牛市波段战法.doc

牛市波段战法一、研判市场底顶春夏秋冬、花开花落,斗转星移、潮起潮落。世间万事万物都在按固有的规律周而复始的绽放着各自的生命、演绎着各自的精彩。股市也是如此,没有永远只涨不跌的股市,也没有永远只跌不涨的股市,有涨必有跌,有跌必有涨, 这是永恒不变的规律。作为投资者,要想在股市中永久的生存下去,创造股市奇迹、造就财富人生,就必须完全掌握股市运行的“内在规律”,进而彻底驾驭股市,让股市真正成为我们的提款机！那么如何来掌握股市运行的内在规律呢？特别是如何掌握股市运行的底与顶呢？技术分析的三大假设之一是：历史会不断的重演。所以,我们可以通过对历史大盘底顶规律的研究来发现股市运行的“内在规律”,进而做到及时抄底和逃顶,获取最大利润。1、市场底部的十大特征例：999999上证综指 2007年11月2009年7月600481 双良节能 2008年1月2009年11月由以上两图可见,要判断市场处于底部、初显牛市的行情,必须具备如下特征：股价经过一波大幅的下跌,空方严重衰竭,跌幅越来越小,反弹力度越来越大。低点连线向下的角度逐步由大变小,进而抬头向上。下跌过程中,低点不断的创出新低,但技术指标却产生明显的低位钝化或底背离。低点开始不再创新低,开始抬高,并且穿越下跌过程中的高点连线,趋势明显反转。调整时不破前期低点就反弹上涨,确认前期低点的有效性。当再次调整时不破近两次的低点连线支撑,再次反弹上涨,由此,三个逐步抬高的低点形成一条上升趋势线,意味着股价反转的确立,中长期趋势完全发生改变。下跌末期,市场交投极度清淡,成交量萎缩至地量。尔后伴随着股价的逐步抬升,量能开始明显放大,且呈现后量超前量、一波比一波高的态势。日线、周线、月线出现明显放量的反转大阳K线。中长期均线逐步由下跌转为走平,再到抬头向上,短、中、长期均线依次金叉向上。日线上,MACD的DIF和DEA双双站上零轴。月线上,K、D、J三个指标处于20以下,且金叉向上。投资者信心倍受打击,市场人气极度低迷。2、 市场顶部的十大特征999999 上证综指 2006年7月2008年12月600810 神马股份 2010年12月2012年1月由以上两图可见,当市场处于牛尾、熊初的顶部时,具备如下十大特征：股价经过一波大幅的上涨,多方乏力,空方抛盘日渐加重,涨幅越来越小,回调越来越深。高点连线的角度逐步由陡峭转为走平,进而调头向下。上涨过程中,随着新高的不断创出,技术指标却没有相应的走高,而是出现明显的顶部钝化或者顶背离现象。高点不再创新高,而低点却创出新低,并且向下跌破长期上升趋势线,趋势明显反转。反弹时不能突破前一低点或上升趋势线,确认前期低点或上升趋势线压力的有效性。当再次反弹时不能突破前两次的高点连线即再次反转下跌,由此,三个依次降低的高点形成一条下降趋势线,意味着股价反转下跌的确立,中长期趋势完全发生改变。上涨的末期,往往出现放量滞涨或缩量上涨的量价顶背离态势,量能不能对价格趋势进行有效的验证。日线、周线、月线出现明显放量的反转大阴K线。中长期均线逐步由向上转为走平,再调头向下,短、中、长期均线依次向下死叉。日线MACD的DIF和DEA双双跌破零轴。月线K、D、J指标处于高位死叉向下。投资者信心极度膨胀,失去理性,市场人气旺盛,利好消息满天飞,交易大厅门庭若市。3、市场底顶的反转过程任何市场由底部反转向上都由四个重要的点组成,同时顶部反转向下的过程中也有四个重要的点组成。具体底顶反转的全过程可以用下图表示：底部反转向上：滞跌点：价格下跌速度趋缓,价格走势与技术指标底背离或钝化,成交量萎缩。反转点：价格月线进入超跌（一般月线KDJ低于20并金叉）,价格反转上涨,技术指标严重底背离或钝化,日线出现反转上涨大阳K线,成交量相应放大。确认点：价格上涨并突破下降趋势线,回踩确认重要支撑位,低点开始抬高,不再创新低。确立点：价格再次突破重要阻力位,量能持续放大,回踩不创新低,低点再次抬高,月线出现明显反转上涨K线。顶部反转向下：滞涨点：股价经过一波上涨后,上涨乏力,价格走势与技术指标出现顶背离,量能萎缩。反转点：月线价格滞涨,日线价格反转下跌,价格走势与技术指标顶背离或钝化,出现反转下跌K线。确认点：价格下跌,跌破上升趋势线,反弹不过前高或重要压力线再次下跌,确认该压力有效。确立点：价格反弹再次受到前高点或重要压力线的压制下跌,确认该压力有效,高点再次降低,月线价格反转下跌。二、牛市大波段操作在牛市行情中,稳健的投资者往往通过在底部买入、顶部卖出的方式进行大波段的长线操作,以赚取最大的利润。前面对市场的底顶研判做了详细的讲解,那么到底如何在底部买入抄底、如何在顶部卖出跳顶呢？下图是抄底逃顶的四买四卖法则示意图：抄底买点：买1：股价反弹,放量突破下跌过程的下降趋势线,可买入1-2成仓位。买2：反弹突破下降趋势线,回调不破前期低点,第二次放量反转上涨,仓位追加到2-4成。买3：当第二次放量反转上涨,突破颈线或前期高点阻力位,仓位追加到4-6成。买4：第二次反弹回调不破前次低点,受到颈线或者其它重要支撑位支撑反转向上,上升趋势完全确立,仓位可追加到8成以上。逃顶卖点：卖1：股价回调跌破长期的上升趋势线,减仓操作,最多保留4-6成仓位。卖2：跌破上升趋势线后,反弹不过前高,受到上升趋势线或其它重要压力位的压制反转下跌,减仓操作,最多保留2-4成仓位。卖3：跌破颈线位或其它重要支撑位,减仓操作,最多保留1-2成仓位。卖4：再次反弹不过前高,受到颈线或其它重要压力位的压制反转下跌,反转过程完全确立,出局空仓。三、牛市小波段操作在牛市行情中,股价并不会一直上涨而不回调,只是涨多跌少而已,为了达到投资利益的最大化,我们可以在波谷的反转起涨点买入,在波峰的反转下跌点卖出,进行波段操作,循环赢利,实现资金的快速复利增值。1、波谷买入的条件回调整理过程中,量能逐渐减小,萎缩到地量,然后量能稳步放大或者突然放大。出现反转上涨的大阳K线,重新站上短期价格平均线,并放量突破回调通道的上轨压力线,或放量突破前期上涨的高点。短期价格平均线由下跌转为走平,进而抬头向上,均线角度越大,上涨力度越强。若均线同向金叉形成金三角托则更为可靠。反转上涨时受到重要支撑位的支撑,如上涨趋势线、方向向上的中长期均线、股价结构支撑位、筹码密集峰支撑位、成交密集区支撑位等。技术指标金叉向上。2、波峰卖出的条件量能出现放量滞涨或缩量上涨的阶段性量价背离态势。出现明显的反转下跌K线,并跌破阶段性上涨的下轨支撑,短期趋势明显转变。短期严重超买,短期均线距离中长期均线较远,乖离较大,且其方向由抬升转为走平并拐头向下死叉,形成价压。若短期均线同向向下死叉,则短期调整幅度可能会较深。上涨过程中遇到前期重要阻力位,如前期高点、高点连线压力位、股价结构压力位、筹码密集区、成交密集区等。技术指标死叉向下。系列总结：本系列以波段实战操盘为核心,