教学课件PPT网络证券服务.ppt

第八章 网络证券服务 8 1网络证券服务概述 8 2网络证券交易 8 3第三方存管服务 8 4移动证券 8 1网络证券服务概述 8 1 1网络证券服务的概念1 网络证券服务的定义和优势网络证券是电子商务条件下的证券业务的创新利用各种it和电子手段 依托数字媒介开展传统的证券市场的各种业务 把数字化技术应用到证券活动的各个环节优势 减少交易的中间环节不受时空限制节约成本效率高互动性强 8 1网络证券服务概述 8 1 1网络证券服务的概念2 网络证券服务的提供者和参与者参与者 证券发行人 证券投资人 证券市场中介机构 自律性组织 证券监管机构 1 证券发行的主导者和实施者 2 证券发行人 3 证券投资人 4 证券监管机构和自律性组织 5 其他证券服务提供者 8 1网络证券服务概述 8 1 2国内外网络证券服务发展简介1 国外网络证券服务发展美国 第一个面向全球的完全采用电子交易的股票市场 nasdaq英国伦敦证券交易所 seaq亚洲起步晚 发展快2 中国网络证券服务发展 8 1网络证券服务概述 8 1 3网络证券服务内容和类型网络证券服务内容 网络证券发行服务网络证券交易服务网络证券信息服务 8 1网络证券服务概述 8 1 3网络证券服务内容和类型1 网络证券发行服务定义和特点类型 网上竞价发行和网上定价发行股票上网发行资金申购程序 8 1网络证券服务概述 8 1 3网络证券服务内容和类型2 网络证券信息服务信息行情互动交流 8 2网络证券交易 8 2 1网络证券交易概况1 网络证券交易定义利用互联网资源获取信息和报价 通过互联网进行网上委托下单 实现实时交易目前国内的网络证券交易只是一种网上委托交易 8 2网络证券交易 8 2 1网络证券交易概况2 我国证券交易制度和相关服务经纪服务制度竞价成交机制 8 2网络证券交易 8 2 1网络证券交易概况3 网络证券交易的特点和优势成本节约提高了服务质量扩大了客户群体比传统证券交易更方便快捷 8 2网络证券交易 8 2 2网络证券交易模式和流程1 网络证券交易模式美国综合服务的券商模式 美林证券折扣经纪商模式 嘉信证券纯粹网上经纪商模式 e trade我国 网上交易中心模式 各大证券公司财经网站和证券公司营业部的网络金融合作经营模式 和讯 8 2网络证券交易 8 2 2网络证券交易模式和流程2 网络证券交易流程登记开户委托交易交易撮合清算交割 8 2网络证券交易 8 2 3网络证券交易存在的问题和发展对策1 交易费用问题 佣金 印花税 通信费2 网络安全性与稳定性问题3 个性化程度低 网上服务未能及时跟上4 规范和监管问题 8 3第三方存管服务 8 3 1第三方存管概况1 第三方存管在我国出台的背景和推行的意义实行第三方存管以前 我国相继采取 证券公司存管模式独立存管模式中国证监会在2007年明确要求证券公司实施 客户交易结算资金第三方存管 8 3第三方存管服务 8 3 1第三方存管概况2 第三方存管定义证券公司负责将客户的证券交易以及根据交易所和登记结算公司的交易结算数据清算客户的资金和证券 存管银行向客户提供交易结算资金存取服务 8 3第三方存管服务 8 3 1第三方存管概况3 相关概念和第三方存管模式中的三方职责客户证券资金台帐客户交易结算资金管理账户客户银行结算账户客户交易结算资金汇总账户 8 3第三方存管服务 8 3 1第三方存管概况4 第三方存管特点和优势特点客户资金封闭运行存管银行总分核对客户另路查询对账机制全方位资金监管体系优势安全性有待提高方便快捷优化资源配置 推进证券经营机构和银行的共同发展 8 3第三方存管服务 8 3 2第三方存管和其他银证合作主要模式比较1 第三方存管和其他银证合作主要模式比较1 银证合作简介2 银证合作模式简介 银证转账和银证通3 第三方存管和银证转账 银证通的异同证券账户与证券保证金账户的管理形式不同法律基础不同操作方式不同 8 3第三方存管服务 8 3 2第三方存管和其他银证合作主要模式比较2 我国目前第三方存管的主要模式证券公司与银行对接级别总对总 分对分 总对分证券公司和银行数量单银行模式 一对多银行模式例 南方证券 国泰君安 广东证券 8 3第三方存管服务 8 3 3第三方存管业务开通和使用流程1 第三方存管业务开通流程2 证券交易结算资金的存取流程个人客户存取机构客户存取3 以中国工商银行开通和使用第三方存管业务为例 8 3第三方存管服务 8 3 4第三方存管问题和发展趋势存在的问题商业银行技术系统及风险管制制度不完善银行和证券公司的分工合作使证券会监管权缩小证券公司和银行之间的利益均衡关系被破坏银行和证券公司可能形成竞争关系发展趋势完善监管机制 明确各部门责任加强证券公司和银行合作 保护客户利益完善证券市场和相关市场的法律法规 8 4移动证券 8 4 1移动证券概况 手机炒股 我国内地的移动证券发展始于1999年 由中国移动和中国联通与证券公司 技术公司合作 如赢时通移动证券平台 主要分为wap和客户端软件方式自主运营的模式 前两种发展较早较快 移动通信运营商主导运营it开发商主要运营证券公司自助运营 8 4移动证券 8 4 2移动证券系统和基本流程1 中国移动 手机证券 系统介绍三大部分内容证券实时行情证券交易网关证券咨询服务2 中国联通 掌上股市 系统介绍短信版 行情版 交易版 8 4移动证券 8 4 3移动证券发展的问题和趋势问题终端手机的限制服务提供商和手机使用的安全性存在隐患支付费用方式有待创新和价格过高问题网络