港口物流行业分析报告.doc

港口物流行业分析报告.目 录一、行业发展现状4二、行业主管部门及行业监管体制5三、行业主要法律法规及政策6四、我国港口主要经营货种分析91、煤炭92、金属矿石103、液体散货104、集装箱运输货物12五、行业特征资本密集性131、规模经济性132、周期性133、区域性13六、行业进入的主要障碍141、垄断性142、港口自然条件143、腹地经济发展水平154、资金投入需求155、人才储备与管理团队15七、行业利润水平变动及原因15八、影响行业发展的有利因素和不利因素影响171、我国港口物流行业发展的有利因素17（1）长期稳定发展的国内宏观经济17（2）全球经济增长与经济全球化对港口物流行业形成巨大市场需求17（3）国家及地方产业政策的支持17（4）水运交通的优势显现以及基础交通设施的不断完善182、影响我国港口物流行业发展的不利因素18九、相关行业的关联性19十、行业竞争格局港口物流行业竞争的特点19一、行业发展现状随着经济全球化、市场国际化和信息网络化的不断发展，现代港口不仅仅为船舶提供停靠、货物装卸、转运和仓储等服务，同时还为客户提供包装加工、配送、信息处理等增值服务。随着港口功能的不断演变和完善，港口物流业务逐渐发展壮大，国内各港口企业近年来纷纷向港口物流运营商转变，旨在为客户提供多功能、一体化的综合物流服务，并在与其他港口的市场竞争中形成差异化优势。信息技术和交通运输网络的不断提高和完善为港口物流行业的发展奠定了物质基础 现代物流系集运输、仓储、货代、联运、制造、贸易、信息等行业于一体的新兴复合行业，其中信息技术的运用和交通运输网络的完善是现代物流行业的发展基础和保障，也是港口物流发展的关键。 货物吞吐量的持续增长带动港口物流的快速增长 随着我国经济继续特别是出口保持高速增长，我国港口吞吐量保持持续的增长，2011年全国港口完成货物吞吐量100.41亿吨，比上年增长12.40%，2006年至2011年间年均增长12.92%。其中，2011年沿海港口完成货物吞吐量63.60亿吨，内河港口完成36.81亿吨，比上年分别增长12.67%和11.95%，2006年至2011年间年均增长率分别为13.32%和12.27%。随着进出港口货物的不断增加，将极大地带动港口物流服务需求的增长。市场化程度日趋提高将进一步提升专业化港口物流服务需求 随着我国市场化程度和国际化程度的不断提高，企业面临的市场竞争也越来越激烈，依靠专业化的物流服务降低企业经营成本和提高运营效益，以向客户提供在价格、质量及服务方面有竞争力的产品，已经逐渐为企业所认可。未来，对于专业化的物流服务需求包括港口物流将会呈现持续快速的增长。二、行业主管部门及行业监管体制根据2004年1月1日起施行的中华人民共和国港口法的规定，交通运输部门是全国港口行业的主要行政主管部门。国务院交通主管部门负责对全国港口实行统一的行政管理，主要负责制定全国港口行业发展规划、发展政策和法规；省级交通主管部门负责本行政区域内港口的行政管理工作，主要负责本地区的港口发展规划、发展政策和法规。此外，港口所在城市人民政府港口主管部门负责根据“一港一政”的原则，依法对港口实行统一的行政管理。中国物流与采购联合会作为行业自律组织，主要任务是推动中国物流业、政府与企业采购事业、生产资料流通领域的改革与发展，完成政府授予外事、科技、行业统计和标准制修订等各项职能。三、行业主要法律法规及政策港口行业的法律法规及政策 港口行业涉及的主要法律、法规及政策主要包括：中华人民共和国港口法、中华人民共和国海商法、海洋环境保护法、港口经营管理规定、中华人民共和国港口收费规则（内贸部分）、中华人民共和国交通部港口收费规则（外贸部分）（修正）、国内水路集装箱港口收费办法、港口道路交通管理办法、港口危险货物管理规定、国内水路货物运输规则、港口货物作业规则等。物流行业的法律法规及政策 物流行业相关的法律法规与政策、标准如下表所示。物流行业相关的产业政策如下： 2007年3月19日，国务院发布的国务院关于加快发展服务业的若干意见提出：优先发展运输业，提升物流的专业化、社会化服务水平，大力发展第三方物流；加强交通运输枢纽建设和集疏运的衔接配套，在经济发达地区和交通枢纽城市强化物流基础设施整合，形成区域性物流中心。2008年3月10日，商务部发布关于加快我国流通领域现代物流发展的指导意见指出：拟利用5年左右的时间，使流通领域现代物流总额稳定增长，流通业存货周转次数逐年提高，物流费用占GDP的比率逐年下降；培育出10-20家能够为流通企业提供综合性一体化服务、初步具有国际竞争力的物流企业。2009年3月10日，国务院发布物流业调整和振兴规划提出：到2011年，培育一批具有国际竞争力的大型综合物流企业集团，初步建立起布局合理、技术先进、节能环保、便捷高效、安全有序并具有一定国际竞争力的现代物流服务体系，物流服务能力增强；物流的社会化、专业化水平明显提高，第三方物流的比重有所增加，物流业规模进一步扩大，物流业增加值年均递增10%以上；物流整体运行效率显著提高，全社会物流总费用与GDP的比率比目前的水平有所下降。2011年3月5日，国务院发布中华人民共和国国民经济和社会发展第十二个五年规划纲要中指出：加快建立社会化、专业化、信息化的现代物流服务体系，大力发展第三方物流，优先整合和利用现有物流资源，加强物流基础设施的建设和衔接，提高物流效率，降低物流成本。推动农产品、大宗矿产品、重要工业品等重点领域物流发展。优化物流业发展的区域布局，支持物流园区等物流功能集聚区有序发展。推广现代物流管理，提高物流智能化和标准化水平。2009年12月25日，广东省人民政府发布广东省物流业调整和振兴规划提出：力争到2011年，基本建成高效便捷、有效衔接的综合交通运输网络；逐步形成统一开放、竞争有序的物流市场；物流业社会化和专业化水平明显提高，物流业规模不断扩大，物流业增加值年均增长14%以上；区域物流布局逐步完善，初步建立起分工合理的物流节点体系，建设一批枢纽型的现代物流园区、配送中心；培育一批服务水平高、市场竞争力强的大型现代物流企业；物流整体运行效率明显提高，物流业促进经济增长的作用得到充分发挥；加强石油、煤炭、天然气、重要矿产品及相关产品物流设施建设，建立石油、煤炭、天然气、重要矿产品物流体系；重点建设广州黄埔、南沙、白云空港国际物流园区和深圳前海湾保税物流园、珠海高栏港保税港区、汕头广澳港国际物流园、佛山南海三山（国际）物流港区、惠州港港口物流园、湛江保税港区等项目；重点在广州、深圳、珠海、汕头、湛江5个主枢纽港发展水铁、江海联运，在高等级内河航道港口发展江海联运。2011年4月19日，广东省人民政府发布广东省国民经济和社会发展第十二个五年规划纲要提出：要积极发展第三方物流、保税物流和国际物流，加快建设南方现代物流信息公共服务平台，实施物流标准化服务示范工程，培育和建设30个省级物流园示范区。四、我国港口主要经营货种分析我国港口主要经营货种包括煤炭与金属矿石等干散货、液体散货以及集装箱运输货物等，对上述货种的情况分析如下： 1、煤炭 我国是煤炭生产和消费大国，对煤炭的需求随着经济的飞速发展不断增加。2001至2010年，我国煤炭进口量从249万吨增加至16,478万吨，年均复合增长率为59.33%。我国煤炭主要产自于北方，因此南方经济较为发达的沿海省市虽然对煤炭的需求量较大，但却面临生产和消费的不均衡，煤炭转运的需求应运而生，由于水上运输煤炭具有成本优势，所以港口煤炭吞吐量随之增长。2001年至2010年，我国沿海规模以上港口实现煤炭及制品吞吐量由3.72亿吨增长至11.63亿吨，年均复合增长率为13.50%。 2、金属矿石 铁矿石是钢铁生产的主要原料，是我国港口运输的主要金属矿石货种，我国港口铁矿石吞吐量和钢铁行业的发展密切相关，受到港口所在腹地钢厂用量需求的直接影响。我国经济的快速发展、基础设施建设投资的不断增长等因素推动了钢铁产量的增加以及对铁矿石的进口需求。2001年至2010年，我国铁矿砂及其精矿进口量由9,231万吨增长至61,863万吨，年均复合增长率23.54%。同期我国规模以上港口金属矿石吞吐量由14,606万吨增长至93,493万吨，年均复合增长率22.91%，金属矿石吞吐量呈现快速增长的趋势。3、液体散货 液体散货主要包括原油、成品油、液体化学品、LNG等。根据2001年至2011年公路水路交通运输行业统计发展统计公报显示，我国港口液体散货吞吐量从3.5亿吨增长至9.1亿吨，年均复合增长率为10.03%。随着我国经济的快速发展，原油需求量迅速提升，仅靠国内生产已难以满足经济发展对原油的需求，原油进口量增长迅速。2001至2009年，我国原油产量从1.65亿吨增长至1.89亿吨，年均复合增长率为1.71%；2001年至2010年，我国原油进口量从0.60亿吨增长至2.39亿吨，年均复合增长率为16.56%。从中长期来看，进口原油将成为我国原油供应的重要来源之一，进口原油的增长有利于港口原油吞吐量的增长。目前，我国已开始实施国家战略石油储备计划，大连、镇海、舟山、黄岛成为第一批国家战略石油储备基地。国家战略石油储备的稳定增加也将进一步刺激原油进口量的增长，从而带动港口原油装卸和储存业务的增长。LNG作为新能源，具有良好的环保价值及广泛的商业用途，是能源战略储备的重要组成部分。根据BP发布的Statistical Review of World Energy 2012数据显示，2001年至2011年我国天然气消费量由274亿立方米增长至1,307亿立方米，年均复合增长率为16.91%。2006年至2010年，我国LNG进口量从10亿立方米增长至128亿立方米，年均复合增长率为89.15%。LNG进口量的快速增长将带动港口吞吐量的增长。4、集装箱运输货物 我国港口集装箱业务以外贸集装箱为主，其发展受对外贸易集中国家和区域经济波动的影响较大；亦与腹地经济结构、出口贸易产品及集疏运体系等诸多因素密切相关。随着全球经济及我国对外贸易的增长，我国港口集装箱业务迅速发展，集装箱化率逐步提高。2001年至2011年，我国港口集装箱吞吐量从0.27亿TEU增至1.64亿TEU，年均复合增长率为19.56%；集装箱化率则由10.42%增至17.68%。2008年下半年以来，受全球经济危机尤其是发达经济体经济下滑的影响，我国对外贸易大幅下降，港口集装箱业务受到较大冲击。2010年伴随全球经济的企稳回升，港口集装箱业务逐步好转，2010年与2011年我国港口集装箱吞吐量分别较上年增长19.67%与12.33%。五、行业特征资本密集性 港口物流以港口为依托，以港口设施的完善为前提，属于资本密集型行业。港口要实现作业，必须对泊位、航道、大型设备等资产进行整体一次性投资，且投资量巨大，投资回收期较长。1、规模经济性 由于港口的投资规模大、固定成本高，只有当港口的吞吐量达到一定规模时，才能不断降低港口生产的单位固定成本、营销成本等，表现出比较明显的规模经济性。2、周期性 港口行业和宏观经济的发展密切相关，本国经济和全球经济的波动使得港口行业具有周期性的特点。3、区域性 港口腹地的经济发展水平直接影响港口的吞吐量水平，港口腹地的产业结构、货源结构直接决定港口的产品结构，港口对经济腹地具有高度的依赖性，港口行业表现出明显的区域性特点。六、行业进入的主要障碍1、垄断性港口行业具有一定的自然垄断性。因此，进入该行业所面临的障碍主要包括如下方面：经营许可 中华人民共和国港口法规定，我国实行港口经营许可制度，从事港口经营，应当向港口行政管理部门提出书面申请并取得港口经营许可，经营人须是依法设立的拟从事港口经营的企业，须拥有与经营业务相适应的设施设备、专业技术人员和管理人员等。港口事关国计民生，需要建立健全的安全生产管理制度，沿海港口对安全要求更高，需配备海关、商品检疫、动植物检疫和卫生检疫等“一关三检”，设立良好的通关设施以及安保设施。同时，转运不同的货物还需要不同的特殊资质，例如转运油品需要危险品转运资质等。2、港口自然条件 港口系具有一定面积的水域和陆域，具有水陆联运设备和条件，供船舶安全进出和停泊以及货物和旅客集散，并为船舶提供补给、修理等技术服务和生活服务的运输枢纽，港口所在区域的岸线、水域、陆域、地质、水文、气象、交通等自然条件决定着港口的建设以及未来发展。3、腹地经济发展水平 港口物流服务的对象是进出港口的货物，港口以及港口物流业务的发展依赖于港口经济腹地的辐射范围以及所提供的货源。因此，腹地经济越发达，对外经济联系越频繁，对港口的运输需求也就越大，从而更有利于推动港口规模扩大和结构演进。同时，经济腹地的资源分布、货种等因素也将对港口的经营具有重要影响。4、资金投入需求港口物流以港口为依托，港口建设具有投资规模大、回收期较长的特点。用于存放特殊货种的仓库，需满足恒温、恒湿等特定要求，资金投入更大。为持续保持业务竞争优势，提高服务水平，港口物流业务还需要投入大量资金用于信息系统的引进、研发和维护。5、人才储备与管理团队 港口物流业涉及港口、运输、仓储管理、货代、联运、制造、贸易、信息等多个行业，作业过程复杂、信息量大、对技术要求高，且各种物流信息具有不确定性大、难以管理的特点，因此，现代港口物流业属于知识密集和技术密集型行业，对人才储备与富有经验的管理团队提出较高要求。七、行业利润水平变动及原因近年来，随着我国经济水平的快速发展，经济全球化的不断深入以及国家对港口行业的相关政策的大力扶持，港口企业的资产规模得到不断壮大，持续盈利能力得到进一步提升。2010年以来，经济快速复苏带动港口行业盈利水平再创新高。2010年我国主要沿海港口A股上市公司归属于母公司股东的净利润平均水平较2009年显著增长35.53%。2011年，国内外经济形势面临重大挑战，我国主要沿海港口A股上市公司的盈利水平与2010年相比虽然略有下降但仍然保持较为稳定，与2009年相比仍有较大提高，具体如下表所示。八、影响行业发展的有利因素和不利因素影响1、我国港口物流行业发展的有利因素 （1）长期稳定发展的国内宏观经济港口物流行业与宏观经济的发展具有密不可分的联系。近20年来，中国经济稳步增长，年均增长速度超过9%，成为世界上经济增长速度最快的国家之一。从目前来看，我国的宏观经济依然处于一种长期稳定看好的态势。经济的快速发展以及对未来发展的良好预期，都将使得对外贸易不断深化，将对原油、铁矿石、煤炭等主要货种的强劲需求形成有力支撑，从而带动港口货物吞吐量的持续增长。因此，长期稳定发展的宏观经济将有利于港口物流行业的稳步发展。（2）全球经济增长与经济全球化对港口物流行业形成巨大市场需求近年来，随着全球经济的稳步增长以及经济全球化程度的不断深化，国际贸易规模不断加大，全球货物流通量显著增加，有效刺激了对远洋运输的需求，从而带动港口货物吞吐量的持续增长。2009年以来，随着世界主要经济体对经济采取的刺激政策发挥功效，全球经济逐步企稳回升，国际贸易逐步恢复，有力推动了我国港口物流行业的持续发展。（3）国家及地方产业政策的支持港口行业作为交通运输行业的重要组成部分，在国民经济的持续稳定发展中发挥着重要的作用。近年来，为了支持发展港口行业，国家出台了一系列相关的产业扶持政策。同时，港口的战略地位还体现在对城市经济发展的导向和促进作用上，各沿海及内河港口的相关地方政府和城市已经认识到经济全球化条件下日益密切的港城互动关系。近年来，珠海市提出“以港兴市”发展战略，并大力发展港口产业，把港口建设与港口物流发展作为地方和城市经济发展的重要驱动力。（4）水运交通的优势显现以及基础交通设施的不断完善水运交通作为我国交通运输体系的重要组成部分，相比其他运输方式具有明显的特点和优势。现代水运有运输成本低、能源消耗少、土地占用少、环境影响小等特点和优势，尤其远洋运输在大宗商品的国际贸易活动中具有显著的运输成本优势。同时，公路、铁路等其他交通基础设施的不断完善，也有利于提升港口的吞吐能力和集疏运能力，增强港口的核心竞争力。2、影响我国港口物流行业发展的不利因素 随着各地港口建设的加快，港口的服务能力得到较快提升，港口发展对腹地经济的带动作用明显。但是，由于港口服务的同质性特点，不同港口之间对于同一经济腹地货源的争夺日趋激烈。尤其在宏观经济低迷、行业处于低谷时，具有相同服务功能、地理位置相近的港口之间的竞争更为显著，从而影响了行业的整体效益。九、相关行业的关联性港口物流是全球综合物流链的重要节点，港口物流行业与航运、冶金、石化、电力、矿产、装备制造等行业的发展相辅相成、密切相关。随着航运企业运输体系的逐渐完善，同一港口群内的港口逐步分化为枢纽港与支线港，航运行业的发展直接影响各港口的竞争格局；此外，船舶的大型化也对港口泊位的深水化、专业化提出了更高的要求，具有深水优势、设施优势的港口未来将具备更为广阔的发展空间。港口的发展为其他相关行业的发展创造了有利条件，港口服务功能的逐渐完善和港口产生的产业集群效应带动了冶金、石化、装备制造等行业生产模式的转变。冶金、石化、装备制造等行业的企业以港口为枢纽，围绕港口搭建生产基地，设立营销、采购中心，完善综合物流体系，降低综合物流成本。同时，腹地经济的发展将带动对能源及原材料的需求，促进冶金、石化、装备制造等行业发展，增加货物的转运需求，促进港口货物吞吐量的增长。十、行业竞争格局港口物流行业竞争的特点 港口物流依附于港口，而港口的经济腹地、货源范围、服务辐射区域及发展潜力等在一定程度上由其地理位置决定，因此也决定了各个港口的港口物流服务的主要服务对象、服务方式亦存在着较大的差异。大宗散货主要包括煤炭、矿石等初级原材料，不易包装且通常运输批量较大，因此对港口的堆存条件、场地面积以及码头承载能力等较为敏感；而集装箱货物由于包括拼、装箱等较多的作业环节因此对于港口作业效率要求较高，具备专业化的设备与配套设施成为港口物流企业打造集装箱业务竞争优势的关键。港口物流行业的竞争要素 地理位置间隔较远的各个港口，由于其货源范围、服务辐射区域的差异，能够有效克服港口之间的替代性竞争，地理位置相近的港口则面临着客户选择的潜在竞争，港口需要具备向客户提供差异化服务的能力以求得竞争的优势。从货种来看，集装箱货物的运输形式具有高附加值、低货损、固定班期等特点，货主在选择货物装卸港口时更多考虑的是港口的综合实力，包括港口的地理位置、集疏运条件、港口设施、装卸效率、航班密度、航线覆盖范围、港口配套设施服务等。此外，船舶的大型化等运输方式的改变，使得航运公司一般在同一港口群内选择一个港口作为干线枢纽港，再通过中转将货物运输到各支线港，因此为争夺货源与中转量，同一港口群内不同港口在集装箱业务方面的竞争较为激烈。对于铁矿石、煤炭、原油等大宗散货，由于货量大、时效要求相对较低等特点，货主在选择货物装卸港口时主要考虑的是运输成本与港口的堆存条件等，因此在大宗散货中转业务的竞争领域，港口的地理位置与自然条件等因素显得较为重要。行业竞争格局 由交通部与国家发改委联合组织编制的全国沿海港口布局规划，根据不同地区的经济发展状况及特点、区域内港口现状及港口间运输关系和主要货类运输的经济合理性，将全国沿海港口划分为环渤海、长江三角洲、东南沿海、珠江三角洲和西南沿海5个港口群，强化群内综合性、大型