和价值分析观念 其利用统计原理 求出市价的标准差及其信赖区间 从而确定市价的波动范围及未来走势 利用波带显示市价的安全高低价位 因而也被称为布林带中轨线 N日的移动平均线 上轨线 中轨线 两倍的标准差 下轨线 中轨线 两倍的标准差 喇叭口 的研判是BOLL指标所独有的研判手段 中规指示趋势的方向 1 布林线可以指示支撑和压力位置 2 布林线可以显示超买 超卖 3 布林线可以指示趋势 4 布林线具备通道功能 布林线依据性指标 BOLL线 进场信号 KD线 出场信号 开口的形态 同一时段 上轨跟下轨呈反方向打开 八 上买下卖 开口当时 K线如位于中线上方 我们就做买单K线如位于中线下方 我们就做卖单 上买 下卖 所谓整点 不是单单我们平常所说的 时间1点2点3点 而是每根K线的结束跟下一根K线的开始 称为整点 如果我们现在看的图为H1 他的一根K线结束是在1 002 00那我们的整点就是1 002 00 如果我们看的是M30的 他的一根K线是1 001 302 00 那我们的进场点就是每半个小时一次同样我们看的是M15的话 我们的进场点就是1 151 301 452 00就是每次15分种就是我们可以进场的机会整点的意义就是为了确定开口成形 整点进场 此时还没开 确定开口 这根K线形成的第一秒进场 此时确定开口 这根K线形成的第一秒进场 新手练习 用H1练习当确定开口的第一根K线 我们暂不进确定后的第二根一开始就马上进场 获利设10点 止损设50点 目的在于熟练开口 1 确定开口后 2 我们看K线是做多还是做空 3 最后再选择整点进场 开口与KD线的妙用 出场分三种 1 设获利点出场2 手动平仓3 KD线交叉出场 若想获利最大化 就要观察KD线口决 KD线交叉K线变色后出场 当我们在开口进场后 就开始注意KD的变化 如图 在黄线所在