中国有稀土及实习报告.doc

谈谈选股的技巧（四）昨日在“谈谈选股的技巧（三）”的回复帖中本人说过：“因为对话中涉及客户们手中正在持有的一只股票，所以敏感部分暂被隐藏。今日该股继续逆势拉升，计划明日出手。届时本人将以持有的这只个股为例推出“谈谈选股的技巧（四）”献给大家”。其实在前几天本人的文章里提到过600794，很多人应该已经猜到了。 下面是今日上午和一位客户的谈话内容： 在前几篇文章中本人谈了一些操作中选股的基本技巧，今天写点精华。本篇重点介绍一种本人在实战中总结的非常典型的庄股形态。准确率极高，能够帮助各位抓住即将进入拉升段“黑马”。 下面就以谈话中提到的600794为例谈谈这种形态特征： 这是600794最近5个月以来的日K线走势图，注意图中绿箭头位置：阳线下影线极长，刺穿了60日均线。随后股价迅速返回到5日线之上，进入短期上升通道，沿5日线向上运行，角度越来越陡。 今日上午因其距离5日线过远本人指导客户暂时撤出，上面就是撤出后的一段对话。 下面再列举几个典型实例： 600521去年6月至11月的一段走势： 600175去年6月至11月的一段走势： 再看看这三只股票的长期走势： 600794六年来走势： 600521七年来走势： 600175六年来走势： 除600175稍差，其余两只均处于长期上升通道之中。 下面按整个过程的几个阶段总结一下这种形态的典型特征： 1.首先出现一个历时45个月的震荡整理形态。 2.再次接近该形态的压力线或颈线位置。 3.在该敏感位置附近出现小平台或平行四边形窄幅整理走势。 4.小形态出现向下破位走势。 5.盘中瞬间打出极端低点，逼近或击穿长期上升趋势线，一般为60日线。 6.股价迅速返回到5日线之上，进入短期上升通道，沿5日线向上运行。 7.上升速度越来越快，进入拉升冲刺阶段。 选择这类股票形态上要注意几点： 1.尽量选择中长期呈上升趋势的股票。也就是不受大盘干扰，走势独立的长线强庄股。换句话说就是庄家手里有足够的筹码，做多意愿坚决。 2.一旦进入主升段，需重点观察5日线的支撑，一旦有效跌穿则预示短期趋势将发生变化果断撤离。 3.股价迅速返回到5日线之上，进入短期上升通道这一点是必备条件。 4.拉高过程中不要追高，一旦遭遇骗线后果不堪设想，应在短期上升通道形成初期择机介入，随时关注5日线的支撑情况。春高新(28.15,-0.77,-2.66%)暗藏生长激素和艾滋病疫苗两大独门武器，兰生股份(17.69,-0.10,-0.56%)独揽国内商业化单抗体产品理财周报实习记者 伏昕/文在生物医药领域，有这么一些公司，被大部分缺乏想象力的人们所忽略，因为它们当下平淡无奇，它们的新技术正处于研发或者临床实验阶段，技术革新的力量和巨大的动能尚未体现在股价上。“这些技术一旦成功，会创造极大的市盈率，超乎想象”，天相投顾生物医药组分析师如此表示。“兰生股份的单克隆抗体技术，长春高新的重组生长激素、艾滋病疫苗，华神集团(9.67,-0.13,-1.33%)已投入市场的治疗肝癌的利卡汀，岳阳兴长(19.40,0.31,1.62%)的胃病疫苗，ST中源(7.80,0.12,1.56%)的肝细胞储藏技术，通化东宝(13.51,-0.12,-0.88%)的重组基因人胰岛素，重庆啤酒(23.34,0.00,0.00%)在研的治疗乙肝的疫苗，这些新技术未来都有可能带来爆发性的机会。”长江证券(19.23,0.00,0.00%)生物制药领域的分析师表示。长春高新：生长激素+艾滋疫苗中金和中信目前正向机构大力推荐长春高新。有机构人士透露，长春高新是百元股的命。的确，长春高新的走势完全凌空于大盘。在凌厉的想象背后，是治疗矮小症和癌症的独门技术。而长春高新(000661.SZ)恰好正在通往这两大技术的路上奔跑，也引起了不少券商分析师的密切关注。东北证券(37.06,0.14,0.38%)的生物医药分析师宋晗指出，长春高新旗下金赛药业的生长激素和百科药业的艾滋病疫苗都将是看点。“金赛的金磊是国内研发出国内首支生长激素的专家，并且金赛的剂型最全，目前该药主要治疗矮小症，市场表现较为平稳。如果未来能够找到更多适用症例如烧伤皮肤恢复等的话，将会有更大的上升空间。”宋晗表示。长春高新旗下百科药业目前处于二期临床的艾滋病疫苗则是长春高新的另一个看点，“艾滋的治疗也不仅是单个企业行为，也是政府扶植项目，如果研发成功，前途非常光明”。但宋晗判断离产品要上市至少还要5年。此外，长春高新还受益于前段时间国家对于狂犬疫苗市场的整顿，作为后进入者的百科药业抢夺了市场，目前表现良好。兰生股份：独家单抗体产品益赛普癌症一直是人类攻而不克的伤心之地，谈及化疗，闻者色变。有没有一种药物可以替代化疗，并且效果比化疗更好？单克隆抗体药物便是未来药物攻克肿瘤、免疫性疾病的主流思路。目前，国际上真正实现抗体产业化的国家只有美、欧等少数国家，国内能够真正做到产业化生产并上市销售的只有“益赛普”一种单抗体产品。这正是兰生股份参股的中信国健生产的。在国内，中信国健是单抗行业的领导者。除已上市的国内首个单抗药物益赛普外，后续产品储备也很丰富。目前，中信国健有近10个产品正在研发中，其中3个正在进行临床试验，1个已获得临床试验批文，2个正在申请临床批文。截至目前，国家药监局已经批准了14个抗体新药的研制，其中80%左右属于中信国健。“在单抗技术领域独占鳌头的公司中信国健是最好的标的，而兰生股份间接持有中信国健约17%的股份。投资兰生股份是投资中信国健的唯一通道。”东海证券医药化工研究员袁舰波表示。“单抗技术在未来5到10年在医药领域都会占据主流”，太平洋(18.19,0.01,0.06%)证券分析员薛章说，“目前国内单抗技术处于产业化的只有北京的百泰药业和中信国健，两家均为非上市公司，参股中信国健17%股份的兰生股份在未来有可能从该技术中获益。”华神集团：癌细胞打靶技术有没有想过，只要打一支针，就可以治疗癌症？华神集团研发的利卡汀或许可以将这个设想变成现实。“华神治疗癌症的利卡汀，是一种把放射性元素放到单抗上打到癌细胞内把癌细胞杀死的技术，比化疗效果好。”天相投顾分析师称。华神集团(000790.SZ)利卡汀作为国家生物制品一类新药， 价格较高，大概是28800元/支，目前该产品增长稳定，业绩比较好，但仍然需要时间推广，未来增长潜力很大。“虽然产品去年已上市，据说存活率也还是比较高，但效果不好说，因为没有同类的可以对比”，上述分析师认为即便产品已经上市，但风险并非不存在。“利卡汀未来的弹性比较大”，该分析师认为风险就在于产品的市场推广。民族证券在其最近一份研报中指出，由于使用门槛较高，推广进程较慢，是其谨慎看好利卡汀的市场前景的原因。此外，他们认为推广的另一关键来自于“药物是否具有确切的疗效”，由于利卡汀二、三期临床合并，病例样本还不够大，所以还要等待进一步的临床检验进行验证。英国金融时报：稀土不是土本文来自：理想论坛 作者：特穆德倫 点击59次- 原文：/viewthread.php?tid=2831314 假设萨达姆侯赛因在1991年击败了多国部队，现在的世界将会是什么样子？他会建立一个石油帝国，地球上三分之二的石油储量将处于他控制之下。他从豪华的宫殿里发出的命令不仅能决定石油的价格，还能影响各个国家和地区的工业。如果他有强烈愿望的话，甚至可以让整个西方回到蒸汽时代。作为石油这种战略资源的垄断者，他几乎可以让所有人类感到自己的存在。这只不过是个假设而已。历史的真实是，萨达姆为了获取这种巨大的权力而铤而走险，最终导致了国家的灾难和本人的死亡。石油帝国终于没有建立起来。而在十几年后的今天，这个全球化的时代里，几乎所有工业必需的战略资源都能进入了国际市场，可以从不同的渠道买到。一个国家控制某种不可替代的战略资源，达到一半甚至三分之二，这种情况是极其罕见的。然而，罕见并不等于没有。中国对稀土矿物的控制，就是一个绝无仅有的例子。稀土（Rare Earth）不是土，而是储量较少的一类金属的统称。它们的化学元素符号分别是Sc、Y、La、Ce、Pr、Nd、Pm、Sm、Eu、Gd、Tb、Dy、 Ho、Er、Tm、Yb、Lu，总共有17种。这些金属具有奇妙的特性。如果把它们按照一定的配方添加到钢铁、陶瓷或玻璃中，这些材料的性质就会发生很大的变化。因此，稀土在各种高技术工业中都有重要的用途，比如高性能电池、硬盘驱动器、核磁共振成像仪、固体激光器、磁悬浮列车等等，其制造过程中都必须使用稀土材料。而在军事上，稀土拥有的战略价值甚至更大。因为瞄准镜、夜视仪、坦克炮弹和飞机发动机也依赖于稀土材料。随着越来越多的稀土材料被开发出来，从20世纪70年代开始，稀土的消耗量不断增长，曾经连续几十年保持15%以上的增长率。今天，它已经像石油一样，成为了一种不可替代的战略资源。尤其是对于一个依赖高技术制造业的国家来说，一旦稀土的产量不足，受到影响的将是整个工业体系。分配这种宝贵资源的时候，得到上帝垂青的是中国。全世界已知的9261万吨稀土矿，有一半以上储藏在内蒙古包头市的白云鄂博。中国总储量则“至少”占了全球的71%。从种类上说，中国同样是唯一一个能够提供全部17种稀土金属的国家，特别是军事用途突出的重稀土（Gd、Tb、Dy、Ho、Er、Tm、 Yb、Lu），中国占有的份额更多。与中国在这领域的垄断潜力相比，恐怕连掌握了全球69%的石油输出国组织（OPEC）也要自叹不如。然而有趣的是，中国一直没有建立起一个稀土版的OPEC组织。而在大多数时间采取开放生产、开放供应的政策。相关网站提供的数据显示，2005年时，中国的稀土产量曾经达到全世界的96%，出口量也达到60%以上。但是，稀土的定价权却并不掌握在中国企业手里。与1998年相比，中国稀土出口量增长了 10倍，但价格却降低了36%。作为最大的稀土进口国的日本，并不能因此感到乐观。中国作为在制造业领域快速追赶的新兴国家，一直以成本低闻名于世，其工业规模已经达到了世界前列。然而高技术制造业仍然不够强大，许多先进设备仍然必须进口。而由于这些高技术企业有很高的利润，其拥有者并不愿意把产地转移到中国。而如果稀土资源被限制在国内使用，就相当于国境以外的高技术工业整体受到了打击，其成本中将包括为稀土支付的额外费用。此时，更多的高技术企业将为了获得廉价的稀土资源，将考虑在中国设立工厂，而中国也就获得了更先进的技术。从这种角度考虑，有一天建立稀土版OPEC对中国来说是完全可能的。其实，关于垄断稀土的前景，中国的相关人士早就表明了态度。2008年9月4日的南方周末上刊登了一位北京大学博士的文章，该文章有一个无比明确的标题，中国应立即禁止稀土出口。文章的旁边是一幅充满压迫感的配图，中国地图的上方出现了美军“猛禽”战斗机、“爱国者”导弹和“艾布拉姆斯”坦克的照片。文章本身则详细地分析了这三种武器中使用了多少稀土材料，而这些稀土又有多少来自中国。文章的最后说“日本和美国没有这些稀有金属，就无法制造精密的制导武器。中国或许不该去掐别人的咽喉,但必须未雨绸缪,不要让别人在未来掐住自己的咽喉。”而作者给政府的建议则是“立刻禁止稀土出口，只维持国内生产以及研发所需的产出规模”。事实上，在近十年里以较低的价格出售了几十万吨稀土制品之后，中国一直在悄悄改变稀土行业的规则和秩序。据我所知，包括以下措施：2000年开始，中国开始对稀土和钨矿实施开采配额制度，以省份或企业发放，配额以外的开采变为非法。同时，限制颁发新的开采许可证。2005年，“稀土原矿”被列入中国商务部和海关的加工贸易禁止类商品目录，禁止出口，从此外国只能购买经过加工提纯的稀土材料。这一规定有利于中国控制稀土的出口总量，也不利于外国储备稀土。同年，稀土的出口税被大幅上调。2007年，国家发改委和商务部公布了新的外商投资产业指导目录。在目录中，“钨、钼、锡（锡化合物除外）、锑（含氧化锑和硫化锑）等稀有金属冶炼”，“稀土冶炼、分离（限于合资、合作）”被列入“限制外商进入领域”，而钨、锑、稀土的“勘查、开采、选矿”，则完全禁止外资进入。在2008年，中国再次采取减少出口配额和增加关税等措施。12月商务部公布的2009年稀土出口企业名单上，入册企业仅20家，比2007年减少19家。而此前，中国稀土出口企业有200家之多。2009年4月，国土资源部发布了新的稀土矿开采总量控制指标，并进一步降低了国内的产能，并继续冻结新的开采许可证。虽然上面的措施并没有把稀土的价格抬得太高，但他们的意义是重大的。通过各省配额管理，中国已经有了实行OPEC式的限产制度的条件；限制外商投资的规定，使中国在对外的谈判中获得了更多的筹码。一般来说，日本企业善于对资源的生产国进行战略投资，以降低涨价时可能承受的风险。但对于越来越“国有化” 的中国稀土来说，这种办法是无法使用的。目前，稀土问题在日本似乎没有受到格外的关注，日本制造业正受到经济危机的严重影响。按有关部门的统计，今年的稀土进口量比往年减少了58.5%。在这种情况下，出售国的态度和政策似乎不那么重要。不过，一旦制造业走出困境，开始增加进口呢？1992年，邓小平南巡时说过一句名言：“中东有石油，中国有稀土”。原文链接：/viewthread.php?tid=2831314我曾经也是个证券公司北京营业部的证券经纪人，经过三年的打拼，终于知道了证券公司各个营业部是多么的黑，多么的无情，他们的目的就是用各种考核，条件等等手段，让你在给他们拉完客户之后，把客户留下，把你一脚踹开。现在，我到了民生证券北京机构业务三部，这里给你最大的欣慰就是给你一个宽松的工作环境。因为它直属于民生证券总部，因此这里不会给你下任何任务，只要你有创收，就有你一份收入，哪怕你就是只有一个客户，每个月该给多少钱还是多少钱，不会像其他证券那样用考核等手段想办法扣你的钱。现在这里只招兼职经纪人，因此那些曾经做过经纪人的战友们，和新入行的经济人们，你们可以安心的把客户带到这里，每个月拿一份额外的固定的收入之后，去找一个塌心的上五险一金正常班工作了。以下是我们开出的条件有意的战友们可以选择到我们这来合作，可以签订兼职劳动合同。 1.您的收入只有提成，没有底薪，就是净创收的（客户打的净佣金）的30% ，每月10号结账； 2.没有任何考核和资格限制，只要您有客户打交易，您就有收入 3.宽泛的佣金调整权限，方便您的客户谈判（具体可以与我具体咨询） 4.不用现场来坐班 5.我们承诺不接触您的客户，保证您的客户安全，您的客户都是由您自己服务和维护 6.我们提供相关技术支持，和必要的培训（如果您有需要的话） 7.我们提供必要的信息发送平台，保证您的客户信息需求（如果您有需要的话）广发证券郑州营业部实习报告序言：2007年4月份，我有幸被广发证券选中，从而开始了我一个月左右的实习生活。在这一段时间里，我近距离接触了广发证券郑州营业部，在了解广发证券的发展历程、公司文化的同时，更多的知道了营业部各部门的职能、其日常业务的流程、以及营业部的特色服务；同时深入学习了中国证券市场行业的相关知识,并且在与客户交流的过程中锻炼了自己沟通、交流和处理问题的能力。正文部分：一、公司简介广发证券的前身是1991年9月8日成立的广东发展银行证券部。1993年末设立公司，2001年改制为广发证券股份有限公司，是国内首批综合类券商之一。2004年12月2日，公司成为第二批获得创新试点资格的证券公司之一，表明公司的内控机制、资本充足率水平、经营规范程度已经获得了监管部门和业内专家认可，属于在分类监管政策思路下可以创新发展的优质券商。 自1994 年开始，公司已连续十二年进入全国十大券商行列，凭籍着管理规范，风控机制完善，发展战略正确，已发展成为市场上具有较高影响力的证券公司之一。公司现注册资本20亿元人民币，总资产规模在2005年末已达109亿元人民币。公司控股广发基金管理有限公司、广发华福证券有限责任公司、广发北方证券经纪有限责任公司及广发期货经纪有限公司 4 家子公司，并参股易方达基金管理公司。2005年，公司成功收购了武汉证券。公司经纪业务系统所辖营业部数量（含证券服务部）增至142 家（不含子公司），营业网点遍布全国主要城市及经济发达地区，网点数量和覆盖范围都位居行业前列。广发证券郑州营业部位于郑州市花园路19号双丰大厦3层，交通便捷，设有专用停车场。营业面积1000平方米，环境舒适幽雅，设备先进可靠。设有机构室，大中户室，B股交易区和交易大厅，拥有先进的千兆网络交换体系，沪深两市均采用双向卫星通讯，跑道畅通，确保客户交易迅捷和安全。同时，营业部有专门的研究人员为投资者提供信息咨询和专业辅导。二、具体实习内容我被安排在客户服务部工作，主要在柜台跟着李婉姐学习。我从以下几个方面来介绍下我的实习生活：首先，每天早晨8：30之前到公司，8：30-9：00晨读，主要在大户室读报，有中国证券报、证券时报等。主要了解国家的宏观经济政策、财经要闻、以及证券市场最新信息，如上市公司信息披露等公告，主要是分析市场热点和读一些股评。其次，晨读结束后，我就开始忙着准备下前台开户要用的东西，因为前台主要的工作就是开户，再加上现在的股市一直牛得要死，导致越来越多的人热衷于炒股，于是开户的人变得异常的多。开户是证券公司最一般也是最基础的业务，因此对于开户流程，我们都要进行详细的了解和认真的学习。下面就简单的介绍下个人开户的流程：1、个人开户需提供身份证原件及复印件，深、沪证券账户卡原件及复印件；若是代理人，还需与委托人同时临柜签署授权委托书并提供代理人的身份证原件和复印件；2、填写开户资料并与证券营业部签订证券买卖委托合同；3、证券营业部为投资者开设资金账户 ；4、办理开通证券营业部银证转账；机构开户的流程和个人差不多，只是要提供的证件和添的合同不一样。前台另一个主要的工作就是柜台服务。例如：客户需要在柜台办理各种业务，如转托管，撤消指定交易，变更客户资料和密码的重置银证转帐的开通和取消等等。在整个前台工作的过程中，我们一大部分的时间要用在指导客户填写办理各种业务的表单并复印身份证，银行卡及股东代码卡等，以提高工作效率。同时也跟着老员工习怎样和客户交流，并及时了解客户的需求。另外，在整个工作的过程中，我们也提供简单的咨询服务，和客户进行沟通。经过培训和多天的观察学习，我们可以根据我们的知识对客户的有关意见、相对简单的问题进行处理。但更重要的是我们要多发现问题，多学习证券知识。由于平时在校学习比较少关注股市，更准确的说是对证券市场了解的并不多，因此也比较少运用些股票软件进行分析。在实习期间，工作相对较少的时候，我们比较关注股市动态。熟悉了沪深两市许多上市公司，并对一些各股运用各种指标进行了分析和讨论，把所学的相关知识又回顾了一遍，熟练并且能充分的操作股票行情分析软件，对股票市场比原来有了更深刻的认识。最后，当一天的工作基本结束后，我们就开始了另一项重要的内容：整理客户资料。客户资料包括开户申请书、开户合同书、银证对应申请书、客户资料变更表，及客户身份证、银行卡、股东代码卡复印件等。所做的相关工作大致包括以下三个方面内容：1、理清相关的客户资料，并及时核对下当天业务所产生的各项单据，确保完整准确、没有遗漏。如果有什么缺失，一定要及时的给予纠正。很长一段时间弄得我们都对单据特敏感，呵呵，总怕有什么闪失似的；2、把理清整理过的客户资料，按顺序装入客户档案袋，然后寸到档案柜子里；3、有时间我们要把当天产生的自然人注册表和身份证的复印件表扫描到各个业务科目目录下，然后统一发往总部。整理客户资料在实习中占了一定分量的工作。这是一个简单但相当烦琐的的过程，需要细心和耐心；客户资料档案的有序整理是为了将来需要时能够方便迅速的查找，所以工作人员对我们进行认真的指导。在我们实习的过程中，广发证券的工作人员对我们进行了热情的接待和指导,感谢他们的关心,在这里要特别感谢李婉姐,在批评和表扬我日常工作的同时，更多的教我为人处事的道理.三、自己的一些心得和建议实习之前，总感觉证券公司是有点神秘的，毕竟对证券市场还不太熟悉，具体到实务方面就更不清楚了。经过这次实习，对证券公司及其日常业务有了比较深刻的了解和认识，与此同时也思考了一些问题：1、关于工作时间股市开市是周一至周五上午9：30-11：30，下午1：00-3：00，证券公司办理各种业务也是同步的，以股市为中心展开，这有点难为了好多上班族，因为对他们来说，要办理各种业务的话必须请假来营业部，真的很不方便。2、区分客户和银行一样，证券公司也都会根据客户的资产将客户分成大、中、散户三类，重视发展大客户并为之提供完善的服务，这一点从营业部设有众多专门的单独大客户室就可以看出。另外，大客户还可以申请到更加优惠的交易佣金费率；而小客户则没有以上的种种待遇，他们要早早的到散户区占机子，有什么问题也能解决但可能不是很及时的；3、交易所交易机制沪市实行全面指定交易制度，即凡在上海证券交易所交易市场从事证券交易的投资者，均应事先明确指定一家证券营业部作为其委托、交易清算的代理机构，并将本人所属的证券账户指定于该机构所属席位号后方能进行交易。如果要到其他证券营业部做股票交易，需要先撤销原指定再做新指定；转托管，是专门针对深交所上市证券托管转移的一项业务，是指投资者将其托管在某一证券商那里的深交所上市证券转到另一个证券商处托管，是投资者的一种自愿行为。投资者在哪个券商处买进的证券就只能在该券商处卖出，投资者如需将股份转到其它券商处委托卖出，则要到原托管券商处办理转托管手续。投资者在办理转托管手续时，可以将自己所有的证券一次性地全部转出，也可转其中部分证券或同一券种中的部分证券。虽然二者有些相似，但好多股民都不是很了解，特别是关于转托管费这个问题，转出证券公司收了30元，而转入证券公司又给予报销了，很有点报复性的味道。自我感觉很是麻烦；4、银证转帐和第三方存管制度随着银行和证券公司合作为不断深入，最近的银证转帐和第三方存管制度等证券交易方式，对传统的证券交易模式提出了挑战，在业界引起了高度重视。有了银证转账业务，一方面，投资者可以就近到相关银行办理存取资金，另一方面，可以随时通过电话划账，方便投资者的投资活动。但是，银证转账毕竞还存在个“转”字，需要耗费一定的人力物力，有时转帐不成功，还影响股民的操作，于是第三方存款制度便诞生了。关于即将推出的第三方存管制度(1)概念：客户证券交易结算资金（俗称“保证金”）第三方存管制度是指证券公司将客户证券交易结算资金交由银行等独立第三方存管。实施客户证券交易结算资金第三方存管制度的证券公司将不再接触客户证券交易结算资金，而由存管银行负责投资者交易清算与资金交收。客户证券交易资金、证券交易买卖、证券交易结算托管三分离是国际上通用的“防火”规则。(2)背景：我国证券市场是在体制转轨过程中建立和发展起来的新兴市场，由于证券市场法律体系不完善，交易管理制度设计存在缺陷，证券公司法人治理结构不健全和自我守法合规意识不强等因素，一些证券公司出现了挪用、质押客户证券交易结算资金，占用客户资产等违法违规现象，给客户造成了巨大经济损失，已经严重损害了证券公司的行业形象，挫伤了客户的信心。因此，必须探索从制度上杜绝挪用客户证券交易结算资金的行为，换回行业信誉和客户信心，督促证券公司规范发展。2003年末，证监会在设计南方证券股份有限公司风险处置方案时，提出实行客户证券交易结算资金第三方存管制度。(3）目的：建立客户证券交易结算资金第三方存管制度,旨在从源头切断证券公司挪用客户证券交易结算资金的通道,从制度上杜绝证券公司挪用客户证券交易结算资金现象的发生,从根本上建立起确保客户证券交易结算资金安全运作的制度,达到控制行业风险、防范道德风险、保护投资者利益、维护金融体系稳定的目的。(4）原因：实行客户证券交易结算资金第三方存管制度之所以能确保客户证券交易结算资金不被券商挪用，是因为该制度有效地在证券公司与所属客户证券交易结算资金之间建立隔离墙。具体而言，实施客户证券交易结算资金第三方存管制度后，客户可以在存管银行网点或证券公司的营业网点办理开户业务，在存管银行的系统中生成客户证券交易结算资金账号，在证券公司的系统中生成客户号。遵循“证券公司管交易，商业银行管资金、登记公司管证券”的原则，由证券公司负责客户证券交易买卖、登记公司负责交易结算并托管股票；由商业银行负责客户证券交易结算资金账户的转账、现金存取以及其它相关业务。5、广发证券和广发银行在这段时间里，柜台前有些客户会混淆广发证券和广发银行。广发证券的前身是1991年9月8日成立的广东发展银行证券部。1993年末设立公司，2001年改制为广发证券股份有限公司，是国内首批综合类券商之一。广发证券应该很是注重自身品牌的宣传的，毕竟品牌对于一个公司来说非常重要的；6、广发证券的发展前景在十五年的发展过程中，公司形成了自己鲜明的特色：经营稳健，管理规范；市场地位稳固；风险控制得当，资产状况良好；以人为本，人才优势明显；服务客户，不断创新。更重要的是，营业部的员工所表现出来的一种积极，乐观，自信的精神风貌时时给人一鼓舞，我深信广