商业银行-现代银行制度的产生和发展PPT课件.ppt

商业银行 现代银行制度的产生和发展 1 一 现代银行业的产生 1580年建立的威尼斯银行是最早的近代银行 也是第一个采用 银行 为名称 1694年在英国政府的支持下由私人创办的英格兰银行是最早的股份制银行 英格兰银行的成立标志着现代银行制度的产生 1897年在上海设立的中国通商银行是我国自行开办的第一家现代银行 1 二 金融机构体系 以中央银行为中心 商业银行为主体 各类银行和非银行的金融机构并存 构成现代世界各国的金融体系 它包括了存款性金融机构和非存款性金融机构 1 存款性金融机构商业银行 储蓄贷款协会 互助储蓄银行 信用合作社 货币市场互助基金 2 非存款性金融机构人寿保险公司 财产与灾害保险公司 投资银行 2 私人和政府养老基金 金融公司 3 政府所属的专业信用机构国际性 世界银行 1 开发银行区域性 亚洲开发银行等本国 国家开发银行它专门为经济开发提供投资性贷款的银行 2 农业信贷机构为了支持农业稳定发展 向农业提供信贷资金而设立 3 第二节商业银行的性质和组织形式一 商业银行的性质和职能 一 商业银行的性质 特殊的企业商业银行是直接面向企业单位和个人 具体办理存贷款和结算等金融业务而获取利润的企业 商业银行的经营对象不是普通的商品 而是一种特殊商品 货币 4 二 商业银行的职能 1 充当信用中介 最基本的职能 2 变货币收入为货币资本 3 充当支付中介 4 创造派生存款和信用流通工具 现代商业银行因其特有的信用创造职能 而成为国家干预经济生活的杠杆 5 三 商业银行的组织形式 1 单元制 美国 优点 不易产生垄断 从而能提高银行服务质量 独家银行经营成本较低 可以为当地经济很好地服务 2 分支行制 大多数国家 优点 银行规模可以按业务发展而扩充 实现规模经济效益 各分支行之间能相互调度资金 提高资金使用效率 贷款和投资分散于各地 符合风险分散原则 银行安全性大大提高 6 3 集团银行制 也称持股公司制 4 代理行制 银行相互间签有代理协议 委托对方银行代办指定业务 5 连锁银行制 也称联合银行制 指两家以上商业银行受控于同一个人或同一集团 但又不以股权公司的形式出现的银行组织形式 特点 成员银行在法律上是独立的 但实际上所有权由一人或一个集团控制 它与集团银行制的区别在于没有股权公司的形式 不须成立控股公司 7 四 我国的商业银行 中国工商银行中国农业银行中国银行中国建设银行交通银行招商银行深圳发展银行中国光大银行中国民生银行等 四大国有商业银行 股份制商业银行 合作性质的商业银行 城市合作银行 农村合作银行 8 第三节商业银行的业务 一 商业银行的经营方针 原则 商业银行在经营管理上有三个基本经营方针 盈利性安全性流动性 9 一 盈利性 银行从事各种活动的动因 二 安全性指银行的资产 收入 信誉以及所有经营生存发展条件免遭损失的可靠程度 银行经营中面临的风险 信用风险 违约风险市场风险 利率风险外汇风险 汇率风险购买力风险 通货风险内部风险 管理风险政策风险 国家风险 10 我国贷款的五级分类法 1 正常 能按合同按时足额偿还本息 2 关注 当前有能力偿还 但存在可能影响其清偿力的不利因素 3 次级 还款能力有明显问题 依靠其正常经营收入已无法保证按时足额偿还 4 可疑 无法足额偿还本息 即使执行抵押 担保也肯定会有损失 5 损失 在采取所有措施和法律手段后 贷款仍无法收回或只能收回极少部分 11 风险管理的主要策略 准备策略 对风险设置多层预防线的方法 规避策略 避重就轻 收 硬 付 软 等 分散策略 通过金融资产的有效组合分散风险 转移策略 通过金融衍生品交易锁定风险 把风险转移给对方 定价时使价格包括风险报酬 12 三 流动性流动性管理的方法 资金汇集法 资金匹配法 按照资金来源的稳定性分配几个 流动性 盈利性 中心 再按每个中心的特征分配资金于不同的领域 缺口监察法 分析资产负债之间的流动性差额 来表示现有流动性状态和预期流动性需要之间关系 13 四 三性的对立统一 盈利性为银行的目标 安全性是一种前提要求 而流动性是银行的操作性或工具性的要求 银行经营的总方针 就是在保证安全性的前提下 通过灵活调整流动性 来致力于提高盈利性 二 商业银行的业务 根据我国 商业银行法 商业银行可以经营下列部分或者全部业务 14 1 吸收公众存款 2 发放短期 中期和长期贷款 3 办理国内外结算 4 办理票据贴现 5 发行金融债券 6 代理发行 代理兑付 承销政府债券 7 买卖政府债券 8 从事同业拆借 9 买卖 代理买卖外汇 10 提供信用证服务及担保 11 代理收付款项及代理保险业务 12 提供保管箱服务 13 经中国人民银行批准的其他业务 15 商业银行的业务总体上可分为负债业务 资产业务和中间业务三大类 一 负债业务它是商业银行借以形成其资金来源的业务 是商业银行最基本 最主要的业务 我国商业银行的负债业务主要有各项存款 发行债券和借款等 1 吸收存款 我国国有商业银行所吸收的存款按照存款的性质分为企业存款 储蓄存款 农村存款 外汇存款财政性存款 16 2 借款 1 向中央银行借款 商业银行从中央银行获得资金来源的渠道主要有两种 即再贴现和直接借款 再贷款 2 银行同业拆借 银行之间的短期借贷行为 3 回购协议 其实质上是一种以证券为抵押的借贷交易 4 向国际金融市场借款 3 发行金融债券 17 二 资产业务商业银行的资产业务就是对通过负债业务形成的资财加以运用的业务 商业银行的资产业务主要有贷款 贴现 投资等 1 贷款 西方国家商业银行贷款审查的 6C 原则 品德 Character 能力 Capacity 资本 Capital 担保品 Collateral 经营环境 Condition 行业发展趋势 竞争等 事业的连续性 Continuity 应变能力等 18 我国目前银行贷款还存在人为干扰因素 行政干预 贷款管理制度存有漏洞等 导致银行贷款的安全性受到严重威胁 贷款效益也不尽如人意 随着金融体制改革的进一步深入 商业银行通过自身的努力 贷款安全性 流动性和盈利性兼顾的原则 可望在商业银行经营贷款业务时落到实处 19 凤凰卫视6月13日消息 大公报13日特稿指出 最近 上海首富周正毅 问题贷款 案及其牵连的中银国际巨额放贷问题 17 7亿 在香港和内地金融界引起了极大的震动 周正毅是一个只有小学文化程度的私企业主 但却能在地产和金融圈子内呼风唤雨 成为所谓 上海首富 直至六月一日香港廉政公署拘捕周正毅农凯系 问题贷款 案有关人员二十多名 中银国际刘金宝从香港调回京被正式立案调查 该案才引起了中国金融界特别是银行界的高度重视 案例 20 问题富豪 凸现中国银行业信贷管理缺陷近年来连续发生的 问题富豪 案件 无不与银行信贷密切相关 从这些相关案件可以获知的情况看 这些案件也在一定程度上可以说是当前中国银行业信贷管理缺陷的一次次 完美风暴 就在各家商业银行都声称建立了具有国际水准的内部风险管理制度时 这些 问题富豪 似乎轻松地突破了这些制度 我们姑且不去讨论 问题富豪 的庞杂的来龙去脉 仅仅从银行内部信贷风险管理的角度看 这些 问题富豪 事件反映了当前银行信贷风险管理的哪些缺陷 21 一 商业银行的信贷管理缺乏清晰的权力责任制度和激励约束制度目前 从信贷风险管理制度的形式上 国内的银行与海外银行并没有很大的差别 那么 一个类似的制度在不同的国家运作下来 为什么效果会形成那么大的反差 除了客观原因之外 一个最为关键的制度性因素 就是目前国内的商业银行的信贷管理缺乏清晰的权力责任制度和激励约束制度 特别是在贷款出现问题时缺乏明确的责任制度 22 所谓权力责任制度的缺陷 指的是目前贷款缺陷的分步完全根据行政级别 而不是风险管理能力来划分 而激励约束机制的缺陷则表现在激励不足约束过渡时信贷人员会选择消极怠工 而激励过分而约束不足时则会容易选择铤而走险 同时 信贷在出现问题时 往往通过所谓信贷委员会的集体负责制度等 人人负责的同时又人人不负责 使得责任的追究无从着手 反观 问题富豪 案 如果商业银行的内部权力责任和激励约束机制完善的话 那么 这一笔贷款出现问题究竟是谁负责 是谁审批的 是否合规 就能够十分轻松地追查责任人 根本无需长时间的所谓调查 四 问题富豪 案所反映的银行在信贷风险识别体制上的缺陷对于银行信贷活动来说 风险的识别是指通过统一的标准分析确定可能导致风险的因素的行为 其主要的判断依据则是客户的综合信息 财务信息 账户信息和授信信息等寻找和确定风险因素 民营企业骗取银行贷款 往往着重从上述几个方面的信息着手 提供虚假的信息来误导银行的风险识别 据分析 有的民营企业为了骗取银行贷款 往往会刻意做大营业额 此时往往借助关联企业之间互开增值 23 二 问题富豪 案所反映的银行在信贷风险识别体制上的缺陷对于银行信贷活动来说 风险的识别是指通过统一的标准分析确定可能导致风险的因素的行为 其主要的判断依据则是客户的综合信息 财务信息 账户信息和授信信息等寻找和确定风险因素 民营企业骗取银行贷款 往往着重从上述几个方面的信息着手 提供虚假的信息来误导银行的风险识别 24 据分析 有的民营企业为了骗取银行贷款 往往会刻意做大营业额 此时往往借助关联企业之间互开增值税发票 在此基础上通过没有真实交易基础的商业承兑汇票制造现金流 配合营业额的增加 使得银行用通常的信贷分析指标看来该企业具有较强的信贷偿还能力 有了这些在通常的银行信贷分析指标看来表现良好的数据 倾向于骗贷的一切民营企业会通过不同关联公司之间的交叉担保向银行贷款 借出大量银行资金 此时 如果这家公司控制有上市公司 则可能调动大量资金炒作自己旗下的股票 然后将家族企业内的资产以高价注入上市公司 从而将抽水得来的资金偿还银行的部分贷款 增大银行对于巨额贷款偿还能力的信心 在上述骗贷的种种环节中 如果银行仅仅根据静态的财务数据进行风险识别 那么 被刻意操纵的财务数据能够使得申请贷款的公司具有很强的贷款偿还能力 从而误导贷款的决策 其中反映的问题在于 银行信贷风险的识别 需要建立在对于客户信息的深入全面的了解之上 在一定意义上甚至可以说 一个合格的信贷经理应当比公司的财务总监还更为了解公司的实际财务运作 信贷经理不仅应当具备财务知识 信贷知识 还应当具备对于企业管理的知识 不同产业的了解等 除此之外 如果有中介机构配合作假帐 如果有内部信贷人员配合这些动机不良的企业一起骗贷 那么 在信贷风险管理的第一关 风险识别方面 旨在骗贷的民营企业就能够很容易地绕过相关制度的约束了 绕过了第一关 实际上已经为不良贷款留下了隐患 五 问题富豪 案所反映的信贷风险衡量方面的缺陷所谓信贷风险的衡量 就是指通过制定统一标准来测算及比较所有的授信风险 将风险 25 在上述骗贷的种种环节中 如果银行仅仅根据静态的财务数据进行风险识别 那么 被刻意操纵的财务数据能够使得申请贷款的公司具有很强的贷款偿还能力 从而误导贷款的决策 其中反映的问题在于 银行信贷风险的识别 需要建立在对于客户信息的深入全面的了解之上 在一定意义上甚至可以说 一个合格的信贷经理应当比公司的财务总监还更为了解公司的实际财务运作 信贷经理不仅应当具备财务知识 信贷知识 还应当具备对于企业管理的知识 不同产业的了解等 26 除此之外 如果有中介机构配合作假帐 如果有内部信贷人员配合这些动机不良的企业一起骗贷 那么 在信贷风险管理的第一关 风险识别方面 旨在骗贷的民营企业就能够很容易地绕过相关制度的约束了 绕过了第一关 实际上已经为不良贷款留下了隐患 三 问题富豪 案所反映的信贷风险衡量方面的缺陷 27 所谓信贷风险的衡量 就是指通过制定统一标准来测算及比较所有的授信风险 将风险的可能性进行量化 这可以说是目前商业银行风险管理普遍面临的难点之一 如何运用适当的资料 对申请贷款企业进行适当的风险评级 衡量其可能违约的概率和违约时可能的损失 也是目前商业银行面临的难题 我们感兴趣的是 在对 问题富豪 贷款的银行中 有哪些是内部建立了适当的内部评级体系并对 问题富豪 的公司给予了评级的 这些评级在多大程度上反映了 问题富豪 公司的实际风险状况 其间出现的偏差究竟多大 出现的偏差如果过大 究竟是人为的原因 还是内部评级模型本身的原因 基于目前披露的信息有限 这些方面的研究还有待深入 28 四 问题富豪 案所反映的银行信贷风险监督方面的缺陷所谓信贷风险的监督 主要就是指商业银行在授信业务的全流程中对风险因素进行全方位的检查 反映的行为过程 其目的就是要求商业银行对日常经营活动中可能产生风险的环境加强监督 充分 及时 全面 有效的反映和披露可能造成损失的风险 一家企业 如果其出发点在于骗取银行贷款 那么 即使他开始向银行申请时提交的数据可能是有意误导的 但是 在持续的经营过程中 如果银行的信贷经理能够及时动态地跟踪企业的经营状况 29 和现金流动 是不难发现其中可能存在的骗局和陷阱的 在这个环节银行的信贷出现问题 要么是信贷人员有意为之 要么则是银行信贷经理确实过于缺乏对于企业风险的持续监督 因而至少是一种工作上的失职 五 问题富豪 案所反映的银行信贷风险控制和调整方面的缺陷银行所讲求的风险的控制和调整 主要就是指风险和收益的平衡 在准确识别风险变化的前提下 对风险给予适当的定价 使得贷款利率能够很好地弥补和平衡贷款的风险变动 换言之 在贷款风险明显提高之后 银行要么应当及时采取抵押担保等措施 要么应当提高贷款利率以平衡风险 30 毋庸置疑 当前中国的利率管制使得银行可能进行的风险和收益的平衡变得无从着手 这样也为银行信贷人员的寻租提供了可能 因为贷款利率的管制产生了租金 而贷款的风险上升时也不能反映在银行获取的贷款利率的上升 反而反映在贷款产生的租金的上升 因此 利率管制往往成为诱使银行信贷人员寻租的一个外在的制度原因之一 从 问题富豪 案的具体情况看 当前银行在信贷风险的控制和调整过程中还应当关注集团客户的贷款规模控制问题 所谓集团客户 主要是指通过投资 担保等关系形成的企业群体 这些集团客户往往在一个家族 一个富豪的掌控下 相互之间形成密切的 但是往往又难以为外部所了解的资金关系 为了 31 扩大整个集团客户的融资能力 掌控整个集团客户的人士往往会动员子公司及其不同层级的下属公司到银行借款 从而放大整个集团客户的借款能力 这种放大之后的借款能力往往超过整个集团客户的实际偿还能力 这就涉及到客户授信整体风险的控制 而不能仅仅局限在对单笔授信的管理方面 32 2 投资 3 票据贴现 三 中间业务 1 结算业务 2 代收业务 3 信托 接受他人委托与信任 代为管理 营运 处理有关钱财的业务活动 托管财产的财产权从委托人转移到受托人 4 租赁 5 信息咨询业务 33 第四节商业银行的管理理论 西方商业银行的管理理论 是在各个时期商业银行管理经验的基础上发展起来的 并经历了长期的演变 一 资产管理理论 认为银行的利润来源主要在于资产业务 银行能够主动地加以管理的也是资产业务 而负债则取决客户是否愿意来存款 银行对此是被动的 34 1 真实票据论 商业贷款理论该理论强调贷款必须以商业行为为基础 以真实的商业票据为抵押 银行资产限于短期商业贷款 银行不能发放不动产贷款 消费贷款 长期设备贷款等 2 转换理论 银行能否保持流动性 关键在于银行持有的资产能否转让变现 只要银行掌握的资产 证券 票据等 易于变现 银行资产就不必非限于短期商业贷款 35 该理论为银行的证券投资 不动产贷款和长期贷款打开了大门 银行资产范围显著扩大 业务经营更加灵活多样 3 预期收益理论 该理论认为 任何银行资产能否到期偿还或转让变现 归根到底是以未来的收入为基础的 二战后 分期付款的中长期设备贷款 住宅抵押贷款 消费贷款和租赁等资产业务迅速发展起来 36 4 超货币供给理论 20世纪六七十年代 该理论认为 银行资产管理应超越货币的狭隘眼界 提供更多的服务 该理论就是大力提倡发展中间业务的理论 在非金融企业侵入金融竞争领域的时候 超货币供给理论使银行获得了相抗衡的武器 从而改善了银行的竞争地位 37 二 负债管理 20世纪60年代以前 资产管理理论支配着商业银行的经营管理 60年代 通货膨胀开始成为困扰各国经济的难题 商业银行深感吸收资金能力的衰弱 寻求资金 扩大负债 已成为当时银行界的第一需要 负债管理理论认为 银行可以主动管理负债 银行通过积极的竞争去争取活期存款 定期存款和储蓄存款等来增加资金来源 38 该理论的核心思想是 负债不是既定的 而是可以拥由银行加以扩张的 资金来源银行是可以控制的 1 购买理论 20世纪六七十年代 银行主动地负债 主动地购买外界资金 变被动的存款观念为主动的借款观念 这是购买理论的精髓 2 销售理论 20世纪80年代 其主题是推销金融产品 它不再单纯着眼于资金 而是立足于服务 创造形形色色 39 的金融产品 为客户提供多样化的服务 负债管理理论充实了商业银行的资金来源 扩大了经营规模 同时银行业的竞争也大大加剧 提高了银行吸收资金的成本 40 三 资产负债联合管理 20世纪70年代末 该理论从资产和负债两方面综合考虑 对应地进行分析资产 负债两方面之间的 缺口 并围绕缺口探索解决途径 1 利率敏感性缺口 P 142 指的是浮动利率资产与浮动利率负债之间的差额 2 金融衍生品交易 金融期货交易 41 四 中间业务管理理论 时至今日 商业银行主流管理思想仍是资产负债联合管理 20世纪80年代 兴起了资产负债表外业务管理理论 即中间业务理论 该理论认为 银行是生产金融产品 提供金融服务的机构 同时也从事提供信息服务的经营活动 银行除了资产负债表内所反映的业务外 还应开展表外记录的业务 开拓银行业务新的经营领域 42 第五节商业银行的危机与监管 一 信息不对称 1 信息不对称 指交易的一方对交易的另一方不充分了解 这种信息的不平等称为不对称 由此将影响到交易双方的准确决策 43 2 逆向选择 它是交易之前发生的信息不对称问题 逆向选择的次品车问题降低了证券市场沟通储蓄者和借贷者之间在资金流动方面的有效性 解决的方法有 1 信息披露 2 抵押 3 金融中介 44 3 道德风险 它是在交易之后发生的信息不对称问题 由于道德风险降低了贷款归还的可能性 放款者宁可作出不贷款的决定 解决的方法有 1 监管 2 债务合约 要求借款人必须定期向贷款者支付固定的金额 3 金融中介 风险资本投资公司 45 二 信息不对称增大贷款风险及其解决办法 1 信息不对称增大贷款的信用风险 2 银行解决信息不对称问题的方法 1 信用审核 2 限制性条款 3 与客户建立长期联系 4 抵押和补偿性余额 46 三 信息不对称情况下 银行监管的普遍的四种方式 1 存款保险 2 资产和资本的限制 P165 幻灯片483 注册 审查 4 分业经营 许多国家禁止商业银行从事证券 保险等被认为是有风险的非银行业务 47 巴塞尔协议 与商业银行资本充足标准 1 关于资本的构成 资本由核心资本与附属资本构成 其中核心资本不低于资本总额的50 2 关于资产风险加权计算 资产风险权数分为4级 即0 20 50 和100 3 关于资本目标标准比率 资本充足率 商业银行资本充足的国际标准是资本对加权风险资产的比率为8 其中核心资本至少为4 幻灯片47 48 案例 银行股已成提款机 2003年1月份刚刚增发完新股的浦发银行 600000 又要发可转债了 规模60亿 11月12日此消息一出 银行股哗然 大盘跌势加剧 短短几个月 以银行股为首的再融资行为 已经成为大盘下跌的主要因素 银行股再融资步伐为什么会这么紧呢 上市公司给我们的答案是 提高资本充足率 所谓资本充足率 就是银行资本净额占风险资产的比例 人民银行的规定 该比率不低于8 49 为什么银行的资本充足率一定要高于8 呢 其实 这是巴塞尔新资本协议的基本要求 1998年 巴塞尔委员会决定全面修改协议 预计新协议将于2003年底定稿 并于2006年底在十国集团开始实施 中国银监会主席刘明康2003年7月31日致信巴塞尔银行监管委员会主席卡如纳先生 表示至少在十国集团2006年实施新巴塞尔协议的几年后 我国仍将继续执行1988年的老协议 50 十六届三中全会通过的 中共中央关于完善社会主义市场经济体制若干问题的决定 将选择有条件的国有商业银行实行股份制改造 加快处置不良资产 充实资本金 创造条件上市 深化政策性银行改革等等 列为深化金融企业改革的重要举措 决定 的确为我们银行业的深化改革和发展提供了良好的政策环境 各商业银行自然不会放过再融资的机会 以此来扩大资产规模 提高资本充足率 降低不良贷款率 51 由于目前我国商业银行资本充足率已经按照8 规定执行 而且我们至少还有3年的准备期 因此 各商业银行以提高资本充足率为主要理由 急匆匆的增发 发可转债 对于弱市行情下的市场来说 的确有些强人所难了 因为市场的承受力是非常有限的 52 但上市公司不断再融资的背后 对应着股价的连续下跌 浦发银行 600000 招商银行 600036 自2003年5月份以来 跌幅已经超过30 投资者亏损连连 就连身处其中的基金也不能幸免 原本业绩相对不错的银行股 由于上市公司频繁的 巨额的再融资行为 使得股价难有好的预期 更严重的是 这种预期对整个行情产生了非常大的负面作用 需要深思的是 如果股市成为伤心地 市场没有了赚钱效应 上市公司还有资格不断融资吗 53 希望我们的股市不要成为上市公司的提款机 更希望各上市公司再融资能够考虑市场承受力 考虑到投资者的根本利益 54 2003年 月 日 中国银监会副主席唐双宁在 与中国 北京国际论坛上透露 国家将对四大国有银行的改革采取扶持措施 我国四大国有商业银行公司治理改革的方向 55 唐双宁说 鉴于四家国有银行在中国银行业中的独特地位和突出作用 深化四家银行改革 提高四家银行竞争力已成为中资银行应对 挑战成败的关键 国家对四大国有银行进行适当扶持 包括采取直接或间接的方式向银行注资 提高银行的资本金水平 增强四家银行的损失消化能力和抗风险能力 降低银行的不良资产 以及提供一定的优惠政策 为四家银行创造良好的外部环境等 56 唐双宁指出 中国银行业资本充足率目前处于较低水平 就目前情况看 按中国现行标准 不考虑拨备等因素 也只有国有银行中的中国银行 国家开发银行 进出口银行 以及股份制银行中的光大银行 华夏银行 深圳发展银行 招商银行 上海浦发银行 民生银行 恒丰银行的资本充足率基本达到了 其余银行业金融机构都未达到 的要求 中资银行资本金比率偏低 表明自身抵御风险的能力不强 57 另外 许多中资银行盈利水平不高 有的甚至亏损 截至今年 月末 已实行五级分类的银行业主要金融机构不良贷款率为 其中四家银行 政策性银行 8 股份制商业银行 相比之下 外资银行不良贷款率则要小得多 如花旗银行和汇丰银行分